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金融不良资产评估及案例分析
金融不良资产评估是从投资行为的角度出发，运用金融理论和技术分
析手段，对金融机构面临的不良资产进行科学评估。
特别是在金融危机的
影响下，不良资产评估的价值被社会充分认识，得到了越来越多的关注。
下面我们来详细分析一下这一方面的内容。
1、不良资产评估的定义和类型
不良资产评估，是一种投资管理行为，即用经济学、金融学及财务分
析理论，通过对金融机构面临的各种风险，来评估金融机构面临的不良资产。
不良资产可分为两大类：潜在不良资产和确认不良资产。
潜在不良资
产是指未来不良资产的概念，其特征是一种可能发生但未发生的不良资产，如贷款具有系统性风险；确认不良资产，是指已经发生的不良资产，即可
以直接计入财务报表的不良资产，其特征是它已经发生、定性已经确定，
不良现象通常有发生过度延误和欠息及拖欠行为。
2、不良资产评估的目的及方法
不良资产评估的目的是要使企业的资本结构更加完善，减少企业的风险，提升企业的效率；不良资产评估的方法包括预测模型法、统计模型法、金融投资管理方法等。
不良资产的处置方式及评估方法本页仅作为文档封面，使用时可以删除This document is for reference only-rar21year.March不良资产的处置方式及评估方法2017-04-30伴随中国市场经济的发展和对外开放的扩大，我国银行积累了大量不良贷款，严重影响了金融安全与金融秩序。
为了防范和化解金融风险，促进社会经济持续、健康发展，就需要对这些不良资产进行有效的处置，处置的前提是对其价值进行评估。
本文主要针对不良资产的处置方式及其价值评估方法，进行了简单阐述。
一、不良资产的概念不良资产，从字面意思我们就可以了解到，是不好的资产，就是由于资产本身的缺陷或受限制而不能形成有效的经济利益流入，尤其是银行放出的贷款，如果贷款发放后不仅不能按时收取利息还有可能使本金完全损失，那么这笔贷款就会成为银行的不良贷款。
因此，不良资产就是在现有条件及将来都无法形成有效收益的资产。
二、不良资产的形成原因金融企业不良资产的形成原因是具有复杂性，在成熟、完善的市场经济国家，这种风险主要是由于银行自身经营管理不善造成的，属于市场风险；而我国不良贷款产生的原因与他们有着很大的区别。
造成不良资产的原因不仅是自身经营不善，而且也受我国的经济体制和经济环境的影响，也有历史的因素。
主要原因：1)银行内部监管体系薄弱；2)管理体制缺陷；3)银行内部人员素质不高；4)银行间无序竞争；5)企业的原因；6)法律法规不健全；7)金融监管不力；8）社会信用体系不健全等。
三、不良资产的处置方式在不良资产处置过程中，金融资产管理公司不得不更多地采用债权减免、债权或相关资产的出售、置换、债转股、申请破产清算等资产处置方式，而较少采用资产证券化、并购重组、债券与股票上市等投资银行业务范畴的资产处置方式。
1、债权直接出售或置换将债权直接出售（包括债务企业回购）或进行置换是金融资产管理公司最常采用的资产处置方式之一。
在这种资产处置方式下进行评估，应着重关注债务企业整体价值及偿债能力，评估对象应定位于债务企业整体，评估价值类型应为现行市价，评估方法应主要选用市场法。
不良资产评估方法
一、定性评估方法
1.定义不良资产的标准：银行或金融机构需要先制定不良资产的定义和分类标准，一般包括逾期贷款、呆账、关注资产等。
这些标准将作为评估的基准。
2.基于风险分类评估：银行可以根据不良资产的违约概率和损失概率进行分类评估。
不同风险分类的资产需要采取不同的管理和处置措施。
3.采用专家评估：银行可以聘请专业评估机构或评估师，对不良资产进行评估。
这些专家可以通过访谈、数据分析和资产质量检查等方法，评估不良资产的价值和风险。
4.利用内外部数据：银行可以利用内部和外部的数据，如逾期记录、个人信用报告和宏观经济数据等，对不良资产进行评估。
二、定量评估方法
1.估值模型：银行可以使用各种估值模型，如现金流量模型、市场多因子模型等，对不良资产进行估值。
这些模型可以对不良资产的未来现金流量进行预测，并将其现值化。
2.比较市场交易：银行可以参考市场上类似资产的交易价格，作为不良资产的估值依据。
这种方法可以提供一个市场参考价，但需要注意各种因素的调整，如交易条件和市场环境等。
3.地产资产估值方法：对于不良的地产类资产，可以采用市价法、成本法、收益法等估值方法。
4.贴现现金流量法：贴现现金流量法是一种常用的评估方法，它将不
良资产的未来现金流量贴现到当前时点，以确定资产的现值。
不良资产评估的结果将对银行或金融机构的风险管理和决策产生影响。
评估的结果可以用于确定资产减值准备、制定不良资产处置计划和监控不
良资产的风险状况。
为了提高评估的准确性和可靠性，银行或金融机构需
建立完善的评估体系和评估方法，不断提升评估技术和专业能力。
金融不良资产评估
