民生银行的财务状况分析
一、财务报表分析
（一）趋势与结构分析
1、资产负债表分析
资产负债表摘要单位(万元)
日期2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31 总资产222906400.00 182374000.00 142639200.00 105435000.00 91979641.00 货币资金33280500.00 26683500.00 22605400.00 18477800.00 11028084.40 固定资产净额882300.00 776400.00 451900.00 397800.00 345639.90
无形资产477000.00 151900.00 20900.00 19800.00 15936.00
客户贷款120522100.00 105757100.00 88297900.00 65836000.00 55495852.80 客户存款164473800.00 141693900.00 112793800.00 78578600.00 67121943.00 股东权益13411000.00 10525700.00 8889400.00 5467200.00 5018617.50 （1）趋势分析
由图中可以看出，民生银行的总资产一直呈增长趋势，2008年因为金融危机，而导致总资产增长较少，但仍然有所增长，2009年至今增长速度一直很稳定。从数值来看，2011年末的总资产值是2007年末增长了1.42倍。可见民生银行这几年的扩张能力是很强大的，继续保持资产的扩张趋势的几率很大。
由图中可以看出，民生银行的货币资金呈现波动上涨趋势，在各年中2008年的增长率
最大，这跟2008年金融危机有关，民生银行需要保持足够大的货币资金（流动性）以防止金融危机期间可能发生的挤兑情况，以使银行可以稳健发展。其次增长较快的是2011年的，2009和2010的货币资金增长速度一致。对比总资产增长情况，可见货币资金的增长总体是随总资产增长而增长的，特殊情况则为保持流动性会有所增加。从数值来看，2011年末的货币资金是2007年末的3倍，可见民生银行的增长能力。
从图中可以看出，民生银行的固定资产在2010年度增长很快，从详细的资产负债表可以看到，在2010年中民生银行有在建工程投资，这是固定资产增长的主要原因。总体来说，民生银行的固定资产从2007年末到2011年末一直保持增长趋势，2011年末的固定资产净额是2007年末的2.55倍，这与总资产增长是差不多的。
无形资产是指企业拥有或者控制的没有实物状态的可辨认非货币资产，包括，专利权，商标权，土地使用权，特许权等。在知识经济时代，企业控制的无形资产越多，则其可持续发展能力和竞争能力就越强，从图中可以看出，民生银行的无形资产在2008和2009年基本没有变化，在2010年和2011年则快速增长，2011年末的无形资产值比2007年末增长了29倍，可见民生银行的无形资产增长之巨大。从民生银行的无形资产增长情况来看，可以判断民生银行的发展潜力和竞争能力正在不断提高。
由图中可以看出，民生银行的客户存贷款都一直保持增长趋势，其中除了2008年增加较慢（这与2008年金融危机有关）外，其他年份都有较快增长。总体来说，民生银行的客户存款2011年末比2007年末增加了1.45倍，客户贷款增加了1.17倍。另外，从图中可以看出，客户存款与贷款的差值有扩大趋势，这与民生银行存款利用变化有关，如用于增加固定资产和增加投资等方面。另外可以看出民生银行的存贷比例在不断降低,但都保持在70%以上。可见民生银行在保证存款的利润创造能力的前提下，抵抗风险的能力提高，稳健性增强。
由图中可以看出，民生银行的股东权益在2008年度增长最小，这与金融危机有关，在2009年增长最大，这主要是因为民生银行2009年在香港上市。总体来说民生银行的股东权益在不断增长，2011年末是2007年末的2.67倍，即在最近4年间民生银行的股东权益增长了1.67倍，扩张还是很大的。
（2）结构分析
日期2011-12-31 结构/%
总资产222906400.00 100
货币资金33280500.00 14.93
固定资产净额882300.00 0.3958
无形资产477000.00 0.2140
客户贷款120522100.00 54.07
总负债209495400.00 100
客户存款164473800.00 78.51
股东权益13411000.00 100
股本2671500.00 19.92
从表中可以看到，总资产中客户贷款占的比例最大，达到54.07%，是民生银行最重要的资产，这在其他银行也是一样的。另外货币资金比例也较大，占到14.93%，固定资产比例很小，这与民生银行的金融业性质有关。在负债方面，客户存款是民生银行最重要的负债，占民生银行总负债的78.51%，对于所有银行来说，客户存款都是最重要的资金来源。在股东权益方面，股本占19.92%。
2、利润表分析
利润表摘要单位(万元)
年份2011 2010 2009 2008 2007
营业收入8236800.00 5476800.00 4206000.00 3501700.00 2530136.80 净利息收入6482100.00 4587300.00 3224000.00 3038000.00 2258015.40 手续费及佣金净收入1510100.00 828900.00 466400.00 446100.00 239134.70 净交易收入38500.00 56900.00 9400.00 -5700.00 38846.90 营业支出4508300.00 3175700.00 2645500.00 2460500.00 1610177.80 业务与管理费用2933300.00 2162500.00 1773700.00 1490100.00 1170476.50 营业利润3728500.00 2301100.00 1560500.00 1041200.00 9,199,59.00 利润总额3717500.00 2297600.00 1565600.00 1048800.00 921249.4
母公司所有者净利润2792000.00 1758100.00 1210400.00 788500.00 633517.60 （1）营业收入分析
A、总量指标趋势分析
由上图可以看出，民生银行的营业收入一直保持上涨趋势，其中2009年因为08年金融危机的影响导致增长速度放缓，从数值来看，民生银行2011年的营业收入比2007年的增长了2.26倍，其中净利息收入增长了1.87倍，手续费及佣金净收入增长了5.31倍，净交易收入则减少了0.89%，从手续费和佣金净收入增加的倍数可以看出民生银行的盈利战略有所变化。
B、结构指标趋势分析
年份2011 2010 2009 2008 2007
净利息收入百分比（%）78.70 83.76 76.65 86.76 89.24 手续费及佣金净收入百分比（%）18.33 15.13 11.09 12.74 9.45 净交易收入百分比（%）0.47 1.04 0.22 -0.16 1.54
从图中可以看出，在民生银行的营业收入组成中，净利息收入百分比总体呈现波动下降的的趋势，手续费及佣金收入呈现波动上升的趋势，净交易收入因为受经济情况及银行投资交易员个人水平有关所以波动趋势不明显。从这可以看出，民生银行开始不断扩大手续费和佣金等非利息收入，这与国际银行业的发展趋势是相同的。从图中可以看出，净利息收入虽然所占比例有所下降，但是，一直是民生银行的收入主要来源，比例基本都在80%以上，而手续费及佣金净收入比例则一直在20%以下。净交易收入（包括汇兑收益及投资净收益）则比例极小，在08年金融危机时候还为负数。
（2）营业支出分析
从图中可以看出，民生银行的营业支出也呈现上涨趋势，基本变化趋势与营业收入的变化趋势趋同。在营业支出中，业务与管理费用占的比例最大，从图中可以看出，业务与管理费用基本都占营业支出的60%以上，可见在民生银行的营业成本中，业务与管理费用是最主要的。从数值来看，民生银行2011年的营业支出比2007年的营业支出增长了1.79倍，与营业收入增长的2.26倍小，可见成本收入比减小，可见民生银行的成本控制能力是有提高的。
（3）净利润分析
