绿大地财务造假事件案例分析

从绿大地财务造假事件谈我国金融市场监管经管学院2013级保险学3130805127魏金霞二0一五年六月二十五日从绿大地财务造假事件谈我国金融市场监管金融市场监管是经济监管的重要组成部分，是维护金融市场健康稳健发展，防范金融市场系统性风险的重要环节。

基于此，各个国家与地区均根据其金融市场的发展情况与需要，建立了各自的金融市场监管体制。

根据监管主体的不同，金融市场监管有狭义和广义之分，狭义的金市场监管是指金融市场监管当局依据国家法律、法规的授权对整个金融业(包括金融机构以及金融机构在金融市场上所有的业务活动)实施的监督管理。

金融市场的监管目标主要有三种类型：多目标型、多重目标型、单一目标型。

我国的金融市场监管属于单一目标。

金融市场监管的内容主要包括：市场准入原则、业务运营监管和市场退出监管。

我国金融市场的监管体制都已逐步建立起来了，由货币市场、银行业、保险业、证券业、外汇市场和衍生品市场的监管共同构成。

但同发达国家相比，在法律制定和执行力度等方面仍存在较大的差距，监管目标、监管内容、监管方式仍处在不断完善的过程之中。

尤其是发生了绿大地财务造假等相关事件后，我国的金融监管市场需从新审视。

以下是绿大地财务造假案例。

绿大地财务造假案例一、云南绿大地的公司简介与性质分析云南绿大地生物科技股份有限公司始建于1996年，2001年完成股份制改造，2007年12月21日，公开发行股票并在深圳证券交易所的中小板挂牌上市，成为A股唯一一个园林行业的上市公司。

公司的主营业务为绿化工程设计及施工，绿化苗木种植及销售。

注册资本15,108.71万元人民币。

拥有自主苗木生产基地2.9万余亩，是国内领先的特色苗木生产企业。

2011年3月17日，绿大地公司发布公告称，董事长何学葵因涉嫌欺诈发行股票罪被公安机关逮捕。

4天后，中国证监会在其官网上表示，证监会在2010年3月就因绿大地涉嫌信息披露违规立案稽查，发现公司存在涉嫌虚增资产、虚增收入、虚增利润等多项违法违规行为。

案例名称绿大地财务信息造假事件透视要求请根据案例材料思考回答下列问题，并形成案例报告：1. 如果你是一名中小投资者，如何通过解读财务报告发现公司财务舞弊行为？2. 你认为绿大地财务造假的动机是什么？3. 结合该案例，会计信息质量对投资者权益有怎样的影响？4. 你认为在绿大地财务造假的背后，公司治理层面可能存在哪些漏洞？5. 如果你是政府监管部门的工作人员，你认为应该从哪些方面切实加强对上市公司信息披露的监管？6. 为了防范风险，实现投资保值增值，投资者在分析财务报告时应该特别注意哪些地方？1 案例背景云南绿大地生物科技股份有限公司(绿大地002200)公司前身为云南河口绿大地实业有限责任公司，原名河口县花卉有限责任公司，成立于1996年6月5日。

2001年2月15日完成股份制改造，整体变更为云南绿大地生物科技股份有限公司。

2007年12月21日，绿大地公开发行股票并在深圳证券交易所挂牌上市，成为国内绿化苗木行业首家上市公司，云南省首家民营上市企业，也是云南省首家登陆深圳中小板的民营企业。

绿大地注册资本15,108.71万元人民币，以16.49元/股的价格，公开发行2100万股，募集资金34,629万元。

上市伊始，何学葵是第一大股东，持有流通A股2403.22万股，占比28.63%；前十大流通股股东所拥有的流通A股持有公司77.67%的股份，其中，持股比例超过5%的股东有四家，表现为高度集中的股权结构。

绿大地是国内绿化苗木行业首家上市公司，曾经获誉无数。

然而，2008年10月至今，绿大地两换财务总监、三换会计师事务所；2009年度业绩预告和快报五度反复，2009年年报和2010年第一季度报告分别被补充更正，2011年年报又对业绩预报进行了大幅向下修正；2010年年报和2011年年报分别收到了保留意见审计报告和无法表示意见的审计报告。

2010年3月17日，绿大地因严重违规披露被证监会立案调查，高管被捕。

透视绿大地财务违规事件透视绿大地财务违规事件Finance & Accounting透视绿大地财务违规事件会计的目标是为信息使用者提供对决策有用的信息，真实可靠的会计信息不仅有助于外部投资者对目标公司的正确估值，更有利于发挥对上市公司的外部治理作用，从而保障投资者的合法权益。

