2021年河南省基金从业资格证券投资基础知识命题点解读交易型开放式指数基金考试题

2021年6月基金从业考试《证券投资基金基础知识》真题（考生回忆版）第1题单选题（每题1分，共83题，共83分）下列每小题的四个选项中，只有一项是最符合题意的正确答案，多选、错选或不选均不得分。

1．关于货币市场工具，以表述正确是（）。

A．一般是低流动性高风险的证券B．剩余期限超过397天C．主要是个人投资者交易买卖D．包括银行定期存款（一年以内）【答案】D【解析】货币市场工具一般指短期的（1年之内）、具有高流动性的低风险证券，具体包括银行回购协议、定期存款、商业票据、银行承兑汇票、短期国债、中央银行票据等。

在我国，货币市场工具主要包括现金，期限在1年以内（含1年）的银行存款、债券回购、中央银行票据、同业存单，剩余期限在397天以内（含397天）的债券、非金融企业债务融资工具、资产支持证券，以及中国证监会、中国人民银行认可的其他具有良好流动性的其他货币市场工具。

货币市场工具有以下特点：①均是债务契约；②期限在1年以内（含1年）；③流动性高；④大宗交易，主要由机构投资者参与，个人投资者很少有机会参与买卖；⑤本金安全性高，风险较低。

2．风险价值（VaR）采用概率论和数理统计的方法对风险进行测量，最大的优点是（），因此具备广泛适用性。

A．可测是投资组合的风险并通过一个数值表示B．可用于测量不同市场的不同风险并通过一个数值表示C．可准确测量投资组合的风险是否符合预期D．可测量投资市场变化的风险并通过一个数值表示【答案】B【解析】VaR采用概率论和数理统计的方法对风险进行量化和测度，其最大的优点是可用于测量不同市场的不同风险并用一个数值表示出来，因此具有广泛的适用性。

VaR已成为计量市场风险的主要指标，巴塞尔银行监督委员会、美国联邦储备银行、美国证券交易委员会、欧盟都接受VaR作为风险度量和风险披露的工具。

最常用的VaR估算方法有参数法、历史模拟法和蒙特卡洛模拟法。

3．关于期货市场的风险管理功能，以下表述正确的有（）。

2021基金从业资格考试真题及答案【200题】17考号姓名分数一、单选题(每题1分,共100分)1、根据有关规定，当证券交易所在日常监控中发现基金异常交易行为时，在采取相关措施的同时，应该报告（）。

A.中国证监会在证券交易所所在地的派出机构B.中国证监会在基金公司经营场所所在地的派出机构C.中国证监会在基金公司注册所在地的派出机构D.中国证监会答案为D【解析】证券交易所在监控中发现基金交易行为异常，涉嫌违法违规的，可以根据具体情况，采取电话提示、警告、约见谈话、公开谴责等措施，并同时向中国证监会报告。

2、客户身份资料自业务关系结束当年起至少保存（）年，与销售有关的其他资料自业务发生当年起至少保存（）年。

A.10；10B.10；15C.15；15D.15；20答案：C解析：客户身份资料自业务关系结束当年起至少保存15年，与销售有关的其他资料自业务发生当年起至少保存15年。

3、淄博基金募集规模为（）亿元。

A．1B．5C．10D．20答案为A，解析：1992年11月，经中国人民银行总行批准的国内第一家投资基金-淄博乡镇企业投资基金（简称“淄博基金”）正式设立，并于1993年8月在上海证券交易所挂牌上市，成为我国首只在证券交易所上市交易的投资基金，该基金为公司型封闭式基金，募集规模1亿元人民币，60%投向淄博乡镇企业，40%投向上市公司。

4、股票的收益比债券高，是因为股票面临（）的比债券大得多。

A.税收B.期限C.风险D.利率答案：C解析：股票风险较大，债券风险相对较小。

5、下列关于基金分类意义的表述，错误的是（）。

A．在助于投资者做出选择B．使得基金业绩比较更客观公正C．基金资产评估是基金评级的基础D．有助于实施更有效的分类监管答案为C，解析：基金分类是进行基金评级的基础。

6、ETF基金建仓期结束后，为方便投资者跟踪基金份额净值变化，以标的指数的（）‰作为份额净值，对原来的基金份额及其净值进行折算。

A．1B．5C．10D．20【答案】A7、关于私募基金的托管事项，以下表述正确的是（）Ⅰ.私募基金必须由基金托管人托管Ⅱ.私募基金不设托管人的，应当在合同中特别注明Ⅲ.私募基金不设托管人的，应当在基金合同中明确保障私募基金财产安全度措施Ⅳ.私募基金不设托管人的，应当在基金合同中明确纠纷解决机制答案：A8、按交割期限，金融市场分为（）。