从图中可以看出，民生银行的净利润呈现不断增长的趋势，在2011年增长最大，2008年因为金融危机而导致利润增长最少。从数值来看，2011年净利润比2007年净利润增长了3.4倍，这个增长是极为庞大的，可见民生银行的盈利能力的极大增强。
3、现金流量表分析
（1）现金流量趋势分析 现金流量表摘要 单位(万元)
由表中可以看到，2011年在经营现金流量在流入量、流出量和净额都比2010年有所增加，其中流量净额比2010年增长了约1.7倍，而在投资现金流量上，2011年相对于2010年有所减少，都为流出。筹资方面，2011年筹资现金流入比2010年增加了1.16倍，流出量减少了61%，2011年的筹资现金流量净额为正，而2010年则为负，2011年筹资流量净额较2010年增长了3.69倍。 （2）现金流量结构分析 A.现金流入结构分析
2011年现金流入结构（采用2011-12-31报告期数据）
日期
2011-12-31 2010-12-31 增减/% 经营现金流入小计 49702400.00 42775700.00 0.16193072235 经营现金流出小计 39609800.00 39033500.00 0.014764240972 经营现金流量净额 10092600.00 3742200.00 1.696969697 投资现金流入小计 11472800.00 13273200.00 -0.135******** 投资现金流出小计 12859700.00 15595600.00 -0.175******** 投资现金流量净额 -1386900.00 -2322400.00 -0.40281605236 筹资现金流入小计 1287900.00 595300.00 1.1634470015 筹资现金流出小计 359200.00 940300.00 -0.61799425715 筹资现金流量净额 928700.00 -345000.00 3.691884058 现金等的净增加额
9604500.00
1046700.00
8.1759816566
从图中可以看出民生银行现金流入以经营活动产生的现金流入为主，用数值具体计算得，2011年该项现金流入占总现金流入的79.57%，另外投资活动产生的现金流入占总现金流入的18.37%，筹资活动产生的现金流入占2.06%。 B.现金流出结构分析
2011年现金流出结构（采用2011-12-31报告期数据）
从图中可以看出民生银行现金流出以经营活动产生的现金流出为主，用数值具体计算得，2011年该项现金流出占总现金流出的74.98%，另外投资活动产生的现金流出占总现金流出的24.34%，筹资活动产生的现金流出占0.68%。
（二）同业分析
（选取12家全国性股份制商业银行中资产在一万亿以上的银行，采用2011年报数据，其中光大银行还未出2011年报故不计入，共7家）
从表中可以看出，在选取的七家同类银行中，民生银行的总资产排在第五位，处于平均
银行/比率 总资产 客户存款 营业收入 净利润 招商银行 279497100.00 222006000.00 9615700.00 3612900.00 浦发银行 268469368.90 185105512.10 6791767.20 2728598.10 兴业银行 240879800.00 134527900.00 5987000.00 2550500.00 中信银行 227084300.00 196805100.00 5545600.00 3081900.00 民生银行 222906400.00 164473800.00 8236800.00 2792000.00 深发展银行 125817694.40 85084514.70 2964306.10 1027863.10 华夏银行 124414118.16 89602365.36 3354379.54 922193.36 平均值
212724111.64
153943598.88
6070793.2629
2293807.7943
值上，客户存款量排在排在第四位，也在平均水平以上，营业收入和净利润排在第二位，与排在第五位的总资产对比，可见民生银行的资产周转率之高，资产运用效果之好，盈利能力之高。综上所述，可以说民生银行是同类银行中的佼佼者。结合前面趋势分析，可以看出民生银行的发展潜力是很大的，发展前景也十分可观。
二、财务指标分析
（一）趋势分析 1、每股指标（单位：元）
从上图可以看出，民生银行的每股收益，每股净资产，每股经营现金流都呈现波动上升的趋势，其中每股收益波动最小，每股经营现金流波动最大。
每股经营现金流量反映的是企业进行资本支出和支付股利的能力以及财务弹性的大小，该指标越大，则企业适应经济环境和利用投资机会的能力越大，即财务弹性越大，同时股利支付能力也越强。从民生银行2007至2011年的每股经营现金流量看，其中2008年和2011年的每股经营现金流量呈上升趋势，财务弹性和股利支付能力提高，2009年和2010年呈现下降趋势，财务弹性和股利支付能力下降。民生银行在2007年和2010年的财务弹性和股利支付能力较低，其他年份较高。
每股收益则是评价上市公司获利能力的基本和核心指标，该指标越高，则表明企业的获利能力越高，股东的投资收益就越好，每一股所获得的利润也越多，反之则越差。民生银行每股收益变化较小，在2011年上升较大，达到了1.05，总体来看，除了08年金融危机导致民生银行的每股收益略为减小外，其他年份都在增长，可见民生银行的获利能力在不断增强，股东的投资收益在变好。
每股净资产反映的是普通股每股所拥有的净资产，每股净资产反映公司的财务能力，一
日期 2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31 每股收益 1.05 0.66 0.63 0.42 0.48 每股净资产 4.85 3.9 3.95 2.9045 3.47 每股经营现金流
3.7779
1.4008
2.5567
2.8264
-0.8089
般情况下，该指标越高，表明公司普通股每股实际拥有的净资产越大，公司未来的发展潜力越强。民生银行的每股净资产在2008年呈现下降趋势，2010年不变，2009和2011年上升。其中2008年的下降与金融危机有关。总体来说，2011年的每股净资产比2007年有了很大的提高。
三者结合来看，每股收益和每股净资产都在2008年有减小，唯独每股经营现金流量在2008年不降反升，这是很好理解的，因为在金融危机期间，、明智的银行是需要保证资金的流动性的，从这个角度看，民生银行是具有良好的资金策略和资金管理能力的。
2、盈利能力
从图中可以看出，民生银行的总资产净利润率不断上升，其中2008年因金融危机而导致增长较慢，2011年因战略转型效果凸显，增长最快。而净资产收益率总体呈增长趋势，其中在2009年因为民生银行在香港上市，净资产快速增加而导致净资产收益率下降。营业净利润率在2008年有明显下降，其他年份都是增长。从这三个比率看，将2011年末与2007年末比，民生银行的这三个指标都有明显的提高，可见民生银行这几年盈利能力有显著的增强。
3、成长能力 (比上年增长百分比）
日期
2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31 净利润增长率（%） 58.81 45.25 53.51 24.46 68.57 净资产增长率（%） 27.412 18.4073 62.5951 8.9384 159.8985 总资产增长率（%）
22.2251
27.8566
35.2864
14.6286
26.8532
日期
2011-12-31
2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31 总资产净利润率（%） 1.4036 1.0884 0.9762 0.7996 0.7703 净资产收益率（%） 21.54 16.89 13.75 14.63 12.62 营业净利润率(%)
33.90
32.10
28.78
22.52
25.04
从图中可以看出，净利润增长率在2008年最低，这与金融危机有关，其他年份基本在50%上下，其中2007年增长最快，2011年次之，这两年的较大的增长率都与民生银行的战略转型有关，从中可以看出民生银行战略转型是很成功的，效果是很明显的。净资产增长率在2007年显著高于其他年份，这是因为2007年民生银行增发股票而导致净资产极大增加。
