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可转换可赎回优先股会计处理研究
可转换可赎回优先股是指在特定条件下，股东可以选择将其优先股转换为普通股或赎回其优先股。
这种类型的股票在股权融资中越来越受到青睐，其发行方式简单灵活，可以满足不同类别投资者的需求。
可转换可赎回优先股的会计处理较为复杂，需要考虑其可转换、可赎回、普通股转换等不同条件下的不同情况。
下面简要分析其会计处理。
1. 记录发行时融资成本
当公司发行可转换可赎回优先股时，应该记录其融资成本。
这是因为优先股的发行相当于公司的负债融资，需要承担利息或股息等费用。
因此，按照成本法的原则，应该将发行可转换可赎回优先股所获得的资金按照该资金成本计入公司负债的相关账户中，作为公司的长期资本。
2. 转换为普通股的会计处理
当股东将其可转换可赎回优先股转换为普通股时，针对不同的情况，会计处理也有所不同。
（1）当股东主动选择转换
同时，应该确认因此而产生的任何差额，作为股东权益账户的价值变动。
（2）当可转换可赎回优先股到期
当可转换可赎回优先股到期时，股东会选择将其优先股转换为普通股。
公司应该将优先股中的股东权益账户减少，同时在普通股账户中新增股东权益。
同时，如果可赎回优先股的赎回价格低于账面价值，那么公司应该确认相应的负债减值损失。
反之，如果赎回价格高于账面价值，则应该确认收益。
3. 赎回的会计处理
总结。
可转换可赎回优先股会计处理及其影响可转换可赎回优先股是一种比较新型的金融工具，它具有较高的灵活性和针对特定需求的定制性，被广泛应用于各种融资和投资活动之中。
可转换可赎回优先股在企业财务报表中的会计处理较为复杂，需要特殊的处理方法。
本文将详细介绍可转换可赎回优先股的会计处理方法及其影响。
一、可转换可赎回优先股的定义可转换可赎回优先股（Convertible Redeemable Preference Shares，CRPS）是一种属于权益性工具的金融工具，它具有可转换和可赎回的特点。
可转换意味着投资者可以按照一定规定在一定时期内将股份转换为普通股股份。
可赎回意味着企业可以按照一定规定在一定时期内回购这种股份或者按照约定将这种股份转换为其他权益性工具。
可转换可赎回优先股的会计处理方法主要包括以下几个方面：1.分类处理根据国际财务报告准则（IFRS）要求，企业应将可转换可赎回优先股分别列为资产和负债。
具体而言，投资者购买CRPS时，企业应当将资金部分列为负债，而其余部分则认作资本，即将CRPS拆分为债务部分和权益部分。
2.计入公允价值CRPS在企业财务报表中的公允价值应当计入投资者权益中。
公允价值是指某种资产或负债的市场价格或者合同价格。
企业应当按照公允价值计量和确认CRPS。
3.确认交易成本企业在发行CRPS时，需要承担一定的交易成本。
这些交易成本包括银行手续费、法律费用、税费等费用。
企业应当将这些费用纳入负债中，按照摊销法分摊到股份期限内，形成发行费用形注。
4.分别计量债务部分和权益部分前面提到，CRPS由债务部分和权益部分组成，企业应当将两者分别计量。
债务部分应当按照摊余成本法计量，摊余成本法是指将投资人获取的利息费用摊摊还债务成本的方法。
权益部分则应当按照公允价值计量。
5.确认赎回条款企业在发行CRPS时应当纳入赎回条款。
赎回条款指的是企业是否有权利以及在何种情况下有权利回购CRPS。
企业应当在负债中确认这些条款，并及时摊销到股份期限内。
小米亏损原因和影响及可转换可赎回优先股会计处理探讨作者：张廷钰来源：《经营者》 2019年第13期张廷钰摘要小米集团于2018年7月9日在港交所正式挂牌交易，引起了社会各界的广泛关注。
小米自成立以来增势迅猛，但近几年净利润却波动剧烈。
基于此背景，本文结合财务报表，对小米财务亏损的原因及影响进行了分析，并提出我国企业会计准则在可转换可赎回优先股会计处理上的两大改进方向。
关键词小米集团净利润可转换可赎回优先股会计处理一、亏损原因分析小米集团于2018年7月9日正式在港交所挂牌交易，引起了社会各界的广泛关注。
