FRM一级模考

frm考试科目和内容

FRM（金融风险管理师）考试主要包括两个级别：FRM Part I和FRM Part II。下面是它们的科目和内容概述：

FRM Part I:

1. 市场风险量化和基础概念：包括风险度量与估值、金融市场和交易、市场模型和定价、金融市场产品和交易策略等。

2. 信用风险管理：涵盖信用风险的概念、测量和管理，包括信用风险模型、信用衍生品与结构化金融产品等。

3. 过程和风险度量：包括风险度量模型和技术、市场风险度量方法、信用风险度量方法、操作风险度量方法等。

4. 金融市场和产品：涵盖不同金融市场的基本原理和金融产品的特性，包括利率产品、股票、衍生品等。

5. 应用投资和风险管理：重点讨论投资组合理论、投资组合风险度量和管理、绩效评估、资产定价理论等。

6. 机构风险管理：介绍金融机构风险管理的原则、监管要求、风险报告和资本管理。

FRM Part II:

1. 量化风险模型：包括基本统计概念、时间序列分析、价值-at-Risk (VaR)、场景分析和模拟方法等。

2. 市场风险管理：介绍市场风险管理的高级技术，包括风险度量模型、风险指标、对冲和交易策略等。

3. 信用风险管理：深入探讨信用风险建模和管理的复杂性，包括结构化金融产品、信用衍生品的定价、风险度量和控制等。

4. 运营风险管理：包括操作风险度量模型、操作风险管理的流程、内部审计和控制等。

5. 市场参与者行为和风险管理：分析市场参与者行为对风险的影响，讨论市场流动性、价格操纵等风险。

这仅是对FRM考试的科目和内容的概述。具体的考纲和内容可以查阅官方的FRM考试手册和考纲，以获得更详细和最新的信息。

Firstname、givennameorlastname傻傻分不清楚⾦程教育FRM ⼁ 可信赖的财经培训专家

朋友们，11⽉考试报名已经进⼊早鸟价阶段~最近也有很多同学咨询关于报名的问题

今天，咱就来终结这个问题！

⾸先，中国的⼈名是由姓+名组成，⽽英语国家的⼈名是由 first name、given name和last name组成。中国和英语国家在写法上还是有很⼤区别的， 很多⼈在FRM报名填写的时候，都会弄错。

所以，在FRM报名的时候，需要注意⼀下。今天给⼤家详细解说first name、given name和last name的区别。所以，在FRM报名的时候，需要注意⼀下。今天给⼤家详细解说first name、given name和last name的区别。

2021年FRM考试时间安排

FRM⼀级考试（均为机考模式）

•5⽉8⽇⾄5⽉21⽇

•7⽉10⽇⾄7⽉23⽇

•11⽉13⽇⾄11⽉26⽇

FRM⼆级考试

•5⽉15⽇（纸笔考模式）

•12⽉4⽇⾄12⽉10⽇（机考模式）

2021下半年年FRM考试的报名已陆续开始，GARP将为每次考试报名提供“早鸟价” 和 “标准价” 两个报名阶段。

2021年FRM考试相关问题

可咨询在线⽼师↓↓↓1、first name

在英语中，“名字”是放在最前⾯的，因此叫做 first name，也叫 given name。“姓⽒”放在最后边，因此叫做 last name 或family name。中国⼈跟外国⼈介绍⾃⼰的名字时，必须要把“姓”放在最后⾯，这样⼈家才好称呼你。例如：Mr. Li, MissLiu 等。

2、given name

虽然first name与given name都是指教名，但是given name的解释是名字，教名(不包括姓)；first name的解释是西⽅⼈名的第⼀个字。所以，⼀个是不包括姓(教名)，⼀个是⼈名的第⼀个字，这就是它们的区别了。3、last name

