第二章 中央银行法律制度

中 国 人 民 银 行 的 货 币 政 策 工 具 （ 第 23 条）） （1）存款准备金政策 （2）中央银行基准利率政策 （3）再贴现政策 （4）再贷款政策 （5）公开市场业务 （6）其他货币政策

存款准备金

存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款 和资金清算需要而准备的资金，金融机构按规 定向中央银行缴纳的存款准备金占其存款总额 的比例就是存款准备金率。存款准备金制度是 在中央银行体制下建立起来的，世界上美国最 早以法律形式规定商业银行向中央银行缴存存 款准备金。存款准备金制度的初始作用是保证 存款的支付和清算，之后才逐渐演变成为货币 政策工具，中央银行通过调整存款准备金率， 影响金融机构的信贷资金供应能力，从而间接 调控货币供应量。





1、中国人民银行金融监管职能的演变 2、中国人民银行金融监管的目的 3、中国人民银行金融市场监管 （1）银行间同业拆借市场和银行间债券市场 （2）黄金市场 （3）实施外汇管理, 银行间外汇市场 （4）管理支付结算、清算 4、中国人民银行的检查监督权:直接检查监督 权、建议检查权、全面检查监督权 5、中国人民银行有权要求银行业金融机构报 送有关报表资料 6、监管信息共享机制
2、咨询议事机构
3、中国人民银行的分支机构
1、领导机构
第十一条 中国人民银行实行行长负责制。行 长领导中国人民银行的工作，副行长协助行长 工作。 中国人民银行设行长一人，副行长若干人。 中国人民银行行长的人选，根据国务院总理的 提名，由全国人民代表大会决定；全国人民代 表大会闭会期间，由全国人民代表大会常务委 员会决定，由中华人民共和国主席任免。中国 人民银行副行长由国务院总理任免。
(六)中国人民银行的业务 1、负债业务 （1）发行人民币 （2）吸收财政性存款 （3）集中存款准备金 2、资产业务 （1）办理再贴现 （2）向商业银行提供贷款 （3）公开市场上买卖有价证券及外汇





3、金融服务业务 （1）经理国库 （2）代理发行、兑付政府债券 （3）组织协调清算系统，提供清算服务 4、中国人民银行业务的禁止性规定 （1）不得规定政府财政透支，不得直接认购、 包销国债和其他政府债券 （2）不得对金融机构帐户透支 （3）不得向地方政府、各级政府部门和非银 行金融机构提供贷款 （4）不得向任何单位和个人提供担保
公开市场业务
– 在多数发达国家，公开市场操作是中央银行吞吐基础
货币，调节市场流动性的主要货币政策工具，通过中 央银行与指定交易商进行有价证券和外汇交易，实现 货币政策调控目标。中国公开市场操作包括人民币操 作和外汇操作两部分。外汇公开市场操作1994年3月 启动，人民币公开市场操作1998年5月26日恢复交易， 规模逐步扩大。1999年以来，公开市场操作已成为中 国人民银行货币政策日常操作的重要工具，对于调控 货币供应量、调节商业银行流动性水平、引导货币市 场利率走势发挥了积极的作用。
(一)中国人民银行的性质与法律地位
中央银行的性质 1、作为国家机关，中央银行与其他国家机关 不同，为履行其职能，须经营一定的银行业务。 2、作为金融机构，中央银行虽经营特定银行 业务，但它又与普通银行相区别，是为履行国 家职能而从事业务经营活动，仍属国家机关的 性质。

中国人民银行的性质（第二条） 中国人民银行是中华人民共和国的中 央银行。 中国人民银行在国务院领导下，制定 和执行货币政策，防范和化解金融风 险，维护金融稳定。








选择性的货币政策工具 选择性的货币政策工具是指中央银行用来调整 某些商业银行或某种信用活动的货币政策工具。 （1）证券市场信用管理 （2）消费信用管理 （3）不动产信用控制 其他货币政策工具 （1）直接信用控制，是指中央银行依法对商 业银行等金融机构扩大信用业务活动直接干预 的行为。 （2）其他间接的货币政策工具。
货币政策委员会由人民银行行长，副行长2人， 国家计委副主任1人，国家经贸委副主任1人， 财政部副部长1人，国家外汇管理局局长、中 国证监会主席，国有独资商业银行行长2人， 金融专家1人，共11人组成。 基本职责：在综合分析国家宏观经济形势的基 础上，依据国家经济宏观调控目标，讨论货币 政策事项，并提出建议。
（二）中央银行法立法 的概念、性质、 地位 （三）中央银行法立法 的立法模式

二 、中国人民银行法律制度 （一）中国人民银行的性质与法律地位 （二）中国人民银行的职能与职责 （三）中国人民银行的组织机构 （四）中国人民银行的货币政策 1 货币政策目标 2 货币政策工具 （五）中国人民银行的金融监督管理

2、咨询议事机构
第十二条 中国人民银行设立货币政策委 员会。货币政策委员会的职责、组成和 工作程序，由国务院规定，报全国人民 代表大会常务委员会备案。 中国人民银行货币政策委员会应当在国 家宏观调控、货币政策制定和调整中， 发挥重要作用。