2009年的净资产增长率也较高，这主要是因为2009年民生银行在香港上市融资。其他年份的净资产增长主要是依靠自有利润转增资本等途径进行。总资产增长率与是由净资产增长率和负债增长率决定的，总体来说，民生银行一直保持着较高的总资产增长率，其中2008年因金融危机而偏低，2009年的因为在香港上市等原因较高，其他年份基本在25%左右。
4、营运能力
日期2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31
总资产周转率(%) 4.06 3.37 3.39 3.55 3.08
固定资产周转率9.93168.91779.90009.42037.4001
从图中可以看出，民生银行的总资产周转率在2010年及以前都比较稳定，保持在3.3%左右，在2011年增长到4.06%，这与民生银行战略转型有关，说明民生银行的总资产运用效果因为战略转型效果凸显得到了明显提高。固定资产周转率在2010年因民生银行在建工程投入，固定资产增加，而导致周转率有一定的下降，其他年份都为增长。其中2008和2011年增长较快。从数值来看，民生银行在2008，2009，2011年这三个年份的固定资产周转率较高，表明民生银行这三个年份的固定资产运用效果较好。
5、资产质量
日期2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31
不良贷款率（
%） 0.63 0.69 0.84 1.2 1.22 拨备覆盖率（%）
357.29
270.45
206.04
150.04
113.14
金融机构不良贷款率是评价金融机构信贷资产安全状况的重要指标之一。不良贷款率高，说明金融机构收回贷款的风险大；不良贷款率低，说明金融机构收回贷款的风险小。不良贷款率计算公式如下：不良贷款率=（次级类贷款+可疑类贷款+损失类贷款）/各项贷款×100%。从图中可以看出民生银行的不良贷款率一直在下降，民生银行从2009年开始不良贷款率就低于1%，2011年末的不良贷款率比2007年末的不良贷款率减少了近50%。可见民生银行信贷资产安全状况越来越好，收回贷款的风险也越来越小。民生银行的各年的不良贷款率都远低于国际通行标准的10%的不良资产率警戒线，2011年不良贷款率为0.63%，低于银监会发布的2011年商业银行四季度不良贷款率（1%），与0.6%的股份制银行四季度不良贷款率相当。
拨备覆盖率是实际计提贷款损失准备对不良贷款的比率，拨备覆盖率是银行的重要指标，这个指标考察的是银行财务是否稳健，风险是否可控。该比率越高说明抵御风险的能力越强。拨备覆盖率公式为：拨备覆盖率=(一般准备+专项准备+特种准备)/(次级类贷款+可疑类贷款+损失类贷款)。从图中可以看出，民生银行的拨备覆盖率一直在升高，可见民生银行抵御风险的能力在不断提高。从数值来看，民生银行2011年末的拨备覆盖率是2007年末的三倍多，2011年的拨备覆盖率达到357.29%，远高于银监会发布的278.1%的平均水平。可见民生银行防范风险的能力是很高的，财务是相当稳健的。
（二）同业分析
（运用2011年12月31日报告期数据，其中总资产增长率和净利润增长率是与上年比较的增长率） 财务指标
每股收益（元）
总资产净利润率（%）
净资产收
益率（%） 营业净利
润率（%） 总资产增
长率（%） 净利润增
长率（%） 总资产周
转率（%）
民生银行 1.05 1.4036 21.54 33.90 22.2251 58.81 4.06 兴业银行 2.36 1.2022 22.14 42.60 30.2283 37.71 2.81 招商银行
1.67
1.3902
21.9
37.57
16.3356
40.20
3.70
中信银行0.71 1.2727 17.66 43.6932.8911 43.28 2.55华夏银行 1.4802 0.8073 14.43 27.4919.6025 53.97 2.94浦发银行 1.463 1.122 18.33 40.1822.5098 42.28 2.79深发展银行 2.47 1.0465 14.02 34.6772.9191 63.57 2.99平均值 1.6004 1.177818.57 37.78 30.958848.55 3.12从同业情况来看，在选取的七家同类银行中，民生银行每股收益较低，仅高于中信银行，
远低于同业平均水平，可见民生银行的每股收益有待进一步提高。在盈利能力指标方面，民
生银行的总资产收益率是这七家同类银行中最高的，净资产收益率在这七家银行中位于第三位，与前两位相差不大，可见民生银行的资本运用效果，资产和资本获利能力较高，间接反
映了民生银行的企业管理水平较高，经济效益和财务成果较好。在营业净利润率方面，民生
银行低于同业平均水平，仅高于华夏银行，表明跟同类商业银行比较，民生银行的营业成本
和费用等较大，对此，民生银行应该在提高营业收入的同时注意成本和费用的控制，继续降
低成本收入比。在成长能力方面，民生银行的总资产增长率低于同业平均水平，排在第五位，
但净利润增长率远高于同业水平，仅次于深圳发展银行，可见民生银行具有很高的利润创造
能力和资产运用能力，民生银行的总资产周转率在同业中最高也证实了其高超的资产运用能力。
三、总结：
民生银行的总体财务情况良好，在资产负债方面，总资产，客户存款，客户贷款，股东
权益总体都呈增长趋势。在利润表方面，民生银行的营业收入和净利润一直保持着增长趋势。
在现金流量方面，经营现金流量一直保持最大比例，且2011年较2010年都有所增长，筹资
现金流量也在增加。在盈利能力方面，民生银行的总资产收益率，净资产收益率和营业净利
润率都在增长，盈利能力不断提高，每股收益，每股净资产和每股现金净流量虽然中间有所
波动，但是总体还是处于上涨趋势。在成长能力方面，民生银行的总资产，净资产和净利润
虽然增长率一直在波动，但都保持着正增长。可见民生银行的成长能力还是十分可观的。在
资产质量方面，民生银行的不良贷款率不断下降，拨备覆盖率不断升高，都在全国商业银行
平均水平之上，可见民生银行的资产质量是很高的，防范风险的能力也很强。与同业比较，
民生银行的资产周转率处于同业最高水平，可见其资产运用效果是十分良好的。另外2011
年的净利润增长率也处于同类银行第二的位置，可见其净利润增长率还是十分可观的。民生
银行的总资产净利润率在同类银行中最高的，净资产收益率也在同业平均水平之上，但是营
业净利润率却低于同业平均水平，这可以看出，民生银行在成本和费用控制方面还存在着不足，需要注意这方面能力的提高。另外民生银行的每股收益远低于同业平均水平，也有待提高，以更加能吸引投资者注意，帮助进一步扩张。
民生银行2020年一季度财务分析综合报告 一、实现利润分析 2020年一季度实现利润为2,002,500万元，与2019年一季度的 1,921,600万元相比有所增长，增长4.21%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。在市场份额迅速扩大的同时，营业利润也有所增长，企业扩大市场销售的战略是成功的，经营业务开展良好。 二、成本费用分析 2020年一季度管理费用为932,200万元，与2019年一季度的933,600万元相比变化不大，变化幅度为0.15%。2020年一季度管理费用占营业收入的比例为18.9%，与2019年一季度的21.29%相比有较大幅度的降低，降低2.39个百分点。管理费用支出得到了有效控制，营业利润明显上升，管理费用支出的效率显著提高。 三、资产结构分析 四、偿债能力分析 从支付能力来看，民生银行2020年一季度是有现金支付能力的。本企业无付息负债，不存在负债经营风险。 五、盈利能力分析 民生银行2020年一季度的营业利润率为40.77%，总资产报酬率为 1.15%，净资产收益率为1 2.26%，成本费用利润率为20 3.67%。企业实际投入到企业自身经营业务的资产为634,927,400万元，经营资产的收益率为1.27%，而对外投资的收益率为1529866.67%。对外投资业务的盈利能力提高。 六、营运能力分析 民生银行2020年一季度总资产周转次数为0.03次，比2019年一季度周转速度放慢，周转天数从12508.74天延长到12700.94天。企业资产规模有较大幅度的扩大，但营业收入没有相应的增长，致使企业总资产的周转速度下降。民生银行2020年一季度固定资产周转天数为92.04天，2019年一季 内部资料，妥善保管第1页共2页
