１、证券按其性质不同，可以分为Ａ.凭证证券和有价证券
２、广义的有价证券包括〔 A〕货币证券和资本证券。Ａ.商品证券
３、有价证券是〔 C〕的一种形式。Ｃ.虚拟资本
４、证券按发行主体不同，可分为公司证券、〔 D〕政府证券和国际证券Ｄ.金融机构证券５、证券持有者可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资金使用权的报酬。此收益的最终源泉是〔C 〕。Ｃ.生产经营过程中的价值增值
６、投资者持有证券是为了取得收益，但持有证券也要冒得不到收益甚至损失的风险。所以，收益是对风险的补偿，风险与收益成〔A〕关系。Ａ.正比
第二章
1、以下不是证券发行主体的是〔C〕C居民
2、下述〔D〕不是证券发行市场的作用。D.为证券持有者提供变现的时机
3、证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式称为〔C〕C.包销
4、以下不是债券发行价格形式的是(D) D.实价发行
5、市盈率的决定因素有股票市价和〔A〕A.每股净盈利
6、根据我国有关法律规定，发行人申请初次公开发行股票，应当符合条件之一是，发起人认购的股票数额〔少于4亿元〕不少于公司拟发行股本总额的〔C〕 C.35%
第三章
1、债券投资中的资本收益指的是(C) C.买入价与卖出价之间的差额，且买入价小于卖出价
2、年利息收入与债券面额的比率是〔C〕 C.票面收益率
3、以下不属于股票收益来源的是〔D〕 D.利息收入
4、某投资者以10元一股的价格买入某公司的股票，持有一年分得现金股息为0.5元，那么该投资者的股利收益率是〔B〕 B.5%
5、以下不属于系统风险的是(C) C.违约风险
6、以下各种证券中，受经营风险影响最大的是〔A〕 A.普通股
7、以下关于证券的收益与风险，说法正确的选项是〔D〕D.组合投资可以实现在收益不变的情况下，降低风险
8、投资者选择证券时，以下说法不正确的选项是〔A〕A.所面对风险相同的情况下，投资者会选择收益较低的证券
9、以下关于不同债券的风险补偿，说法不正确的选项是〔B〕 B.不同证券的利率水平不同，是对利率风险的补偿
10、以下各组相关系数中，组合后对于非系统风险分散效果最好的是〔C〕C.-1
第四章
１、设立股份申请公开发行股票，发起人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的〔 D〕。Ｄ.３５%
２、股份的最高权力机构是〔C 〕。Ｃ.股东大会
３、监事由〔 A〕选举产生。Ａ.股东大会
４、股票表达的是〔 A〕。Ａ.所有权关系
５、蓝筹股通常指〔B 〕的股票。Ｂ.经营业绩好的大公司
１、债券是由〔C〕出具的。Ｃ.债务人
２、债券代表其投资者的权利，这种权利称为〔A 〕。Ａ.债权
３、债券根据〔D 〕分为政府债券、金融债券和公司债券。Ｄ.主体
４、计算利息时，按一定期限将所生利息参加本金再计算利息，逐期滚算的债券被称为〔B〕。Ｂ.复利债券
５、贴现债券的发行属于〔 C〕。Ｃ.折价方式
６、债券分为实物债券、凭证式债券和记账式债券的依据是〔A 〕Ａ.券面形态
７、公债不是〔D〕。Ｄ.所有权凭证
８、平安性最高的有价证券是〔B 〕。Ｂ.国债
９、公司不以任何资产作担保而发行的债券是〔A 〕。Ａ.信用公司债
１０、公司以其金融资产抵押而发行的债券是〔 C〕。Ｃ.证券抵押信托公司债
第六章
１、证券投资基金通过发行基金单位集中的资金，交由〔C 〕管理和运用。Ｃ.基金管理人２、证券投资基金通过发行基金单位集中的资金，交由〔A 〕托管。Ａ.基金托管人
３、契约型基金反映的是〔〕D。Ｄ.信托关系
４、证券投资基金的资金主要投向〔C 〕。Ｃ.有价证券
５、开放式基金的基金单位是直接按〔 C〕来计价的。Ｃ.基金单位资产净值
６、在计算基金资产总额时，基金拥有的上市股票、认股权证是以计算日集中交易市场的〔B 〕为准。Ｂ.收盘价
７、在计算基金资产总额时，基金拥有的上市债券，是以计算日集中交易市场的〔 B〕为准.
B.收盘价
８、基金在美国的称谓是〔 A〕。Ａ.共同基金
第七章
1、证券交易的风险防范通常可以从〔A〕等方面着手，以到达消除或减缓风险发生的目的。
A.制度、监察和自律管理
2、下述不属于证券公司自营业务决策自主性特点的表现是〔A〕A.选择交易对手的自主性
3、上海证券交易所在开业初期实行的交易过户规那么是〔A〕A.双向过户
4、机房接地与防雷系统应采用独立的工作地和防雷保护地，工作地和防雷保护地之间的距离应大于〔A〕米 A.10
5、准确地说，〔B〕是申请自主业务资格的证券经营机构应向证监会报送文件
B.机构批设机关颁发的【经营金融业务许可证〔副本〕】
6、我国上海证券交易所和深圳证券交易所均实行〔A〕 A.会员制
7、场外市场与场外市场相比，其〔D〕不及证券交易所 D.稳定性与流动性
8、证券公司拨付所属分公司和证券营业部的运营资金不得超过公司注册资本的〔C〕；证券营业部的证券运营资金不得少于人民币〔〕万元 C.40% 500
9、证券交易风险的监察包括〔A〕A.事先预警、实时监控、事后检查
10、以下对于市价委托，不正确的说法是〔D〕D.我国目前采用此种委托方式较多
第八章
１、高通货膨胀下的ＧＤＰ增长必将导致证券价格的〔 C 〕。Ｃ、下跌
２、以下不属于货币政策三大工具的是〔 D 〕。Ｄ、直接信用控制
３、〔〕是影响股票市场供给的最直接、最根本的因素。Ｃ、上市公司质量
４、以下何种类型的股票在经济周期的下跌末期能发挥较强的抗跌能力〔〕。Ｄ、房地产
５、宏观经济分析的意义不包括〔 D 〕。 D、个别证券的价值与走势
6、宏观经济运行对证券市场的影响通常不通过的途径是〔C〕C.投资者对股价的预期
7、关于经济周期变动与股价波动的关系，以下表述错误的选项是〔A〕
A.经济总是处在周期性运动中，股价伴随经济相应的波动，但股价的波动超前于经济运动，股价波动不是永恒的
8、实施积极财政政策对证券市场的影响不包括〔 C 〕。
Ｃ、减少国债发行〔或回购局部短期国债〕缩小财政赤字规模，推动证券价格上扬
第九章
1、技术分析的理论根底是〔A〕 A.道氏理论
2、技术分析理论认为市场过去的行为〔 B 〕。 B 可以作为预测未来的参考
