当金融遇上互联网：哪些业务会变成“灭绝的恐龙”111

论互联网金融对传统金融的挑战

互联网金融的出现，引起了传统金融行业的强烈反应。互联网金融利用信息技术和互联网优势，打破了传统金融行业壁垒，提供了更加便捷、快速、低成本的金融服务，给传统金融带来了巨大的挑战。具体来说，互联网金融对传统金融的挑战主要表现在以下几个方面：

第一，互联网金融的创新模式挑战传统金融业务模式。互联网金融的创新模式包括P2P网络借贷、众筹、支付宝、微信支付等，这些模式都是传统金融业务模式的颠覆。传统金融业务模式依赖于银行等金融机构提供的中介服务，而互联网金融模式则打破了金融机构的壁垒，直接将金融服务提供给用户。传统金融机构需要吸收存款，再放贷，存在着银行信贷利差、风险资金成本等问题，互联网金融模式则通过互联网将投资者和借款者直接连接，节省了大量中间成本，更加透明、灵活、高效。

第二，互联网金融的用户体验挑战传统金融业务流程。传统金融业务需要用户到柜台办理业务，排队、填表、核验等繁琐流程，这些流程不仅浪费了用户的时间，也给金融机构带来了高昂的人力成本。互联网金融则通过线上流程，允许用户随时随地进行账户开户、产品购买、交易撤销等操作，给用户带来了更加便捷、灵活、快速的体验。

第三，互联网金融的创新产品挑战传统金融产品。在传统金融产品中，存款、贷款、信用卡、保险等产品已经经过多年的发展，很难再有新的创新。互联网金融则在这些传统金融产品的基础上，不断推出新型金融产品，如网络借贷、虚拟货币、P2P保险等，给用户带来了更加丰富多彩的选择，也挑战了传统金融产品的存在。

第四，互联网金融的价值观挑战传统金融机构的利益动机。传统金融机构以利益为中心，通过借入低成本资金对高收益项目进行融资，从而获取巨大的利润。而互联网金融则更加注重用户价值，通过降低中间成本、提高透明度、优化客户体验等方式，增加用户利益，让用户更加信任互联网金融。

总之，互联网金融的出现，对传统金融行业带来了巨大的挑战和冲击。传统金融机构需要针对互联网金融的创新模式、用户体验、创新产品和价值观等方面进行改革和创新，在变革中求生存，在创新中求发展。

互联网金融对传统金融体系的冲击

互联网金融的崛起使得传统金融体系面临巨大的冲击和变革。在过去，人们进行金融交易或贷款申请等活动都需要前往银行或其他金融机构，而现在通过互联网只需轻轻点击几下即可完成。这一切改变了传统金融的运作方式，为人们带来了巨大的便利，但也引发了一系列的问题和风险。本文将探讨互联网金融对传统金融体系的冲击，并深入分析其中的利弊。

互联网金融的出现使传统银行面临了来自于虚拟银行的竞争。虚拟银行可以通过线上渠道提供各类金融服务，而不需要庞大的实体机构。这使得虚拟银行能够以更低的成本提供服务，优化了金融资源的配置。对传统银行而言，这是一个巨大的挑战，迫使他们不得不加快转型，借助互联网平台开展线上业务，提高效率和竞争力。在这个过程中，一些传统银行可能会面临裁员和业务收缩的压力，这是互联网金融带来的负面影响之一。

但互联网金融也为传统金融体系注入了新的活力和机遇。互联网金融通过降低金融门槛和提供更多金融选择，为更多人提供了融资和投资的机会。借助互联网金融平台，小微企业和个人可以更容易地获得融资支持，降低了它们的融资成本。传统金融体系中的中小企业普遍面临融资难的问题，而互联网金融则提供了解决方案。同时，互联网金融也为个人提供了更多的投资渠道，促进了资金的流动和社会财富的增长。

然而，互联网金融的快速发展也带来了一些风险和挑战。首先是数据安全问题。随着互联网金融的兴起，越来越多的个人和企业信息被存储在互联网上，存在着被黑客攻击和个人隐私泄露的风险。因此，在互联网金融发展的过程中，保护用户的个人信息和资金安全显得尤为重要。其次，互联网金融的快速扩张也导致了一些乱象的出现。一些互联网金融平台存在着非法集资、传销和投机等问题，给投资者带来了经济损失和信任危机。防范和化解互联网金融风险是当前亟待解决的问题。

