下载文档原格式
法人金融机构盈利状况的调查与分析存贷利差持续收窄的背景下，法人金融机构如何保障盈利的稳定性。
本文通过对市13家法人金融机构盈利状况的调查，分析法人金融机构盈利结构变化存在的特点，并结合变化特点对当前法人金融机构盈利能力做出评价，研提相关意见建议。
一、法人金融机构利润变化特点截至2020年9月末，辖内法人金融机构净利润53765.46万元，同比减少16253.96万元，降幅23.21%。
分机构类型看，7家农商行净利润48598.92万元，同比减少14490.01万元，降幅22.97%；6家村镇银行净利润5166.55万元，同比减少1763.94，降幅25.45%。
1.利息净收入小幅下降，利息收入出现“此消彼长”。
截至2020年9月末，法人金融机构利息净收入29632.37万元，同比减少9264.37万元，降幅3.88%。
从收入端看，法人金融机构利息收入385864.62万元，同比增长17459.61万元，增幅4.74%。
其中，贷款利息收入277460.46万元，同比增长23338.57万元，增幅9.18%；债券投资利息收入49496.94万元，同比增长17979.13万元，增幅57.04%；同业往来利息收入45313.37万元，同比下降15982.59万元，降幅26.07%。
从支出端看，法人金融机构利息支出156232.25万元，同比增加26723.99万元，增幅20.63%。
其中，存款利息支出140558.46万元，同比增长22123.87万元，增幅18.63%；同业业务支出11761.58万元，同比上升2065.11万元，增幅21.30%。
2.投资收益大幅上升，其他投资收益占绝对比重。
截至2020年9月末，法人金融机构投资收益28546.17万元，同比增长10361.38万元，增幅56.98%。
其中，长期股权投资收益1043.47万元，同比减少700.61万元，占投资收益比3.66%；其他投资收益（以债券投资买卖差价收入为主）27502.7万元，同比增加11061.99万元，占投资收益比96.34%。
地区金融机构调研报告模板地区金融机构调研报告一、调研目的本次调研的目的是了解特定地区的金融机构的运营情况、业务特点以及面临的挑战和机遇，为相关方提供决策参考。
二、调研方法1. 线上调研：通过互联网搜索、阅读官方网站、财务报表等，获取金融机构的基本情况和运营数据。
2. 线下调研：与金融机构的管理层、业务人员进行面对面的访谈，了解其业务发展状况、市场定位、竞争优势等。
三、调研对象本次调研主要关注特定地区的金融机构，包括商业银行、证券公司、保险公司等。
四、调研结果1. 金融机构的基本情况本地区的金融机构数量较多，覆盖了各个行业和领域。
主要的商业银行包括国有大型银行、股份制银行和城市商业银行等。
证券公司也比较集中，在行业中具有一定的竞争优势。
保险公司则主要以国有大型保险公司为主。
2. 金融机构的运营情况2.1 商业银行：报告期内，商业银行的资产规模继续扩大，不良贷款率保持在较低水平。
个人贷款业务是主要的收入来源之一，个人住房贷款和消费信贷业务增长迅速。
2.2 证券公司：证券公司的经营状况相对较好，营业收入和净利润呈现稳步增长。
公司主要通过股票交易业务和承销业务获得收入。
2.3 保险公司：保险公司的保费收入增长较为平稳，但保险行业的资本运作和利润率仍面临一些挑战。
保险公司鼓励创新产品和服务，开拓新的市场。
3. 金融机构的业务特点3.1 商业银行：商业银行在个人贷款、企业贷款方面具有一定的优势，多元化金融服务也是其特点之一。
