中国银行间市场交易商协会公告[2013]8号--关于中国银行间市场交

中国银行间市场债券回购交易主协议（2013版）通用条款为促进债券回购交易的顺利开展，明确交易双方的权利义务，维护交易双方的合法权益，根据《中华人民共和国合同法》等法律法规，交易双方在平等、自愿的基础上签署主协议。

第一条协议的构成与效力等级（一）交易双方关于债券回购交易的协议（简称“本协议”）由以下部分构成：1、通用条款；2、适用的特别条款；3、适用的补充协议（若有）；及4、交易有效约定。

上述第1项和第2项构成中国银行间市场债券回购交易主协议（简称“主协议”）。

（二）对本协议下每一笔质押式回购而言，主协议、补充协议和该笔质押式回购的交易有效约定构成交易双方之间就该笔质押式回购的完整协议；对本协议下的全部买断式回购而言，主协议、补充协议和交易有效约定构成交易双方之间就全部买断式回购的单一和完整的协议。

（三）通用条款与适用的特别条款不一致的，适用的特别条款有优先效力；补充协议与主协议不一致的，补充协议有优先效力；就一笔具体交易而言，在主协议、补充协议和交易有效约定出现不一致时，效力优先顺序如下：交易有效约定、补充协议、主协议。

第二条主协议的适用（一）交易双方在签署主协议之后达成的交易适用主协议。

（二）除非中国法律要求或交易双方另有约定，交易双方在签署主协议之前达成的债券回购交易不适用主协议。

第三条声明与保证交易一方在签署主协议及补充协议之时向另一方做出下列声明与保证，除本条第1项下的声明与保证视为在本协议签署后的每日重复作出外，其他各项声明与保证视为在每笔交易达成及根据本协议的约定履行支付或交付义务之日重复作出：1、其系根据成立地法律合法成立并有效存续；2、其有权并已获充分和必要的授权签署本协议（及其为一方的与本协议有关的任何其他文件），并履行其在本协议（及其为一方的与本协议有关的任何其他文件）下的义务，上述行为不违反任何适用于其的法律、公司章程与协议；3、其已经取得签署和履行本协议所需的政府机关、监管机构的同意（若适用）；4、以其名义达成和签署本协议的人员已获得充分和必要的授权；以其名义或代表其从事交易的人员，均已获得充分和必要的授权，且通过了相关的业务培训并获得了相关机构颁发的资格证书，前提是前述业务培训和资格证书为从事相关交易所必需；5、其在本协议下的义务构成对其合法、有效且有约束力的义务；6、其没有持续存在任何违约事件或潜在违约事件，且就其所知，没有任何针对其的终止事件已经产生和持续存在，也不会因其签署本协议或履行本协议下的义务而发生该等事件；7、没有任何针对其的诉讼、仲裁或类似事件已发生或正在发生，且该等诉讼、仲裁或类似事件将实质性地负面影响本协议的合法性、有效性或可执行性，或将实质性地负面影响其在本协议下履行义务的能力；8、为本款之目的，其提供的且在补充协议或交易有效约定中列明适用本款的文件及信息在所有实质性方面均真实、准确、完整；9、其具备独立评估交易风险的能力，能够对交易中所涉及的法律、财务、税务、会计和其他事项自行调查评估（不依赖另一方的意见），且充分认识并愿意承担交易风险，根据自身的利益和判断进行交易；10、除非其另行披露，其系代表自身而非代理任何第三方签署本协议并进行交易；11、其对根据本协议约定需要向另一方支付的款项、交付的债券拥有完整的所有权或处置权，并且未设定任何形式的第三方权益；及12、交易双方在补充协议中约定的其他声明与保证事项。

更多资料请访问.(.....)中国银行间市场交易商协会公告（[2011]7号）为进一步规范非金融企业债务融资工具的发行注册，提高发行注册工作效率和工作质量，交易商协会对《银行间债券市场非金融企业债务融资工具注册工作规程》进行了修订，并经2011年4月26日召开的第二届常务理事会第三次会议审议通过，现予以公布施行。

