宝丰能源2019年财务状况报告

公司代码：600989 公司简称：宝丰能源宁夏宝丰能源集团股份有限公司2019年度内部控制评价报告宁夏宝丰能源集团股份有限公司全体股东：根据《企业内部控制基本规范》及其配套指引的规定和其他内部控制监管要求（以下简称企业内部控制规范体系），结合本公司（以下简称公司）内部控制制度和评价办法，在内部控制日常监督和专项监督的基础上，我们对公司2019年12月31日（内部控制评价报告基准日）的内部控制有效性进行了评价。

一.重要声明按照企业内部控制规范体系的规定，建立健全和有效实施内部控制，评价其有效性，并如实披露内部控制评价报告是公司董事会的责任。

监事会对董事会建立和实施内部控制进行监督。

经理层负责组织领导企业内部控制的日常运行。

公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对报告内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。

公司内部控制的目标是合理保证经营管理合法合规、资产安全、财务报告及相关信息真实完整，提高经营效率和效果，促进实现发展战略。

由于内部控制存在的固有局限性，故仅能为实现上述目标提供合理保证。

此外，由于情况的变化可能导致内部控制变得不恰当，或对控制政策和程序遵循的程度降低，根据内部控制评价结果推测未来内部控制的有效性具有一定的风险。

二.内部控制评价结论1.公司于内部控制评价报告基准日，是否存在财务报告内部控制重大缺陷□是√否2.财务报告内部控制评价结论√有效□无效根据公司财务报告内部控制重大缺陷的认定情况，于内部控制评价报告基准日，不存在财务报告内部控制重大缺陷，董事会认为，公司已按照企业内部控制规范体系和相关规定的要求在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。

3.是否发现非财务报告内部控制重大缺陷□是√否根据公司非财务报告内部控制重大缺陷认定情况，于内部控制评价报告基准日，公司未发现非财务报告内部控制重大缺陷。

4.自内部控制评价报告基准日至内部控制评价报告发出日之间影响内部控制有效性评价结论的因素□适用√不适用自内部控制评价报告基准日至内部控制评价报告发出日之间未发生影响内部控制有效性评价结论的因素。

证券代码：600989 证券简称：宝丰能源公告编号：2020-006宁夏宝丰能源集团股份有限公司2019年年度利润分配方案公告重要内容提示：●每股分配比例：A股每股派发现金红利0.28元（含税）。

其中，限售股股东每股派发现金红利0.27545元（含税），流通股股东每股派发现金红利0.32091元（含税）。

不送红股，不进行资本公积金转增股本。

●本次利润分配以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，具体日期将在权益分派实施公告中明确。

●在实施权益分派的股权登记日前公司总股本发生变动的，拟维持每股分配比例不变，相应调整分配总额，并将另行公告具体调整情况。

一、利润分配方案内容经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至2019年12月31日，宁夏宝丰能源集团股份有限公司（以下简称“公司”）期末可供分配利润为4,712,351,029.71元。

经公司第三届董事会第二次会议决议，公司2019年度拟以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数分配利润。

本次利润分配方案如下：公司拟向全体股东每10股派发现金红利2.80元（含税）。

截至2019年12月31日，公司总股本7,333,360,000股，以此计算合计拟派发现金红利2,053,340,800元（含税）。

本年度公司现金分红金额（包括中期已分配的现金红利）占公司2019年度归母净利润比例为108.02%。

2019年初，公司股票首发上市进入最后审核期。

根据中国证监会相关规定，如果公司在2019年初实施2018年年度利润分配，必须在利润分配实施完毕后，才能进入发审会审核程序。

由于利润分配需要经过董事会决议、股东大会决议、分红派息实施等程序，用时较长，为了加快首发上市进程，公司暂未对2018年度利润进行分配，该部分利润由上市后新老股东共享。

公司上市后在2019年中期实施的利润分配，综合考虑了2018年度实现利润和2019年度实现利润情况以及公司资金使用计划。

公司2019年度中期现金分红和年度现金分红合计占公司2018年度和2019年度累计归母净利润的比例为54.77%，兼顾了公司发展与股东分红的要求。

宝丰能源2018年财务分析综合报告 内部资料，妥善保管 第 1 页 共 3 页 宝丰能源2018年财务分析综合报告一、实现利润分析2018年实现利润为428,330.99万元，与2017年的333,382.17万元相比有较大增长，增长28.48%。

