期货公司标准仓单质押业务及案例分析

第1篇一、案件背景甲公司（以下简称甲方）与乙公司（以下简称乙方）于2021年1月签订了一份《仓储合同》，约定甲方将一批货物存放于乙方所拥有的仓库中，乙方负责货物的保管。

合同中约定，甲方需向乙方支付仓储费，并按照乙方的要求提供仓单。

2021年2月，甲方按照合同约定将货物存放在乙方仓库，并取得了乙方开具的仓单。

2021年5月，甲方因资金周转困难，要求乙方将货物出库，但乙方以甲方未支付全部仓储费为由拒绝出库。

甲方遂向法院提起诉讼，要求乙方履行合同义务，将货物出库。

二、案件争议焦点1. 仓单的法律性质及效力；2. 乙方是否享有拒绝出库的权利；3. 甲方是否应当支付全部仓储费。

三、法院审理过程1. 法院查明事实法院经审理查明，甲方与乙方签订的《仓储合同》合法有效，双方当事人均应按照合同约定履行义务。

甲方已按照合同约定将货物存放在乙方仓库，并取得了仓单。

乙方在甲方未支付全部仓储费的情况下拒绝出库，存在违约行为。

2. 法院对争议焦点的分析（1）关于仓单的法律性质及效力根据《中华人民共和国民法典》第五百零九条的规定，仓单是仓储合同的证明，具有债权凭证的效力。

仓单持有人凭仓单可以请求仓储人交付仓储物。

本案中，甲方持有的仓单是合法有效的，具有债权凭证的效力。

（2）关于乙方是否享有拒绝出库的权利根据《中华人民共和国民法典》第五百一十六条的规定，仓储人应当按照合同约定妥善保管仓储物。

在本案中，乙方作为仓储人，有义务按照合同约定妥善保管仓储物。

但是，乙方以甲方未支付全部仓储费为由拒绝出库，违反了合同约定。

根据《中华人民共和国民法典》第五百一十七条的规定，仓储人不得以任何理由拒绝履行合同义务。

（3）关于甲方是否应当支付全部仓储费根据《中华人民共和国民法典》第五百一十一条的规定，当事人应当按照约定履行合同义务。

在本案中，甲方未按照合同约定支付全部仓储费，构成违约。

根据《中华人民共和国民法典》第五百一十二条的规定，违约方应当承担违约责任。

仓单质押、OTC期权、基差交易及期货资管业务介绍风险管理业务介绍风险管理业务介绍Risk subsidiary business introduction1.1 仓单质押融资流程图1.1 仓单质押融资--风控措施风险管理子公司在期货交易所开设风险控制账户，如质押物价值贬值接近风险阀值时，就在期货市场卖出质押物，及时控制风险。

1.按质押物现货价值8折融资给铝生产企业，相当于融资企业在贸易链公司存在20%的担保金。

即贸易链公司在现货市场上销售质押物后，能获得100%的质押物货款。

2.如现货或期货市场铝价格下跌幅度到9%接近风险阀值时，要求铝生产企业（乙方）增加相应的保证金，使乙方的保证金在15%（由甲乙双方商定）以上，确保贸易链公司融出资金的安全。

3.如果铝生产企业（乙方）在铝价格下跌9%接近风险阀值时，不按约定交纳保证金，贸易链公司（甲方）有权在现货市场或期货市场卖出质押物。

1.1 仓单质押融资--风险阈值测算风险阈值测算融资本息仓储费质检费出库费交割费运输费增值税费运费其他费用1.2 基差交易（点价）在实际情况中，由于期现价格的变动并不一致，导致了直接运用套期保值进行避险时效率往往低下，基差交易可以解决该缺点。

目前该避险方式在国外已经得到广泛的运行，国内主要以有色金属行业运用最为成熟。

套期保值基差交易※直接对商品价格进行规避，价格变动往往较大，可预测性差；※避险结果不可预测；※基差变动过大时，会形成较大亏损，倒是避险失败。

※直接对基差进行规避，基差变动较价格变动更小，可预测性较好；※避险结果明确；※开始避险时，争取到一个好的价差可以贡献初始盈利。

进口铜62500元/吨卖期货63000元/吨基差-500元/吨1.2 基差交易（点价）铜贸易商五月铜管企业7月交割前15天点价，到期交易价格=点价+50元七月铜管企业6200061000600005900058000铜贸易商7月2日点价5800元/吨货物销售铜贸易商七月现货亏损：（58000+50）-62500=-4450元/吨期货盈利：63000-58000=5000元/吨合计盈亏：5000-4450=550元/吨=初始基差+50元升贴水。

标准仓单买断与串换业务实践仓单回购案例1甲方客户是一个产地的现货贸易商，乙方客户是规模以上的生产、加工类企业。

甲方客户准备从产地收购一批大豆卖到期货盘面进行交割，因为资金周转问题，与乙方客户协商进行仓单回购业务。

（该案例发生在两个客户之间，期货公司子公司可以取代乙方客户的角色。

）操作方式双方约定由甲方将符合交割质量标准的大豆发至大商所指定交割仓库，注册标准仓单后转让给乙方，乙方按约定数量在A1301合约卖出保值交割。

相关费用计算：标准仓单生成前的所有费用（产地到交割库的运输、损耗、入库、保管、检验注册费用和升贴水）、期货交易和交割手续费、仓储费均由甲方承担，各项费用收取标准按交易所和期货公司标准执行；资金占用费按年6%计算，包括持仓保证金占用的资金，乙方预付货款及垫付的各项费用占用的资金。