此文档仅用于2009年FRM考试金程学员内部交流，请勿外传 

1 

 资产组合的VAR计算步骤

（一）对于单个资产VAR的计算

Credit Metrics组合模型中，按以下步骤计算单个资产VAR：

第一步：确定信用等级评价系统，可以在给定某一公司的信用质量及给定的

某一时间水平下，确定公司信用质量从某一信用等级向另一信用等级转移的概

率。

第二步：确定度量信用风险的期限，通常情况下为一年；

第三步：确定每一信用等级的公司在给定的时间水平下的远期折现曲线，进

而确定违约情况下贷款的价值，及确定相应的“回收率”；

第四步：计算由信用等级迁移所引起的组合价值的远期分布。

举例：

一笔5年期的固定贷款利率，利率为6%，贷款总额为100，目前信用等级为

BBB级。则该笔贷款的市值为：

44433322211)1(106

)1(6

)1(6

16

6

srsrsrsrP

+++

+++

+++

+++=

其中：

ir表示零息债券的无风险利率；

is表示信用价差。

同时一年期的信用等级的迁移概率矩阵为：

年末的等级迁移概率

年初信用级别

AAA AA A BBB BB B CCC D

AAA 98.01 8.33 0.68 0.06 0.12 0 0 0

AA 0.7 96.56 7.79 0.64 0.06 0.14 0.02 0

A 0.09 2.27 91.05 5.52 0.74 0.26 0.01 0.06

BBB 0.02 0.33 5.95 86.93 5.36 1.17 0.12 0.18

BB 0.03 0.14 0.67 7.73 80.53 8.84 1.00 1.06

B 0 0.11 0.24 0.43 6.48 83.46 4.07 5.2

CCC 0.22 0 0.22 1.3 2.38 11.24 64.86 19.79

资料来源：Credit Metrics技术文档，JP. .Morgan，1997

（穆迪公司的一年期的信用等级的迁移概率矩阵）

frm数学要求

标题：frm数学要求解析

一、引言

金融风险管理师（Financial Risk Manager，简称FRM）是全球公认的金融风险专业认证。该认证由全球风险管理专业人士协会（Global Association of Risk

Professionals，简称GARP）设立并颁发。在FRM考试中，数学是一个重要且不可或缺的组成部分。本文将详细解析FRM对数学的要求。

二、frm数学的基本要求

1. 基础数学知识：frm考试要求考生具备基础的数学知识，包括但不限于微积分、概率论和统计学等。这些基础知识是理解金融风险模型的基础，也是分析和解决金融问题的重要工具。

2. 高级数学应用：除了基础数学知识外，frm还要求考生掌握一些高级数学应用，如随机过程、优化理论、数值方法等。这些知识对于理解和运用复杂的金融风险模型至关重要。

3. 数学建模能力：frm考试不仅测试考生的数学知识，更看重其运用数学知识解决实际问题的能力。因此，考生需要具备较强的数学建模能力，能够将复杂的金融问题转化为数学模型，并通过计算得出解决方案。

三、frm数学的具体要求

1. 微积分：微积分为frm数学中的核心内容之一，主要包括极限、导数、不定积分、定积分等内容。这部分知识主要用于理解和构建金融风险模型，例如VaR模型、期权定价模型等。

2. 概率论与统计学：概率论与统计学是frm数学中的另一大块内容，主要包括概率分布、期望值、方差、协方差、相关性、假设检验等内容。这部分知识主要用于描述和分析金融市场的不确定性，以及建立和评估风险模型。

3. 随机过程：随机过程是frm数学中的高级内容，主要包括马尔科夫链、泊松过程、布朗运动等内容。这部分知识主要用于理解和构建复杂的风险模型，例如利率期限结构模型、信用风险模型等。

4. 优化理论与数值方法：优化理论与数值方法是frm数学中的实用内容，主要包括线性规划、非线性规划、动态规划、蒙特卡洛模拟等内容。这部分知识主要用于解决金融优化问题，例如资产配置、最优投资组合选择等。