金融范畴的形成与界定

金融范畴是指涉及金融活动的范围和类型，是由货币范畴和信用范畴长期相互渗透所形成的新范畴。

在现代资本主义市场经济之前，货币一直以实物形态和铸币形态存在，并不依赖于信用的创造。

同样，信用活动也一直是以实物借贷和货币借贷两种形式并存。

然而，随着时间的推移，货币流通和信用活动逐渐结合，金融范畴开始萌芽。

在金融范畴的萌芽阶段，货币流通与信用活动联系日益加强，货币借贷的扩展使得不流动的货币开始流动起来，信用流通工具的创造代替了笨重的铸币流通，增强了货币与信用之间的相互渗透。

然而，此时金融范畴仍未从货币和信用的范畴中独立出来，仍处于早期形态。

随着资本主义经济的发展，现代银行产生，银行券的流通规模迅速扩大，银行存款业务形成转账结算体系，货币流通和信用活动密不可分地结合在一起。

在此阶段，金融范畴正式产生，完全独立于信用活动之外的货币制度不再存在。

随着时间的推移，金融范畴不断发展，覆盖的领域越来越广泛，包括投资、保险、信托与租赁等。

经济日益金融化，金融机构的服务性作用得到增强，金融活动逐渐超越简单的中介性业务，金融工具越来越多样化。

现代金融范畴建立在现代金融活动基础之上，强调金融活动的市场化和风险管理。

现代金融活动更侧重于资本市场上微观投资主体的经济活动，注重资产组合、合理定价和金融商品的多样化。

一些重要的金融理论和原则如资产组合理论、资本资产定价模型、期权定价理论等对现代金融范畴的发展起到了重要作用。

总体而言，金融范畴是金融活动的综合体现，涵盖了货币、信用、投资、保险、资本市场等多个方面。

随着经济和金融的不断发展，金融范畴将不断扩展和深化。

第4章　金融范畴的形成与发展一、概念题1．直接融资答：直接融资是指公司、企业在金融市场上从资金所有者那里直接融通货币资金，其方式是发行股票或债券。

股票或公司债券的发行者，售出股票、债券，取得货币资金；资金所有者，买进股票、债券，付出了货币资金。

在这个过程中，没有既扮演债务人角色又扮演债权人角色的中介者处于债权人和债务人、资金所有者和资金需要者之间，所以用直接融资或直接金融概括，以区别于间接融资。

2．单纯融资性商业票据[中南财经政法大学2004研]答：单纯融资性商业票据即金融票据，亦称“融通票据”“空票”，是不以商品交易为基础，专为融通资金而签发的一种票据。

它由当事人双方达成协议后产生，一方作为债权人签发票据，一方作为债务人表示承兑，出票人则于票据到期前把款项归还付款人，以备清偿。

融通票据有商人签发商人承兑、商人签发银行承兑和银行签发银行承兑几种形式。

此种票据不反映真实的物资周转，只为获取资金而签发；拟获得资金融通的公司或商号，须事先向承兑公司申请承兑信用额度，在其额度内开立以承兑公司为付款人的融通票据。

3．金融答：当货币的运动和信用的活动虽有多方面联系却终归保持着各自独立发展的过程时，这是两个范畴；而当两者密不可分地结合到一起，那么，与货币范畴和信用范畴存在的同时，又增加了一个由这两个范畴长期相互渗透所形成的新范畴。

这就是“金融”。

金融或可界定为：凡是既涉及货币，又涉及信用，以及以货币与信用结合为一体的形式生成、运作的所有交易行为的集合；换一个角度，也可以理解为：凡是涉及货币供给，银行与非银行信用，以证券交易为操作特征的投资，商业保险，以及以类似形式进行运作的所有交易行为的集合。

