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选择题单项选择题题目：在货币政策的传导机制中，弗里德曼认为最重要的传导变量是：A. 货币供应量B. 利率C. 物价水平D. 基础货币答案：A单项选择题题目：一般性货币政策的主要作用在于对什么进行总量调控？A. 货币贮存量B. 货币供应量C. 货币发行量D. 现金发行量答案：B单项选择题题目：在金融市场上，投资者购买国债的主要目的是：A. 追求高风险高收益B. 获得稳定的利息收入和到期本金C. 投机交易，赚取差价D. 获得公司分红答案：B单项选择题题目：下列哪项不属于金融消费者的基本权益？A. 知情权B. 自主选择权C. 监管权D. 财产安全权答案：C单项选择题题目：以下哪种情况不属于商业银行的表外业务？A. 信用证B. 存款C. 担保D. 承诺答案：B填空题填空题：中央银行通过调整______来影响货币供应量和市场利率。
答案：存款准备金率填空题：______是商业银行最主要的资金来源和负债业务。
答案：存款填空题：金融市场按照交易的期限可分为______市场和______市场。
答案：货币市场；资本市场填空题：______是指金融机构在经营过程中，因利率变动而使其资产和负债的价值发生变化的风险。
答案：利率风险填空题：______是指金融机构在提供金融服务时，应当充分尊重金融消费者的意愿和选择权。
答案：自主选择权填空题：政策性银行与商业银行的主要区别在于其以______为主要业务目标。
答案：贯彻国家经济政策简答题简答题：简述货币政策的最终目标。
答案：货币政策的最终目标主要包括经济增长、物价稳定、充分就业和国际收支平衡。
这四个目标之间往往存在冲突，中央银行在实施货币政策时需要权衡利弊，力求实现各目标之间的协调。
简答题：金融消费者有哪些基本权益？答案：金融消费者的基本权益包括知情权、自主选择权、公平交易权、财产安全权、依法求偿权、受教育权、受尊重权和信息安全权。
这些权益共同构成了金融消费者权益保护的核心内容。
中美博弈▏2024年，中美金融战已经到了关键时刻2023年下半年，我们很多从事商业活动的职场人，会有一个很深刻的感知，就是感觉市场上的钱少了很多，生意也十分不好做，大家花钱也都很谨慎。
为什么呢？据很多爱国经济学家分析，钱走资到了国外。
2023年2月1日，美联储联邦基金利率上限目标值从0.25%提高到4.75%，随着时间的推移逐步上调为5.25%-5.5%。
简单理解，钱存在美国的银行，可以获得利息5.25%-5.5%。
设想下，这边存款利息2点几，那边存款5点几，所以导致很多外资流走，这个也理解，毕竟外资企业或机构挣的钱，人去留自由。
不可理解，甚至不能容忍的有些房地产或其他企业老板，借中国银行的钱，把企业做成负债累累，然后把资产转移到国外，形成私人财产。
有些爱国经济学家明确指出，由于中国目前的金融体系还不够完善，不少中国企业或机构，通过不同的方式转移出去的资产金额高达万亿元美元级别，国内企业贷银行的钱但负债累累，国外个人资产数额巨大。
最近这几年中美之间的大国博弈在持续展开，从特朗普时期的贸易战，拜登时期的金融战，中间持续不断的科技战。
负债惊人不断衰败的美国，为保住自己的霸主地位，正在做各种突破道德底线的事。
美国通过金融汇率手段，使美元的不断回流，通过控制资本的流量、流向、流速，将必然导致某些区域（比如中国）的资本的剧烈震荡（出走），从而形成产业就业的剧烈震荡，这时候利率就变成了武器。
在这种情况下我国付出的代价是资本紧缩，企业经营疲软，公司员工失业，大家的日子都很难熬；美国的代价是，为流入的资本支付利息，大约1万亿，当然他也可以耍流氓没收一些富豪的资产，之前也干过。
在美元加息的大背景下，我国将采取何种策略来应对呢？很显然，我们采取的是降息。
今年针对金融体系的监管，已经上升到党和国家的高度。