3.2 证券公司：证券公司提供的股票交易、证券承销等服务使其成为投资者首选，市场份额较大。
3.3 保险公司：保险公司的长期险产品和保险服务是其主要业务，同时也在不断创新，推出适应市场需求的新产品。
4. 金融机构面临的挑战和机遇4.1 挑战：面对经济下行压力和外部环境变化，金融机构需要适应市场需求的变化，提高风控水平，防范市场风险。
4.2 机遇：金融科技的发展和政策的支持为金融机构带来了机遇，金融机构可以通过技术创新和业务拓展获得更多的市场份额。
２０１９年８月１７日人民银行改革贷款利率定价形成机制，要求新发放贷款参照ＬＰＲ定价。
随后又要求在２０２０年３－８月将存量贷款定价之锚逐步由贷款基准利率切换至ＬＰＲ，信贷市场定价市场化程度进一步提升。
面对ＬＰＲ定价的新形势，地方法人金融机构从组织机构、内控制度、基础设施等方面配套ＬＰＲ定价，并稳步推进贷款参照ＬＰＲ定价，但还存在着一些问题值得思考。
一、地方法人金融机构贷款参照LPR 定价中存在的主要问题（一）机构和人员的缺位影响了贷款利率的市场化随着利率市场化改革步入深水区，资金特别是贷款定价越来越重要，成为银行的核心竞争力和重要的经营管理能力，具有长远的战略意义。
但目前，地方法人金融机构贷款利率定价的机构和人员却与这种形势相差较远相形见绌。
一是多部门联合参与的委员会这种贷款利率定价机构的设置，虽然能够集思广益步调一致，但其多部门参与的责任不明确，研究不专一，工作不深入的缺陷比较明显，不利于贷款利率定价工作的专业化、市场化。
尤其是有的机构仅将最接近市场的资金运营部门作为定价的普通一份子，有的甚至不是定价部门，不利于及时、真切的将ＭＬＦ、ＴＭＬＦ、Ｓｈｉｂｏｒ、隔夜利率、七天拆借利率等金融市场利率真正运用到贷款利率定价中，也不利于贷款定价的市场化。
同时定价委员会将定价办公室设在财务部门或信贷部门，而没有设立专门的利率定价部门，财务部门重点关注的是财务开支及盈利考核，信贷部门重点关注的是实际执行利率和风险覆盖情况，都不能专注定价，关注市场，不能将资金市场上的利率和本行贷款利率相挂钩，没有因资金市场利率变动而相应调整贷款利率，也没有形成短期市场利率转换中长期贷款利率的机制，市场利率有效传导机制并没有形成，不利于做好做实做专贷款利率定价工作。
二是贷款利率定价需要有既懂信贷及金融市场业务，又懂财务分析及计算机信息技术、还懂英语及模型等的专业人才，但目前地方法人金融机构严重缺乏这种人才，并且现在的这种机构设置也不能为这种人才的培养、成长提供有利的环境，使贷款利率定价说是各部门负责人负责，其实并没有具体人负责、具体人操作、具体人管理，这也影响了贷款利率定价的市场化和专业化。
分析目前中国金融市场的状况中国金融市场是全球最大的金融市场之一，对国家经济发展起着重要的支持和推动作用。
本文将从宏观经济、金融机构、金融产品和市场监管等方面对目前中国金融市场的状况进行分析。
一、宏观经济状况当前中国经济保持了稳定增长的态势，国内生产总值（GDP）稳步增长，人均收入不断提高，居民消费水平逐渐提升。
这为金融市场提供了良好的基础和广阔的发展空间。
二、金融机构状况1.商业银行：中国的商业银行是金融市场的核心机构，其资产规模和业务范围不断扩大。
商业银行通过向实体经济提供贷款和融资支持，推动了经济的发展和企业的创新。
2.证券市场：中国证券市场包括上海证券交易所和深圳证券交易所。
随着资本市场改革的推进，中国的证券市场逐渐成为全球投资者关注的热点。
股票、债券和基金等金融产品的交易活跃度不断提高。
3.保险业：中国的保险市场规模庞大，保险公司的数量和业务规模不断增加。