民生银行 一、存款规模总量分析 表1 民生银行存款概况单位：百万元 2012 2013 2014 吸收存款1,926,194 2,146,689 2,433,810 增长率45.28% 11.45% 13.38% 占负债比例63.29% 71.04% 64.60% 平均余额1,743,522 2,103,518 2,274,787 同业存款910,597 638,244 975,010 占负债比例29.92% 21.12% 25.88% 存贷比71.93% 73.39% 69.88% （一）吸收存款持续上升，增速大幅下降 民生银行近三年吸收公众存款总量不断上升，2014年底余额为2.43万亿元。但从增速来看，比起12年的45%的高速增长，13、14年的增速大幅下降。同时应注意到，从平均余额来看，2014年吸收存款的增长不到10%，表明2014年年底拉存款“冲余额”较多。 原因主要是外在竞争环境的变化，一是依仗高收益率高流动性的互联网理财的疯狂“吸金”，银行的存款以及存款增速都在下降；二是银行理财产品面临着互联网金融产品、货币基金、证券公司等的疯狂围猎。工、建、中、农四家大型银行存款在2013年甚至出现持续流出的趋势。此外，央行政策意图转变，停止大规模刺激政策也是部分原因。 从内在因素看，民生银行出于资产负债业务考虑，于2014年大幅降低存贷比，导致派生存款的派生系数下降也是主要原因。 （二）同业存款先减后增 2013年同业存款的突然下降主要是由于“钱荒”等原因导致资金市场的谨慎态度，各银行资金链普遍较紧，资金市场利率较高，民生银行集团根据资产负债业务及成本的结构安排和调整，主动调整了同业负债的业务规模。 从监管角度看，为规避存贷比等监管政策，同业存款在近十年发展迅猛，但其中也出现很多问题。银监会在2014年出台文件，规范同业存款业务，但此举主要针对依靠同业扩展规模的中小银行，所以在2014年对民生银行的抑制效果并不显著。 二、吸收存款结构分析 表2 民生银行吸收存款结构情况单位：百万元 2012 2013 2014 公司存款1,528,562 1,629,503 1,884,081 占比79.36% 75.91% 77.41% 活期621,592 677,725 707,374 定期906,970 951,778 1,176,707 个人存款393,774 510,944 539,173 占比20.44% 23.8% 22.15% 活期107,861 132,703 137,342 定期285,913 378,241 401,831
万科集团财务报表分析 一、选择理由 这几年，我国出现了房价的全国性上涨。幅度之大，范围之广，在我国房地产历史上是少有的。房子是百姓的生活必需品，房地产业又汇集了天下的资金。所以，房产动态时刻牵动着大家的敏感神经。从目前国内房地产的经济来源分析，房地产投资依然呈现出不断增长的趋势，国内的房地产市场依然会有较大的发展空间，据此可判断出中国的房地产进入了一个特殊的发展阶段，房地产市场的现实需求升级具有可观的空间，我国房地产在未来的一段年时间仍将处于总量增长型发展时期，发展前景良好，所以我们选择房地产业。 中国房地产业一共有141家上市公司，而其中尤以万科企业发展的最好。万科成立于1984年，是中国大陆首批公开上市的企业之一，作为中国目前最大的房地产公司，万科的发展在过去几年中经历了很多波折。面对市场的不确定性，万科在策略上做出了多次调整，近二十年来，中国的房地产企业几经潮起潮落，大浪淘沙，但万科依然保持者持续增长的尽头。在2012中国房地产上市公司综合实力榜中，万科排在了第一位。鉴于其客观的发展前景，我们在众多的上市公司中选择了万科企业。 二、公司概况 1、公司简介 万科企业股份有限公司成立于1984年5月，是目前中国最大的专业住宅开发企业。2008年公司完成新开工面积523.3万平方米，竣工面积529.4万平方米，实现销售金额478.7亿元，结算收入404.9亿元，净利润40.3亿元。 万科1988年进入房地产行业，1993年将大众住宅开发确定为公司核心业务。
至2008年末，业务覆盖到以珠三角、长三角、环渤海三大城市经济圈为重点的31个城市。当年共销售住宅42500套，在全国商品住宅市场的占有率从2.07%提升到2.34%，其中市场占有率在深圳、上海、天津、佛山、厦门、沈阳、武汉、镇江、鞍山9个城市排名首位。 万科1991年成为深圳证券交易所第二家上市公司，持续增长的业绩以及规范透明的公司治理结构，使公司赢得了投资者的广泛认可。1991年1月29日，发行A股在深圳证券交易所上市。1993年5月28日，发行B股在深圳证券交易所上市。过去二十年，万科营业收入复合增长率为31.4.%，净利润复合增长率为36.2%；公司在发展过程中先后入选《福布斯》“全球200家最佳中小企业”、“亚洲最佳小企业200强”、“亚洲最优50大上市公司”排行榜；多次获得《投资者关系》等国际权威媒体评出的最佳公司治理、最佳投资者关系等奖项。经过多年努力，万科逐渐确立了在住宅行业的竞争优势：“万科”成为行业第一个全国驰名商标，旗下“四季花城”、“城市花园”、“金色家园”等品牌得到各地消费者的接受和喜爱；公司研发的“情景花园洋房”是中国住宅行业第一个专利产品和第一项发明专利；公司物业服务通过全国首批ISO9002质量体系认证；公司创立的万客会是住宅行业的第一个客户关系组织。同时也是国内第一家聘请第三方机构，每年进行全方位客户满意度调查的住宅企业 万科2010年正式进入商业地产，多地成立商业管理公司，2011年正式宣布三大产品线，近两年，万科虽然一直强调以住宅开发为主，但其在商业地产领域却是动作频频。截止目前，万科已经形成万科广场、万科红、万科大厦、万科2049四大商业产品线，在全国在建、规划18个购物中心项目，商业面积达150 万平方米。 2、公司发起人
一、民生银行人力资源整体分析 (2) 1.1.民生银行人力资源战略概述 (2) 1.2.民生银行人力资源现状分析 (2) 二、选才 (7) 3.1.民生银行人力资源需求与供给预测 (7) 3.2.民生银行人力资源素质模型 (9) 3.2.民生银行的招聘甄选 (10) 四、育才 (11) 4.1.建立人力资源职业培训系统 (12)
民生银行HR 分析 【法：求才（招聘）、育才（培训与开发）、用才、励才、留才】 一、民生银行人力资源整体分析 1.1.民生银行人力资源战略概述 发展战略概述 人力资源战略及其概述 民生银行 整合市场营销、推出创新产品、完善科技平台、重塑管理体系、实施人才战略和引进战略伙伴等。 “以人为本”的人才战略，一是进一步提高现有员工的素质、二是加强对高级管理人员和高级客户经理的海外培训、三是吸引国内外优秀人才加盟；推行“薪资卡”、“绩效卡”、“培训卡”三卡工程，将员工的收入、福利、再教育真正与工作岗位和工作业绩紧密挂钩。 招商银行 坚持“科技兴行”的发展战略、“因您而变”和“质量是发展的第一主题”的经营服务理念，立足于市场和客户需求，大力营造以风险文化为主要内容的管理文化。 打造风险管理文化，再造组织架构和业务流程；加快建立创新机制，大力引进和培养创新型人才，强化内部竞争机制，建立创新管理系统，开展全员创新。 资料来源:根据各银行总行网站相关资料整理 1.2.民生银行人力资源现状分析 战略规划 公司预算 业绩目标 人力资源规划
