国美之争 PPT课件

，法院认定黄光裕犯非法经营罪、内幕交易罪、单位行贿 罪，三罪并罚，决定执行有期徒刑14年，罚金6亿元，没 收财产2亿元。
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陈晓简介
• 1985年开始从事家用电器销 售。
• 1996年创建上海永乐家电， 任董事长。
• 2003年12月，陈晓兼并广州 东泽，首Biblioteka 国内家电连锁业 并购先河。陈晓
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• 2005年10月14日，率永乐在香港成功上市。 • 2006年7月国美电器在香港宣布要并购永乐家电
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9月22日
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临时股东大会结果
• 国美董事会增发权被取消 ，黄光裕大股东 地位获保。
• 陈晓胜出，留任董事局主席。
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• 股东大会结果公布之后，黄光裕家族表示 ，按照8月27日对国美电器的发函要求，黄 光裕家族或将于11月1日收回374家非上市 门店，由黄光裕家族自己组织管理团队进 行运营。
• Bain Capital成立于1984年，为全球多个行 业超过250家公司提供私人股权投资和附加 收购。公司现有专业人士200名。
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• 在贝恩投资入股国美电器8个多月后，在国美 电器正在走出危机恢复正增长的情况下，拥 有31.6%股权的国美电器大股东在2010年5月 11日的年度股东大会上突然发难，向贝恩投 资提出的三位非执行董事投出了反对票。
• 2004年 黄氏兄弟同上胡润百富榜，黄光裕问鼎内地首富 • 2007年 国美先后收购永乐电器、大中电器 • 2008年 黄光裕以430亿元问鼎内地首富 • 2008年11月 黄光裕被拘 • 2009年1月18日 黄光裕辞去国美电器董事职务,他作为国
美主席的身份同时自动终止！ • 2010年5月18日 黄光裕案在北京市第二中级法院一审判决
国美之争
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黄光裕简介
• 1986年承包北京珠市口东大街 420号国美服装店，开始创业。
• 1987年将国美服装店更名为国 美电器店，正式走上家电零售 业。
• 1999年国美进军天津，此后开 始大规模向全国扩张。同年， 创办了总资产约50亿元的鹏润 投资有限公司，进行资本运作 。
黄光裕
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• 2004年6月鹏润集团以83亿港元的价格，收购其22个城市 94家国美门店资产的65%股权。国美实现以借壳方式在香 港上市，黄光裕资产突破百亿元，成为中国首富。
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• 2010年11月10日，国美电器发出公告，其董事会 与创始股东达成谅解备忘录，将扩大董事会规模 至13人，并提名黄光裕阵营的邹晓春、黄燕虹分 别任执行董事和非执行董事，这也是黄光裕和陈 晓对国美控制权之争首次达成具有法律效力的谅 解备忘录。
• 2010年12月17日，国美电器发布公告称，国美特 别股东大会通过决议案，任命邹晓春为执行董事 、黄燕虹为非执行董事，即时生效。
• 为解决争端，双方确定于2010年9月28日召开特 别股东大会。双方分别约见机构投资者，为股东 大会拉票。
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• 黄光裕方面提议 • 1.即时撤销国美于股东周年大会上通过的配发、
发行及买卖国美股份之一般授权；2.即时撤销陈 晓国美执行董事兼董事局主席职务；3.撤销孙一 丁国美执行董事职务；4.即时委任邹晓春、黄燕 虹作为国美的执行董事。 • 陈晓方面提议 • 重选竺稼、Ian Andrew Reynolds（雷彦）、王励 弘为国美非执行董事。
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，担任国美电器总裁。 • 2008年11月任国美集团总裁兼任董事会代理主席 • 2009年1月16日起，陈晓出任国美电器董事局主
席，同时兼任总裁。 • 2010年6月28日起，国美董事会同意公司主席兼
总裁陈晓辞去总裁一职，陈晓任国美电器董事局 主席。
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贝恩资本简介
• Bain Capital是国际性私人股权投资基金， 管理资金超过650亿美元，涉及私人股权、 风险投资资金、上市股权对冲基金和杠杆 债务资产管理。
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• 2010年9月15日贝恩公告债转股，国美已发 行股本从约150.55亿股增加至166.86亿股 ，贝恩持有国美已发行股本约9.98%股权， 正式成为国美第二大股东。按国美原发行 股本约150.55亿股计算，黄光裕夫妻原持 股35.98%，在贝恩债转股后则被摊薄至约 32.47%。
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9月15日
• 以董事局主席陈晓为首的国美电器董事会随 后以“投票结果并没有真正反映大部分股东 的意愿”为由，在5月11日当晚董事局召开 的紧急会议上一致否决了股东投票，重新委 任贝恩的三名前任董事加入国美董事会。
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• 2010年8月4日代表黄光裕的控股公司Shinning Crown Inc向董事局主席陈晓发出要求信函，要求 召开临时股东大会，撤销陈晓董事局主席职务、 撤销国美现任副总裁孙一丁执行董事职务，但保 留孙一丁行政副总裁一职，同时提名黄光裕的胞 妹黄燕虹及中关村副董事长邹晓春进入董事会。
• 陈晓迅速回击。国美电器8月5日晚向港交所提交 公告宣布，国美于8月5日向香港特别行政区高等 法院，针对黄光裕于2008年1月及2月前后回购公 司股份的行为正式起诉，并追偿由上述行为导致 公司所遭受的损失。
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• 这一起诉缘于2009年8月7日香港证监会发起的一 项调查。当时，香港证监会指称，黄光裕与杜鹃 二人曾策划国美电器在2008年1月及2月回购股份 ，目的是以国美电器的公司资金购买本来由黄持 有的国美电器股份，使黄光裕得以将售股所得向 一家财务机构偿还一笔24亿元的私人贷款。此后 ，香港高等法院冻结了黄光裕、杜鹃夫妇及 Shinning Crown Holdings、Shine Group Limited 两家公司价值16.55亿港元的资产。
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• 2010年8月24、25日两天黄光裕动用2.904亿买入 国美电器0.8%股份，8月30日至31日黄光裕再度 斥资4亿港元，买进1.77亿股，至此，黄光裕持股 总量增至35.98%，在股东大会中的话语权进一步 加强。
• 2010年8月27日，黄光裕拥有并控股的北京国美 发给国美电器一封终止函。黄光裕家族在终止函 中表示，如果黄光裕提出的动议在9月28日特别 股东大会上未获通过，则有意终止上市集团与非 上市集团签署的采购和管理协议。