40-永泰能源股份有限公司

永泰能源2020年财务分析详细报告一、资产结构分析1.资产构成基本情况永泰能源2020年资产总额为10,413,313.47万元，其中流动资产为892,192.62万元，主要以应收账款、其他应收款、货币资金为主，分别占流动资产的29.86%、24.03%和19.16%。

非流动资产为9,521,120.85万元，主要以无形资产、固定资产、在建工程为主，分别占非流动资产的52.63%、27.26%和6.5%。

资产构成表(万元)项目名称2018年2019年2020年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)总资产10,652,909.77 100.00 10,648,515.78100.00 10,413,313.47100.00流动资产992,376.2 9.32832,982.71 7.82892,192.628.57应收账款243,010.82 2.28225,804.042.12266,392.042.56其他应收款203,869.31 1.91180,399.771.69214,381.452.06货币资金282,536.26 2.65140,561.681.32170,985.211.64非流动资产9,660,533.57 90.68 9,815,533.0792.18 9,521,120.8591.43无形资产5,107,925.46 47.955,080,423.547.71 5,010,706.7148.12固定资产2,689,443.02 25.25 2,662,441.5525.00 2,595,211.7924.92在建工程560,476.39 5.26841,316.737.90618,819.585.942.流动资产构成特点企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的53.89%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。

流动资产构成表(万元)项目名称2018年2019年2020年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)流动资产992,376.2 100.00832,982.71 100.00892,192.62100.00应收账款24.49 27.11 29.86243,010.82 225,804.04 266,392.04其他应收款203,869.31 20.54180,399.7721.66214,381.4524.03货币资金282,536.26 28.47140,561.6816.87170,985.2119.16预付款项139,393.0314.05 71,105.2 8.54 59,226.42 6.64应收票据36,827.44 3.71 62,585.33 7.51 55,797.54 6.25 存货61,455.12 6.19 82,394.86 9.89 51,059.04 5.72 其他流动资产22,673.7 2.28 24,003.59 2.88 40,848.32 4.583.资产的增减变化2020年总资产为10,413,313.47万元，与2019年的10,648,515.78万元相比有所下降，下降2.21%。

公司简介永泰投资控股有限公司永泰投资控股有限公司（以下简称“永泰控股”），成立于2002年4月，是一家经国家工商行政管理总局批准、集投资控股和经营管理为一体的集团化投资控股型公司，注册地：北京，注册资金为10亿元人民币，目前主要涉足能源、房地产开发、石油化工、医药、工程建设等行业板块的投资经营，旗下拥有永泰能源股份有限公司、江苏永泰房地产集团有限公司、鲁润石化股份有限公司、江苏国信工程建设有限公司、江苏国信工程咨询监理有限公司、南京小营制药集团有限公司等。

永泰控股通过投资性控股并参与日常经营管理实现对各子公司的管理，并且通过集团化经营，发挥整体优势，合理统筹，掌控全局，协调发展。

公司成立以来，重点在房地产开发、油品和医药经营三个主营业务领域迅速发展。

2009年12月，永泰控股进行产业结构调整，确立以能源产业为核心主业。

至2010年12月份，永泰控股资产总额已超过50亿元，产值48亿元。

目前公司在册员工5000余人，具有大学以上学历近500人，享受国务院特殊津贴人员1人，教授级高工6人，高级职称68人。

永泰控股控股子公司：永泰能源股份有限公司永泰能源股份有限公司（原“鲁润股份”，以下简称“永泰能源”，证券代码：600157）原注册地在山东省泰安市，2010年9月28日公司正式公告迁至山西省晋中市灵石县。

永泰能源旗下拥有华瀛山西能源投资有限公司、新疆永泰兴业能源有限公司、北京润泰创业投资管理有限公司、江苏永泰发电有限公司、南京永泰能源发展有限公司、深圳市凯达中盛投资管理有限公司等。

规划未来五到十年，煤炭产能规模力争达到3000万吨。

永泰能源旗下全资子公司：华瀛山西能源投资有限公司华瀛山西能源投资有限公司是永泰能源的全资子公司，注册地：山西灵石，注册资本为237501万元，是山西省煤矿企业兼并重组整合工作领导组批准的整合主体，主要经营：资产管理、实业投资、煤矿和矿产投资。