1.2.1.人力资源管理规划现状分析 现状 评价 建议 总行员工 队伍规划 根据需要临时配置， 缺乏长期规划 目前处于快速发展期 ，进行总行员工队伍 规划的需要尚不强烈 ，但明确民生银行总 行的职能和对分支行 的管理控制模式是非 常必要的 参照民生银行的 历史数据，根据 未来发展总行的 管理控制模式进 行规划 分支行员工 队伍规划 制定了《分支机构人 员动态配置管理办法 》（基于业务量）， 在确定分支机构人员 配置和控制工资费用 方面发挥了重要作用 ，但在实际操作过程 中出现了根据该办法 配置的人数超过薪酬 费用预算（基于利润 ）所能承担的人数的 现象 ?该方案缺乏战略层 次的考虑； ?缺乏业务变化对员 工需求尤其是关键员 工需求的预测，因此 不可能做到未雨绸缪 。当新业务出现时， 经常出现关键人员短 缺，外部招聘成本高 ，效果不理想的现象 根据未来五年的发 展战略要求，识别 关键人才，关键人 才的配置着眼于发 展，进行适当储备 和培养，而对非关 键人才的配置着眼 于费用控制的需要 关键人员 规划 制定了《客户经理制 实施办法》等关键人 才的管理办法，制定 对不同能力层次的关 键人才缺乏进一步的 分析和预测 根据民生银行的 战略需要，分析 不同能力层级的 阶段 成熟 初创 成长 发展新业务 职能的增加 量的增加 重组 精细管理 建立核心团队 人力资本投资 创业的氛围 员工数量变化 自己培养外购 寻求人职匹配 总部/分支机构比率 企业核心能力分析
民生银行2020年上半年财务分析详细报告 一、资产结构分析 1.资产构成基本情况 资产构成表(万元) 项目名称 2018年上半年2019年上半年2020年上半年 数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%) 总资产606,114,30 0 100.00 634,065,80 100.00 714,264,10 100.00 流动资产0 - 0 - 0 - 交易性金融资产0 - 47,706,800 7.52 54,991,100 7.70 非流动资产0 - 0 - 0 - 固定资产4,469,600 0.74 4,661,100 0.74 5,177,900 0.72 递延所得税资产2,958,300 0.49 3,248,100 0.51 4,135,000 0.58 无形资产487,200 0.08 464,400 0.07 470,900 0.07 2.流动资产构成特点
流动资产构成表(万元) 项目名称 2018年上半年2019年上半年2020年上半年 数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%) 流动资产0 - 0 - 0 - 交易性金融资产0 - 47,706,800 - 54,991,100 - 3.资产的增减变化 2020年上半年总资产为714,264,100万元，与2019年上半年的634,065,800万元相比有较大增长，增长12.65%。
4.资产的增减变化原因 以下项目的变动使资产总额增加：交易性金融资产增加7,284,300万元，递延所得税资产增加886,900万元，固定资产增加516,800万元，无形资产增加6,500万元，共计增加8,694,500万元；以下项目的变动使资产总额减少：长期股权投资减少100万元，共计减少100万元。各项科目变化引起资产总额增加80,198,300万元。 5.资产结构的合理性评价 2020年上半年企业不合理资金占用项目较少，资产的盈力能力较强，资产结构合理。 6.资产结构的变动情况 资产主要项目变动情况表(万元) 项目名称 2019年上半年2020年上半年 数值差值增长率(%) 数值差值增长率(%) 总资产634,065,80 0 27,951,500 4.61 714,264,10 80,198,300 12.65 流动资产0 0 - 0 0 - 交易性金融资产- 7,284,300 15.27
资产负债 会计年度2011-09-30 2011-06-30 2011-03-15 现金及存放同业款项198,545,000,000.00 151,715,000,000.00 229,410,000,000.00 货币资金-- -- -- 其中：客户资金存款-- -- -- 存放中央银行款项288,462,000,000.00 282,795,000,000.00 262,264,000,000.00 结算备付金-- -- -- 其中：客户备付金-- -- -- 贵金属333,000,000.00 468,000,000.00 299,000,000.00 拆出资金28,893,000,000.00 39,594,000,000.00 32,609,000,000.00 交易性金融资产12,050,000,000.00 17,589,000,000.00 8,021,000,000.00 衍生金融资产617,000,000.00 476,000,000.00 420,000,000.00 买入返售金融资产178,449,000,000.00 267,039,000,000.00 195,631,000,000.00 应收利息6,348,000,000.00 5,738,000,000.00 5,669,000,000.00 应收保费-- -- -- 应收代位追偿款-- -- -- 应收分保帐款-- -- -- 应收分保未到期责任准备金-- -- -- 应收分保未决赔款准备金-- -- -- 应收分保寿险责任准备金-- -- -- 应收分保长期健康险责任准备金-- -- -- 保户质押贷款-- -- -- 定期存款-- -- -- 发放贷款及垫款1,134,376,000,000.00 1,118,295,000,000.00 1,066,652,000,000.00 存出保证金-- -- -- 代理业务资产-- -- -- 应收款项-- -- -- 预付款项-- -- -- 可供出售金融资产56,930,000,000.00 58,575,000,000.00 36,891,000,000.00 持有至到期投资122,643,000,000.00 133,345,000,000.00 121,421,000,000.00 长期股权投资125,000,000.00 125,000,000.00 125,000,000.00 存出资本保证金-- -- -- 投资性房地产-- -- -- 存货-- -- -- 固定资产8,196,000,000.00 8,314,000,000.00 11,184,000,000.00 在建工程-- -- -- 无形资产4,545,000,000.00 4,623,000,000.00 1,547,000,000.00 其中：交易席位费-- -- -- 长期待摊费用-- -- -- 固定资产清理-- -- -- 独立帐户资产-- -- -- 递延所得税资产6,919,000,000.00 5,807,000,000.00 4,903,000,000.00 其他资产74,375,000,000.00 66,507,000,000.00 65,654,000,000.00 资产总计2,121,806,000,000.00 2,161,005,000,000.00 2,042,700,000,000.00
全国性商业银行财务分析报告 全国性商业银行财务分析报告 本报告从财务指标角度分析讨论20**年全国性商业银行的竞争力。 本报告所提全国性商业银行包括：由中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行和交通银行等五家银行组成的大型商业银行(以下分别简称为“工行”、“农行”、“中行”、“建行”和“交行”，统称为“大型银行”)，以及由招商银行、中信银行、上海浦东发展银行、中国民生银行、中国光大银行、兴业银行、华夏银行、广东发展银行、平安银行(20**年1月20日，深圳发展银行与其控股子公司平安银行两行整合吸收合并，深发展作为存续公司并更名为“平安银行”)、恒丰银行、浙商银行、渤海银行等十二家银行组成的全国性股份制商业银行(以下分别简称为“招商”、“中信”、“浦发”、“民生”、“光大”、“兴业”、“华夏”、“广发”、“平安”、“恒丰”、“浙商”、“渤海”，统称为“股份制银行”)。 前言 全国性商业银行是我国银行业的重要组成部分。截至20**年12月31日，全国性商业银行的资产合计占到银行业总资产的61.14%，负债合计占到银行业总负债的61.27%，分别较上年下降了1.40和1.39个百分点;税后利润合计占到银行业总税后利润的64.94%，较上年下降1.7个百分点;从业人员占到银行业全部从业人员的58.72%，较上年降低0.22个百分点。