反之，虚假的会计信息会扰乱资本市场公平竞争秩序，误导投资者，严重损害投资者利益。

近年来，为了加强投资者保护，我国不断完善上市公司会计信息披露的法律法规，加大惩戒力度，然而，仍有个别公司以身试法，上市公司绿大地（002200）就是典型之一。

2021年3月至今，绿大地因业绩预告、业绩快报披露违规和年报存在重大会计差错和重大事项漏报，被深圳证券交易所强制停牌达5次之多。

绿大地违规行为误导了投资者，对广大投资者造成了极其严重的伤害。

笔者将绿大地2021～2021年季度累计股票报酬率与农业类上市公司（A01类）进行了对比，意在衡量绿大地股价波动导致的投资者利益变化。

绿大地季度累计股票报酬率的均值为-0.38%，震荡剧烈，变化系数为80.79（标准差与均值的比值，衡量样本偏离均值的波动幅度）；而同期农业类上市公司的均值为 6.31%，波动平缓，变化系数为2.62。

这一方面说明，绿大地在上市期间并未实现股东权益最大化的承诺，反而造成了投资者的亏损；而在同样的自然条件和宏观经济背景下，农业类上市公司却为投资者带来了高于银行利率的正收益。

另一方面，绿大地每一次重大业绩变脸都会引起其股价的巨大波动，给投资者带来巨大风险。

其最高收盘价为61元，出现在2021年1月21日，即绿大地IPO后一个月；而最低收盘价18.5元出现在2021年6月12日，即绿大地财务造假曝光前夕，缩水69.67%。

2021年12月20日何学葵所持公司股票被公安机关依法冻结事件在23日一经公布，便导致绿大地流通市值在连续四个交易日内蒸发了12.2亿元，80%的投资者遭受了巨额损失。

财务舞弊案例的分析及其启示摘要财务舞弊现象从财务信息作为公司的经济信号以来就频繁发生，各种程度的舞弊案件层出不穷，这已成为全球关注的焦点。

财务舞弊的不断蔓延打击了投资者的信心，损害了资本市场的资源配置机制,破坏了证券市场的运营秩序，使相关的财务报告失去了风险预警作用，同时也给国家的经济发展蒙上了阴影.本文以世界通信和云南绿大地两个公司的财务舞弊为研究案例，揭示了上市公司财务舞弊发生的原因、财务舞弊的基本手法。

在总结两个案例带给我们的启示的基础上,提出了对我国上市公司财务舞弊实施有效治理的政策建议.关键词：财务舞弊；世界通信；云南绿大地；政策建议1 绪论1。

1 项目研究背景与意义1.1。

1 课题背景随着中国资本主义市场的快速发展,多家上市公司逐渐涌现，但在证券市场信息的披露状况不容乐观。

上市公司运用各种技巧进行财务舞弊，为了自身的利益而粉饰财务数据，降低了财务信息质量，不仅损害了公司的市场形象，而且对资本市场造成了很大的消极影响。

上市公司的财务造假,一方面扭曲了公司真实的财务状况和经营成果,另一方面，虚假的财务信息严重误导投资者和政府监管部门的投资决策和有效监督。

1。

1。

2 研究意义随着资本市场的运作，会计信息在一个良好的市场中起着举足轻重的作用,由于市场各经济主体是根据公司公开披露的会计信息来做出相应的决策，所以会计信息同时影响着各经济主体的决策。

如果上市公司的会计信息不真实时，各经济主体按照虚假的会计信息作为分析的基础，就会导致投资决策失误和监管无效.任何事物都是相对存在的,财务舞弊者把正确的会计信息扭曲,给使用者的分析和做决策带来了阻碍.会计报表使用者只有努力加强自身的专业知识，提高判别能力，才能降低投资决策的失误.如果研究出一种可以有效分析并正确判别财务会计信息是否正确的对策,不论对个人还是社会都有着举足轻重的作用。

1。

2 研究思路和方法本文将用国内外的案例进行分析，了解舞弊人员的动机，分析舞弊行为对本单位及其他方面的影响,以及研究探讨相应的措施来减少这种行为的发生等相关内容,用他们的前车之鉴来警醒后人,合理合法的进行经济运转,保护我们的家园持续发展。