金融不良资产评估是指对银行或其他金融机构所持有的不良资产进行评估和估值的过程。
不良资产是指那些可能无法按时兑付本息的贷款、债券或其他金融资产。
评估不良资产的目的是为了确定其真实价值，为金融机构制定合理的风险防控措施提供参考。
首先，不良资产评估需要进行风险识别和分类。
在评估之前，需要对不良资产进行分类，将其按照风险程度和违约概率进行分组。
一般可以将不良资产分为三类：次级不良资产、可回收不良资产和问题不良资产。
这样可以有针对性地制定评估方法和标准。
其次，不良资产评估需要选择合适的评估方法。
评估方法可以分为市场法、成本法和收益法等。
市场法是指比较市场上类似资产的交易价格来评估不良资产的价值。
成本法是指按照不良资产的成本和现价来估计其价值。
收益法是指根据不良资产的预计收益和风险来评估其价值。
针对不同类型的不良资产，选择合适的评估方法可以提高评估的准确性和可靠性。
最后，不良资产评估需要考虑市场环境和风险因素。
市场环境的变化可能会对不良资产的评估结果产生影响，因此需要及时对市场环境进行监测和分析。
另外，风险因素也是评估不良资产时需要考虑的重要因素，包括信用风险、市场风险和操作风险等。
通过对这些风险因素的评估，可以更准确地估计不良资产的价值。
综上所述，金融不良资产评估是金融机构进行风险管理和风险控制的重要手段。
通过对不良资产进行评估，可以更好地了解其价值和风险，并制定相应的应对措施。
不良资产评估的准确性和可靠性对于金融机构的稳健经营和风险防控具有重要意义。
商业银行不良资产处置评估内部流程商业银行不良资产处置评估内部流程1. 概述在金融行业中，商业银行不良资产处置评估是一项重要的内部流程。
不良资产是指在借贷过程中出现违约、无法按时归还本息等情况的资产。
为了减少风险和保护自身利益，商业银行需要及时处理不良资产并进行评估。
本文将全面介绍商业银行不良资产处置评估的内部流程。
2. 不良资产识别商业银行需要识别和确认不良资产。
这是一个关键的步骤，需要对不良资产进行分类和评估。
商业银行会根据国家法律法规和内部规定，将逾期还款、无法归还贷款本息的客户贷款列为不良资产。
通过综合运用财务报表、借款人供应商、现金流等信息，银行可以全面了解不良资产的情况。
3. 不良资产评估不良资产评估是商业银行不良资产处置的重要一环。
评估可以通过内部评估或聘请第三方专业机构进行。
内部评估可以减少成本，但可能存在主观因素的干扰。
聘请第三方专业机构评估可以提高评估的准确性和公正性。
不论采取哪种方式，评估过程应该严谨、公正，并按照现行法律法规进行。
4. 不良资产处置方案制定根据不良资产评估结果，商业银行需要制定不良资产处置方案。
该方案需要考虑到不同资产的特点和市场环境的影响。
商业银行可以选择直接处置不良资产，如通过拍卖、转让等方式，也可以选择通过重组、资产管理公司等方式进行处置。
无论采取何种方式，商业银行需要平衡收益和风险，并确保处置方案的合法性和适切性。
5. 不良资产处置实施一旦不良资产处置方案制定好，商业银行就需要开始实施。
实施过程中，银行需要注重时间、成本和风险的把控。
商业银行可以依据不良资产的特点和市场需求，选择合适的时间点进行处置。
商业银行需要通过合理的定价和多渠道的推广，提高处置效率和降低风险。
6. 不良资产处置效果评估商业银行需要对不良资产处置的效果进行评估和回顾。
评估可以基于多个指标，如处置收益、资产回收率等。
通过评估和回顾，商业银行可以对不良资产处置的整个过程进行总结和反思，并不断改进内部流程和策略。
对不良资产评估的主要方法
对金融不良资产评估的主要方法表现在以下几个方面：
假设清算法，这个评估方法，在金融不良资产评估中，是使用最广泛的一种评估方法，他的逻辑就是假设以债务人或者债务人责任相关方进行破产清算偿还债务的情形下，对债权可能受偿程度的一种分析方法。
具体包括：与债务有关的企业或者相关责任的关联方，主要集中表现在企业的严重亏损或者现金流出现严重不足的情形。
在清偿债务方面，以企业的总体资产为参照物，再剔除无法用于偿还的无效资产与不必偿还的无效负债，然后按照清算过程中的顺序，但若是有优先受偿权的，需要优先受偿，其他按照清偿顺序清偿。
现金流清偿债务的方法，这种方法具体表现为稍微有一些盈利或者依然能获取一定的现鑫流，他的思路是依据近几年传企业的经营成果与财务状况及在一个合来未来的可预测范围内，对可以偿还债务的现金流与经营成本做分析，最终是利用企业的经营成果或者企业资产变现而进行清偿的方法。
还有一种是信用评价法。
主要是针对企业财务进行分析，然后得出一个结果，判定企业的信用评价等级，计算出不良贷款的本息风险，并以此来计算不良贷款的本息折扣率。
金融不良资产的价值评估方法本文介绍了六种金融不良资产的价值评估方法，并对其进行了比较分析。
本文认为金融不良资产的评估与定价应当视其具体情况采取分类分别定价，具体包括以资抵贷物评估和债权资产评估两种思路。