人们对保险产品的需求也在不断增长，保险业已成为金融市场的重要组成部分。
三、金融产品状况1.股票市场：中国的股票市场经历了多次改革和调整，目前呈现出相对稳定的发展态势。
投资者可以通过购买股票来分享企业的成长和盈利。
2.债券市场：中国的债券市场规模庞大，包括政府债券、企业债券和金融债券等多种类型。
债券市场为投资者提供了相对稳定的收益和风险分散的机会。
3.基金市场：中国的基金市场逐渐成熟，包括股票基金、债券基金、货币基金等多种类型。
基金产品的多样性和风险分散的特点吸引了大量投资者的关注。
四、市场监管状况中国金融市场的监管体系逐渐完善，监管力度也在不断加强。
监管机构通过制定各类规章制度和政策，加强市场监管和风险防范，维护金融市场的稳定和健康发展。
总结起来，目前中国金融市场的状况总体良好，宏观经济保持稳定增长，金融机构规模扩大，金融产品多样化，市场监管力度加强。
然而，金融市场也面临一些挑战，如金融风险的管控和金融科技的应用等。
未来，中国金融市场将继续积极推进改革开放，提高金融市场的国际化水平，为经济发展和社会进步做出更大贡献。
我国金融市场的现状分析引言概述：我国金融市场作为国民经济的重要组成部分，对于经济的发展和稳定起着至关重要的作用。
本文将从五个大点来分析我国金融市场的现状，包括金融机构的数量和规模、金融市场的发展水平、金融产品和服务的创新、金融监管的改革和金融市场的国际化程度。
正文内容：一、金融机构的数量和规模1.1 我国金融机构的数量呈现快速增长的趋势。
随着金融市场的不断发展，我国金融机构的数量不断增加，包括商业银行、证券公司、保险公司等。
1.2 金融机构规模不断扩大。
随着金融市场的深化，我国金融机构的资产规模逐年增加，具备更强的资金实力和风险承受能力。
二、金融市场的发展水平2.1 证券市场的发展迅速。
我国证券市场的规模不断扩大，交易制度日趋完善，市场参与者增多，投资者的风险意识和投资理念也在提高。
2.2 保险市场的增长稳定。
我国保险市场经历了快速发展的阶段后，逐渐进入稳定增长期，保险产品种类丰富，保险服务质量提升。
2.3 期货市场的发展潜力巨大。
我国期货市场的发展相对滞后，但随着金融市场改革的推进，期货市场的发展潜力巨大。
三、金融产品和服务的创新3.1 金融科技的应用推动创新。
随着科技的不断进步，金融科技的应用推动了金融产品和服务的创新，包括移动支付、互联网金融等。
3.2 金融机构积极推出创新产品。
为了满足不同投资者的需求，金融机构积极推出创新产品，如股权基金、债券基金等。
3.3 金融服务的个性化和定制化。
随着金融市场的发展，金融机构提供的金融服务越来越个性化和定制化，更好地满足了客户的需求。
四、金融监管的改革4.1 监管体系不断完善。
为了适应金融市场的发展和创新，我国金融监管体系不断完善，加强了对金融机构和金融市场的监管力度。
4.2 风险控制和防范体系建设。
金融监管部门加强了对金融风险的监测和评估，建立了风险防范体系，提高了金融市场的稳定性和安全性。
4.3 监管科技的应用推动监管创新。
金融监管部门积极应用监管科技，如大数据、人工智能等，推动监管创新和效率提升。
我国金融市场的发展现状与问题.txt生活是过出来的，不是想出来的。
放得下的是曾经，放不下的是记忆。
无论我在哪里，我离你都只有一转身的距离。
金融市场是市场经济国家的一个非常重要的子市场，也是一国金融体系的重要组成部分。
发展成熟的金融市场不仅能够满足各经济主体多元化、多层次的融资需求，而且对金融体系乃至经济体系的稳定、健康运行发挥着十分重要的作用。