云南绿大地审计案例分析第一篇：云南绿大地审计案例分析云南绿大地审计案例分析摘要：云南省绿大地生物科技股份有限公司（002200.SZ，下称“绿大地”）被称为信誉度最差的A股上市公司，成立于1996 年。

它是国内绿化行业第一家上市公司，号称园林行业上市第一股。

2010年3月因涉嫌信息披露违规被立案稽查。

证监会发现该公司存在涉嫌“虚增资产、虚增收入、虚增利润”等多项违法违规行为。

2011 年3 月17 日，绿大地创始人兼董事长何学葵因涉嫌欺诈发行股票罪被捕，自此股价一路下跌，半年多跌幅超过75%。

本文从虚增资产、虚增收入、现金流、频繁更换事务所这几个方面揭开了绿大地的财务“造假术”。

关键词：虚增舞弊造假一、绿大地之造假手段（一）虚增资产绿大地2007年上市时的招股说明书显示，绿大地的固定资产净额为5066.35万元，该公司在昆明开发区内的办公楼等固定资产额为942.59万元，总共26.5亩土地，其总部所在地除房屋、道路及庭前绿化外的“外地坪、沟道”也作价107.66万元。

绿大地的马鸣基地3口深水井平均每口价值72.27万元。

而该招股说明书上的另一口深井，金殿基地深水井却只值8.13万元，价格相差近10倍。

绿大地购买马龙县旧县村委会土地960亩，金额为955万元，虚增土地成本900万元；2005年4月购买马龙县马鸣土地四宗计3500亩，金额为3360万元，虚增土地成本3190万元（二）虚增收入，玩弄现金流为达到上市目的，绿大地注册了一批由绿大地公司实际控制的关联公司，采用伪造合同、发票等手段虚构交易业务，虚增收入。

绿大地在上市之前一共有一二十枚假公章来伪造上市材料，自设关联方疯狂倒账。

上市后，那些曾为绿大地增加营业收入、净利润的采购大户陆续神秘“蒸发”。

其中一个合同是和浙江丽臣签订的，但事实上丽臣根本没有买绿大地的苗木。

相关人士指出，上市前绿大地的一些销售合同是伪造的，他们私刻别人的印章。

绿大地2010年一季报中，仅合并现金流项目就有多达27项差错，其中8项差错为几千万，12项差错则多达12项。

绿大地财务造假成因分析一、公司内部管理不善二、缺乏独立监管机构在中国的企业中，独立监管机构的缺乏是比较普遍的问题。

公司的内部监督机制不健全，导致了财务造假事件的频繁发生。

在绿大地的情况下，由于缺少独立监管机构，导致了公司内部监督不足，大大增加了财务造假的风险。

如果存在独立监管机构，可能会在财务造假之前及时发现问题，从而避免了事件的发生。

三、市场竞争压力四、公司内部人员素质不高企业内部的人员素质是企业持续发展的关键。

如果企业内部的人员素质不高，存在道德败坏、利益约束不足等问题，那么财务造假事件就会更容易发生。

绿大地的财务造假事件也与公司内部人员的素质有着一定的关系。

如果公司内部管理层和会计人员缺乏道德和职业操守，就会为公司的财务造假提供方便。

在这种情况下，即使有了完善的监管机制，也会因为内部人员的失职而导致财务造假事件的发生。

五、信息不对称信息不对称是财务造假的一个重要成因。

在企业内部，由于信息传递不畅和不透明，导致了公司内部信息不对称。

如果内部人员能够利用这种信息不对称的情况，就能够以更加隐蔽的方式进行财务造假。

公司的高层管理者通常会获得更为准确和真实的信息，而底层员工则难以获取到。

这就给了高层管理者进行财务造假的机会。

信息不对称也是造成绿大地财务造假的一个重要成因。

绿大地财务造假事件的发生有着多种原因，包括公司内部管理不善、缺乏独立监管机构、市场竞争压力、公司内部人员素质不高以及信息不对称等。

在今后，公司应该加强内部管理，完善独立监管机构，提高员工素质，提升信息透明度，才能够有效防范财务造假事件的发生。

监管部门应该加强对企业的监管，完善市场监管体系，及时发现和查处财务造假事件，以维护市场秩序和投资者的利益。

只有通过共同努力，才能够减少财务造假事件的发生，提高企业的信誉和竞争力。

浅析绿大地财务舞弊案作者：李志丹来源：《财讯》2018年第28期云南绿大地公司的财务舞弊案是比较典型的财务舞弊案例，对该案例的分析有助于提醒从事会计和审计的工作人员在工作中应该时刻保持谨慎，并据此事件引以为戒。