作为业界普遍看好、处于成长期的标杆型公司，小米在2015—2018年的净利润却波动剧烈，尤其在2017年出现了高达439亿元的亏损。
表1为小米集团2015—2018年合并利润表中的部分数据，小米在巨额亏损的2017年，经营利润高达122亿元，说明其经营状况良好。
几年来小米集团净利润与可转换可赎回优先股公允价值变动趋势始终高度一致，结合其招股说明书，我们确定小米集团亏损的主要原因是可转换可赎回优先股公允价值的变动。
二、亏损影响分析小米集团遵循国际会计准则规定，将可转换可赎回优先股以公允价值计量，并且其变动计入当期损益，导致净利润剧烈波动，其账面亏损带来的负面影响主要体现在以下三个方面：（一）加剧代理问题可转换可赎回优先股公允价值的上升实际上反映出公司经营状况良好，然而公司价值提高得越多，可转换可赎回优先股公允价值上升得越多，账面亏损的数额就越大，这对管理层的治理能力提出挑战，极易加剧代理问题。
（二）影响投资效率对于众多外部投资者来说，由于专业知识的限制或者对财务报表研究不到位，这些报表使用者对公司真实的财务状况和经营成果了解不足，账面巨额亏损很可能会误导他们做出错误的投资决策，影响投资效率和资源配置。
（三）增加融资难度账面亏损可能导致信贷机构降低其信用等级，加大公司融资难度，资金限制会对处于成长期的小米造成较大的负面影响。
可转换可赎回优先股会计处理及其影响
1. 发行时的会计处理
当公司发行可转换可赎回优先股时，需要对其进行准确的会计处理。
根据《企业会计
准则》，公司应当将发行可转换可赎回优先股所获取的资金按照其权益和负债的比例进行
分类，并在资产负债表中进行明确的归类。
具体来说，公司应当分别将可转换可赎回优先
股的权益部分和负债部分进行核算，并在资产负债表中分别列示。
公司需要对可转换可赎
回优先股的发行成本进行资本化处理，并在以后的会计年度中逐步摊销。
1. 财务报表的影响
可转换可赎回优先股的会计处理对公司财务报表有着重要的影响。
在资产负债表中，
可转换可赎回优先股会被明确列示为一种权益证券，其权益部分和负债部分分别予以核算。
这可以使投资者更加清晰地了解公司的资本结构及融资状况。
在利润表中，公司需要及时
予以列示可转换可赎回优先股的权益变动情况，以反映其对公司利润的影响。
在现金流量
表中，相关现金流量也需要按照相关规定进行明确归类，以便投资者和利益相关方更好地
了解公司的资金运作情况。
2. 公司治理的影响
可转换可赎回优先股的会计处理也会对公司治理产生影响。
具体来说，在公司治理结
构中，可转换可赎回优先股的相关权益和责任需要得到充分的尊重和保障。
公司应当建立
健全的相关制度和规定，以确保投资者的权益得到充分的保护。
公司还需要及时公布相关
财务信息，以便投资者和利益相关方了解公司的经营状况和财务状况，从而更好地参与公
司治理和监督管理层的决策和行为。
3. 投资者利益的影响。
可转换可赎回优先股会计处理及其影响可转换可赎回优先股是一种独特的证券类型，它具有转换成普通股或者被发行公司赎回的特性。
这种股票的会计处理对于公司的财务报表会产生影响，需要公司会计师和财务管理人员特别关注。
本文将讨论可转换可赎回优先股的会计处理及其影响。
一、可转换可赎回优先股的会计处理可转换可赎回优先股在公司的财务报表中有其特定的会计处理方式。
当公司发行这种股票时，需要将其作为权益工具记录在负债和权益的“股本”部分，并在资产负债表上反映出来。
在财务报表中，公司需要明确披露这种股票的条款和条件，以便投资者了解其特性。
当可转换可赎回优先股转换成普通股或者被公司赎回时，公司需要按照相应的条款和条件进行会计处理。
如果股东选择将这种股票转换成普通股，公司需要根据转换比例将这部分股本转换为普通股股本，并在财务报表上做相应调整。
如果公司选择赎回这种股票，需要按照条款支付相应的赎回款，这会对公司的现金流量和财务状况产生影响。
值得注意的是，对于可转换可赎回优先股的利息支出应该在财务报表中作为股利支出进行计提，而不像债务利息支出一样计入利息费用。