分别按总资产、总负债和税后利润显示了20XX年至20**年银行业市场份额的年际变化情况。总体而言，五家大型银行的市场份额呈持续下降趋势，而股份制银行的市场份额呈上升趋势。20**年，大型银行的总资产、总负债和税后利润的市场份额与20**年相比较，分别下降了1.56、1.57和1.87个百分点;与20XX年相比较，分别累计下降了12.72、12.66和13.57个百分点;股份制银行与20**年相比，分别增加了0.20、0.77和0.17个百分点;与20XX年相比较，分别累计增加了5.88、5.58和5.47个百分点。 20**年，全球经济尚未摆脱20**年经济危机的影响，全球经济延续缓慢复苏态势，主要发达经济出现复苏迹象，但基础未稳固，新兴经济体的经济增长态势减弱，经济金融风险上升。美联储在20**年12月份宣布，正式开始削减QE扩张步伐，后续逐步淡出资产购买政策，重心转移至低利率政策上。 国内方面，首先，20**年中国经济增速有所回落，但呈现稳中有进、稳中向好的发展态势，决策层发展理念有了转折性变化，不再推出大规模刺激计划，而是更加依靠市场自身的潜力实现增长，同时对金融部门的杠杆水平加强监管，避免以高杠杆、高风险换取高增长，金融市场总体保持稳健发展。其次，央行基本维持了偏松的货币投放力度，但资金供需矛盾仍然突出。中国经济连续三年调整减少了企业的利润额和现金流，加之人民币国际化推进迅速，致使人民币资金需求日益增加，利率趋于上升，供需矛盾更加突出。此外，20**年7月20日，中国人民银行决定全面放开金融机构贷款利率管制。
以民生银行为例对银行股的分析_牵牛星李剑_新浪博客 以民生银行为例对银行股的分析 (2010-12-27 11:11:55) 转载 李剑评论:朋友转来一篇博文,专门谈银行业被低估的.我认为文章总的不错.第一,文章正确地运用了市净率的估值方法为当前的民生银行的股价进行评估,而市净率的估值方法正如美国晨星公司著名分析师、名著《巴菲特的护城河》的作者多尔西所说，最适合为银行类公司估值。因为金融服务企业的帐面净值非常接近它们的有形资产净值。你不太容易搞错。而股价一旦接近实质资产，那就“有底”了。第二，文章以长期投资的角度来看投资回报，特别强调了要买得便宜，要在接近银行公司的净资产那儿去买，才能获取丰厚的利益。这也是非常好的分析。虽然我多次说过银行业也是周期性行业，又是天然高负债的行业，起落大而且圈钱频繁，因此它们比起稳定高成长行业中的著名品牌快速消费品行业来说不是最好的投资品种。但我依然认为，银行业不管怎么说还是好的行业之一，门槛高垄断性强、有护城河的公司比比皆是，长期成长性也很不错；同时也认为目前中国A股中的银行股以市净率的标准来看，确实便宜，尽管未来有很多悲观的预期，但我相信，关于将来房地产可能大幅下跌引出银行坏帐以及紧缩银根影响银行业未来的利润增长的利空因素，应该大部分已经反映在低迷的股价之中，它们已是非常值得作为长期投资的组合之一！文章也有要商榷的地方，比如不应用市净率的方法为贵州茅台这样的品牌快速消费类估值，因为净资产不仅包括有形资产，还包括无形资产，而这类公司往往无形资产的价值远远超过有形资产。在中国的会计体系中一般不在会计报表中反映品牌、专利、特许等无形资产，用市净率方法估值就会产生较大失误。这类公司你若不愿采用比较麻烦但最为有效的未来自由现金流的折现方法计算目前的内在价值，最好用简单的年利润乘以增长数的方法计算（内在价值=当前年收益*五年平均增长率*100）。否则，难以解释和处理行业间的较大差别。还有就是不要树立机构作为靶子。市场不理性的行为不仅包括机构，也包括许许多多的散户股民。我们不妨多思考多面对整个市 场。以民生银行为例对银行股的分析民生银行2000年12月19日上市，差几天正好十周年，十年来看到A股乱相，看到机构用各种恶毒的方法诈取散户的血本，心里总有说不出的难受，今天在民生银行上市十周年之际写这篇文章，我想通过民生银行十周年经济数据告诉散户们A股投资的黑幕，并告诉散户们如何在A股赚钱。投资是一个理性的行为，想在投资领域赚到钱，你首先要有清醒的头脑、正确的投资思路和正确的分析。下面我以民生银行上市十年作一个分析。民生银行2000年12月19日上市时，每股净资产为3.33元，假设你有十股民生银行，那么就在民生银行上市的当天就拥有33.3元民生银行的净资产，这33.3元民生银行净资产经过十年的配股分红，你知道你现在拥有民生银行多少净资产吗？请看下表： 时间 配股分红策
民生银行调查报告 调查的地点：干将路民生银行，园区民生银行，吴中区民生银行，交通银行 调查内容：由于在学校的专业课程学习中较多地接触了金融方面的知识，同时出于修金融的原因，老师让我们去民生银行进去调查，主要针对民生银行的大堂布置，大堂经理的服务态度，业务人员的服务态度，着装等方面进行暗访。我们组六个成员利用闲暇时间分别对附近的几家银行进行了调查.。其中包括干将路民生银行，园区民生银行，吴中区民生银行，交通银行四家银行。 调查结论：通过观察发现民生银行与其他银行相比存在许多优势的同时也存在许多的不足。以下我从几个方面来谈一下我们小组的调研情况。 一环境 每家银行的内部环境都干净整洁，大厅里都设有各种各样的理财产品宣传单，宣传单的设置也很精致，大厅中填单的位置比较醒目，各种单据分类进行排序。客户等候区也规整，座椅摆放有序。与民生银行相比交通银行的填单台就要很有特点而且很大，我觉在环境方面有待改善。但是民生银行做到了干净整洁，并且为客户配备了饮水机，充分体现了以客户户需求为指引的客户要求。 二大堂 大堂经理使客户分流识别的关键，每走访一个银行，首先迎面而来的就是大堂经理，在走访中我们发现园区星海广场民生银行与交通银行的服务态度特好，他们指导客户填单帮助客户使用自助设备，协助柜员与客户户解释等工作。大堂
经理不会因为抽不开身而顾此失彼，这样不仅可以为客户更好地服务，还可以提高工作效率。像是干将路民生银行大堂方面就很有欠缺，在我们进去询问时只有保安人员在场，态度极差，未见大堂经理。过了一会才见到大堂经理。但是他并不是来服务我们的，简直就是来逼问的我们来头的，总之没有给客户最起码的尊重。 三服务 在服装方面除了干将路民生银行外，每家银行都能做到服装上统一搭配，色调协调上非常统一，穿着整洁，能让客户明显分辨出工作人员。在办理业务是，业务人员对办理同样业务的客户使用统一话术，在没有人来咨询时，他们也都能保持相同的坐姿，服务态度也十分的热情。 四：借记卡业务 在我们去的几家银行里，对于借记卡的办理费用，工本费和年费均不收取，不像邮政储蓄去开好户还得收取费用，民生银行的卡跨行取钱都不需要手续费的，在这一方面我感觉民生银行做的不错。 虽然只有几次短暂的银行调查，从对银行知识的陌生到现在，我们学到了好多，希望在以后的时间里能更多的时间去学习金融方面的知识，去参加一些专业辅导班，更希望能有机会参加一些银行业务知识的面试，积极的提高我们的专业知识与技术水平，多积累一些社会经验，从而能完全达到能够胜任银行方面工作的能力。
浅析中国民生银行的企业文化 [摘要]文化对人类行为有着巨大的影响，而企业文化对企业业绩的影响更是显而易见。本文首先分析了企业文化的重要性，然后对民生银行的企业文化现状进行了介绍，通过对中国民生银行的企业文化构成要素中的物质文化、制度文化和精神文化三个层面的系统分析，将民生银行的企业文化对它发展的作用并带给银行业的启示进行了总结和归纳。 [关键词]民生银行企业文化核心价值观 一、前言 我国是在20世纪80年代才引入现代企业文化理念，在这一领域的研究远远落后于西方发达国家，而对于银行企业文化的研究更是少之又少。随着中国加入世贸组织，大量外资银行涌入中国，中国银行业面临全所未有的挑战。外资银行不仅历史悠久，资金充足，实力雄厚，更拥有着内涵丰富的企业文化。而相比之下，中国银行业刚从高度集中的计划经济体制的控制下解放出来，还尚未形成有中国特色的银行文化。如今，面对经济全球化的新挑战，企业文化建设已经越来越受到我国银行界的关注，越来越多的银行开始认识到文化的重要性。培养特色的银行文化，对银行形象进行科学的管理，已经成为银行生存和持续发展的关键。在当今的社会环境中，塑造优秀的银行文化有利于提高银行参与国际竞争的核心竞争力和综合实力。 民生银行作为一家成立不过12年的非国有商业银行，却在短短几年里获得了令人瞩目的成就，建立了良好的企业文化，树立了充满生机与活力的形象。