3、证券价格是技术分析的根本要素之一,其中〔B〕是技术分析最重要的价格指标B 收盘价
4、与根本分析相对，技术分析的优点是〔 B 〕。 B、同市场接近，考虑问题比拟直观
第一章
1、本身不能使持券人或第三者取得一定收入的证券称为〔 BC〕。Ｂ.证据证券Ｃ.凭证证券
２、广义的有价证券包括很多种，其中有〔ACD 〕。Ａ.商品证券Ｃ.货币证券Ｄ资本证券３、货币证券是指本身能使持券人或第三者取得货币索取权的有价证券。属于货币证券的有〔 ABCD〕。Ａ.商业汇票Ｂ.商业本票Ｃ.银行汇票Ｄ.银行本票
４、以下属于货币证券的有价证券是〔 AB〕。Ａ.汇票Ｂ.本票
５、资本证券是指由金融投资或与金融投资有直接联系的活动而产生的证券，持券人对发行人有一定收入的请求。这类证券有〔BCD 〕Ｂ.股票Ｃ.债券Ｄ.基金证券
６、未申请上市或不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券称为〔BC D〕。
Ｂ.非上市证券Ｃ.场外证券Ｄ.场内证券
第二章
1、证券发行市场由以下主体〔AB〕组成 A.证券发行者 B. 证券投资者
2、证券发行人主要是〔ABD〕A.政府B.企业 D.金融机构
3、增资发行可分为〔ABCD〕A.有偿增资发行B.无偿增资发行C.有偿无偿并行发行D.有偿无偿搭配发行
4、证券发行方式按发行对象不同，可分为〔AD〕A.私募发行 D.公募发行
5、确定股票发行价格的主要方法有〔ABCD〕A.市盈率法B.净资产倍率法C.竞价确定法D.现金流量折现法
6、决定债券收益率的因素主要有〔ABCD〕A.利率B.期限C.票面价格D.购置价格
第三章
1以下可以成为债券投资收益的来源的是(ABC)。 A 债券的年利息
B 将债券以高于开始的购置价格卖出
C 将债券以低于开始的购置价格卖出
2 以下对债券投资收益率有影响的因素是(ABD)。A债券的票面收益率 B债券的还本期限 D 债券的发行价格
3以下各种附息债券收益率中，考虑了资本损益的包括(CD) C持有期收益率 D到期收益率4股票投资收益的来源有(ABC)。 A 现金股息 B 资本利得 C 送股
5以下关于股票持有期回收率的计算结果，说法正确的选项是(AD)。 A 持有期回收率一定是非负的D 持有期回收率有可能等于1
6以下属于系统风险的是(ABD)。A 利率风险 B 市场风险 D 购置力风险
7以下属于非系统风险的是(BCD)。B 违约风险 C 经营风险 D 财务风险
8以下属于利率影响证券价格的途径的是(AB). A 改变资金的流向 B 影响公司的本钱
9以下关于购置力风险，说法正确的选项是(AD)。 A 购置力风险属于系统风险 D 购置力风险就是通货膨胀带来的风险
10以下对于不同类型投资者的无差异曲线分析正确的选项是(AD)。 A 无差异曲线越平坦，说明该投资者越偏好风险 D 无差异曲线越陡峭，说明该投资者越厌恶风险
第四章
１、普通股票股东享有的权利主要是〔ABCD 〕。
Ａ公司经营决策的参与权Ｂ公司盈余分权Ｃ剩余资产分配权Ｄ. 优先认股权
２、按照投资者承当风险和享受权利的不同股票分为〔AB 〕Ａ普通股股票Ｂ.优先股股票３、普通股股票的优先认股权的处理方法有〔ABD 〕。
Ａ.行使此权利来认购新发行的普通股票Ｂ.将该权利转让给他人，从中获得一定的报酬Ｄ.不行使此权利而听任其过期失效
４、上市股票的市场价格受诸多因素的影响，这些因素包括〔 ABCD〕。
Ａ.公司经营状况Ｂ.宏观经济因素Ｃ.行业因素Ｄ.投资者心理因素
第五章
１、债券票面的根本要素有〔ABCD 〕。
Ａ.债券票面价值Ｂ.债券归还期限Ｃ.债券利率Ｄ.债券发行者名称
２、影响债券利率的因素主要有〔AB D〕。
Ａ.银行利率水平Ｂ.筹资者资信Ｄ.债券归还期限
３、影响债券归还期限的因素主要有〔BCD 〕。
Ｂ.债务人资金需求时限Ｃ.市场利率变化Ｄ.债券变现能力
４、根据债券券面形态，国债可以分为〔ABC 〕。
Ａ.实物国债Ｂ.凭证式国债Ｃ.记帐式国债
５、债券的性质可以概括为〔AC 〕。
Ａ.属于有价证券Ｃ.是债权的表现
６、债券的特征可以表现为〔ABCD 〕。
Ａ.归还性Ｂ.平安性Ｃ.收益性Ｄ.流动性
７、按计息方式分类，债券可以分为〔ABCD 〕。
Ａ.单利债券Ｂ.复利债券Ｃ.贴现债券Ｄ.累进利率债券
８、国际债券的特点有〔 ABCD〕。
Ａ.资金来源的广泛性Ｂ.计价货币的通用性Ｃ.发行规模的巨额性Ｄ.汇率变化的风险性
第六章
１、作为证券市场一种重要的投资方式，证券投资基金具备的明显特点是〔ACD 〕。Ａ.集合投资Ｃ.分散风险Ｄ.专家管理
２、按基金设立后能否赎回或能否追加投资，基金可分为〔BC 〕。
Ｂ.封闭型基金Ｃ.开放型基金
３、根据组织形式的不同，投资基金可分为〔CD 〕。Ｃ.契约型基金Ｄ.公司型基金
４、货币市场基金的投资工具包括〔 BCD〕。
Ｂ.银行票据Ｃ.商业票据Ｄ.短期国债
５、开放式基金的交易价格取决于基金每单位净资产值的大小，具体是〔 BC〕。
Ｂ.赎回价一般是基金单位净资产值减去一定的赎回费
Ｃ.申购价一般是基金单位净资产值加上一定的首次购置费
６、根据投资风险与收益的目标不同，可将投资基金划分为〔ABCD 〕。
Ａ.成长型基金Ｂ.收入型基金Ｃ.成长及收入型基金Ｄ.平衡型基金
第七章
1、证券登记结算机构应采取以下措施保证业务的正常进行〔ABCDE 〕。 A．具备必备的效劳设备和完善的数据平安保护措施 B．建立健全的业务、财务平安防范管理措施 C．建立完善的风险管理系统 D．重要原始凭证保存期不少于20年 E．设立结算风险基金
2、网上竞价发行的优点有〔ABDE〕A.市场性B.连续性C.平安性D.经济性E.高效性
3、证券登记结算机构的设立应当具备的条件是〔BCE〕B.自有资金不少于人民币2亿元 C.主要管理人员和业务人员必须具有证券从业资格 D.2/3以上的管理人员和业务人员具有证券从业资格
4、关于上海证券交易所登记清算机构同证券公司之间的资金清算，正确的说法有〔 ABCDE 〕。
A．交易日闭市后，交易所将当日成交数据通过交易系统发送到证券登记结算机构
B．证券登记结算机构的清算原那么为净额清算原那么
