FRM考试内容和考试科目

frm考试科目和内容
FRM（金融风险管理师）考试主要包括两个级别：FRM Part I和FRM Part II。

下面是它们的科目和内容概述：
FRM Part I:
1. 市场风险量化和基础概念：包括风险度量与估值、金融市场和交易、市场模型和定价、金融市场产品和交易策略等。

2. 信用风险管理：涵盖信用风险的概念、测量和管理，包括信用风险模型、信用衍生品与结构化金融产品等。

3. 过程和风险度量：包括风险度量模型和技术、市场风险度量方法、信用风险度量方法、操作风险度量方法等。

4. 金融市场和产品：涵盖不同金融市场的基本原理和金融产品的特性，包括利率产品、股票、衍生品等。

5. 应用投资和风险管理：重点讨论投资组合理论、投资组合风险度量和管理、绩效评估、资产定价理论等。

6. 机构风险管理：介绍金融机构风险管理的原则、监管要求、风险报告和资本管理。

FRM Part II:
1. 量化风险模型：包括基本统计概念、时间序列分析、价值-at-Risk (VaR)、场景
分析和模拟方法等。

2. 市场风险管理：介绍市场风险管理的高级技术，包括风险度量模型、风险指标、对冲和交易策略等。

3. 信用风险管理：深入探讨信用风险建模和管理的复杂性，包括结构化金融产品、信用衍生品的定价、风险度量和控制等。

4. 运营风险管理：包括操作风险度量模型、操作风险管理的流程、内部审计和控制等。

5. 市场参与者行为和风险管理：分析市场参与者行为对风险的影响，讨论市场流动性、价格操纵等风险。

这仅是对FRM考试的科目和内容的概述。

具体的考纲和内容可以查阅官方的FRM 考试手册和考纲，以获得更详细和最新的信息。

frm一级题库2023
一、单项选择题
1.在2023年FRM考试中，一级考试的合格分数线是多少？
2. A. 400
3. B. 500
4. C. 600
5. D. 700
6.FRM一级考试中，风险管理基础占比多少？
7. A. 15%
8. B. 25%
9. C. 35%
10. D. 45%
11.FRM一级考试中，数量分析占比多少？
12. A. 10%
13. B. 15%
14. C. 20%
15. D. 25%
16.FRM一级考试中，金融市场与产品占比多少？
17. A. 20%
18. B. 25%
19. C. 30%
20. D. 35%
21.FRM一级考试中，估值与风险建模占比多少？
22. A. 15%
23. B. 20%
24. C. 25%
25. D. 30%
二、多项选择题
1.下列哪些科目是FRM一级考试的重要内容？
2. A. 风险管理基础
3. B. 数量分析
4. C. 公司金融
5. D. 金融市场与产品
6. E. 估值与风险建模
7.在FRM一级考试中，下列哪些知识点是考生需要掌握的？
8. A. 市场风险的管理方法
9. B. 信用风险的计算方式
10. C. 操作风险的识别与评估
11. D. 企业价值的评估方法
12. E. 对冲策略的有效性分析
三、简答题
1.请简述FRM一级考试的主要目的。

2.在FRM一级考试中，考生应具备哪些基本能力？。

frm二级2024考纲变化
2024年的FRM二级考纲中所有科目的权重均没有发生变化，变化的科目主要是在FRM二级的信用和热点。

具体来说，在市场风险章节，新增了极值理论和巴塞尔协议中对银行交易账户的基本要求，删除了相关性度量章节，并将其移至一级定量分析中进行讲解。

在信用风险章节，删除了两个章节，新增了银行资本结构章节。

其他部分章节的考点要求有做微调。

此外，考纲还新增了关于气候风险管理的内容，包括气候变化对金融市场的影响以及金融机构如何应对气候风险。

同时，新增了关于区块链的内容，包括区块链技术在金融领域的应用。

除了上述科目内容和权重的变化外，FRM协会还对其他科目的内容进行了微调，并对整体考期设置进行了调整。

具体来说，2024年的考期设置与2023年相同，仍分为两个级别，但8月的FRM考期由原先的1天修改为2天。

总的来说，2024年的FRM二级考纲变化反映了当前金融市场的变化和监管要求，考生需要关注这些变化并针对性地进行备考。

从事金融行业的必备证书金融专业是近几年最火热的专业之一，一方面，因为金融专业的就业前景好，另一方面，金融行业以后发展的选择更多。

不过，要想在金融行业有好的平台和发展的话，考证是金融学子绕不开的话题。

金融行业的证书种类繁多，是每一个都需要考吗？1.初级证书进入金融行业工作的敲门砖就是从业资格证，一般金融行业的从业资格证书分为银行从业资格证、证券从业资格证、基金从业资格证、保险从业资格证以及期货从业资格证。

（一）银行从业资格证CCBP是“中国银行业从业人员资格认证”（Certification of China Banking Professional）的英文缩写。

建立银行业从业人员资格认证制度是依法从事银行业专业岗位的学识、技术和能力的基本要求。

中国银行业从业人员资格认证制度，由四个基本的环节组成，即资格标准、考试制度、资格审核和继续教育。

每年银行从业资格考试的报考时间在3月、8月报名，5月、9月考试，考试内容包括《银行业法律法规与综合能力》（即原《公共基础》）、《银行业专业实务》。

其中，《银行业专业实务》下设《个人理财》、《风险管理》、《公司信贷》、《个人贷款》、《银行管理》5个专业类别。

考试题型：全部为客观题，包括单选题、多选题和判断题。

其中单项选择题90道，多项选择题40道，判断题15道。

满分100，60分即可拿证，考试费用60元一科。

未来适合从事银行相关部门工作。

（二）证券从业资格证证券从业人员资格考试是由中国证券业协会负责组织的全国统一考试，证券资格是进入证券行业的必备证书，是进入银行或非银行金融机构、上市公司、投资公司、大型企业集团、财经媒体、政府经济部门的重要参考，因此，参加证券从业人员资格考试是从事证券职业的第一道关口，证券从业资格证同时也被称为证券行业的准入证。

该考试时间由证券协会每年统一确定，资格考试已全部采用网上报名，采用全国统考、闭卷方式对学员进行考核。

每年证券从业资格考试一般有3-5次，2022年分别是3月、5月、7月、8月和11月，报名需要提前一个月在官网注册报名。

frm一级和二级的区别
FRM（FinancialRiskManager）是一种金融风险管理专业认证，由国际风险管理学会（GARP）发起，是金融风险管理领域独一无二的标准性认证，可以认证具有金融风险管理领域最高专业能力以及彻底理解和把握金融体系的金融风险经理。

FRM一级和二级是由国际风险管理学会所设置的两种不同的认证等级，二者都属于FRM认证，但是在具体考试内容、考试难度以及考试形式等方面存在一定的差异。

首先，FRM一级考试共分为两个部分，分别是FRM Part I和FRM Part II，而FRM二级则仅仅包括FRM Part II，从考试科目上来说，一级考试涵盖的内容更加广泛，而二级则更加深入，关注的是考生对于FRM Part II的深入理解和熟悉程度，因此二级考试的难度较高。