标签：金融不良资产价值评估价值评估是不良资产处置中的核心环节，是实现各种处置技术有效运用的基本前提，在整个不良资产处置的过程中处于非常重要的地位。
一方面，价值评估是制定具体不良资产处置方式的重要依据，从实际操作看：当以现金资产清偿债务或修改其他债务条件处置不良资产时，需要对企业整体资产评估定价，分析企业偿债能力，科学合理地确定债权回收率；对非持续经营条件下的破产清算或并购、重组评估，也需要了解企业的整体价值，以便合理确定债权受偿率；对于以实物资产等清偿债务的情况，更需要对企业整体资产价值进行评估后确定抵贷物价值，明确是否物有所值。
可以说，对不良资产进行合理定价已经成了有效处置不良资产的主要瓶颈之一。
另一方面，科学定价是评价不良资产处置有效性的基本评判标准。
在金融不良资产中，已经或者必然会造成部分损失的资产占大部分，以回收价格与帐面价格相比来确定不良资产处置有效性并没有实际意义。
评价处置有效性的基本点就在于比较处置回收价值与不良资产本身价值的差距。
这点对于具体处置部门的绩效考评，对于防止处置机构和人员的道德风险，杜绝变相的国有资产流失具有重大意义。
同时，科学评估和定价也有利于将不良资产损失明确化，缓解处置人员承担损失的压力，加快处置速度。
我国现行不良资产的基本定价和评估技术包括以下六种。
第一，账面价值法。
账面价值法是最简单的定价方法，即依照原贷款的账面价值以及预定的未来现金流收入作为定价，这也是不良贷款所能获得的最高定价。
账面定价法的优点有三：第一，简单易行，只要贷款逾期超过一定期限，被界定为不良贷款后，就可以按账面原值进行剥离；第二，交易成本低，买卖双方无需聘请中介机构进行评估，也不需要经历漫长的谈判过程，从而节约了大笔经纪费用和谈判成本；第三，账面价值法在我国有着特殊的作用，即在规避一些理论禁区和避免引发人们关于国有资产的争论方面，有着其他方法没有的优势。
金融不良资产评估及案例分析一、引言金融不良资产评估是金融机构和相关监管部门进行风险管理的重要工作之一。
不良资产的评估可以帮助金融机构识别和量化风险，为决策提供依据，同时也为投资者和监管部门提供了一个了解金融机构风险状况的窗口。
本文将详细介绍金融不良资产评估的标准格式以及通过案例分析来展示评估的过程和方法。
二、金融不良资产评估的标准格式金融不良资产评估的标准格式主要包括以下几个方面的内容：1. 评估目的和范围在评估报告的开头，需要明确评估的目的和范围。
评估目的可以是为了了解不良资产的风险程度、确定资产减值准备、支持决策等。
评估范围则涵盖了评估的对象、时间段、评估方法等。
2. 评估方法和数据来源评估方法是评估的核心内容，常用的方法包括市场比较法、收益法、成本法等。
在评估报告中需要详细介绍所采用的评估方法，并说明数据的来源和有效性。
3. 资产质量评估资产质量评估是评估不良资产的重要环节，可以通过评估不良资产的违约概率、损失概率等指标来确定资产的风险程度。
评估报告中需要包括对不良资产的分类、违约概率评估、损失概率评估等内容。
4. 资产减值准备计提根据资产质量评估的结果，评估报告需要给出相应的资产减值准备计提建议。
准确的资产减值准备计提可以帮助金融机构合理分摊风险，防范损失。
5. 风险提示和建议评估报告的最后需要提供风险提示和建议，以帮助金融机构和监管部门做出合理的决策。
风险提示可以包括不良资产的风险特征、风险因素等，建议可以包括风险防范措施、资产处置策略等。
三、案例分析为了更好地理解金融不良资产评估的过程和方法，以下通过一个案例来进行分析。
案例：某商业银行不良贷款评估1. 评估目的和范围评估目的是为了了解该商业银行不良贷款的风险程度，评估范围包括了该商业银行的不良贷款组合，评估时间段为过去一年。
2. 评估方法和数据来源采用市场比较法和收益法相结合的方法进行评估。
数据来源包括该商业银行的贷款信息系统、贷款合同等。
不良资产处置的风险评估与防范随着金融市场的不断发展，不良资产处置已经成为了各个金融机构面临的一个大问题。
不良资产即指无法按时还款或者已经超过贷款期限而未还清的贷款。
在企业或个人无法按时还款约定时，银行等金融机构就需要采取不良资产处置的方案，来降低自身的风险和亏损。
而在进行不良资产处置时，需要进行风险评估和防范，以期降低风险，避免可能的损失。
一、不良资产如何形成1、公司经营不善：即企业在运营过程中出现困难或出现亏损而无法按时偿还贷款。
2、个人违约：例如个人借款标的或是信用卡透支额度贷款，不能按时还款或透支。
3、骗贷、恶意欺诈：骗贷者虚构事实，骗取银行的信任，从而获得信用贷款，或者是在获得贷款后，恶意划转资产、转移财产，从而逃避偿还款项。
二、不良资产处置的风险评估1、风险识别：风险识别是不良资产处置的开端。
在进行风险评估时，需要了解不良资产的来源和成因，以便更好地评估风险。
2、风险评估：在对不良资产进行风险评估时，需要从贷款的本息、担保的价值、借款人的信用以及还款能力、法律环境、市场流动性等方面进行综合考虑，以确保风险评估的准确性和科学性。