C．证券登记结算机构对所有参与人当日的证券买卖进行轧差，产生清算金额
D．证券登记清算机构在进行中央清算时还需计算有关费用
E．证券登记清算机构在清算完成后，向各证券公司提供当日清算数据汇总表与清算明细表
5、新股网上定价发行的具体程序有〔ABCDE〕
A. 投资者应在申购委托前把申购款全额存入与办理该次发行的证券交易所联网的证券营业部指定的帐户。
B. 申购当日，投资者申购，并由证券交易所反应受理。
C. 申购资金应在入帐，由证券交易所的登记结算机构将申购资金冻结在申购专户中
D. 申购日后的第二天(，证券交易所的登记计算机构应配合主承销商和会计师事务所对申购资金进行验资
E. 申购日后的第三天，由主承销商负责组织摇号抽签
6、证券公司要从事证券经纪业务，一般应具备以下条件〔 ABCDE 〕。
A．必须是经中国证监会批准的可以经营证券业务的金融企业法人
B．必须具有独立的法人地位，并具有承当从事证券代理业务风险的能力
C．有熟悉证券经纪业务的合格的从业人员和管理人员
D．有固定的交易场所和合格的交易设施
E．有健全的组织机构和管理制度
7、证券公司自营业务违反【刑法】第182条规定的行为有〔ABCE 〕。
A．单独或合谋，集中利用资金优势等操纵证券交易价格
B．与他人串通，以事先约定的时间、价格和交易方式相互进行证券交易
C．以自己为交易对象，进行不转移证券所有权的自买自卖
E．以其他方法操纵证券交易价格
8、下面的〔BDE〕属于证券交易。B.债券交易 D.基金交易 E.股票交易
9、在证券经济关系中，客户是〔AC〕A.委托人 C.授权人
10、证券自主业务的特点是〔ADE〕A决策的自主性 D.交易的风险性 E.收益的不稳定性
第八章
１、宏观经济分析的意义包括〔ＡＢＣ〕。
Ａ.把握证券市场的总体变动趋势Ｂ.判断整个证券市场的投资价值
Ｃ.掌握宏观经济政策对证券市场的影响力度与方向
２、以下措施属于紧缩的货币政策的有〔ＡＣＤ〕。
Ａ.提高利率Ｃ.减少货币供给量Ｄ.加强信贷控制
３、以下哪些行为会推动股票价格的上涨〔ＡＢＣ〕。
Ａ.降低法定存款准备金率Ｂ.降低再贴现率Ｃ.央行大量购置国债
４、以下属于汇率上升可能带来的结果的是〔ＡＣＤ〕。
Ａ.出口型企业股价上涨Ｃ.国内物价上涨，导致通货膨胀Ｄ.国家回购国债，国债市场价格上扬
５、宏观经济运行对证券市场的影响通常通过以下途径〔ＡＢＣＤ〕。
Ａ.公司经营效益Ｂ.居民收入水平Ｃ.投资者对股价的预期Ｄ.资金本钱
６、关于经济周期变动与股价波动的关系，以下表述正确的选项是〔ＡＢＣＤ〕。
Ａ.经济总是处在周期性运动中，股价伴随经济相应的波动，但股价的波动超前于经济运动，股价波动是永恒的
Ｂ.景气来临之时一马领先上涨的股票往往在衰退之时首当其冲下跌
Ｃ.能源、设备类股票在上涨初期将有优异表现，但其抗跌能力差
Ｄ.公用事业、消费弹性较小的日常消费部门的股票那么在下跌末期发挥较强的抗跌能力７、实施积极财政政策对证券市场的影响包括〔ＡＢＣＤ〕。
Ａ.减少税收、降低税率，扩大减免税范围，促进股票价格上涨，债券价格也将上涨
Ｂ.扩大财政支出，加大财政赤字，证券市场趋于活泼，价格自然上扬
Ｃ.减少国债发行〔或回购局部短期国债〕，推动证券价格上扬
Ｄ.增加财政补贴，使整个证券价格的总体水平趋于上涨
８、货币政策对证券市场的影响是〔ＡＢＣＤ〕。
Ａ.利率下降时，股票价格就上升，而利率上升时，股票价格就下降
Ｂ.中央银行大量购进有价证券推动股票价格上涨；反之，股票价格将下跌
Ｃ.中央银行提高法定存款准备金率，证券行情趋于下跌
Ｄ.中央银行货币政策通过贷款方案实行总量控制的前提下，对不同行业和区域采取区别对待的方针
第九章
1、技术分析作为一种分析工具，其广泛地运用于〔ＡＢＣＤ〕。
A 证券市场
B 外汇市场
C 期货市场
D 期权市场
2、股价趋势从其运动方向看，可分为〔ＢＣＤ〕。
B 上涨趋势
C 水平趋势
D 下跌趋势
3、市场行为最根本的表现〔ＡＤ〕。
A 成交价 D 成交量
4、如果股市处于〔ＢＣ〕阶段，那么宜做空头。
B 价稳量缩
C 价跌量缩
第一章
１、证券的最根本特征是法律特征和书面特征。〔对〕
２、购物券是一种有价证券。〔错〕
３、有价证券是指无票面金额，证明持券人有权按期取得一定收入并可自由转让和买卖的所有权或债权证券。〔错〕
４、有价证券的价格证明了它本身是有价值的。〔错〕
５、有价证券本身没有价值，所以没有价格。〔错〕
６、有价证券是虚拟资本的一种形式，能给持有者带来收益。〔对〕
７、持有有价证券可以获得一定数额的收益，这种收益只有通过转让有价证券才能获得。〔错〕
８、货币证券是指本身能使持券人或第三者取得货币索取权的有价证券。〔对〕
９、资本证券是有价证券的主要形式，狭义的有价证券即指资本证券。〔对〕
１０、股票、债券和证券投资基金属于货币证券。〔错〕
第二章
１、证券发行市场通常具有固定场所，是一个有形市场。〔错〕
２、股票发行的溢价局部应计入公司股本。〔错〕
３、我国【公司法】规定股票发行价格不得低于票面金额。〔对〕
４、债券的税收效应是指对债券的收益是否征税。〔对〕
５、在市盈率已定的情况下，每股税后利润越高，发行价格也越高。〔对〕
６、股票发行费用不可在股票发行溢价中扣除。〔错〕
第三章
1 债券投资收益率是在一定时期内所得收入与债券面值之间的比率。〔错〕
2 对于附息债券，如果一个投资者以低于面值的价格购入该债券，那么该债券的直接收益率应该低于票面利率。〔错〕
3 债券的市场价格上升，那么它的到期收益率将下降；如果市场价格下降，那么到期收益率将上升。〔对〕
4 投资优先股股票的投资者可以在投资前预测到每年获得的股息数量。〔错〕
5 股利收益率是指投资者当年获得的所有类型的股息与股票市场价格之间的比率。〔错〕
6 资产组合的收益率是组合中各资产收益率的代数相加后的和。〔错〕
7 由于公司内部的因素造成的投资收益的可能变动，属于系统风险。〔错〕
8 利率风险对于所有类型的股票的影响都是一样的。〔错〕
９由于行业内产品更新换代或产业结构调整而使行业发生衰退的情况属于非系统风险。〔对〕
10为减少通货膨胀对证券收益率的影响，可以考虑发行浮动利率债券，对投资者进行保值贴补。〔对〕
第四章