1997年4月15日国务院发布《中国人民银 行货币政策委员会条例》

3、分支机构
（四）中国人民银行的货币政策
货币政策的含义及其意义 货币政策是中央银行调节货币供求以实 现宏观经济调控目标的方针和政策的总 称，是国家宏观经济政策的重要组成部 分。
1、货币政策目标 货币政策目标是中央银行实施货币政策 所要达到的目的。根据中央银行对货币 政策的影响力和影响速度，通常把货币 政策划分为三个层次，即货币政策的最 终目标、中介目标和操作目标。 通常认为货币政策最终目标有四个：稳 定物价、维持充分就业、促进经济增长、 保持国际收支平衡。我国目前货币政策 中介目标为货币供应量和信用总量，操 作目标为短期利率和基础货币中的准备 金。




2、中央银行的产生与发展 中央银行产生的社会经济基础 （1）统一发行银行券的需要 （2）票据交换和结算的需要 （3）贷款支持的需要 3、外国中央银行产生与发展的历史沿革 （1）初创阶段 瑞典里克斯银行

英格兰银行
英镑票样
（2）成长完善阶段 （3）成熟发展阶段 中央银行的建立方式 中央银行主要是通过两种方式建立并发 展起来的。第一种方式是从一般商业银 行演变而来，由国家立法逐步确定其中 央银行的地位。英国的英格兰银行是这 种方式的典型。 第二种方式是直接建立中央银行，如美 国联邦储备体系。 4、中国中央银行制度的建立与发展创新

中国人民银行的货币政策目标

第三条 货币政策目标是保持货币币值的 稳定，并以此促进经济增长。
2、货币政策工具 货币政策工具是中央银行实现其政策目 标的政策手段。可分为一般性货币政策 工具、选择性的货币政策工具和其他货 币政策工具。 一般性货币政策工具，是指中央银行所 采用的、对整个金融系统的货币信用的 扩张与紧缩产生全面性或一般性影响的 手段。一般包括法定存款准备金率、调 整中国人民银行不 得对政府财政透支，不得直接 认购、包销国债和其他政府债 券。
第三十条 中国人民银行不得向地方政 府、各级政府部门提供贷款，不 得向非银行金融机构以及其他单 位和个人提供贷款，但国务院决 定中国人民银行可以向特定的非 银行金融机构提供贷款的除外。 中国人民银行不得向任何单 位和个人提供担保。
（9）维护支付结算、清算系统的正常运 行 （10）指导、部署金融业反洗钱工作， 负责反洗钱的资金监测 （11）负责金融业的统计、调查、分析 和预测 （12）作为国家的中央银行，从事有关 的国际金融活动 （13）国务院规定的其他职责

（三）中国人民银行的组织机构
1、领导机构
（五）中国人民银行的金融监管
金融监管的概念 金融监管是金融监督管理的简称，有广义和狭 义之分。狭义的监管仅指国家专门金融监管机 构的金融监管。广义的金融监管还包括国家其 他机构如审计、财政、税务等对金融业的监管。 金融机构内部自律监管、金融行业自律机构的 监管以及社会鉴证机构的监管。





5、中央银行的类型 按机构设置划分的中央银行 （1）单一式中央银行制度 （2）复合式中央银行制度 （3）跨国式中央银行制度 （4）准中央银行制度 按资本金构成划分的中央银行 （1）国有资本的中央银行 （2）国有资本和私人资本混合持股的中央银 行 （3）私人股份银行 （4）会员集资的中央银行 （5）资本为多国共有的中央银行 （6）无资本的中央银行
第二章 中央银行法律制度
本章主要讲授中央银行法的概念、性质 与地位，中国人民银行的性质、法律地 位、职能、组织机构、货币政策、金融 监督管理措施 等内容
一、 中央银行法概述 （一）中央银行的概念 （二）中央银行法的概念、 性质与地位 （三）中央银行法的立法模 式
（一）中央银行的概念 1、中央银行是负责制定和执行国家货币 政策，调节和控制货币流通和信用活动， 根据公共金融服务，维护金融稳定，依 法实施金融监管的特殊金融机构。 中央银行一般具有发行的银行、银行的 银行、政府的银行、金融调控和金融监 管等重要职能。

中国人民银行的法律地位 1、对中央政府的隶属性（第2条 第2款，第5条） 2、依法享有独立性（第7条、第 29、30条）
第五条 中国人民银行就年度货 币供应量、利率、汇率和国务 院规定的其他重要事项作出的 决定，报国务院批准后执行。
第七条 中国人民银行在国务 院领导下依法独立执行货币政 策，履行职责，开展业务，不 受地方政府、各级政府部门、 社会团体 和个人的干涉。
（二）中国人民银行的职能与 职责
中央银行的职能
1、传统表述
发行的银行、银行的银行、政府
的银行 2、现代表述 服务、监管和调控三大职能。
1、中国人民银行的职能 制定和执行货币政策、维护金 融稳定和提供金融服务三项新 的法定职能。