尽管互联网金融对传统金融体系带来了一些负面影响和风险，但其积极影响不可忽视。互联网金融的出现提升了金融服务的效率和质量，推动了金融体系的创新和发展。传统金融机构也应认识到互联网金融的趋势和潜力，积极转型升级，与互联网金融平台合作，提供更加便捷优质的金融服务。

投资让人生更精彩！ 专业·创造价值 实力·构筑辉煌 1 互联网金融冲击到哪些行业 互联网金融在资金配置效率、数据信息、交易成本、系统技术等方面，突破了传统商业银行的信贷模式，具备了信息处理和大数据挖掘能力，扩大了金融交易的可能性，降低了金融交易的成本。互联网金融模式将深刻地冲击传统金融行业的各个方面，并且这种影响将是全方位的、系统化的、持续性的。 互联网金融对传统银行冲击明显 互联网金融的兴起，首先被影响到的就是传统银行。互联网金融的发展会对传统的金融体系，尤其是银行体系产生重大的冲击。首先，在银行的存款方面，这种冲击已经显现，因为大量的消费者把资金用在各种各样的互联网金融商品上，会影响银行吸收存款的增长速度。 此外，对于银行的客户来说，目前还不构成正面冲击，因为互联网金融主要还是面向银行顾及不到的小微企业和个人。但随着互联网金融的发展以及他们风险管控能力的提升和服务方式的进一步优化，会有一部分银行客户对互联网金融夺走。比如时候，现在有一部分P2P的企业向P2C过渡，这样它服务的对象由个人开始转向企业。 互联网金融也在进行一些资本类的产品和代理销售，也是在一定程度上分流了银行代销基金产品，代销保险产品的客户。余额宝，百度理财，这些都在一定程度上会分流银行的业务；从信贷业务来讲，P2P的公司自己进行了交易综合，承担信息的中介，分担了一些银行的信贷业务。 当然，银行也在冲击下迎来改革，通过种种途径向互联网靠拢：广发、农行等纷纷推出P2P业务，民生银行旗下服务电商供应链金融的公司已经开门营业，兴业银行等也将推出电商公司…… 互联网金融将考验保险业300万营销大军 当传统银行被互联网金融搅得不得安生，保险业也面临着新的消费模式挑战。保监会主席项俊波曾在中国保监会2013年局级主要领导干部培训班上指出，“互联网对保险业经营模式会产生比较大的影响，信用数据化和数据资产化要引起行业足够重视。” 目前来看，传统的车险，以及新兴的网游保险、网购保险等可以标准化的产品可以在网上直接销售，但互联网在很长时间内难以取代大部分保险产品，尤其是寿险的人际营销。短期内，寿险代理人还有继续存在的必要，因为各种渠道分工不同，代理人或者其他渠道更多地应该是接触高端人群，这些人可能没有更多的精力到互联网上搜索、找到合适的产品。 一些新兴中小保险公司，借助网络廉价平台快速起步，互联网正在改写保险原有格局。如，2012年12月初，国华人寿在淘宝聚划算销售平台推出3款产品，短短3天内销售额就 投资让人生更精彩！ 专业·创造价值 实力·构筑辉煌 2 突破了一亿元，火爆程度令业界愕然和艳羡。 值得关注的是，保险业号称有300万的营销大军，互联网保险的崛起，将考验这支队伍的沉浮。保监会发布的2012年保险中介市场发展报告称，2012年全国财险公司通过营销员实现保费同比下降3.9个百分点，原因之一就是保险公司电销、网销等新兴渠道直接业务的不断增加，导致营销员业务继续收缩。 庞大的互联网人群和快速普及的网络消费习惯，让互联网成为保险业不能忽视的重要销售渠道，网络保险的潜力也很大。马云、马明哲、马化腾已经合伙成立国内首家互联网保险公司卖保险涉足互联网金融，并与2013年11月正式上线并推出了首款产品，高调布局未来的互联网保险渠道，为未来保险渠道网上转移做好了准备。而业界也早对此产生共识，保险业需要将渠道和更多其他资源向电子渠道倾斜，这样可以减少大量的人力和成本，保险“触电”未来是大势所趋。 ２０１３年１０月，由阿里、腾讯、中国平安等机构共同出资成立的众安在线财产保险股份有限公司获批复的消息公布，这是中国内地第一张互联网保险公司牌照，众安保险的注册资本金１０亿元。 互联网金融深刻影响基金营运模式 截至2013年12月31日，余额宝客户数已达到4303万人，第四季度，余额宝规模从三季度末的557亿元增长至1853亿元，其对应的增利宝货币基金成为国内最大基金。自成立以来，余额宝已经累计给用户带来17.9亿元的收益。 互联网既是一种技术手段，更是一种思维模式。余额宝的成功，不仅使天弘基金风生水起，也为所有基金公司展示了平台的重要性。在互联网金融成为未来大趋势的背景下，基金公司应发挥自身在资管方面的优势，转变思维模式，建立一个综合型资管互联网平台。将一只基金卖给所有投资者的年代已经过去了，基金公司必须对客户进行更加细致的分析和甄别，给出不同的解决方案，基金的营销也由大众化向个性化转变。