3、风险定价：风险评估之后，需要确定不良资产的合理价格，以便进行价格化处理，并为后续的处置提供参考依据。
4、风险管理：风险管理是不良资产处置过程中必不可少的一环，主要包括风险监测和控制、优化和调整、风险控制等方面。
银行或金融机构需要密切关注市场动态和内部风险来源，及时判断并采取相应措施。
5、监督和管理：监督和管理是不良资产处置过程中的关键环节。
在处置过程中，银行或金融机构需要遵守法律法规，对处置过程进行监督和管理，从而最大化地保护债权人的利益。
三、不良资产处置的防范措施1、严格的贷款审核制度：银行或金融机构需要建立完善的贷款审核制度，以确保贷款的真实性和合法性。
2、加强对借款人的调查和评估：在贷款发放前，需要进行对借款人的背景和信用评级，以及借款人的还款能力进行深入的调查和评估。
不良资产的风险评估与处置近年来，随着中国经济的快速发展和市场化程度的提高，不良资产问题也变得越来越突出。
不良资产是指银行、证券公司等金融机构持有的已经违约、处于收回状态的资产，包括坏账、不良贷款、呆账、垃圾债券、废弃债券等种类。
如果不处理好不良资产的风险评估和处置工作，将会对金融机构的经营安全造成重大威胁。
不良资产风险评估是指对不良资产进行定量分析和评估，确定其风险种类、风险程度以及风险对金融机构的影响。
根据中国银监会规定，银行应当对不良资产进行分类管理，即按照不良资产的类型、风险程度进行分类，并制定相应的管理措施。
在不良资产风险评估的过程中，需要对不良资产进行详细的调查、评估和审计，以便更好地了解资产的实际价值和变现能力。
不良资产处置是指将那些已经无法回收和变现的不良资产通过拍卖、低价转让、清偿等方式进行处置。
不良资产的处置必须遵循“市场化、法治化、系统化”的原则，即通过公开透明的市场竞价方式进行处置，维护处置过程中的公正、公平和公开。
同时，不良资产处置过程中还需注意防范各类风险，如法律风险、市场风险、信用风险。
据统计，不良资产处置的成功与否，关键在于处置的及时性和效率性，因此，金融机构在不良资产处置的过程中应当积极采取多种措施，尽量避免处置时间过长和处置成本过高的现象。
不良资产风险评估和处置的重要性不言而喻，但是在实际操作中，仍然存在一些挑战和困难。
例如，有些金融机构可能存在不良资产风险识别不充分、处置流程不规范等问题，导致不良资产处置周期长、效益低下。
另外，由于不良资产的处置通常需要政府支持，因此在处理过程中还需要进行政策跟进和协商。
面对不良资产风险评估和处置的挑战和困难，金融机构应当采取一系列措施，提高不良资产风险评估和处置能力。
首先，要建立科学的评估模型和流程，确保不良资产的定量化分析和评价。
其次，要加大不良资产处置的力度和速度，通过制定相应的政策和措施，加快处置进程。
最后，要完善制度和监管机制，加强风险管理和控制，确保金融机构的健康发展。
不良资产评估技术方案随着金融市场的发展，不良资产的规模也在不断增长。
对于金融机构来说，如何准确评估不良资产的价值，成为了一项重要的任务。
不良资产评估技术方案的制定和应用，可以帮助金融机构更好地管理风险、优化资产配置、提高资产回收效率。
一、不良资产评估的意义不良资产评估是指对金融机构持有的不良资产进行价值评估和风险识别的过程。
通过不良资产评估，金融机构可以了解不良资产的真实价值，为其制定合理的处置计划提供依据。
同时，不良资产评估也可以帮助金融机构更好地管理风险，提高资产回收效率，保护金融机构的利益。
二、不良资产评估的技术方案不良资产评估的技术方案主要包括以下几个方面：1. 数据收集与整理不良资产评估需要大量的数据支持，包括不良资产的基本信息、历史交易记录、市场行情等。
金融机构需要建立完善的数据收集和整理系统，确保数据的准确性和完整性。
2. 评估模型建立评估模型是不良资产评估的核心，通过分析不良资产的各种因素，建立合理的评估模型可以准确评估不良资产的价值。
评估模型可以采用多种方法，如现金流量折现法、市场对比法、收益法等。
金融机构需要根据不同类型的不良资产选择合适的评估模型。
3. 风险识别与分类不良资产评估不仅需要评估不良资产的价值，还需要对不良资产的风险进行识别和分类。
金融机构可以通过建立风险识别模型，对不良资产进行风险评估和分类，有针对性地制定处置计划。
4. 处置计划制定根据不良资产的评估结果和风险分类，金融机构需要制定相应的处置计划。
处置计划包括不良资产的处置方式、时间安排、预期收益等，可以帮助金融机构更好地管理不良资产。
5. 风险控制与监测不良资产评估并不是一次性的工作，金融机构需要建立起风险控制和监测机制，及时发现和应对不良资产的风险。
风险控制与监测可以通过建立风险预警模型、定期监测不良资产的价值变动和风险情况等方式实现。
三、不良资产评估的应用与挑战不良资产评估技术方案的应用可以帮助金融机构更好地管理风险、优化资产配置、提高资产回收效率。
不良资产的价值评估与处置随着经济的发展，伴随着市场的复杂化和金融的创新，不良资产也开始不断增长。