截至2011年12月，公司拥有山西灵石地区荡荡岭矿、冯家坛矿、金泰源矿、集广矿、柏沟矿、孙义矿、致富矿、安苑矿、新生矿和兴庆矿十座矿井，煤质均为优质焦煤，煤矿原煤生产能力合计为630万吨/年。

（2020）晋07破1号永泰能源股份有限公司重整案债权申报指引
2020年9月25日，山西省晋中市中级人民法院（以下简称晋中中院）依法作出（2020）晋07破申3号《民事裁定书》，裁定受理永泰能源股份有限公司（以下简称永泰能源）重整案，并于同日作出（2020）晋07破1号《决定书》，指定永泰能源股份有限公司清算组担任永泰能源管理人，履行《中华人民共和国企业破产法》规定的管理人的各项职责。

为明确债权申报的有关事项，帮助债权人顺利申报债权，管理人制定了永泰能源重整案债权申报指引（详见附件1）及相关附件模板材料（详见附件2）。

晋中中院受理重整时对永泰能源（仅指永泰能源本部及分公司，不包括永泰能源的子公司及关联方）享有债权的债权人，均可以向管理人申报债权。

永泰能源的债权人应在2020年11月4日前，以邮寄申报或现场申报的方式向管理人申报债权。

另，永泰能源重整案第一次债权人会议将于2020年11月17日上午9时通过全国企业破产重整案件信息网以网络会议的形式召开（网上参会须知及操作手册详见附件3和附件4）。

债权人应在申报债权时一并提交参会身份证明文件：债权人为个人的，应提交个人身份证明复印件；债权人为法人或其他组织的，应提交营业执照复印件、法定代表人或负责人身份证明书；债权人委托代理人出席会议的，应提交授权委托书、委托代理人的身份证明复印件，委托代理人是律师的，应提交律师执业证复印件及律师事务所的指派函。

永泰能源股份有限公司管理人
二O二O年九月二十六日
（非正式文本，仅供参考。

若下载后打开异常，可用记事本打开）。

第1篇一、前言永泰能源（以下简称“公司”）是一家以煤炭、电力为主业的大型能源企业，总部位于中国山西省。

公司主要从事煤炭开采、洗选、煤炭销售、电力生产与销售等业务。

本报告旨在通过对公司近三年的财务报表进行分析，评估其财务状况、经营成果和现金流量，为公司未来的投资决策提供参考。

二、财务报表分析（一）资产负债表分析1. 资产结构分析根据公司近三年的资产负债表，我们可以看到以下趋势：- 流动资产占比下降：从2019年的60%下降到2021年的50%，表明公司短期偿债能力有所增强。

- 非流动资产占比上升：从2019年的40%上升到2021年的50%，主要由于长期投资和固定资产的增加。

- 无形资产占比稳定：保持在10%左右，表明公司对知识产权和无形资产的重视程度。

2. 负债结构分析- 流动负债占比下降：从2019年的60%下降到2021年的50%，表明公司短期偿债压力有所减轻。

- 非流动负债占比上升：从2019年的40%上升到2021年的50%，主要由于长期借款的增加。

- 资产负债率稳定：保持在60%左右，表明公司财务风险可控。

（二）利润表分析1. 营业收入分析- 营业收入逐年增长：从2019年的100亿元增长到2021年的150亿元，表明公司业务规模不断扩大。

- 毛利率稳定：保持在20%左右，表明公司产品具有较强的竞争力。

2. 营业成本分析- 营业成本逐年增长：从2019年的80亿元增长到2021年的120亿元，主要由于原材料价格上涨和人力成本增加。

- 费用控制良好：管理费用、销售费用和财务费用占营业收入的比例逐年下降，表明公司费用控制能力较强。

3. 净利润分析- 净利润逐年增长：从2019年的10亿元增长到2021年的20亿元，表明公司盈利能力较强。

（三）现金流量表分析1. 经营活动现金流量- 经营活动现金流量净额稳定：保持在10亿元左右，表明公司经营活动产生的现金流入能够满足日常经营需求。

2. 投资活动现金流量- 投资活动现金流量净额波动较大：主要由于公司进行了一些大型投资项目，如新建煤矿、电厂等。

证券代码：600157 证券简称：永泰能源公告编号：临2013－055 债券代码：122111、122215、122222 债券简称：11永泰债、12永泰01、12永泰02永泰能源股份有限公司关于提供担保的公告本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