１、普通股是股份公司发行的一种标准股票。〔对〕
２、所谓不记名股票，是指在股票票面和股份公司股东名册上均不记载股东姓名的股票。对３、B 股是以美元或港币标明面值并认购和交易的。〔错〕
４、公众股是指社会公众股局部。〔错〕
５、境外上市外资股是外币认购的、以境外上市地的货币标明面值的股票。〔错〕
第五章
１、债券不是债权债务关系的法律凭证。〔错〕
２、一般来说，当未来市场利率趋于下降时，应发行期限较长的债券，这样可以有利于降筹资者的利息负担。〔错〕
３、债券利息对于债务人来说是筹资本钱，对于债权人来说是投资收益。〔对〕
４、债券投资收益不能收回有两种情况，一是债务人不履行义务，二是流通市场风险。〔对〕５、一般来说，当市场利率下跌时，债券的市场价格也会跟随下跌。〔错〕
６、发行债券是金融机构的主动负债。〔对〕
７、债券持有者可以按期获取利息及到期收回本金，并参与公司的经营决策。〔错〕
８、在美国发行的外国债券被称为扬基债券，在日本发行的外国债券称为武士债券。〔对〕第六章
１、证券投资基金既是一种投资制度，也是一种投资工具。〔对〕
２、证券投资基金是一种金融信托形式。它与一般金融信托关系一样，主要有委托人、受托人、受益人三个关系人，其中受托人与委托人之间订有信托契约。〔对〕
３、公司型基金是以发行股份的方式募集资金的。〔对〕
４、契约型基金设有董事会。〔错〕
５、基金托管人是基金资产的名义持有人。〔对〕
６、基金管理人的主要职责是负责投资分析、决策，并向基金托管人发出买进或卖出证券及相关指令。〔对〕
７、债券基金的收益受市场利率的影响，当市场利率下调时，其收益会下降；反之，假设市场利率上调时，其收益会上升。〔错〕
８、根据我国相关基金法规的规定，各基金资产之间可以相互交易。〔错〕
９、基金托管人也可以从事基金投资。〔〕１０、契约型基金是依法注册的法人。〔错〕１０、契约型基金是依法注册的法人。〔错〕
第七章
１以券融资在交易所回购交易开始时其申购置卖部位为卖出〔Ｓ〕，这是因其在回购开始的交易中处于卖出债券的地位而确定的〔错〕
２保证金账户是投资者用于证券交易资金清算的专用账户〔错〕
３用于证券回购的券种只能是国库券和经中国人民银行批准发行的金融债券〔对〕
４证券回购清算的特点是一次清算，二次交易。这是由回购交易的自身特性所决定的。〔错〕
５特约日交割是指在达成交易后由双方根据具体情况，商定在从成交日算起３０天以内的契约日进行交割〔错〕
６柜台交易的转让价格一般由证券公司报出，并根据投资者的接受程度而进行调整〔对〕７证券公司申请称为交易所会员过程中，其送报的材料要先经交易所理事会初审〔错〕
８存托凭证的交易规那么与一般证券的交易规那么不同〔错〕
９在证券委托交易中，证券经纪商作为委托人，不享有权利〔错〕
１０上海证券交易所目前的回购交易品种有六个〔对〕
第八章
１、ＧＤＰ即国民生产总值，是指一定时期内在一国国内新创造的产品和劳务的价值总额。〔F
２、宏观经济因素对证券市场价格的影响是根本性的，也是全局性和长期性的。〔 T〕
３、一国证券市场总是与该国的ＧＤＰ成正相关的变化。〔F 〕
４、一般而言，利率与股票价格成反相关变化。〔 T〕
５、严重的通货膨胀能使股票和债券的价格同时下跌。〔 T〕
６、股价的波动超前于经济运动，股价波动是永恒的。〔 T〕
７、紧缩性财政政策将使得过热的经济受到控制，证券市场也将走弱，扩张性财政政策刺激经济开展，证券市场将走强。〔 T〕
８、汇率上升时，本币表示的进口商品价格提高，进而带动国内物价水平上涨，引起通货膨胀。为维持汇率稳定，政府可能动用外汇储藏，抛售外汇，从而将减少本币的供给量，使得证券市场的价格下跌，反面效应可能是证券价格上升。〔T 〕
第九章
1、实体长于上影线的阳线，表示买方严重受挫，空方占优势。〔错〕
2、上下影线等长的十字星，称为转机线，常在反转点出现。〔对〕
3、缺口的形成必是当日开盘价出现跳空高开继续高奏或是跳空低开继续低走的结果。〔对〕
4、反转不同于股价的变动，而是指对原先股价运动趋势的转折性变动。〔对〕
5、只有在下跌行情中才有支撑线，只有在上升行情中才有压力线。〔错〕
6、MACD 利用离差值与离差平均值的交叉信号作为买卖的依据。〔对〕
7、波浪形态可无穷伸展和压缩，但它的根本形态不变。〔对〕
8、成交量是某一交易日中成交的总交易额。〔错〕
9、由于量价线在图表上呈顺时针方向变动，所以又称顺时针曲线。〔错〕
10、趋势线是衡量价格波动的方向，由它的方向可以明确地看出股价的趋势。〔对〕
第一章 １、证券按其性质不同，可以分为Ａ.凭证证券和有价证券 ２、广义的有价证券包括（A）货币证券和资本证券。Ａ.商品证券 ３、有价证券是（C）的一种形式。Ｃ.虚拟资本 ４、证券按发行主体不同，可分为公司证券、（D）政府证券和国际证券Ｄ.金融机构证券 ５、证券持有者可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资金使用权的报酬。此收益的最终源泉是（C）。Ｃ.生产经营过程中的价值增值 ６、投资者持有证券是为了取得收益，但持有证券也要冒得不到收益甚至损失的风险。所以，收益是对风险的补偿，风险与收益成（A）关系。Ａ.正比 第二章 1、以下不是证券发行主体的是（C）C居民 2、下述（D）不是证券发行市场的作用。D.为证券持有者提供变现的机会 3、证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式称为（C）C.包销 4、以下不是债券发行价格形式的是(D) D.实价发行 5、市盈率的决定因素有股票市价和（A）A.每股净盈利 6、根据我国有关法律规定，发行人申请初次公开发行股票，应当符合条件之一是，发起人认购的股票数额（少于4亿元）不少于公司拟发行股本总额的（C） C.35% 第三章 1、债券投资中的资本收益指的是(C) C.买入价与卖出价之间的差额，且买入价小于卖出价 2、年利息收入与债券面额的比率是（C） C.票面收益率 3、以下不属于股票收益来源的是（D） D.利息收入 4、某投资者以10元一股的价格买入某公司的股票，持有一年分得现金股息为0.5元，则该投资者的股利收益率是（B） B.5% 5、以下不属于系统风险的是(C) C.违约风险 6、以下各种证券中，受经营风险影响最大的是（A） A.普通股 7、以下关于证券的收益与风险，说法正确的是（D） D.组合投资可以实现在收益不变的情况下，降低风险 8、投资者选择证券时，以下说法不正确的是（A） A.所面对风险相同的情况下，投资者会选择收益较低的证券 9、以下关于不同债券的风险补偿，说法不正确的是（B） B.不同证券的利率水平不同，是对利率风险的补偿 10、以下各组相关系数中，组合后对于非系统风险分散效果最好的是（C）C.-1 第四章 １、设立股份有限公司申请公开发行股票，发起人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的（D）。Ｄ.３５% ２、股份有限公司的最高权力机构是（C）。Ｃ.股东大会 ３、监事由（A）选举产生。Ａ.股东大会