不良资产是指银行或其它金融机构因种种原因所持有的不良贷款、不良债券及处置不良资产所形成的其他资产。
由于不良资产具有一定的风险性、复杂性和专业性，若想正确评估和处置不良资产，则需要专业机构和人员的介入。
一、不良资产的价值评估对于不良资产而言，最重要的问题便是如何评估其价值。
市场价值、收益价值、成本价值是不良资产价值评估的主要方法。
市场价值强调市场化的视角，通过比对市场交易价格以及市场情况，从市场角度出发，来确定资产的价值。
但是，这个方法也有其局限性，如在市场波动较大时，市场价值不一定能够真实和客观地反应出不良资产的实际价值。
收益价值强调资产的现金流量，将资产未来的收益作为定价的基础。
这个方法主要适用于那些有持续现金流量的资产，比如不良债权。
但是收益价值也有其不足，比如对于那些一次性拍卖或者非金融去化处置的不良资产，收益价值也无能为力。
成本价值是强调资产的物理价值，即资产的投入成本加上再生产成本、运行成本和维护成本等，来决定其价值。
这个方法主要适用于那些固定资产或无形资产。
但是，成本价值也不是所有的不良资产都可以适用，比如不良债权就不太适合。
对于不良资产的价值评估，需要综合运用这些方法，根据实际情况来确定价值，并制定相应的处理方案。
二、不良资产的处置不良资产的处置，是指针对不良资产采取的一系列清收、变现、转让、注销等措施，以实现资产价值的最大化。
不良资产处置的方式多种多样，可以向金融资产管理公司出售或转让，也可以通过清收等方式进行处理。
1、向金融资产管理公司出售或转让金融资产管理公司是国家为解决不良资产问题而成立的专门机构。
银行或金融机构将不良资产出售或转让给金融资产管理公司，以此方式来进行处理。
这样的方式的好处在于能够快速转移不良资产，减轻银行或金融机构的负担，专业处置团队能够更好地处理不良资产，实现资产的最大化价值。
金融不良资产评估处置存在的问题及建议一、金融不良资产评估的主要方法（一）假设清算法假设清算法是金融不良资产评估中，使用最广泛的方法，是在假设对债务人或债务责任关联方进行破产清算偿债的情况下对债权可能受偿程度进行分析的方法。
适用范围：与债务有关的企业或相关的责任关联方（可以获得最近财务状况和其他的基本信息，而且通过合理可信的财务数据分析）。
一般此类公司的资产负债结构相对简单，资产分布区域集中，经营条件困难。
具体可表现为严重亏损或现金流严重不足。
具体公式为：债务人一般债权偿债能力系数=（有效资产-资产项优先扣除项目）/（有效负债-负债项优先扣除项目）债务人一般债权可受偿额=（特定债权总额-优先债权受偿金额）×一般债权偿债能力系数债务人可获受偿额=一般债权可受偿额+优先债权受偿额保证人所获受偿额=（债权总额-由债务人所获受偿额）×保证人一般债权偿债能力系数可回收额=债务人可获受偿额+保证人所获受偿额受偿比例=不良债权受偿金额/债权总额×100%操作思路：企业进行清算偿债时，以企业的总体资产为基础、减去无法用于偿债的无效资产和实际不必偿还的无效负债，按照企业清算过程中的偿债顺序，考虑债权的优先受偿，以分析债权资产所能获得的受偿程度。
（二）现金流偿债法适用范围：与债务有关的企业或相关的责任关联方（可以获得最近财务状况和其他的基本信息，而且通过合理可信的财务数据分析的）。
一般此类公司资产负债结构相对简单，资产分布区域集中，公司的经营状况可以维持。
具体可表现为略有盈利或虽然亏损但仍能获取一定现金流。
具体公式：可回收额=（未来N年净现金流折现值+期末可收回资产价值折现）/企业全部负债总额×特定债权总额操作思路：现金流偿债法是根据近几年企业的经营成果和财务状况，对产品销售、企业管理、行业、市场等因素的影响进行考虑。
然后在一个合理的未来业务范围内，对可以偿债的现金流和经营成本进行分析。
不良资产评估方案一、评估目标。
咱们做这个不良资产评估啊，就是要搞清楚那些不良资产到底值多少钱。
这可不是个简单事儿，就像是给一个有点小毛病的宝贝估价，得仔仔细细的。
我们要确定这些不良资产在当前市场环境下的合理价值，为后续的处理，像是转让啊、重组啊或者是其他啥操作提供依据呢。
二、评估对象的界定。
1. 啥是不良资产呢？这就包括那些银行的不良贷款啦，企业的应收账款收不回来的部分，还有那些可能已经贬值的固定资产啥的。
比如说，一家企业有一批货物积压在仓库里好久了，根本卖不出去，这就很可能是不良资产啦。
咱们得把这些都清楚地找出来，一个都不能漏。
2. 资料收集。
这就像是侦探破案一样，得收集各种证据。
要从企业那里拿到财务报表、资产清单、贷款合同之类的东西。
要是有关于资产抵押或者担保的资料，那也都得拿过来。
没有这些资料，咱们就像没带地图在迷宫里乱转，根本不知道方向呀。
三、评估方法选择。
1. 市场法。
这个方法呢，就是看看市场上类似的资产都卖多少钱。
就好比你要卖一个二手手机，你肯定得看看别人的二手手机都卖啥价吧。
不过呢，不良资产比较特殊，市场上可能没有完全一样的。
