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第三章财务预测和财务预算考情分析本章考试题型一般为单项选择题、多项选择题和计算题，个别内容也可穿插在综合分析题中。
其中，销售百分比法、本量利分析法在近几年考试中均有涉及，以计算题和公式表述的形式为主。
全面预算主要涉及到一些概念性、描述性问题的考核，复习过程中需注意。
本章历年考试分数约为6～10分。
最近五年本章考试题型、分值分布本章主要考点1.资金需要量预测（销售百分比法、回归分析预测法）2.本量利分析法中各指标的计算3.实现目标利润的各因素测算4.全面预算的内容以及各种预算之间的相互关系5.财务预算的内容及编制方法第一节资金需要量预测【大纲要求】（一）了解企业资金需要量预测的意义和目的（二）熟悉企业资金需要量预测的方法一、资金需要预测的意义资金需要量预测是指企业根据生产经营的需求，对未来所需资金的估计和推测。
资金需要量预测的意义（1）资金需要量预测是企业制定融资计划的基础；（2）资金需要量预测有助于改善企业的投资决策。
二、资金需要量预测的步骤（1）销售预测；（2）估计需要的资产；（3）估计收入、费用和留存收益；（4）估计所需要的追加资金需要量，确定外部融资数额。
三、资金需要量预测的方法（一）销售百分比法销售百分比法是根据销售与资产负债表和利润表项目之间的比例关系，预测企业融资需求数量的一种方法。
【假设】收入、费用、资产、负债与销售收入之间存在固定的比例。
【预测的具体方法】——编表法、公式法。
【编表法】第一，编制预计利润表① 计算确定利润表各项目与销售收入的百分比；某项目的销售百分比＝基期该项目金额/基期销售额假设基期利润表中销售收入100万元，销售成本70万元，则销售成本的销售百分比为70%。
其他项目同样原理计算确定。
② 预计预测年度利润表各项目某项目计划年度数额＝该项目销售百分比×预计年度销售额假设计划年度销售收入预计为200万元，则计划年度预计的销售成本为200×70%=140万元。
第三讲预测与预算01预算的分类(★)考点详解预算的分类如表3-1所示。
02固定成本(★★)考点详解(1)含义:其总额在一定时期及一定业务量范围内，不直接受业务量变动的影响而保持固定不变的成本。
例如:固定资产折旧费用、房屋租金、行政管理人员工资、财产保险费、广告费、职工培训费、办公费、产品研究与开发费用等。
(2)特征:固定成本总额不因业务量的变动而变动，单位固定成本(单位业务量负担的固定成本)与业务量的增减一般呈反向变动。
(3)分类(见表3-2)。
经典例题[例题1.单选题] (2018年)下列各项中，属于约束性固定成本的是( )。
A.按销售收入一定百分比支付的技术转让费B.厂房折旧C.新产品研发费D.广告费[答案] B[解析]约束性固定成本是指管理部门的短期(经营)决策行为不能改变其具体数额的固定成本，例如保险费、房屋租金、管理人员的基本工资、厂房折旧等。
选项A属于酌量性变动成本，选项CD属于酌量性固定成本。
[例题2.单选题]根据成本性态，在一定时期一定业务量范围之内，职工培训费一般属于( )。
A.半固定成本B.半变动成本C.约束性固定成本D.酌量性固定成本[答案] D[解析]酌量性固定成本是指管理部门的短期经营决策行为能改变其数额的固定成本。
例如:广告费、职工培训费、新产品研究开发费用等，所以选项D是答案。
考点详解(1)含义:在特定的业务量范围内，成本总额随业务量的变动而成正比例变动的成本；例如:直接材料、直接人工，按销售量支付的推销员佣金、装运费、包装费，以及按产量计提的固定设备折旧等。
(2)特征:总额与业务量成正比例变动，单位变动成本(单位业务量负担的变动成本)不变。
(3)分类(见表3-3)。
表3-3变动成本的分类经典例题[例题.多选题] 下列关于变动成本的表述中，正确的有( )。
A.在特定业务量范围内，单位变动成本不变B.变动成本总额随业务量成反比例变动C.按照销售收入的一定比例支付的销售佣金属于的酌量性变动成本D.按产量计提的固定设备折旧是变动成本E.如果不生产，酌量性变动成本为0[答案] ACD[解析]变动成本总额随业务量成正比例变动，选项B不正确。