这是因为这种股票在本质上是一种权益工具，与债务工具有所不同。
这种股票的利息支出计提会对公司的利润表产生影响。
虽然这种股票的利息支出不像债务利息支出一样计入利息费用，但也会对公司的净利润产生影响。
投资者和分析师在分析公司的盈利能力时需要考虑这部分股利支出。
可转换可赎回优先股的发行会对公司的股东权益产生影响。
当这种股票转换成普通股时，会对每股收益和股东权益产生影响。
公司需要及时披露这种转换对股东权益的影响，以便投资者做出相应的投资决策。
结合小米集团的财务报表，探讨小米集团的亏损其影响？同时，请结合国际财务报告准则（IFRS）和中国企业会计准则讨论可转换可赎回优先股如何进行会计确认、计量与报告才能更好的提供决策有用的信息？小米集团招股说明书发布后，其披露的15至17年的财务报表引起了投资者的注意，其中最许多人都把关注的重点放在了其经营成果究竟是高额赢利还是巨大亏损上。
以17年为例，按照国际财务报告准则（IFRS）计量，小米公司的当年经营成果分别亏损438亿，若不安IFRS计量，则是盈利53亿元，两者相差逾491亿。
我们稍加注意便会发现，最主要原因就是因可转换可赎回优先股公允价值变动所造成的逾540亿的调减。
在科目的确认上，小米公司选择将可转换可赎回优先股指定为按公允价值计入损益的金融负债，这样就造成，当小米公司经营良好、收入增加、投资者预期向好时，其优先股的公允价值也不断攀升，进而使其资产负债表里负债的金额增加，在基于IFRS计量的损益表上就体现为期间损益的下降。
回到案例，就如小米公司16-17年损益表所列示的，其经营利润增加了223%，年度亏损却增加了9028%，其中主要原因就是可转换可赎回优先股公允价值变动增加了2043%.对于如此计量所造成亏损结果的影响，我认为可以分为以下几个方面：对市场来说，我们将下文将提到，小米公司是一家偏向制造型的企业，市场更加看重其财务报表数据而非像互联网企业一样看重用户量。
另一方面作为一家广受关注的企业，其智能手机产品又以高性价比低综合利润率自称，所以上市前长期的报表亏损经媒体放大后，市场上非理性投资者易产生羊群效应，对小米公司的市值情况作出盲目而又错误的判断。
从投资人角度来看，小米公司依据IFRS将可转换可赎回优先股公允价值变动的计量结果确认为当期损益后，其报表利润便由正变负，将使投资人在一定期限内无利可分。
对小米公司来说，，，，，可转换可赎回优先股这种既像股又像债的金融创新，究竟是属于权益还是负债？带给小米的到底是盈利还是巨亏？这种模糊了权益与债务的边界的创新资本工具，如何进行准确区分计量着实对我们提出了诸多挑战。
可转换可赎回优先股会计处理及其影响可转换可赎回优先股（Convertible Redeemable Preference Shares，CRPS）是一种具有特殊约定的股权工具，它能够根据约定条件在特定时间转换为普通股，并在约定条件下进行赎回。
CRPS的会计处理及其影响主要体现在以下几个方面。
CRPS的发行会给公司的负债和股东权益结构带来变化。
在发行CRPS时，公司将收到投资者的资金，并将其列入股东权益的一部分。
与此公司需要为CRPS支付固定利息，这部分利息将类似于负债的付息。
CRPS可以看作是股权和负债的混合体，会对公司的资产负债表和财务指标产生影响。
CRPS的转换权使得投资者可以在约定条件下选择将其CRPS转换为普通股。
转换将导致股东权益的增加，并对公司的股本结构产生影响。
在转换时，公司需要按照约定的转股比例调整股东权益，并将CRPS转换为相应数量的普通股。
这将直接影响到公司的财务指标和股本结构。
CRPS还具有可赎回权，即公司可以在约定条件下赎回CRPS。
赎回将导致公司的负债减少，并对财务指标产生影响。
在赎回时，公司需要支付赎回价款，并将CRPS从股东权益中减少。
这也将直接影响到公司的资产负债表和财务指标。
CRPS的存在还会对公司的税务筹划和盈利分配产生影响。
由于CRPS具有固定利息，公司需要支付利息税。