实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

在市场份额增长的同时，营业利润大幅度的增长，经营业务开展得很好。

二、成本费用分析2018年营业成本为693,114.29万元，与2017年的698,385.82万元相比有所下降，下降0.75%。

2018年销售费用为40,126.49万元，与2017年的46,475.87万元相比有较大幅度下降，下降13.66%。

2018年在销售费用大幅度下降情况下营业收入却获得了一定增长，表明企业采取了较为成功的销售战略，销售业务的管理水平显著提高。

2018年管理费用为38,599.73万元，与2017年的29,129.52万元相比有较大增长，增长32.51%。

2018年管理费用占营业收入的比例为2.96%，与2017年的2.37%相比有所提高，提高0.59个百分点。

企业经营业务的盈利水平也有所提高，管理费用增长合理。

2018年财务费用为53,178.84万元，与2017年的50,946.04万元相比有所增长，增长4.38%。

三、资产结构分析四、偿债能力分析从支付能力来看，宝丰能源2018年的经营活动的正常开展，在一定程度上还要依赖于短期债务融资活动的支持。

企业负债经营为正效应，增加负债有可能给企业创造利润。

五、盈利能力分析宝丰能源2018年的营业利润率为34.51%，总资产报酬率为17.95%，净资产收益率为27.01%，成本费用利润率为50.34%。

企业实际投入到企业自身经营业务的资产为2,094,962.78万元，经营资产的收益率为21.50%。

六、营运能力分析。

证券代码：600989 证券简称：宝丰能源公告编号：2020-010
宁夏宝丰能源集团股份有限公司
2019年度主要经营数据公告
根据上海证券交易所《上市公司行业信息披露指引第十八号——化工》有关规定和披露要求，现将宁夏宝丰能源集团股份有限公司（以下简称“公司”）2019年度主要经营数据披露如下：
一、主要产品产量、销量及收入情况
2019年1-12月，公司实现营业收入1,356,819.92万元，其中主营业务收入1,352,535.00万元，其他业务收入4,284.92万元。

构成公司主营业务收入的产品产销情况如下：
单位：吨，万元
二、主要产品价格变动情况
单位：元/吨
三、主要原材料采购价格变动情况
单位：元/吨
四、其他说明
以上经营数据信息来源于公司报告期内的财务数据，仅为投资者及时了解公司生产经营概况使用，敬请广大投资者理性投资，注意投资风险。

特此公告。

宁夏宝丰能源集团股份有限公司董事会
2020年3月16日。

宝丰能源调研报告宝丰能源调研报告一、公司概况宝丰能源是中国一家领先的能源企业，主要从事煤炭开采、加工、销售等业务。

公司成立于1999年，总部位于河南省宝丰县。

目前，宝丰能源拥有多个煤矿，年产煤量超过5000万吨，是中国主要的煤炭生产商之一。

二、公司优势1.资源优势：宝丰能源所在地拥有丰富的煤炭资源，公司煤矿位于储量丰富的煤田，保证了公司长期稳定的煤炭供应。

2.技术优势：宝丰能源在煤炭的开采、加工、销售等方面积累了丰富的技术经验，拥有一支专业的技术团队。

公司不断引进、开发先进的煤炭开采技术，提高了矿井生产效率和煤炭品质。

3.规模优势：宝丰能源拥有多个煤矿，年产能超过5000万吨，具备较强的市场竞争力和市场份额。

三、市场行情分析1.煤炭市场需求：煤炭作为重要的能源资源，在中国仍然占据着重要地位。

尽管近年来政府大力发展清洁能源，但由于清洁能源发展仍处于初级阶段，煤炭需求仍然较高。

2.煤炭价格波动：由于煤炭需求与供应的动态平衡，煤炭价格存在一定的波动。

近年来，煤炭价格受到环保政策的影响，逐渐上升。

3.行业竞争态势：煤炭行业竞争激烈，主要竞争对手包括国内各大煤炭企业以及进口煤炭。

宝丰能源凭借其资源优势和规模优势，在行业中处于领先地位。

四、风险与挑战1.环保政策：近年来，中国政府出台了严格的环保政策，对煤炭行业形成了一定的限制。

宝丰能源需要加大环保投入，改进生产工艺，提高煤炭的清洁度，以满足环保要求。

2.能源转型：国家大力发展清洁能源，煤炭需求逐渐下降。

宝丰能源需要寻找新的增长点，积极争取在清洁能源领域的发展机会。

五、发展建议1.加大科技研发投入：公司应加大科技研发投入，引进国内外先进的煤炭开采和清洁化技术，提高生产效率，降低生产成本。

2.加强环保措施：公司应加大环保投入，改进生产工艺，提高煤炭的清洁度，并与当地政府合作，推动绿色矿山建设。

3.积极拓展清洁能源业务：公司应积极寻找清洁能源领域的发展机会，如太阳能、风能等，以降低对煤炭的依赖。

宝新能源2019年财务分析综合报告宝新能源2019年财务分析综合报告一、实现利润分析2019年实现利润为108,105.36万元，与2018年的67,249.21万元相比有较大增长，增长60.75%。

