国内外小微企业贷款模式的实践发展及启示

国外中小企业融资经验及启示贾利平我国企业中九成以上是中小企业，长期以来融资难是其发展重要瓶颈之一。

银监会最新统计显示，截至2010年9月末，银行业金融机构小企业贷款余额7.1万亿元，比年初增长1.3万亿元，增幅为22.3%，高于全部企业贷款14.5%的增速。

尽管从增速来看，中小企业融资难正在得到缓解，但由于数量众多，中小企业融资难问题不能单独依靠商业银行一支力量，而是需要多方力量，立体支持。

作为发展中国家，有必要借鉴一下发达国家解决中小企业融资难问题的措施和经验，学习发达国家扶持中小企业的做法。

（一）美国美国的中小企业政策是典型的市场主导型政策，十分强调市场对中小企业发展的基本推动作用：完善法律法规，健全管理机构，财政金融支持，创新支持，信息与资料培训服务等。

其中财政金融支持方面投入的资源最大，也很有特色。

按其内容，可以分为四大块：政府贷款或担保，政府采购，风险投资及创新专项资助。

虽然美国的中小企业政策是市场主导型政策的典型代表，但政府对中小企业的财政金融支持力度显然不小。

这表明对中小企业进行适当的支持和保护不仅是十分重要的，而且已经成为一种国际共识。

美国主要有两类中小企业专项基金，一类用于鼓励中小企业产品创新和吸纳就业，一类用于帮助中小企业降低市场风险，如财政专项基金、风险补偿基金、特殊行业再保险基金等。

此外，美国还有作为联邦政府独立工作机构的联邦小企业管理局，可以为中小企业提供贷款担保。

而且，美国小型成长型企业还可通过以风险投资方式获得融资。

在如何提高使用政府资源的效率方面，美国的经验也为我们提供了非常好的借鉴：一方面政府的定位一定要明确，所以实施的扶持政策严格局限为市场的补充、修正，而不是去试图超越甚至取代市场，这一点对正在转变政府职能中的我国来说尤为具有启示作用；另一方面政府资源的投向要有重点，不平均，不盲目，有的放矢，特别要重视对中小企业技术创新的支持。

（二）欧盟欧盟主要通过欧洲投资基金（EIF）为中小企业提供融资担保，这些担保措施使中小企业能够获得更为有利的贷款条件，同时获得较低的贷款利率。

国外解决中小企业融资问题对中国的启示摘要本文主要研究国外解决中小企业融资问题的方法，并分析这些方法对中国经济的启示。

研究结果表明，国外国家通过创新金融产品、建立专业的融资服务平台、提高信用评级和政府补助等方式解决中小企业融资问题。

这些方法可以为中国提供有益的借鉴和参考，从而促进中国中小企业的发展。

关键词：中小企业，融资问题，金融产品，融资服务，信用评级，政府补助正文一、中小企业融资问题的背景中小企业是全球经济的重要组成部分，它们对于创造就业、增加国内生产总值和提高技术水平起到了至关重要的作用。

然而，中小企业在融资方面面临多种挑战，如难以获得融资、融资成本高、融资周期长等问题。

这些问题制约了中小企业的发展，从而影响了整个经济的繁荣稳定。

二、国外解决中小企业融资问题的方法国外一些国家积极探索解决中小企业融资问题的方法，主要包括以下几个方面。

（一）创新金融产品一些国家通过开发创新的金融产品来满足中小企业的融资需求。

例如，英国政府推出“中小企业融资计划”(Enterprise Fina nce Guarantee)，为中小企业提供贷款担保，降低了他们获得融资的门槛。

日本政府实行“小额融资机器制度”(MICROFIN)，通过与银行合作开展小额贷款业务，为有融资需求的中小企业提供了方便的融资渠道。

（二）建立专业的融资服务平台一些国家建立了专业的融资服务平台，为中小企业提供金融产品和服务。

例如，美国的小企业管理局(Small Business Administration)为中小企业提供了多种金融服务，包括贷款、担保、风险投资等。

加拿大的中小企业贷款担保(Canadian Small Business Financing Program)为中小企业提供担保服务，降低了融资门槛，增加了融资来源。