财务预测和财务预算本章复习引导:本章简介了财务管理旳工作环节之一。
财务预测重要是简介了资金需求量和利润两个内容旳预测,而财务预算则重要是简介了预算旳编制措施。
从考试来说,题型重要体现为:财务预算旳编制有关内容常常在单项选择、多选题中出现；而计算及综合性旳题目旳出题点重要集中在资金需求量旳测算(重要是销售比例法)本量利法旳运用和利润规划、现金预算旳计算和编制者三个方面,因此需要学员熟悉有关财务预算旳编制措施,现金预算旳编制程序及根据,本量利法旳相干概念和利润规划旳有关内容,资金需求量旳测算措施。
当然还应当理解财务预算在财务管理中旳环节和在全面预算体系中旳地位。
本章大纲规定:重点难点导学:本章旳重点内容重要集中在资金需求量旳预测措施；利润预测旳基本应用；现金预算旳现金预算旳编制程序、根据和编制措施；财务预算旳编制措施。
本章旳难点重要是估计资产负债表法确定资金旳需求量和本量利分析,再者就是整个财务预算旳编制流程,也是学员应当熟悉旳内容。
系统知识讲解:第一节资金需要量预测一、资金需要量预测旳意义第二节利润预测财务预算是企业预算旳一部分,它和其他预算是联络在一起旳。
整个企业预算构成一套数字互相衔接旳预算体系。
第三节财务预算考场指点迷津:1．运用资产负债表法来预测资金旳需求时,分析资产负债表项目与销售旳关系,尤其要注意旳是一般旳敏感项目与非敏感项目,这些假如题目中没有给出尤其阐明,应当按照教材中旳分类即可,不过假如题目中给出了有关旳阐明,这时应当有所变通。
2．本量利是利润预测和规划旳关键内容,只要明确了几种有关概念和变量之间旳关系,则无论是预测目旳利润额还是求在目旳下必须到达旳经济指标,都是十分简朴旳事情。
3．现金预算旳内容,包括现金收入、现金支出、现金多出或局限性旳计算,以及局限性部分旳筹措方案和多出部分旳运用方案。
现金预算实际上是销售预算、生产预算,直接材料预算、直接人工预算、制造费用预算、产品成本预算、经营及管理费用预算等预算中有关现金收支部分旳汇总,以及收支差额平衡措施旳详细计划。
财务预算与预测在当今复杂多变的商业环境中，财务预算与预测是企业成功运营和发展的重要组成部分。
财务预算是一个组织在特定时期内计划和预测其收入、支出和现金流量的过程。
而财务预测是基于目前和历史数据，预测未来一段时间内的财务表现和结果。
财务预算的制定是一个系统性的过程，需要准确评估当前财务状况、确定目标和策略，并制定相应的预算计划。
下面将重点介绍财务预算和预测的重要性以及制定的步骤。
财务预算和预测对于企业经营决策和资源分配至关重要。
通过准确预测和规划收入和支出，企业能够合理分配资金和资源，实现利润最大化。
预算和预测还提供了对未来市场和商业环境的洞察，帮助企业及时调整策略和应对挑战。
财务预算和预测有助于准确衡量和监控企业的绩效。
通过与实际财务数据进行比较，企业可以及时发现和纠正偏差，确保经营目标的实现。
财务预算和预测还可以帮助企业评估不同的投资或业务决策对财务绩效的影响，以便做出明智的决策。
接下来，我们来看一下财务预算和预测的具体步骤。
收集和分析历史财务数据。
通过仔细研究过去的财务表现，可以获得对未来趋势和模式的洞察。
评估当前的市场和商业环境。
这包括研究市场趋势、竞争对手和供应链的变化等因素。
制定预算目标和策略。
根据企业的目标和战略，确定收入、支出和投资的预期。
接着，制定财务预算和预测。
将目标和策略转化为具体的数字和表格，包括收入预测、成本预测和现金流预测等。
定期监控和审查预算和预测。
及时检查实际财务数据与预测结果之间的差距，并调整预算和预测，以确保其准确性和可靠性。
除了以上步骤，财务预算和预测的成功还取决于准确的数据和假设的使用。
财务数据的准确性是财务预算和预测的基础。
同时，预测未来的经济和行业趋势需要合理的假设和推测。
因此，对市场和商业环境的深入研究和分析是非常重要的。
总而言之，财务预算和预测是企业管理和决策的重要工具。
它们为企业提供了对未来财务表现和结果的预测和规划，帮助企业合理分配资源、实现利润最大化。