在利润分配时，公司也需要考虑对CRPS持有人的利息支付需求。
这将影响到公司税务成本和盈利分配的灵活性。
可转换可赎回优先股的会计处理及其影响主要表现在财务报表、股本结构、财务指标、税务筹划和盈利分配等方面。
公司在发行和管理CRPS时需要充分考虑这些影响，以便更好地理解和应对CRPS对公司财务状况的影响。
可转换可赎回优先股会计处理及其影响可转换可赎回优先股是一种混合性金融工具，它具有债券和股票的特征。
在公司融资中，可转换可赎回优先股被广泛应用。
在本文中，我们将探讨可转换可赎回优先股的会计处理及其对公司财务报表的影响。
一、可转换可赎回优先股的基本特征1. 优先股权：持有可转换可赎回优先股的投资者在公司分红分配和资产清算中享有优先权。
2. 转换权：持有者可以根据一定的条件和规定将可转换可赎回优先股转换为公司的普通股。
3. 赎回权：公司有权在一定条件下回购可转换可赎回优先股。
二、会计处理在公司发行可转换可赎回优先股后，需要对这些金融工具进行会计处理。
根据《企业会计准则》和《国际财务报告准则》，公司应按照以下步骤处理可转换可赎回优先股：1. 确定金融工具分类：公司需要确定可转换可赎回优先股的分类。
根据其特征和规定，它可能被分类为负债或权益工具。
如果符合权益工具的条件，那么可转换可赎回优先股将被确认为股本；如果符合负债的条件，那么将被确认为负债。
2. 确认转换和赎回权：如果可转换可赎回优先股具有转换和赎回权，公司需要确定这些权利的公允价值，并将其划分为权益和负债两部分。
权益部分被确认为股本，而负债部分则被确认为负债。
3. 会计处理：根据以上确定的分类和权益部分，公司进行相应的会计处理，确认股本和负债，并进行相关的账务记录。
三、对公司财务报表的影响可转换可赎回优先股的会计处理会直接影响公司的财务报表。
具体表现如下：1. 影响资产结构：根据会计处理，可转换可赎回优先股可能被确认为股本或负债，这将直接影响公司的资产结构。
如果被确认为股本，将增加公司的股东权益；如果被确认为负债，将增加公司的负债水平。
2. 影响财务指标：公司的财务指标，如资产负债表与利润表等，也会受到可转换可赎回优先股的会计处理影响。
资产负债表的股东权益部分将受到股本的影响，利润表的利息支出将受到负债的影响。
3. 影响资金成本：可转换可赎回优先股的会计处理将影响公司的资金成本。
可转换可赎回优先股会计处理研究
可转换可赎回优先股是一种独特的金融工具，它可以根据股东的选择进行转换为普通股或者赎回。
在这篇文章中，我们将探讨可转换可赎回优先股的会计处理方法。
当发行可转换可赎回优先股时，公司应当将其分类为负债或者股权工具。
根据《企业会计准则》第19号——以收回面额金额法核算金融工具，如果该优先股可以在固定时间内将其赎回，那么该股应当被分类为负债。
否则，如果该股具有选择权将其转换为普通股，那么该股应当被分类为股权工具。
对于被分类为负债的可转换可赎回优先股，公司应当按照其公允价值进行初始计量，并将其计入负债类科目。
在后续的会计期间，公司应当按照有效利率法对该负债进行重新计量，并将计量增值或减值确认为财务费用。
如果股东选择将可转换可赎回优先股转换为普通股，公司应当根据转换比例将负债转换为股权，并计入股东权益类科目。
转换时，公司应当按照优先股公允价值与转股比例之间的差额确认为股东权益增加或减少的金额。
如果股东选择将可转换可赎回优先股赎回，公司应当按照赎回款项的公允价值进行计量，并将赎回款项计入负债类科目。
可转换可赎回优先股的会计处理方法主要取决于其是否可以赎回以及是否具有转换为普通股的选择权。
如果股东具有将其转换为普通股的选择权，那么该股应当被分类为股权工具；否则，该股应当被分类为负债。
根据不同的分类，公司应当按照相应的会计处理方法对其进行初始计量和后续计量，并根据股东的选择对其进行转股或赎回的处理。
可转换可赎回优先股会计处理研究可转换可赎回优先股是一种特殊的股票，具有可以转换为普通股的权利，并且在特定条件下可以被公司赎回的特点。