2021年基金从业资格考试真题及解析考试科目：《证券投资基金基础知识》一、单选题（总共100题）1.（）又称绝对价值法或收益贴现模型，是按照未来现金流的贴现对公司的内在价值进行评估。

(1分)A、理论价值法B、相对价值法C、市场价值法D、内在价值法答案：D解析：内在价值法又称绝对价值法或收益贴现模型，是按照未来现金流的贴现对公司的内在价值进行评估；相对价值法是使用一家上市公司的市盈率、市净率、市售率、市现率等指标与其竞争者进行对比，以决定该公司价值的方法；市场价值法，就是加总企业所有发行在外的证券的市场价值来估算企业价值，这种简单的方法又称为股票和债券的方法。

考点内在价值法及现金流贴现原理2.市现率可用于评价股票的（）和（）。

(1分)A、价格水平，收益水平B、收益水平，风险水平C、价格水平，风险水平D、收入水平，风险水平答案：C解析：选项C正确：市现率可用于评价股票的价格水平和风险水平。

考点市现率模型3.内在价值法又称绝对价值法或收益贴现模型，是按照（）现金流的贴现对公司的内在价值进行评估。

(1分)A、过去B、现在C、未来D、自由答案：C解析：内在价值法又称绝对价值法或收益贴现模型，是按照未来现金流的贴现对公司的内在价值进行评估。

知识点：理解内在估值法与相对估值法的区别；4.企业价值倍数中，企业价值的计算公式是（）。

(1分)A、企业价值=市值+总负债B、企业价值=市值+总现金C、企业价值=市值+总负债+总现金D、企业价值=市值+净负债答案：D解析：企业价值=市值+（总负债-总现金）=市值+净负债知识点：理解内在估值法与相对估值法的区别；5.以下关于市盈率指标的说法不正确的是（）。

(1分)A、市盈率指标揭示了盈余与股价之间的关系B、市盈率的倒数是收益率C、市盈率指标属于内在估值法的常用指标D、根据市盈率偏高或偏低，投资者判断股票价格被高估或低估答案：C解析：市盈率指标是相对估值法常用指标。

6.（）是按照未来现金流的贴现对公司的内在价值进行评估。

基金从业资格考试：2021基金从业资格证《证券投资基金基础知识》真题及答案(1)1、对于有限责任公司，其股权转让分为（）。

Ⅰ．内部转让Ⅱ．外部转让Ⅲ．公开转让Ⅳ．非公开转让（单选题）A. Ⅰ、ⅡB. Ⅲ、ⅣC. Ⅰ、Ⅱ、ⅢD. Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ试题答案：A基金从业资格考试：2022私募股权投资基金基础知识真题模拟汇编2、按照相关制度，一般货币市场基金债券正回购的资金余额不得超过净资产的（）。

（单选题）A. 25％B. 15％C. 20％D. 30％试题答案：C基金从业资格考试：2021基金从业资格证《证券投资基金基础知识》历年真题汇编3、如果债券基金经理采用免疫策略，则他需要较好地确定持有期，找到所有的久期等于持有期的债券，并选择凸性（）的债券。

（单选题）A. 最高B. 相等C. 为零D. 最低试题答案：A基金从业资格考试：2021基金从业资格证《证券投资基金基础知识》历年真题汇编4、关于技术分析的三项假定描述，错误的是（）。

（单选题）A. 公司所在行业的技术在不断进步B. 市场行为涵盖一切信息C. 股价具有趋势性运动规律D. 历史会重演试题答案：A5、境外上市分为境外直接上市和境外间接上市两种方式，下列关于境外直接上市说法正确的是（）。

（单选题）A. 境外直接上市是指企业直接以国外股份有限公司的名义向国内证券主管机构申请发行股票（或其他衍生工具），向当地证券交易所申请上市B. 我国企业选择境外直接上市，不需要向中国证监会提出申请C. 由于严格的财务状况要求，此模式更适用于大型国有企业D. 不可直接进入境外资本市场试题答案：C基金从业资格考试：2022私募股权投资基金基础知识真题模拟汇编6、公司出现（）情况时，可以收购该公司股票。

Ⅰ．减少注册资本Ⅱ．与持有该公司股份的其他公司合并Ⅲ．公司分立Ⅳ．将股票奖励给职工（单选题）A. Ⅰ、Ⅱ、ⅣB. Ⅰ、Ⅲ、ⅣC. Ⅰ、Ⅱ、ⅢD. Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ试题答案：A7、某上市公司分配方案为10股送3股，派2元现金，同时每10股配2元，配股价为8元，该股股权登记日收盘价为12元，则该股除权参考价为（）元。