其次，FRM一级考试的考试形式为纸质考试，考试时长为180分钟，而FRM二级考试则为网络考试，考试时长为170分钟。

此外，一级和二级考试的分数要求也有差别，FRM一级考试需要达到每个科目至少75分，并且总分数不低于150分，才能称之为通过；而FRM二级考试则需要达到每个科目至少60分，并且总分数不低于140分，才能称之为通过。

最后，FRM一级考试主要考查功能性知识，考生需要分析、评估以及处理不同的金融风险；FRM二级考试则更多的关注的是考生的专业领域的实践能力，考生必须能够正确分析金融市场风险以及合适的风险管理对策。

总之，FRM一级和二级的区别在于存在许多方面的差异，包括考
试科目、考试难度、考试形式、分数要求以及考查内容等等，考生想要通过FRM考试，需要全面掌握FRM考试所涵盖的相关知识，针对不同等级的考试有具体的备考方法，以最大限度的提高考试成绩。

FRM求助编辑百科名片FRM （Financial Risk Manager）是全球金融风险管理领域的一种国际资格认证，由美国―全球风险管理协会‖（GARP）设立。

2010年起，由全球风险管理协会举办的金融风险管理师（FRM）考试将于每年5月和11月中下旬在全球四十多个城市同时举行。

目录FRM简介（1）什么是FRM（2）GARP简介（3）FRM影响力其他资料一、综合类问题二、考试报名类问题三、考试费用类问题四、FRM考点类问题五、考试准备类问题六、参加考试类问题七、参加FRM考试之后八、提交工作经验之后九、GARP会员类问题FRM介绍1.什么是FRM2. FRM公信力如何?3.FRM 公正性如何？FRM报名注意事项5. 怎样报名FRM？6. 报考资格如何？7. 考试费用如何?如何报名：10. 考试能否延期？11. 考点在哪？12. 能否转让给别人考试？13. 考试的考点可以更改吗？14. 为何考试报名费会不一样而且越来越贵？15. 如何准备FRM考试？16. 必须读GARP指定的教科书吗？17. NOTES 和HANDBOOK有什么区别？18. 考哪些内容？19. 这些科目在考试的时候题目是归类的吗？20. 用什么计算器？如何用？21. 全球考试通过率22. 对英文水平要求有多高？23. 对数学有什么要求？24. 准考证什么时候发？2009, the last Full FRM examVB窗口文件扩展名FRM 粉丝关系管理展开FRM简介（1）什么是FRM（2）GARP简介（3）FRM影响力其他资料一、综合类问题二、考试报名类问题三、考试费用类问题四、FRM考点类问题五、考试准备类问题六、参加考试类问题七、参加FRM考试之后八、提交工作经验之后九、GARP会员类问题FRM介绍1.什么是FRM2. FRM公信力如何?3.FRM 公正性如何？FRM报名注意事项5. 怎样报名FRM？6. 报考资格如何？7. 考试费用如何?如何报名：10. 考试能否延期？11. 考点在哪？12. 能否转让给别人考试？13. 考试的考点可以更改吗？14. 为何考试报名费会不一样而且越来越贵？15. 如何准备FRM考试？16. 必须读GARP指定的教科书吗？17. NOTES 和HANDBOOK有什么区别？18. 考哪些内容？19. 这些科目在考试的时候题目是归类的吗？20. 用什么计算器？如何用？21. 全球考试通过率22. 对英文水平要求有多高？23. 对数学有什么要求？24. 准考证什么时候发？2009, the last Full FRM examVB窗口文件扩展名FRM 粉丝关系管理FRM简介（1）什么是FRMFRM （Financial Risk Manager）是全球金融风险管理领域顶级的权威国际资格认证，由美国―全球风险管理协会‖（Global Association of Risk Professionals ，简称GARP）设立。

frm考试试卷一、选择题（每题2分，共40分）1. 在金融风险管理中，下列哪项不是市场风险的来源？A. 利率变动B. 股票价格波动C. 信用评级变化D. 商品价格波动2. 以下关于风险价值（VaR）的描述，哪项是不正确的？A. VaR是一种衡量金融资产或投资组合在一定置信水平下可能遭受的最大损失的方法B. VaR通常以货币单位表示C. VaR可以用于不同资产类别的风险比较D. VaR的计算不考虑时间因素3. 在信用风险管理中，以下哪项不是信用评级机构提供的服务？A. 信用评级B. 信用研究C. 信用咨询D. 资产评估4. 以下关于期权的描述中，哪项是正确的？A. 看涨期权赋予持有者在特定时间内以特定价格购买资产的权利B. 看跌期权赋予持有者在特定时间内以特定价格出售资产的权利C. 期权的内在价值等于执行价格与市场价格之差D. 期权的时间价值随着到期日的临近而增加5. 在固定收益证券中，下列哪项因素不会影响债券的收益率？A. 利率水平B. 信用评级C. 债券的到期时间D. 股票市场的波动性6. 以下关于资本充足率的描述，哪项是不正确的？A. 资本充足率是衡量银行资本充足程度的指标B. 资本充足率的计算公式为：资本充足率 = 核心资本 / 风险加权资产C. 资本充足率越高，银行的抗风险能力越强D. 资本充足率的计算不考虑银行的流动性7. 在衍生品市场中，以下哪项不是远期合约的特点？A. 远期合约是标准化的B. 远期合约通常在交易所进行交易C. 远期合约的交割时间是确定的D. 远期合约的结算通常在合约到期时进行8. 在风险管理中，以下哪项不是压力测试的目的？A. 评估在极端市场条件下资产或投资组合的表现B. 识别潜在的风险因素C. 为风险管理决策提供依据D. 预测市场的未来走势9. 以下关于资产负债管理的描述中，哪项是正确的？A. 资产负债管理主要关注资产的配置B. 资产负债管理主要关注负债的配置C. 资产负债管理旨在平衡资产和负债的期限结构D. 资产负债管理不考虑利率变动的影响10. 在金融监管中，以下哪项不是巴塞尔协议的核心原则？A. 资本充足性B. 监管的一致性C. 市场纪律D. 风险分散化二、简答题（每题10分，共40分）11. 描述市场风险和信用风险的主要区别，并举例说明。

