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私募基金基础知识私募基金是指以非公开方式向合格投资者募集资金设立的投资基余，包括资产由基金管理人或者普通合伙人管理的以投资活动为目的设立的公司或者合伙企业。
合格投资者，是指达到规定资产规模或者收入水平，并具备相应的风险识别能力和风险承担能力、其基金份额认购金额不低于规定限额的单位和个人。
私募基金要包括私募证券投资基金、私募股权投资基金和私募创业投资基金等。
一、私募基金特征—是募集对象和方式。
基金只能面向特定对象募集，包括合格的机构投资者和合格的自然人投资者。
禁止通过媒体、网站、短信、公告、布告、传单、会议、讲座等公开方式，以上线发展下线等公开方式，以及其他变相公开方式进行募集。
二是募集条件。
必须向投资者充分揭示投资风险，不得以任何方式承诺固定回报。
依法处置私募基金损益，投资利润按照法律和约定分享，投资损失按照法律和约定分担。
采取股份制公司设立的，投资人数不得超过200人；采取有限责任公司、有限合伙形式设立的，投资人数不得超过50人。
三是募集基金管理。
除基金合同明确约定外，私募基金应由商业银行进行托管，在托管银行开立账户，核算基金募集和基金投资，并接受托管银行监管。
四是私募基金投资。
私募证券投资基金财产的证券投资，包括买卖公开发行的股份有限公司股票、债券、基金份额，以及国务院证券监督管理机构规定的其他证券及其衍生品种。
私募股权投资基金和私募创业投资基金的投资领域是非上市股份公司的股权投资，一般为中长期股权投资。
二、私募基金组织形态1．契约形态：私募基金可以采取与我国公募基金相同的契约形式。
存在着私募基金投资人及其组成的持有人大会、私募基金管理机构；有私募基金管理公司与基金托管机构订立信托契约，私募基金管理人发起私募基金，向投资人募集并负责投资管理，托管机构按照契约保管资产和会计核算。
私募基金资产与管理机构和托管机构财产独立。
2．公司形态：基于共同出资入股成立股份公司的公司型集合投资基金，投资人认购基金份额后，成为基金的股东，基金的重大事项和投资决策由公司董事会决定。
投资者教育（私募基金基础知识）1.什么是私募基金？私募基金是指通过非公开方式，面向少数机构投资者募集资金而设立的基金。
由于私募基金的销售和赎回都是通过基金管理人与投资者私下协商来进行的，因此它又被称为向特定对象募集的基金。
私募基金管理人、私募基金销售机构不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。
2.私募基金的投资范围：私募基金财产的投资包括买卖股票、股权、债券、期货、期权、基金份额及投资合同约定的其他投资标的。
私募基金应当向合格投资者募集，单只私募基金的投资者人数累计不得超过法律规定的特定数量。
3.私募基金的分类:按主投资标的又可分为:(1)证券投资基金（标的为股票)(2)期货投资基金（标的为期货合约）(3)货币投资基金（标的为外汇）(4)黄金投资基金（标的为黄金）(5)FOF基金英文全称fund of fund（意为“基金投资基金”，标的为基金）(6)REITS real estate Investment Trusts(房地产投资基金，标的为房地产）(7)TOT trust of trust (信托投资基金，标的为信托产品) (6)对冲基金（又叫套利基金，标的为套利空间）4.私募基金的优势有哪些？1)业绩优异：私募基金长期投资业绩完胜大盘、公募基金及其他股票型理财产品。
2)追求绝对回报：私募基金管理人利益和投资者利益是一致的，私募基金固定管理费很少，主要依靠提取业绩报酬生存发展，而超额业绩费是在净值每次创出新高后才可提取的。
只有投资者赚到钱，私募才能赚到钱。
所以私募基金需要追求绝对的正收益，对下行风险的控制相对严格。
3)操作灵活：仓位可在0%-100%间灵活调整，牛市可满仓获取全部收益，熊市可空仓规避系统风险，投资策略众多。
4)精英管理：阳光私募基金的资产管理人，大多经历了中国股市20多年牛熊转换的实战考验，他们有的曾经是公募基金的明星基金经理，有的曾在券商中担任自营部投资经理或资深行业研究员，有的曾被任命为管理关系民生的保险资金、社保组合及企业年金，而有的源于民间股神的华丽转身。
