P2P的发展

数字普惠金融的发展历程
数字普惠金融是指利用互联网、数字技术等手段,提供低利率、高效率、可预测性强的金融服务,以满足不同人群的需求和覆盖面。

以下是数字普惠金融的发展历程:
1. 概念提出:2012年,P2P平台开始出现,为个人用户提供小额、分散的借贷服务,被视为数字普惠金融的早期形式。

2. 市场规模扩大:随着移动互联网的普及,数字普惠金融的市场规模逐渐扩大。

2014年,中国互联网金融市场规模达到1万亿元人民币。

3. 技术创新:随着云计算、人工智能、大数据等技术的发展,数字普惠金融的技术手段也在不断创新。

例如,移动支付、在线支付、信用评分等。

4. 风险控制:数字普惠金融面临着与传统金融服务相同的风险,如信用风险、市场风险、法律风险等。

因此,数字普惠金融需要采用多种手段来风险控制,如分散投资、风险定价、信用评级等。

5. 监管加强:随着数字普惠金融的规模不断扩大,监管机构也逐步加强了对数字普惠金融的监管。

2016年,互联网金融协会成立,对互联网金融行业的监管逐步走向规范化。

6. 多元发展:数字普惠金融不仅局限于传统的金融机构,也包括一些非金融机构和个人创业者。

同时,数字普惠金融的模式也逐渐多样化,如平台金融、金融科技等。

数字普惠金融的发展历程表明,它已经成为金融服务领域中的一
个重要领域,并在不断的创新发展中为社会带来更多样、更高效、更安全的金融服务。

180金融经济FINANCIAL AND ECONOMIC我国P2P 网络借贷平台发展分析与发展建议李梦 河南财经政法大学摘要：随着“互联网+”的不断深入，互联网金融发展迅速，而P2P 网络借贷作为互联网金融的重要组成部分也呈现出压倒式增长的发展现状。

然而涉嫌诈骗、跑路、提款难等问题平台的频频曝光也反映出P2P 网络借贷模式的不足之处与发展空间。

本文就我国P2P 发展进行分析，结合具有中国特色的P2P 网络借贷模式与发展现状，揭示出我国P2P 网络借贷平台存在和得以发展的原因以及问题平台频出现象发生的原因，并对我国P2P 网络借贷平台的稳健、可持续发展提出合理化建议。

