ch2 现金流量及其构成

案例二：房地产行业的现金流分析
要点一
总结词
要点二
详细描述
房地产行业的现金流分析是评估其经营状况和风险的重要 手段。
房地产行业的现金流分析主要包括以下几个方面：首先， 要分析其现金流入和流出的状况，了解其资金来源和支出 ；其次，要分析其现金流的波动性，评估其风险；最后， 要分析其现金流的可持续性，评估其长期发展潜力。
06
案例分析与实践操作
案例一：企业现金流量的管理策略
总结词
企业现金流量管理策略是关键，它直接影响 到企业的生存和发展。
详细描述
企业现金流量管理策略主要包括以下几个方 面：首先，要建立完善的现金流量管理体系 ，确保企业资金的安全和稳定；其次，要注 重现金流入和流出的平衡，避免资金链断裂 ；最后，要制定合理的投资和融资策略，提 高资金使用效率。
04
现金流量分析与应用
现金流量分析
01
定义
现金流量分析是对企业现金流入和流出的过程进行剖析，以了解企业现
金流量的结构、规模和风险。
02
目的
现金流量分析的目的是为企业提供关于现金流量的详细信息，帮助企业
做出更好的投资和融资决策。
03
方法
现金流量分析通常采用直接法和间接法。直接法是通过分析企业财务报
总结词
债务风险与资金链压力
详细描述
过度借贷可能增加企业的债务风险，一旦资金链断裂，企业将面临破产的风险。同时，过高的债务负 担还会限制企业的发展空间和盈利能力。
缺乏透明度的关联方交易
总结词
信息不对称与隐蔽的财务风险
VS
详细描述
关联方交易可能存在信息不对称的情况， 导致企业难以准确评估交易的风险和收益 。此外，隐蔽的财务风险也可能导致企业 的现金流状况出现问题。

计入成本费用。摊销期限不少于10年。 递延资产指不能全部计入当期损益，需要分期摊销计
入成本的各项费用。如开办费、租入资产改良费。开 办费按不少于5年的期限摊销。租入资产改良费按租 赁期限摊销
2019-9-15
成本费用要素及其现金流属性
总成本费用
外购材料 外购燃料 外购动力 工资及福利费 修理费 其它费用 利息支出 折旧费 摊销费
＝ 销售利润 － 所得税
___________________________________________________________________ __
＝ 税后利润 － 公积金 － 公益金
___________________________________________________________________ __
增值税 营业税 城乡维护建设税 教育费附加 消费税 资源税
所得税
2019-9-15
（四）现金流入项——销售收入
销售收入 － 总成本费用 － 销售税金及附加
___________________________________________________________________ __
2019-9-15
成本费用中的无形、递延资产摊销费
无形资产指没有物质实体而以某种特殊权利和技术知 识等资源形态存在并发挥作用的资产，如专利、商标、 版权、土地使用权、非专利技术、商誉、特许经营权 等。
无形资产的原值相对于获得无形资产的实际支出。 无形资产原值按无形资产的有效使用期平均摊销，并
例：厨师用自有30万元开店并经营管理
单位：万元
年收入
年成本 年净利润 年机会成本
营业税 成本 利润 所得税

❖投资 ❖成本费用 ❖销售收入 ❖税金 ❖利润
第二章 现金流量及其构成
7
一、投资
1.投资：为实现预定生产经营计划而预先垫付的资 金。包括：
1）固定资产投资 2）无形资产投资 3）递延资产投资 4）预备费用（基本预备、涨价预备） 5）建设期利息及汇兑损益 6）流动资金投资
第二章 现金流量及其构成
8
一、投资
第二章 现金流量及其构成
16
二、成本费用
3、折旧的计算（续）
1）平均年限法：每年计提的折旧额相等 年折旧率=（1-预计净残值率）/ 折旧年限 年折旧额=固定资产原值×年折旧率
第二章 现金流量及其构成
17
例:一台设备原值为26000元，折旧年限为8 年，残值为2000元，用直线折旧法计算折旧 率为多少？
项目寿命周期：建设期＋试产期＋达产期
第二章 现金流量及其构成
4
2.现金流量图
与横轴相连的垂直线，箭头向上表示现金流入，向下表 示现金流出，长短为现金流量的大小，箭头处标明金额。
现金流量 150
现金流入
时点，表示这一年的年 末，下一年的年初
现金流出
01 200
23
现金流量的 大小及方向
时间 t
注意：若无特别说明
1、成本费用的分类
1）按成本中心分类
为组织和管理 直接人工 生产所发生的
直接费用 直接的费用
生产 成本
期间 费用
间接费用
财务费用 管理费用 销售费用
其它直接费用（含折旧） 间接人工 间接材料
其它间接费用（含折旧）
企业行政管理部门为管 理和组织经营活动所发
生的各项费用
在规定年限内平均摊销，摊销费计入成本

建筑工程费 设备购置费
包括：
安装工程费
工具及生产家具购置费
其它费用（土地补偿费、管理费等）
11
固定资产投资（续）
为更新固定资产而补偿固定资产价值损耗的 会计手段。 在投资项目寿命期（或计算期）内，不是项 目的现金流出，但是，是成本的一部分。
折旧：
固定资产原值： 建设项目建成或投产时核定的价值 固定资产净值 = 固定资产原值 - 累计折旧额
企业行政管理部门为管 理和组织经营活动所发 生的各项费用
总 成 本 费 用
销售商品过程 中发生的费用
总成本（费用）= 生产成本＋财务费用＋管理费用＋营业费用
19
1、成本费用的分类（续）
2）按经济性质分为九类：
①外购材料；②外购燃料；③外购动力；④工资 及福利费；⑤折旧费；⑥摊销费；⑦财务费用； ⑧修理费；⑨其他费用。 总成本（费用）＝ ①＋②＋…＋⑨ 2、经营成本：工程技术项目在生产经营期间的经常性
在规定年限内平均摊销，摊销费计入成本
摊销费不是实际现金流动，不能计入现金流出
13
一、投资
流动资金投资
流动资产：指可以在一个生产经营周期（对象不 同，长短不同）内变现或耗用的资产。
储备资金（原材料、燃料等）
包括：
生产资金（在制品、半成品、待摊费用）
成品资金（产成品、外购品等）
结算资金（应收、预付帐款等）
23
3、折旧的计算

第九十八条，企业所得税法第三十二条所称可以采取 缩短折旧年限或者采取加速折旧的方法的固定资产， 包括： （1）由于技术进步，产品更新换代较快的固定资产； （2）常年处于强震动、高腐蚀状态的固定资产。 采取缩短折旧年限方法的，最低折旧年限不得低于本 条例第六十条规定折旧年限的60%；采取加速折旧方法 的，可以采取双倍余额递减法或者年数总和法。