通过提升客户体验，增强客户黏性，打造大资管的平台，发挥平台优势，将客户保有在现有的系统中。 关于互联网对于基金行业的影响，可以用“8小时属于工作，一天属于互联网”简单概括。具体而言，首先，互联网的工作时间突破了传统正常销售的5*8小时，而是7*24小时，即在互联网上没有“一天”的概念，这极大地延伸了企业的生命；其次，在产品方面，由于互联网客户的资金较为零散、对产品的理解程度相对特殊，因此需要基金公司降低申购门槛、重新包装产品；再者，互联网金融创新较快，在政策法规方面，需要基金业界、监管层共同推动，在严控风险的前提下进行业务创新。总之，互联网金融已经对基金产品的营销模式、设计理念以及投资管理等方面均产生了一定的影响，而且还会持续产生深刻的影响。 投资让人生更精彩！ 专业·创造价值 实力·构筑辉煌 3 余额宝是支付宝推出的一项余额增值服务，用户把资金转入余额宝，实际上是购买了一款由天弘基金提供的名为“增利宝”的货币基金。增利宝货币基金全称为天弘增利宝货币市场基金，是由天弘基金管理有限公司发行的一款货币型基金，基金代码０００１９８。 互联网金融将加快证券业转型 目前，短期内网上开户和销售电子化对券商经纪业务不可避免是个很大的冲击。券商的地域和物理网点优势不再明显，佣金率将进一步下降，以经纪为首的传统业务线面临重新洗牌。但长期来看，这对证券行业是一个极佳的转型机会。实力雄厚的大券商可以进一步拓展业务线，形成协同效应；规模偏小的券商则可以借机避开规模劣势，形成专业化、区域性定位，向特色和精品证券公司发展。 券商已经开始备战互联网金融。网上开户、网络商城、移动互联网交易、基于大数据的CRM 等业务开展如火如荼不胜枚举。证券公司早已实现网络交易，拥有标准化大数据，在行业特性上就具有融入互联网金融天然品质。第三方金融产品销售平台、网络经纪商、网络IPO 等互联网金融模式对券商有实在或潜在的影响，但总体而言，必是机遇大于挑战。 互联网降低了信息传递和客户切换的成本，也会加快券商差异化的进程。在互联网金融背景下，券商的发展将是一个定位差异化的过程，在这一过程中，券商将依据自身禀赋进一步分化，强者恒强与创新者逆袭都符合演进逻辑；同时，券商的发展也是业务范围不断深入不断扩大的过程，从最初的网络销售到网上业务办理再到大资管业务的扩张，最终得以覆盖券商、基金、信托、私人银行等全方位业务，成为足以比肩银行的一方。 在关注互联网金融的同时，更应注意到资本市场自身的变革给券商带来更大的机遇。资本市场改革立在长远，自主配售权+储架发行等将大幅提升券商的定价能力和客户粘性，并购和新三板市场的崛起对冲传统IPO 的下降，资产证券化与银行对接，空间将破万亿。互联网金融对券商的冲级只在底层低端交易通道业务，但未来券商与科技企业将是强强联合的趋势，网络证券金融更具想象空间，不应舍本逐末。 互联网金融对期货行业带来两大冲击 互联网企业的目标不仅仅是基金，还有证券、期货。互联网企业一旦涉足期货市场后，他们将会进行破坏性的创新，颠覆原有的商业模式，期货行业将重新洗牌。传统期货公司无法回避互联网金融，而应该以积极的态度把握机遇，以互联网思维去重构新的商业模式。 互联网企业“涉期”将会给原有商业模式带来两大冲击。第一，对期货公司经纪业务的冲击。互联网企业一个重要的特征就是免费，即所谓“前向免费获取用户，后向收费获得收益”，从阿里巴巴打败易趣网，360将杀毒软件全部赶出历史舞台等案例均可证明，免费是极其有效的占据市场、获取用户的手段。一旦互联网企业介入期货市场之后，一定会祭起免费大旗，即使限于监管等种种因素不一定可以真正零佣金，他们也一定会大打价格战，将期 投资让人生更精彩！ 专业·创造价值 实力·构筑辉煌 4 货市场佣金降到几乎为零。互联网企业还有一个重要特征是边际成本极低，而且从战略角度考虑，为了获取用户，他们可以暂不考虑是否盈利，所以他们可以把通道业务做到极致。而传统的期货公司业务收入单一，限于成本无法打价格战，最终的结果是大多数的客户被挖走。 第二，对期货公司利息红利的冲击。长期以来，期货公司收入来源主要有两项：经纪业务收入和客户保证金利息收入。对很多期货公司来说，保证金利息收入是一个重要的收入来源。客户保证金存放在期货公司是没有利息的，这个是期货行业长期以来的惯例，可以称为期货公司的利息红利。但是一旦互联网企业跨界进入，这个利息红利也会很快归零。阿里巴巴的余额宝其实就是通过天弘基金的“增利宝”货币基金抢去了银行的活期存款，此类货币基金现在越来越多，规模也会越来越大。