降息的目的也很明显，让企业降低融资成本，反哺实体经济的发展。
中国博弈到了关键的历史阶段，美方要继续维持他的霸主地位，通过金融手段收割全世界来维持他们的高收益高福利。
2023年中国利率政策动向分析2023年中国利率政策动向分析引言：自改革开放以来，中国经济取得了长足的发展，然而，在经济发展的同时，中国也面临了一系列的挑战。
其中一个重要的挑战就是如何保持金融稳定。
利率政策作为金融调控的重要手段之一，对于保持经济稳定和促进可持续发展起着至关重要的作用。
本文将分析2023年中国利率政策的动向及其影响。
一、背景分析近年来，中国金融体系面临诸多问题，如债务风险、影子银行的迅猛发展、产业结构调整等。
为了保持金融稳定，中国政府采取了一系列的政策措施，其中包括利率政策的调控。
2022年，中国央行开始逐步提高利率水平，主要是为了抑制过热的房地产市场和处于高风险状态的影子银行业务。
二、当前利率政策状况截至2022年底，中国央行基准利率（即存款利率和贷款利率）维持在较低水平。
随着房地产市场的波动和金融风险的逐渐显现，中国央行逐步提高了短期利率水平，并通过降低长期资金的供应来抑制房地产市场。
三、2023年利率政策预期1. 稳步上调利率水平：2023年，随着中国经济的回暖和房地产市场的调整，央行有望进一步上调利率水平。
此举既有助于控制房地产市场的过热，也能减少损害金融稳定的风险。
然而，利率上调不能过快过强，以免给实体经济发展带来过大的冲击。
2. 精细化调控各类利率：除了提高基准利率外，中国央行还有望进一步推进利率市场化改革，并通过精细化调控各类利率来疏通货币政策传导机制。
对于热点行业和重点领域，央行可能会采取不同的利率政策，以满足实体经济的需要。
3. 引入逆周期调控工具：2023年，央行可能会引入逆周期调控工具，以应对经济波动。
逆周期调控工具可以通过降低利率水平来刺激经济增长，或通过提高利率水平来抑制过热的经济。
这将有助于实现中国经济的长期稳定和可持续发展。
四、影响分析1. 房地产市场调控效果：随着利率的上调，房地产市场将逐渐降温，房地产泡沫风险有望逐渐减少。
此举对于促进房地产市场的健康发展具有积极意义。
2023年中国利率政策动向分析2023年中国利率政策动向分析引言：在现代市场经济中，利率政策是一个非常重要的宏观经济政策工具，它直接影响着经济的发展、货币政策的实施以及市场利率的形成等方面。
利率的高低和稳定与否可以直接影响企业投资、消费贷款以及个人储蓄等方面，因此，对于利率政策的动向和走势进行准确的分析和预测至关重要。
本文将对2023年中国利率政策的动向进行分析，并据此对未来的发展和趋势进行展望。
一、2022年中国利率政策回顾在2022年，中国的利率政策整体趋于稳定。
2022年初，中国央行曾经下调存款准备金率，旨在增加银行的流动性，以缓解资金供应的压力。
然而，就在央行下调存款准备金率后不久，面临着通胀风险的威胁，央行又开始提高利率，以控制通胀预期。
2022年下半年，中国经济发展放缓，政府降息政策目的是促进经济增长。
综合来看，2022年中国的利率政策在保持稳定的同时，也根据经济形势进行了一定的调整。
二、2023年中国利率政策展望在经济形势平稳发展的背景下，预计2023年中国的利率政策将以稳定为主，但也不排除因经济环境发生变化而进行一定的调整。
具体展望如下：1. 经济增长稳定：2023年中国经济增长预计将保持稳定，且有望出现一定的回升。
因此，央行可能会继续保持稳健的货币政策，以确保经济持续稳定增长。
此时，利率政策预计将以维持适度的利率水平为主，以使企业和个人能够更好地进行投资和消费。
2. 通胀压力增加：随着经济的复苏，通胀预期可能会增加。
为了控制通胀风险，央行可能会采取提高利率的措施，以抑制价格上涨。
这可能会对企业和个人的贷款和储蓄产生一定的影响。
3. 外部经济环境：中国的利率政策往往受到国际利率市场的影响。