中国银行间市场交易商协会二〇一一年四月二十九日银行间债券市场非金融企业债务融资工具注册工作规程（2009年2月24日第一届常务理事会第三次会议审议通过，2011年4月26日第二届常务理事会第三次会议修订）第一章总则第一条为规范银行间债券市场非金融企业债务融资工具注册工作，根据《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》（中国人民银行令[2008]第1号）及中国银行间市场交易商协会（简称协会）相关自律规则，制定本规程。

第二条非金融企业债务融资工具（以下简称债务融资工具）发行注册实行注册会议制度，由注册会议决定是否接受债务融资工具发行注册。

第三条注册会议根据相关自律规则，对发行企业（简称企业）及中介机构注册文件拟披露信息的完备性进行评议，并督促其完善信息披露。

注册会议不对债务融资工具的投资价值及风险作实质性判断。

第四条协会秘书处设注册办公室，负责接收注册文件、对注册文件拟披露信息的完备性进行初步评议（简称初评）和安排注册会议。

第五条注册工作应遵循公平、公正、公开原则。

第二章注册办公室第六条注册办公室工作人员由协会专职人员和会员选派人员组成。

第七条注册办公室工作人员应符合以下条件：（一）坚持原则，公正廉洁，责任心强；（二）熟悉相关法律法规；（三）具有符合注册工作需要的知识结构和水平；（四）有2年以上相关工作经验；（五）协会秘书处要求的其它条件。

第八条注册办公室根据相关自律规则指引接收注册文件，要件齐备的，注册办公室应办理接收手续；要件不齐备的，予以退回。

第九条注册办公室在初评工作中可建议企业或中介机构补充、修改注册文件；可调阅中介机构的尽职调查报告或其他有关资料；可要求因未能尽职而导致注册文件拟披露信息不完备的中介机构重新开展工作。

中国银行间市场交易商协会文件中市协发〔2007〕第3号关于印发《中国银行间市场交易商协会议事规则（试行）》的通知各协会会员：《中国银行间市场交易商协会议事规则（试行）》（见附件）经协会第一届常务理事会第一次会议审议通过，现予以印发，自即日起施行。

附件：中国银行间市场交易商协会议事规则（试行）中国银行间市场交易商协会二七年十月二十三日〇〇附件：中国银行间市场交易商协会议事规则（试行）为健全中国银行间市场交易商协会工作制度，根据《中国银行间市场交易商协会章程》，特制定本规则。

本规则由协会秘书处负责解释。

本规则经2007年10月11日协会第一届常务理事会第一次会议表决通过。

会员代表大会议事规则一、会员代表大会是协会的最高权力机构，并行使以下职责：1、制定和修改章程；2、审议理事会工作报告和协会财务报告；3、选举和罢免协会理事、监事；4、审议通过会费的缴纳标准；5、审议决定协会的合并、分立、终止；6、决定其他应由会员代表大会审议的重大事项。

二、基本要求1、大会每四年召开一次，由理事会负责召集；理事会认为必要或由三分之一以上会员代表联名提议时，可召开临时会员代表大会；2、大会须有三分之二以上会员代表出席方能召开；3、各会员代表应指派其在协会指定的单位代表参会；单位代表因故不能参会的，应以书面委托书的形式委托其他人参会。

4、大会由会长主持；会长因故不能出席的，由执行副会长主持。

5、大会一般以会议形式召开，在特殊情况下，可采用通讯方式召开。

6、参会单位及人员对大会未对外公开披露的信息负有保密义务。

三、议事流程(一) 动议1、除讨论理事会工作报告和协会财务报告等常规事项外，大会其他议题均应有相应动议。

2、会员代表均有提出动议的权利。

3、协会秘书处可对会员反映强烈、较有普遍性的问题直接起草动议，也可以根据有关监管部门的指导意见起草动议。

4、动议必须符合协会章程，且在会员代表大会的职责权限之内。

5、会员代表提出动议的，必须以书面形式在大会召开3个工作日前向协会秘书处提交。

中国银行间市场交易商协会公告[2008]第6号——关于银行间市场交易商协会会员缴纳会费的公告
文章属性
•【制定机关】中国银行间市场交易商协会
•【公布日期】
•【文号】中国银行间市场交易商协会公告[2008]第6号
•【施行日期】
•【效力等级】行业规定
•【时效性】现行有效
•【主题分类】银行业监督管理
正文
中国银行间市场交易商协会公告
（[2008]第6号）
根据协会第一届常务理事会第二次会议决议，会议通过了《中国银行间市场交易商协会会员管理规则》和《关于协会会费收缴有关事项的议案》。