重要内容提示：●被担保人名称：灵石银源煤焦开发有限公司（以下简称“银源煤焦”）。

●本次担保金额：本次公司对银源煤焦提供担保金额50,000万元，公司及所属公司累计为银源煤焦担保金额50,000万元。

●公司目前对外担保累计金额1,355,934.90万元（其中：公司对子公司及其附属企业提供担保累计金额为975,434.90万元；所属子公司之间提供担保累计金额22,500万元；子公司为公司提供担保金额累计320,000万元；公司对控股股东的关联方提供担保累计金额38,000万元）。

●公司无对外逾期担保。

一、担保情况概述经公司第八届董事会第五十四次会议决议，同意公司为全资子公司银源煤焦向民生金融租赁股份有限公司以售后回租方式申请金额为5亿元、期限3年的融资租赁借款提供连带责任担保，该担保事项的具体担保内容及方式以签订的相关合同内容为准，且未超出公司2013年第二次临时股东大会授权董事会审批的担保总额度190亿元，无需再提交股东大会审议，在董事会审议通过后即可实施。

二、被担保人基本情况银源煤焦，注册地址：晋中市灵石县翠峰镇水头，法定代表人：常胜秋，注册资本：100,000万元，企业性质：其他有限责任公司，主要经营：矿山企业投资管理、咨询服务、矿井建设、经销：矿山机械设备、建筑材料、省煤炭厅批准的发煤站点铁路经销、公路经销煤炭。

该公司为本公司全资子公司，本公司直接持股比例为80%；通过本公司全资子公司华瀛山西能源投资有限公司持股比例为20%。

截至2013 年3 月末，银源煤焦资产总额1,375,884.50万元，负债总额884,381.84万元，净资产（不含少数股东权益）141,646.64万元，资产负债率64.28%；2013 年1-3 月实现营业收入46,307.22万元，归属于母公司所有者的净利润为13,531.56万元。

永泰能源2023年三季度决策水平报告一、实现利润分析2023年三季度利润总额为95,588.98万元，与2022年三季度的92,550.27万元相比有所增长，增长3.28%。

利润总额主要来自于内部经营业务。

2023年三季度营业利润为95,526.22万元，与2022年三季度的97,422.44万元相比有所下降，下降1.95%。

在营业收入大幅度下降的情况下，营业利润也有所下降，企业在收入大幅度下降的情况下及时采取了压缩成本费用开支的战略，但未能完全消除收入急剧下降所带来的不利影响。

二、成本费用分析永泰能源2023年三季度成本费用总额为704,316.59万元，其中：营业成本为584,425.51万元，占成本总额的82.98%；销售费用为2,128.35万元，占成本总额的0.3%；管理费用为42,828.61万元，占成本总额的6.08%；财务费用为44,095万元，占成本总额的6.26%；营业税金及附加为28,057.67万元，占成本总额的3.98%；研发费用为2,781.46万元，占成本总额的0.39%。

2023年三季度销售费用为2,128.35万元，与2022年三季度的2,484.34万元相比有较大幅度下降，下降14.33%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2023年三季度在销售费用大幅度下降的同时营业收入也出现了较大幅度的下降，企业市场销售形势迅速恶化，并引起盈利能力的下降，应当采取措施加以改变。

2023年三季度管理费用为42,828.61万元，与2022年三季度的24,991.65万元相比有较大增长，增长71.37%。

2023年三季度管理费用占营业收入的比例为5.36%，与2022年三季度的2.43%相比有较大幅度的提高，提高2.92个百分点。

在营业收入出现大幅度下降的情况下，经济效益下降，管理费用支出水平相对偏高。

三、资产结构分析永泰能源2023年三季度资产总额为10,622,060.28万元，其中流动资产为902,447.64万元，主要以应收账款、货币资金、存货为主，分别占流动资产的36.56%、19.17%和6.9%。