如果国际利率上升，中国央行可能会相应提高利率，以避免资本外流和保持人民币的稳定。
反之，如果国际利率下降，央行有可能降低利率，以刺激投资和经济增长。
4. 房地产调控：房地产市场一直是中国政策制定者关注的焦点之一。
2023年3月22日，美联储联邦公开市场委员会（FOMC）宣布，将联邦基金利率目标区间上调25个基点到4.75%至5%之间，为2007年10月以来的最高水平。
编辑搜图美联储加息的原因可能有以下几个方面：1.控制通货膨胀：美联储加息可能是为了控制通货膨胀。
如果经济过热，通货膨胀可能会上升，因此美联储可能会通过加息来抑制经济的过热现象，并遏制通货膨胀。
2.经济增长：美联储加息也可能是为了促进经济增长。
如果利率过低，可能会导致借贷活动过度，从而导致资产泡沫和其他不稳定因素。
通过适度加息，美联储可能会鼓励更加稳健和可持续的经济增长。
3.货币政策调整：美联储加息还可能是为了调整货币政策。
通过加息，美联储可以调整货币供应量，从而影响经济的各个方面，如通货膨胀、汇率、借贷活动等。
4.防范金融风险：美联储加息还可能是为了防范金融风险。
如果利率过低，可能会导致过度杠杆化和不良贷款，从而增加金融风险。
通过加息，美联储可以减少借贷活动，从而降低金融风险。
美联储加息对中国经济的影响可能会有以下几个方面：1.减缓中国经济的增长速度：美联储加息可能会使得美元升值，而这可能会导致人民币贬值。
如果人民币贬值，中国出口商品价格就会上涨，而且外汇储备的价值也会受到影响，这可能会减缓中国经济的增长速度。
2.增加中国企业的债务成本：如果美联储加息，那么全球资金可能会流向美国，这会增加中国企业借款的成本。
这可能会对中国企业的融资能力和商业信用评级产生影响。
3.降低对中国的投资吸引力：如果美联储加息，投资者可能会选择投资美国而不是中国，因为美国的利率更高。
这可能会降低对中国的投资吸引力，尤其是对于那些寻求较高回报的投资者来说。
4.对中国政府的债务压力产生影响：如果美联储加息，全球市场的资金流向可能会发生变化，这可能会增加中国政府的债务压力，因为政府需要支付更高的利息。
美联储加息对普通人的影响可能表现在以下几个方面：1.借贷成本上升：如果美联储加息，银行的贷款利率可能会随之上升，这可能会增加普通人的借贷成本，包括房贷、车贷、信用卡等。
硅谷银行破产事件对我国商业银行经营管理的启示
郑玥
【期刊名称】《经济师》
【年(卷),期】2024()6
【摘要】2023年,美国硅谷银行破产事件对美国银行业和全球金融市场造成一定冲击。
文章对该事件发生的原因及其影响进行细致剖析和深入总结,认为硅谷银行倒闭主要源于其资产与负债严重错配,进而致使利率风险敞口暴露在美联储频繁加息的过程中,引发挤兑风波,最终由美国联邦存款保险公司(FDIC)接管。
作为全球高科技服务的典范,硅谷银行破产为我国商业银行经营管理敲响了警钟。
同时,也为我国银行业内部治理和外部监管提供有益启示,即坚持稳健审慎的经营理念、加强对新兴风险的识别研究、构建快速响应的风险处置机制及强化金融监管与货币政策协调联动。
【总页数】3页(P105-107)
【作者】郑玥
【作者单位】山西省社会科学院<山西省人民政府发展研究中心>经济研究所【正文语种】中文
【中图分类】F833
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1.硅谷银行破产事件的思考及启示——基于资产负债表期限错配视角
2.基于资产负债经营管理视角下的硅谷银行破产事件研究
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率风险管理的启示4.硅谷银行破产对我国中小商业银行提升全面风险管理能力的启示5.从硅谷银行破产事件看商业银行投贷联动业务