互联网企业控股的期货公司只要宣布存放在他们那里的客户保证金可提部分能自动转入余额宝（或其他类似产品），从而获得不低于年化4个点以上的收益，期货市场一半以上的客户保证金可能会搬家到他们那里。即使期货公司同意给客户利息，也达不到货币基金那么高的收益，因此对期货公司来说，只能眼睁睁看着客户流失。如果说价格战仅威胁到一批规模小业务单一的仅靠低佣生存的期货公司，那么利息战将不但使得这类公司难以生存，而且严重威胁到所有的期货公司，包括排名前50位的大型期货公司，他们的客户数量不会减少，但客户保证金规模一定会大幅度缩水。一旦中国期货市场崛起一个互联网期货公司，其一家公司客户权益可能在一两年内达到500亿元规模，甚至可能会更大。期货行业将会重新洗牌，排名后50位的期货公司可能会难以生存，并购频现，但壳资源价值严重缩水。 可以看到，期货行业涉足互联网金融是未来的一个趋势，期货公司早期只是布局一些网点推介和销售工作，网上开户和投资咨询等，未来想要更加进一步涉足互联网金融，首先需要获得相关的许可证明，其次期货行业具体如何开展互联网业务，则要看具体公司的战略情况。对于期货公司未来在这方面的竞争主要在资金支持、大数据储备、互联网传播效率和增值理财产品等。 设立虚拟营业部是一个可能的方向。虚拟营业部是利用网络、电信等电子化服务手段提供非现场服务，在银行、保证金监控中心、交易所等多方参与下，将物理营业部的功能搬到网络的无形交易环境之中。虚拟营业部的运作方式在证券行业已经被着手研究，这一应用对于期货公司来说显然更为迫切。 对信托业影响有限 随着余额宝、活期通、活期宝、现金宝和智能金等互联网金融问世，信托行业也不干落后，比如微信平台，多家信托公司已推出微信公众号。 信托行业与基金在迎接互联网金融挑战这一点上是相通的，但基于信托本身的特质，对于网络这一新技术媒介，现阶段信托公司态度会相对保守一些。目前互联网金融对于信托行 投资让人生更精彩！ 专业·创造价值 实力·构筑辉煌 5 业的影响主要是在品牌形象宣传、客户服务方面。信托业和互联网金融的融合存在一定的想象空间和机遇，未来公司会运用互联网在中泰信托的产品设计和大数据挖掘工作上提供一些新的思维。 此外，金融产品最适合网络销售，因为通过互联网可以实时交割、没有物流成本，但信托产品属于私募性质，不能通过公开渠道宣传推广，若通过网络销售，就存在合规性的问题，并且信托都是大额交易，需要一个面对面接触的销售机制，不能简单通过线上进行。 互联网金融对于信托行业业务的影响与对其他金融行业的影响是不同的，信托行业产品主要面向高净值客户。此外，信托产品多是大额交易，业务链里有很多需要面对面完成的环节，目前还不能单单通过网上交易完成。信托产品通过网上交易，涉及目标客户的分层与转型以及产品线的分化。而其他很多金融产品可能没有这方面的顾虑，所以网络平台作为其交易平台，发展会很快。 在这场浪潮中如何把握机会，创新是唯一的法宝。互联网金融为信托行业的创新，无论是业务发展层面还是公司发展层面都提供了更多的可能性。而信托行业究竟如何才能运用好互联网金融这次机遇，仍需要行业整体在产品、营销、风控、研发等诸多方面不断地探索和尝试。 互联网金融带来发展机会而非致命冲击 互联网金融的重心仍在金融，互联网只是工具。市场担心互联网企业投身金融会对传统机构造成冲击，过于强调实现的方式而忽视金融业所包含的投资、融资、资本中介、风险管理、结构设计等更多专业的领域。从古代的算盘和银票到现在的网络系统和电子账户，金融的发展一直跟随着技术创新，而且在经济中的地位越来越重要。 搏实资本认为，互联网和大数据的崛起将给金融业带来新的发展机会，而非致命的冲击。正如陈志武所说，互联网金融不是新金融，而只是金融销售渠道、金融获取渠道意义上的创新。这是金融创新，是事物发展进步的一般规律。金融可能被颠覆，互联网可能被取代，唯一不变的只能是创新。互联网金融给人们带来的就是方便与快捷。 【相关链接】互联网金融到底有多新？　作者：陈志武 任何新鲜事都会带来一阵激动，甚至一阵热潮，然后就回到现实，发现真实的情况并非当初发热时预估的那么理想。泡沫的好处是让社会资金大量集中于新鲜业态，使其得到廉价资本的充分支持并在短期内得以快速发展，坏处是让其中许多投资者血本无归，空空热闹一场。 互联网金融在中国就正处于这样一种过热状态。我们首先必须看到，由于互联网带来的金融亢奋，并不是“新金融”，而是金融的销售和获取渠道上的变化。这种变化是积极的，甚至是革命性的，但是，就好像有了京东商城、当当网之后，电器、衣服、书籍从制造商到消费者之间的商业渠道发生了变化，许多物理商店变得多余，但是，电器还是电器，衣服还是衣服，书籍还是书籍，商品不会因为其渠道的变革而