私募基金的分类知识基金按是否面向一般大众募集资金分为公募与私募，按主投资标的又可分为证券投资基金（标的为股票），期货投资基金（标的为期货合约）、货币投资基金（标的为外汇）、黄金投资基金（标的为黄金）、FOF私募fund of fund（基金投资基金，标的为PE与VC基金），REITS real estate Investment Trusts（房地产投资基金，标的为房地产），TOT trust of trust（信托投资基金，标的为信托产品），对冲基金（又叫套利基金，标的为套利空间），以上这么多基金形态，很多都是西方国家有，在中国只有此类概念而并无实体(私募由于不受政策限制，投资标的灵活，所以私募是有的)。
中国所谓的基金准确应该叫证券投资基金，例如大成、华夏、嘉实、交银施罗德等，这些公募基金受证监会严格监管，投资方向与投资比例有严格限制，它们大多管理数百亿以上资金。
私募在中国是受严格限制的，因为私募很容易成为“非法集资”，两者的区别就是：是否面向一般大众集资，资金所有权是否发生转移，如果募集人数超过50人，并转移至个人账户，则定为非法集资，非法集资是极严重经济犯罪，可判死刑，如浙江吴英、德隆唐万新、美国麦道夫。
中国的私募按投资标的分主要有：私募证券投资基金，经阳光化后又叫做阳光私募（投资于股票，如赤子之心、武当资产、中鑫私募联盟、星石等资产管理公司），私募房地产投资基金（如星浩投资），私募股权投资基金（即PE，投资于非上市公司股权，以IPO为目的，如鼎辉，弘毅、KKR、高盛、凯雷、汉红）、私募风险投资基金（即VC，风险大，如联想投资、软银、IDG）公募基金如大成、嘉实、华夏等基金公司是证券投资基金，只能投资股票或债券，不能投资非上市公司股权，不能投资房地产，不能投资有风险企业，而私募基金可以。
国家法律根据公安部专项治理条例和人民最高法院司法解释，私募形式委托理财与非法集资区别标注如下：资金募集方式是面向社会大众还是面向特定个体。
私募基金的基础知识(DOC 9页)私募基金(Privately Offered Fund)是相对于公募（public offering）而言，是就证券发行方法之差异，以是否向社会不特定公众发行或公开发行证券的区别，界定为公募和私募，或公募证券和私募证券。
运作模式私募基金的主要运作方式有两种: 第一种是承诺保底，基金将保底资金交给出资人，相应的设定底线，如果跌破底线，自动终止操作，保底资金不退回。
第二种，接收帐号（即客户只要把帐号给私募基金即可），如果跌破约定亏损比例（一般为10％-30%），客户可自动终止约定，对于约定赢利部分或约定盈利达到百分比（一般为10%）以上部分按照约定的比例进行分成，此种都是针对熟悉的客户，还有就是大型企业单位。
组织形式1、公司式公司式私募基金有完整的公司架构，运作比较正式和规范。
目前公司式私募基金（如"某某投资公司"）在中国能够比较方便地成立。
半开放式私募基金也能够以某种变通的方式，比较方便地进行运作，不必接受严格的审批和监管，投资策略也就可以更加灵活。
比如：（1）设立某"投资公司"，该"投资公司"的业务范围包括有价证券投资；（2）"投资公司"的股东数目不要多，出资额都要比较大，既保证私募性质，又要有较大的资金规模；（3）"投资公司"的资金交由资金管理人管理，按国际惯例，管理人收取资金管理费与效益激励费，并打入"投资公司"的限合伙企业陆续组建，这些有限合伙企业主要集中在股权投资和证券投资领域，6、信托制通过信托计划，进行股权投资或者证券投资，也是阳关私募的典型形式。
中国私募基金发展三大路径私募基金是资本市场的重要参与者，根据其内涵一般可以分为对冲基金、私募股权基金和创业投资基金（也可称为风险投资基金）三种。
我国私募基金通常专指从事与证券市场投资的、非公募形成的机构投资者。
私募股权基金基础知识一、私募股权基金的概念所谓私募股权投资基金（Private Equilty Fund），是指专门面向少数机构投资者或者个人投资者提出要约，通过“私下”既非公开的形式所募集的基金。