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2023年商业银行报告摘要本报告是对2023年商业银行业绩和行业趋势的综合分析和展望。
通过对商业银行的财务数据、市场情况和政策环境等方面的研究，全面解读了2023年商业银行的运营状况和面临的挑战。
同时，根据市场发展趋势，提出了相应的发展建议。
本报告旨在帮助商业银行了解行业发展动态，制定有效的战略和决策，提升竞争力，实现可持续发展。
第一部分：2023年商业银行业绩分析在2023年，受全球经济复苏和金融市场回暖的影响，商业银行的业绩总体上呈现了稳中有进的态势。
具体表现在以下几个方面：1. 资产规模持续扩大在2023年，商业银行的总资产规模继续保持增长。
这主要得益于经济的稳定增长和货币政策的支持，使得商业银行能够扩大贷款规模，提高利润水平。
同时，商业银行积极引入科技创新和数字化技术，提高运营效率，降低运营成本。
2. 利润水平稳步提升随着经济的稳定增长，商业银行的利润水平也持续提升。
这主要得益于净利差的改善以及市场利率的回升。
同时，商业银行积极调整资产负债结构，提高风险管理能力，降低不良贷款率。
3. 金融科技创新带动创新增值服务在2023年，商业银行积极探索金融科技创新，通过引入人工智能、区块链等技术，推出了更多线上金融服务和增值服务。
这些创新服务不仅提高了客户体验，还促进了商业银行业务的拓展和转型升级。
第二部分：2023年商业银行行业趋势展望在2023年，商业银行面临着一系列的挑战和机遇。
以下是对2023年商业银行行业趋势的展望：1. 金融科技创新持续推动业务发展金融科技的快速发展将继续推动商业银行的业务创新。
商业银行将进一步加大对人工智能、大数据分析、区块链等技术的应用，推出更多便利、智能的金融产品和服务，提高客户体验。
2. 竞争格局进一步演变在2023年，商业银行的竞争格局将进一步演变。
传统的银行竞争将面临来自互联网银行、虚拟银行等新型金融机构的冲击。
商业银行需要加强自身的核心竞争力，提升服务质量，拓展新的业务领域。
2022年银行行业市场展望：2022年公司银行收入将达到3.5万亿随着2022年的脚步越走越远，中国银行业的进展趋势也越来越明显，由于2022年中国商业银行整体经营状况略好于市场预期，业界人士估计计到2022年，公司银行的营业收入将达到3.5万亿元人民币，并呈现出五大进展趋势。
2022年银行行业市场展望：中国商业银行运行状况讨论：2022年，中国商业银行整体经营状况略好于市场预期，行业净利润增速估计为1.5%，其中主要因素是净息差收窄幅度低于预期。
资产质量下降状况相对温柔；资产配置向投资类资产倾斜，贷款和同业资产占比下降；非利息收入保持较快增长，增长估计17.1%。
2022年，商业银行不良贷款余额和比率较快增长的势头得到明显遏制，拨备充分水平也较高，资产质量保持平稳运行。
受国内经济下行、中美货币政策分化及美元走强等因素影响，我国资本外流和人民币贬值压力较大，商业银行流淌性风险和市场风险有所增加，但总体可控。
2022年全年商业银行信用风险运行呈现以下特征：不良贷款增速有所减缓；关注逾期类贷款增长推动资产质量下行；贷款拨备率稳中有升，风险抵补力量连续提升；核销力度进一步加大。
2022年，中国商业银行盈利将有所改善，但幅度有限，主要驱动力源于净息差的收窄幅度大幅小于2022年，同时不良生成率和信用成本大幅攀升的可能性较低；各项业务进展平稳，公司业务营收贡献有所提升，零售业务营收增长放缓，金融市场业务总体平稳，同业资产负债增速可能连续放缓。
为适应新环境和助力实体经济振兴，商业银行将进一步深化改革，加快经营模式转型创新。
展望银行行业将来五大进展趋势：１、增速放缓、结构变化的收入池公司银行业务是传统银行业务中的基石，其资产、收入、利润贡献都达到行业的一半。
聚焦中国银行业收入池，估计银行业总体收入将从2022年的4.7万亿元人民币上升至2022年的7.7万亿元人民币，年均复合增速10.5%。
