世界各国不同的住房消费信贷模式

/Article/Archive/2010/7/12/191903.html国内外绿色信贷发展动态分析陈柳钦（天津社会科学院城市经济研究所，天津，300191）[内容提要]绿色信贷源于国际上公认的赤道原则。

绿色信贷是银行业贯彻落实科学发展观的一项重大举措。

笔者在界定了绿色信贷的涵义，阐述了绿色信贷在国外的发展历程以及一些发达国家发展绿色信贷的经验。

环境污染日益恶化的趋势、可持续发展的基本国策等是我国商业银行践行绿色信贷政策的现实基础，笔者梳理了我国历年绿色信贷政策的演进的，介绍了我国银行业绿色信贷的执行情况。

[关键词]信贷；信贷政策；绿色信贷；绿色信贷政策一、绿色信贷的涵义绿色信贷在某种意义上可以说是信贷的“绿化”，或者说是“绿色”在信贷上的体现。

绿色指一切不产生环境污染，节约资源，有利于人类长期和根本利益，体现可持续发展要求的事物或过程。

国际上对绿色信贷定义以“赤道原则”(Eq uator Principles，简称EP） 为标准，“赤道原则”也被称为国际绿色信贷政策。

国内对绿色信贷的定义也不大相同，有些学者认为生产环境保护的产品可以列入到绿色信贷的范畴，有些学者认为只有那些对环境做出贡献，在企业生产中没有污染，或者污染达标的企业可以列入到绿色信贷的范畴当中，还有些学者认为那些节能环保的企业就可列入到绿色信贷的范畴中，对绿色信贷的界定和范畴争议非常大。

本文认为，绿色信贷是指商业银行等金融机构依据国家的环境经济政策和产业政策，对研发和生产治污设施、从事生态保护与建设、开发和利用新能源、从事循环经济生产和绿色制造以及生态农业的企业或机构提供贷款扶持并实施优惠性的低利率，同时对污染生产和污染企业的新建项目投资贷款和流动资金进行额度限制并实施惩罚性高利率的金融政策手段，其目的是引导资金和贷款流入促进国家环保事业的企业和机构，并从破坏、污染环境的企业和项目中适当抽离，从而实现资金的“绿色配置”，促进社会与经济朝着更加健康以及更符合人与自然和谐共生的发展。

Special Report28征信是指某一机构(如征信公司)对法人或自然人的信用状况和与此相关的其他信息进行系统的调查和评估。

从专业分工角度看，征信注重于有关信息的收集、加工和整理。

其基本功能是代理客户对交易另一方的资质、信用等方面的情况进行调查，为决策人选择授信、选择贸易伙伴、签约、确定结算方式以及处理逾期账款等提供参考。

经过多年的发展，征信行业形成了一定的种类或层次，即征信体系。

征信体系是由与征信活动有关的法律规章、组织机构、市场管理、文化建设、宣传教育等共同构成的一个体系，其主要功能是为借贷市场服务，同时具有较强的外延性，它也服务于商品交易市场和劳务市场。

从征信对象角度看，征信可分为个人征信和企业征信。

从征信信息的广度，则可分为同业征信和联合征信。

前者是指采集信息仅限于某一个具体的行业或领域，例如，仅从银行系统采集被征信者的信息；后者是指征信机构与相关行业如银行、工商、税务、邮局、海关等合作，把分散在相关行业的法人和自然人的信用信息，进行采集、加工、存储，形成信简析世界各国征信体系本刊记者 姚存祥用信息数据库。

一个国家的个人征信体系模式的选择，与该国的市场经济发展状况、法治状况、法律文化传统等密切相关。

经过上百年的市场经济发展，发达国家形成了相对比较完善的征信体系。

但是，由于各国文化、经济和历史不同，不同国家形成了不同的征信体系。

目前，就个人征信制度而言主要有三种模式：市场主导型模式、政府主导型模式和会员制模式。

美国、加拿大、英国和北欧的部分国家采用的是市场主导型模式；政府主导型模式的代表国家是法国、德国、比利时、意大利等几个欧洲国家；亚洲的日本则采用会员制模式。

美国的市场主导型模式美国的征信业始于1841年，是典型的市场主导型模式。

其征信业以商业性征信公司为主体，并由民间资本投资建立和经营。

从简单征信服务到比较完善的现代信用体系的建立，美国经历了160多年的历史，它们独立于政府和金融机构之外，是第三方征信机构，并且按照市场经济的法则和运作机制，以盈利为目的，向社会提供有偿的商业征信服务。

