第5章 经纪业务

第五章经纪业务相关实务本章主要考点 1.掌握股票网上发行的含义、类型。

2.掌握股票上网发行资金申购的基本规定和操作流程。

3.掌握分红派息的操作流程。

4.掌握配股缴款的操作流程。

5.熟悉股东大会网络投票的操作规定。

6.熟悉上市开放式基金业务的有关规定。

7.熟悉交易型开放式指数基金业务的有关规定。

8.熟悉权证业务的有关规定。

9.熟悉可转换债券转股的操作流程。

10.掌握证券公司代办股份转让的含义和业务范围。

11.熟悉证券公司从事代办股份转让服务业务的资格条件。

12.掌握代办股份转让的基本规则。

13.熟悉非上市股份有限公司股份报价转让的一般内容。

14.熟悉证券公司中间介绍业务的含义。

15.熟悉证券公司提供中间介绍业务的资格条件与业务范围。

16.掌握证券公司提供中间介绍业务的业务规则。

第一节股票网上发行一、网上发行的概念和类型（掌握）（一）网上发行的概念概念股票网上发行是利用证券交易所的交易系统，新股发行主承销商在证券交易所挂牌销售，投资者通过证券经纪商进行申购的发行方式。

优点（1）经济性。

（2）高效性。

（二）网上发行的类型1.网上竞价发行【例题·多选题】网上竞价发行的优点有（）。

A.市场性B.连续性C.经济性D.高效性『正确答案』ABCD『答案解析』网上竞价发行的优点：经济性、高效性、市场性、连续性。

2.网上定价发行▲新股网上定价发行是事先规定发行价格，再利用证券交易所交易系统来发行股票的发行方式，即主承销商利用交易系统，按已确定的发行价格向投资者发售股票。

▲新股网上定价发行与网上竞价发行的不同之处主要有两点：网上定价发行网上竞价发行发行价格的确定方式不同事先确定价格事先确定发行底价，由发行时竞价决定发行价认购成功者的确认方式不同抽签决定价格优先、同等价位时间优先原则决定【例题·多选题】新股网上定价发行与网上竞价发行的不同之处在于（）。

A.认购方式不同B.承销方式不同C.发行价格的确定方式不同D.认购成功者的确认方式不同『正确答案』CD『答案解析』新股网上定价发行与网上竞价发行的不同之处：发行价格的确定方式不同、认购成功者的确认方式不同。

一、讲解经纪业务基本流程的目的：目的一：是为了规范经纪业务的操作流程，实现标准化的管理，提高工作效率。

那么什么是经纪业务呢？经纪业务就是证券公司进行筹划、管理、经营业务的统称。

而证券公司是金融机构，是一个高风险的行业。

从事经纪业务必须严格遵守国家的法律、法规，及有关规定，必须遵守公司的各项规章制度，强化风险意识、规范操作，严格执行各项业务中的操作流程。

中国的证券市场发展到现在已经有十几年的历程了，但对中国的金融投资业还是一个较新的领域，从证券公司在金融活动中的各自摸索中得出了必须要有一个统一的标准。

我们通常所说的“标准化”，一般是指企业生产的某种产品的质量、品种、规格的技术标准，我们证券公司所生产的不是有形的产品，而是一种无形的服务与管理，而这种服务与管理我们也必须要规范化。

在这里规范化和标准化是证券公司及其营业部进行安全经营、有效管理、人性化服务的首要提。

目的二：从源头上控制经纪业务经营风险的出现，维护个人、营业部乃至公司的安全。

证券业是一个具有风险性、专业性、技术性等诸多特点的金融行业，它的风险性是其作为金融行业所特有的。

为什么说是特有的，有一句话说得好“金融无小事”，其他行业的风险无非是对个人、和其所在的公司造成一定的影响，而对其所处的行业、国家不会有太大的影响。

而金融行业就并非如此了，举一个简单的例子：原万国证券，由于国债的自营交易不善，不具有风险防范意识，导致其公司亏损、倒闭，而被申银吞并，形成了现在的申银万国证券，而大家都知道，证券业它的注册资金都是由国有企业所注入的，证券公司的亏损就是国有资产的流失，小则影响个人和公司，大则就会影响一个市场、乃至国家。