根据会议决议要求，现就协会会员缴纳会费的有关事项公告如下：
一、2007年11月30日前已成为协会会员的单位，其第一年度会籍自2007年9月3日起始，至2008年9月30日止。

这部分会员应于2008年9月30日前缴纳2008年第四季度年费，其金额等于该等级会员常规年费标准/4。

二、《会员管理规则》颁布实施后，每年1月1日至3月31日之间加入协会并缴纳会费的单位，视其已缴纳当年年费；每年4月1日至12月31日之间加入协会的单位，其该年度应缴纳会费等于该等级会员常规年费标准×当年实际入会月数/12。

中国银行间市场交易商协会关于进一步规范银行间市场货币经纪报价及数据展示有关事项的通知文章属性•【制定机关】中国银行间市场交易商协会•【公布日期】2023.09.11•【文号】•【施行日期】2023.09.11•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】银行业监督管理正文关于进一步规范银行间市场货币经纪报价及数据展示有关事项的通知各市场成员：为进一步加强货币经纪业务自律管理，维护银行间市场运行秩序，根据中国人民银行有关规定及《银行间市场货币经纪业务自律指引》（协会公告〔2022〕22号发布）等自律规则，现就进一步规范货币经纪报价及数据展示有关事项通知如下：一、本通知所称经纪数据，是指各货币经纪公司（以下统称“经纪商”）开展银行间市场货币经纪业务产生的报价和撮合成交信息。

货币经纪报价及经纪商通过金融信息服务商等机构平台（以下统称“经纪数据展示平台”）展示经纪数据，应当遵守本通知要求。

二、经纪商应当确保经纪数据的使用符合监管规定。

经纪商仅能根据交易机构的委托发布报价信息，不得私自修改交易机构报价，不得发布虚假报价，或在开盘等时点发布已失效的历史报价。

三、交易机构应当健全报价相关内控制度，对交易人员报价权限进行明确授权，或对交易人员报价进行审批，避免因内部授权问题引发交易纠纷。

四、交易机构应当明确影响执行交易的各项条件，并对执行交易意向以“*”进行标识：（一）对于实盘报价即可执行报价，交易机构对交易价格、交易数量均不作意向性标识，报价被交易对手方接受的，交易机构应当按照报价要素执行交易；（二）对于可部分执行报价，交易机构仅对交易数量作意向性标识或未明确交易数量，不对交易价格作意向性标识，报价被交易对手方接受的，交易机构应当按照所报价格及不低于市场惯例的最小交易量执行交易；（三）对于意向性报价，交易机构对交易价格作意向性标识，交易双方可对报价进行协商；在协商过程中交易机构提供新报价的，应为更优报价。

中国银行间市场交易商协会关于通过中国银行间市场交易商协会综合业务和信息服务平台开展集中信息披露业务有关事
项的通知
【法规类别】银行综合规定
【发文字号】协会公告[2017]33号
【发布部门】中国银行间市场交易商协会
【发布日期】2017.12.11
【实施日期】2017.12.18
【时效性】现行有效
【效力级别】行业规定
中国银行间市场交易商协会关于通过中国银行间市场交易商协会综合业务和信息服务平
台开展集中信息披露业务有关事项的通知
（协会公告〔2017〕33号）
为进一步完善银行间市场信息披露基础设施，不断提高信息披露质量和效率，中国银行间市场交易商协会（以下简称“交易商协会”）依据《中国人民银行金融市场司关于同意修订＜非金融企业债务融资工具信息披露规则＞的通知》（银市场〔2017〕27号）和《银行间债券市场非金融企业债务融资工具信息披露规则》（协会公告〔2017〕32号），组织中国外汇交易中心暨全国银行间同业拆借中心（以下简称“同业拆借中心”）、银行间市场清算所股份有限公司（以下简称“上海清算所”）和北京金融资产
交易所有限公司（以下简称“北金所”。