付款方式合约签订后乙方即按约定数量在A1301合约卖出开仓，按实际开仓价格支付20%预付款，标准仓单转让后支付甲方60%货款，实物交割后扣除相关费用支付余款。

增值税发票的开具由买、卖双方根据交割结算价开具。

先由甲方开具给乙方，再由乙方根据交割配对情况为接货方开具，提交时间为交割配对后7个工作日内。

案例分析上述案例中，甲方获得了收购资金，扩大了业务规模，同时在期、现货市场之间建立了一个完整的购销渠道，从而实现了自身能力达不到的现货收购量及期货交割量。

乙方提供了融资渠道，收取了资金费用，同时采用标准仓单转让后付款、实物交割还款以及根据交割结算价开具增值税发票的方式，规避了以上环节可能存在的风险，在锁定收益的前提下扩大了期、现货贸易规模。

将来期货公司子公司可以作为乙方开展仓单回购业务，这也是利用期货市场服务产业客户，服务于实体经济的直接体现。

仓单收购案例2某年5月，甲乙双方签订远期收购合同，交货时间约定在6月—8月，双方对品质、价格、交货地点以及费用划分和货款的结付方式都做了详细的约定，同时还预留了每吨300元作为增值税发票的违约金。

仓单质押融资案例第一篇：仓单质押融资案例仓单质押融资案例(2007-09-17 08:12:07)营销建议1、仓单质押授信的申请人限定在以标准仓单作为原材料进行生产的工业企业，或以对应的货物作为销售对象的商贸企业。

2、可以将三大期货交易所、全国棉花交易市场为营销目标，通常这些交易所对银行的融资非常感兴趣，商议合作模式后，由其推荐成员单位办理质押融资业务，这样可以提高银行营销客户的效率。

3、建议营销可以定位在如下行业：钢材、汽车、油料、不锈钢、粮食、有色金属、煤炭、棉花、木材、塑料原材料等国民经济重要行业，价值稳定、易变现产品。

〖案例一〗江西省南昌市九七油脂公司的标准仓单质押融资一、企业基本情况南昌市九七油脂公司是江西省较大的油脂经销企业，公司年销售额突破2亿元，公司每年需要大量采购大豆，资金支出较大。

二、银行切入点分析某银行经过分析后认为，南昌市九七油脂公司为当地的龙头企业，资金运作能力较强，年销售规模较大，有较好的开发价值。

大豆价值稳定，属于油脂加工的初级原材料，交易较为活跃，可以作为质押物。

经过研究后，银行设计采用标准仓单质押方式融资。

三、银企合作情况某国有银行南昌分行接受南昌市九七油脂公司提出的用大豆标准仓单质押贷款的申请，授信金额为700万元银行承兑汇票。

该行与郑州商品交易所一道，起草《仓单质押贷款担保协议书》，分别与借款人、经纪公司、担保回购方签定一式四份的《仓单质押贷款担保协议书》及一系列附属文件，对授信金额、期限、利率、质押率、标准仓单的质押冻结和解冻、保证金比率（不高于70%）、资金用途等均做了明确规定。

标准仓单的质押价格以中国郑州粮食批发市场《中华粮网》公布的同期同品质的平均价格为准。

为控制质押仓单所列商品价格波动或因交易所品质鉴定、注销再生成标准仓单而按期货合约标准重新检验带来的风险，协议规定了警戒线和处置线。

警戒线：指在质押标准仓单市值总和与贷款本息之比小于等于75%时，借款人在接到银行书面通知后七个工作日内，采取追加质押物、更换质押物或部分（或全部）归还贷款措施，否则银行有权宣布贷款提前到期。

第1篇一、案件背景某市某仓储有限公司（以下简称“仓储公司”）与某商贸有限公司（以下简称“商贸公司”）签订了一份仓储合同，约定商贸公司将一批货物存放于仓储公司的仓库中。

双方在合同中约定，仓储公司出具仓单作为货物存储的凭证，并约定了仓储费用、仓储期限等相关条款。

在货物存储期间，仓储公司出具了仓单，商贸公司收到后即按照约定支付了仓储费用。

然而，在货物存储期满后，商贸公司未能按时提取货物。

仓储公司多次催促无果，遂将商贸公司诉至法院，要求其支付逾期仓储费用，并赔偿因其逾期提取货物而造成的损失。

二、争议焦点本案的争议焦点主要集中在以下几个方面：1. 仓单的法律性质和效力；2. 仓储公司出具仓单后，其对货物的保管义务；3. 商贸公司逾期提取货物所应承担的责任；4. 仓储公司主张的损失赔偿是否合理。

三、案例分析（一）仓单的法律性质和效力仓单，是指仓储人（保管人）在接收仓储物时，向存货人（寄存人）开具的，证明仓储人已经接收仓储物并约定了仓储服务内容和费用的书面凭证。

根据《中华人民共和国合同法》第三百九十五条规定：“仓储人应当按照约定接收仓储物，并向存货人出具仓单。

”仓单具有以下法律性质和效力：1. 仓单是仓储合同的书面形式，具有合同的法律效力；2. 仓单是仓储人接收仓储物的凭证，具有证据效力；3. 仓单是存货人提取仓储物的凭证，具有物权凭证的效力。

