基础设施建设的融资与管理

基础设施建设资金管理制度

一、总则

为规范基础设施建设资金的管理和使用，保障资金安全，提高资金利用效益，特制定本制度。

二、资金来源

（一）基础设施建设资金主要来源包括：

1. 国家和地方政府的专项基础设施建设资金拨款；

2. 社会投资者和民间资本的投资；

3. 贷款融资；

4. 其他合法、合规的资金来源。

（二）各类资金必须按照相关法规和政策规定的程序依法合规到位，不得挪作他用。

三、资金管理主体

（一）国家和地方政府是基础设施建设资金的主要管理主体，负责统筹规划、拨付、使用和监督各类基础设施建设资金。

（二）国家和地方政府可以设立专门的基础设施建设资金管理机构，负责具体的资金拨付、使用和管理工作。

（三）社会投资者和民间资本应设立专门的财务管理部门，负责基础设施建设资金的管理和使用。

四、资金管理原则

（一）合法合规原则。所有基础设施建设资金的取得和使用必须符合相关法律法规和政策规定。

（二）专款专用原则。各项基础设施建设资金必须专项用于相应的基础设施建设项目，不得挪作他用。

（三）效益最大化原则。各项基础设施建设资金必须最大限度地提高利用效益，确保资金使用的安全和有效。

（四）审计监督原则。对基础设施建设资金的使用情况进行严格的审计监督，确保资金使用合法合规、规范有序。

五、资金管理程序 （一）预算编制和审核。各类基础设施建设项目必须编制详细的预算，经相关部门审核通过后方可启动。

（二）资金拨付。各类基础设施建设资金必须按照相关程序和程序拨付到位，确保资金及时到位，杜绝拖欠。

（三）资金使用。各类基础设施建设资金必须按照预算和合同约定的用途使用，不得私自挪用或滥用。

（四）资金监督。各级政府部门和社会各界必须加强对基础设施建设资金的监督和管理，确保资金使用合法合规。

六、资金管理责任

（一）国家和地方政府负有对基础设施建设资金的管理和监督责任，必须做到严格控制资金拨付，确保资金安全。

（二）各类资金管理机构和社会投资者、民间资本负有对基础设施建设资金的管理和使用责任，必须加强内部控制，杜绝违规行为。

实用标准文案

精彩文档 公共基础设施融资方式研究

2008年11月5日，在各国经济全面陷入危机的国际环境下，中国政府果断宣布经济刺激计划，两年内中央财政投资1.18万亿带动地方政府和民间投资总额4万亿。经过一年多的实施，经济刺激政策取得了良好的效果，但在政策实施过程中，地方政府和民间资金难以按时到位、地方投资存在盲目建设、低效投资等现象都制约了中央政策的实际效果。如何全面贯彻中央政策，探索有效的公共基础设施融资方式，成为各级地方政府亟待解决的重要问题。

一、公共基础设施融资的基础理论

基础设施是指为社会生产和居民生活提供公共服务的物质工程设施，是用于保证国家或地区社会经济活动正常进行的公共服务系统。“基础设施”不仅包括公路、铁路、机场、通讯、水电煤气等公共设施，还包括教育、科技、医疗卫生、体育、文化等社会事业即“社会性基础设施”。

（一）基础设施投资主体及其分类

基础设施按不同投资主体可分为经营项目和非经营项目。经营项目又分为纯经营性项目和准经营性项目。纯经营性项目包括收费高速公路、收费桥梁、收费隧道，其投资主体为全社会投资者。准经营性项目包括轻轨、自来水厂、煤气厂、地铁、垃圾焚烧厂以及收费的文化、医疗、教育和体育等，这些都应以社会投资为主，政府适当补贴为辅。非经营性项目则包括敞开式城市道路、公园和公共绿化等公共物品，这些都以政府投入为主、民间资本介入为辅。