2021年基金从业考试试题题库7篇21年基金从业考试试题题库7篇第1篇投资者应当以（）方式承诺其为自己购置私募基金。

A、口头B、书面C、电话D、短信答案：B解析：根据《私募投资基金募集行为管理办法》第九条，投资者应当以书面方式承诺其为自己购置私募基金，任何机构和个人不得以非法拆分转让为目的购置私募基金。

以股票或股票指数为合约标的资产的金融衍生工具称为（）。

A、货币衍生工具B、信用衍生工具C、股权类产品的衍生工具D、商品衍生工具答案：C解析：此题考查股权类产品的衍生工具。

股权类产品的衍生工具指以股票或股票指数为合约标的资产的金融衍生工具。

基金客户服务内容包括（）。

I.售前服务II.售中服务III.售后服务W.上门服务A、I、II、WB、I、III、WC、I、II、IIID、II、III、W答案：C解析：此题考查基金客户服务的内容。

基金客户服务内容可以分为售前服务、售中服务和售后服务三个局部，三者互为补充，缺一不可。

（）对维护股权投资基金行业的良好秩序、提高股权投资基金行业效率、保护股权投资基金投资者利益均具有重大意义。

A、政府监管B、内部控制监管C、行业自律监管D、社会力量监管答案：A解析：此题考查监管机构。

政府监管对维护股权投资基金行业的良好秩序、提高股权投资基金行业效率、保护股权投资基金投资者利益均具有重大意义。

开放式基金单个开放日净赎回申请超过基金总份额的（），为巨额赎回。

A、3%B、5%C、10%D、20%正确答案：c答案解析：开放式基金单个开放日净赎回申请超过基金总份额的10%的，为巨额赎回。

21年基金从业考试试题题库7篇第2篇ETF申购、赎回清单公告内容包括()等内容。

A.最小申购B.赎回单位所对应的组合证券内各成份证券数据C.现金替代D.基金份额净值答案：ABCD关于基金监管的根本原则，以下说法中错误的选项是()。

A.集中呈现基金监管的本质属性和根本价值B.具有根底性的特征C.具有宏观性的特征D.政府全面监管正确答案：D基金监管的根本原则，是贯穿于基金监管活动始终的、起统帅和指导作用的根本准则。

基金从业资格考试：2021基金从业资格证《证券投资基金基础知识》真题模拟及答案(1)1、关于基金销售协议，下列描述错误的是()。

Ⅰ．基金销售协议是基金管理人与基金销售机构之间签署的协议Ⅱ．具有基金代销资格的销售机构可以先销售基金产品，再补充签订销售协议Ⅲ．基金销售条款可以在基金销售协议及其补充协议中约定Ⅳ．基金销售协议可以约定销售机构根据销售基金的销售量来提取一定比例的客户维护费（单选题）A. Ⅰ、ⅡB. Ⅱ、ⅣC. Ⅰ、ⅢD. Ⅲ、Ⅳ试题答案：B基金从业资格考试：2022基金法律法规、职业道德与业务规范历年真题汇编2、专门从事非公开募集基金管理业务的基金管理人，其股东、高级管理人员、经营期限、管理的基金资产规模等符合规定条件的，经国务院证券监督管理机构核准，可以从事（）。

（单选题）A. 公开募集基金管理业务B. 公开运作基金管理业务C. 公开销售基金管理业务D. 公开托管基金管理业务试题答案：A3、（）QFII制度在我国正式进入操作阶段。

（单选题）A. 2000年B. 2002年C. 2010年D. 2015年试题答案：B基金从业资格考试：2021基金从业资格证《证券投资基金基础知识》真题模拟汇编4、我国的开放式基金按规定需要在基金合同中约定每年利润分配的____次数和利润分配的____比例。

（）[2015年12月真题]（单选题）A. 最多；最低B. 最少；最高C. 最多；最高D. 最少；最低试题答案：A基金从业资格考试：2021基金从业资格证《证券投资基金基础知识》真题模拟汇编5、下列关于UCITS指令，说法错误的是( )。

（单选题）A. 为欧盟各成员国的开放式基金建立了一套跨境监管标准B. 结束了成员国对另类投资基金的监管各自为政且水平各异的状态C. 欧盟成员国各自以立法形式认可该指令后，本国符合要求的基金即可在其它成员国面向个人投资者发售，无需再申请认可D. 符合要求的基金管理公司可以管理在其他成员国发行的基金试题答案：B6、关于基金的分红方式，以下表述错误的是（）（单选题）A. 货币基金只能选择分红再投资B. 开放式基金的分红方式有现金分红和分红再投资C. 封闭式基金可选择分红再投资D. 基金份额持有人可以选择修改分红方式试题答案：C7、股票基金与债券基金相比，下列说法正确的是()。