金融市场的概念有广义和狭义之分。
广义的金融市场是指所有金融交易及资金融通的总和，狭义的金融市场是指进行金融产品买卖交易的场所。
通常所说的金融市场主要指后者，本文从狭义金融市场的角度对我国金融市场发展状况进行分析研究。
一、我国金融市场的发展现状随着社会主义市场经济的发展和金融改革的不断深入，我国的金融市场有了长足的发展，逐渐形成了由货币市场、资本市场、外汇市场、黄金市场和期货市场等构成的，具有交易场所多层次、交易品种多样化和交易机制多元化等特征的金融市场体系，为推动国民经济发展、支持国家宏观调控实施、推进国有企业和金融改革、稳步推进利率市场化和完善人民币汇率形成机制、防范系统性金融风险和维护金融稳定发挥了重要作用。
（一）货币市场已成为中央银行进行宏观调控的重要平台，也是各类金融机构调节资金头寸、管理流动性和进行资产投资的主要场所。
货币市场基准利率（Shibor）的培育和建设有利于促进金融机构提高自主定价能力，指导货币市场产品定价，完善货币政策传导机制，推进利率市场化。
近年来，在银行体系流动性偏多、货币信贷扩张压力较大、物价不断攀升的形势下，人民银行通过与存款准备金等对冲工具搭配使用，在银行间债券市场上灵活开展公开市场操作，加大回收银行体系流动性的同时，缓解商业银行季节性支付清算压力。
2007年，人民银行累计发行中央银行票据4.07万亿元，正回购操作1.27万亿元。
通过中央银行票据和开展正回购操作当年收回银行体系流动性1.02万亿元，相当于2007年10次上调存款准备金率共5.5个百分点冻结流动性的1/2。
利率市场化条件下的商业银行利率定价现状及能力分析论文利率市场化条件下的商业银行利率定价现状及能力分析论文【摘要】2012年来央行多次降息并扩大利率浮动区间，标志着我国利率市场化进程的加速。
利率市场化会赋予商业银行更大的自主定价权，但利率风险也会相应增加。
本文首先阐述了我国商业银行在利率市场化进程不断加深下的利率定价现状，包括利率定价机制建设情况、人民币存贷款利率定价方法、内部利率定价机制，并就商业银行当前的利率定价能力进行了简单分析。
【关键词】商业银行利率市场化利率定价一、我国商业银行利率定价现状随着利率市场化改革的推进，商业银行利率定价能力的差别也逐渐凸显。
大型商业银行和部分股份制银行，在定价组织架构、制度建设和管理方式等方面都相对健全。
而一些中小商业银行和农村信用社等机构的定价方法则较为粗放，目前基本上是简单参照央行公布的基准利率进行上下浮动，并未科学制定和使用定价模型。
(一)利率定价机制中国银监会发放的同业问卷调查结果表明，国有四大商业银行利率定价管理主要以资产负债部或财务会计部门为核心，制定统一的利率管理办法，日常定价管理实行统一管理与分级授权相结合，业务部门和分支机构在总行利率授权范围内执行利率定价政策，管理制度比较健全。
以招商、中信为代表的全国股份制商业银行，建立了以资产负债管理委员会、计划财务部门为核心的利率定价管理组织体系，统一制定产品定价政策。
以浙江稠州银行、河北武强农村信用社为代表的小型金融机构，主要由总部根据中国人民银行贷款基准利率和市场竞争情况，制定利率政策，分支机构负责贯彻执行，并未建立完善的利率管理办法、内部授权制度及相应的利率定价模型。
(二)人民币存贷款定价方法(1)贷款定价方法。
由于我国贷款利率放开上限较早，大部分商业银行已经形成了自身的贷款定价机制。
国有商业银行中，工商银行开发了RAROC定价模型;建设银行开发了EVA定价模型，采用标准化定价与综合定价相结合的定价策略;中国银行以成本加成为基础开发贷款定价模型，公司贷款和贸易融资已实现依照定价模型计算出的参考价格对外报价。