这种股票在实践中被广泛使用，因为它为公司提供了一种募集资本的重要工具。
在会计处理方面，可转换可赎回优先股具有一些独特的问题和挑战，需要进行深入的研究和探讨。
一、可转换可赎回优先股的基本特点1、可转换：允许持有人在特定情况下将该股票转换为普通股。
2、可赎回：公司有权在特定条件下将优先股赎回。
3、优先股利：持优先股的股东有权获得优先派息权和优先分配权。
4、优先清偿权：在公司破产或清算时，优先股股东有权优先清偿。
由于可转换可赎回优先股具有多种权利和义务，因此需要进行特殊的会计处理。
1、可转换权的会计处理可转换可赎回优先股的转换权通常是以现金等价物进行衡量的。
如果该股票在未转换的情况下一直被称为优先股并计入股东权益，则转换后，股东权益会发生变化。
因此，在会计处理中需要在变动后重新计算股东权益。
此外，转换后，股东所拥有的权益也会发生变化。
因此，直到转换资金进入，股东权益应计入流动负债。
按照会计处理准则，如果可转换可赎回优先股是可以在未来的一定时间内被公司赎回的，则视其为权益工具，而否则视其为负债工具。
如果该股票被视为负债工具，则公司需要计算利息支出和负债的净现值。
此外，赎回权如果被行使，股东权益会发生变化，需要进行重新计算。
三、会计处理的影响可转换可赎回优先股的会计处理可能会对公司的财务报表产生影响。
1、资产负债表可转换可赎回优先股的会计处理可能对公司的资产负债表产生影响。
特别是，在股票转换时，公司需要重新计算股东权益；在股票被赎回时，负债净现值也需要被计算。
2、利润表如果可转换可赎回优先股被视为负债工具，则在会计处理中需要计算其利息开支。
这将影响公司的净收益和每股收益。
3、现金流量表四、结论。
可转换可赎回优先股变动处置弊端及改进方案作者：韩子璐来源：《新财经》2019年第02期[摘要] 在国际会计准则IAS 32下，可转换可赎回优先股划分金融负债，因其公允价值变动计入当期损益，造成利润表的一种“反直觉”效果，严重扭曲了公司的经济现实。
文章以小米公司为例，揭示现有会计准则对兼具负债和权益特征的可转换可赎回优先股的分类、计量、列报和披露的弊端，提出三种改进方案降低公允价值变动对公司经营利润的影响，有助于完善基本财务报表确认、计量和报告准则。
[关键词] 金融债务；优先股；国际会计准则[中图分类号] F832.51《国际会计准则第32号——金融工具列报》规定，金融工具在发行人资产负债表中的分类是由其实质决定的，而不是法律形式。
将金融工具划分为权益工具需满足“固定对固定”的认定标准，即履行转移固定金额的现金或其他资产的义务，所需要支付固定数量的自身股份。
该规定在2009年准则正式颁布生效后没有再加以修订，导致随着时代进步，对各种新型融资方式的会计处造成了困扰。
根据小米披露招股说明书中的优先股条款，该优先股持有者可以按“原发行价加8%应计利息及已宣派但未支付股息或公允价值孰高的价格”行使可出售权，即具有按变动对价而不是固定对价转换为普通股的权利，且小米在2019年12月23日起行使可赎回权的价格也不是固定的，不满足“固定对固定”的标准，故将其划分为金融负债。
今后随着全球化市场经济发展与金融创新改革的深入，创新的资本工具层出不穷，企业融资渠道呈现多元化，融资产品合同条款设计更是复杂多变，模糊化了权益与债务的边界，在实务中要准确区分计量金融负债与权益工具往往面临诸多挑战。
1 现有国际会计准则对可转换可赎回优先股会计处理的弊端1.1 初始确认未体现其双重性对可转换可赎回优先股的初始确认，直接影响到其后续计量，会产生完全不同的经济后果。
现行国际会计准则下将可转换可赎回优先股整体划分为金融负债，后续的资产负债表日必须按公允价值计量且其变动计入损益，会计界信奉实质重于形式原则。
可转换可赎回优先股作为复合型金融工具，优先股股东有固定股息权、转换权、赎回权、优先受偿权和剩余财产分配权。
其中，固定股息权、优先受偿权、赎回权都有很明显的债务性工具的特征，而轉换权和剩余财产分配权又具有权益工具的特点，其分类应该同时体现“债务性”与“权益性”。
