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现金流量管理及其在企业财务管理中的价值探讨现金流量管理是指企业对现金流入和流出的全面掌控和管理。
它是企业财务管理中的重要内容，对于实现企业经营目标和稳定经营具有重要价值。
本文将从现金流量管理的概念、作用和方法等方面探讨其在企业财务管理中的价值。
现金流量管理的概念。
现金流量是企业经营活动中产生的现金流入和流出的量。
现金流量管理是指以现金流量为中心，通过对现金流量的计划、预测、控制和分析等手段，实现企业现金流量的合理配置和有效管理。
它包括对经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量的管理。
现金流量管理对企业财务管理的价值。
现金流量管理可以帮助企业了解和把握现金流动的趋势，预测未来的现金流入和流出，以便做出合理的决策。
现金流量管理可以提高企业的资金利用效率，减少资金的闲置和浪费。
通过合理安排和管理现金流量，企业可以避免资金的过度拖欠或过度存留，提高资金的利用效益。
现金流量管理可以保障企业的偿债能力和经营持续性。
企业经营中必须保持足够的现金流量来及时偿还各类债务，避免因为资金不足造成的支付风险。
现金流量管理可以提高企业的风险管理能力。
通过对现金流量的精确预测和分析，可以为企业提供数据和依据，帮助企业规避和应对各类风险。
现金流量管理的方法。
企业可以通过制定现金流量计划、建立现金流量预测模型、建立现金流量控制机制等方式来进行现金流量管理。
企业需要制定具体的现金流量计划，明确现金流入和流出的时间和金额。
企业可以通过建立现金流量预测模型，将过去的现金流量数据进行整理和分析，预测未来的现金流动情况。
企业需要建立现金流量控制机制，包括建立资金管理制度、加强内部控制、制定预算和成本控制等措施，确保现金流量的合理控制和分配。
现金流量管理在企业财务管理中具有重要的价值。
它可以帮助企业进行现金流量的全面管理和有效配置，提高资金的利用效率，保障企业的偿债能力和经营持续性，提高企业的风险管理能力，从而促进企业的稳定发展。
现金流管理在企业财务管理中的重要性引言当前，我国社会经济飞速发展，企业所面临的外部市场环境变得更为复杂，激烈的市场竞争要求企业不断加强内部管理，提升综合实力。
现金流管理是指以企业的价值创造为导向，管理现金流量并兼顾收益，按照企业的投资、经营和筹资活动等建立的管理体系。
现金流管理是企业内部管理中不可或缺的组成部分，是保障企业正常运营发展的关键所在，其管理工作贯穿于各项经济活动中[1]。
借助科学的现金流管理，企业可优化资源配置，做到现金收支平衡，减少资金损失，从而提高自身的经营管理水平，推进自身正常运营发展。
因此，企业管理层应当给予现金流管理足够的重视，注重加强现金流管理。
一、现金流的财务管理现金流是指在某一时期内企业的现金及现金等价物的流入与流出总量，一般借助编制现金流表进行反映。
企业的现金流管理是指管理流动资产与流动负债，加快现金、应收账款与存活的周转速度，尽可能避免资金的过分占用，以减少资金占用成本[2]。
现金流表能够反映出企业的现金流实际情况，可评估企业在一定时期内的收益质量与财务弹性，还可评估企业的流动性，预测企业日后的现金流。
企业应当认识到现金流财务管理的重要性，重视现金流表的财务价值。
企业的现金流财务管理主要包括以下几部分：其一，事先预测、分析与控制购销过程中的风险[3]。
一些企业为追求经济利益，常通过赊销形式追求业绩，容易忽视对于应收账款的管理，可能出现货款被拖欠等现象，企业通过加强现金流管理能够强化对预购与赊销业务的控制，可降低财务风险，提升资金利用率；其二，通过做好现金流预测强化财务预算。
企业的财务预算工作包括投资预算、采购预算、销售预算等内容，精准预测现金流能够有针对性地做好现金流规划工作，保证企业在需要的时候可以通过可接受的成本筹集到一定的资金；其三，提升资金运作的目的性。
现金流控制涵盖流量、流速等各方面的管理与控制，是管理企业的现金收入、现金转账与现金支出的技术，加强现金流控制能够有效保障企业的生存能力，提升财务的流动性及灵活性；其四，把控好企业资产结构中的现金比例[4-5]。
现金流量管理在公司财务中的作用现金流量管理在公司财务中的作用十分重要。
它是对公司的现金流量进行监控、分析和调控的过程，能够确保公司始终有足够的现金流量来满足运营和投资的需要。
