2018年商品期货套期保值业务管理制度

2018年套期保值管理制度
第一章总则 (3)
第二章审批权限 (3)
第三章组织机构及其职责 (4)
第七条套期保值管理小组职责 (4)
第十一条相关部门职责 (5)
第十三条相关业务人员职责 (7)
第四章授权管理 (8)
第五章业务流程 (9)
第六章风险管理 (11)
第七章报告管理 (15)
第四十一条原料公司 (15)
第四十二条销售公司 (16)
第四十三条财务部 (16)
第四十四条生产技术部 (16)
第四十五条市场部 (16)
第八章套期保值业务的信息披露 (17)
第九章档案管理 (17)
第十章保密规定 (17)
第十一章考核奖惩与责任追究 (18)
第十二章子公司套保业务管理 (18)
第十三章附则 (19)。

2018年商品期货期权套期保值业务管理制度
第一章总则 (2)
第二章组织机构及职能分工 (3)
第三章业务流程 (4)
第四章保值效果评价 (5)
第五章风险管理 (6)
第六章报告制度 (8)
第七章保密制度 (8)
第八章信息披露 (9)
第九章法律责任 (9)
第十章档案管理制度 (9)
第十一章附则 (10)
第一章总则
第一条为规范公司期货期权套期保值业务，有效防范生产经营活动中因原材料和库存产品价格波动带来的风险，根据深圳证券交易所《中小板股票上市规则》、《中小企业板上市公司规范运作指引》、《上市公司信息披露管理办法》、及《公司章程》等相关规定，结合公司实际情况，特制定本管理制度。

第二条本制度适用于公司及所有控股的子公司。

第三条公司进行商品套期保值业务只限于生产经营所需的主要原材料的期货期权，公司将充分利用期货期权市场功能，开展套期保值业务，合理规避原料价格波动给经营带来的不利影响，提升企业经营水平，保障企业健康持续运行，不得进行以投机为目的的交易。

第四条上市公司进行商品期货套期保值业务，只能在场内市场进行，不得在场外市场进行；
第五条公司进行套期保值的数量原则上不得超过现货（实际库存+远期采购）交易的数量，期货持仓量应不超过套期保值的现货量。

第六条持仓时间段原则上应与现货市场承担风险的时间段相匹配，签订现货合同后，相应的套期保值头寸持有时间原则上不得超出现货合同规定的时间或该合同实际执行的时间。

第七条公司应以公司名义设立套期保值交易账户，不得使用他人账户进行套期保值业务。

第八条公司应具有与套期保值保证金相匹配的自有资金，不得。

2018年期货套期保值管理办法
第一章总则 (2)
第二章组织机构及职责 (2)
第三章授权管理 (4)
第四章套保投资业务的申请和审批 (5)
第五章业务流程 (5)
第六章财务处理 (6)
第七章风险管理 (7)
第八章报告管理 (10)
第九章档案管理 (11)
第十章保密管理 (11)
第十一章监督检查 (12)
第十二章应急处理预案控制 (12)
第十三章附则 (13)
第一章总则
第一条为加强公司对期货套期保值业务的管理，有效防范和化解风险，根据国资委《关于进一步加强中央企业金融衍生业务监管的通知》、《企业内部控制基本规范》及国家有关法律法规制定本管理办法。

第二条公司在期货市场以从事套期保值交易为主，不得进行投机交易。

公司的期货套期保值业务只限于在期货交易所交易的PVC期货品种，主要目的是用来回避现货交易中价格波动所带来的风险。

第三条销售分公司负责期货业务，制订公司期货套期保值业务等相关的管理办法。

第四条公司审计部负责对公司期货套期保值业务相关风险管理进行评价和监督。

第五条公司定期向董事会报告期货套期保值业务开展情况。

公司董事会根据公司提交的报告，定期或不定期对现行的期货套期保值管理办法进行评价，确保其与公司的资本实力和管理水平相一致。

第六条公司根据实际需要对管理办法进行评审和修订，确保管理办法能够适应实际运作和规范管理的需要。

第二章组织机构及职责
第七条公司的期货套期保值业务组织机构设置如下图所示：。

2018年石化公司期货套期保值交易管理制度
第一章总则 (2)
第二章组织机构及其职责 (3)
第三章审批权限及信息披露 (4)
第四章授权制度 (5)
第五章业务流程 (5)
第六章报告制度 (6)
第七章档案管理及保密制度 (7)
第八章应急处理预案控制制度 (7)
第九章违规责任 (8)
第十章附则 (8)
第一章总则
第一条为规范公司期货交易管理流程，防范交易风险，根据各期货交易所有关期货交易规则、《企业内部控制基本规范》（财会[2008]7号）及国家有关法律、法规和《公司章程》的规定，制定本制度。