在本案中，仓储公司出具了仓单，且双方当事人均认可仓单的法律效力。

因此，仓储公司对货物的保管义务自仓单出具之日起产生。

（二）仓储公司对货物的保管义务根据《中华人民共和国合同法》第三百九十六条规定：“仓储人应当按照约定的方式、地点、期限和标准保管仓储物。

”在本案中，仓储公司作为保管人，对货物的保管义务包括：1. 保管好仓储物，防止仓储物受损、丢失；2. 保障仓储物的安全，防止火灾、盗窃等意外事件发生；3. 按照约定的时间、地点和方式向存货人交付仓储物。

在本案中，仓储公司未对逾期提取货物的商贸公司采取任何措施，导致货物在仓储期间受损。

标准仓单、非标准仓单融资业务介绍将客户手中的标准仓单、非标准仓单拿到子公司平台做质押融资业务，可以有效帮助客户解决短期资金紧张问题，特别是短期需要归还贷款或者支付货款的企业，这种需求尤为突出。

标准仓单质押流程较为简单，客户与子公司签订好合同、电子仓单过户后即可实现融资款发放。

非标仓单质押流程较为繁琐些，客户先提供货物质检报告及存货凭证给子公司，子公司对货物品质、仓库资质、货物真实性予以确认后，双方签订合同，双方在仓库完成货权转移，子公司发放融资款。

下面重点介绍下，此种业务会给客户带来哪些好处，解决哪些问题？以及子公司相对于其他金融机构的优势有哪些？一、可能会给客户带来哪些好处1、缓解短贷还款压力：如果企业即将归还银行贷款，企业不想从公司其他地方抽调现金。

近期现货市场不景气，企业现货也不想低价出售现货。

这时，企业可以将一批现货质押给子公司，子公司放款给企业，待市场行情转好时，我们把货权再过户给企业，然后企业归还子公司融资款即可。

通过种操作，避免企业硬性抽调现金流对企业正常经营活动造成的影响。

企业也可以自主选择卖出现货的时机。

2、丰富企业支付手段：一些没有从银行拿到授信的中小企业，在新购进货物时候，可能会存在短期资金紧张的情况。

这时企业可以利用现货库存作为抵押，来换取资金，最终实现新货物的购买，待原有库存消化掉之后，归还子公司融资款。

3、投资机会有效实现：企业发现了一些好的投资机会，但苦于手中没有现金。

但如果企业手中有标准仓单或者非标准仓单时，企业可以通过子公司融到资金，进行投资操作，因为子公司融给客户的钱，是不追查客户用途的，而从银行融到的钱，基本上不允许做投资之用。

企业利用仓单质押形式多种多样，融资的用途也是千差万别。

国家实施积极的财政政策和稳健的货币政策，这必将导致未来企业融资市场前景广阔！子公司先期可从客户的标准仓单和非标准仓单质押融资入手，愉快合作之后，企业提新的需求，子公司研究探讨新的合作模式。

标准仓单质押标准仓单质押是指将标准仓单作为质押品，向金融机构申请贷款的一种融资方式。

标准仓单是指经过国家相关部门认可和监管的、具有一定标准化程度的仓单。

标准仓单质押作为一种融资手段，对于提高农产品质押融资的便利化程度，促进农产品市场化流通，具有积极的意义。

首先，标准仓单质押可以有效解决农民、农户等农产品生产者的融资难题。

农产品作为一种周期性强、季节性明显的商品，其生产、采收、销售等环节都需要大量资金投入。

然而，由于农产品具有季节性和易腐性等特点，传统的抵押贷款方式存在着抵押品质量难以保证、价格波动大等问题，导致农产品生产者难以获得足够的融资支持。

而标准仓单质押作为一种基于农产品实际库存的融资方式，可以有效解决这一难题，为农产品生产者提供更加便捷、灵活的融资渠道。

其次，标准仓单质押有利于提高农产品市场化流通水平。

通过标准化的仓单质押融资，可以促进农产品的市场化流通，提高农产品的质量和品牌知名度。

农产品生产者可以通过仓单质押获得资金支持，进而加大农产品的加工、包装、运输等环节的投入，提高农产品的附加值，满足市场需求。

同时，标准仓单质押也可以帮助农产品生产者规避市场价格波动风险，提高市场竞争力，促进农产品的市场化流通。

再次，标准仓单质押有利于提升金融机构的风险管理能力。

标准仓单质押作为一种以农产品实际库存为基础的融资方式，可以有效降低金融机构的信用风险和市场风险。

由于标准仓单具有一定的标准化程度和监管保障，其作为质押品能够为金融机构提供更加可靠的担保，降低融资风险。

同时，标准仓单质押也有利于金融机构加强对农产品市场的监管和了解，提升金融机构对农产品市场的风险识别和把控能力，为金融机构提供更加可靠的风险管理手段。

总的来说，标准仓单质押作为一种以农产品实际库存为基础的融资方式，对于解决农产品生产者的融资难题、促进农产品市场化流通、提升金融机构的风险管理能力具有重要意义。

在今后的发展中，需要进一步加强对标准仓单质押的监管和规范，完善相关政策和制度，促进标准仓单质押融资模式的健康发展，为农产品生产者和金融机构提供更加稳健、可靠的合作平台。