互联网金融对传统金融的冲击和反击

互联网金融是指在互联网技术基础上开展的金融活动。它是互联网和金融业深度融合的产物，是近年来金融领域的一大创新，也是一种新兴金融服务模式。在互联网金融兴起的背景下，传统金融受到了巨大的冲击，而如何反击成为了传统金融行业迫切需要解决的问题。

一、互联网金融对传统金融的冲击

1.变革传统金融行业的生态

互联网金融改变了传统金融行业的生态。传统金融行业的经营方式是依靠银行、保险等机构，传统金融机构是通过高昂的建筑和昂贵的人力资本来打造自己的品牌。而互联网金融通过利用互联网技术，突破了地理限制和人力成本的限制，使得金融服务更便捷、更快速。

2.竞争传统金融业务

互联网金融对传统金融业务的竞争力是难以忽视的。虽然目前互联网金融行业的规模并不是很大，但是互联网的力量却无处不在。互联网金融、比特币、区块链等技术的发展，正在逐渐改变个人和企业的金融行为方式，使得传统金融行业面临着巨大的竞争压力。

3.提高金融行业效率

互联网金融行业的兴起提高了金融行业的效率。互联网金融技术的应用，使得客户的金融需求得到快速的应对和解决，从而优化了传统金融行业的业务流程。例如，在线贷款、移动理财、基金销售等都为传统金融行业的效率提升带来了巨大的变化。

二、反击互联网金融的策略

1.利用互联网技术来提升传统金融服务

传统金融机构可以通过利用互联网技术来提升传统金融服务。尤其是在移动互联网发展迅速的今天，金融机构可利用移动互联网提供更为便捷、高效、快捷的服务，优化金融业务流程，提升客户体验。

2.加强金融科技人才的培养

传统金融机构应该加强金融科技人才的培养，并注重技术和业务的有效结合，培养一批精通金融和技术的人才，以对抗互联网金融的竞争。

3.吸纳互联网金融的人才和技术

传统金融机构可通过吸纳互联网金融的人才和技术，将互联网技术和金融业务有机结合，不断地推陈出新，实现传统金融业务向互联网金融业务转变。