简而言之，它是私下集资的一种证券发行方式，而且不再需要经过证券监管部门审批或者备案。
其获得投资收益的途径就是通过选择那些具有发展潜力的未上市企业进行投资，等到企业经上市使自身价值升值后，通过管理层回购（MBO）、上转让股票（IPO）、并购转让（buy-out）等方式退出该投资企业并获得回报。
私募（Private Placement）是相对于公募（Public offering）而来的。
私募，顾名思义，就是“私下”地向有限的机构或特定个人投资者募集资金。
也就是说，它不同于证券市场上的公募基金，不会采取媒体广告、宣传资料、研习会等方式来进行宣传，并向社会大众公开募集的资金。
而这些机构或者个人投资者通常由专门投资这类基金的专家构成，他们往往具备丰富的行业和投资经验。
也就是说，广大的“普通公众投资者”是公募的对象，而少数有实力和经验的“富人”才是私募的对象。
私募既可以弥补单个的投资者进行某项投资项目资金能力不足、单打独斗的情况，又能够实现风险分组的效果。
作为一种投资基金，私募股权投资基金由三部分组成：基金的投资者、基金管理人、投资标的企业或项目。
基金的“资金”来源于基金投资者，而基金的投资和管理则由基金管理人负责。
基金管理人运用从基金投资者那里募集来的资金，进行投资对象既标的企业或项目。
二、私募投资的业务种类私募的投资业务种类繁多，大致可分为并购融资业务、创业投资业务、提供发展资金，以与其他业务。
（一）并购融资业务一直以来，并购业务都是私募的主要业务之一。
看起来并购业务似乎很复杂，其实质很简单。
通常私募股权基金会先挑选一个“有潜力”的企业，然后跟企业的所有者进行沟通谈判，以一个合适的价格购买该企业的股权。
在获得该企业的控制权之后，私募基金会监督运营企业一段时间，并为企业的发展提供一些资源或者剥离某些亏损的业务或产品，从而逐步提升企业的经营业绩和企业的价值。
私募股权投资基金基础知识部分（共34个）私募股权投资基金基础知识部分（共34个）●●●1.创业投资基金、并购基金、不动产基金、基础设施基金、定增基金的概念和特点根据投资领域不同，股权投资基金可以划分的类型不包括（）。
A.狭义创业投资基金B.并购基金C.不动产基金D.公募基金正确答案是：D2.公司型基金的架构、特点公司型基金的参与主体主要为（）。
I .投资者II.基金管理人III.基金销售人IV.基金托管人A.I、IIB.II、IIIC.I、II、IIID.I、III 、IV正确答案是：A3.私募股权投资基金的募集行为概念下列关于股权投资基金募集行为的表述中，错误的是（）。
A.基金的推介属于募集行为B.基金的赎回（退出）活动不属于募集行为C.基金份额（权益）的发售属于募集行为D.基金份额（权益)的认/申购（认缴）属于募集行为正确答案是：B4.募集机构的资质要求从事股权投资基金募集业务的人员，应当（）。
I.具有基金从业资格II.具有证券从业资格III.遵守法律和行政法规IV.恪守职业道德和行为规范A.I、II、III、IVB.I、III、IVC.II、III、IVD.III、IV正确答案是：B5.合格投资者的概念和范围以下关于股权投资基金的合格投资者说法错误的是（）。
A.投资于单只股权投资基金的金额不低于100万元B.单位投资者，要求其净资产不低于1000万元C.个人投资者，要求其金融资产不低于300万元D.个人投资者，最近三年个人年均收入不低于100万元正确答案是：D6.私募股权投资基金募集人数限制合伙型基金的投资者人数的最高限制是（）人。
A.100D.200正确答案是：C7.私募股权投资基金的募集流程及要求：特定对象的确定、投资者适当性匹配、基金风险揭示、合格投资者确认、投资冷静期、回访确认募集机构应当在（）进行回访确认。
A.投资冷静期满后B.投资冷静期前C.投资冷静期内D.以上时间都可以正确答案是：A8.公司型基金、合伙型基金及契约型基金基本税负的区别由于相关税收政策可能最终明确，并与现行的实际操作产生影响，中国证券投资基金业协会要求私募基金（）需通过私募投资基金风险揭示书等，对（）的税收风险进行提示。
私募基金基础知识在金融领域，私募基金是一个相对较为神秘和复杂的概念。