由此可见，要控制经纪业务风险，就要从源头开始控制，从基础做起、从小节做起、从个人做起。

二、概念：1、证券帐户卡：证券帐户卡是投资者购买股票所必需拥有的帐户凭证。

证券帐户卡又分为：上海A股、上海B股、深圳A股、深圳B股帐户卡（1）上海A股帐户卡是只能买卖上海A股市场股票、封闭式基金的凭证。

期货股份有限公司股票期权经纪业务规程目录第一章总则 (2)第二章业务受理规程 (2)第一节意向受理规程 (2)第二节客户身份审核 (2)第三节适当性操作规程 (3)第四节客户资质审核 (4)第五节风险测评及风险揭示 (5)第六节合同协议签署 (5)第七节客户资料档案管理 (5)第三章账户业务受理规程 (6)第一节账户开户 (6)第二节账户资料变更 (8)第三节账户注销 (10)第四节账户查询 (10)第五节特殊业务办理 (11)第四章资金业务规程 (11)（一）客户入金（银行账户到客户衍生品保证金账户）： (12)（二）客户出金（客户衍生品保证金账户到银行账户）： (12)第五章交易业务规程 (12)第一节委托业务 (12)第二节行权委托 (14)第三节交割业务 (16)第六章强制平仓处理流程 (17)第七章业务差处理流程 (20)第八章特殊情形下业务处理流程 (20)（一）标的证券暂停上市和退市 (21)（二）期权价格连续涨跌停 (21)（H）客户资金被司法冻结 (21)（四）公司被暂停或终止股票期权交易权限 (21)（五）个人被暂停或中止股票期权交易权限 (21)（六）公司进入破产程序 (21)附件： (21)一.股票期权风险揭示书必备条款 (22)二.股票期权自然人投资者适当性综合评估表 (29)第一章总则第一条为规范公司代理客户上海证券交易所股票期权交易业务操作及管理，根据《上海证券交易所期货公司股票期权业务方案》、《上海证券交易所期货公司参与股票期权业务指南》、《上海证券交易所期货公司股票期权经纪业务风险控制指南》及公司相关管理制度等规定，制定本规程。

第二条本规程适用于公司总部相关业务部门和各分支机构。

第二章业务受理规程第一节意向受理规程第三条客户首先按照有关要求，在公司开立商品期货账户，并按规定程序开立金融期货账户。

第四条当客户的商品期货、金融期货交易经历满足公司《股票期权业务客户适当性管理实施细则》的有关规定后，客户方有资格提出在我公司开立股票现货账户、股票期权账户。

第五章其他金融机构一、填空题1.银行类金融机构是指以_______为主要负债,以________为主要资产以________为主要中间业务的金融机构。

2.美国和欧洲一些工业化国家通称的投资银行，在英国称为___________,在其他国家和地区也被称作实业银行、公司、投资公司等。

3.作为专业银行重要组成部分的不动产抵押银行，其主要的资金来源是___________。

4.资金从盈余单位向赤字单位的流动和转化就是____________。

5.作为一种特殊的企业，金融机构的经营对象是________。

6.1948年12月1日，在原华北银行、XX银行、西北农民银行的基础上建立的__________，标志着新中国金融体系的开始。

7.证券公司是我国主要为投资者在金融市场上买卖证券提供服务的投资机构。

其最本源、最基础的业务活动是_______________。

8.投资基金管理公司通常简称为基金公司，是一种专门为投资者服务的投资机构，它通过发行_______________汇集众多分散的个人或企业的闲置资金，并通过多元化的资产组合进行投资。

9.企业先将自己拥有的设备、厂房的所有权按照重估价值出售给租赁公司，然后再作为承租人将其租回来使用的租赁业务是_________。

10.存款型金融机构主要有______、______和_______。

11.契约型金融机构主要包括_______和_______。

12.投资型金融机构主要包括_______、________和________。

13.投资基金的机制特点即_______、______、_____、______。

14.根据组织形式不同，共同基金可以分为______和_______两类。

15.根据发行股份份额是否固定及可否被赎回，共同基金可分为________和______两类。

二、单项选择1.开发银行多属于一个国家的政策性银行，其宗旨是通过融通长期性资金以促进本国经济建设和发展，这种银行在业务经营上的特点是（）。

经纪业务管理办法纲要第一章总则第二章经纪业务管理机构第三章经纪业务人员第四章经纪业务活动第五章经纪业务监管第六章附则第一章总则一、为规范经纪业务管理行为，促进经纪业务健康有序发展，根据相关法律法规，制定本办法。

二、本办法适用于从事经纪业务的机构和人员。

第二章经纪业务管理机构一、设立经纪业务管理机构，负责经纪业务的监管和管理。

二、经纪业务管理机构的职责包括：（一）制定、修改和发布经纪业务相关的规章制度；（二）审批经纪业务机构的设立和变更；（三）举办经纪业务人员培训和考试；（四）开展经纪业务监管和执法活动；（五）建立经纪业务信用评级体系；（六）处理经纪业务纠纷；（七）其他经纪业务管理相关工作。

第三章经纪业务人员一、从事经纪业务的人员应当取得相应的经纪业务从业资格证书。

二、经纪业务人员应当依法遵守以下规定：（一）忠实、勤勉、谨慎、诚信地履行经纪业务职责；（二）保护委托人的合法权益，维护市场秩序；（三）不得泄露委托人的商业秘密；（四）不得提供虚假信息或者隐瞒重要事实；（五）不得擅自挪用委托人的资金。

第四章经纪业务活动一、经纪业务包括但不限于以下活动：（一）提供经纪咨询和建议；（二）促成买卖、租赁、转让等经纪交易；（三）代理委托人办理相关手续；（四）参与拍卖和竞价活动；（五）为委托人寻找合适的交易对象；（六）提供市场分析和预测。

二、经纪业务活动应当遵循以下原则：（一）自愿原则，委托和委托接受双方应当自愿达成协议；（二）公平原则，公正公平对待各方当事人；（三）保密原则，对于委托人的信息应当保密；（四）专业原则，依法依规从事经纪业务活动。

第五章经纪业务监管一、经纪业务监管应当依法进行，包括但不限于以下方面：（一）开展经纪业务机构和人员的注册登记；（二）监督检查经纪业务机构和人员的经营行为；（三）处理经纪业务纠纷；（四）加强对经纪业务广告宣传的监管；（五）建立健全经纪业务投诉处理机制；（六）加强对经纪业务市场的风险防控。