关键词：P2P 平台；发展与现状；发展建议一、P2P 概述P2P 借贷是Peer to Peer Lending 的简写，即点对点借贷。

P2P 网络借贷最早出现在英国，2005年英国zopa 平台建立，标志着新型融资模式——互联网借贷的产生。

以“拍拍贷”和“翼龙贷”为代表，我国最早于2007年出现网络借贷平台。

二、P2P 网络借贷平台发展原因分析(一)发展机遇1.技术因素。

互联网技术、云计算技术的发展以及算法与大数据处理技术的发展是首要推动因素。

互联网使具有投资需求和融资需求双方连接在一起，实现信息共享，降低信息成本。

2.财富管理需求。

传统的理财产品对投资者的门槛较高，普通收入人群难以进入。

3.中小企业融资难现状。

中小企业在现实生活中，银行对中小企业存在理性歧视现象，由于这些中小企业缺乏必要的信用记录和抵押资产，大部分中小企业的融资需求被银行拒绝。

这种现象就催生了我国大量P2P 网络借贷平台的产生和发展。

(二)降低成本1.降低交易成本根据科斯的交易成本理论，交易成本包括交易活动中的一切成本。

P2P 网络借贷平台大都在线上运营，从而降低了高昂的实体运营成本。

另外，由于突破了地理和时间的限制，借贷双方可以大量节约时间成本。

所以，P2P 网络借贷平台可以通过互联网技术的优化从而降低交易成本。

什么是P2P网贷网贷，又称P2P网络借款。

P2P是英文peer to peer的缩写，意即“个人对个人”。

网络信贷起源于英国，随后发展到美国、德国和其他国家，其典型的模式为：网络信贷公司提供平台，由借贷双方自由竞价，撮合成交。

资金借出人获取利息收益，并承担风险；资金借入人到期偿还本金，网络信贷公司收取中介服务费。

P2P网贷最大的优越性，是使传统银行难以覆盖的借款人在虚拟世界里能充分享受贷款的高效与便捷。

网贷平台数量近两年在国内迅速增长，迄今比较活跃的有350家左右。

发展历程P2P网贷模式的雏形，是英国人理查德·杜瓦、詹姆斯·亚历山大、萨拉·马休斯和大卫·尼克尔森4位年轻人共同创造的。

2005年3月，他们创办的全球第一家P2P网贷平台Zopa在伦敦上线运营。

如今Zopa的业务已扩至意大利、美国和日本，平均每天线上的投资额达200多万英镑。

Zopa是“可达成协议的空间（Zone of Possible Agreement）”的缩写。

在 Zopa网站上，投资者可列出金额、利率和想要借出款项的时间，而借款者则根据用途、金额搜索适合的贷款产品，Zopa则向借贷双方收取一定的手续费，而非赚取利息。

在我国，最早的P2P网贷平台成立于2006年。

在其后的几年间，国内的网贷平台还是凤毛麟角，鲜有创业人士涉足其中。

直到2010年，网贷平台才被许多创业人士看中，开始陆续出现了一些试水者。

2011年，网贷平台进入快速发展期，一批网贷平台踊跃上线。

2012年我国网贷平台进入了爆发期，网贷平台如雨后春笋成立，比较活跃的有400家左右。

进入2013年，网贷平台更是蓬勃发展，以每天1—2家上线的速度快速增长，平台数量大幅度增长所带来的资金供需失衡等现象开始逐步显现。

据不完全统计，国内含线下放贷的网贷平台每月交易额近70亿元。

两大运营模式网贷平台主要运营模式主要有两类，即：传统P2P模式和债权转让模式。

P2P行业及其爆雷P2P行业近年来屡屡爆出爆雷事件，引发社会广泛关注和讨论。

P2P（Peer to Peer）即点对点网络贷款平台，是一种通过互联网平台进行个人之间的借贷和投资的金融模式。

P2P行业自2006年起在中国崛起，迅速发展成为金融领域的一颗新星，吸引了大量个人投资者和借款者。

随着时间的推移，P2P行业的问题也逐渐凸显，爆雷事件频发，给投资者和借款者带来了严重的损失。

本文旨在分析P2P行业的发展现状，探讨其爆雷原因并提出解决方案。

P2P行业的发展现状P2P行业是一种通过互联网平台实现个人之间借贷和投资的金融模式，它的出现使得普通投资者可以参与个人小额借贷业务，获得比较高的投资回报。

P2P行业在中国快速崛起并得到了政府的支持，吸引了大量的投资者和借款者。

根据有关数据显示，截止至2019年6月，P2P平台数量达到了4753家，注册用户达1728.9万人，累计交易额达32127.1亿元。

随着P2P行业的快速发展，众多平台陆续出现了爆雷事件，给投资者和借款者带来了沉重的打击。

P2P行业的爆雷原因P2P行业的爆雷问题一直困扰着从业者和监管部门，那么P2P行业的爆雷问题究竟是如何产生的呢？1.监管不力：P2P行业的监管一直存在漏洞，监管部门对P2P平台的审核和监管不够及时和严格，导致了部分平台以欺诈手段进行运营，造成资金链断裂，最终导致爆雷问题。

2.资金无法循环：P2P行业的本质是通过借贷款项实现的，而部分P2P平台对贷款资金的使用没有有效监督和控制，导致资金无法循环使用，最终导致了爆雷问题。

3.资产端匮乏：在P2P平台上借贷的贷款人毕竟是个体，无法提供足够的抵押品或者信用保障，一旦出现违约，会极大地影响资金回收。

4.盲目扩张：部分P2P平台因为盲目扩张，导致自身管理出现问题，无法及时发现和解决风险，最终导致了爆雷问题。

P2P行业的解决方案面对P2P行业爆雷问题，如何加强监管和规范发展成为业界和监管部门需要解决的问题。

点对点技术（P2P）介绍点对点技术（Peer-to-Peer，简称P2P）是一种计算机网络通信模式，它允许网络中的每个节点（peer）既是客户端，又是服务器。

与传统的客户端-服务器模式不同，P2P网络中的节点可以直接与其他节点通信，而无需通过中央服务器进行中转。

P2P技术的出现，极大地改变了网络通信的方式，为用户提供了更高效、更灵活的网络体验。

一、P2P技术的基本原理P2P技术的基本原理是将网络中的每个节点都视为平等的，每个节点既可以提供服务，也可以使用其他节点提供的服务。

P2P网络中的节点可以直接与其他节点通信，无需经过中央服务器的中转。

当一个节点需要某种资源时，它可以通过搜索其他节点来获取所需资源，并直接从其他节点那里下载或获取。

这种直接的节点之间的通信方式，使得P2P 网络具有高效、灵活的特点。

二、P2P技术的优势1. 分布式架构：P2P网络中的节点分布在整个网络中，不存在单点故障，因此具有更高的可靠性和稳定性。

即使某个节点出现故障或离线，其他节点仍然可以继续提供服务。

2. 高效的资源共享：P2P网络中的每个节点都可以提供和获取资源，使得资源的利用率更高。

当一个节点需要某种资源时，它可以通过搜索其他节点来获取所需资源，而不需要依赖中央服务器的带宽和存储能力。

3. 灵活的网络拓扑：P2P网络中的节点可以动态加入和离开网络，网络拓扑结构可以根据节点的加入和离开自动调整。

这种灵活性使得P2P网络更适应大规模网络环境下的变化和扩展。

4. 低成本：P2P网络不需要中央服务器的支持，减少了服务器的成本和维护费用。

同时，P2P网络中的节点可以共享带宽和存储资源，降低了网络运营的成本。

三、P2P技术的应用领域1. 文件共享：P2P技术最早应用于文件共享领域，例如BitTorrent、eMule等。

用户可以通过P2P网络直接从其他用户那里下载所需的文件，而无需依赖中央服务器的带宽和存储能力。

2. 流媒体传输：P2P技术可以有效地解决流媒体传输中的带宽和延迟问题。

P2P网贷特点、种类、模式及发展趋势P2P网贷的概念所谓P2P（英文“Peer to Peer”的简称）网贷，根据银监会与小额信贷联盟的公文，中文官方翻译为“人人贷“。