美国的住房抵押贷款模式美国的住房消费信贷市场经过长期的发展，在国民经济中已占据了重要的地位。

美国的住房金融大体经历了两个阶段：一是20世纪70年代以前的传统的以存贷结构为主体的单一住房融资体系，二是20世纪70年代后期至今以按揭证券为主体的二级市场融资体系。

美国联邦政府为了实现“让全体居民”有足够的住房的目标，广泛地利用其发达的金融机构，采取抵押贷款方式促进居民购房、建房，并对买房者提供各种优惠，包括降低贷款利率和免征用来偿还住房抵押贷款本息方面收入的个人所得税。

抵押贷款是美国传统的占主导地位的住房信贷形式。

美国的抵押贷款中，住房抵押贷款占90％左右，成为世界上规模最大的住房金融市场。

在美国住房抵押市场上，住房融资与传统的以存款金融机构为主的间接融资机制大不相同，大量非存款金融机构如抵押银行养老基金、保险公司、共同基金等崛起，金融创新及电子信息技术的发展，为美国住宅金融日趋证券化、市场化和全球化提供了新的发展机遇。

（1）美国的住房金融体系。

美国的住房金融体系相当完备，形成了多层次、全方位的金融体系；政府性住房金融体系。

在美国FUD（联邦住房与城市发展都）负责所有的住房与城市发展计划相关的政策的制定，下属FHA （联邦住房管理局）负责住房标准的制定和为中低收入阶层提供按揭（抵押）担保：GNNIE MAE（政府全国抵押贷款协会，即吉利美）是HUD的下属公司，主要是收购政府担保的抵押贷款以及将其证券化。

此外，属于政府性住房体系的还有FANNIE MAE（联邦全国抵押贷款协会，即房利美），FREDIE MAE（联邦住宅按揭公司，即福利美）以及退伍军人管理局（VA）等。

商业性住房金融体系。

美国商业性住房金融体系包括为数众多的银行、储蓄机构和证券公司。

它们在政府公司业务范围之外领域发挥着重要的作用。

如雷蒙兄弟公司（LEHMAN BROTHERS）、所罗门兄弟公司（SOLOMEN BROT ERS）和美林证券公司成为二级市场上的主角，并作为政府性公司的重要承销商和技术伙伴。

实体经济差_住房拥有率越高,实体经济越差两会期间，温家宝总理在答记者问时明确表示，“房价远没回到合理的价位，调控不能松”。

温总理为什么这么说？让我们回头展望20__年，当时中国政府就准备收紧银根，给过热的经济，特别是飙升的房市降温。

结果未能如愿。

为什么呢？那时“多亏”了XX的金融海啸。

因为金融海啸，XX对中国出口商品的需求骤减，而XX是中国商品的最大进口国。

中国拿不到订单了，出于无奈，政府只得投入4万亿元“救市”，但这些钱多半进入了房市，使房价继续飙升，虽然弥补了出口损失，使中国经济风景这边独好，率先从危机中解脱，但是高房价也给经济带来了七宗罪：第一，由于高房价带来的房地产暴利，吸引了大量的资本进入房地产行业，阻碍了其他产业的发展和就业岗位的创造，损害了实业；第二，高房价挫伤民众的购买力，大幅降低内需；第三，高房价增加了国家的市政、住宅建设，及企业扩大再生产的成本；第四，高房价拉大了贫富间的差距，其高成本阻碍了中下层收入家庭致富的机会；第五，高房价阻挡了人才的自由流动，妨碍了城市化的进程；第六，高房价消耗了人们宝贵的体力和精力，将导致未来人口大衰退；第七，高房价妨碍了社会经济的可持续发展。

有鉴于此，温总理同时提到：“从方向上看，应鼓励更多的人租房。

”我完全赞同这一观点。

纵观全球，在欧洲的多数国家里，多少年来租房和拥有住房者的比例为1:1，大城市的租房者比例则更高，像德国就有高达58%以上的人一辈子租房住。

即使地广的XX，在次贷危机爆发之前，拥有房子的屋主破了历史最高纪录，却依然还有超过32%的人租房住。

而加拿大非但地广，而且人稀，但租房而居的比率仍高达33%。

在欧美是租房而居，还是买房自住，对大众来说只不过是选择不同的生活方式而已，无论是从理财的角度还是从其他方面来考量，本无优劣之分。

房价涉及了每一个人的利益，购置了房子的家庭自然不希望房价跌，而无房想买者自然不希望房价涨。

但是世界各国的无数案例和事实已证明，由于购房一般用的是信贷消费模式，而一个国家和地区，住房拥有率越高、房价越高的地方，实体经济就越差，离金融危机的爆发点也越近，而且康复和恢复经济的时间将越长！比如，德国、丹麦、奥地利的经济非常扎实、非常健康；可是，葡萄牙、比利时、爱尔兰、西班牙已经深陷债务危机难以自拔，加拿大正在债务危机的边缘。