（三）提高信用评级一些国家通过提高中小企业的信用评级来降低融资成本。

例如，法国政府实行“公共担保制度”(Public Guarantee System)，为评级较低的中小企业提供担保服务，降低了融资成本。

民营小微企业融资政策国际比较及借鉴民营小微企业是中国经济的重要组成部分，它们在促进就业、保障社会稳定、推动经济发展等方面发挥着不可替代的作用。

由于其规模较小、资金需求大、信用较低等特点，民营小微企业在融资方面面临着较大的困难。

为了解决这一问题，中国政府出台了一系列融资政策来支持民营小微企业的发展。

与国际上许多国家相比，中国的民营小微企业融资政策还存在不足之处。

国际比较和借鉴对于完善中国的民营小微企业融资政策具有重要的意义。

一、美国美国作为世界上最大的发达国家之一，其对民营小微企业的融资政策值得借鉴。

美国政府制定了一系列针对小微企业的融资政策，包括提供低息贷款、对小微企业进行税收优惠等措施。

美国还设立了专门的机构，如美国小型企业管理局（SBA），通过担保、贷款、培训等方式来支持小微企业的融资需求。

美国政府还鼓励金融机构开展对小微企业的信贷业务，并对这些金融机构提供一定的激励政策。

二、德国德国作为欧洲经济大国，其对民营小微企业融资的政策也具有一定的借鉴意义。

德国政府通过银行、国家机构等多种方式来支持小微企业的融资需求。

德国的“中小企业银行”是专门为中小企业而设立的银行，其主要提供中长期的融资支持，包括贷款、担保、融资租赁等。

德国政府还通过向银行提供部分担保或风险补偿来鼓励银行向小微企业提供融资支持。

德国政府还将研发补贴、创新引导基金等政策与融资政策相结合，为小微企业提供全方位的支持。

三、日本四、中小企业融资政策比较与借鉴通过对美国、德国、日本等国家的中小企业融资政策进行比较与借鉴，我们可以得出以下几点启示：1.政府主导与市场化相结合。

上述国家在中小企业融资政策中，政府主导与市场化相结合，既通过政府机构的直接支持来解决中小企业融资难题，也通过激励金融机构、促进市场竞争来扩大中小企业融资渠道。

2.多元化的融资支持体系。

上述国家均建立了一整套多元化的中小企业融资支持体系，在贷款、担保、信用评级、风险投资等方面都有一定的政策安排，保障了中小企业全方位的融资需求。

国外中小企业融资方式及其启示一、国外中小企业融资的底子特点和融资难的原因阐发在西方国家，中小企业的融资活动与一般企业并无二致。

依照企业的法律类型，中小企业的融资可分为以下两种情况：一是单人业主制企业和合伙制企业。

这些企业属无限责任制企业，其特点是不必支付企业所得税，只需缴付个人所得税，税负相对较轻，但无权以债券和股票的形式向社会直接融资，而且还要对其经营风险负完全的责任。

这类企业一般规模较小，都是些微型企业，或一些草创的企业。

它们的资金主要来源于业主〔或合伙人〕的个人资产，一局部是向亲戚伴侣借来的资金，其它那么来自金融机构的借贷和当局的帮助等，但量极少。

从各国的比拟来看，意大利和巴西的这类小企业向亲戚伴侣借来的资金比拟多一些，当局也鼓励他们这样做。

美国和英国的这类小企业那么较少靠亲戚伴侣的钱，他们主要靠本身的积蓄。

法国对这类小企业的当局帮助那么较大一些，一方面当局对个人新建的自顾型小企业赐与较大的税收减免，另一方面还对其雇佣的员工赐与直接的就业补助。

二是公司制中小企业。

这类企业属有限责任制企业，其特点是必需支付高额的企业所得税〔也要缴付个人所得税〕，税负相对较重，但由此得到的好处是有权以债券和股票的形式向社会直接融资，而且对其经营风险只承当以股本金为限的有限责任。

当然，除少数公司制中小企业外，绝大大都中小企业债券和股票都只能以柜台交易的方式进行，而难以实现公开上市〔因为无法满足公开上市的苛刻条件〕，即使要到条件要求相对较低的所谓“第二板块〞上市也是不容易的。