基于此，本文从文化的角度对民生银行的企业文化从两个层面做了分析，即核心价值观念和包括企业制度文化、组织结构等在内的有形外在表现，从而找出中国非国有商业银行在企业文化建设方面独到之处以及不足之出，为早日成为世界性的知名银行提供一面借鉴的镜子。 二、民生银行的企业文化分析 民生银行的行长董文标曾这样评价企业文化文化很有力量，文化是企业发展的根本动力，是创造奇迹的内在因素。民生银行正是凭借着自己特有的企业文化，迅速提升了企业的核心竞争力，创造出低风险、高效益、快增长的发展模式，带给中国银行业很多启迪。 民生银行的组织文化大致可分为三层(如图)，即精神文化、制度文化和物质文化。精神文化是组织文化的内核和灵魂，决定了制度文化和行为文化。制度文化起着精神文化和物质文化的连接作用，物质文化则是组织文化的外在表现。 1.物质文化(表层) 物质文化是组织文化的外在表现，它从一个角度对民生银行的企业精神、企业目标、企业经营哲学、企业风气、企业道德做了具体的展示，使人对这个企业一目了然、印象深刻。 民生银行自成立以来，就按照“团结奋进，开拓创新，培育人才；严格管理，规范行为，敬业守法；讲究质量，提高效益，健康发展”的经营发展方针，在改革发展与管理等方面进行了有益探索，先后推出了“大集中”科技平台、“两率”考核机制、“三卡”工程、独立评审制度、八大基础管理系统、集中处理商业模式及事业部改革等制度创新，实现了低风险、快增长、高效益的战略目标，树立了充满生机与活力的崭新的商业银行形象。 2.制度文化(中司层) 良好的公司治理结构 公司治理结构是企业组织管理制度建设的核心，完善的公司治理结构将有利于促进企业的发展，尤其是有利于促进企业的长期、稳定、持续和健康发展。民生银行在成立之初，就借鉴国际上的先进经验，建立了良好的公司治理结构，凭借完善的制度对董事会、监事会和经营层之司的责、权、利进行了明确界定，并按照现代企业制度的要求，规范化运作。 民生银行从成立之初产权就是清晰的，公司上市以后，为进一步完善公司治理结构，民生银行董事会于2001~E1月通过了《中国民生银行法人治理结构基本框架》，进一步保证了
民生银行2019年财务分析综合报告 一、实现利润分析 2019年实现利润为6,473,800万元，与2018年的5,878,500万元相比有较大增长，增长10.13%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。在市场份额迅速扩大的同时，营业利润也有所增长，企业扩大市场销售的战略是成功的，经营业务开展良好。 二、成本费用分析 2019年管理费用为4,824,400万元，与2018年的4,713,700万元相比有所增长，增长2.35%。2019年管理费用占营业收入的比例为26.74%，与2018年的30.07%相比有较大幅度的降低，降低3.33个百分点。管理费用支出得到了有效控制，营业利润明显上升，管理费用支出的效率显著提高。 三、资产结构分析 四、偿债能力分析 从支付能力来看，民生银行2019年是有现金支付能力的。本企业无付息负债，不存在负债经营风险。 五、盈利能力分析 民生银行2019年的营业利润率为35.99%，总资产报酬率为1.02%，净资产收益率为11.42%，成本费用利润率为129.43%。企业实际投入到企业自身经营业务的资产为615,350,000万元，经营资产的收益率为1.06%，而对外投资的收益率为695800.00%。对外投资业务的盈利能力提高。 六、营运能力分析 民生银行2019年总资产周转次数为0.03次，比2018年周转速度加快，周转天数从13659.87天缩短到12645.68天。企业在资产规模增长的同时，营业收入有较大幅度增长，表明企业经营业务有较大幅度的扩张，总资产周转速度有较大幅度的提高。民生银行2019年固定资产周转天数为96.68天，2018年为106.78天，2019年比2018年缩短10.11天。民生银行2019年应收账款周转天数为0.00天，2018年为0.00天，二者相比没有变化。 内部资料，妥善保管第1页共2页
民生银行2018年财务分析综合报告 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 2 页 民生银行2018年财务分析综合报告 一、实现利润分析 2018年实现利润为5,878,500万元，与2017年的6,056,200万元相比有所下降，下降2.93%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。在市场份额扩大的情况下，营业利润却有所下降，应注意增收减利所隐藏的经营风险。 二、成本费用分析 2018年营业成本为零。2018年管理费用为4,713,700万元，与2017年的4,576,100万元相比有所增长，增长3.01%。2018年管理费用占营业收入的比例为30.07%，与2017年的31.72%相比有所降低，降低1.65个百分点。但并没有带来经济效益的明显提高，要注意控制管理费用的必要性。 三、资产结构分析 四、偿债能力分析 从支付能力来看，民生银行2018年是有现金支付能力的。本企业无付息负债，不存在负债经营风险。 五、盈利能力分析 民生银行2018年的营业利润率为37.82%，总资产报酬率为0.99%，净资产收益率为12.26%，成本费用利润率为119.83%。企业实际投入到企业自身经营业务的资产为561,372,900万元，经营资产的收益率为1.06%。对外投资业务的盈利能力提高。 六、营运能力分析 民生银行2018年总资产周转次数为0.03次，比2017年周转速度加快，周转天数从14726.48天缩短到13659.87天。企业在资产规模增长的同时，营业收入有较大幅度增长，表明企业经营业务有较大幅度的扩张，总资产周转速度有较大幅度的提高。民生银行2018年固定资产周转天数为106.78天，2017年为114.74天，2018年比2017年缩短7.96天。民生银行2018年应收账款周转天数为0.00天，2017年为0.00天，二者相比没有变化。
中国民生银行基本分析 潘冬志 1043230 金融二班公司概况 历史沿革：中国民生银行于1996年1月12日在北京正式成立，是中国首家主要由非公有制企业入股的全国性股份制商业银行。2000年12月19日，中国民生银行A股股票（600016）在上海证券交易所挂牌上市。2003年3月18日，中国民生银行40亿可转换公司债券在上交所正式挂牌交易。2009年11月26日，中国民生银行在香港交易所挂牌上市。 主营业务：公司及个人银行业务、资金业务，融资租赁业务、资产管理业务及提供其他相关金融服务。 经营特征：做民营企业的银行、小微企业的银行、高端客户的银行 行业地位：中国民生银行在国际上也正享受着越来越高的知名度。在美国著名财经杂志《福布斯》评选的“2006中国顶尖企业十强榜”上，民生银行位列第七名。2007年12月，民生银行荣获《福布斯》颁发的第三届“亚太地区最大规模上市企业50强”奖项。在《2008中国商业银行竞争力评价报告》中民生银行核心竞争力排名第6位，在公司治理和流程银行两个单项评价中位列第一。在英国《银行家》2009年7月公布的一级资本全球银行1000强排名中，民生银行全球排名第107位，在亚洲地区排名第20位，在内地排名第8位。荣获由英国《金融时报》颁发的“2011年最佳贸易金融创新银行奖”。