第二条公司进行期货套期保值业务只限于业务经营相关的主要期货品种，目的是借助期货市场的价格发现、风险对冲功能，利用套期保值工具规避市场价格波动风险。

第三条本制度同时适用于本公司下属全资或控股子公司、孙公司及其子、孙公司。

第四条公司从事期货套期保值业务，应遵循以下原则：
1、公司在期货市场，不得从事以非套期保值为目的的期货业务。

2、公司从事期货套期保值业务的品种，只限于与公司生产经营相关的产品或原材料等。

3、公司进行套期保值的数量原则上不得超过实际现货交易的数量，期货持仓量应不超过套期保值的现货量。

4、公司应当以自己的名义或者下属全资或控股子公司、孙公司及其子、孙公司名义设立套期保值交易账户，不得使用他人账户进行套期保值业务。

5、公司应具有与套期保值保证金相匹配的自有资金，不得使用募集资金直接或间接进行套期保值。

公司应严格控制套期保值的资金。

浙江国城控股有限公司期货管理制度（意见稿）2018年5月目录第一章总则 (2)第二章组织结构及岗位职责 (2)第三章授权制度 (4)第四章套期保值业务操作流程 (4)第五章风险管理制度 (5)第六章应急处理预案 (6)第七章档案管理和保密制度 (7)第八章法律责任 (7)第九章附则 (7)第一章总则第一条为规范浙江国城控股有限公司（以下简称“国城控股”）下属子公司期货套期保值业务（以下简称套保业务），加强管理和监督，有效防范和化解风险，实现稳健经营，根据期货交易所有关交易规则及公司《章程》的规定，特制定本管理制度。

第二条国城控股期货套期保值业务，目的是充分利用期货市场的套期保值功能，减少国城控股因有色金属价格波动所造成的损失，不得进行投机交易。

第三条国城控股全年期货套期保值总保证金不超过_______ 万元人民币，如所需保证金超过上述额度，则须上报集团董事会，由集团董事会根据公司章程及有关内控制度的规定进行审批后，依据本管理制度进行操作。

第四条集团从事期货套期保值业务，应遵循以下原则：（一）套保业务应严格遵守《公司法》、《证券法》、《股票上市规则》、《上市公司信息披露管理办法》等国家法律、法规、规范性文件并按照本办法规定履行审批程序；（二）管理和操作分离原则。

成立期货部，集中统一管理国城控股所属企业的套期保值方案、套保计划的执行情况；及时掌握全公司生产、销售、库存头寸及实货情况，总体控制经营风险。

风险管理人员对国城控股下属各子公司套保计划的执行情况、操作的合规性进行事前审查、事中监督、事后评估。

（三）结合经营目标原则。

套保业务仅限于与生产经营相关的产品或生产所需的原料，根据集团全年生产计划及全年利润目标，围绕集团下属各子公司生产成本，存货成本，产品完全成本，制定年度、季度、月度保值计划；（四）期现对应原则。

套期保值操作须保证期货头寸与实货头寸对应，规避投机行为。

期货持仓不得超过同期现货交易量的100%，且持仓时间应与现货（原料或产品）购销时间相匹配；（五）套保业务须注重风险防范、保证资金运行安全、效益优先、量力而行。

2018年期货套期保值业务管理制度2018年11月目录第一章总则 (3)第二章运营模式 (4)第三章组织结构 (4)第四章授权制度 (8)第五章业务操作流程 (9)第六章风险管理 (11)第七章档案管理 (15)第八章账务处理 (15)第九章保密制度 (17)第十章监督检查制度 (17)第十一章应急处理预案控制制度 (18)第十二章违规责任 (19)第十三章附则 (19)第一章总则第一条为了规范公司套期保值业务的经营行为和业务流程，加强公司对期货套保业务的内部控制，防范交易风险，确保公司套期保值资金的安全，根据国家有关法律法规和《公司章程》，特制定本管理制度。

