C12021 财富管理系列课程之一投资者特征
一、单选题
1、边际税率与以下哪一项相同？（D）
A.投资人支付的平均税率
B.投资人支付的总税费金额
C.投资人税单上的应缴税额总额
D.针对收入中增加部分应缴的税款
2、对于一名低边际税率的客户，以下哪一项不属于有效的投资工具？（D）
A.对冲基金
B.高收益证券
C.付红利股票
D.市政债券
3、一名35岁的投资者，其计划退休年龄为53岁，则其投资期限为（A）
A.18年
B.35年
C.53年
D.12年
4、客户决定投资方法时，下列不属于关键性因素的是哪一项？（A）
A.平均税率
B.投资目的
C.投资期限
D.风险容忍度
5、按照经验法则，任何投资者的某个可获得账户中都需要有能保证（A）开支的现金，以防出现紧急情况。
A.六个月
B.十二个月
C.十八个月
D.二十四个月
6、同一名投资者，在针对同事件制定投资计划时，其投资期限将不断变化，原因是（B）。
A.市场的变化
B.时间的推移
C.投资者的财务弹性
D.投资者风险容忍度的变化
7、投资者风险容忍度的最佳定义是（D）。
A.受托人对于可能无法达到预期回报的投资的接受程度
B.以上全部
C.理财顾问对于可能无法达到预期回报的投资的接受程度
D.投资者对于其可能面临的投资回报波动情况的接受程度
8、客户的边际税率每年都发生变化，下列不是其原因的是（C）。
A.客户的居住地区发生改变
B.税法发生改变
C.客户风险容忍度发生改变
D.客户收入状况发生改变
9、下列哪项不是具体的投资目标？（C）
A.提供5年期的每年100000美元的年收益
B.为孩子10年后在大学接受教育而储蓄资金
C.以最低的风险博取最大的受益
D.在3年内支付某项不动产的相关开支
10、如果投资者的投资期限发生了改变，那么正确的做法是（D）。
A.将更多的资产投入购买增长股
B.从购买债券变为购买股票
C.从购买短期证券变为购买长期证券
D.根据投资者的风险容忍度，调整投资组合的风险
11、投资期限的最佳定义是（D）。
A.投资者的预计寿命
B.投资者的当前年龄
C.投资者的预期退休年龄
D.投资者期望持有某项投资的时间
二、多选题
1、客户的边际税率每年都发生变化，其原因可能是（ACD）。
A.税法发生改变
B.客户风险容忍度发生改变
C.客户收入状况发生改变
D.客户的居住地区发生改变
三、判断题
1、投资期限短的投资人可以承受波动剧烈的市场环境所带来的潜在损失。投资人有足够时间来收回风险较大的投资可能带来的损失。（错）
2、如果客户的投资期限为短期，则短期固定收益证券比较适合该投资者。（对）
3、您客户的“投
资期限”以及“风险容忍度”是界定她\他作为投资者的两大特征。（对）
4、余额受益人和收入受益人之间可能存在利益冲突，因为余额受益人希望将资产投资以获得最大化的长期收益，使未来投资组合的总市值最大化；而收入受益人则希望将资产投资以立刻获得短期的、生活所依赖的收益。（对）
5、投资期限是指投资者期望持有某项投资的时间长度。（对）
6、如果投资者的投资期限发生了改变，那么正确的做法应当是根据投资者的风险容忍度，调整投资组合的风险。（对）
7、投资者风险容忍度是指投资者对于其可能面临的投资回报波动情况的接受程度。（对）