普惠金融与小额信贷发展的国际比较及启示普惠金融是指为社会中的低收入人群提供金融服务而设立的一种金融模式。

它旨在解决那些没有信用记录、无法得到银行贷款或其他金融产品的人的金融需求。

通过普惠金融，人们可以获得低利率贷款、储蓄和付款服务、保险等金融产品。

近年来，很多国家已经开始重视普惠金融的发展，并在其国家内部建立了很多适合各自国情的金融服务模式。

本文将探讨全球范围内普惠金融及小额信贷发展的国际比较，并为中国普惠金融的发展提供有益的启示。

在全球范围内，普惠金融的发展表现出了多样性特点。

在供需双方方面，发达国家普惠金融提供者多为普惠银行、信用社等专门机构；而发展中国家还包括非政府组织、社区合作金融机构、国家保险公司等金融机构。

在服务项目方面，发达国家有着成熟的金融市场和完善的法律制度，提供的服务主要有信用贷款、保险、租赁和偿付服务等，以此帮助低收入人群的日常生活；而发展中国家在务实化方面做的比较好，他们提供的服务内容里还包括农村贷款、中国农业银行专门为小农户量身定制的小农贷等服务，以此促进农村地区的脱贫。

在发展方面，各国的普惠金融市场规模、人员覆盖率和获得贷款的借款人数量不尽相同。

根据世界银行2018年的报告，印度的普惠金融市场规模最大，其民间借贷规模已达600亿美元，其次为孟加拉国和尼日利亚。

另外，肯尼亚的移动支付系统已经成为全球知名的创新案例，大大提高了金融服务的普及效率。

中国的普惠金融市场发展比较快，据中国人民银行的统计，到2018年底，全国普惠金融机构达到986个，辐射到了绝大部分的乡村和城市社区。

目前，全球各国在应对普惠金融市场发展的问题上都有一些共同的经验，它们对中国普惠金融模式的建设具有启示意义。

首先，各国政府需要对普惠金融市场进行适度调控，引导市场健康发展。

政策应区分特殊群体和普通群体，给予相应的政策支持和税收优惠。

其次，金融机构需要不断创新，寻找新的服务方法和商业模式，以适应不断变化的市场需求。

小额信贷定义小额信贷旨在通过金融服务为贫困农户或微型企业提供获得自我就业和自我发展的机会，促进其走向自我生存和发展。

它既是一种金融服务的创新，又是一种扶贫的重要方式。

店铺整理了一些小额信贷定义，有兴趣的亲可以来阅读一下!小额信贷定义小额信用贷款(Microfinance)是以个人或家庭为核心的经营类贷款，其主要的服务对象为广大工商个体户、小作坊、小业主、中小微型企业主。

贷款的金额一般为10万元以下，1000元以上。

小额信用贷款是微小贷款在技术和实际应用上的延伸。

借款人不需要提供担保。

其特征就是债务人无需提供抵押品或第三方担保仅凭自己的信誉就能取得贷款，并以借款人信用程度作为还款保证的。

由于这种贷款方式风险较大，一般要对借款方的经济效益、经营管理水平、发展前景等情况进行详细的考察，以降低风险。

小额信贷是指向低收入群体和微型企业提供的额度较小的持续性信贷服务。

小额信贷通过提供小额贷款，发挥金融的激励约束机制，改变了传统的财政转移支付方式，是一种有效的金融扶贫方式。

小额信贷的条件从实际看，小额信用贷款的基本条件是:一是中国大陆居民;二是有稳定的住址和工作或经营地点;三是有稳定的收入来源;四是无不良信用记录，贷款用途不能作为炒股或者赌博之类的一切违法行为。

小额信贷的发展小额信贷在国际上产生于20世纪70年代，最初目的是消除贫困和发展农业生产。

资金的发放主要是通过国家的金融机构或合作组织、资金主要用于农业生产和技术的改造，贷款发放一般是低息、无息、，资金来源是政府的补贴或各种公基金。

世界各国都有小额信贷的实践，但各国的国情不同，小额信贷的运作方式及发展路径具有差异性。

各国提供小额信贷的机构也具有多样性，包括国有机构、国有政策性或发展银行、商业银行、非政府组织、信用合作社以及非正规的社区团体。

国际上几种有影响的小额信贷模式有:孟加拉的乡村银行、泰国的农业和农村合作社银行、印度尼西亚的人民银行的小额信贷体系等。

国内外小额信贷的比较分析引言在国外，小额信贷已由过去的无担保小额贷款发展成为包括存款、贷款、汇兑、保险、住房金融、小额租赁等多种金融服务的微型金融，国际小额信贷正迅速向商业化、金融化和正规化方向发展。