通过中介牵线搭桥，以信用贷款的方式，使有资金的个人将资金贷给其他有借款需求的个人，并获取利息的一种信贷方式。

其中，中介机构负责对借款方资信状况的考察，并收取账户管理费和服务费等收入。

其本质上就是一种民间借贷方式，贷款利率在不超过银行同期贷款利率的4倍的范围内受法律保护。

目前的此类平台都不受地域限制提供服务。

P2P网贷服务平台主要针对的是那些信用良好但缺少资金的大学生、工薪阶层和微小企业主等，帮助他们实现兼职创业、培训、购买等方面的愿望。

对于这些借款人，无需他们给出贷款抵押物，而是通过了解他们的身份信息、银行信用报告等，来确定给他们的贷款额度以及贷款利率，然后，中介机构将这些信息提供给资金出借人，由他们双方直接达成借款协议，资金出借人获取贷款利息。

另外，P2P网络信贷平台将其作为一种投资的方式，站在宣传的角度对此类平台针对的客户群做了如下概括：有本职工作，不愿长期盯股市盘的办公室白领；信用卡有较大额度闲置未使用的卡奴；有养命钱、养老钱需要对抗通货膨胀保本增值需求的老年投资朋友；保守型投资者（风险测评3级以下）；SOHO一族；有闲杂资金未做保值增值财务筹划的投资者；需理财的非金融专业人士等。

2005年3月，全球第一家网上互助借贷平台“Zopa”于在英国伦敦诞生。

之后很快被拷贝到美国、欧洲大陆和日本。

Zopa的英国网站拥有40万会员，已经撮合了8500万英镑的借贷。

另外，国外比较知名的P2P网贷平台还有格莱珉银行、PROSPER、lending club等。

其是2006年尤努斯教授由于其在小额信贷领域的突出贡献荣获诺贝尔和平奖，让更多的人开始关注小额信贷。

P2P小额信贷市场规模到2009年已经达到了6.5亿美元。

著名的咨询公司Gartner 预测，P2P网贷市场2013年将达到50亿美元的规模。

我国P2P网络借贷行业发展历程简述王文涵摘要：我国的社会背景和金融市场条件等与美英有着明显的不同，所以我国互联网金融的产生和发展也有着本土化的特征。

虽然我国第一家P2P网络借贷公司拍拍贷成立时间并不明显落后于美国，但是以其为代表中国P2P网络借贷平台展现出一个非理性发展到理性过度的发展轨迹。

这与我国法律监管和政府监管的滞后性有着直接的联系。

关键字：P2P网络借贷行业发展历程暴雷监管就我国的P2P行业发展来看，可以简化分为以下几个阶段：萌芽期（2006-2011）：我国最早成立的P2P网贷公司拍拍贷成立于2006年，从全球范围来看属于较早成立的。

但是直至2011年，我国P2P行业整体规模仍然变化较小。

据网贷之家的不完全统计，2011年我国P2P平台仅达到50家。

爆炸期（2012-2015）：在这个阶段，我国P2P行业网络借贷平台的数量从2012年的200家迅速膨胀为2015年的近3000家。

截至2015年底，我国正常运营的网络借贷平台数量为2595家，累计平台数量为5983家。

同时，网贷交易规模也有着爆炸式的发展。

截至2015年底，我国P2P行业累计交易量达到13653亿元，其中2015年度新增成交量为9285亿元，是去年同期的3.9倍1。

上述两个时期属于行业早期。

为了吸引投资者，绝大部分平台选择为其兜底，即作为信用中介，而不是信息中介存在，但与此同时自融、资金池、跑路等乱象不断。

2015年末，银监会牵头起草了《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法（征求意见稿）》，这份文件将P2P网贷行业正式纳入监管，明确了其信息中介定位，提出不得吸收公众存款、不得归集资金设立资金池等12项禁止性行为。

但是由于处在监管初期，监管当局的主基调是规范和促进互联网金融的健康发展，弥补传统金融机构、发展普惠金融，不少平台仍背离了信息中介定位，利用平台自融、发布虚假标的。

值得提出的是，自2014年起，我国开始频繁出现P2P网络借贷平台“暴雷”现象（详见下图：我国P2P行业新增及问题平台变化分析图）。