银行间市场经纪业务自律指引正文：----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------中国银行间市场交易商协会公告（[2013]18号）为加强银行间市场经纪业务自律管理，切实保护市场参与者的合法权益，促进市场健康有序发展，交易商协会组织市场成员制定了《银行间市场经纪业务自律指引》，于2012年12月25日经交易商协会第二届理事会第二次会议审议通过，并经中国人民银行备案同意，现予公布施行。

附件：银行间市场经纪业务自律指引中国银行间市场交易商协会二〇一三年十月二十八日附件：银行间市场经纪业务自律指引第一章总则第一条为规范银行间市场货币经纪业务行为，促进银行间市场规范健康发展，根据中国人民银行有关规定及《中国银行间市场交易商协会章程》和相关自律规定，制定本指引。

第二条本指引所称银行间市场货币经纪业务，是指经纪商接受交易商的委托，提供债券、金融衍生产品、票据、拆借、外汇等银行间市场相关经纪服务并收取相关经纪服务费的行为。

第三条本指引适用于从事上述银行间市场货币经纪业务的经纪商、交易商及相关从业人员。

经纪商是依法成立，经中国人民银行备案进入银行间市场开展业务的货币经纪公司。

交易商是指进入银行间市场，有资格以自有或代理的资金账户从事金融交易的各类金融机构。

第四条参与银行间市场货币经纪业务的机构及相关从业人员应自觉遵守和执行监管机构的有关规定，接受中国银行间市场交易商协会（以下简称“交易商协会”）的自律管理。

第二章内控制度和风险管理第五条经纪商应建立健全与业务相适应的内部控制机制和风险管理制度，制定业务操作规程、信息披露制度和道德操守规范等。

第六条经纪商应明晰前、中、后台的业务分工，建立完善的岗位责任制度，保证岗位设置符合业务需要和风险管理需要。

中国银行间市场交易商协会关于发布《中国银行间市场债券借贷交易主协议（2022年版）》的公告文章属性•【制定机关】中国银行间市场交易商协会•【公布日期】2022.06.10•【文号】中国银行间市场交易商协会公告〔2022〕12号•【施行日期】2022.06.10•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文中国银行间市场交易商协会公告〔2022〕12号关于发布《中国银行间市场债券借贷交易主协议（2022年版）》的公告为规范银行间债券市场债券借贷业务，保护市场参与者合法权益，根据中国人民银行《银行间债券市场债券借贷业务管理办法》（中国人民银行公告〔2022〕第1号），交易商协会组织市场成员和法律专家制定了《中国银行间市场债券借贷交易主协议（2022年版）》（以下简称《主协议》），经交易商协会第四届理事会第四次会议审议通过，并经中国人民银行备案，现予公布施行，并就有关事项公告如下：一、市场参与者应按照有关要求做好《主协议》签署工作。