上海期货交易所标准仓单上海期货交易所标准仓单是指在上海期货交易所交易的标准化期货合约所对应的交割凭证。

标准仓单是期货交易所为了保障期货交易的正常进行而设立的，它是期货合约交割的基础，也是期货市场的重要组成部分。

上海期货交易所标准仓单的发行和管理遵循一定的规范和程序，下面将对上海期货交易所标准仓单进行详细介绍。

一、上海期货交易所标准仓单的特点。

上海期货交易所标准仓单具有以下几个特点：1. 标准化，标准仓单是根据上海期货交易所的期货合约标准化要求发行的，具有统一的格式和内容，以确保交易的一致性和可比性。

2. 可流通性，标准仓单可以在期货交易所进行交易，也可以在银行、仓储公司等金融机构进行质押融资，具有较强的流动性和变现能力。

3. 可替代性，标准仓单可以作为期货合约的交割凭证，也可以用于商品的实际交割，具有一定的替代性和灵活性。

4. 安全性，上海期货交易所对标准仓单的发行和管理进行严格监管，确保其安全性和真实性，保障交易的合法性和公平性。

二、上海期货交易所标准仓单的发行和管理。

上海期货交易所标准仓单的发行和管理主要包括以下几个环节：1. 仓单申请，持有商品的仓库或仓储公司可以向上海期货交易所申请发行标准仓单，申请材料包括商品质量检验报告、仓储凭证、申请书等。