１、证券按其性质不同，可以分为Ａ.凭证证券和有价证券 ２、广义的有价证券包括〔 A〕货币证券和资本证券。Ａ.商品证券 ３、有价证券是〔 C〕的一种形式。Ｃ.虚拟资本 ４、证券按发行主体不同，可分为公司证券、〔 D〕政府证券和国际证券Ｄ.金融机构证券５、证券持有者可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资金使用权的报酬。此收益的最终源泉是〔C 〕。Ｃ.生产经营过程中的价值增值 ６、投资者持有证券是为了取得收益，但持有证券也要冒得不到收益甚至损失的风险。所以，收益是对风险的补偿，风险与收益成〔A〕关系。Ａ.正比 第二章 1、以下不是证券发行主体的是〔C〕C居民 2、下述〔D〕不是证券发行市场的作用。D.为证券持有者提供变现的时机 3、证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式称为〔C〕C.包销 4、以下不是债券发行价格形式的是(D) D.实价发行 5、市盈率的决定因素有股票市价和〔A〕A.每股净盈利 6、根据我国有关法律规定，发行人申请初次公开发行股票，应当符合条件之一是，发起人认购的股票数额〔少于4亿元〕不少于公司拟发行股本总额的〔C〕 C.35% 第三章 1、债券投资中的资本收益指的是(C) C.买入价与卖出价之间的差额，且买入价小于卖出价 2、年利息收入与债券面额的比率是〔C〕 C.票面收益率 3、以下不属于股票收益来源的是〔D〕 D.利息收入 4、某投资者以10元一股的价格买入某公司的股票，持有一年分得现金股息为0.5元，那么该投资者的股利收益率是〔B〕 B.5% 5、以下不属于系统风险的是(C) C.违约风险 6、以下各种证券中，受经营风险影响最大的是〔A〕 A.普通股 7、以下关于证券的收益与风险，说法正确的选项是〔D〕D.组合投资可以实现在收益不变的情况下，降低风险 8、投资者选择证券时，以下说法不正确的选项是〔A〕A.所面对风险相同的情况下，投资者会选择收益较低的证券 9、以下关于不同债券的风险补偿，说法不正确的选项是〔B〕 B.不同证券的利率水平不同，是对利率风险的补偿 10、以下各组相关系数中，组合后对于非系统风险分散效果最好的是〔C〕C.-1 第四章 １、设立股份申请公开发行股票，发起人认购的股本数额不少于公司拟发行股本总额的〔 D〕。Ｄ.３５% ２、股份的最高权力机构是〔C 〕。Ｃ.股东大会 ３、监事由〔 A〕选举产生。Ａ.股东大会 ４、股票表达的是〔 A〕。Ａ.所有权关系 ５、蓝筹股通常指〔B 〕的股票。Ｂ.经营业绩好的大公司
四川大学22春“金融学”《证券投资实务》期末考试高频考点版（带答 案） 一.综合考核(共50题) 1. 证券投资主体包括()。 A.个人 B.政府 C.企事业 D.金融机构 参考答案：ABCD 2. 通常，机构投资者在证券市场上属于()型投资者。 A.激进 B.稳定 C.稳健 D.保守 参考答案：C 3. 以下能够反映股票市场价格平均水平的指标是()。 A.股票价格指数 B.GDP C.某蓝筹股票的价格水平 D.银行存款利率 参考答案：A 4. 股票的特征表现在()。 A.期限上的永久性 B.决策上的参与性 C.责任上的无限性 D.报酬上的剩余性
5. 从理论上说，期货价格应稳定地反映现货价格加上()。 A.期货交易的手续费 B.消费税 C.特定交割期的持有成本 D.运输费 参考答案：C 6. 购买股票旨在长期参股并可能谋求进入公司决策管理层的投资者被称为()。 A.投机者 B.机构投资者 C.QFII D.战略投资者 参考答案：D 7. 认为利率期限结构是由人们对未来市场利率变动的预期决定的理论是()。 A.期限结构预期说 B.流动性偏好说 C.市场分割说 D.有效市场说 参考答案：A 8. 投资的主要目的是承担宏观调控的重任。() A.错误 B.正确 参考答案：B
A.经营决策参与权 B.盈余分配权 C.剩余财产分配权 D.优先认股权 参考答案：ABCD 10. 以下关于利率风险的说法正确的是()。 A.利率风险属于非系统风险 B.利率风险是指市场利率的变动引起的证券投资收益不确定的可能性 C.市场利率风险是可以规避的 D.市场利率风险是可以通过组合投资进行分散的 参考答案：B 11. 股票按股东的权益分为()。 A.普通股票 B.优先股票 C.后配股 D.混合股 参考答案：ABCD 12. 竞价成交机制使证券市场成为最接近充分竞争和高效、公开、公平的市场，也使市场成交价成为最合理公正的价格。() A.错误 B.正确 参考答案：B 13. 证券投资的风险主要体现在未来收益的不确定性上，即实际收益与投资者预期收益的背离。() A.错误 B.正确
证券投资实务课后习题答案 证券投资实务课后习题答案 在证券投资实务课程中，习题是一个重要的学习工具，可以帮助我们巩固所学 知识并提高分析问题的能力。下面是一些习题的答案，希望能对大家的学习有 所帮助。 1. 什么是证券投资？ 证券投资是指通过购买股票、债券、基金等金融工具来获取投资回报的行为。 证券投资可以是长期的，也可以是短期的，目的是为了实现资产增值。 2. 什么是股票？ 股票是指公司为了筹集资金而发行的一种证券，代表着对公司所有权的一部分。股票的持有者享有公司分红和决策权。 3. 什么是债券？ 债券是指债务人向债权人发行的一种债务凭证，承诺在一定期限内支付一定利 息和本金。债券投资者通过购买债券可以获得利息收入。 4. 什么是基金？ 基金是由投资者共同出资组成的一种集合投资工具，由基金管理人进行投资管理。基金投资者通过购买基金份额可以分享基金投资收益。 5. 什么是投资组合？ 投资组合是指将不同类型的证券按一定比例组合在一起形成的投资组合。通过 投资组合可以实现风险的分散和收益的最大化。 6. 什么是投资风险？ 投资风险是指投资者在进行证券投资时面临的可能损失的风险。投资风险包括