地方法人金融机构定价能力现状研究
摘要：利率市场化改革改变了基准利率的决定方式，通过有序推进的基准利率形成机制逐渐放宽目前受到央行管制的基准利率范围，并最终建立完备的市场化利率形成与传导体系。
对于商业银行而言，面对利率市场化改革，既存在机遇又面临挑战，特别是地方法人金融机构。
本文对地方法人金融机构的定价能力现状及其对利率市场化改革的承受能力进行了探讨。
关键词：利率市场化地方法人金融机构定价能力
一、多变的经济金融环境，给地方法人金融机构带来挑战
利率市场化改革需要完善的金融市场、健全的监管制度、健康的商业银行体系等诸多条件，但最重要的是稳定和良好的宏观经济环境。
（一）经济下行压力较大
（二）宏观调控影响银行体系的稳健性
（三）新的监管标准增加地方法人金融机构的经营压力
2012年以来，中国银监会根据巴塞尔协议Ⅲ确定了银行资本和流动性监管新标准，提高了资本充足率、杠杆率、流动性、贷款损失准备等监管标准，其中对于中小银行的资本充足率要求从10%提高到10.5%，建立了更具前瞻性的、有机统一的审慎监管制度安排。
这就要求地方法人金融机构进一步调整其资产负债，经营压力不断增加。
二、地方法人金融机构定价能力现状
（一）地方法人金融机构利率定价机制还处于初级阶段
随着利率市场化改革的稳步推进，山西省不少地方法人金融机构为适应改革需要，建立了利率定价管理办法，将利率管理开始纳入业务管理范畴。
但从调查看，这些法人机构在利率管理方面只是成立了由与利率管理相关部门负责人组成的委员会，没有专门的机构负责，利率日常管理隶属于某个内设部门。
如农村信用社等利率日常管理隶属于信贷管理部门;城市商业银行则隶属于计划财务部门。
利率定价管理委员会成员单位主要由行领导、公司业务、零售业务、信贷管理、风险控制、会计财务、稽核等部门负责人组成，主要职责是负责本行利率定价的领导和决策，并对利率日常管理进行业务指导和监督。
（二）地方法人金融机构定价方法相对简单
总体看，山西省辖内银行业金融机构在利率市场化改革中，针对自身经营特点，逐步建立起了利率定价机制，制定了利率定价管理办法，出台了利率定价标准等制度，积极应对利率市场化改革。
股份制商业银行利率定价依托于上级行利率定价管理体系，实现了利率定价制度化、流程化;地方法人机构由于自身条件限制和市场定位的特点，利率定价机制建设还不够完善，只是用相对简单的方法，对不同额度、期限和风险程度的贷款进行定价，但缺乏对
各自成本的核算，识别、量化和管理利率市场风险的能力仍然较弱，风险溢价主要靠经验判断。
如一些法人机构建立的贷款业务定价制度，是采用基准利率加点定价方法和分类差别浮动利率定价方法。
（三）利率定价人才培养滞后，利率定价能力明显不足
一是地方法人金融机构缺少熟悉利率定价的专业人才，对浮动利率定价机制的形成、具体浮动利率标准的确定及资金成本的测算等相关业务知识知之甚少。
二是仍然使用传统的手工计算定价，没有建立电子化利率定价系统，以贷款企业的信用等级作为贷款定价主要甚至唯一的指标，主要采用基准利率加点和分类差别浮动利率定价方式，计算较为复杂的成本加成定价方法则不被采用。
三、利率市场化发展，增加地方金融机构生存压力
利率市场化后，商业银行需要在扩大市场份额与提高盈利能力之间求平衡，势必引发恶性竞争。
而抗风险能力较弱的地方金融机构因其先天不足以及制度因素的存在，将面临更大的风险。
（一）利润压力不断增大