这时候就需要我们找那些类似的资产，然后根据它们的差异进行调整。
比如说，一个不良资产是一个小工厂，我们就要找那些规模差不多、设备类似、地段相近的小工厂的转让价格来参考，然后再根据这个不良资产的独特之处，像有没有债务纠纷啊之类的，来调整价格。
2. 成本法。
成本法就比较实在啦。
我们要算出重新构建这个资产需要多少钱，然后再考虑它的折旧、损耗之类的。
比如说有一栋房子是不良资产，我们就先算出盖这么一栋房子要花多少钱，再看看这房子已经用了多少年，有多少地方损坏了，然后把这些因素都考虑进去，算出它现在的价值。
不过这个方法有时候也不太准确，因为有些不良资产的成本可能早就和它的价值没啥关系了。
3. 收益法。
这个收益法就是看这个资产未来能给我们带来多少收益。
比如说一个不良资产是一个小商铺，我们就要预估它未来能租出去多少钱，能租多少年，然后把这些未来的收益折算成现在的价值。
不良资产的处置方式及评估方法不良资产（Non-performing assets，简称NPA），指的是由于借款人无力或不愿支付贷款本息而导致贷款无法按时回收的资产。
不良资产的存在对金融机构的稳定性和可持续性造成不利影响，因此对于金融机构而言，妥善处置不良资产至关重要。
一、不良资产的处置方式1.市场化处置：（1）直接出售：金融机构可以通过公开招标、竞争性谈判等方式，将不良资产转让给专门从事资产管理的机构、投资基金或其他金融机构，从而变现并解决坏账问题。
（2）拍卖：将不良资产通过拍卖的方式出售给有购买意愿的投资者，以市场化的价格变现。
（3）证券化：将不良资产打包成证券化产品，通过公开发行或私募方式进行销售，并由投资者承担相关风险和收益。
（4）债转股：将不良资产转为债权人的股权，通过债务重组或股权转让来实现变现。
2.非市场化处置：（1）委托第三方处置：金融机构将不良资产的处置工作委托给资产管理公司、律师事务所或专业机构进行，他们负责整个处置过程，包括评估、清收、变现等。
（2）债务重组：与借款人进行协商，通过延期、减免、转换债权等方式重组借款人的债务，以实现不良资产的回收。
（3）租赁、合作经营：将不良资产出租或与借款人进行合作经营，以获得现金流或增加投资回报。
（4）甄别、追偿：对不良资产进行核查和追偿工作，尽可能地挽回债权或债务。
二、不良资产的评估方法对于金融机构而言，评估不良资产的价值必不可少，常用的评估方法有以下几种：1.市场比较法：通过比较市场上类似资产的成交价格，结合市场供需状况和资产风险，进行资产估值。
2.收益法：根据资产的预期现金流入和现金流出情况，通过贴现的方式估计资产的未来收益。
3.成本法：资产的估值基于获取或再生产资产所需的成本，可分为购买成本法和再生产成本法两种。
4.对冲法：通过对冲手段，利用其他风险参照物或标的物的价格进行估值，如利率对冲、币种对冲等。
5.多指标法：结合市场评估、现金流量测算、收益测算、利润最大化等多个指标，综合考量资产的价值。
商业银行评估不良资产内部流程
商业银行评估不良资产的内部流程一般包括以下步骤：
1. 风险识别：通过风险管理部门或专门的不良资产管理部门，对银行的贷款组合进行风险识别和分类。
这包括进行贷款风险评估，并确定潜在的不良资产。
2. 不良资产识别：根据风险识别的结果，银行会对可能存在问题的贷款进行进一步的调查和审核，以确认是否属于不良资产。
这可能包括与借款人进行沟通，了解其还款能力，以及对抵押品或担保物的评估。
3. 不良资产分类：将确定为不良资产的贷款进行分类，通常分为不同的风险等级，如次级、可疑和损失。
这有助于银行管理不良资产，并确定相应的准备金。
4. 不良资产准备金设定：根据不良资产的分类和风险等级，银行将设定相应的不良资产准备金。
准备金的设定是为了应对潜在的损失，并符合相关的会计准则和监管要求。
5. 不良资产处置：银行会制定相应的处置策略，包括积极清收、转让或重组不良资产。
这可能涉及与借款人进行重新谈判和协商，寻找买家或投资者，或进行法律诉讼。
6. 不良资产管理：银行会建立专门的不良资产管理部门，负责监督和管理不良资产的整个生命周期。
这包括定期监测不良资产的状况，跟踪还款和收回的进展，并及时进行风险调整和准
备金的评估。
7. 不良资产报告：银行会根据监管要求和内部管理需要，定期向相关的监管机构和管理层报告不良资产的情况。
这通常包括不良资产的规模、分类、准备金、处置情况等内容。
以上是一般商业银行评估不良资产的内部流程，不同的银行可能会根据其自身的规模、风险管理体系和监管要求进行相应的调整和完善。
新一轮金融不良资产如何评估？
《金融不良资产评估指导意见》对目前金融不良资产评估中所存在的主
要问题提出了明确的指导意见，并在评估理论和实践方面作出了突破。
然而，金融不良资产评估由于非常复杂，给评估分析带来了各种挑战。
那么，新一轮不良资产该如何评估？作为不良资产从业者应重点关注哪些内容？
金融不良资产评估的相关定义
、金融不良资产评估业务包括哪些?