市场风险、信用风险、流动性风险等。 7. 什么是投资回报？ 投资回报是指投资者从证券投资中获得的收益。投资回报可以是股息、利息、资本利得等形式。 8. 什么是投资目标？ 投资目标是指投资者在进行证券投资时希望实现的目标。投资目标可以是长期资本增值、稳定收益、风险分散等。 9. 什么是投资策略？ 投资策略是指投资者在进行证券投资时采取的一系列决策和行动。投资策略可以包括资产配置、选股、择时等方面。 10. 什么是投资者心理？ 投资者心理是指投资者在进行证券投资时所表现出的心理特征和行为。投资者心理对投资决策和投资结果有着重要影响。 以上是一些常见的证券投资实务习题的答案，希望对大家的学习有所帮助。在实际投资中，还需要不断学习和实践，提高自己的投资能力和风险控制能力。祝大家在证券投资实践中取得成功！
第七章习题答案 一、单选题 1D2.C3.B4.A5.A 二、多选题 1ABCD2.ABC3.AB4.ABC5.ABCD 三、判断题 1错2.错3.对4.错5.错 四、简答题 ］、答案 买方研究报告通常需要付费阅读。这对于绝大多数普通投资者来说，不太现实。 卖方研究报告通常质量参差不齐，并且数量庞大。 卖方分析师可能由于立场问题，多鼓励投资者买入股票。 少数卖方分析师可能与某些大资金进行利益勾结，从而违背职业操守推荐读者购买特定股票。 2、答案 1)估值的前提，对行业和公司要有定性判断。 2)提防估值陷阱 3)如果企业业务种类繁多，那么一般要分开估值，然后加总计算总市值。 4)使用交易方法来辅助进行估值。如上市公司遭遇重大利空而不跌，那么可以认为这预示着市场预期见底、估值处于底部区域了。若公司遭遇重大利好而不涨，可以认为这预示着市场见顶、估值处于顶部区域了。 5)对于重周期性行业里的上市公司，底部区域往往伴随着微弱的盈利，在估值上是低PB高PE,顶部区域往往伴随着高昂的盈利,在估值上是高PB低PE o 6)科技股，与估值相比，更重要的是要看研发投入、专利技术储备以及产品的科技市场需求状况。 五、答案 医疗器械行业在未来很长时间内，预计会有较高的增长。医疗器械行业壁垒较高护城河深，有较好的投资优势：产品生命周期稳定+研发效率高+系统化优势。我国的医疗器械行业与发达国家比、与发展中国家比，都有优势。迈瑞医疗作为我国的龙头型医疗器械公司，具有技术领先+全球化+收并购优势+精益化生产的优势。总之，该公司发展前景光明。 六、答案 假设某公司2023年4月份市值1000亿人民币,2023年前四季度实现盈利分别为9亿、11亿、、11亿、、9亿，2023年1季度实现利润12.5亿，预计2023年会实现净利润60亿元，请分别计算 静态市盈率=IOoo/(9+11+11+9)=25 滚动市盈率=IOOo/(11+11+9+12.5)=22.99 动态市盈率=IoOo/(12.5*4)=20 预期市盈率=IOoo/60=16.67
证券投资实务第二版李晓红课后答案 1.证券投资咨询业务人员分为（）。[2017年2月真题] [单选题] * A. 证券分析师和证券投资顾问(正确答案) B. 证券咨询师和证券分析师 C. 证券研究员和证券经纪人 D. 证券分析师和客户经理 答案解析：A,从事证券投资咨询业务的人员分为两类：①在发布的证券研究报告上署名的人员，应当符合相关条件，并在中国证券业协会注册登记为证券分析师；②向客户提供证券投资顾问服务的人员，应当符合相关条件，并在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问。 2.证券投资顾问可以（）。[2016年11月真题] [单选题] * A. 向客户提供与其投资建议不一致的观点(正确答案) B. 同时注册为证券分析师 C. 代客户作投资决策 D. 通过广播、电视、网络、报刊等公众媒体，提供买入、卖出或者持有具体证券的投资建议 答案解析：选A； B项，同一人员不得同时注册为证券分析师和证券投资顾问；C 项，证券投资顾问不得代客户作出投资决策；D项，证券投资顾问不得通过广播、电视、网络、报刊等公众媒体，作出买入、卖出或者持有具体证券的投资建议。 3.取得证券投资咨询执业资格且实际从事发布证券研究报告业务的人员，申请注册登记为（）。[2016年3月真题] [单选题] * A. 证券咨询师
B. 证券分析师(正确答案) C. 证券投资顾问 D. 证券研究员 答案解析：选B ; 从事证券投资咨询业务的人员分为两类： ①在发布的证券研究报告上署名的人员，应当符合相关条件，并在中国证券业协会注册登记为证券分析师。 ②向客户提供证券投资顾问服务的人员，应当符合相关条件，并在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问。同一人员不得同时注册为证券分析师和证券投资顾问。 4.向客户提供证券投资顾问服务的人员，应当具有证券投资咨询执业资格，并在中国证券业协会注册登记为（）。[2014年3月真题] [单选题] * A. 财务顾问 B. 法律顾问 C. 理财顾问 D. 证券投资顾问(正确答案) 答案解析：选D；向客户提供证券投资顾问服务的人员，应当符合相关从业条件，并在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问。 5.证券分析师可以行使（）的职能。[2011年9月真题] [单选题] * A. 发布证券研究报告(正确答案) B. 受托人 C. 保荐人 D. 证券投资顾问 答案解析：选A；从事证券投资咨询业务的人员分为两类： ①在发布的证券研究报告上署名的人员，应当符合相关从业条件，并在中国证券业协会注册登记为证券分析师。 ②向客户提供证券投资顾问服务的人员，应当符合相关从业条件，并在中国证券业协会注册登记为证券投资顾问。同一人员不得同时注册为证券分析师和证券投资顾问。