按照现行会计准则，单纯将其划分为金融负债则没有体现出其权益性质。
1.2 后续计量全部计入当期损益从小米集团角度看，受赎回条款的限制，自身估值的增长意味着未来如果赎回需要承担的支付义务增加，每年分别计入损益可以防止未来如赎回带来的一次性大额损失。
这一处理是会计谨慎性原则的体现。
基于理性人假设，公司经营状况稳步推进，持有可转换可赎回优先股股东在未来更倾向于在公司上市之后将所持优先股按一定比例转换为普通股，由此赚取买卖股票的高额差价或选择继续持有，享受股价上升而带来的收益，而非在经营前景良好的非上市公司上市前以较低的价格赎回优先股而放弃转股机会，无权享受公司未来的盈利。
由此可见，投资者在公司发展越好的情况下将优先股赎回的可能性越小，尽管这部分优先股的公允价值逐步上升，但在后续计量时一次性确认全部因金融负债公允价值变动产生的“非经营性亏损”的做法过于“苛刻”且不合理。
2 案例分析2.1 案例介绍小米公司于2018年7月9日在中国香港上市引起了社会的广泛关注，与2016年美图公司在香港上市相仿，其高市值建立在巨额的账面亏损之上。
小米招股书显示，2015—2017年，小米集团分别亏损人民币76亿元、利润人民币491.6百万元及亏损人民币439亿元。
截至2017年12月31日，小米集团有净负债人民币1272亿元及累积亏损人民币1290亿元。
招股书称，这主要是由于小米就可转换可赎回优先股产生大额公允价值亏损所导致的。
小米自2010年9月—2017年8月，通过18轮的融资，累计向投资者发行了12个系列的优先股，与此相关的对价收入约为98亿元。
从披露的招股书中可以看到小米公司的可转换可赎回优先股主要拥有以下权利：（1）持有者有权收取非累计股息外加按原发行价的8%计算的应计利息；（2）持有人可自2015年7月3日起，在小米公开上市或超过50%的持有者要求赎回时，按当时有效的转换价转换为普通股；（3）自2019年12月23日起，按发行价加8%应计利息及已宣派但未支付股息之和与优先股公允价值孰高者的价格，赎回全部优先股；（4）持有人有权在清算时按发行价加上应计或已宣派但未支付的股息，或发行价的110%优先收取剩余的权益，倘若可供分配的剩余权益不足以悉数支付优先股受偿金，持有人有权优先于普通股持有人分配剩余权益。
2.2 改进方案第一，公允价值变动计入其他综合收益。
新修订的IFRS 9规定，将报告主体自身信用风险变化导致的公允价值变动计入其他综合收益，小米发行的可转换可赎回优先股即适用这一会计处理。
正是由于小米自身经营状况改善，企业信用风险下降，两者具有不可分割的关系，将公允价值变动计入所有者权益而非当期损益，则不会导致利润表中“反直觉”情况的出现。
然而，小米招股说明书表述“因该负债信用风险导致公允价值变动不大”，采用以公允价值计量且其变动计入当期损益，却未进一步披露如此认定的原因。
这是由于国际会计准则对“自身信用风险”未进行详细解释，而小米公司出于谨慎性原则考虑，采用公允价值计量且其变动计入当期损益。
然而现行国际会计准则对计量信用风险的模型以及信用风险增加或减少到怎样的标准才可以被称为“显著”增加或减少并未做出具体的规定。
不同的公司由于公司的内外部环境不同，对于信用风险的评判标准不同，所使用的计量信用风险模型也不相同，这就使差异产生。
由于信用危机往往是由财务危机引致，因此可以使用综合财务指标揭示企业获利能力及其前因后果，使企业有效评判自身的财务状况，从而确定其自身信用风险。
第二，引入非公认会计原则业绩指标。
按照IFRS，小米将其优先股划分为金融负债，并将公允价值变动的计量结果确认为当期损益，导致2017年巨亏，无利可分。
既然按照国际会计准则编制的财务报告所体现的经营业绩有时会严重背离企业的实际经营情况，企业只好诉诸非公认会计原则业绩指标（简称Non-GAAP），也就是将按IFRS或GAAP编制的净利润调节为Non-GAAP业绩指标，并随同经审计的财务报告一并披露，以正视听。
可转换可赎回优先股在公允价值变动是与公司经营活动无关的非现金项目，因此均可作为Non-GAAP的调整项。