2024frm二级考点变化
2024年FRM二级考试的变化可能涉及到考试内容、考试形式、考试范围等方面。

首先，考试内容可能会根据行业发展和监管要求进行更新和调整。

这可能包括新的金融工具、风险管理模型、监管法规等方面的内容。

其次，考试形式可能会有所调整，可能会增加案例分析、实际操作等考察方式，以更好地评估考生的实际能力。

此外，考试范围可能会有所扩大或者缩小，涉及到不同领域的重点和比重可能会有所变化。

除此之外，2024年FRM二级考试的变化还可能涉及考试的难易程度、通过率等方面。

考试难易程度的变化可能会受到考试内容和形式的影响，而通过率的变化也可能会受到考试难易程度和考生整体水平的影响。

总的来说，2024年FRM二级考试的变化可能是多方面的，包括内容、形式、范围、难易程度、通过率等方面。

考生需要密切关注考试动态，及时了解相关信息，做好充分的准备。

证券分析师证书考几门(完整版)证券分析师证书考几门证券分析师证书考试科目包括《金融市场基础知识》和《发布证券研究报告和投资顾问》两个考试科目。

证券分析师难考吗证券分析师考试难度较大。

考试涉及的知识面非常广，主要包括会计、审计、税法、财务管理、法律等，而且考试题目中案例分析占很大比例，需要记忆的知识点比较少，主要考察的是对实际案例的分析、判断和解决能力，因此对考生综合能力要求较高。

此外，考试内容与金融行业实际工作相关，能够实现考试与实际工作的对接，因此考生在备考过程中需要花费大量时间学习和巩固专业知识。

总之，要想通过证券分析师考试，需要考生具备扎实的专业知识、丰富的实践经验和较强的解决问题的能力。

证券分析师能直接考吗证券分析师等级分为初级、中级、高级，可通过____初级证券从业资格____、____中级证券从业资格____考试，以及____高级（水平）评价类考试____，来获得相应的等级证书。

证券分析师可以考证吗证券分析师是指一种职业资格，主要负责向投资者提供证券投资建议。

在中国，证券分析师需要通过考试来获得职业资格认证。

目前，中国有两种主要的证券分析师考试：1.中国证券业协会组织的证券从业人员资格考试中的“投资银行业务”科目。

该考试主要针对有意进入证券行业从事投行、行研等工作的人士，考试合格者可获得证券从业资格。

2.注册金融分析师（CFA）考试，由美国特许金融分析师协会（CFAInstitute）主办。

该考试主要针对在投资行业从事分析工作的人士，要求考生具备扎实的金融知识、良好的投资分析能力以及对市场趋势的敏锐洞察力。

CFA考试分为三个级别，需要通过前两个级别的考试才能获得注册金融分析师资格。

需要注意的是，证券分析师的考证并不是必须的，一些机构可能会要求员工具备相应的证券分析师资格，但并不是所有机构都有此要求。

证券分析师哪个证书好考证券分析师涉及多个领域的知识，包括金融、经济、财务、法律等，因此需要具备广泛的学科背景和专业知识。

中国精算师考试frm
中国精算师考试和FRM考试是两个不同的精算师资格认证考试。

中国精算师考试是由中国精算师协会组织的，旨在培养和认证中国本土的精算师。

它分为准精算师和精算师两个级别，考试内容涵盖了寿险精算、非寿险精算、风险评估等多个领域。

而FRM考试是由美国全球风险协会组织的，旨在培养和认证全球范围内的风险管理人才。

它分为PART I和PART II两个级别，考试内容涵盖了风险管理、金融市场和估值等多个领域。

虽然中国精算师考试和FRM考试在考试内容上有所重叠，但它们考查的重点、题型和难度都有所不同。

对于考生来说，可以根据自己的兴趣和职业规划选择适合自己的考试。

frm数学要求FRM数学要求包括数理统计、概率论、线性代数等多个数学领域的知识。

在金融风险管理师（FRM）考试中，数学部分占据重要地位，考察考生对数学知识的理解和运用能力。

下面我将详细介绍FRM数学要求的相关内容。

首先，数理统计是FRM考试中的重点内容之一。

数理统计是应用数学的一个分支，主要研究数据的收集、分析和解释。

在FRM考试中，数理统计的内容涵盖了描述性统计、概率分布、假设检验、回归分析等多个方面。

考生需要掌握统计学的基本概念和方法，能够运用统计工具对金融数据进行分析和解释。

其次，概率论也是FRM数学要求的重要内容。

概率论是研究随机现象规律的数学分支，主要研究事件的概率和概率分布。

在FRM考试中，概率论的内容涵盖了随机变量、概率分布、期望、方差、协方差等多个概念和方法。

考生需要掌握概率论的基本理论和应用技巧，能够运用概率模型对金融市场的波动和风险进行预测和评估。

此外，线性代数也是FRM数学要求的一部分。

线性代数是数学的一个分支，主要研究向量、矩阵、线性方程组等代数结构和运算规律。

在FRM考试中，线性代数的内容涵盖了向量空间、线性变换、特征值、特征向量等多个概念和方法。

考生需要掌握线性代数的基本理论和计算技巧，能够运用线性代数工具分析金融市场的相关数据和模型。

综上所述，FRM数学要求涵盖了数理统计、概率论、线性代数等多个数学领域的知识。

考生需要全面掌握数学的基本理论和方法，能够熟练运用数学工具分析和解决金融风险管理中的问题。

通过系统的学习和练习，考生可以提高数学水平，顺利通过FRM考试，获得金融风险管理师的资格认证。

希望以上内容能帮助您更好地了解FRM数学要求的相关内容。

如果您有任何疑问，欢迎继续提问。

祝您学习顺利，考试成功！。

金融证书对比分析 (CFA、FRM、CFP/AFP、CVA)近些年，金融投资理财管理领域对人才的要求越来越专业化，同时人才的竞争也日益激烈。

在国内，面对强大的就业压力和越来越富有挑战的工作内容，无论是面临谋职的学生还是已经有工作经验的从业人员，都希望通过一些职业资格考试来提升技能并为自己镀上金色的包装。

正所谓“一证在手，有备无患。

”今天笔者就专门对目前金融投资管理领域里的三种职业资格考试进行详细客观的分析，包括CPA、CFA、FRM、CFP和最近在国内推广的CVA考试，希望通过这些数据、信息和比较为读者带来帮助，使在考试路口上迷茫着的朋友们能够结合个人情况，在有限的时间、精力和金钱的状态下做出最优选择。