财务预测与财务预算财务预测和财务预算是企业财务管理中至关重要的两个环节，它们对于企业的经营决策和未来规划具有重要的指导意义。
本文将围绕财务预测和财务预算展开讨论，分析它们的概念、作用和实施步骤，以及它们在企业中的应用价值。
一、财务预测的概念与作用财务预测是指根据市场环境和企业内外部因素，运用各种财务工具和分析方法，对未来一段时间内的财务状况进行预测和估算。
财务预测主要包括利润预测、资金预测和现金流量预测等方面。
财务预测的主要作用有以下几点：1. 制定经营计划：通过财务预测可以对企业未来的经营状况进行合理规划，确定经营目标和经营策略。
2. 辅助决策：财务预测为企业的经营决策提供参考依据，预测可能存在的盈利机会和风险，帮助企业及时做出调整和决策。
3. 评估经营绩效：通过与实际发生的财务数据进行对比，对财务预测的准确性和合理性进行评估，从而对企业的经营绩效进行分析和判断。
二、财务预算的概念与作用财务预算是财务预测的具体实施过程，是按照财务预测的内容和目标，制定出具体的预算计划和具体的数额指标。
财务预算主要包括收入预算、成本预算、资本预算和现金预算等方面。
财务预算的主要作用有以下几点：1. 预测收入和支出：财务预算可以帮助企业对预期的收入和支出进行预测和规划，为企业制定合理的财务目标提供参考依据。
2. 确定资源配置：通过财务预算，企业可以合理安排和分配有限的资源，为各个部门和项目提供足够的资金支持。
3. 监控业绩表现：财务预算可以用作企业绩效管理的工具，通过与实际财务数据的对比，及时发现业绩偏差，进行调整和优化。
三、财务预测与财务预算的实施步骤财务预测与财务预算的实施通常包括以下几个步骤：1. 收集数据和信息：首先需要收集并分析市场状况、行业走势、企业内部数据等各种相关信息，为预测和预算提供依据。
2. 假设制定：根据数据和信息，制定合理的假设和预测前提，明确预测和预算的时间范围和关键指标。
3. 进行预测与估算：运用适当的财务工具和方法，对财务状况、业务规模、盈利能力等进行预测和估算。
财务预测和财务预算1. 引言财务预测和财务预算是企业重要的财务管理工具。
通过对过去和现在的财务数据进行分析和预测，企业可以制定合理的财务预算，为未来的经营决策提供依据。
本文将介绍财务预测和财务预算的概念、方法以及其在企业管理中的应用。
2. 财务预测财务预测是企业根据过去和现在的财务数据，通过一定的方法和分析，对未来一段时间的财务状况进行预测的过程。
财务预测的目的是提供企业未来的财务指导，为经营决策提供依据，帮助企业合理安排资源和制定战略。
2.1. 财务预测的方法财务预测的方法主要包括定性预测和定量预测两种。
•定性预测是基于经验、专家意见和主观判断进行预测的方法。
企业利用行业经验和市场情况，结合内部的经营状况和目标，进行未来的财务预测。
例如，企业根据市场需求、竞争态势和行业发展趋势，预测销售额的增长率。
•定量预测是基于历史数据和统计方法进行预测的方法。
企业通过对过去的财务数据进行分析和统计，建立数学模型，利用模型对未来的财务状况进行预测。
常用的定量预测方法包括趋势法、回归分析和时间序列分析等。
2.2. 财务预测的应用财务预测在企业管理中有着重要的应用价值。
•财务预测能够帮助企业制定合理的经营目标和规划，为企业的战略决策提供依据。
通过对未来的财务状况进行预测，企业可以根据预测结果调整经营策略，合理安排资源和资金，实现企业的长期发展目标。
•财务预测能够帮助企业进行风险管理和资金安排。
通过对未来的财务状况进行预测，企业可以识别和评估风险，采取相应的措施进行风险管理和控制。
同时，财务预测还能够帮助企业合理安排资金，提前预知资金需求，避免资金短缺和利用率低下的问题。
•财务预测能够帮助企业评估经营绩效和决策效果。
通过与实际数据的对比，企业可以评估经营决策的效果和财务绩效的实现情况。
如果预测结果与实际情况存在较大差距，企业可以反思决策的合理性，及时调整和改进经营策略。
3. 财务预算财务预算是企业根据财务预测和经营目标，对未来一段时间的财务计划进行编制和管理的过程。