2. 仓单审核，上海期货交易所对申请发行的标准仓单进行审核，确保商品质量和数量符合期货合约的标准要求。

3. 仓单发行，经审核通过后，上海期货交易所发行标准仓单，并在期货交易系统中登记备案，确保其可在交易所进行流通和交易。

4. 仓单管理，上海期货交易所对发行的标准仓单进行管理，包括仓单的变更、转让、质押、解押等操作，确保仓单的安全和有效流通。

5. 仓单监管，上海期货交易所对仓单的流通和交易进行监管，防范操纵和违规交易行为，维护市场秩序和交易公平。

三、上海期货交易所标准仓单的作用和意义。

上海期货交易所标准仓单在期货市场中具有重要的作用和意义：1. 交割凭证，标准仓单是期货合约的交割凭证，可以用于期货交易的实际交割，保障交易的合法性和有效性。

随著人们对期货市场套期保值和价格发现等基本功能的认知程度不断深化,越来越多的企业开始利用期货市场进行风险管理.然而,这些企业在通过套期保值交易平稳其生产经营的同时,由于手中暂时闲置的标准仓单占压资金而面临短期流动资金短缺的新问题,从而对银行提出了标准仓单质押融资的强烈市场需求.开展标准仓单质押贷款业务,在拓宽银行利润增长点的同时,既可有效解决现货企业短期流动资金紧缺的问题,还能起到间接支持企业利用期货市场套期保值以规避现货市场价格波动风险的作用.标准仓单质押贷款的涵义所谓标准仓单质押贷款是指借款人以其自有的,经期货交易所注册的标准仓单为质押物向商业银行申请正常生产经营周转的短期流动资金贷款业务.由于标准仓单是由期货交易所统一制定,指定交割仓库在完成入库商品验收、确认合格后签发给货主的实物提货凭证,是由期货交易所的信誉作保证的,因此,相对于非标准仓单质押贷款而言,该产品具有贷款监管便利、质押物变现力强等优势,从而既有利于缓解企业生产经营过程中流动资金紧缺的问题,又有利于商业银行控制信贷风险.标准仓单质押贷款的特点从本质上讲,标准仓单质押贷款属于仓单质押贷款的一种,只是质押标的物为标准仓单而已.由于标准仓单本身的特点,以及在产品设计时考虑了市场需求因素而对传统操作模式有所调整,因此标准仓单质押贷款相对于非标准仓单质押贷款而言,更易控制风险,也更贴近市场.具体来说,标准仓单质押贷款具有以下四大优势:1、安全性.标准仓单是期货市场的产物,其标准化程度高,併由期货交易所对标准仓单的生成、流通、管理、市值评估、风险预警和对应商品的存储(对指定交割仓库的资格认定、日常管理)等进行严格的监管.银行可以直接利用或借鉴期货交易所这些规范的管理机制控制信贷资金风险.而且,期货交易所对标准仓单项下的商品品质有较高的要求,以及严格的质检系统,使得标准仓单具有很好的变现能力.因此,相对于普通仓单质押贷款而言,标准仓单质押贷款更具安全性.此外,也可基本排除人们对标准仓单质押贷款存在的"信贷资金违规进入期货市场"的顾虑:一方面,在贷款资金用途上,已明确规定"贷款资金须用于企业的正常生产经营活动".另一方面,根据期货交易所相关规则,标准仓单可以在期货交易所质押抵作保证金,且相对于银行质押贷款来说,其办理手续和相关费用更为简单和低廉,因此申贷客户不存在用信贷资金做期货交易的直接内在需求.2、时效性.为了满足客户对贷款时效性的要求,对借款人核定可循环使用信用额度,以简化贷款审批程序,使借款人能够便捷地使用贷款.同时,考虑到标准仓单质押贷款风险的可控性,农行可适当降低对申请可循环使用信用的借款人的信用等级标准.3、实用性.由于是短期流动资金贷款,若贷款到期时客户无法做到资金及时回笼将使银行贷款面临逾期的风险.若客户在贷款未到期前,需要在期货交易所交割出货但又没有足够的资金赎回质押仓单时,银行可通过与该客户及其期货经纪公司签订《三方协议》的方式,先释放标准仓单,即将仓单解冻、恢复为流通状态,併委托期货经纪公司持标准仓单到期货交易所进行交割,然后由该期货经纪公司将交割回笼资金划入客户在银行开立的存款账户,优先用于归还银行的贷款本息.这样做,不但有利于更好地满足客户对银行短期流动资金贷款的切实市场需求,也有利于银行规避贷款逾期的风险.由于上述委托期货经纪公司持单入场交割、划拨回笼货款的操作方式,完全是遵循期货交易规则──会员交易制度,即由会员(期货经纪公司)代理投资者入场(交易所)进行交易、交割,而相应的资金也是在交易所专用结算账户和会员(期货经纪公司)专用资金账户之间进行划转的.因此,第三方──期货经纪公司的引入,使得借款人无法直接控制质押仓单或交割回笼货款,从而可以有效规避上述"变通"方式使银行面临阶段性质物失控的风险.4、联动性.从某种意义上讲,标准仓单质押贷款的客户是银行与期货经纪公司共同的客户,该项贷款产品的推出,不但能够有效的拓展银行的市场领域,促进金融创新,而且还能吸引客户及其期货经纪公司将期货交易保证金账户转入银行,从而带动银行期货交易结算等中间业务的发展,提高综合竞争力.标准仓单质押贷款的风险分析及对策银行借助期货市场相关规则开展标准仓单质押贷款业务可以在很多环节上节省人力、物力和财力,从而使得信贷成本大大降低.在贷款利率相对固定的情况下,这无疑将使银行的收益增加.因此,标准仓单质押贷款业务相对而言是一项风险低、收益高的优良信贷产品.然而,任何业务都是有风险的,标准仓单质押贷款业务的成功运作还有赖于在业务操作风险点及采取相应防范措施:质押物市值波动风险.质押物市值波动风险是指,在标准仓单质押期间,由于标准仓单的市值下跌而使银行可能面临质押物不足额的风险.为防范质押物市值波动风险,在标准仓单质押期间,银行须指定专人每日日终对质押仓单的市值变动情况进行评估,当质押仓单的市值下跌达到或超过办理质押贷款时核定市值的10%时(质押率≦80%),实行贷款风险预警处理,要求借款人及时追加仓单、增加保证金、或提前归还相应贷款,以防范仓单市值下跌风险,确保银行信贷资金安全.质押物缺失风险.所谓质押物缺失风险包括两层含义:一是若在标准仓单质押期间发生仓单遗失或出质人恶意挂失仓单等情况,将使银行面临质押无效的风险;二是货物仓储保管不善而给标准仓单的持有人造成损失的风险.由于标准仓单由期货交易所签发,且交易所有完备的质押登记系统,因此,银行在发放贷款前只要在期货交易所办妥标准仓单的质押登记手续即可规避第一种风险.根据期货市场的相关规则,标准仓单所代表的货物须存放在期货交易所的指定交割仓库中,即由期货交易所对指定交割仓库进行资格认定和日常监管,如果交割仓库不能在期货交易所交易规则规定的期限内,向标准仓单持有人交付符合期货合约要求的货物,造成标准仓单持有人损失的,交割仓库应当承担责任,期货交易所承担连带责任.所以,期货交易所对交割仓库的直接监控及其"连带责任"为银行质物保管提供了双保险.这一点也正是标准仓单质押贷款相对于非标准仓单质押贷款而言的主要优势之一.质押物处置风险.质押物处置风险是指,当借款人不能按期归还贷款本息,或因其他违约行为而由银行处置质押仓单时,银行可能面临无法将质押物顺利变现以足额收回贷款的风险.能否科学地评估质押物的市值直接关系到能否足额收回贷款.为此,银行在发放贷款前,要参照该品种的现货和期货价格来核定标准仓单市值,併将质押率的上限定为80%.这样,既有效利用了期货市场发现价格的功能,又在一定程度上规避了期货价格有时会较大偏离现货价格的风险;同时,20%及以上的市值浮动空间,也为银行足额收回贷款提供了有力保障.此外,由于期货市场对所交割的实物有较高的品质要求,标准仓单具有很好的变现能力,从而使银行具有可靠的第二还款来源.。

中国金属抚顺红峰矿业有限公司——电解铜标准仓单质押融资融资类型：货押融资（预付账款融资）延伸行业：以下行业可以根据本案例复制营销。

铜、铝、镍、燃料油、棉花、大豆等交易所标准商品【案例1】中国金属抚顺红峰矿业有限公司——电解铜标准仓单质押融资企业基本情况中国金属抚顺红峰矿业有限公司注册资本人民币1.1亿元,是以生产粗铜、硫酸、铜精矿、锌精矿、硫精矿为主集采、选、冶综合生产能力于一体有色金属独立工矿企业,公司年经营收入5.7亿元。