其中，受到中国经济结构调整、多层次资本市场进展和企业“去杠杆”等多方面的影响，公司银行业务收入占比估计将从2022年的47%微降至2022年的46%；肯定值估计从2022年的2.2万亿元人民币上升至2022年的3.5万亿元人民币。
2023年国内外经济环境分析报告一、2022年国内外环境回顾2022年是全球经济、政治、社会较大波动的一年。
海外地缘政治的急剧变化、美联储持续的紧缩政策、国内疫情形势的反复，对全球市场、国内经济发展都带来了很大的压力。
从国际方面来说，受俄乌战争、美联储加息的影响，过去的2022年，全球能源价格高企，欧美国家通货膨胀严重，国际贸易环境极剧变化，大宗商品和海运费高居不下，全球经济滞涨明显。
从国内方面来说，原本就面临需求收缩、供给给冲击、预期转弱三重压力，今年又受奥密克戎反复和国际能源价格高企影响，压力进一步叠加，国内经济持续低迷。
从XXXX行业来说。
二、2023年经济形势分析（一）国际环境1、俄乌战争对世界经济影响从近期局势来看，以美国为首的西方国家，对乌克兰当局开始泼水降温。
俄方部分撤军也在有意向西释放谈判和解意图，目前俄乌战争局势暂缓，明年大概率会进入僵持阶段。
但俄乌冲突令全球经济发展前景黯淡，能源价格高企，粮食价格大涨，这都给2023年世界经济带来极大不确定性，全球经济衰退风险加剧。
2、美元加息对人民币汇率影响美元加息带来的美债利率飙升，美元指数大涨，导致人民币贬值、资本外流加剧。
2023年，随着继续加息预期转弱，金融、资本市场将会明显回升，人民币兑美元汇率或将先贬后升。
3、欧洲经济走向对中欧贸易影响欧洲英、法、德等主要经济体，受能源、战争、货币汇率等因素影响，将会进一步拖累欧洲经济复苏，中国对欧洲出口贸易可能会出现转变，面临较大出口压力。
4、东盟经济发展走向对国内经济影响近几年，东盟经济活力持续增强，与中国贸易额已超过对美国、欧盟，并且将继续保持一定幅度的增长。
（二）国内环境1、国内重大政策调整预期影响随着地缘政治局势紧张和脱钩风险加剧，中国更加强调供应链安全和自主创新，同时进一步对外开放国内市场，数字化、技术升级以及绿色发展将继续引导经济结构变化。
2023年面对经济增长放缓压力，预计支持性政策有望出台利好，宏观政策有望继续加码稳增长，财政政策或将维持宽松基调，继续加大流动性支持。
中国银行业2023年报告摘要本文旨在对中国银行业2023年的业务情况、发展趋势以及面临的挑战进行分析和总结。
通过对银行行业的宏观经济环境、行业发展动态和政策支持等方面的梳理，结合中国银行业的实际情况，对2023年的银行业走势进行展望，以期为银行业的投资者和相关从业人员提供参考和借鉴。
1. 引言中国银行业是中国国民经济的重要组成部分，对于金融业的发展和国家经济的稳定起着至关重要的作用。
近年来，随着中国金融改革的不断推进和金融科技的迅猛发展，中国银行业也面临着许多新的机遇和挑战。
本章节将对中国银行业2023年的宏观经济环境和行业政策等背景进行简要介绍。
2. 宏观经济环境在宏观经济环境方面，2023年中国经济增长稳定，国内生产总值（GDP）增速预计在6%左右。
稳健的经济增长将为银行业提供稳定的市场需求和投资机会。
同时，随着我国居民收入水平提升和消费结构升级，金融服务需求也将得到进一步的提升，为银行业发展提供了有力的支持。
3. 行业发展动态在行业发展动态方面，中国银行业将继续加大金融科技创新力度，提升数字化能力和服务水平。
预计在2023年，金融科技领域将迎来更多创新和投资。
同时，银行间竞争也将进一步加剧，传统银行机构和新型互联网金融企业将通过技术和服务优势争夺市场份额。
4. 政策支持中国政府一直重视金融业的改革和发展，将继续出台一系列政策措施来支持银行业的健康发展。
政策方面，将进一步推进金融开放，提高金融创新和监管能力，加强金融风险防控，推动金融供给侧结构性改革。
