财务预算PPT课件

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2、现金支出预测
企业的现金支出包括以下几个方面：购买原材料 和支付直接人工的支出、支付各种制造费用的支出、 支付销售及管理费用的支出、支付利息费用、税金、 股利等的支出，以及企业购置设备等各种支出。以上 各种支出都可以根据企业的销售预测编制各种相关预 算，以便详细反映企业在预算期内需要支付现金的各 种支出项目。
现金流量表有助于报表使用者分析与现金有关或无关的投资筹资活 动，预测企业未来的发展趋势和现金流量变化
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(2)现金流量表的编制
• 我国的会计准则要求企业必须采取直接法编制现金流量表 • 在补充资料也增加了间接法编制的现金流量表的信息
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(3)现金流量分析
①现金流量结构分析； ②偿债能力分析； ③利润质量分析； ④风险承受能力和变现能力分析； ⑤企业未来发展前景分析。
• 零基预算则不同于这种增量预算。这种方法在编 制成本费用预算时，不考虑预算前期所发生的费 用成本项目和数额，而是在制定各种预算费用支 出时，充分考虑预算的必要性和充分性，以预算 期内各项费用的内容及费用开支是否合理为标准 来编制预算。
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3、定期预算与滚动预算
• 定期预算与滚动预算涉及到的是财务预算的预算期 这个方面。定期预算是指以不变的会计期间作为预 算期的一种编制预算的方法。定期预算一般来说是 以一个会计期间（比如一年）作为预算期间，每一 个预算期间编制、执行一次预算，这次预算结束后 就开始编制、执行下一个期间的预算。
第17章 财务预算
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17.1 财务预算的基本框架
一、财务预算（Financial budget）是在对企业未来一个 时期的经济资源的使用情况进行预测和决策的基础上， 以货币计量的形式对这些资源的配置进行系统的规划， 以实现企业既定的经营目标。
二、财务预算是企业全面预算（Overall budget）的一个 重要组成部分。
的有伸缩性的预算。 • 与固定预wenku.baidu.com相比，弹性预算能够适应企业未来业务量变化的
需要，大大增加了预算的范围，提高了预算的适用性，能更 好地发挥预算的控制作用，而且可以更加客观地评价和考核 企业的实际生产情况与预算之间的差别。
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2、增量预算与零基预算
• 增量预算是指以基期成本费用水平为基础，结合 预算期业务量水平及有关降低成本的措施，调整 有关原有成本费用项目而编制下一期预算的方法。
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企业的预算体系
企业的业务预算: 企业业务预算是企业进行财务预算的基础和前提，讨论财务预
算就必须了解业务预算。我们知道，业务预算是反映企业可能引 起企业现金收付的经营活动的预算，包括企业的销售预算、生产 预算、制造费用预算、产品成本预算、营业成本预算、采购预算 和期间费用预算等。
企业的财务预算： 财务预算是我们这章讨论的核心，也是企业规划未来生产、
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17.3 财务预算的编制方法
1、固定预算和弹性预算
• 固定预算是指根据预算期内某一正常的、可实现的业务量水 平作为唯一的基础、不考虑预算期内业务量发生变化的预算 编制方法，又被称为静态预算。
• 弹性预算则是在企业不能准确预测业务量的情况下，根据成 本、业务量和利润之间的关系，按照一系列业务量水平编制
经营、控制、配置企业未来的经济资源的重要工具。财务预算包 含着两个步骤：编制和执行。预算的编制和执行都是围绕着企业 未来的经营决策和战略目的而展开。
业务预算与财务预算两者之间的关系???
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• “财务预测并不起作用，但财务预测的制 定过程却是有用的”
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实施财务预算的意义
1、财务预算是企业经营目标的具体化，能够帮助企业实 施经营战略。
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17.4 现金预算与财务报表预测
现金预算：是企业在预测预算期内由现金收入和支出 引起的现金流量的基础上，反映企业预算期内现金流 转情况的预算。
现金预算由四部分组成：现金收入预测、现金支出预 测、现金多余或不足以及筹资或者资金的运用。
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1、现金收入预测
企业取得现金收入的主要的途径就是企业的销售 收入，因此现金收入预测必须以企业的销售预算为基 础。销售预算的主要工作就是对企业未来销售量的预 测，企业可以借助外部方法和内部方法来合理预测企 业未来的销售量。企业可以利用销售部门掌握的信息， 通过专家咨询或者回归预测等方法来预测企业产品未 来的销售量。然后企业可以根据产品的售价和企业的 信用条件来预测企业通过销售获得的现金流入。
• 滚动预算使得预算期与会计期间脱离，预算期始终 保持一年（12个月），随着预算的执行，企业不断 地补充预算，逐期滚动，保持预算能够连续不断。
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4、概率预算
概率预算是指由于构成预算的各个项目在预算期内可 能是不确定的，但可以预测各项目在给定范围内变动的 有关数值，并且估计各种数值发生的概率，确定有关项 目在预算期内的期望值，再根据这些项目的期望值编制 企业的财务预算的一种方法。一般适用于难以预测变动 趋势的预算项目，如销售新产品、开拓新业务等。
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3、资金的运用或者筹资
如果预算期内企业获得的收入在支付所有支出后 还有剩余，企业就应该考虑充分利用这些资金，可以 偿还旧的银行借款，也可以进行短期投资。如果预算 期内企业的现金收入小于现金支出，企业就面临着流 动性问题，企业可以通过几种方法来克服现金不足的 问题。最常用的方法是尽早安排融资计划，通过筹资 补充该期现金的不足，可以出售一些资产获得急需的 现金，也可以延迟一些支出，以平衡企业的现金收支。
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17.2 现金流量表的编制及分析
(1)编制现金流量表的作用
未来的现金流量表可以为企业提供未来的现金流量的信息，帮助投 资者、债权人、财务经理方便、有效地分析企业未来一定时期偿还债务、 支付股利及对外融资的能力
编制现金流量表便于报表使用者分析本期净利润与经营现金流量的 差异，客观评价企业的盈利能力和经营周转是否顺畅
2、财务预算能够有效地组织和协调企业的生产经营活动， 完成既定的经营目标。
3、财务预算能够帮助企业评估工作绩效，配合企业建立 有效的激励机制。
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• 财务预测的构成要素 • 1、经济假设 • 2、销售预测 • 3、预计财务报表 • 4、投资需求 • 5、筹资需求 • 6、调剂（外部权益、股利等变量）