书》，并有资格参加CFP资格考试；CFP考试合格者并且同时满足标准委员会制定的从业经验标准和职业道德标准后，方可获得CFP资格证书证书含金量认可度较高，是取得中国注册会计师执业资格的必备条件刚刚起步阶段，考试注重实际操作能力，机构认可度需要时间国际通行的金融投资从业者专业资格认证，是美国以及全世界公认金融证券业最高认证书，也是全美重量级财务金融机构的分析从业人员必备证书是全球通行的国际风险管理证照；由于金融风险专业人才的需求，在国内开始逐渐受到国家金融监管机构以及各家金融机构的重视CFP资格认证被《华尔街日报》誉为国际金融理财业界最高荣耀认证范围中国大陆中国大陆、香港全球通用全球通用中国大陆考试费用报名费每科40-100元左右，如北京14年度专业阶段每科60元，综合阶段120元人民币2000元（1000元/模块，可以分开报）报名费约440美元，加上注册费包括原版教材资料费，平均考试花费1300美元左右，三级全部考完需要人民币两三万左右越早报名越优惠，报名费650至900美元AFP资格认证考试的考试费为人民币890元；CFP资格认证考试全科考试费为人民币1780元证书效果掌握会计系统知识，具备审计师基本知识要求系统掌握估值实操方法，满足投资岗位工作技能要求系统掌握金融知识，具备良好理论基础掌握风险管理知识，具备良好理论基础掌握金融理财知识，具备良好理论基础优劣势比较国内会计审计类从业人员的最高资格证明，岗位针对性强；覆盖知识点多，科目含量大；报考门槛较宽松；考试难度非常大，通过率低；考程长，需要合格通过所有专业科目才能金融综合阶段考试；母语考试，没有语音障碍；考试成本低；证书性价比非常高；准备在国内从事会计职业的高级人才注重对从业人员的实际分析与操作技能考核，岗位针对性强；知识点侧重于实际应用；报考门槛较宽松；考试难度适中，通过率较高；考程较短，一次可以把两个模块全部考完；母语考试，没有语言障碍；考试成本较低；证书性价比高；适合意向在投资估值领域谋职的学生和1-5年工作经验的从业人员的岗位技能提升；金融投资管理领域的顶级资质证明，认可度高；覆盖知识点多，科目含量大；报考门槛较高；考试难度非常大，通过率低；考程长，需要合格通过前一个级别才能考下一个级别；全英文考试是非母语国家考生的障碍；考试成本高；证书含金量高；适合3年以上相关工作经验的从业人员；资格证明全球通用国际性的风险管理证照；知识点专业度强，侧重岗位相关领域；报考门槛较宽松；考试难度大，通过率适中；考程较短，一次可以把两个部分全部考完；全英文考试是非母语国家考生的障碍；考试成本高；证书含金量较高，关注度高，但目前认可度一般，还不成熟；适合2年以上相关工作经验人员；资质证明全球通用国际协会授权在中国本地化认证的金融理财顶级证明；知识点专业性强；报考流程复杂；AFP考试难度适中，CFP难度大，AFP与CFP持证比例为10:1；考程长，需要结合培训取得资格证明；母语考试，没有语音障碍；考试成本较低；证书含金量较高，但申请过程较复杂；AFP适用于需要具备基本理财技能的从业人员，CFP适合更高专业素养和能力的从业人员。