历史分红情况 ｜分红年度｜分红方案｜每股收益(元)｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2012-12-31 ｜是否分配:分配｜1.3400 ｜｜｜进展说明: 预案｜｜｜｜10派1.5(含税) ｜｜｜｜预案公布日:2013-03-29 ｜｜｜｜股东大会审议日:2013-06-17 ｜｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2012-06-30 ｜进展说明: 实施｜0.6900 ｜｜｜10派1.5(含税)(税后派)1.35 ｜｜｜｜预案公布日:2012-08-24 ｜｜｜｜股权登记日:2012-08-31 ｜｜｜｜除权除息日: 2012-09-03 ｜｜｜｜派息日:2012-09-06 ｜｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2011-12-31 ｜进展说明: 实施｜1.0500 ｜｜｜10派3(含税)(税后派)2.7 ｜｜｜｜预案公布日:2012-03-23 ｜｜｜｜股东大会审议日:2012-06-15 ｜｜｜｜股权登记日:2012-06-25 ｜｜｜｜除权除息日: 2012-06-26 ｜｜｜｜派息日:2012-06-29 ｜｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2011-06-30 ｜是否分配:不分配｜0.5200 ｜｜｜进展说明: 决案｜｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2010-12-31 ｜进展说明: 实施｜0.6600 ｜｜｜10派1(含税)(税后派)0.9 ｜｜｜｜预案公布日:2011-03-26 ｜｜｜｜股东大会审议日:2011-05-26 ｜｜｜｜股权登记日:2011-06-08 ｜｜｜｜除权除息日: 2011-06-09 ｜｜｜｜派息日:2011-06-14 ｜｜｜｜港币实际派发金额按照2010年年度股东大｜｜｜｜会召开当日中国人民银行公布的人民币兑｜｜｜｜换港币基准汇率折算。｜｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2010-06-30 ｜是否分配:不分配｜0.4000 ｜｜｜进展说明: 决案｜｜├———────┼───—───────—──────┼──────┤｜ 2009-12-31 ｜进展说明: 实施｜0.5100 ｜｜｜10送2派0.5(含税)(税后派)0.25 ｜｜｜｜预案公布日:2010-04-20 ｜｜
民生银行财务报表分析 1.总体概述 1.1民生银行基本情况 1.2存贷款分析 2.财务报表分析 2.1资产负债表 2.1.1………………………………..企业自身资产变化状况及资产变化说明 2.1.2…………………………………企业自身负债及所有者权益状况及变化说明 2.1.3…………………………………企业的财务类别状况在行业中的偏离 2.2利润及利润分配表 2.2.1…………………………………利润分析 2.2.2…………………………………成本费用分析 2.2.3………………………………….利润增长因素分析 2.2.4………………………………….经营成果总体评价 2.3现金流量表 2.3.1………………………………….现金流量结构分析 2.3.2………………………………….现金流动性分析 2.3.3 …………………………………获取现金能力分析 2.3.4 ………………………………….财务弹性分析 3.财务绩效评价 3.1偿债能力分析 3.1.1………………………………….短期偿债能力分析 3.1.2…………………………………..长期偿债能力分析 3.2盈利能力分析 3.2.1………………………………….总资产利润率 3.2.2………………………………….资产净利润率 3.2.3………………………………….净资产利润率 3.2.4………………………………….每股收益 3.2.5………………………………….每股净资产 3.3股票投资者获利能力分析 3.4 经营效率分析 3.5企业发展能力分析 4.前景展望
1、总体概述 1.1民生银行的基本情况 法定中文名称：中国民生银行股份有限公司（简称：中国民生银行） 法定英文名称：CHINA MINSHENG BANKING CORP., LTD. （缩写：“CMBC”） 股票上市交易所：A股：上海证券交易所 H股：香港联交所 股票简称：A股：民生银行 H股：民生银行 上市时间：首次注册日期：1996 年2 月7 日变更注册日期：2007 年11 月20 日 股票代码：A股：600016 H股：01988 注册地址：首次注册地点：中国北京市东城区正义路4 号 注册地点：中国北京市西城区复兴门内大街2 号 1.2存贷款分析 注：报告中出现的数据没有特殊说明的，均以百万元人民币为单位。 1.2.1总体分析 高，存贷比也在逐年提高 由上表可以看出，无论是活期存款还是定期存款，公司存款的比重都大于个人存款的比重。 1.2.3贷款分析 1.贷款按行业分布（比例最大的前5个行业） 列表，进而分析哪些行业占的比较大
— 民生银行战略分析 | 金融09-2 |
李玉秀 1059 民生银行战略分析 所谓战略管理(Strategic management)：是指对一个企业或组织在一定时期的全局的、长远的发展方向、目标、任务和政策，以及资源调配做出的决策和管理艺术。 进入21世纪以来，随着环境不确定性的急剧增加，企业越来越难以保持持续的竞争优势，而传统的战略理论对此又无能为力，因此，以环境不确定性、未来不可预测性、系统复杂性和发展非均衡性为基础的“后现代”企业发展战略理论应运而生。战略决策将只订立发展方向，而在企业实施决策，进行发展的同时，根据不同情况，机动的改变战略战策，成为了现在战略管理的重中之重。 一、民生银行战略转型管理过程 民生银行自成立到现在，15年的发展历程中，不断根据现实现状，结合客观市场因素以及自身发展特点，进行了4次大的战略策略的改动，为企业持续发展作出了不同阶段的贡献。下面具体介绍民生银行的这4次战略转型管理过程。 1、成立之初 ￥ 民生银行在1996年成立之处，其战略定位于服务民营、中小、高科技企业为主。作为民营背景的民生银行，全力支持民营经济发展，名归实至，也取得了一定的成绩。但是在上世纪90年代后半期，民营企业处于发展的初级阶段，抗风险能力较差；中小企业在亚洲金融危机之后生存环境更是艰难；真正的高科技在中国也才刚刚起步。要想成功实施这一战略，需要以雄厚的资本实力为后盾和良好的风险管理水平为支撑，而这恰恰是成立之初的民生银行所不具备的。在这个战略定位下，这一阶段民生银行不仅发展速度不够快，资产质量也不高。 2、服务对象转变为支柱行业 2000年开始，民生银行把关系国计民生的支柱行业作为主要服务对象，进入了低风险高增长的超常规发展之路，之后的6年间实现高速健康发展，不良贷款率持续下降，并一直保持在低于%的水平。但是，随着中外资银行全面竞争的开始，以及利率市场化步伐骤然加快，银行依靠高利差生存的时代即将结束，这种集中、单一的业务结构和业务发展模式显然落后于正在变化中的国内金融市场。这种管理方式和销售体制与国外先进银行存在着很大的差距，所体现的结果是风险高、成本大效率低，这就是民生银行所面临的挑战，必须通过战略转型来应对这一挑战。 3、事业部改革，开发小微企业客户 06年，民生银行进入了战略调整和经营转型阶段，这个阶段的战略是：进一步提升为大
民生银行的财务状况分析 一、财务报表分析 （一）趋势与结构分析 1、资产负债表分析 资产负债表摘要单位(万元) 日期2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31 总资产222906400.00 182374000.00 142639200.00 105435000.00 91979641.00 货币资金33280500.00 26683500.00 22605400.00 18477800.00 11028084.40 固定资产净额882300.00 776400.00 451900.00 397800.00 345639.90 无形资产477000.00 151900.00 20900.00 19800.00 15936.00 客户贷款120522100.00 105757100.00 88297900.00 65836000.00 55495852.80 客户存款164473800.00 141693900.00 112793800.00 78578600.00 67121943.00 股东权益13411000.00 10525700.00 8889400.00 5467200.00 5018617.50 （1）趋势分析 由图中可以看出，民生银行的总资产一直呈增长趋势，2008年因为金融危机，而导致总资产增长较少，但仍然有所增长，2009年至今增长速度一直很稳定。从数值来看，2011年末的总资产值是2007年末增长了1.42倍。可见民生银行这几年的扩张能力是很强大的，继续保持资产的扩张趋势的几率很大。 由图中可以看出，民生银行的货币资金呈现波动上涨趋势，在各年中2008年的增长率