鲁商发展2020年三季度经营成果报告

鲁商发展2020年三季度风险分析详细报告
一、负债规模测算
1.短期资金需求
该企业经营活动的短期资金需求为1,126,667.37万元，2020年三季度已经取得的短期带息负债为665,521.32万元。

2.长期资金需求
该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供405,291.95万元的营运资本。

3.总资金需求
该企业的总资金需求为721,375.43万元。

4.短期负债规模
根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷款规模为366,495.12万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的变化，企业有能力偿还的短期贷款规模是437,938.27万元，实际已经取得的短期带息负债为665,521.32万元。

5.长期负债规模
按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内偿还的贷款总规模为402,216.69万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规模为420,077.48万元，在5年之内偿还的贷款总规模为455,799.05万元，当前实际的带息负债合计为1,209,216.69万元。

二、资金链监控
1.会不会发生资金链断裂
从当前盈利水平和财务状况来看，该企业不存在资金缺口。

该企业偿还全部有息负债大概需要18.66个分析期。

但负债率过高，如果经营形势逆转，出现资金链断裂的风险较大。

资金链断裂风险等级为14级。

内部资料，妥善保管第1 页共5 页。

鲁商发展2020年三季度财务分析综合报告一、实现利润分析2020年三季度利润总额为26,033.31万元，与2019年三季度的15,206.8万元相比有较大增长，增长71.20%。

利润总额主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

在营业收入迅速扩大的同时，营业利润也迅猛增加，经营业务开展得很好。

二、成本费用分析2020年三季度营业成本为264,712.5万元，与2019年三季度的242,500.92万元相比有所增长，增长9.16%。

2020年三季度销售费用为22,920.91万元，与2019年三季度的18,489.98万元相比有较大增长，增长23.96%。

从销售费用占销售收入比例变化情况来看，2020年三季度销售费用增长的同时收入也有较大幅度增长，企业销售活动取得了明显市场效果，销售费用支出合理。

2020年三季度管理费用为7,176.03万元，与2019年三季度的6,432.55万元相比有较大增长，增长11.56%。

2020年三季度管理费用占营业收入的比例为2.06%，与2019年三季度的2.15%相比变化不大。

管理费用与营业收入同步增长，销售利润有较大幅度上升，管理费用支出合理。

2020年三季度财务费用为98.82万元，与2019年三季度的761.12万元相比有较大幅度下降，下降87.02%。

三、资产结构分析2020年三季度企业不合理资金占用项目较少，资产的盈力能力较强，资产结构合理。

2020年三季度存货占营业收入的比例明显下降。

预付货款占收入的比例下降。

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长慢于营业收入增长，并且资产的盈利能力有所提高。

与2019年三季度相比，资产结构趋于改善。

四、偿债能力分析从支付能力来看，鲁商发展2020年三季度是有现金支付能力的，其现内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

鲁商发展2020年三季度现金流量报告
一、现金流入结构分析
2020年三季度现金流入为854,396.36万元，与2019年三季度的662,774.17万元相比有较大增长，增长28.91%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为411575.18万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的48.17%。

企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，销售商品、提供劳务使企业的现金净增加160382.28万元。

企业通过增加负债所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的15.79%。

但企业增加的负债仍然不足以偿还已到期旧债。

二、现金流出结构分析
2020年三季度现金流出为737,482.96万元，与2019年三季度的753,078.25万元相比有所下降，下降2.07%。

最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的26.46%。

内部资料，妥善保管第1 页共4 页。

鲁商发展历程
鲁商发展历程具有丰富的历史背景和发展成果。

自成立以来，鲁商一直致力于推动经济发展，促进社会进步。

下面是鲁商发展的几个重要阶段：
第一阶段：创立和初期发展
鲁商始于20世纪初期，当时经济形势复杂，企业管理和市场体系不够发达。

鲁商的创立者们积极探索，通过实践和经验总结，逐渐建立了一套适应当时情况的经营模式。

鲁商开始从小规模零售业务起步，逐渐发展壮大。

第二阶段：巩固和拓展
在国家改革开放政策的推动下，鲁商进一步巩固了自己在本地市场的地位，并开始进军其他地区和行业。

鲁商加大了市场营销和品牌建设力度，推出了一系列优质产品和服务，获得了广大消费者的认可和好评。

第三阶段：多元化经营和国际化发展
随着经济全球化的加速，鲁商将目光逐渐投向国际市场。

鲁商加大在国际贸易和投资领域的力度，积极参与全球化竞争。

同时，鲁商开始多元化经营，涉足更多行业领域，包括房地产、金融、能源等。

第四阶段：创新和可持续发展
面对日新月异的市场竞争，鲁商以创新为动力，不断推出新产品和服务。

鲁商注重科技引领和可持续发展，提升企业竞争力和社会责任感。

鲁商积极探索科技与产业融合，致力于打造智
慧城市和绿色生态系统。

未来展望：
鲁商将继续秉持“诚信经营、共赢发展”的理念，坚持可持续发展道路。

鲁商希望通过不断创新和合作，成为行业的领军企业，为社会经济的发展做出更大贡献，并且努力打造一个更加美好的未来。

鲁商发展2020年三季度经营风险报告
一、经营风险分析
1、经营风险
鲁商发展2020年三季度盈亏平衡点的营业收入为186,048.68万元，表示当企业该期营业收入超过这一数值时企业会有盈利，低于这一数值时企业会亏损。

营业安全水平为46.68%，表示企业当期经营业务收入下降只要不超过162,864.67万元，企业仍然会有盈利。

从营业安全水平来看，企业承受销售下降打击的能力较强，经营业务的安全水平较高。

2、财务风险
从资本结构和资金成本来看，鲁商发展2020年三季度的带息负债为1,209,216.69万元，实际借款利率水平为0.01%，企业的财务风险系数为2.98。

经营风险指标表
二、经营协调性分析
1、投融资活动的协调情况
从长期投资和融资情况来看，企业长期投融资活动能为企业提供954,873.97万元的营运资本，投融资活动是协调的。

营运资本增减变化表(万元)
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