一、单选题 1行业经济活动是（B）分析的主要对象之一。 A、微观经济 B、中观经济 C、宏观经济 D、市场经济 2.关于行业分析，下列论述不正确的是（D）0 A、行业分析是对上市公司进行分析的前提 B、行业分析是连接宏观经济分析和上市公司分析的桥梁 C、行业分析是基本分析的重要环节 D、行业分析是投资成功的保障 3.公用事业一般属于（D）型的行业类型。 A、完全竞争 B、不完全竞争 C、寡头垄断 D、完全垄断 4.根据波特五力模型，一个行业的（C）,该行业风险较小。 A、现有竞争者的竞争能力强 B、进入壁垒低 C、替代品威胁小 D、买卖方议价能力强 5.行业分析法中，调查研究法的优点是其（A）0 A、可以获得最新的资料和信息 B、可以预知行业未来发展 C、这能独立于现有资料研究 D、省时、省力并节省费用 二、多选题 1.由于社会习惯的改变从而影响行业发展的例子包括（BCD） A、信息安全行业的大发展 B、公共卫生保健行业的兴起 C、天然有机食品备受青睐 D、旅游成为消费热点 2.影响行业景气的因素（ABCD） A、需求 B、供给 C、产业政策 D、价格 3.恩格尔定律的含义是（BD） A、家庭用于购买生活必需品的开支占家庭总收入的比重会随家庭总收入的增加而增加 B、 家庭用于购买生活必需品的开支占家庭总收入的比重会随家庭总收入的增加而下降C、家庭用于非必需品方面的开支的增长速度总是高于生活必需品的开支增长速度D、家庭用于非必需品方面的开支比重随家庭富裕程度的增加而上升 4.成熟期的行业特征是（ABCD） A、产出增长率高 B、利润率水平高 C、资本净进入量高 D、行业的创新能力强 5.问卷调查的主要过程包括（ABCD） A、问卷的设计 B、问卷的分发 C、问卷的回收 D、问卷的整理 三、判断题 1.行业和产业没有严格区别，任何一个行业都可以形成一个产业。（×） 2.有些行业的增长高于宏观经济的增长,而有些行业的增长低于宏观经济的增长。（J） 3.在完全竞争的市场类型中,所有的企业都无法控制市场的价格和使产品差异化。（J） 4.周期型行业的运动状态与经济周期呈负相关，即当经济处于上升时期，这些行业会收缩；当经济衰退时，这些行业会扩张。（X） 5.利用比较研窕法可以直观和方便地观察行业的发展状态和比较优势。（J） 四、简答题 1.简述行业生命周期不同阶段的投资选择。 （1）初创期：由于投资者对处于创业阶段行业缺乏信心，对前景还无法形成良好预期,股票价格不会就此上涨，基本处于风险高、收益低的状态，因而对整个市场的敏感度不高。例如太阳能、基因和纳米技术等行业正处于生命周期的初创期；投资者如果计划对这些行业进行投资，可能只有为数不多的几家企业可供选择，同时投资于该行业的投资风险较大。但是一旦成功，收
证券投资实务作业二及答案 LT
你的得分：100.0 完成日期：2017年01月13日23点49分说明：每道小题选项旁的标识是标准答案。 一、单项选择题。本大题共20个小题，每小题 2.0 分，共40.0分。在每小题给出的选项中，只有一项是符合题目要求的。 1.认为利率期限结构是由人们对未来市场利 率变动的预期决定的理论是（）。 A.期限结构预期说 B.流动性偏好说 C.市场分割说 D.有效市场说 2.以下能够反映股票市场价格平均水平的指 标是（）。 A.股票价格指数 B.GDP C.某蓝筹股票的价格水平 D.银行存款利率
3.股份公司股本项的总额是以下哪个值与发行总股数的乘积（）。 A.股票的面值 B.股票的市场价格 C.股票的内在价值 D.股票的净值 4.引起股价变动的直接原因是（）。 A.公司资产净值 B.宏观经济环境 C.股票的供求关系 D.原材料价格变化 5.以下关于股票价格指数样本股的选择，说法有误的是（）。 A.样本股的市值要占上市股票总市值的大 部分 B.样本股价格变动趋势能够反映市场股票 价格变动的总趋势 C.样本股一经选定就不再变化
F.购买力风险是可以避免的 G.购买力风险是可以通过组合投资得以减 轻的 H.购买力风险是由于通货膨胀、货币贬值 给投资者带来的实际收益水平下降的风 险 I.购买力风险属于非系统风险 6.以下各种方法中，可以用来减轻利率风险的是（）。 A.将不同的债券进行组合投资 B.在预期利率上升时，将短期债券换成长 期债券 C.在预期利率上升时，将长期债券换成短 期债券 D.在预期利率下降时，将股票换成债券 7.套期保值者的目的是（）。 A.在期货市场上赚取盈利 B.转移价格风险
《证券投资实务》21秋在线作业1-00001 商业银行通常将作为第二准备金，这些证券以()为主。 A:长期证券长期国债 B:短期证券短期国债 C:长期证券公司债 D:短期证券公司债 答案：B 发行人在外国证券市场发行的，以市场所在国货币为面值的债券是 A:扬基债券 B:武士债券 C:外国债券 D:欧洲债券 答案：C 有价证券所代表的经济权利是()。 A:财产所有权 B:债权 C:剩余请求权 D:所有权或债权 答案：D 以下各种方法中，可以用来减轻利率风险的是 A:将不同的债券进行组合投资 B:在预期利率上升时，将短期债券换成长期债券 C:在预期利率上升时，将长期债券换成短期债券 D:在预期利率下降时，将股票换成债券 答案：C 以下关于股票价格指数样本股的选择，说法有误的是()。 A:样本股的市值要占上市股票总市值的大部分 B:样本股价格变动趋势能够反映市场股票价格变动的总趋势 C:样本股一经选定就不再变化 D:样本股必须在上市股票中挑选 答案：C 发行人在外国证券市场发行的，以市场所在国货币为面值的债券是()。A:扬基债券 B:武士债券 C:外国债券 D:欧洲债券 答案：C