公司业务发展稳定增长，生产铜价格日渐走高，目前该公司在上海期货交易所存有近5000吨电解铜，均作保价交易，按照上海期货交易所电解铜每吨67000元计算，共占用该公司流动资金近3.3亿元,由此造成公司流动资金紧张。

公司近年产能不断扩大，需要采购大量铜矿石，公司自产铜精矿量预计为8500吨，缺口为8000吨。

需采购资金1.8亿元。

银行切入点分析：授信方案：以该公司现有铜矿作为质押提供融资，用于铜精矿采购。

提款及还款方式：提款与还款方式应该与客户的资金需求匹配，提款必须用于采购，销售还款必须用于还款。

根据该公司经营情况及实际资金需求情况，分次提款。

银行信贷资金到期，该公司计划用其销售收入偿还。

该公司还款来源主要是经营收入，从收入来源分类，主要分为电解铜、工业硫酸、锌精矿三大类。

该公司目前在上海期货交易所存有近5000吨电解铜，到年底电解铜存有量将达7000多吨，该公司每个月能通过上海期货交易所交易1250吨电解铜，按照该公司在上海期货交易所的保价计算，每月仅电解铜的销售回款近9000万元，7000吨电解铜的销售回款将达到4.7亿元,具备还款能力。

供应渠道分析前三名供应商（按金额大小排名）金额(万元) 占全部采购比率%1 河北保定矿业有限公司 10352 21.5%2 辽宁桓仁矿业有限公司 8757 18.2%3 北京昊华金辉贸易有限公司7000 14.5%供应商总体评价：该公司供应商绝大部分为民营企业,采购铜精矿为国内短缺商品,是卖方市场,均为现款交易,公司年自产铜精矿8000吨左右,铜精矿缺口在7000吨—8000吨之间。

标准仓单质押授信业务操作流程及案例目录一、标准仓单质押授信业务操作流程 (3)（一）简略流程 (3)（二）详细流程 (4)1、以上海期货交易所已有标准仓单做质押的授信业务操作流程 (4)2、以上海期货交易所拟交割所得标准仓单做质押的授信业务操作流程 (5)3、以郑州（或大连）商品交易所已有标准仓单做质押的授信业务操作流程 (6)4、以郑州（或大连）商品交易所拟交割所得标准仓单做质押的授信业务操作流程 (7)（三）标准仓单质押授信业务与一般信贷业务操作流程的主要差异 (8)1、需由期货金融部出具质押物意见 (8)2、通过交易所系统办理质押登记 (8)3、质押物价值的确定参照期货价格 (8)4、贷后每个交易日需进行风险监控 (9)二、标准仓单质押授信业务操作案例 (9)（一）以上海期货交易所已有标准仓单做质押的授信业务操作案例 (9)1、业务申请 (9)2、审查审批 (10)3、签订合同和协议 (12)4、质押登记 (13)5、贷款发放 (15)6、仓单价值管理 (16)7、质押解除 (17)（二）以郑州（或大连）商品交易所已有标准仓单做质押的授信业务操作案例 (20)1、业务申请 (20)2、审查审批 (20)3、签订合同和协议 (23)4、质押登记 (24)5、贷款发放 (27)6、仓单价值管理 (28)7、仓储费代缴 (30)8、质押解除 (30)兴业银行标准仓单质押授信业务操作流程及案例一、标准仓单质押授信业务操作流程（一）简略流程（二）详细流程1、以上海期货交易所已有标准仓单做质押的授信业务操作流程2、以上海期货交易所拟交割所得标准仓单做质押的授信业务操作流程作流程（三）标准仓单质押授信业务与一般信贷业务操作流程的主要差异相对于一般信贷业务而言，标准仓单质押授信业务在办理的过程主要存在以下几个方面的不同：1、需由期货金融部出具质押物意见由于标准仓单质押授信业务质押物标准仓单的特殊性，有权信贷审批部门在进行标准仓单质押业务授信审批时，需参考总行期货金融部就质押物质押率、质押期限截止日等事项出具的意见；而一般信贷业务则无需此环节。

期货公司标准仓单质押业务及案例分析标准仓单质押贷款业务案例一、产品定义标准仓单是指符合交易所统一要求的，由商品（期货）交易所指定交割仓库，在完成入库商品验收、确认合格后由指定仓库签发给货主的，并经交易所注册生效的标准化实物提货凭证。

标准仓单质押贷款是指借款人以其自有的仓单作为质押担保向我行申请用于其正常经营活动资金周转所需的短期人民币流动资金贷款业务。

二、产品意义标准仓单作为一种权利凭证，集安全性、流动性和盈利性于一体，相对于其他质押品来说，标准仓单更加安全，流动性更强。

此外，基于期货市场标准仓单还具有价值公开透明，监管便利、变现力强等优势，因此，标准仓单作为质押物将使银行贷款更安全，它使银行不再单纯看重企业的财务报表，而是更加关注标准仓单价值的波动性，只要有标准仓单就能取得银行贷款。

同时银行可借助期货市场成批开拓信贷客户，降低各种营销成本，增加获利。

三、产品特点1、有效解决企业担保难问题，当企业无固定资产作为抵押，又寻找不到合适的保证单位担保时，可以自有的标准仓单作为质押向我行取得贷款；2、由于标准仓单的价值公开、透明、流动性强、易于变现，所以该产品自偿性好，风险低；3、能缓解企业因库存商品而造成的短期流动资金不足的状况；4、质押仓单项下货物允许周转，可采取以仓单置换仓单的方式。