包括资产评估专业人员执行的以金融不良资产处置为目的的价值评估
业务（以下简称价值评估业务）和以金融不良资产处置为目的的价值分析业务（以下简称价值分析业务）。
价值评估业务是指资产评估机构及其资产评估专业人员遵守法律、行
政法规和资产评估准则，根据委托对在评估基准日特定目的下的金融不良资产价值进行评定和估算，并出具评估报告的专业服务行为。
二、如何执行金融不良资产评估业务？
1、未受到限制情况下
在未受到限制、能够履行必要资产评估程序的情况下，通常应当考虑执行价值评估业务。
2、受到限制情况下
在受到限制、无法履行必要资产评估程序的情况下，可以与委托人协商执行价值分析业务。
价值评估业务出具资产评估报告，价值分析业务出具价值分析报告等咨询报告。
实务操作过程中搜集资料应关注的要点
（注：本文仅对金融不良资产打包或单户处置评估实务操作过程中资料的搜集
及关注要点进行分析，未对债转股、资产证券化等其他方式处置情况下的资料搜集和关注要点进行展开。
）
金融不良资产评估业务的评估对象包括价值评估业务的评估对象和价值分
析业务的价值分析对象。
价值评估业务的评估对象通常是用以实现债权清偿权利的实物类资产、股权类资产和其他资产，也包括能够实施必要评估程序的债权资产。
通常金融不良资产的价值评估业务因债务人的不配合、债权人的资料不齐
备、档案查阅受限等原因，无法达到价值评估业务的要求。
本文就此重点阐述价值分析业务。
价值分析业务的价值分析对象通常是债权资产，也包括因受到限制，资产
评估师无法实施必要的评估程序的用以实现债权清偿权利的实物类资产、股权类资产和其他资产。
在价值分析过程和现场尽调的过程中，评估人员应从以下几个方面予以关注：一、“人”：债权人、债务人（企业）、担保人（企业）（以下统称：债务人、担保人）；
、“物”：债务人抵质押物、担保人抵质押物。
、人：债权人、债务人、担保人
我们通常会面临各式各样的债权，但债权的购成人一般由债权人、债务人、担保人构成，或者不含担保人。
一）债权人
金融资产产生不良后，往往存在债务人和担保人联系不上或者不配合的情况，债权人可能是我们获取债权分析对象资料的主要来源。
访谈工作是我们了解债权信息的重要来源，债权人原金融借款项目经
办人
是我们了解债权分析对象的主要访谈对象。
首先，与债权人确认分析对象，分析基准日等；其次，访谈了解并全
部搜集包括但不限于债权金额的构成、债权的构成、担保构成、主从债权合法性、资料完备性、财产线索、时效情况、诉讼情况、受偿情况、实现债权障碍；债务人不良发生原因、经营情况、联系配合情况、还款意愿、是否涉及其他诉讼、有无法院执行资产；担保人经营情况、联系配合情况、还款意愿、是否涉及其他诉讼、有无法院执行资产等；担保个人目前生活
情况，联系配合情况、还款意愿、是否涉及其他诉讼、有无法院执行资产等。
二）债务人、担保人
在与债权人接触后应联系债权人开始对债务人和担保人进行尽调。
务人和担保人为个人的，应了解生活情况，联系配合情况、还款意愿、是否涉及其他诉讼、有无法院执行资产，有无其他转移财产线索。
债务人和担保人是企业时，尽调情况也分为正常经营、半经营和停产状态下的不同尽调。
金融不良资产处置评估实务中，正常经营和半经营的企业较少，一般多为停产状态。
1、正常经营
一是持续经营；二是产生稳定的可偿债现金流；三是管理比较规范；四是有比较严格的企业财务制度与完善的财务资料。
现场思路：现场工作时应以企业偿债资金来源、偿债能力为目的，向
债务企业负责人了解企业历史沿革、债务形成的原因、企业经营现状、基准日的财务报表情况、未来的经营能力、可用于偿债的现金流、收入支配去向、资产变现能力、负债情况、企业自主还款意愿及化解方案等信息。
针对此类企业，现场查勘人员应预先构建初步偿债来源的思路轮廓，有针对性的向债务企业提出问题，以问答模式判断出债务企业的第一还款来源充足率、第二还款来源覆盖率和权利瑕疵程度，了解企业其他非抵押
资产的可偿债性，通过了解的信息收集相关的资料进行核对。
现场资料收集的范围：企业简介 （含企业发展沿革及现状、经营能力、
资产状况、负债状况 ）、近三年财务审计报告、基准日财务报表、对应往
（房管、国土、工商、规划、 社保、税务 ）、判断
