第八章 风险管理决策的数理基础

3．在预测时，决定在什么情况下运 用概率分析比较合适，在什么情况下运 用趋势分析比较合适。 4．了解预测的局限性，并努力使局 限性减少到最小。 如果一家企业的财产损失、净收益 损失、责任损失和人员损失与它的销售 或产品成本一样可以测算出来，那么风 险管理与一般的管理便没有什么两样。 然而，成本最小化的风险管理决策的目 标同其他营业决策是一样的；先算出每 种决策方案的收益和成本，然后选择收 益最大和成本最小的决策方案。
S．D．=

i 1
n
p i ( xi x ) 2
1 式中：pi 为结果 xi 的概率， x= n 有n次观察结果。
i 1

n
xi 一共
表11-3
出轨损失标准差计算过程表
损失类别（元）
0＜损失≤1 000 1 000＜损失≤5 000 5 000＜损失≤ 10 000 10 000＜损失≤ 20 000 20 000＜损失≤ 30 000 30 000＜损失
图11-3
出轨损失直线趋势
（ 二）出轨次数与每年运输吨公里的 关系
与前面一样，先画散点图。 Y=a+bX ，求 得 b=0.035 ， a=2.46 。所以 Y=2.46+0.035X 。 说明该公司每增加 10 万吨公里的运输，出轨 次数就增加0.035次。风险管理人员若假定公 司在1995年运输100万吨公里的货物，则可预 测1995年出轨次数为Y=2.46+100×0.035= 5.96次，见图11-4。
第三节
概率分析
如果该公司有相当多的过去损失的资料， 而且相当稳定的经营会使过去损失的模式 延续到将来，那么概率分析在预测这个公 司将来的意外损失时就非常有效。
一、概率的特性

风险管理名词解释第一章风险原理风险：风险是指客观存在的，在特定情况下、特定时期内，某一事件导致的最终损失的不确定性。

风险因素：也称风险隐患，是指足以引起或增加风险事故发生机会的条件，也包括风险事故发生后导致损失扩大的条件。

物质风险因素:指某一标的本身所具有的足以引起或增加损失机会的客观原因和条件。

道德风险因素:指由于个人的恶意行为或不良企图，故意促使风险事故发生，以致引起损失结果或扩大损失程度的原因或条件。

心理风险因素:指由于人们主观上的疏忽或过失，以致增加风险事故发生的机会或扩大损失程度的原因或条件。

风险事故：指可能引起生命或财产损失的偶然事件。

损失：指经济价值意外的减少或灭失。

损失概率：是指损失发生的可能性。

损失幅度：是指损失的严重程度，指一定时期内，某一次事故一旦发生时可能造成的最大损失的数值。

基本风险：指影响整个社会或社会主要部门的风险。

特定风险：指后果涉及特定的人或相关部门的风险。

纯粹风险：指只有损失机会而无获利可能的风险。

投机风险：指既有损失机会又有获利可能的风险。

静态风险：指由自然力的不规则变动或人们行为的错误或失当所导致的风险。

动态风险：指由社会经济的或政治的变动所导致的风险。

财产风险：指导致一切有形与无形财产毁损、灭失或贬值的风险。

责任风险：指个人或团体因行为上的疏忽或过失，造成他人的财产损失或人身伤亡，依照法律、合同或道义应付的经济赔偿责任风险。

人身风险：指可能导致人的伤残死亡或损失劳力的风险。

第二章风险管理概述整合性风险管理：是融合各类学科的管理方法。

它也是融合财务性风险与危害性风险于一炉的管理理念。

危机管理：指企业为应付各种危机情景所进行的规划决策、动态调整、化解处理、员工训练等活动的过程。

风险管理：是指经济单位透过对风险的认识、衡量和分析，设计或选择减少或避免损失的处理方案，以最小的成本达到最大安全保障的有组织有计划的活动。

第三章风险识别风险识别：风险识别就是风险主体逐渐认识到自身存在哪些方面风险的过程。

THANK YOU
感谢观看
01
02
03
全面风险管理原则
企业或组织应全面考虑内 外部环境，对所有潜在风 险进行识别和管理。
风险适度原则
在追求收益的同时，应充 分评估和控制风险，避免 过度冒险。
经济性原则
风险管理应考虑成本与效 益的平衡，选择合适的风 险管理策略和控制措施。
02
风险识别与评估
风险识别
风险识别是风险管理决策的基础，是 确定组织可能面临的各种风险的步骤。
区块链技术
区块链技术具有数据透明、可追溯和不可篡改的特点，有助于提高风险 管理的可靠性和安全性，未来在风险识别、监控和应对等方面有广阔的 应用前景。
未来风险管理面临的挑战与机遇
气候变化与自然灾害
随着全球气候变化的影响加剧，自然灾害频发对风险管理提出了更高的要求。企业需要加 强气候风险评估和应对措施，以降低潜在损失。
全球经济不确定性
未来全球经济形势的不确定性增加，可能引发金融市场波动、汇率风险等问题。企业需要 加强风险预警和应对机制，以应对潜在的经济风险。
技术创新与新兴产业
随着技术创新和新兴产业的发展，企业面临新的风险和挑战。例如，人工智能、物联网等 领域的快速发展可能导致新的安全隐患和数据泄露风险。企业需要不断更新风险管理策略 和技术，以适应不断变化的风险环境。
制定风险评估标准需要考虑组织的战略目标、财 务状况、市场环境等因素，以确保标准具有可行 性和可操作性。
03
风险管理策略与工具
风险规避策略
总结词
风险规避策略是一种主动的风险应对策略，通过消除或减少潜在损失来降低风险 发生的可能性。
详细描述
风险规避策略通常包括预防措施、消除风险源和拒绝承担风险等方式。例如，企 业可以通过对供应商进行全面评估和筛选，以降低供应链风险；或者在投资决策 中，通过充分的市场调研和风险评估，避免投资高风险项目。

Distribution with n Degrees of Freedom），一
般以tn表示：t
X Y /n
32
利用t 分配
• 母體服從 N(,2)
• 母體變異數未知且為小樣本時，則：
t
x
s
n
n
其中： (xi x)2 s i1 n1
33
圖2.8 t分配與標準常態分配之機率分配圖形
t 分配相較於常態分配而言具有厚尾的特徵，且隨著樣本 數目n 越大，t分配將越來越接近常態分配。
• 將標準常態分配加以平方後所得到的機率分配，以 2 來表示。
• 假設個獨立之常態隨機變數x1,x2,....x.，n,其平均數分
別為 1,2,....，.n, 變異數為 12,2 2,.....，n 2 , • 則所稱以隨：機n 2變數 i n1 n2 (x是i自ii由)2度為n的卡方分配，其平均數
l 累積分配函數（Cumulative Distribution Function，
C.D.F.）：F (x)P (Xx)
6
2.2 基本的敘述統計量
• 母體平均數與變異數 • 樣本平均數與樣本變異數 • 偏態與峰態 • 共變數與相關係數
7
2.2.1 母體平均數與變異數
• 基本統計量了解資料的特性 ：平均數（Mean）、變 異數（Variance）、偏態係數（Coefficient of Skewness）、峰態係數（Coefficient of Kutosis） 。
－ P(xA)f(x) ，其中 AR xA
則稱函數為隨機變數的機率質量函數（Probability Mass Function，P.M.F）。
5
機率分配函數
• 若函數滿足下述性質(連續型)：