中国开展小额信贷的时间并不长，现行政策规定小额贷款公司不能吸收存款。

但从长远来看，小额信贷在我国具有广阔的发展空间，国外成功的小额信贷模式和核心机制对我国房地产市场发展小额信贷业务提供了有益的启示，是我国完善住房金融的一个重要途径。

1 小额信贷的概念和模式简介1.1 小额信贷的概念对于小额信贷，目前国际国内并没有统一定义。

主流观点认为小额信贷是指专向中低收入阶层提供小额度的持续的信贷服务活动。

CGAP 对小额信贷的定义，是对贫困者提供诸如贷款、储蓄及其他的金融服务，以满足他们的经营、生产、消费等方面的需要。

小额贷款最初作为扶贫的手段引入我国，随着政策的放开，其经营范围在不断扩大，模式也在不断创新。

我国学者朱大鹏认为，小额信贷是一种组织化、制度化，以创新方式解决信息不对称问题，按照可持续经营原则为中低收入人群或微小企业提供信贷服务的信贷方式[1]。

目前，小额信贷的概念与内涵是普惠制金融服务原则，即让各个阶层，特别是在信贷供求关系中处于弱势地位的人群都能普遍享受到适合的金融服务。

1.2 国际上较成功的小额信贷模式目前世界上影响力比较大，发展比较成功的主要是以下四种典型的小额信贷模式：第一，孟加拉“乡村银行”（GB）模式。

这个模式的典型特征是：有连保小组，实行每周中心会议制度、小组基金制度、每周还款等，有效地化解了信贷风险。

孟加拉模式于1994年被引入我国进行试验，已成为我国普遍效仿的一种小额信贷模式。

第二，印度尼西亚人民银行乡村信贷部（BRI-Unit）模式。

这个是由正规金融机构开办的小额信贷业务。

BRI已经开发出适宜小额信贷的产品，且各机构可以自负盈亏。

故近三十年来，此模式一直是商业银行在小额信贷领域的先驱和典范。

全球视野下的保障性住房案例研究在当今全球范围内，保障性住房成为了许多国家都面临的共同问题。

为解决住房问题，许多国家采取了不同的策略和措施。

本文将以全球视野为基础，探讨几个保障性住房的典型案例。

1. 新加坡的公共住房政策新加坡作为一个发展中的亚洲国家，成功地解决了住房问题。

新加坡政府通过“保障性住房管理委员会”负责规划和管理公共住房项目。

该委员会通过提供廉价租房和公共住房贷款，帮助低收入家庭购买住房。

此外，新加坡政府还通过积极的城市规划，确保公共住房项目的分布合理，以满足人们的需求。

2. 荷兰的合作社住房荷兰的合作社住房模式为低收入群体提供了合理的住房选择。

合作社住房由居民组成的非营利组织拥有和管理，居民可以租用或购买合作社住房。

这种模式的好处是，房屋的租金和售价相对较低，并且住房的维护和管理由居民自主完成，增强了社区的凝聚力和居民对住房的责任感。

3. 加拿大的住房合作社加拿大的住房合作社是由居民共同拥有和管理的组织，是提供负担得起的住房的一种模式。

合作社成员共同负责住房的运营和维护，并按照每个成员的贡献来确定租金或分摊房屋维护成本。

这种模式不仅提供了经济适用的住房选择，还促进了社区的合作和共同发展。

4. 新西兰的房屋信托基金新西兰采取了一种创新的方式来解决住房问题，即设立房屋信托基金。

房屋信托基金通过筹集资金购买和管理住房，然后将房屋出租给低收入家庭。

这种模式的好处是，通过集中管理和专业化运营，降低了住房成本，提供了负担得起的住房选择。

5. 巴西的社会住房项目巴西政府通过“我的家，我的生活”计划大力推进社会住房建设。

这一计划的目标是提供负担得起的住房，并改善低收入群体的生活条件。

通过政府的资金支持和建筑公司的参与，巴西成功地建设了大量的社会住房项目，为更多人提供了安全和适宜的住房。

以上是全球视野下几个典型的保障性住房案例。

这些案例表明，解决住房问题需要政府、市场和居民的共同努力。

政府的参与和支持是推动保障性住房发展的关键，市场机制的发挥能够提供多样化的住房选择，而居民的参与和责任感则是保障性住房项目的可持续发展的基础。