第二条公司期货业务以从事套期保值交易为主，不得进行投机交易。

公司的套期保值业务只限于在大连商品交易所和郑州商品交易所上市交易的豆粕、菜粕、豆油、强麦、玉米等相关品种，目的是为公司经营所需的豆粕、菜粕、豆油、强麦、玉米等产品进行套期保值。

第三条公司设立期货领导小组，期货领导小组是公司从事套期保值业务的决策机构。

第四条公司董事会审计委员会及内部审计部门，应加强对公司套期保值业务相关风险控制政策和程序的评价和监督，及时识别相关的内部控制缺陷并采取补救措施。

第五条董事会应定期或不定期对公司现行的套期保值风险管理政策和程序进行评价，确保其与公司的资本实力和管理水平相一致。

第六条期货交易基本原则:(一)遵守国家法律、法规;(二)必须注重风险防范、保证资金运行安全;(三)严格控制套期保值的资金规模,不得影响公司正常经营;(四)合理配置企业资源,降低原材料价格大幅波动的风险。

(五)套期保值业务以保证原料供应、企业正常生产为前提,杜绝一切以投机为目的的交易行为。

第二章运营模式第七条套期保值交易对象为大连商品交易所的豆粕、豆油、玉米和郑州商品交易所的菜粕、强麦等合约，起始方式为买入开仓或卖出开仓，终止合约方式为卖平仓或买平仓、实物交割或期货转现货等，使用的工具为期货和期货衍生品（如：期权）。

套期保值业务管理制度第一章总则第一条制度目的为了科学合理利用期货期权等金融工具，充分发挥套期保值在原料采购和产品销售过程的规避风险、优化成本的作用，同时防范业务自身风险，根据商品交易所有关期货、期权套期保值交易规则、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所上市公司规范运作指引》和《公司章程》等的规定，结合新希望六和股份有限公司（以下简称“股份公司”或“公司”）实际情况，特制定本制度。

第二条适用范围新希望六和股份有限公司及其所有分、子公司。

第三条适用品种公司进行商品期货套期保值业务的期货品种，只限于生产经营相关的产品或者所需的原材料，如农产品期货、期权及相关场外期权品种，包括大豆、豆粕、豆油、棕榈油、玉米、小麦、淀粉、菜粕、生猪、鸡肉等。

第四条适用业务围绕公司经营，以规避风险、优化采购和锁定利润为目的期货期权业务。

期货期权头寸数量和持仓时间，原则上应与采购及销售的现货数量和时间相匹配，禁止没有现货经营做依托的投机交易行为，禁止交易除农产品之外的期货、期权品种。

第二章期货业务组织架构、职责分工、岗位设置第五条期货业务组织架构及职责分工（一）股份公司期货业务组织架构（二）职责与分工1、公司董事会1)审议套期保值业务总体权限，交易品种、交易模式，适用范围等。

2)审议年度套期保值头寸总量、资金额度等。

3)审议重大套期保值方案。

4)监督套期保值业务总体执行情况。

5)对重大风险出具指导意见，并采取相应风控措施。

6)对重大异常情况及损失情况进行信息披露。

2、执行平台1)下设饲料供应链管理部期货项目组、生猪供应链管理中心期货项目组两个平台，分别行使管理饲料原料、生猪产业项下业务单元的套期保值业务。

2)组织交易员按照交易方案执行套期保值操作，完成日常交易结算。

3)管理平台下设的期货账户，计划和安排资金使用。

4)对交易方案进行合规审查及常规风险监控。

3、风控中心1)从合规角度审议套期保值交易方案。

2)对套期保值交易过程进行风险监控。

2018年环保科技公司套期保值业务管理制度
第一章总则 (2)
第二章组织机构与职责 (3)
第三章业务流程 (3)
第四章风险管理 (4)
第五章信息保密 (6)
第六章监督检查 (7)
第七章档案管理 (7)
第八章附则 (7)
第一章总则
第一条为规范公司套期保值业务，防范交易风险，确保公司套期保值业务有序进行。