四、适用企业从事与其自有标准仓单商品品种相关联的生产、加工和贸易活动，并且需要短期资金周转需求的企业。

商品品种包括棉花、大豆、菜籽油、糖、强麦、硬麦、玉米、塑料、铜、铝，黄金和锌等。

五、案例分析及业务操作流程中小企业贷款难的问题一直是社会普遍关心的问题之一，某棉花公司是主营棉花收购业务的企业，规模属中小型，长期在新疆库尔勒租场收购棉花，直接供应石家庄周边各县、市的纺织厂，为我市棉纺织行业提供货源。

去年，随着该公司经营规模的不断扩大，面临为收购棉花缺少短期流动资金的困难。

于是，该公司将所有资信材料备齐，向其他银行申请短期贷款，但是却因为没有符合银行要求的担保而被拒之门外。

仓单质押操作流程是怎样的新版仓单质押融资案1、仓单质押授信的申请⼈限定在以标准仓单作为原材料进⾏⽣产的⼯业企业，或以对应的货物作为销售对象的商贸企业。

2、可以将三⼤期货交易所、全国棉花交易市场为营销⽬标，通常这些交易所对银⾏的融资⾮常感兴趣，商议合作模式后，由其推荐成员单位办理质押融资业务，这样可以提⾼银⾏营销客户的效率。

3、建议营销可以定位在如下⾏业：钢材、汽车、油料、不锈钢、粮⾷、有⾊⾦属、煤炭、棉花、⽊材、塑料原材料等国民经济重要⾏业，价值稳定、易变现产品。

〖案例⼀〗江西省南昌市九七油脂公司的标准仓单质押融资⼀、企业基本情况南昌市九七油脂公司是江西省较⼤的油脂经销企业，公司年销售额突破2亿元，公司每年需要⼤量采购⼤⾖，资⾦⽀出较⼤。

⼆、银⾏切⼊点分析某银⾏经过分析后认为，南昌市九七油脂公司为当地的龙头企业，资⾦运作能⼒较强，年销售规模较⼤，有较好的开发价值。

⼤⾖价值稳定，属于油脂加⼯的初级原材料，交易较为活跃，可以作为质押物。

经过研究后，银⾏设计采⽤标准仓单质押⽅式融资。

三、银企合作情况某国有银⾏南昌分⾏接受南昌市九七油脂公司提出的⽤⼤⾖标准仓单质押贷款的申请，授信⾦额为700万元银⾏承兑汇票。

该⾏与郑州商品交易所⼀道，起草《仓单质押贷款担保协议书》，分别与借款⼈、经纪公司、担保回购⽅签定⼀式四份的《仓单质押贷款担保协议书》及⼀系列附属⽂件，对授信⾦额、期限、利率、质押率、标准仓单的质押冻结和解冻、保证⾦⽐率(不⾼于70%)、资⾦⽤途等均做了明确规定。

标准仓单的质押价格以中国郑州粮⾷批发市场《中华粮⽹》公布的同期同品质的平均价格为准。

为控制质押仓单所列商品价格波动或因交易所品质鉴定、注销再⽣成标准仓单⽽按期货合约标准重新检验带来的风险，协议规定了警戒线和处置线。

警戒线：指在质押标准仓单市值总和与贷款本息之⽐⼩于等于75%时，借款⼈在接到银⾏书⾯通知后七个⼯作⽇内，采取追加质押物、更换质押物或部分(或全部)归还贷款措施，否则银⾏有权宣布贷款提前到期。

第1篇一、背景仓单质押作为一种常见的融资方式，在物流、仓储行业中得到了广泛应用。

本文将以一起仓单质押案例为切入点，分析相关法律问题，旨在为从事仓储、物流行业的法律人士提供参考。

（一）案情简介甲公司（以下简称“甲方”）与乙公司（以下简称“乙方”）签订了一份《仓储合同》，约定甲方将其所有货物存放于乙方提供的仓储设施中。

合同签订后，甲方按照约定将货物存放在乙方仓储设施内。

随后，甲方因资金周转困难，向丙银行（以下简称“丙银行”）申请贷款。

为获得贷款，甲方将所持有的仓单质押给丙银行。

在贷款期间，甲方与丙银行签订了一份《仓单质押合同》，约定甲方将其持有的仓单质押给丙银行，丙银行在贷款期限内享有仓单的优先受偿权。

合同签订后，丙银行向甲方发放了贷款。

然而，在贷款到期后，甲方未能按时偿还贷款本金及利息。

丙银行遂向法院提起诉讼，要求实现仓单的优先受偿权。

（二）争议焦点1. 仓单质押合同的效力；2. 仓单的优先受偿权；3. 仓储合同中关于货物保管责任的规定。

二、法律分析（一）仓单质押合同的效力根据《中华人民共和国合同法》第五条的规定，当事人应当遵循诚实信用原则，根据合同的性质、目的和交易习惯履行通知、协助、保密等义务。