一、数量分析1.A 概率论基础（1）概率论公理在两个或多个事件中的应用（2）确定事件的条件概率（3）确定三个独立事件发生的概率（4）用贝叶斯定理确定导致某个事件发生的概率（5）确定从n个目标中选取r个样本可能的排列数（6）确定从n个目标中选取r个样本可能的组合数1.B 随机变量和概率分布（1）区别离散随机变量和连续随机变量（2）比较离散随机变量的概率分布和连续随机变量的概率分布（3）确定两个离散随机变量的联合分布（4）讨论随机变量的概率分布函数（5）计算两个变量的条件概率函数（6）描述连续均匀分布和累积密度函数1.C 数学期望（1）关于两个独立变量的期望的三个定理的应用（2）关于两个独立变量的方差的四个定理的应用（3）关于两个独立变量的联合分布的方差的四个定理的应用（4）计算两个独立变量的相关系数（5）用切比雪夫不等式确定分布中落在距离均值固定数目标准差的比例（6）计算和解释以下度量：总体均值，样本均值，算术平均值，众数和中位数（7）定义大数定理（8）描述和解释偏度和峰度1.D 特殊的概率分布（1）计算二项分布的随机变量的概率（2）计算二项分布的随机变量的期望值和方差（3）识别正态分布的关键属性（4）计算标准正态分布的概率（5）计算柏松分布的期望值和方差（6）比较二项分布，正态分布和柏松分布1.E 抽样理论（1）定义总体、参数和样本（2）讨论样本分布的均值、比例、差以及方差的属性（3）计算总体的方差和标准差（4）计算样本的方差和标准差（5）比较频数分布（6）计算频数分布的相对频率（7）图示说明如何用直方图和频数折线图来呈现数据1.F 估计理论（1）比较点估计与置信区间（2）识别和描述有效估计的属性（3）描述中心极限定理及其重要性（4）计算并解释样本均值的标准误（5）给定一个总体方差已知的正态分布，计算并解释总体均值的置信区间（6）给定一个总体方差未知的正态分布，计算并解释总体均值的置信区间（7）计算比例、差与和变量的置信区间1.G 假设检验和显著性（1）解释第一类错误和第二类错误的区别以及置信水平的选择如何影响两类错误的概率（2）定义假设检验中的P值（3）确定检验方差已知和未知条件下正态分布总体均值合适的检验统计量（4）比较假设，并确定是否应拒绝原假设（5）确定两个总体均值是否统计上显著地互相不同，假定每个总体都服从正态分布（6）构造单个总体方差的卡方检验（7）构造拟合优度的卡方检验（8）构造两个正态分布总体同方差检验1.H 曲线的拟合优度，回归和相关性（1）计算估计的标准误（SEE）（2）计算拟合优度（R2）（3）构造回归系数的显著性检验，并与相应的置信区间进行比较（4）计算应变量的预测值，给定回归模型和自变量的值（5）计算两个随机变量的协方差以及两个互相依赖的变量的协方差（6）计算相关系数，并确定其是否显著不同于零2. 估计波动性和相关性（1）讨论如何用历史数据及各种权重来估计波动性（2）描述估计波动性的指数移动平均模型（EWMA）（3）描述估计波动性的广义自回归条件异方差模型（GARCH（1，1））（4）确定GARCH模型或EWMA模型何时及是否被用来估计波动性（5）讨论如何估计GARCH模型的参数，并解释评价GARCH模型在预测波动性中的表现（6）讨论如何计算相关性和协方差，并说明一致性估计在计算协方差中的重要性3. 预测风险和相关性（1）解释分布的极端异常值如何显示波动性随时间变化（2）解释如何构造移动平均预测（3）解释GARCH估计如何提供更准确的预测（4）解释一致性如何与均值回归相联系（5）解释EWMA如何系统地赋权重处理更早的历史数据，并识别RiskMetrics模型中的日衰减因子和月衰减因子（6）解释预测相关性为什么比预测波动性更重要（7）解释如何用期权价格来推出波动性预测和相关性预测二、市场风险的度量和管理A 市场风险（1）描述市场风险的度量很重要的五个原因（2）列出用来计算市场风险暴露的模型（3）列出BIS监管市场风险的方法1. B 外汇风险（1）描述外汇风险暴露的不同来源（2）解释外汇交易活动的不同类型（3）解释外汇交易的大部分利润和损失的来源（4）描述外汇金融资产组合和负债组合的不匹配造成的外汇风险暴露（5）解释外汇投资的收益和风险如何影响收益（6）解释表内对冲（7）解释用远期实现的表外对冲（8）解释为什么持有多币种的分散化的外汇资产-负债头寸可以降低组合风险2. A 期货市场的机制（1）区别多头的期货头寸和空头的期货头寸（2）描述期货合约的特征（3）解释期货头寸如何结算（4）描述逐日盯市交易的程序，初始保证金以及维持保证金（5）计算保证金的变化量（6）解释清算所的作用2. B 远期价格和期货价格的确定（1）计算与离散复利相等的连续复利利率（2）从连续复利利率来计算一年计息m次的离散复利利率（3）利用有期间收益的资产和没有期间收益的资产来解释远期价格的持有成本模型（4）给定标的资产的价格和标的资产的合适的持有成本，计算远期价格（5）描述远期合约和期货合约的区别（6）计算远期合约的价值（7）描述并用公式表示利用指数期货的beta调整策略（8）解释货币期货的持有成本模型和利率评价模型的关系（9）解释便利收益在商品期货中的作用（10）解释期货溢价和正常的折价的概念2. C 利用期货的对冲策略（1）区别空头对冲和多头对冲策略，并分别识别其适合的情况（2）定义并计算基差（3）定义不同类型的基点差，并解释其在期货对冲交易中如何产生（4）定义，计算并解释最小方差对冲比（5）计算用来对冲股票组合的股指期货合约的数目（6）识别滚动对冲策略的适用情况，并讨论这种策略的风险2. D 利率市场（1）区别国库券利率，LIBOR以及回购利率（2）利用零息债券利率或即期利率来计算债券价格（3）利用息票剥离方法，从息票债券来计算即期利率（4）从即期利率计算出远期利率（5）计算远期利率合约的损益和价值（6）解释以下期限结构的理论：期望理论，市场分割理论以及流动性偏好理论（7）识别并应用三种最常用的天数计算惯例（8）解释美国国库券期货合约的转换因子（9）计算美元期货合约的凸性调整（10）计算债券的久期和修正久期（11）用公式表示利用利率期货合约的基于久期的对冲策略（12）识别利用基于久期的对冲策略的限制2. E 互换（1）图示说明普通利率互换的机制（2）计算普通利率互换的现金流（3）解释利率互换如何与已存在的资产或负债相结合来转移利率风险（4）比较优势观点作为互换市场得以存在的理由，并解释其优缺点（5）解释互换中的折现率如何计算（6）解释互换如何被解释为两个同期限的债券头寸或一系列远期利率合约（7）计算利率互换的价值（8）解释货币互换的机制（9）计算货币互换的价值（10）解释互换头寸中内含的信用风险的作用2. F 期权市场的机制信用风险的度量和管理（1）解释交易所交易的股票期权的细节，包括执行价，到期日，术语，股利和股票分割调整，以及头寸限制（2）描述灵活（flex）期权和长期股票提前偿付证券（LEAPS）（3）解释为什么期权出售者要缴纳保证金，而期权持有者不需要缴纳保证金（4）解释交易所交易的期权与权证、高管股票期权和可转债的区别2. G 股票期权的属性（1）识别影响期权价格的六种因素（2）解释这六种因素如何影响欧式期权和美式期权（3）识别欧式期权和美式期权的价格上下限（4）解释看跌－看涨期权平价关系，并用其来计算期权价值（5）解释基于不付股利股票上的美式看涨期权和欧式看涨期权的区别（6）比较并解释基于不付股利股票上的美式看涨期权和美式看跌期权的提起执行的特征（7）基于看跌－看涨期权评价关系，解释不付股利股票上的美式看涨期权和美式看跌期权的关系2. H 利用期权的交易策略（1）图示说明并解释投资者为什么出售有保护看涨期权（ covered call）或有保护看跌期权（protective put）（2）图示说明并解释投资者为什么采用差价期权（ spread option）策略（例如，牛市差价期权bull spread，熊市差价期权bear spread，日历差价期权calendar spread或蝶式差价期权butterfly spread）（3）图示说明并解释投资者为什么采用组合期权（combination）策略（例如，跨式期权straddles，宽跨式期权strangles，条式期权strips或带式期权straps）2. I 二叉树介绍（1）利用一步二叉树模型和二步二叉树模型，计算欧式看涨期权或美式看跌期权的价值（2）利用二步二叉树模型，计算美式看涨期权或美式看跌期权的价值2. J 股票价格行为的模型（1）解释马尔可夫的性质（2）描述维纳过程，广义维纳过程和伊藤（Ito）过程（3）解释几何布朗运动为什么是构造股价模型的合理随机过程（4）描述伊藤引理2. K Black-Scholes 模型（1）描述并解释的伊藤过程，其中S服从几何布朗运动（2）示范如何用历史数据估计波动性（3）构造并解释用来引出Black-Scholes-Merton偏微分方程的delta中性或无风险的资产组合（4）识别Black-Scholes-Merton偏微分方程（5）解释风险中性框架（6）利用Black-Scholes模型计算欧式期权的价值（7）识别权证估值的复杂性（8）概述如何计算来自Black-Scholes模型计算出的期权市场价格的隐含波动率（9）解释股利如何影响美式看涨期权和美式看跌期权的执行决策2. L“希腊字母”（1）讨论裸期权头寸和有保护头寸（2）描述如何用裸期权头寸和有保护头寸产生止损交易策略（3）描述期权、远期和期货合约的delta对冲策略的特征（4）讨论delta对冲策略的动态性（5）定义资产组合的delta（6）定义并讨论期权头寸的“theta”（7）定义并讨论期权头寸的“gamma”（8）描述如何产生并保持gamma中性头寸（9）讨论delta，theta及gamma之间的关系（10）定义并讨论期权头寸的“vega”（11）定义并讨论期权头寸的“rho”（12）描述对冲活动如何发生，并讨论如何将情景分析与期权头寸结合起来表达期望的盈利和亏损（13）定义并讨论如何通过期权工具和股指期货来构造组合保险策略2. M 波动性微笑（1）解释看跌－看涨期权平价关系如何显示同样的隐含波动率（2）解释波动性微笑为什么会存在于外汇期权中（3）解释波动性微笑为什么会存在于股票期权中（4）描述为期权定价时，如何利用波动率期限结构和波动面（volatility