在利率市场化进程中，虽然存款基准利率下降，但地方法人机构由于规模小，品牌知名度低，资金实力不够雄厚，结算工具单一，在市场竞争中处于劣势，为争取市场存款份额，地方法人机构对存款利率实行“一浮到顶”，以价格取胜，无形加剧了存款利息支出。
在存款成本上升的同时，贷款竞争更加激烈。
根据调查，地方法人金融机构贷款利率执行上浮的贷款占其贷款总额90%左右，利差收窄导致净利息收入进一步减少。
虽然山西省已于2015年3月成立了市场利率定价自律组织，但对当前银行间过度的价格竞争的调节作用还有待进一步观察。
因此，地方法人金融机构利润空间不断缩小，盈利能力也将面临考验。
（二）风险管理挑战加大
近两年来，同业拆借市场和债券回购市场利率的较大波动已经让不少地方法人金融机构切身体会到了利率风险的影响，甚至还给一些机构带来了损失。
地方法人金融机构应开发各类新金融产品，及时转移、消解和防范各类风险势在必行。
利率市场化后，由于收益与风险分布的不可预期波动，资金的趋利性被放大，使得资金在金融市场与商业银行之间的流动更具随机性，加剧了存贷款的期限错配，从而使地方法人金融机构资产和负债的利率敏感性发生不可预料变化的概率增大了，流动性管理更加困难。
此外，地方法人金融机构难以对客户违约概率和违约损失程度进行精确测量，从而难以量化风险成本和费用分摊，因而信用风险管理能力挑战也随之加大。
四、政策建议
（一）提高利率管理水平和定价能力
一方面，为了防止过度竞争，央行和银监会应当建立银行同业定价协调机制，同时建立健全银行间市场的信用风险缓释工具。
另一方面，地方法人金融机构应根据自身资产负债结构、网点结构布局、业务和盈利模式、客户特点等具体情况，制定符合自身实际的经营和定
价策略，充分运用好定价区间和利率浮动幅度，提升自身利率定价能力和利率管理水平。
（二）强化风险管理能力
地方法人金融机构要进一步加强研究，以应对宏观调控带来的各种风险。
一是要建立前瞻性的风险管理体系。
以周期为基础来评估信贷，在整个周期内估计信贷项目的违约概率。
在风险管理中尝试使用“压力测试”，预期未来可能发生的风险状况，并以此制定相应地措施。
二是建立信贷资产风险承担机制。
主要包括三个方面：其一，将信贷资产证券化，从而改变风险结构，达到转移风险的目标;其二，建立利率风险预警机制，及时跟进利率市场趋势，并根据上升或下降趋势，分析利率变动所带来的影响，及时调整对利率较为敏感的资产负债结构。
其三，通过调整资产负债结构，建立利率风险应对机制，加强资产负债管理。
（三）强化市场价格导向，建立健全利率定价机制
一是有效运用市场利率导向作用，在上行周期实施浮动利率策略，在下行周期实施固定利率策略;二是实施差异化个性定价策略，细分市场和客户，针对不同客户，根据其信用程度、资金用途等，为其量身定做“利率套餐”，实施“一户一价”、“一户一策”;三是有效进行成本管理，对资金成本、经营成本、管理成本、风险成本等详细测算，加大成本控制力度，提高利率定价的准确性和科学性;四是运用FTP价格引导产品营销，组合营销盈利能力较强的金融产品和项目，提升价值收益率，提高抵抗市场风险的能力。
（四）加快人才培养，应对利率市场化
只有拥有一批高素质的利率风险定价管理人员和管理队伍，才能准确核算资金来源，平衡资金运用之间的成本关系，以及地方法人金融机构、存款人、借款人三者之间的利益关系，并且敏锐分析市场变化和客户需求。
因此，地方法人金融机构必须构建有效的激励约束机制，提高从业人员专业性，才能在激烈的竞争中谋得发展。
参考文献：
[2] 金玲玲，朱元倩，巴曙松.利率市场化对商业银行影响的国际经验及启示.农村金融研究，2012（1）.。