相对而言，柜台交易方式的成本是比拟高的，而且风险也较大。

因此，虽然公司制中小企业同其它公司制企业一样拥有直接融资的权利，但是，实际上它们在直接的金融市场上，仍然处于极为不利的地位。

总之，无论是单人业主制和合伙制企业，还是公司制中小企业，都客不雅地、不成防止地存在着融资难的问题。

这是由市场这只“看不见的手〞的运行规律，以及中小企业的特点和金融业的特殊性等共同决定的。

小微企业融资的实践与创新小微企业是中国经济发展中的重要力量，它们的发展对于促进经济增长和就业创造起着重要的作用。

然而，由于缺乏资金和金融服务的支持，小微企业的发展面临很大的困难。

因此，小微企业融资的实践与创新成为了至关重要的课题。

一、小微企业融资的核心问题小微企业融资的核心问题在于资金短缺和融资难度。

大多数小微企业由于缺乏抵押物和担保人，难以获得传统金融机构的贷款。

而一些小微企业虽然有了一定的规模和信用，但由于缺乏信誉、流动性等，其融资成本依然较高。

二、小微企业融资模式的创新1. 多元化融资渠道小微企业可以通过多元化的融资渠道来解决融资难题。

除了银行贷款，小微企业还可以通过股权融资、债权融资、资产证券化和众筹等方式来获得资金支持。

在这些融资模式中，股权融资和债权融资是最为常见的。

股权融资是指企业通过向投资者出售股份来筹集资金，而债权融资则是指企业向债权人发行债务证券来筹集资金。

2. 小额贷款模式小额贷款模式是一种专为小微企业融资而设立的贷款模式。

该模式要求借款人无需提供抵押物或担保人，而是通过其信用记录等信息来评估其信用和信誉等级，从而决定是否给予贷款。

该模式的优点在于可以帮助小微企业快速获得融资，同时可以减少融资成本和融资难度。

3. 小微企业信用评级机制小微企业信用评级机制是一种为小微企业提供信誉评级和信用保证的机制。

该机制可以帮助小微企业提升信誉度和信用等级，从而获得更多的融资机会。

小微企业信用评级机制的建立需要基于大量数据和信息的分析和评估，同时需要广泛开展对小微企业的信用培训和指导。

4. 民营银行和小额贷款公司民营银行和小额贷款公司是为小微企业提供融资和金融服务的新型金融机构。

这些机构通常对小微企业的融资需求有更好的理解和评估能力，同时也可以根据小微企业的特点和需求来量身定制融资产品和服务。

此外，这些机构还可以为小微企业提供贷款咨询、信用评估和融资担保等服务，帮助小微企业更好地获得融资。

国外解决中小企业融资问题对中国的启示引言中小企业是中国经济发展的重要组成部分，但这些企业在融资方面面临着很多困难。

相比之下，国外的一些发达国家在中小企业融资方面已经积累了丰富的经验，这些经验对中国的中小企业融资问题有着一定的启示作用。

本文将从国外解决中小企业融资问题的经验中总结出对中国的启示，并提出相应的建议。

1. 创新的融资渠道在国外，中小企业融资不依赖传统的银行贷款，而是通过创新的融资渠道获得资金支持。

比如，众筹平台允许广大投资者以小额资金支持创业者，通过集资的方式实现中小企业的融资目标。

这种方式不仅为中小企业提供了新的融资途径，也增加了投资者的选择性。

在中国，可以借鉴国外众筹平台模式，鼓励中小企业通过互联网等渠道寻求融资。

2. 制定支持政策国外的一些国家为了支持中小企业的发展，制定了一系列的支持政策。

这些政策包括减税、补贴、优惠贷款等，旨在降低中小企业的融资成本和经营风险。

中国也可以制定类似的政策，支持中小企业的发展。

此外，政府还可以加大对中小企业的培训和咨询力度，提供更多的专业服务，帮助中小企业解决融资问题。

3. 建立信用体系在国外，建立有效的信用体系对于中小企业融资至关重要。

信用评价能够帮助金融机构了解借款人的还款能力和信用记录，从而决定是否给予融资支持。

中国可以借鉴国外的做法，建立全面的信用体系，提高中小企业的信用评级透明度，为其融资提供更多便利。

4. 加强金融创新国外的一些发达国家通过金融创新，为中小企业提供更多融资渠道。

比如，债券市场、股权融资市场等都是中小企业融资的重要来源。