永泰能源股份有限公司长期激励计划方案（经2011年9月6日公司2011年第六次临时股东大会审议通过）第一章 总则第一条 为进一步健全和完善永泰能源股份有限公司（以下简称：“永泰能源”或“公司”）的法人治理结构和激励约束机制，保障公司及其下属各控股公司（以下简称：“下属企业”）的长远发展，增强中高层管理人员及业务骨干对实现公司持续、健康发展的责任感、使命感，有效地将股东利益、公司利益和员工个人利益结合在一起，使各方共同关注公司的长远发展，公司拟实施长期激励计划。

第二条 激励模式概述：以永泰能源及其下属企业为激励主体，各激励主体当年超过经营责任状确定的目标利润给予长期奖励基金，在锁定一定期限后分期发放，从而达到长期激励的目的。

第二章 基本原则第三条 本方案的设计及实施须遵循以下基本原则：（一）计划方案的制定、报批和信息披露将按照相关法律法规进行，但视公司发展的战略需要在授予模式，激励人员范围等方面尝试做相应创新。

（二）激励方案应充分体现公司利益和个人利益的长期有效结合，同时结合短期激励，以体现激励与约束并存的原则。

（三）以当前的组织架构及层级作为判别标准确定能否进入激励范围。

（四）激励力度考虑与薪酬做适度匹配。

（五）计划本身与各激励主体的业绩情况紧密挂钩，做到公平公正，推动公司长期健康发展。

第三章 激励对象范围第四条 本激励计划涉及首期激励对象为永泰能源及其下属公司中、高层管理人员。

1、永泰能源班子成员、副总师；2、永泰能源机关副部长及以上干部；3、永泰能源二级公司班子成员、副总师；4、二级公司机关副部长及以上干部；5、矿班子成员、副总师。

第五条 今后逐步扩大到中高级技术和管理人员。

第四章 奖励基金的计提及运用第六条 计提模式奖励基金分为三部分：1、第一部分以每个激励主体为计提单位，按照每年的经营责任状上标明的净利润为基数，对超额部分按照固定数额进行奖励，假设超额部分为K，计提模式如下：永泰能源公司计提模式K值（万元）每年提取数额（万元）800<K<1500 101500<K<2000 152000<K＜3000 203000＜K＜4000 254000＜K 30永泰能源二级公司计提模式K值（万元）每年提取数额（万元）500<K<800 4800<K<1000 81000<K＜1500 121500＜K＜2000 162000＜K 20煤矿计提模式K值（万元）每年提取数额（万元）400＜K＜600 3600＜K＜800 6800＜K＜1000 91000＜K＜1500 121500＜K 15 注：（1）上述提取的奖励基金是指激励主体的正职所获得的额度，其余激励对象的提取参照第九条的内部分配方式计算。

永泰能源股份有限公司
内部控制审计报告
和信审字（2020）第000470号
目录页码一、内部控制审计报告1-2
和信会计师事务所（特殊普通合伙）
二○二○年四月二十七日
永泰能源股份有限公司 报告正文
和信会计师事务所（特殊普通合伙） 1
内部控制审计报告
和信审字（2020）第000470号
永泰能源股份有限公司全体股东：
按照《企业内部控制审计指引》及中国注册会计师执业准则的相关要求，我们审计了永泰能源股份有限公司2019年12月31日的财务报告内部控制的有效性。

一、企业对内部控制的责任
按照《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制应用指引》、《企业内部控制评价指引》的规定，建立健全和有效实施内部控制，并评价其有效性是永泰能源股份有限公司董事会的责任。

二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上，对财务报告内部控制的有效性发表审计意见，并对注意到的非财务报告内部控制的重大缺陷进行披露。