实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基础比较可靠。

在市场份额迅速扩大的同时，营业利润也迅猛增加，经营业务开展得很好。

二、成本费用分析2019年营业成本为390,017.94万元，与2018年的262,338.89万元相比有较大增长，增长48.67%。

2019年销售费用为1,047.39万元，与2018年的411.73万元相比成倍增长，增长1.54倍。

2019年销售费用增长的同时收入也有较大幅度增长，企业销售活动取得了明显市场效果，销售费用支出合理。

2019年管理费用为36,045.22万元，与2018年的28,714.5万元相比有较大增长，增长25.53%。

2019年管理费用占营业收入的比例为6.41%，与2018年的7.49%相比有所降低，降低1.08个百分点。

营业利润有所提高，管理费用支出控制较好。

2019年财务费用为38,408.33万元，与2018年的20,991.01万元相比有较大增长，增长82.98%。

三、资产结构分析从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降，收入增长，资产的盈利能力明显提高，与2018年相比，资产结构趋于改善。

四、偿债能力分析从支付能力来看，宝新能源2019年是有现金支付能力的。

企业负债经营为正效应，增加负债有可能给企业创造利润。

五、盈利能力分析宝新能源2019年的营业利润率为20.06%，总资产报酬率为7.22%，净资产收益率为9.62%，成本费用利润率为22.98%。

企业实际投入到企业自身经营业务的资产为1,567,932.92万元，经营资产的收益率为7.20%，而内部资料，妥善保管第1 页共3 页。

中国焦化行业概况分析一、焦化行业基本概况1、焦化行业上下游产业链焦化一般指有机物质碳化变焦的过程，是重质油在500℃左右的高温条件下进行深度的裂解和缩合反应，产生气体、汽油、柴油、蜡油和石油焦的过程。

焦化工艺过程主要包括延迟焦化、釜式焦化、平炉焦化、流化焦化和灵活焦化等五种。

焦化产品中，80%为焦炭，20%为粗苯、煤焦油、焦炉煤气等其他化产品。

焦炭下游中，用于冶炼生铁达86.7%，13.3%用于生产电石有色等其他行业。

2、焦化行业相关政策2019年中国焦化行业继续稳步推进供给侧结构性改革，加快结构调整、转型升级，推动全行业高质量发展，行业运行总体平稳。

为了我国焦化行业的发展，国家出台了一系列政策对焦化行业进行大力扶持，针对焦化产业发展的政策规划不断出炉，为行业持续发展提供了良好的政策环境。

二、焦化行业企业经营情况1、山西焦化山西焦化股份有限公司是一家对煤进行干馏，生产焦炭并对炼焦副产品进行回收和深加工的煤炭资源综合利用企业，是全国首批82户循环经济试点企业和山西省重点发展的优势企业。

公司现有年产300万吨焦炭、30万吨煤焦油加工、35万吨甲醇、10万吨粗苯精制及8万吨炭黑等主要生产装置，主要产品有冶金焦、甲醇、工业萘、煤焦油、焦化苯、改质沥青、炭黑等50余种，其中主导产品冶金焦被评为“中华国货精品”、“山西标志性名牌产品”，焦化苯、硫酸铵、工业萘、工业甲醇被评为“山西省名牌产品”。

2018年山西焦化营业收入72.29亿元，同比增长0.4%，2019年山西焦化营业收入66.42亿元，同比增长0.4%。

“十三五”期间，山西焦化将根据山西焦煤“一个战略三大目标”战略规划，以加快转变经济发展方式为主线，以经济效益为中心，以科技创新和重点项目为支撑，依托山西焦煤集团的优势和平台，以“煤、焦、化”为重点，围绕“煤炭、焦炭、化工、物流贸易、新产业、投融资”六大板块，努力建设资源节约型、环境友好型企业，实现煤化工产业的转型和升级，全力打造煤焦化循环经济园区。

投资与理财Investment&Finance59宁夏宝丰能源集团股份有限公司（以下简称“宝丰能源”）于2017年12月正式排队IPO，拟于上交所公开发行不超过73336万股，计划募集资金60亿元，其中54亿元用于焦炭气化制60万吨/年烯烃项目，6亿元用于偿还银行借款。