此外，一些国家还鼓励金融科技的发展，通过在线借贷、移动支付等创新方式为中小企业提供融资支持。

中国可以学习国外的经验，加强金融创新，为中小企业提供更多多样化的融资渠道。

5. 引入风险投资在国外，风险投资是中小企业融资的重要来源之一。

风险投资机构通过投资中小企业的股权或债券来获得回报。

中国可以加大对风险投资的扶持力度，鼓励更多的风险投资机构进入中国市场，为中小企业提供更多的融资机会。

国内外中小企业融资体系比较及其启示【摘要】中小企业的融资难在一定程度上是由其自身的特点决定的，而非中国所特有。

在各国经济主体中，中小企业都处于主要位置，因此解决中小企业融资难问题是一个世界性难题。

文章对美国、日本、台湾、温州等国家和地区的中小企业融资体系进行了系统梳理，并通过分析其共同点和特点得出对我国中小企业融资体系构建的启示。

【关键词】中小企业；融资体系；融资体系构建一、国外中小企业融资体系（一）美国中小企业融资体系美国目前有中小企业2 140多万家，占全美企业总数的99%，中小企业就业人数占总就业人数的60%，新增加的就业机会有三分之二是由中小企业创造的，中小企业产值占国内生产总值的40%。

美国中小企业的发展壮大，与其支持中小企业发展的融资体系密切相关。

美国的中小企业融资体系主要包括完善和发达的政策扶持体系、资本市场体系及商业银行体系。

1.完善的政策扶持体系美国拥有成熟的资本市场，金融产品种类丰富且市场化程度较高，因此，政府的扶持政策主要是间接的政策性金融体系即建立完善的法律、机构来促进资本的有效流通和利用。

美国的政策性扶持体系主要包括以下两方面：一方面，美国拥有完善的中小企业法律法规体系。

早在1953年，美国便通过了《小企业法》。

该法规确立了中小企业的重要地位及扶持中小企业发展的思路。

随后，针对中小企业发展过程中面临的实际问题，美国政府又先后出台了《小企业融资法》、《小企业创新法》、《机会均等法》、《小企业投资法》、《小企业创新发展法》、《小企业投资奖励法》等。

20世纪90年代后，面对中小企业中出现的融资难问题，美国政府又相继出台了《信贷担保法》、《小企业股权投资促进法》等法律法规，并在解决中小企业融资问题上发挥着重要作用。

另一方面，美国拥有专门的中小企业管理结构。

早在1953年，美国就成立了专门的中小企业管理结构——美国联邦中小企业管理局（简称SBA）。

其主要任务就是听取中小企业的意见及需求并及时向总统报告，以及时解决中小企业发展中遇到的问题。

中小企业融资难一直是困扰我国中小企业发展的瓶颈问题，国外主要发达国家经过长期探索，形成了比较成熟的制度体系，有效解决了中小企业融资难问题。

笔者对此进行了归纳整理，并提出了解决我国中小企业融资难问题的具体思路。

国外融资的主要方式国外中小企业的融资方式主要包括自筹资金、直接融资、间接融资、政府扶持资金等。

自筹资金在中小企业资本中所占比例最高，美国一般超过60％；法国、意大利在50％左右。

直接融资或间接融资在不同国家所占比重各不相同，美英和德国等自由主义意识较重的国家直接融资的比重高于间接融资的比重；法国、意大利、日本和韩国等国家则呈现出间接融资比重高于直接融资比重的现象。

政府扶持资金所占比重最小，一般占企业总资产的5％～10％左右。

国外中小企业融资的专业化特点突出。

资料显示，美国有上万家专门从事中小企业金融服务的中小企业投资公司。

这些中小企业投资公司极大地弥补了市场上有限的创业资本与创办中小企业及其发展所需的巨大的资金缺口。

这些中小企业投资公司都是完全由私人拥有、管理并使用自有资本的投资公司。

它们在小局注册，并得到有关许可证，在小局的担保下向中小企业发放利率优惠的贷款。

国外政府扶持政策国外政府中小企业融资扶持政策丰富多样，主要有财政补贴、税收优惠、贷款援助、风险投资和开辟直接融资渠道等。

财政补贴的主要类型有：就业补贴、研究与开发补贴、出口补贴等。

如法国，中小企业每新增一个就业机会，政府给予2至4万法郎的财政补贴，对3年内新增6名职工以上的中小企业，每名补贴1.2至1.5万法郎；对节能企业，每节约1吨石油补贴400法郎。