政府部门对基础设施的管理上应分清“哪些该管，哪些不该管”，对于不同的投资项目采取不同的政策。（1）对于非经营性项目，政府应管。主要由于它没有回报。（2）对于准经营项目客观存在兼有公益性和商业性，不能要求它完全按商业化运作，由政府承担其公益性部分的补贴，比如税收返还，财政补贴或其它的补偿方式。（3）对于纯经营项目政府绝不插手，而是应建立公平的竞争机制。(见表1)

表1 公共基础设施的分类

项 目 项目属性 市政、公用基础设施实例 投资主体

经营性项目 纯净经营性项目 收费高速公路、收费桥梁、收费隧道 全社会投资者

基础设施融资模式及特征

A模式 B模式 C模式

(项目融资) D模式

政府部门 国有企业 租赁合同 特许合同

投融资主体 政府投资 政府投资 政府投资 政府投资 民间资本为主 多元化投资

投资决策 部门内部到政府 通过上级部门 公共机构与经营者谈判 公共机构与经营者谈判 项目公司 多元化投资

资本融资 政府预算 财政和政府债务融资 主要是政府融资 主要是经营者自行融资 项目融资 企业融资

经常性融资

（运营部分） 政府预算 财政和政府债务融资 经营者自行融资 经营者自行融资 项目融资 企业融资

经营与维护 政府 国有企业 经营者 经营者 项目公司 股份制公司

风险承担者 政府 国有企业 经营者 经营者 项目公司 股份制公司

A1模式是财政资金

A2模式往往是城投债

B模式例如申通地铁

C模式可以细分几种模式.

1． BOT模式，就是建设-经营-转让.

2． TOT模式，就是直接经营-期满移交.

3． TBT模式，TOT为辅，为了促成BOT.

4． PPP模式，签订特许合同，由特殊目的公司负责筹资,建设和经营.PPP模式又可细分为三种模式.

(1) BTO模式

(2) SB-O-T模式，又称前补贴模式.

(3) B-SO-T模式,又称后补偿模式.

D模式最主要的运作方式之一是基础设施企业进行股份制改造。

基础设施投融资管理办法摘要

本文档旨在介绍基础设施投融资管理办法，包括定义、目的、适用范围、主要内容以及实施要求等方面。

一、定义

基础设施是指对国民经济及社会发展具有重要作用，为人民群众生产生活提供基本保障的公益性项目。基础设施投融资管理办法是针对基础设施领域进行投资和融资管理的规范和指南。

二、目的

基础设施投融资管理办法的目的是加强基础设施投融资管理，推动基础设施建设和运营，提高基础设施的质量和效益，促进经济社会的可持续发展。

三、适用范围

本办法适用于所有涉及基础设施投融资活动的主体，包括政府部门、企事业单位、金融机构、投资者等。四、主要内容

1. 投融资管理体系

建立健全基础设施投融资管理体系，明确投融资管理的组织架构、职责分工、决策程序等。该体系应包括投融资政策制定、项目评估与筛选、合同管理、财务监督等方面内容。

2. 投资环境

改善投资环境，包括简化投资手续、提供优惠政策、优化政府服务等。鼓励民间投资参与基础设施建设，提供公平竞争的机会。

3. 项目规划和评估

对基础设施项目进行规划和评估，确保项目的合理性和可行性。项目规划包括项目选址、规模选择、建设方案等内容；项目评估包括投资回报率、风险评估、社会效益评估等。

4. 融资渠道和方式

多渠道、多元化的融资方式是基础设施投融资的关键。鼓励发行债券、股权融资、银行贷款、PPP（政府与社会资本合作）等方式，满足基础设施建设的资金需求。同时，加强金融创新，提高融资效率。5. 合同管理与风险控制

建立有效的合同管理机制，明确双方权利和义务，规范各种合同的签订和履行。同时，加强风险管理和控制，防范各类风险。

五、实施要求

1. 政府主导

政府在基础设施投融资过程中起到主导作用，应制定相应的政策和策略，提供必要的资源支持。

2. 市场化运作

推动基础设施投融资向市场化方向发展，加强市场监管和竞争机制的建设。

3. 风险管理

加强风险管理，建立风险评估和预警机制，防范和化解各类风险。

4. 信息公开