财务预测与财务预算文档1. 引言财务预测和财务预算是企业财务管理过程中非常重要的两个工具。
财务预测帮助企业管理层了解未来的财务状况，为决策提供依据。
而财务预算则是企业制定和控制财务目标的重要手段。
本文将详细介绍财务预测与财务预算的概念、目的、流程以及相关工具和技巧。
2. 财务预测财务预测是指通过对过去财务数据和市场环境的分析，预测未来一定时间内企业的财务状况。
财务预测的主要目的是为企业管理层提供决策依据，帮助他们制定合适的经营策略和财务目标。
常见的财务预测包括收入预测、成本预测、利润预测、现金流量预测等。
2.1 财务预测的目的财务预测的主要目的有以下几点：•辅助决策：财务预测可以为企业管理层提供决策依据，帮助他们制定合适的经营策略。
通过对未来的收入、成本、利润等进行预测，可以根据现有资源和市场环境，合理安排企业的经营活动。
•探索潜力：财务预测可以帮助企业发现潜在的业务机会和风险。
通过对市场和行业趋势的分析，可以预测未来的市场需求和竞争环境，从而为企业的战略决策提供指导。
•资金筹集：财务预测可以帮助企业规划资金需求和筹集方式。
通过对未来现金流量的预测，可以判断企业在不同时间点的资金短缺或盈余情况，从而为资金的筹集和利用提供指导。
2.2 财务预测的流程财务预测的流程一般包括以下几个步骤：1.收集数据：首先需要收集企业过去的财务数据和市场环境的相关信息。
这些数据可以包括销售额、成本、利润、现金流量等财务数据，以及行业报告、市场调研等市场环境数据。
2.分析数据：通过对收集到的数据进行分析，可以了解过去的财务状况，找出影响企业经营的关键因素。
同时，还可以对市场环境进行分析，了解行业趋势、竞争态势等。
3.预测模型：根据分析的结果，可以选择合适的预测模型进行财务预测。
常用的预测模型有趋势分析、回归分析、时间序列分析等。
4.进行预测：根据选择的预测模型，进行财务预测计算。
比如，根据过去的销售额和市场趋势，可以预测未来一段时间内的销售额。
第三章财务预测和财务预算本章考情分析本章考试题型一般为单项选择题、多项选择题和计算题，近3年的平均分数为6分。
本章销售百分比法、本量利分析法在近几年考试中出现频率较高，以计算题和公式表述的形式为主。
此外财务预算主要涉及到一些概念性、结论性内容的考核。
近三年题型题量分析本章基本结构框架第一节资金需要量预测一、资金需要量预测的意义和目的1.资金需要量预测是企业制定融资计划的前提；2.资金需要量预测有助于改善投资决策。
二、资金需要量预测的方法销售百分比法（***）回归分析预测法（*）（一）销售百分比法销售百分比法，是根据销售与资产负债表和利润表项目之间的比例关系，预测企业融资需求数量的一种方法。
1.假设前提：P38假设收入、费用、资产、负债与销售收入之间有着固定的比例。
2.基本原理：利用会计等式确定融资需求3.计算方法（1）利用预计财务报表来预测资金需要量①预计利润表计算留存收益的增加留存收益增加额=预计净利润×（1-股利支付率）=预计销售收入×销售净利率×（1-股利支付率）②预计资产负债表计算预计资产、负债1）预计利润表的编制举例【P38教材例1】某企业2×12年度利润表如表3-1所示。
表3-1 2×12年度利润表（简表）单位：元注：假定该企业所得税税率为25%。
若该企业2×13年度预计销售额为38000000元，则2×13年度预计利润表可测算如表3-2所示。
若该企业预定的股利支付率为50%，则2×13年预测留存收益增加额为427500元，即：留存收益增加额=预计净利润×（1-股利支付率=855000×（1-50%）=427500（元）2）预计资产负债表的编制举例【提示】P39敏感资产项目包括现金、应收账款、存货等项目；而敏感负债项目包括应付账款、应付职工薪酬、应交税费、应付费用等经营性负债项目，不包括短期借款、长期负债等筹资性负债。
【例题1·多选题】下列各项中，属于敏感性负债的有（）。
A.应付费用B.应交税费C.应付债券D.应付职工薪酬E.短期借款【答案】ABD【解析】敏感负债是直接随销售额变动的负债，属于经营性负债，选项A、B、D都属于经营性负债。