文章将从提出该事件，分析其舞弊方式和原因，然后提出防止舞弊应该采取的对策和措施，最后总结。

绿大地财务舞弊原因事件背景云南绿大地生物科技股份有限公司成立时间是1996年的6月份，并于2007年12月在深交所挂牌上市。

绿大地公司是国内第一家绿化苗木行业的上市公司，也是云南省第一家民营的上市企业。

案件主要人物是绿大地公司的董事长何学葵，在2011年3月17日，该公司发布公告称，何学葵被公安机关逮捕。

2013年的2月7日，昆明市中级人民法院就何学葵涉及的欺诈发行股票案件作出一审判决。

法院判处云南绿大地公司罚金1040万元，并认定该公司犯了伪造金融票证罪、欺诈发行股票罪、故意销毁会计凭证罪。

而涉及该案的原董事长何学葵被判处有期徒刑10年，其他相关人员也获得了相应的处罚。

事件分析（1）财务舞弊方式1.虚构交易和经济业务。

绿大地多次利用伪造合同以及会计相关资料的方式，虚增土地使用权。

还编造出虚假的会计资料或者通过其控制公司产生虚假的苗木交易，以达到虚增收入的目的。

在此过程中还利用员工信息登记注册公司，形成关联公司，并利用相关的银行账户来控制资金的流转，采用伪造合同、工商登记资料、发票等手段，少付多列，将产生的款项再支付给公司人员，虚构了交易业务、资产以及收入。

2.不断粉饰并隐藏自身债务。

在资金链紧绷的情况之下，仍然不思悔改，并在2009年度发生了一场五度变脸的闹剧。

由预增过亿元，最终报出了1.5亿元的巨亏。

3.罔顾会计政策。

基于会计政策的谨慎性原则，绿大地应当在每期期末终了时对生物资产核实，并按照可收回金额计提存货减值准备，借记“资产减值损失”科目，贷记“存货跌价准备”科目。

计提存货减值准备，虽然可以降低存货风险，但是增加了成本费用，从而降低了公司利润。

绿大地公司财务舞弊问题分析结论与参考文献绿大地公司财务舞弊问题分析结论与参考文献本文关键词：舞弊，参考文献，公司财务，结论，大地绿大地公司财务舞弊问题分析结论与参考文献本文简介：6结论绿大地大规模的财务造假事件在2021年终于落下帷幕。

绿大地财务三色造假所使用的手段、面市造假的业务规模堪称造假上市的标本。

“人”是最易也是最难控制的。

有意为之，难以防范。

虚增业务、虚增资产、虚增收入，操纵银行关联账户，都是财务失控的基本体现，作为上市公司，明目张胆造假，说明该公绿大地公司财务舞弊问题分析结论与参考文献本文内容：6结论绿大地大规模的核数大规模造假事件在2021年终于落下帷幕。

绿大地财务造假所使用的三色手段、造假股骨的规模堪称造假上市的标本。

“人”是最易也是最难支配的。

有意为之，难以防范。

虚增业务、虚增资产、虚增收入，恫吓银行关联账户，即使是财务失控的基本体现，作为上市公司，明目张胆造假，说明该公司目前诚信缺失，没有社会责任，也更加证明了要防止财务舞弊的。

绿大地造假的结果，就是造成产生虚假的财务报告信息，用虚假的财务信息，用国企投资者对上市公司的同情，欺骗投资者。

如果不是在对绿大地2021年财务报告的审计机构中，中准会计师事务所出具了无法表示审计意见，从而引起了监管机构的注意和投资者的关注，或许绿大地的财务造假还会在继续，绿大地的“造假者们”还会更猖狂。

对于伪造的财务报告信息，如果会计师事务所没有把好最后一关，不对企业的财务信息不是进行检视，那么投资者也会机构投资者受虚假的信息所误导。

用人不当，触犯法律。

上市公司最彻底解决需要解决的就是用人问题，从案例中可以看出，公司多名高管因老总欺诈罪被判刑。

绿大地公司甚至是董事长带头开始舞弊。

一个企业的领导形象会影响员工的形象进一步影响负面影响到公司的形象。

该公司这种大规模舞弊事件势必极大的损害了公司的公德，给投资者和资本市场留下了很坏的现象。

防止财务舞弊，内外控制监督两手都要抓。