本案中，甲方与丙银行签订的《仓单质押合同》符合合同法的相关规定，不存在欺诈、胁迫等情形，因此，该合同合法有效。

（二）仓单的优先受偿权根据《中华人民共和国担保法》第四条的规定，担保物权的设立、变更、转让和消灭，应当依照本法和其他有关法律的规定。

本案中，丙银行与甲方签订的《仓单质押合同》明确约定了仓单的优先受偿权，符合担保法的相关规定。

因此，丙银行在贷款到期后，有权行使仓单的优先受偿权。

（三）仓储合同中关于货物保管责任的规定根据《中华人民共和国合同法》第三百五十九条的规定，仓储合同是保管人储存存货人交付的仓储物，存货人支付仓储费的合同。

本案中，甲方与乙公司签订的《仓储合同》明确约定了乙方对甲方货物的保管责任。

第1篇一、案件背景本案涉及当事人甲、乙、丙三方，甲为货物所有者，乙为仓储保管人，丙为提货人。

甲将其拥有的货物存放在乙的仓库中，并取得了乙开具的仓单。

后甲因资金周转需要，将仓单背书转让给丙，丙持仓单向乙要求提取货物。

乙以甲未支付全部仓储费用为由拒绝交付货物，双方因此产生纠纷。

二、案件事实1. 甲于2020年5月将一批货物存放在乙的仓库中，双方签订了仓储合同，约定仓储费用为每吨100元，共计5000元。

2. 甲于2020年6月1日支付了部分仓储费用，共计3000元。

3. 2020年6月10日，甲将仓单背书转让给丙，丙于同日持仓单向乙要求提取货物。

4. 乙以甲未支付全部仓储费用为由拒绝交付货物。

三、法律分析本案涉及的主要法律问题是仓单的效力以及仓储保管人是否有权拒绝交付货物。

1. 仓单的效力根据《中华人民共和国合同法》第三百八十七条规定：“仓单是保管人出具的证明货物已交付保管人保管的凭证。

仓单应当载明下列事项：（一）货物的名称、数量、规格；（二）货物的交付时间；（三）保管人的名称、地址；（四）保管人的印章；（五）其他需要载明的事项。

”仓单作为仓储合同的重要凭证，具有以下法律效力：（1）证明货物已交付保管人保管。

（2）作为货物所有者提取货物的凭证。

（3）在货物所有权转移时，可以作为转让的凭证。

本案中，甲将仓单背书转让给丙，丙持有仓单向乙要求提取货物，符合仓单的效力规定。

因此，仓单在法律上对丙具有约束力。

2. 仓储保管人是否有权拒绝交付货物根据《中华人民共和国合同法》第三百八十八条规定：“保管人应当按照约定保管货物，不得擅自处分。

保管人违反约定，擅自处分货物的，应当承担违约责任。

”在本案中，乙作为仓储保管人，有权根据仓储合同约定保管货物，但无权擅自处分货物。

然而，根据《中华人民共和国合同法》第三百八十九条规定：“保管人有权在下列情况下拒绝提取货物：（一）保管人认为提取货物可能损害保管物的；（二）提取货物违反保管合同的约定；（三）提取货物可能损害保管人的合法权益。

第1篇一、案件背景本案涉及一起仓单纠纷，原告甲公司因与被告乙公司发生货物存储合同纠纷，向人民法院提起诉讼。

原告甲公司声称，其将一批货物存放在被告乙公司经营的仓库中，双方签订了仓储合同，约定由乙公司负责保管。

然而，在货物存放期间，原告甲公司发现货物数量短缺，遂与乙公司协商无果，遂向法院提起诉讼，要求乙公司赔偿损失。

二、案件事实1. 仓储合同签订：2019年5月，原告甲公司与被告乙公司签订了一份仓储合同，约定甲公司将一批货物存放在乙公司经营的仓库中，乙公司负责保管。

合同中明确了货物的种类、数量、储存期限、费用等内容。

2. 货物存放与保管：甲公司将货物运至乙公司仓库，乙公司予以接收并入库保管。

在货物存放期间，乙公司未发生火灾、盗窃等意外情况。

3. 货物短缺：2020年5月，甲公司再次前往仓库提取货物时，发现货物数量与合同约定不符，短缺了一定比例。

4. 协商未果：甲公司发现货物短缺后，与乙公司进行协商，要求乙公司赔偿损失。

乙公司承认货物短缺，但表示是由于仓库管理不善所致，愿意承担部分责任，但拒绝全额赔偿。

5. 诉讼提起：协商无果后，甲公司向人民法院提起诉讼，要求乙公司赔偿因货物短缺造成的损失。

三、法律问题本案涉及的主要法律问题是仓单的法律效力以及货物短缺的责任认定。

1. 仓单的法律效力：根据《中华人民共和国合同法》第一百五十五条规定，仓储合同自仓储物交付时成立。

第一百五十六条规定，仓储人应当按照约定的方法妥善保管仓储物。

在本案中，甲公司与乙公司签订了仓储合同，并交付了货物，因此，该合同自货物交付时成立，具有法律效力。

2. 货物短缺的责任认定：根据《中华人民共和国合同法》第一百五十七条规定，仓储人应当按照约定的方法妥善保管仓储物。

第一百五十八条规定，因仓储人保管不善造成仓储物毁损、灭失的，仓储人应当承担赔偿责任。

在本案中，乙公司作为仓储人，在保管过程中未妥善保管货物，导致货物短缺，依法应当承担赔偿责任。

四、判决结果经过审理，法院认为：1. 甲公司与乙公司签订的仓储合同合法有效，双方均应履行合同约定的义务。