surfaces）（5）描述波动性微笑如何影响期权的希腊字母的计算（6）讨论资产价格的跳跃性变动如何影响期权隐含波动率（7）讨论Black-Scholes期权定价模型的普遍的实证结果2. N 奇异期权(1) 定义和图示说明如何用奇异期权来构造零成本产品(2) 列出并描述如何利用各种期权特征将标准美式期权转换成非标准美式期权(3) 描述远期开始期权的特征(4) 描述如何产生复合期权(5) 讨论选择者期权的特征(6) 描述障碍期权的特征(7) 描述两值（binary）期权如何产生不连续的支付方式(8) 讨论影响回望（lookback）期权的各种因素(9) 描述呼叫（shout）期权的特征(10) 描述亚式期权，并讨论影响亚式期权的因素(11) 描述如何用期权实现资产之间的转换(12) 定义一篮子（basket）期权(13) 讨论影响对冲奇异期权策略的因素，并解释静态期权复制技术如何在对冲奇异期权中运用3-信用风险的度量和管理1. A 债券价格，折现因子和套利(1) 给定一系列息票债券的价格，构造折现函数(2) 利用折现函数决定债券是否高估或低估了(3) 描述需要用来探索违背一价定律的套利交易，并计算套利策略的损益(4) 比较国库券和国库券STRIPS的结构，并区别P-STRIPS和C-STRIPS 1. B 债券价格，即期利率和远期利率(1) 给定适当的折现因子或STRIP价格，计算一系列即期利率(2) 从一系列即期利率中计算远期利率(3) 利用折现因子、即期利率或远期利率，计算债券价格1. C 到期收益率(1) 利用带有时间价值函数的计算器，计算债券的到期收益率（ YTM）(2) 描述下列三种情况下债券相对于其面值的价格，当a. 息票率＝YTM，b.息票率>YTM，c.息票率<YTM(3) 利用带有时间价值函数的计算器，计算年金的价格和永续年金的价格(4) 描述再投资风险1. D 扩展和曲线的拟合(1) 计算息票债券的累计利息和全价(2) 给定特定区间的折现因子或市场利率，计算单利、半年计息利率、按月计息利率、按日计息利率和连续复利(3) 解释估计完全折现函数时的线性收益率插值和分段立方插值方法1. E 价格敏感性的单因子度量方式(1) 给定收益率的变化及其导致的价格变化，计算证券的基点价值（DV01）(2) 分别给定两种证券的DV01，计算一种证券用来对冲另一种证券的头寸所要求的面值(3) 给定收益率的变化及其导致的价格变化，计算并解释证券的有效久期(4) 给定收益率的变化及其导致的价格变化，计算并解释证券的凸性(5) 给定DV01、久期和凸性，估计证券的价格变化(6) 在投资管理和资产－负债管理的框架中解释凸性(7) 计算资产组合的久期(8) 解释期限、收益率和评级的变化对债券久期的影响1. F 基于收益曲线平行移动的价格敏感性度量(1) 定义，解释和计算基于收益率的债券的DV01、修正久期和麦考莱久期(2) 解释麦考莱久期和DV01如何随着息票率、期限和收益率的变化而变化(3) 解释基于收益率的凸性如何随着期限的变化而变化(4) 描述barbell组合和bullet组合的构造，并比较两种组合的凸性1. G 关键利率和一篮子（Bucket）暴露(1) 描述对冲资产组合或实施资产负债管理技术的单因子方法的主要缺点(2) 定义多因子对冲中的关键利率漂移技术，并讨论这种方法的四种优越性(3) 计算特定证券的关键利率风险暴露(4) 给定某个关键利率风险暴露的相关信息，计算合适的对冲头寸(5) 讨论基于关键利率的对冲策略(6) 解释利用关键利率漂移方法与一篮子漂移方法来管理利率风险的主要区别1. H 期限结构模型(1) 给定利率树和风险中性概率，计算基于固定收益证券上的衍生物的价值(2) 讨论减小时间步数的优缺点(3) 解释Black-Sholes模型为什么不适用于固定收益证券上的衍生物(4) 解释内嵌期权对固定收益证券价格的影响1. I MBS按揭抵押证券(1) 描述固定利率、固定利率抵押的水平支付，包括提前偿还期权的基本特征(2) 讨论影响抵押提前偿还的因素(3) 讨论静态现金流模型、隐含模型和提前偿还模型的优缺点(4) 描述估价抵押支持证券（MBS）的蒙特卡罗模拟方法(5) 描述MPS的价格－利率曲线的特征(6) 描述PAC债券、支持债券、只付本金的剥息证券以及只付利息的剥息证券的提起偿还风险4-操作风险和综合风险管理，以及法律风险与道德风险1. 技术风险的操作成本(1) 描述技术创新的两大风险(2) 定义规模经济，并解释其为何存在(3) 描述并讨论银行业的平均成本曲线的形状(4) 解释范围经济(5) 讨论规模经济和范围经济是否足以解释各个银行的成本不同(6) 解释日间透支风险如何产生2. VaR 方法在操作风险中的扩展(1) 比较度量操作风险的自上而下的方法和自下而上的方法(2) 列出并描述用自上而下模型来度量操作风险的例子(3) 列出并描述用自下而上模型来度量操作风险的例子(4) 列出并描述企业可以用来对冲灾难性操作损失的方法(5) 描述灾难期权和灾难债券的特征(6) 讨论操作风险对冲的局限性3. 案例研究(1) 识别并讨论导致Metallgesellschaft金融危机的因素(2) 解释成堆滚动对冲（stack－and－roll）策略，并识别对于Metallgesellschaft采用这种策略是无效的(3) 识别并讨论导致Sumitomo巨大损失的因素，并描述本可以用来阻止这些损失的方法(4) 识别并讨论导致LTCM破产的因素(5) 识别并讨论导致Barings破产的因素(6) 识别本可以阻止Barings破产的风险管理方法4.A回测检验VAR的方法(1) 描述回测检验计算VaR的模型的目的(2) 描述如何通过考查失败率来检验VaR模型(3) 解释Basel Rules所要求的回测检验(4) 解释回测检验如何检验VaR模型，当考虑到当前的条件时(5) 区别验证VaR模型的参数方法和非参数方法4. B “风险管理指引和缺陷”(1) 列出并描述改进风险管理实务的三个文件(2) 列出G－30建议的24个优越的操作（best practices）中的五个(3) 解释英格兰银行关于巴林银行的报告中所描述的声誉风险(4)列出并讨论CRMPG关于LTCM的报告中的五个推荐(5) 讨论VaR的六个局限(6) 解释交易者在风险管理系统中博弈的风险(7) 讨论利用相同的风险管理模型组合优化模型的风险5. A “什么是操作风险”(1) 定义Hoffman的五类操作风险(2) 将活动和事件划分为Hoffman的五类操作风中的一类(3) 将活动和事件划分为Hoffman的四维商业过程风险中的一维(4) 引述ITWGOR关于操作风险和流泪操作风险损失的定义(5) 引述Basel Committee关于操作风险的定义5. B “风险评估策略”(1) 识别操作风险管理的三个目标(2) 识别并描述风险评估的两个纬度(3) 描述自上而下和自下而上的定性的风险评估方法，并列举其分别的用途(4) 讨论LTCM的破产如何影响定性风险评估方法有效性的辩论(5) 解释CSA5. C 风险指标和记分卡：操作风险监控的基础(1) 讨论风险指标的三个类别(2) 定义并列举内在风险指标、控制风险指标、成分风险指标和模型风险指标(3) 识别风险指标的两个重要的属性(4) 解释对风险指标回测检验的重要性(5) 讨论成功实施风险指标系统的三个要求5. D “操作风险分析和管理：Practical Bulding Blocks”(1) 列出操作风险成本（COOR）的四个构成部分(2)计算COOR(3) 讨论COOR作为操作风险度量方式的优势和劣势(4) 描述并讨论一下操作风险度量方法的优势和劣势：a. 财务报表模型； b. 损失情景模型； c. 趋势分析； d. 期望损失模型； e. 损失分布和统计/精算模型；f.风险指标和因子模型(5) 描述风险映射方法的实施和使用(6) 描述操作风险的Delta-EVT，Bayesian Belief Network，System Dynamics以及Neural Networks方法5. E “经济风险资本模型”(1) 区别经济资本模型和监管资本模型(2) 识别来自经济资本和业绩度量模型的操作风险管理的两个益处(3) 讨论自下而上的资本分配方法和自上而下的资本分配方法的优缺点(4) 描述操作风险RAROC模型的基本构成部分(5) 讨论操作风险RAROC的三个关键目标(6) 识别并讨论记分卡资本分配模型的三个构成要素(7) 识别资本分配模型中的“零和博弈”如何没有成功激励管理者有效管理操作风险5-风险管理和投资管理1. A “简单权益组合的VaR”(1) 计算包含两资产的组合的标准VaR和相对VaR(2) 定义，解释并描述边际VaR的利用1. B “利用因子模型计算权益组合的VaR”(1) 识别因子模型适合用于估计VaR的情形(2) 给定因子的乘数，计算包括期权和未包含期权的组合的delta- normal VaR(3) 解释在蒙特卡罗模拟中如何利用因子模型1. C “Long-Short 对冲基金经理”(1) 解释VaR/追踪误差波动率(2) 解释资产组合的风险分解(3) 计算单个头寸的变化引起的组合风险的变化，给定组合的风险分解(4) 解释风险最小化交易（最优对冲）(5) 解释组合的隐含含义（implied views）(6) 解释组合中单个头寸的收益风险比，并解释如何决定最优组合1. D “风险预算和积极管理者的选择”(1) 解释战略基准的风险分解(2) 解释计划发起人已存在的管理者风险的分解(3) 解释已存在的管理者风险的分解和边际期望收益(4) 解释对于每一个管理者的最优资产分配是如何决定的2. A “风险预算：在基金水平上管理积极风险”(1) 识别并讨论构造战略基准风险分析作为管理总基金风险第一步骤的理由(2) 解释战略基准风险分解，并讨论如何将其应用到组合管理中去(3) 解释如何集合单个管理者积极风险以找出总基金风险的特征(4) 讨论各资产类别间的超额收益的相关性如何影响总基金风险(5) 讨论作为分配积极风险的一种方法的信息比最大化的概念(6) 描述Black-Litterman Global Asset Allocation模型，并讨论其在定义最优管理者结构中的作用(7) 识别并讨论选择特定管理者以满足资产类别内tracking error的目标时相关的问题(8) 解释在总基金水平上管理积极风险的框架如何应用到：a. 全球战术资产分配；b. 重新平衡已存在的积极管理者；以及c. 动态alpha策略中去。