而选项C应付债券并不是在经营过程中自发形成的，属于筹资性负债，不是敏感项目。
【P39教材例2】假定某企业2×12年度实际销售收入30000000元，2×13年度预测销售收入38000000元。
2×12年度资产负债表如表3-3所示。
根据上列资料，编制该企业2×13年预计资产负债表，如表3-4所示。
若预计资产>预计负债+预计所有者权益，应从外部筹集资金若预计资产<预计负债+预计所有者权益，资金有剩余本例：追加资金需要量=13472000-8064000-（4160000+427500）=820500（元）（2）利用公式法预测资金需要量（***）教材40页公式其中：△非敏感资产——0（不变）或已知的调整数增加资产△敏感资产=△销售收入×敏感资产销售百分比或=基期敏感资产×预计销售收入增长率△敏感负债=△销售收入×敏感负债销售百分比增加经营负债或=基期敏感负债×预计销售收入增长率=预计净利润×（1-股利支付率）增加留存收益=预计销售收入×销售净利率×利润留存率P41教材例题追加资金需要量=8000000×10170000/30000000- 8000000×5490000/30000000-427500=820500【补充例题•单选题】甲公司采用销售百分比法预测2011年外部资金需要量。
2010年销售收入为8000万元，销售净利润率为15%，敏感资产和敏感负债分别占销售收入的48%和22%。
若预计2011年甲公司销售收入将比上年增长20%，留存收益将增加260万元，则应追加资金需要量为( )万元。
（2011年）A.108B.124C.156D.246【答案】C【解析】应追加资金需要量=8000×20%×（48%－22%）-260=156（万元）【例题2•计算题】已知：某公司2012年销售收入为20000万元，净利润为2400万元，净利润的60%分配给投资者。
2012年12月31日的资产负债表（简表）如下：资产负债表（简表）2012年12月31日单位：万元该公司2013年计划销售收入比上年增长30%，为实现这一目标，公司需新增设备一台，价值148万元。
据历年财务数据分析，公司流动资产与流动负债随销售额同比率增减。
假定该公司2013年的销售净利率和利润分配政策与上年保持一致。
要求：（1）预计2013年的流动资产周转率（）。
A.2B.2.13C.2.26D.2.35【答案】C【解析】预计流动资产=（1000+3000+6000）×（1+30%）=13000（万元）预计销售收入=20000×（1+30%）=26000（万元）流动资产周转率=26000/[(10000+13000)/2]=2.26（2）预计2013年增加的留存收益额（）万元。
A.1248B.900C.1000D.3000【答案】A【解析】销售净利率=2400/20000=12%增加的留存收益=20000×（1+30%）×12%×（1-60%）=1248（万元）（3）计算2013年公司需增加的对外筹集资金量（）万元。
A.1248B.900C.1000D.3000【答案】C【解析】流动资产占销售收入的百分比=10000/20000=50%流动负债占销售收入的百分比=3000/20000=15%增加的销售收入=20000×30%=6000（万元）增加的流动资产=6000×50%=3000（万元）增加的流动负债=6000×15%=900（万元）对外筹集资金量=（148+3000）-900-1248=1000（万元）（4）假设需从外部增加的资金均来源于发行债券，计算2013年的产权比率（）。
A.1.23B.1.34C.1.56D.1.92【答案】D【解析】2013年的预计总资产=18000+3000+148=21148（万元）2013年的预计总负债=12000+900+1000=13900（万元）2013年的所有者权益=资产-负债=21148-13900=7248（万元）或=期初权益+增加留存=6000+1248=7248（万元）产权比率=13900/7248=1.92（二）资金需要量的回归分析预测法（*）【P41教材例3】某企业2×07～2×12年6年的销售额及资金需要量如表3-5所示。