4．补偿贸易答：补偿贸易是指技术贸易、商品贸易和信贷结合的一种利用外资的形式，是国际信用的一种形式。

基本含义是，由外商直接提供或在信贷基础上提供机器设备或技术给本国企业，本国企业用该设备或技术生产的产品或其他产品，分期偿还进口设备或技术的价款和利息。

1金融范畴的形成及其界定一、独立的货币范畴与信用范畴货币在以实物形态和铸币形态存在时，其进入流通与信用关系无关。

货币与信用，保持着相互独立的状态。

二、现代银行的产生与金融范畴的形成信用货币时代，货币的流通与信用的活动，成了统一的过程。

当任何信用活动同时都是货币的运动。

货币与信用不可分割地联系在一起时，便产生了“金融”范畴。

金融范畴的形成：⑴信用和货币在很古老的时候就由密切的关系，但在发达的资本主义制度形成以前，还是各自独立发展的。

①关系：A ：货币在经济生活中的广泛运用为信用的发展提供了条件。

货币的余缺需要信用进行调节；单一的货币作为借贷的对象使约束信用关系的规则易于形成。

B ：信用关系的发展促进了货币的发展。

信用使在债权人手中的闲置货币流动起来，使金属货币的不足可由信用货币的创造得到补充，促进了信用货币的出现。

②独立性：通过金属货币制度长期独立于信用关系之外可以看出来，金属货币制度的发展，不同本位制的更替主要原因在于制度本身的缺陷，而非不适应信用的发展。

⑵随着资本主义经济的确立，信用货币的普遍使用，由于信用货币本身就是以信用为基础的，货币借贷由独占了信用领域，这就使信用和货币不可分割的连在了一起，从而产生了金融领域。

三、金融范畴的扩展金融范畴向投资、保险、信托与租赁等领域扩展。

四、金融体系现代金融体系的五个构成要素：1、货币流通；2、金融机构；3、金融市场；4、金融工具；5、制度和调控机制。

五、对金融范畴的界定凡涉及货币，又涉及信用，以及以货币与信用结合为一体的形式生成、运作的所有交易行为的总和。

文章转自：北京泰和兴投资管理有限公司2。

第五章金融范畴的形成与发展第一节金融及其涵盖的领域“金融”这个由中文组成的词所涵盖的范围金融所涵盖的范围：与物价有紧密联系的货币流通，银行与非银行金融机构体系，短期资金拆借市场，资本市场，保险系统，以及国际金融。

金融定义：金融是由这诸多部分所构成的大系统。

这个大系统既包括宏观运行机制，也包括微观运行机制。

近年来对金融的定义：窄口径的金融：仅指资本市场的微观运行机制。

宽口径的金融：金融机构和其它金融市场中的微观运行机制。

“金融”这个中文词并非古已有之“金融”一词我国古代没有，是从英文finance翻译而来。

西方人对finance的用法西方人对finance的用法大体可归纳为三种口径：1、最宽泛的是诠释为货币的事务、货币的管理、与金钱有关的财源等。

这是最为普通的用法，具体包括三个方面：政府的货币资财机器管理，public finance，即国家财政；工商企业的货币资财极其管理，corporate finance，即公司金融；个人的货币资财及其管理，personal budget，即个人收支。

这种诠释所概括的范围大于“金融”在中国所涵盖的范围。

2、最狭窄的诠释是把这个词仅用来概括与资本市场有关的运作机制以及股票等有价证券的价格形成。

在国外的经济学界，这样的用法通行。

今年来，在我国开始流行的对“金融”的狭义解释，即来源于国外对finance的这种用法。

3、介于两者之间的口径是把这个词所包括的内容诠释为货币的流通、信用的授予、投资的运作、银行的服务等。

一些国际组织采用这样的统计口径。

概言之，西方对finance并非一种用法。

有的用法的形式较为古老，但至今通用，如第一种用法；有的较新，如第二种用法。

不同的圈子、不同的场合有不同的用法，多种用法并存。

比较“金融”与“finance”宽口径的finance中口径的finance = 宽口径的金融窄口径的finance = 窄口径的金融如何对待中文“金融”的不同用法以及本教材的约定宽口径的金融和窄口径的金融两种用法并存。