金融风险管理证书（简称FRM证书）资格考试是全球风险管理者协会（Global Association of Risk Professional,简称GARP）组织的国际公认的标准考试。

FRM 证书考试每年11月在全球100多个国家的城市举行，全球考试通过率为50％左右。

FRM证书是国际公认的，证明持有者个人拥有作出客观的风险分析和相应决策等风险管理必备的、完整的知识结构和能力。

在国际上，FRM证书是许多雇主在雇佣、提升及在其公司内部委派附加职责的时候用来衡量风险管理能力和专业化程度的基准。

FRM证书考试对个人素质要求极高，培养一批拥有FRM证书的人才，是当前国际上银行、资产管理公司、保险公司、证券公司、基金公司、大型实业公司和跨国公司等机构有效防范和控制风险、提高核心竞争力最通行最有效的方法。

在日益复杂和全球一体化的金融市场和商品市场中，有效的管理和控制风险已成为公司、基金、市政及其他机构取得成功的关键。

金融市场和金融产品日益复杂、相互依赖性增强，只有那些能有效管理和控制风险的机构才能够取得成功。

FRM资格考试目的是使其头衔获得者具备独立进行风险管理和决策所必须的风险知识。

一个组合投资经理竟不大懂简单的固定收益分析；一个数量分析人员对日元/美元汇率每日波动情况竟知道不多；一个财务人员竟不知晓美联储（FED）对衍生工具风险操作的基本要求。

这些都是司空见惯之事。

FRM考试设计基于测试报考者是否具备基本分析技能、一般风险知识、资本市场上经验获得的直觉能力等。

尽管现在各个机构、组织习惯运用极其负责的风险分析模型管理、控制、防范风险，实际上，风险管理人员运用经验准则的技巧即可迅速评估和控制风险，测试、检验分析模型的假设和结果。

FRM考试非常重视这些操作技巧。

此外，FRM考试还测试不同金融市场和各种金融工具的风险，监管实践，信贷风险概念等。

全球风险协会(GARP)是一个拥有133个国家的2.5万多名会员的世界最大的国际金融协会组织之一，总部设在美国纽约市。

FRM1.报名条件没有学历与行业上的限制，大学在校学生亦可报考。

2.费用越早报名越便宜。

最便宜的USD 300/350（报名费和注册费）3.报名登陆FRM官方网/填写相关报名表格，通过国际信用卡支付考试费用。

或者找辅导机构代理报名。

4.考试时间以及地点考试每年5月和11月的第三个周六各举行一次。

考点：北京，成都5.准考证GARP协会将会在考前一个月将准考证发到每位考生的邮箱，未收到准考证的考生可自行到GARP网站上下载打印。

6．考试内容注：允许使用计算器·（可能因为美国人计算能力不行吧）7．获取证书通过FRM考试；具有两年财务风险管理相关的工作经验；加入GARP会员以及签署职业道德公约。

成绩查询：考后1-2个月，GARP协会会将考试结果发送至每位考生的注册邮箱。

只需提供相关工作经历证明，GARP注重诚信原则，会随机抽查，一旦发现问题，立即取消资格。

FRM证书没有有效期规定。

8,。

参考书FRM证书没有有效期规定。

1. Financial Risk Manager Handbook2. GARP指定的core reading3. SCHWESER 编写的NOTES4.金程编写出版的《FRM冲刺宝典》和《FRM习题集》。

Ad5.金程推出的《金融风险管理专业词典》、《FRM Easy Sheet》adFRM HANDBOOK是所有考生的必备书，此书对FRM考试体系进行了系统且深入的讲解。