对于许多投资者来说，私募基金可能既充满了吸引力，又让人感到有些陌生和困惑。
接下来，让我们一起揭开私募基金的神秘面纱，了解一些关于它的基础知识。
首先，我们来搞清楚什么是私募基金。
简单来说，私募基金是一种面向特定投资者，通过非公开方式募集资金的投资基金。
与公募基金不同，私募基金的募集对象通常是高净值个人、机构投资者等，并且对投资者的资格、资产规模等有一定的要求。
私募基金的特点十分显著。
其一，它的投资策略更加灵活多样。
私募基金经理可以根据市场情况和自身的投资理念，采用各种不同的投资策略，包括但不限于股票多头、量化投资、事件驱动、宏观对冲等等。
这种灵活性使得私募基金有可能在不同的市场环境中获取较好的投资回报。
其二，私募基金的信息披露相对较少。
由于其投资者群体相对较小且专业，私募基金不需要像公募基金那样频繁和详细地披露投资组合等信息。
这在一定程度上保护了基金的投资策略不被过度曝光，但也增加了投资者获取信息的难度。
其三，私募基金的投资门槛通常较高。
这是为了筛选出具有一定风险承受能力和投资经验的投资者。
私募基金的运作流程一般包括以下几个主要环节。
首先是基金的设立，包括确定基金的投资策略、募集规模、存续期限等。
然后是资金的募集，通过向特定投资者进行推介和募集资金。
接下来是投资管理，基金经理根据既定的投资策略进行投资决策和操作。
最后是基金的退出，当基金达到预定的存续期限或者满足其他退出条件时，通过股权转让、清算等方式实现资金的回收。
在私募基金的投资策略中，不同的策略有着各自的特点和适用场景。
股票多头策略是最常见的一种，基金经理通过对上市公司的基本面分析，选择有潜力的股票进行投资。
量化投资则依靠数学模型和计算机程序进行投资决策，具有高度的纪律性和客观性。
事件驱动策略关注企业的重大事件，如并购、重组等，从中寻找投资机会。
宏观对冲策略则从宏观经济的角度出发，通过对不同资产类别（如股票、债券、商品等）的配置来获取收益。
私募基金基础知识私募基金主要包括了私募股权投资基金和证券投资基金两大类。
那么你对私募基金了解多少呢?以下是由店铺整理关于私募基金基础知识的内容，希望大家喜欢!私募基金基础知识1、什么是私募基金?私募基金，是指以非公开方式向合格投资者募集资金设立的投资基金，包括资产由基金管理人或者普通合伙人管理的以投资活动为目的设立的公司或者合伙企业。
2、私募基金有哪几类?(1)私募证券基金，主要投资于公开交易的股份有限公司股票、债券、期货、期权、基金份额以及中国证监会规定的其他证券及其衍生品种;(2)私募股权基金，主要投资于非公开交易的企业股权;(3)创业投资基金，是私募股权投资基金的特殊类别，主要对处于创业阶段的成长性企业进行股权投资的基金;(4)其他类别私募基金，投资除证券及其衍生品和股权以外的其他领域的基金。
3、私募基金的投资范围有哪些?私募基金财产的投资包括买卖股票、股权、债券、期货、期权、基金份额及投资合同约定的其他投资标的。
4、私募基金的投资者人数有无限制?根据《证券投资基金法》、《公司法》、《合伙企业法》等法律规定，合伙型基金投资者、有限公司型基金投资者累计不得超过50人;契约型基金投资者、股份公司型基金投资者累计不得超过200人。
5、何谓私募基金合格投资者?私募基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承受能力，投资于单只私募基金的金额不低于100万元且净资产不低于1000万元的单位;或投资于单只私募基金的金额不低于100万元且金融资产(金融资产包括银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、保险产品、期货权益等)不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元的个人。
6、基金业协会视为合格投资者的情形?社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金;依法设立并在基金业协会备案的投资计划;投资于所管理私募基金的私募基金管理人及其从业人员;中国证监会规定的其他投资者。