资料、其他与价值分析结论相关的资料。
2、半经营的债务企业
半经营的债务企业特点：无法产生稳定的现金流或现金流非常小；无 持续经营能力，财务资料缺失的企业。
现场思路：现场工作应围绕破产清算的思路，向债务企业负责人了解 其企业的历史沿革、企业现状、形成不良贷款的原因、基准日的企业经营 的工资和医疗、伤残补助、抚恤费用，所欠的应当划入职工个人账户的相 关经费 ）、在册职工人数、职工平均工龄、调查当地下岗职工基本生活费
水平、上一年度当地人均工资水平。
针对此类企业，可假设以非持续经营为前提，向企业提出针对性的问 题，以问答模式判断出债务企业的抵 （质）押资产的可回收性、变现能力、 权利瑕疵，通过了解的信息收集相关的资料。
现场资料收集的范围：企业简介 （含企业发展沿革及现状、经营能力、
）、权证资
料、查档资 料 （房
管、国土、工商、规划、社保、税务 ）、判断资料、其他与价值分 析结论相关的资料。
3、停产的债务企业
停产的债务企业特点：企业无实际经营地或企业经营地已来核实凭证、询证、权证资料、查档资料
能力、收入支配情况、资产状况、负债情况 （金融机构借款、所欠职工 资产状况、负债状况、在册职工人数与平均工龄 人去
经
楼空”，无法联系相关负责人或经营地无留守人员。
现场思路：现场工作时主要通过房管、国土查档信息，对企业厂区进
行实物资产盘点，确保房管局、国土局查档信息与厂区实物资产保持的一致性和真实存在性，征信等查档信息确定企业合理的负债情况。
针对这类企业，可参照价值请算法的思路并综合分析债务关系形成以
及维权情况，通过分析贷款的历史形成、导致亏损的原因、企业经营状
况
等，结合评估师现场勘查和调查了解的情况，确定影响债权价值的主要
因素（借款时间、借款用途、金额、还款来源、银行贷款形态认定报
告、损
失准备提取情况、债务企业信誉状况等）。
现场资料收集范围：企业简介（含企业发展沿革及现状、经营能力、
资产状况、负债状况、在册职工人数与平均工龄）、权证资料、查档资料（房管、国土、工商、规划、社保、税务）、判断资料、其他与价
值分析结论相关的资料。
另外，工作中经常会遇到一些障碍，例如：债务人和担保人的不配
合
或配合不充分，导致无法获取与企业相关的资料；房管局、国土等行政
部门的配合不充分，无法获取债务企业名下登记的资产及相关抵押、查
封信息。
当此类障碍发生时，可通过档案的阅读、债权人的介绍，综合
分析贷
款的形成及可回收性，并结合现场调查、外围走访，尽可能的了解企业
的资产、负债、或有资产、或有负债，对已设定的抵押资产进行一致性
和真实性核实，对未设定的其他资产进行披露，以假设清算、综合因素
分析的思路去做好此类企业的价值分析。
二、物：抵质押物
经上所述，工作中会遇到一些障碍，债务企业的不配合或配合不充
分，
导致无法获取与企业相关的资料，形成“物”是分析工作中的重点。
目前“物”主要有资产（动产、不动产等等）和股权。
股权参照上
述不同经营状况进行尽调，下文仅对资产的尽调进行分析。
1、资产本身的尽调
（1）房地产，占有或使用情况、权利瑕疵、变现能力、装修情况、成新率。
（2）土地，占有使用情况、开发程度、宗地四至清晰度、取得方式、地
上建筑物的合法性、权利瑕疵、变现能力。
3）机器设备，了解机器设备属于专业设备还是通用设备、设备的可持续使用性、成新率、权利瑕疵、变现能力。
（4）在建工程，占有情况、完工程度、装修程度、销售程度、工程款情况、权利瑕疵、变现能力、停工在建工程的折损。
5）其他抵（质）押资产，关注其时效性、可回收性、有效性、权利瑕疵、
变现能力。
2、法律尽调及相关知识
抵质押物以及债权涉及的法律状态不同，均会对分析价值产生影响，
本文仅对经常遇见的知识进行了总结，提请在具体工作中予以关注。
是否无效抵押和无效担保；抵押物的所有权和经营收益权是否分开抵押；抵押物为土地时，抵押时地上的建筑物是否存在；资产的优先受偿与顺位，债权人所处顺位的位置；处于优先受偿状态但被其他机构采取了查封，是否恶意查封；债务人有抵押的，担保人对该抵押物存在物保优先抗辩权；
国有资产可能存在的优先购买权；
保证为连带责任保证还是一般责任保证；
债权诉讼时效；
10）申请执行的申请执行期限。