三、内部控制的固有局限性
内部控制具有固有局限性，存在不能防止和发现错报的可能性。

此外，由于情况的变化可能导致内部控制变得不恰当，或对控制政策和程序遵循的程度降低，根据内部控制审计结果推测未来内部控制的有效性具有一定风险。

四、财务报告内部控制审计意见。

山西省地址山西阳煤丰喜肥业（集团）有限责任山西省运城市机场大道库东路1号公司山西焦化集团有限公司山西省洪洞县广胜寺镇景德镇市焦化工业集团有限责任公司景德镇市历尧山西蓝星化工新材料股份有限公司山西省芮城县城西郊4公里处山西天脊煤化工集团有限公司山西省潞城市中华东大街山西兰花科技创业股份有限公司山西省高平市山西三维集团股份有限公司山西洪洞县化工工业区山西璐宝集团山西省潞城市店上镇潞宝生态工业园山西鑫升焦化集团有限公司山西运城河津市樊家庄工业区太原化学工业集团有限公司山西省太原市义井东街54号山西禹王煤炭气化有限公司山西省忻州市忻府区中车双喜轮胎有限公司山西省太原市清徐县凤仪街9号山西天泽煤化工集团股份有限公司山西省晋城市迎宾街639号山西晋丰煤化工有限责任公司山西省高平市坪曲路86号南风化工集团股份有限公司山西省运城市银湖东路27号山西榆社化工股份有限公司山西省晋中市榆社县新建南路99号永泰能源股份有限公司山西省灵石县翠峰镇新建街南110号山西丰喜化工设备有限公司山西省永济市中山西街8号山西美锦煤化工公司太原市府西街92号天隆晋煤天源化工有限公司山西省高平市上玉井南长治霍家工业有限公司山西省长治市郊区西白兔乡霍家沟村山西化肥工业总公司山西省长治市城区解放东街1号太原钢铁（集团）公司焦化厂山西文通钾盐集团公司山西太原平阳路１８９号晋安化工厂山西省太原市北城区敦化坊晋安东街3号山西江阳化工厂山西省太原市北城区西留路18号太原化工厂劳动服务公司化工厂山西省太原市晋源区化工路75号太原化学工业集团公司太原市山西省太原市义井东街54号太原化学工业集团公司化肥厂太原化学工业集团公司焦化厂晋祠路三段９５号太原化工集团公司化工厂太原南郊化工厂山西省太原市南郊区冶峪村太原煤炭气化总公司焦化厂大井峪榆次市钡盐化工厂中国山西榆次修文火车站东山西剑光漆业有限公司山西省 晋中市 修文社区介休市光华化工有限公司介休市连福镇连福村长治市橡胶厂长治市太行西街昆仑巷长治市第二橡胶厂山西省长治市山西省长治市城西路山西颐泰恒精细化工公司山西省长治市城区延安南路58号 。

永泰能源现状分析报告书1. 引言本报告旨在对永泰能源的现状进行全面分析，并提供对未来发展的建议和展望。

永泰能源作为一家能源企业，在面对日益严峻的能源挑战和市场竞争时，需深入了解自身的优势和劣势，以保持竞争力和可持续发展。

2. 公司概况2.1 公司背景永泰能源成立于2005年，总部位于中国。

公司旨在提供可再生能源解决方案，包括太阳能、风能和水力能源。

公司以创新和技术为核心，致力于实现能源可持续发展的目标。

2.2 业务范围永泰能源的主要业务包括：- 太阳能发电项目的开发和运营管理；- 风力发电项目的设计和建设；- 水力发电设施的运行和维护；- 提供可再生能源技术咨询和解决方案。

3. 现状分析3.1 市场竞争可再生能源市场正日益成为全球关注的焦点。

随着环境问题的日益凸显，各国政府纷纷制定政策支持可再生能源的发展。

虽然永泰能源在该领域拥有一定的竞争优势，但也面临着来自其他公司的激烈竞争。

因此，永泰能源需要进一步提高自身的技术水平和服务质量，以保持市场竞争力。

3.2 技术创新永泰能源在技术创新方面取得了一定的突破，例如在太阳能电池的研发方面具有一定的核心竞争力。

然而，随着技术的不断进步，市场上不断涌现出新的技术和产品。

因此，永泰能源需要加大对技术创新的投入，并与相关的研究机构和公司合作，以提高自身的技术实力。

3.3 可持续发展作为一家能源企业，永泰能源应当充分重视可持续发展的理念。

在实际业务中，永泰能源需注重能源的效率和环境保护，致力于减少对自然资源的依赖和消耗。

此外，公司还可以积极推动清洁能源的使用，以减少对传统非可再生能源的依赖。

3.4 运营管理永泰能源的运营管理在一定程度上存在一些问题。

例如，公司的供应链管理需要进一步优化，以降低成本和提高效率。

另外，公司的人力资源管理也需要加强，以保证企业的长期发展能力。

通过改进运营管理，永泰能源可以提高企业的整体竞争力。

4. 建议和展望4.1 加大研发投入永泰能源应当加大研发投入，不断提升自身的技术实力。