资料显示，宝丰能源属于煤化工行业，主要从事现代煤化工产品的生产和销售，主要包括烯烃产品、焦化产品、精细化工产品三大类。

报告期内，2014-2016年和2017年1-6月，宝丰能源实现营收分别为34.49亿元、70.81亿元、80.27亿元和57.18亿元，同期净利润为1.15亿元、15.15亿元、17.18亿元和12.82亿元。

作为煤化工企业，宝丰能源主要原料为原煤，公司通过自产和外购原煤的方式保障原料供应，目前约60%依靠外购，40%依靠自有煤矿生产。

据招股书披露，宝丰能源自有煤矿主要为马莲台煤矿、四股泉煤矿、红四煤矿、丁家梁煤矿，其中马莲台煤矿和四股泉煤矿处于正常开采状态，另外两个处于停产状态。

对此，宝丰能源给出的解释称，红四煤矿是应国家发改委全面核查要求而停止建设；丁家梁煤矿目前已基本建设完成，但尚未取得采矿许可证。

宁夏国土资源厅称，“由于国家自2016 年起三年内停止煤炭划定矿区范围审批，目前红四煤矿、丁家梁煤矿尚未核发采矿许可证”。

宝丰能源40%原煤材料则主要来自于马莲台煤矿和四股泉煤矿。

在前几年大宗商品整体过剩的背景下，煤炭产能也是长期供大于求，整个煤炭行业竞争激烈，原煤价格一直持续走低。

2017年以来，国家推动供给侧改革，削减产能，对于煤炭行业新增产能提出了减量置换、化解过剩产能的要求，逐步实现煤炭供需基本平衡，提振煤炭价格。

宝丰能源也提到，煤炭价格的提升可能会对公司的运营以及原料供应产生重大不利影响，从而影响公司业绩。

还有一点值得注意的是，宝丰能源自有煤矿中，马莲台煤矿产能为360万吨/年，每年供应原煤占总量约三分之一，但是其采矿许可证期限为2017年4月27日至2019年6月30日。

证券代码：600989 证券简称：宝丰能源公告编号：2020-004宁夏宝丰能源集团股份有限公司关于2019年度日常关联交易执行情况及2020年度日常关联交易预计的公告重要内容提示：●公司2019年度实际发生及2020年度预计与关联方日常关联交易额未达到股东大会审议标准，故不需提交股东大会审议。

●该项日常关联交易为公司正常生产经营行为，以市场公允价格为定价标准，未对关联方形成较大依赖，不会对公司的持续经营能力产生不良影响。

一、日常关联交易基本情况（一）日常关联交易履行的审议程序1、宁夏宝丰能源集团股份有限公司（以下简称“公司”)于2020年3月13日以通讯表决的方式召开公司第三届董事会第二次会议，审议通过了《关于2019年度日常关联交易执行情况及2020年度日常关联交易预计的议案》，关联董事党彦宝先生、卢军先生、雍武先生回避表决。

2、独立董事对议案进行了事前认可，并发表了同意的独立意见，认为公司2020年度日常关联交易预计遵循了公开、公平、公正的原则，交易价格公允，公司与关联方的采购、销售和租赁交易均属公司日常生产经营中的持续性业务，交易的进行有利于公司降低生产成本，保障生产稳定。

公司董事会在审议此议案时，关联董事依照有关规定回避表决，审议和表决程序符合有关法律、法规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定，不存在损害公司和中小股东权益的情形，一致同意上述日常关联交易的预计。

（二）公司2019年度日常关联交易的预计和执行情况1、向关联方采购（出售）商品/提供劳务及租赁（三）本次日常关联交易预计金额和类别1、向关联方出售（采购）商品/提供劳务由于公司关联方数量较多，公司将预计与单一关联人发生交易金额在300万元以上的进行单独列示，300万元（含）及以下的零星采购、销售、接受劳务、提供劳务的其他关联方进行合并列示。

二、关联方介绍和关联关系（一）关联方基本情况1、宁夏宝丰能源集团宁东加油站有限公司企业性质：有限责任公司（自然人投资或控股）法定代表：党彦全注册资本：1500万元人民币注册地址：银川市宁东宝丰循环经济工业园（商业街路口）经营范围：汽油、柴油、天然气销售截至2019年12月31日，该公司总资产：2,640.20万元、净资产1,786.24万元；2019年1-12月营业收入6,808.50万元、净利润73.30万元。