5. 面临的挑战尽管中国银行业面临着巨大的市场机遇，但也面临着许多挑战。
首先，金融科技的迅猛发展给传统银行业带来了冲击，传统银行机构需要加大转型和创新力度。
其次，金融风险在银行业发展中仍然存在，风险管控成为银行业发展的重要课题。
此外，金融监管的力度和要求将进一步提高，银行业需要加强风险管理和合规能力。
6. 展望与建议展望未来，中国银行业应抓住机遇，积极适应金融科技发展的新趋势，提升数字化能力和服务水平。
2022我国商业银行现状分析：直接或间接受
美元加息冲击
自2022年12月美联储开启美元加息通道后，全球金融体系开头动荡担心，风险资产交易和定价紧紧围绕美元加息这一风暴眼绽开。
在这种形势下，中国的金融市场也难以置身其外。
自2022年股市波动和811汇改以来，人民币资产也进入了高频振动频道，股票、外汇、房地产和债券都开启动荡模式，给中国的金融体系稳定性带来了较大的挑战。
商业银行作为中国金融体系的主导，势必也直接和间接患病美元加息的冲击。
总的来看，美元加息冲击商业银行体系主要通过以下五个渠道：
一、资产负债表渠道
假如商业银行在前期人民币上升通道，在负债端超配了美元（外币存款或以美元计价的债券），在资产端却没有配置对冲盘，那么就会形成大量的美元敞口（汇率风险暴露），也就是所谓的货币错配问题。
在美元加息的状况下，美元指数上升，人民币汇率贬值，则会形成较大的汇率损失――一方面，美元负债的价值在上升，另一方面非美元资产的价值却在下降，随着汇率的波动形成账面损益，对资产负债表造成损害。
当前来看，由于资本账户存在限制，商业银行表内以美元计价的资产负债数量并不大，外币存款占比平均大约在5%左右（依据业
务特征不同银行的差距比较大），虽然也存在肯定的外汇敞口，但主要的影响要看表外的错配程度。
美元加息通道确认以来，商业银行主动缓解货币错配的程度，外汇敞口已经大幅缩减，使得这一渠道患病的冲击得到较大的缓释。
但表内外美元债务敞口较高（比如美元金融债发行较多）银行的资产负债表相对来说，对美元加息的冲击应对会较为脆弱。
除了货币错配，美元加息还可能通过金融市场冲击银行的资产负债表。
即美元加息引发的人民币大类资产价格波动，会形成市场风险直接冲击商业银行资产组合中的债券和股权价值（包括股权质押类信贷等）。
二、流淌性渠道
美元是世界货币的基础货币，美元加息意味着世界各国货币的基础货币在收缩，所造成的直接后果之一就是各国银行的基础货币供应受到较大的冲击。
尤其是，过去多年来依靠外汇储备作为货币发行预备的国家。
当美元加息开头，人民币贬值预期通道打开，往往马上消失两个直接的反应：一是企业和居民会尽快偿还美元负债，以削减人民币贬值下的敞口损失；二是进行反向货币配置，将手中的人民币换成美元，并尽可能配置套利组合，即负债人民币化+资产美元化。
这造成的货币支付链条就是，企业和局面通过商业银行购汇，商业银行向人民银行购汇，人民银行资产端外汇储备削减，同时负债端的基础货币削减（不是严格的会计分录），最终在货币市场上造成流淌性紧急。
然而，更加突出的难题是，在流淌性紧急的同时，央行的货币政策特别有限，不敢贸然实行降准的举措来增加货币供应，由于增加的货币供应又会形成兑换美元的筹码。
因此，当由于外汇市场形成对货币市场的流淌性压制时，商业银行的流淌性环境将变紧。
虽然央行可以采纳除降准之外的PSL、SLF、MLF等公开市场工具来增加流淌性供应，但会有额外的成本损耗，以及较高的波动（回购到期和再贷款到期等）。
所以说美元加息会使商业银行的流淌性环境变紧并波动幅度加大。
三、利率渠道
当外汇市场和货币市场的联系处于紧约束状态，汇率和利率的传导也将极度敏感的板结成一块，甚至在波动上形成统一的振幅。
有讨论报告做过统计检验，发觉中美基准利差与人民币美元汇率之间的回归关系最为显著。