根据国资委《关于进一步加强中央企业金融衍生业务监管的通知》、《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》及国家有关法律法规制定本管理制度。

第二条公司进行期货套期保值业务的目的：避免热轧卷板价格波动对生产经营产生的不利影响，稳定原材料价格。

不得进行商品期货的投机交易和套利交易。

第三条公司套期保值业务仅限于在上海期货交易所挂牌的热轧卷板期货标准合约，不从事其他任何场所任何品种的期货交易或相关的衍生品交易。

第四条公司所从事的期货套期保值业务原则上不允许进入实物交割阶段。

第五条从事套期保值业务的资金来源于公司生产经营过程中积累的自有资金。

不得使用募集资金直接或间接进行套期保值业务。

套期保值业务所使用的资金不得超过董事会授权的资金额度。

第六条本制度适用于公司及经公司授权的分公司、控股子公司。

第七条公司在进行期货套期保值业务时，应严格遵守相关法律、法规和规范性文件与期货交易的规定，不得进行违法违规的交易。

2018年期货管理制度
第一章宗旨 (2)
第二章期货业务管理 (2)
第三章审批权限 (4)
第四章方案执行和汇报原则 (5)
第五章资金支付和结算监控 (6)
第六章投资损益确认 (7)
第七章现实货物交割规则 (7)
第八章附则 (7)
第一章宗旨
第一条根据股份公司内部控制制度建设的总体要求和有关法律、法规，特制定期货、期权套期保值业务管理制度。

股份公司范围内对各类期货、期权套期保值安排都适用本制度的规定，任何违反本制度的操作均视为对公司制度的重大违纪行为，公司保留追究当事人相关经济责任的权利。

第二条本管理制度适用于股份公司及其所有分、子公司。

第二章期货业务管理
第三条期货、期权管理的基本原则是：新希望六和股份有限公司及各分、子公司的商品期货、期权操作品种，仅限于与公司经营直接相关的产品，如豆粕、玉米、大豆、小麦、菜粕、生猪、豆油等，禁止交易除农产品之外的期货、期权品种。

第四条期货资金账户开户和管理原则是：
（一）公司及子公司开展所有期货、期权相关业务的总体额度由公司董事会审批，额度分配、开立和撤销交易账户由公司饲料供应链管理部总经理和股份公司财务总监确定后报公司总裁审批后执行。

（二）期货保证金账户由饲料供应链管理部和股份公司财务部共同管理。

开户公司安排专人对每日下单情况进行记录，并每日核对期货日报交易记录是否和期货、期权下单情况一致；风控负责人核对每一期货保证金账户期货日报（月报）中资金情况是否无误，并对期货。

2018年期货套期保值内部控制制度
第一章总则 (2)
第二章组织机构及职责 (3)
第三章授权与审批 (7)
第四章套期保值业务流程 (8)
第五章风险管理 (9)
第六章信息披露 (13)
第七章档案管理 (13)
第八章保密制度 (13)
第九章附则 (14)
附件一：年度套期保值业务方案流程 (14)
附件二：常规套期保值业务方案流程 (15)
附件三：期货套期保值业务日常流程 (16)
第一章总则
第一条为规范公司期货套期保值业务，增加公司应对原料市场价格波动风险的手段，提升公司对原料市场的价格把握和风险管控能力，根据《期货交易管理条例》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》等国家有关法律、法规以及《公司章程》等规定，特制定本管理制度。

第二条公司在期货市场以从事套期保值交易为主，不得进行投机和套利交易。

第三条公司的期货套期保值业务只限于在境内期货交易所进行场内市场交易，不得进行场外市场交易。

第四条公司的套期保值业务，只限于从事与公司生产经营所需原材料相同、相近或类似的期货品种，目的是充分利用期货市场的套期保值功能，减少公司生产所需的主要原材料因价格波动造成的损失。

套期保值的数量不得超过年度现货交易的数量。

公司严格控制套期保值的资金规模，不得影响公司正常经营。

公司安排具有与套期保值保证金相匹配的自有资金，不得使用募集资金直接或间接进行套期保值。

第五条本制度适用于公司及本公司的分公司、子公司和经营部门。

第六条公司应以公司及其分公司、子公司名义设立专门的期货套期保值交易账户，不得使用他人账户进行期货套期保值业务。