二、《主协议》为开放式协议，采用多边签署模式，在签署方有效签署《主协议》后，《主协议》在该签署方与其他各签署方之间生效。

补充协议采用双边签署模式，已有效签署《主协议》的市场参与者之间，可按需签署补充协议。

三、市场参与者应及时将签署后的《主协议》和补充协议（若有）及补充协议的修改（若有）向交易商协会备案。

备案文本应为经签署的中文文本；《主协议》文本一式两份，一份由签署机构留存，另一份送交易商协会备案；补充协议文本一式三份，签署双方各执一份，送交易商协会备案一份。

四、非本协会会员签署使用《主协议》文本前，应书面取得交易商协会《主协议》文本版权使用授权，并书面承诺接受交易商协会自律管理。

五、市场参与者进行债券借贷交易，应遵循公平、诚信原则，遵守银行间债券市场相关法律法规及自律规则。

六、涉及《主协议》项下争议或发生《主协议》项下违约事件时，交易双方应及时向交易商协会报告。

中国银⾏间市场交易商协会公告[2016]34号――关于调整银⾏间债券市场⾮⾦融机构合格投资⼈准⼊要求的公告⽂号：中国银⾏间市场交易商协会公告[2016]34号颁布⽇期：2016-10-24执⾏⽇期：2016-10-24时效性：现⾏有效效⼒级别：部门规章关于调整银⾏间债券市场⾮⾦融机构合格投资⼈准⼊要求的公告为充分发挥⾮⾦融机构合格投资⼈交易平台（以下简称“交易平台”）作⽤，促进多层次债券市场发展，根据中国⼈民银⾏⾦融市场司批复（银市场〔2016〕22号），符合以下条件的⾮⾦融机构合格投资⼈可通过交易平台进⾏债券投资交易：⼀、依法成⽴的法⼈机构或合伙企业等组织，业务经营合法合规，持续经营不少于⼀年；⼆、依法在有关管理部门或者其授权的⾏业⾃律组织完成登记的投资公司或者其他机构持有或管理的⾦融资产净值不低于1000万元，其他组织净资产不低于1000万元；三、具备相应的债券投资业务制度及岗位，所配备⼯作⼈员应参加中国银⾏间市场交易商协会及银⾏间市场中介机构组织的相关培训并获得相应的资格证书；四、最近⼀年未发⽣违法和重⼤违规⾏为；五、中国⼈民银⾏要求的其他条件。

请符合上述条件的⾮⾦融机构按照《中国⼈民银⾏⾦融市场司关于⾮⾦融机构合格投资⼈进⼊银⾏间债券市场有关事项的通知》（银市场〔2014〕35号）要求做好备案、开户及联⽹⼯作，并合规开展债券交易业务。

附件：1.中国⼈民银⾏⾦融市场司关于同意调整银⾏间债券市场⾮⾦融机构合格投资⼈准⼊要求的批复（银市场〔2016〕22号）（略）2.中国⼈民银⾏⾦融市场司关于⾮⾦融机构合格投资⼈进⼊银⾏间债券市场有关事项的通知（银市场〔2014〕35号）（略）中国银⾏间市场交易商协会2016年10⽉24⽇备注：本条例⽣效时间为：2016.10.24,截⾄2022年仍然有效最近更新：2021.12.03。

国债部分1.银行间市场交易最活跃的利率衍生产品是（）。

A．国债B．利率互换C．债券远期D．远期利率协议答案：B解答：我国场外利率衍生品包括债券远期交易、利率互换交易、远期利率协议。

目前，债券远期交易、远期利率协议市场交易不活跃，利率互换交易相对活跃。

2013年，我国银行间市场利率互换交易的名义本金已达27,277亿元，较2006年的244.6亿元增长了111倍。

利率互换市场的快速发展，在一定程度上显示了市场机构对利率风险管理的需求。

2. 某息票率为5.25%的债券收益率为4.85%，该债券价格应（）票面价值。

A．大于B．等于C．小于D．不相关答案：A解答：息票率等于到期收益率的债券为平价债券，债券价格等于面值。

当息票率大于到期收益率时，债券为溢价债券，债券价格大于面值，反之则债券价格小于面值。

3. 目前，政策性银行主要通过（）来解决资金来源问题。

A．吸收公众存款B．央行贷款C．中央财政拨款D．发行债券答案：D解答：我国三大政策性银行为国家开发银行，中国进出口银行，中国农业发展银行。

三大政策银行通过发行金融债券来募集资金。

4. 国债期货属于（）。

A.利率期货B.汇率期货C.股票期货D.商品期货答案：A解答：利率期货是指以债券类证券或利率为标的物的期货合约, 它可以规避市场利率波动所引起的资产价格变动的风险。

利率期货的种类繁多，分类方法也有多种。

通常，按照合约标的的期限，利率期货可分为短期利率期货和长期利率期货。

国债期货是长期利率期货的一种。

5. 中金所5年期国债期货实物交割的配对原则是（）。

A. “同市场优先”原则B. “时间优先”原则C. “价格优先”原则D. “时间优先，价格优先”原则答案：A解答：为了尽量减少银行间和交易所跨市场交割，中金所采取“同市场优先，跨市场过户”的原则，即各个市场内的买方和卖方客户先进行配对，然后对各个市场配对余下的客户进行跨市场配对。

其他衍生品部分1.场外市场与场内交易所市场相比，具有的特点是（）。