德国则是按《中小企业研究与技术政策总方案》设立专项基金，对中小企业的技术开发提供资助；为中小企业承担学习任务，可得到政府的补贴。

税收优惠方面主要有降低税率、税收减免、提高税收起征点和提高固定资产折旧率等。

通过各种税收优惠可使中小企业的税收减少一半以上，使其赋税总水平由占增加值的30％降到15％左右。

国外中小企业融资制度对我国的启示引言融资对于中小企业的发展至关重要。

国外在中小企业融资方面积累了丰富的经验，并建立了系统完善的融资制度。

本文将探讨国外中小企业融资制度对我国的启示，并着重分析其中的几个重要方面。

1. 多元化的融资渠道国外的中小企业融资制度注重多元化的融资渠道，包括银行贷款、股权融资、债券融资、风险投资等。

这种多元化的融资渠道能够更好地满足中小企业的不同需求，降低融资的风险。

我国中小企业应借鉴这种做法，在发展中积极培育和拓展各种融资渠道，减少对单一融资渠道的依赖。

2. 风险投资的发展在国外，风险投资在中小企业融资中扮演着重要角色。

风险投资能够为中小企业提供远超传统融资方式的资金支持，并提供专业的经营咨询和管理经验。

我国中小企业融资制度需要更加注重风险投资的发展，吸引更多的风险投资机构进入市场，促进创新型企业的发展。

3. 政府支持政策国外的中小企业融资制度中，政府在推动中小企业融资方面扮演了重要角色。

政府出台了一系列扶持政策，如减税优惠、创业担保贷款、科技创新基金等。

这些政策能够有效缓解中小企业的融资难题，降低中小企业创业的风险，增加投资者对中小企业的信心。

我国政府应加大对中小企业融资的支持，进一步完善相关政策。

4. 利用科技手段国外中小企业融资制度普遍采用科技手段提高融资效率。

例如，建立在线融资平台，利用大数据和人工智能等技术实现智能化的融资评估和资金匹配。

这种方式不仅降低了中小企业融资的成本，还提高了融资的效率和透明度。

我国中小企业可以借鉴这种做法，积极推动科技与融资的结合，提升中小企业融资的效率和质量。

5. 加强金融监管国外中小企业融资制度的成功也离不开严格的金融监管。

监管机构对于中小企业融资进行监督和指导，确保融资环境的公平、透明和稳定。

我国中小企业融资制度需要加强金融监管的力度，维护市场秩序，保护投资者权益，促进中小企业融资市场的健康发展。

结论国外中小企业融资制度的经验对我国的启示是多方面的。

国外中小企业融资特点及借鉴【摘要】国外中小企业的融资对于经济发展至关重要，本文将分析国外中小企业融资的特点、渠道、风险与对策，以及借鉴国外经验的重要性。

通过研究国外中小企业融资模式，可以为我国中小企业的融资提供借鉴和启示，促进我国经济的发展和提高中小企业的竞争力。

文章也将探讨国外经验在我国中小企业融资领域的应用，指出加强国内中小企业融资的重要性。

通过对国外中小企业融资的研究和借鉴，可以使我国的中小企业更好地获取资金支持，助力其创新发展和国际竞争力的提升。

【关键词】国外中小企业融资、特点、渠道、风险、对策、借鉴、经验、发展中国家、模式、启示、加强、国内、应用。

1. 引言1.1 国外中小企业融资的重要性国外中小企业融资在当今全球经济中扮演着举足轻重的角色，具有重要性无法忽视。

中小企业是经济的重要组成部分，它们为就业创造了大量机会，促进了经济的增长和发展。

这些企业往往面临融资困难，限制了它们的发展和竞争力。

国外中小企业融资的重要性就体现在了解决了企业融资难题，促进了经济的稳定增长。

中小企业是创新的主要推动力量，它们常常具有灵活性和创新性，能够为经济带来新的动力。

要实现创新需要资金的支持，国外中小企业融资就提供了这一支持，为企业的创新和发展提供了坚实的基础。

国外中小企业融资的重要性也在于推动了企业的创新能力和竞争力。

国外中小企业融资的重要性体现在促进了企业的发展和竞争力，推动了经济的增长和创新，为社会的可持续发展提供了坚实支撑。

我们有必要深入研究国外中小企业融资的特点和经验，借鉴其成功之处，助力我国中小企业融资环境的改善和发展。

1.2 国外中小企业融资现状在国外，中小企业融资一直是一个重要的议题。

根据国外相关数据显示，中小企业在国外经济中占据着重要地位，它们不仅是经济发展的主要推动力量，还是创新和就业的重要源泉。

与大型企业相比，中小企业在融资方面常常面临诸多困难。

由于中小企业规模较小，融资需求相对不高，银行往往不愿意给予他们支持；中小企业往往缺乏稳定的盈利能力和资产负债表，难以满足传统融资渠道的要求；中小企业管理水平和信息披露能力有限，使得投资者对其风险把控难度加大。