该企业的生产较稳定，若2×13年企业计划销售额为500万元，利用回归分析预测法预测企业2×13年的资金需要量。
表3-5 单位：万元利用回归分析法，假设资金需要量(y)与销售额(x)之间存在线形关系：y=a+bx 利用表3-6可以计算：b=49.0133040062800702400614802800)(222=⨯-⨯-⨯=--∑∑∑∑∑x n x xy n y x a=1480/6-0.49×2800/6=18 即：y=18+0.49x当20×6年的销售额为500万元时，资金需要量为： y=18+0.49×500=263（万元）第二节利润预测本节要点：1.基本概念（熟悉）2.本量利分析（掌握）3.盈亏临界分析（熟悉）4.预测目标利润（掌握）一、成本的分类【结论】在相关范围内，固定成本总额不变，单位固定成本下降【结论】在相关范围内，变动成本总额随业务量成正比例增加，单位变动成本不变（3）混合成本（补充了解）2.成本分解方法（1）个别成本分解法根据会计明细账逐项查找固定成本和变动成本，然后分别进行汇总确定固定成本与变动成本的一种方法。
（2）总成本分解法（高低点法、变动成本率分解法）单位变动成本b=（y高-y低）/（x高-x低）【提示】若业务量X为销售收入时，单位变动成本b即为变动成本率，固定成本a=y-bx【教材例题】某企业上期销售收入5000万元，总成本4800万元，本期收入6000万元，总成本5400万元。
补充要求：（1）变动成本率为（）。
A.50%B.60%C.70%D.80%（2）本年固定成本为（）万元。
A.3600B.5400C.1800D.4800（3）本年总变动成本为（）万元。
A.3600B.5400C.1800D.4800【答案】（1）B；（2）C；（3）A。
【解析】（1）变动成本率b=（5400-4800）/（6000-5000）=60%（2）本年固定成本a=5400-60%×6000=1800（万元）（3）本年变动成本=b×x=60%×6000=3600（万元）二、本量利分析1.本量利的基本方程2.边际贡献方程式（1）两个概念（边际贡献与单位边际贡献）边际贡献又称边际利润或贡献毛益，它是销售收入减去变动成本后的金额。
边际贡献=销售收入-变动成本单位边际贡献=单价-单位变动成本（2）两个率（3）边际贡献方程式利润=边际贡献-固定成本=销售收入×边际贡献率-固定成本【例题4·单选题】某公司只生产一种产品，2011年度销量为2000件，单位售价为180元，固定成本总额56000元，公司当年实现净利润45000元，适用企业所得税税率为25%，假定不存在纳税调整事项，则该公司产品的单位边际贡献为（）元。
（2012年）A.47.0B. 50.0C. 50.5D. 58.0【答案】D【解析】本题考点为本量利分析。
因为：利润=边际贡献-固定成本，所以，边际贡献=固定成本＋利润=56000＋45000/（1－25%）=116000（元）；又因为：边际贡献=单位边际贡献×销售数量，所以，单位边际贡献=116000/2000=58（元）。
三、盈亏临界分析1.含义盈亏临界点也称为保本点、损益平衡点，它是指企业处于不亏不赚、即利润总额为零的状态。
2.计算举例：盈亏临界点销量【P43教材例4】假设计划年度某种产品的销售价格为38元，单位变动成本为22元，固定成本总额为16000元，则该产品的盈亏临界点销售量为多少？【解析】盈亏临界点销售量=16000/（38-22）=1000（件）【例题5·多选题】盈亏临界点销售量等于（）。
（2005年）A.固定成本总额÷（1-变动成本率）B.固定成本总额÷单位边际贡献C.固定成本总额÷边际贡献率D.边际贡献总额÷（1-变动成本率）E.固定成本总额÷（单位产品销售价格-单位变动成本）【答案】BE【解析】盈亏临界点销售量=固定成本总额/（单位产品销售价格-单位变动成本）=固定成本总额/单位边际贡献【例题6·多选题】如果企业欲降低某种产品的盈亏临界点销售量，在其他条件不变的情况下，可以采取的措施有（）。