也就是，美元加息+人民币降息造成的中美利差收窄，直接形成了人民币贬值压力以及贬值预期。
假如说811汇改以前，人民币贬值预期还没有特殊剧烈的状况下，汇率约束对于国内利率来说是松的，央行还拥有肯定的降息空间。
但在811汇改、美元加息点阵图形成，尤其是特朗普上台强化了美元加息预期后，国内利率进一步下调的空间几乎耗尽，即使人民币与国际发达国家货币的利率相比还存在较大的下降空间，但从边际上却几乎没有下调的余地，由于汇率已经将利差的肯定水平pricein。
于是，美元加息一方面会降低人民币利率下降的空间，另一方
面也会造成短期利率的较大波动。
从近期货币市场消失的钱荒来看，后者的影响较为明显。
对商业银行的冲击是，资金业务（包括自营的投资账户、委外，负有刚性兑付责任的代客）所配置的大量债券的收益率将变薄，在利率大幅波动的状况下甚至消失账面浮亏。
虽然在持有到期账户内不会马上形成实际的损失，但当流淌性消失极度紧急的时候会付出折价处理后的流淌性成本。
总结来说，美元加息冲击商业银行的利率通道是：压制利率中枢下移空间造成配置端资产价值萎缩甚至浮亏，并增大了固定收益账面价值的波动。
四、交易套利渠道
交易套利渠道主要针对外汇交易量比较大的银行（无论是自营还是代客），以及利用内保外贷、贸易融资、外资租赁公司跨境售后回租等业务进行套利的银行。
由于过去几年人民币长期处于单边升值状态，交易盘的配置也相对简洁即多人民币空美元。
由于这种无风险套利的存在，使得商业银行许多贸易金融客户将原来作为套期保值的汇率风险对冲，转变为套取人民币升值的投机盘；有的客户甚至下注筹码较大的（远超真实贸易）的对赌协议。
当美元加息通道开启，原先建立在人民币单边升值预期上的投机策略马上失效。
由于外汇及其衍生品交易都是高杠杆业务，汇率些微偏离预期的波动都会造成巨大的账户价值波动，许多银行客户在美元加息过程中形成了巨大损失，银行的自营盘也有较大的亏损（由于风险限额限制损失可控并能准时建立起反向套利盘）。
据2022-2022年中国商业银行行业市场需求与投资询问报告
了解，美元加息对商业银行自营和代客的外汇及衍生品交易都带来较大的冲击，尤其是那些习惯了人民币单边升值缺乏汇率双边波动考验的银行交易员们。
因此，在当前的外汇市场环境下，商业银行的外汇交易应当实行更加谨慎的态度。
五、信用评级渠道
美元加息下，人民币贬值以及汇率波动变大，对人民币资产价值和经营人民币为主的金融机构的信用评级带来较大的冲击。
历史阅历也表明，在美元加息期间，受到加息冲击影响较大，资产负债表较为脆弱、隐含风险较高，以美元计价的资产价值呈下降趋势且价值波动较大的金融机构，所获得信用评级将渐渐下调。
由于，在美元加息、非美货币贬值的环境里，一个国家的金融机构信用评级往往和主权货币评估联系在一起。
最近一段时期，国际大型评级机构大幅下调国内商业银行的评级，也是跟人民币贬值以及我国银行自身隐含的风险存在较大的关系。
除此之外，美元加息还会通过客户渠道冲击商业银行。
在人民币汇率贬值预期加大，美元资产收益率与人民币资产收益率差距日益缩小的状况下，客户对国外资产尤其是美元资产的配置需求将越来越大；那些在在资产配置方面无法实现全球配置的商业银行，在美元加息的状况下很可能面临客户流失的风险。
了解了美元加息的冲击渠道，商业银行的应对举措也就一目了然：转变过去依靠感性推断进行投资决策的方式，建立基于美元加息为核心冲击源的全球经济分析框架，强化人民币汇率的讨论预判力量，
严格根据汇率风险限额进行货币错配管理；高度重视流淌性管理，实时跟踪央行和监管部门的政策取向，动态调整头寸备付力量，保证满意监管要求的流淌性指标要求；加强利率风险管理，建立基于利率高频波动的免疫策略，防范基差风险和收益率曲线风险；在风险密集高发区间，削减外汇投机盘口，并严格根据风险限额建立衍生品头寸。
削减以美元计价的债务敞口，根据国际标准（巴塞尔协议等）整固资产负债表和消退隐含风险，体现经营的稳健特性。