在对经济周期进行分析中，属于先导性指标的是()。 A:货币政策指标 B:个人收入 C:失业率 D:商品库存 答案：A 以下各种债券中，通常认为没有信用风险的是()。 A:中央政府债券 B:公司债券 C:金融债券 D:垃圾债券 答案：A 证券投资基金是一种()的证券投资方式。 A:直接 B:间接 C:视具体的情况而定 D:以上均不正确 答案：B 技术分析的理论基础是()。 A:道氏理论 B:缺口理论 C:波浪理论 D:江恩理论 答案：A 认为利率期限结构是由人们对未来市场利率变动的预期决定的理论是A:期限结构预期说 B:流动性偏好说 C:市场分割说 D:有效市场说 答案：A 通常，机构投资者在证券市场上属于()型投资者。 A:激进 B:稳定 C:稳健 D:保守 答案：C
你的得分: 100。0 完成日期：2017年01月10日20点33分 说明：每道小题选项旁的标识是标准答案。 一、单项选择题。本大题共20个小题，每小题2.0 分,共40。0分.在每小题给出的选项中,只有一项是符合题目要求的. 1.很多情况下人们往往把能够带来报酬的支出行为称为（）。 A.支出 B.储蓄 C.投资 D.消费 2.证券投资通过投资于证券将资金转移到企业部门，因此通常又被称为（)。 A.间接投资 B.直接投资 C.实物投资 D.以上都不正确 3.由于( )的作用，投资者不再满足投资品种的单一性，而希望建立多样化的资产组合。 A.边际收入递减规律 B.边际风险递增规律 C.边际效用递减规律 D.边际成本递减规律 4.债券投资中，通常投资者在投资前就可确定的是（)。 A.债券年利息 B.资本利得 C.债券收益率 D.债券风险 5.以下各种债券中，通常认为没有信用风险的是（）。 A.中央政府债券 B.公司债券 C.金融债券
D.垃圾债券 6.以下关于投资于地方政府债券的表述,说法不正确的是( ）。 A.地方政府债券往往会给投资者带来税收优惠 B.地方政府债券可以作为金融机构进行资本结构优化的投资选择 C.地方政府债券没有任何风险 D.地方政府债券的收益率一般高于国债收益率 7.全国证券期货市场的主管部门是（）。 A.中国证监会 B.财政部 C.中国人民银行 D.国资委 8.可以用来衡量全社会投资规模的指标是（）。 A.社会消费总额 B.固定资产投资 C.财政总支出 D.社会经济发展速度 9.在对经济周期进行分析中，属于先导性指标的是（）。 A.货币政策指标 B.个人收入 C.失业率 D.商品库存 10.技术分析的理论基础是（）。 A.道氏理论 B.缺口理论 C.波浪理论 D.江恩理论 11.技术分析作为一种分析工具,其假设前提是（）. A.市场行为涵盖了一部分信息 B.证券的价格是随机运动的 C.证券价格以往的历史波动不可能在将来重复
证券投资分析客观题练习题一（附答案） 一、单选题 1.下面关于股票性质描述错误的是( )。 A.股票是综合权利证券 B.股票是证权证券、资本证券 C.股票是有价证券、要式证券 D.股票是物权证券、债权证券 2.利率是债券票面要素中不可缺少的内容，债券利率亦受很多因素影响，其主要影响因素不包括( )。 A.借贷资金市场利率水平 B.筹资者的资信 C.资金使用方向 D.债券期限长短 3.按基金的组织形式不同，证券投资基金可分为() A.契约型基金和公司型基金 B.封闭式基金和开放式基金 C.国债基金、股票基金、货币市场基金 D.成长型基金、收人型基金和平衡型基金 4.金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保证金或权利金就可签订远期大额合约或互换不同的金融工具，这是金融衍生工具的( )特性。 A.跨期性 B.联动性 C.杠杆性 D.不确定性或高风险性
5.以( )为主的债券期货是各主要交易所最重要的利率期货品种。 A.市政债券期货 B.国债期货 C.市政债券指数期货 D.金融债券期货 6.每个投资者在买卖证券之前，都必须在中国证券登记有限责任公司开立上海和深圳（ )，用于存放买人的证券。 A.资金账户 B.证券结算账户 C.证券账户 D.银行结算账户 7.( )是投资者开立在证券公司属下证券营业部的，用于证券交易以及存放证券交易资金的账户，每个资金账户会有一个资金账号与之对应，该账号是唯一的。 A.证券结算账户 B.资金账户 C.证券账户 D.银行结算账户 8.( )是依据证券交易资金第三方存管制度的要求，投资者在银行开立的与其证券资金账户建立对应关系的银行存取款账户。 A.资金账户 B.证券结算账户 C.证券账户 D.银行结算账户
四川大学22春“金融学”《证券投资实务》作业考核题库高频考点版（参 考答案） 一.综合考核(共50题) 1. 证券投资主体是指进入证券市场进行证券买卖的各类投资者。() A.错误 B.正确 参考答案：B 2. 期货交易方式和期权交易方式是20世纪70年代西方金融市场创新的产物。() A.错误 B.正确 参考答案：B 3. 期权交易的杠杆作用比信用交易小。() A.错误 B.正确 参考答案：A 4. 投资者投资于某固定利率债券，则在投资时就确定到期时未来现金流的数量。() A.错误 B.正确 参考答案：A 5. 期货交易所会员有几类，包括()。 A.一般会员，又称自营商
D.全权会员 参考答案：AD 6. 证券结算业务环节包括()。 A.清算 B.交割 C.交易 D.交收 参考答案：ACD 7. 以下能够反映股票市场价格平均水平的指标是()。 A.股票价格指数 B.GDP C.某蓝筹股票的价格水平 D.银行存款利率 参考答案：A 8. 发行人在外国证券市场发行的，以市场所在国货币为面值的债券是()。 A.扬基债券 B.武士债券 C.外国债券 D.欧洲债券 参考答案：C 9. 对宏观经济运行状况反映最灵敏指标是()。 A.外汇储备量 B.国民生产总值 C.国内存贷款总额 D.物价指数
10. 投资的主要目的是承担宏观调控的重任。() A.错误 B.正确 参考答案：B 11. 停止损失委托指令的优点有()。 A.保住既得利益 B.弥补投资决策的错误 C.限制可能遭受的损失 D.固定委托价格 参考答案：AC 12. 不是面向公众投资者，而是向与发行人有特定关系的投资者发行的债券是()。 A.公募债券 B.私募债券 C.记名债券 D.无记名债券 参考答案：B 13. 债券是发行人筹措资金的重要手段，投资债券的投资者与发行人之间是债权债务关系。() A.错误 B.正确 参考答案：B 14. 通常，机构投资者在证券市场上属于()型投资者。