2021年10月基金从业考试《证券投资基金基础知识》真题（考生回忆版）第1题单选题（每题1分，共45题，共45分）下列每小题的四个选项中，只有一项是最符合题意的正确答案，多选、错选或不选均不得分。

1．金融市场按交易标的物划分为（）。

A．票据市场、证券市场、衍生工具市场、外汇市场、黄金市场B．直接金融市场和间接金融市场C．发行市场和流通市场D．传统金融市场和金融衍生品市场【答案】A【解析】按照不同的交易标的物分为票据市场、证券市场、衍生工具市场、外汇市场、黄金市场等，A正确。

融资方式可分为两大类：直接融资和间接融资。

按交易性质分为发行市场和流通市场。

按金融产品是否衍生分为传统金融市场和金融衍生品市场。

2．假设某基金每季度的收益率分别为4.5％、－2％、－2.5％、9％，则其时间加权收益率为（）。

A．8.74％B．8.84％C．9％D．2.25％【答案】B【解析】3．下列关于QDII机制的意义，说法正确的是（）。

Ⅰ为境内金融资产提供风险分散渠道Ⅱ引导国内居民通过正常渠道参与境外证券投资Ⅲ支持香港特区的经济发展Ⅳ促进我国金融法律法规与世界金融制度的接轨A．ⅠB．Ⅰ、ⅡC．Ⅰ、Ⅱ、ⅢD．Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D【解析】QDII机制的意义具体来说有以下四方面：（1）QDII机制可以为境内金融资产提供风险分散渠道，并有效分流储蓄、化解金融风险。

（2）实行QDII机制有利于引导国内居民通过正常渠道参与境外证券投资，减轻资本非法外逃的压力，将资本流出置于可监控的状态。

（3）建立QDII机制有利于支持香港特区的经济发展。

（4）在法律方面，通过实施QDII制度，必然增加国内对国际金融法律、法规、惯例等规则的关注，从长远来说能够促进我国金融法律法规与世界金融制度的接轨。

4．关于货币时间价值的正确说法是（）。

A．货币时间价值是指货币随着时间的推移而发生的贬值B．复利现值是复利终值的逆运算C．年金现值是年金终值的逆运算D．货币时间价值通常按单利方式进行计算【答案】B【解析】货币时间价值是指货币随着时间的推移而发生的增值，A错误。

2021基金从业考试考题科目一试题及答案解析4考号姓名分数一、单选题(每题1分,共90分)1、管理人召集基金份额持有人大会的，应至少提前()日公告大会的召开时间、会议形式、审议事项、议事程序和表决方式等事项。

A:10B:15C:20D:30答案为D，解析：管理人召集基金份额持有人大会的，应至少提前30日公告大会的召开时间、会议形式、审议事项、议事程序和表决方式等事项。

2、证券投资基金的发展有助于推动上市公司完善治理结构，这是由于（）。

A、充分发挥机构投资者对上市公司的监督和制约作用B、个人投资者股东可以推动上市公司的改革和发展C、基金管理人和上市公司相互配合，共同推动提高股价D、投资证券市场，提升上市公司的市值答案为A【解析】本题考查证券投资基金在金融体系中的地位和作用。

证券投资基金的发展有助于改善我国目前以个人投资者为主的不合理的投资者结构，充分发挥机构投资者对上市公司的监督和制约作用，推动上市公司完善治理结构。

3、关于ETF的现金替代，下列表述错误的是（）。

A.可以现金替代是指在申购和赎回基金份额时，该成分证券可以使用现金作为替代B.采用现金替代是为了在某些情况下便利投资者的申购，提高基金运行的效率C.禁止现金替代是指在申购和赎回基金份额时，该成分证券不允许使用现金作为替代D.必须现金替代的证券一般是由于标的指数的调整，即将被剔除的成分证券答案：A解析：可以现金替代是指在申购基金份额时，允许使用现金作为全部或部分该成分证券的替代，但在赎回基金份额时，该成分证券不允许使用现金作为替代。

4、《私募投资基金监督管理暂行办法》规定，除基金合同另有约定外，私募基金应当由（）托管。

A.基金监管人B.基金投资人C.基金管理人D.基金托管人答案：D，解析：《私募投资基金监督管理暂行办法》规定，除基金合同另有约定外，私募基金应当由基金托管人托管。

5、与其他金融工具相比，基金是种（）的投资品种。

A.高风险高收益B.低风险、低收益C.风险相对适中、收益相对稳健D.基本没有风险答案为C【解析】与其他金融工具相比，基金是种风险相对适中、收益相对稳健的投资品种。