小米2017年利润表上显示净利润为-438.89亿元，剔除四个Non-GAAP调整项目的影响后的净利润激增为53.62亿元，其中因可转换可赎回优先股公允价值变动损失而调增净利润540.72亿元。
投资者特别是机构投资者和编制者普遍对此持欢迎和支持态度，认为Non-GAAP 业绩指标在很多情况下可以纠正IFRS或GAAP不适时宜的规定所造成的对企业经营业绩的扭曲甚至歪曲，这些补充披露可以让外部人士更好地了解管理层如何评估近期业绩，并预测未来的业务前景。
第三，参考可转换公司债券会计处理。
可转换可赎回优先股和可转换公司债券均为同时具有“债”和“权”性质的复合金融工具，因此可转换可赎回优先股的初始计量及后续计量可参考可转换公司债券的会计处理。
初始确认时将可转换可赎回优先股拆分为债务和权益两个部分分别列示。
负债成分的公允价值是未来现金流量按一定利率折现的现值，实际发行收入扣除负债成分的差额确认权益成分的公允价值。
发行费用根据负债成分和权益成分的公允价值比例进行分配。
由于小米在2019年之前公司已经合格上市，此时所有优先股将转化为普通股，不满足优先股条款中对于可赎回权的规定，因此，初始确认金融负债公允价值时将不会考虑本金的折现，只涉及每年分派的股息。
计算负债公允价值的折现率最佳参考为同企业或同行业无转换权的普通优先股的实际利率，但由于优先股并未在二级市场上公开交易，相关资料无法直接获取，因此，可以参考发行优先股前一年即2009年金融市场平均投资报酬率12%用做初始计量的折现率。
将此会计处理应用到小米发行的A系列可转换可赎回优先股，2010年9月28日发行102500000股A系列优先股，每股面值0.10美元，募集资金总额10250000美元。
按照年利率8%计算未来八年每年应支付股息820000（10250000×8%）美元，按2009年12%的市场平均投资回报率折现，则优先股初始计量负债公允价值为4072940（820000×（F/A，12%，8））美元。
预计上市前只有极少数股东会在达到可转换条件后行使转换权，因此初始确认时忽略未来减少支付已转换为普通股的优先股股息的影响，待实际发生转换时通过“应付债券—利息调整”调整负债账面价值即可。
同时计入其他综合收益的金额为6177060（10250000-4072940）美元。
由于小米将发行可转换可赎回优先股的发行费用计入当期损益，此处忽略发行费用对负债和权益公允价值的影响。
2010年12月31日，借记财务费用122188.20（4072940×12%×3/12）美元，贷记应付利息205000（10250000×8%×3/12）美元，借记差额82811.80美元计入利息调整。
此时应付债券期末摊余成本为3990128.20（4072940-82811.8）美元。
随后每年年末会计处理与上述相同。
从2010年10月1日至2015年2月27日，每年计提财务费用，应付利息及两者差额应付债券账面价值如表1所示。
2015年2月27日416706股A系列优先股转换为每股面值为0.000025美元的B类普通股。
部分转股后，上市前每年应付利息减少为816666.32（10208329×8%）美元。
假设小米公司合理预计将于2018年年末合格上市，則负债公允价值重新预计为2480215.61（816666.32×（F/A，12%，4））美元。
因此在2015年部分优先股转为普通股时应贷记利息调整为210197.37（2480215.61-2270018.24）美元，并按比例冲销应付债券面值及其他权益工具（6177060×416706/102500000），相应增加股本和股本溢价。
2015年12月31日，借记财务费用248021.56（2480215.61×12%×10/12）美元，贷记应付利息680555.29（10208329.40×8%×10/12）美元，借记差额432533.73美元计入利息调整。
此时应付债券期末摊余成本为2047681.88（2480215.61-432533.73）美元。