无论您是为了考试还是专业工作上所需，这本书都是您的必备工具书之一，FRM考试亦会从这本书出相当多的比例，若您读了FRM HANDBOOK 觉得不足的部分或是无法掌握重点就必须回头看core reading了。

GARP 为考生准备了详细且大量的core reading，总计约9000多页，依据FRM 所需具备的专业知识为导向整理出精简的重点让您有效的FRM重点内容。

对于时间充裕的考生，可以全面的阅读，这对深入的理解和把握考试的重点难点是非常有帮助的。

CFA和FRM考试难度和区别【汇总】现如今，CFA+FRM已是大势所趋，“黄金双证”可以满足当下任何金融岗位需求。

CFA+FRM到底学习了什么！目前随着国内一二线城市对于高端金融人才的需求，CFA和FRM证书含金量有多高慢慢体现出来！目前各大城市对于CFA、FRM持证人都有着不错的福利和政策优惠条件。

FRM考试内容介绍FRM分为两级考试，part1和part2，要在自考试日起4年内，先后通过两次考试才算整体通过。

从FRM 一级通过开始4年内通过FRM二级，通过二级考试后需要在自起（二级考试结束）5年内获得两年相关工作经验，才能拿到FRM金融风险管理师资格认证。

FRM金融风险管理师考试是全英文考试，需要FRM考生有一定的英语阅读能力，FRM考试中计算题的分量逐年加大，所以，考生也要有一定大学高数基础。

另外，备考中需要考生有一定的决心和毅力，备考周期一般在14周左右，但由于考生基础不同，备考时间也各有不同。

1.FRM考试题型FRM一级考试：100道单选题，上午8:00-12:00四小时考完，笔试，填涂答题卡;FRM二级考试：80道单选题，下午2:00-6:00四小时考完，笔试，填涂答题卡。

注：FRM考试的各科试题随机分散在试卷中，没有先后次序。

2.FRM考试科目FRM一级考试科目：风险管理基础20%定量分析20%金融市场与产品30%估值与风险模型30%FRM part 1考试内容侧重基本的金融工具理论知识、金融市场基础知识和它们的详细定义，以及计量风险的方法。

此部分考试的目标是确保FRM考生更好地理解作为一个成功的金融风险管理者需要了解的基本金融工具的知识。

考试更侧重于概念的理解而非实用性。

FRM二级考试科目：市场风险管理与测量25%信用风险管理与测量25%操作及综合风险管理25%风险管理和投资管理15%金融市场前沿话题10%FRM part 2强调金融风险管理应用的相关概念，更侧重于在FRM part 1基础上测试考生应用金融工具的能力，并将将风险计量方法延伸到风险价值方法之外。

CFA是什么？FRM是什么？他们两有什么区别？CFA是什么？FRM又是什么？作为金融业全球最受人瞩目的CFA特许金融分析师，和风控业专业指导证书FRM 金融风险管理师，他们之间有什么关联？又有什么区别呢？下面详细给大家介绍介绍。

CFA(特许金融分析师)拥有全球金融第一考的CFA考试在国内的知名度已经很高了，它是证券投资与管理界的一种职业资格认证，由美国“投资管理与研究协会”(CFAI)授予。

自CFA考试进入中国后，CFA每年的报考人数在成倍的增长，仅今年6月份的考试，报考人员已经达到近5000人。

但是考生通过率很低，据了解CFA在全球的认证通过率是五分之一，在中国这个比例更低。

证书含金量：鉴于CFA考试的正规性、专业性和权威性，其资格在全球金融领域内受到广泛的认可，成为银行、投资、证券、保险、咨询行业的从业通行证。

CFA证书持有者包括世界知名金融投资机构的高级工作人员，薪资也相当可观，CFA在美国年薪多在20万美元左右。

高顿网校为考生准备了史上最全的FRM考试备考指南，轻松学习，简单、高效，让考试So Easy!考试内容：CFA要求持有人建立严格而广泛的金融知识体系，掌握金融投资行业各个核心领域理论与实践知识，包括从投资组合管理到金融资产估价，从衍生证券到固定收益证券以及定量分析。

考试以全英文的方式进行，须通过3个级别，每级考试时间为6小时。

每年的6月、12月在全球近百个国家进行同步考试。

中国考生可在上海、北京参加CFA考试。

报考条件：具有大学以上学历的相关从业人员。

通过CFA高级水平考试者，还需要具备金融、投资、管理等领域至少3年以上的工作经验，同时又是CFAI的成员，才有资格获得CFA证书。

报考费用：CFA考试报名费约400至900美元不等，包括原版的教材资料费、培训费，平均考一次得花费两三万元。

职业发展方向：企业内部的金融工作、商业银行、信用卡、风险投资(venture capital)、股票经纪人(broker)、股票交易员(trader)、股票分析师(Equity Analyst)、Sell-side的销售人员、收购和兼并与股票发行、私募资本(private equity)、投资组合经理 (portfolio manager)。

FRM是什么证书？有人知道吗？风险管理涵盖众多领域，在日益复杂和全球一体化的金融市场和商品市场中，有效的管理和控制风险的作用越来越大，无论是投资银行、商业银行还是证券公司、保险公司，都对加强风险控制提出了更高的要求，而随之带来的结果就是：金融风险管理专业人才的需求急剧增加。

金融风险管理师（Financial Risk Manager，FRM）就是针对金融风险管理领域的一种资格认证称号，该认证确定了专业风险管理人员应掌握的风险管理分析和决策的必要知识体系，由美国“全球风险协会”GARP组织考试并颁发证书。

GARP 是一个拥有来自超过130个国家3万多名会员的金融协会组织，主要由风险管理方面的专业人员、从业者和研究者组成。

证书含金量：FRM认证体系得到欧美跨国企业、监管机构及全球金融中心华尔街的认可，成为许多跨国机构风险管理部门的从业要求之一，目前金融风险管理师的平均年薪已达25万元，通过FRM考证者被国内金融机构的认可度也越来越高。

考试内容：从2010年frm考试开始施行分级考试，分成一级和二级，frm考试内容也因此分级。

FRM 进行全英文考试。

一级考试内容侧重基本的金融工具理论知识、金融市场基础知识和它们的详细定义，以及计量风险的方法。

此部分考试的目标是确保FRM考生更好地理解作为一个成功的金融风险管理者需要了解的基本金融工具的知识。

考试更侧重于概念的理解而非实用性。

二级考试内容强调金融风险管理应用的相关概念，更侧重于在FRM一级的基础上测试考生应用金融工具的能力，并将将风险计量方法延伸到风险价值方法之外。

和一级考试相比，二级考试更多的是有关案例分析和并更以实践为导向。

报考条件：报考条件较为宽松，对报考者的学历、行业没有限制，在校大学生也可报考。

目前在考人员主要有金融机构风控人员，金融单位稽核、资产管理者、基金经理人、金融交易员（经纪人）、投资银行业者、商业银行、风险科技业者、风险顾问业者、企业财会与稽核部门、CFO、MIS、CIO。