本文将从不同角度探讨现金流量管理的作用。
一、现金流量管理对于公司的经营决策具有重要意义。
通过对现金流量的准确分析，公司能够更好地了解自身的财务状况。
例如，如果公司发现短期内存在现金流量不足的情况，就可以采取相应的措施来解决，如延迟付款、推迟投资计划等。
另外，通过对现金流量的预测和规划，公司能够更好地制定经营决策，避免因现金流量问题而导致的经营风险。
二、现金流量管理对于评估公司的偿债能力和经营稳定性具有重要作用。
公司的偿债能力是评估公司是否具备足够的能力按期偿还债务的重要指标。
通过对现金流量的管理和分析，可以全面了解公司的现金流入流出情况，从而准确评估公司的偿债能力。
此外，现金流量管理还能够帮助评估公司的经营稳定性，即公司在经营过程中是否能够保持稳定的现金流入流出，以及是否具备足够的现金储备来应对可能出现的风险和挑战。
三、现金流量管理对于公司的投资决策具有重要影响。
公司进行投资活动需要充足的现金流量支持，而现金流量管理能够提供准确的数据和信息来辅助投资决策。
通过对现金流量的分析，可以评估投资项目的可行性和潜在风险，避免因现金流量问题而导致投资失败。
另外，现金流量管理还可以帮助公司进行资金配置，确保投资活动的顺利开展，提高投资回报率。
四、现金流量管理对于公司的风险管理具有重要作用。
现金流量管理可以准确识别和评估公司可能面临的风险，并通过合理的预测和调控来降低风险的发生和影响。
例如，公司在进行市场扩张或新产品研发等活动时，可能需要较大的投资金额，而这些投资活动可能会对现金流量产生较大的影响。
通过现金流量管理，公司可以提前预测并合理安排资金，以减少风险。
综上所述，现金流量管理在公司财务中起到至关重要的作用。
它不仅能够帮助公司进行经营决策、评估偿债能力和经营稳定性，还对投资决策和风险管理具有重要影响。
现金流量管理在企业财务管理中的价值探讨
现金流量管理是企业财务管理中至关重要的一环，对企业的经营活动和发展起着至关重要的作用。
现金流量管理是指企业在日常经营中有效控制和合理管理现金流入和流出，以确保企业能够保持良好的运营状态并实现可持续发展。
本文将探讨现金流量管理在企业财务管理中的重要性及其具体的价值。
现金流量管理对企业的财务稳定性和健康发展具有重要意义。
良好的现金流量管理能够保证企业在经营活动中能够及时支付应付款项，避免出现资金链断裂的情况。
通过合理管理现金流入和流出，企业可以有效规避资金风险，提高企业的抗风险能力，保障企业的稳定经营。
现金流量管理还能够帮助企业避免因资金周转不灵导致的短期债务难以偿还的问题，保持企业的良好信用记录，有利于企业获得更多的融资渠道，促进企业的健康发展。
现金流量管理对企业的经营决策具有重要意义。
通过对现金流量的有效管理，企业可以清晰地了解企业的资金状况，及时获得资金需求和供应的信息。
这对企业的资金调配和投资决策具有重要的指导作用。
通过精确的现金流量预测和分析，企业可以更好地安排资金的使用，避免因对资金状况的不清晰导致的投资失误。
现金流量管理还可以帮助企业制定合理的资金需求计划，降低企业的融资成本，提高企业的资金使用效率，促进企业的长期健康发展。
现金流量管理对企业的财务透明度和合规经营具有重要意义。
通过对企业资金流入和流出的监控和管理，可以确保企业的财务数据真实准确，提高企业的财务透明度，有利于企业获得投资者和相关政府部门的信任。
现金流量管理也有助于企业规范经营行为，遵守相关法律法规，维护企业的合法合规地位，降低企业面临的合规风险。
浅析现金流量在企业财务管理中的重要性【摘要】现金流量在企业财务管理中扮演着至关重要的角色。
通过现金流量分析，企业可以实现对经营决策的支持和指导，确保企业财务健康。
在评估企业财务状况时，现金流量也是一个重要的指标。
为了有效管理现金流量，企业可以采用不同的方法和策略，以提高资金利用效率和降低风险。
通过进行现金流量预测，企业可以更好地规划未来的发展方向。
现金流量在企业财务管理中的关键性不可忽视。
为了保持企业的稳健发展，建议企业注重现金流量管理，并将其纳入日常经营决策中。
通过正确的现金流量管理，企业可以更好地应对市场变化，促进企业的稳健发展。
【关键词】现金流量、企业财务管理、重要性、企业经营决策、财务健康评估、分析方法、管理策略、预测、关键性、建议、稳健发展、推动作用1. 引言1.1 现金流量的概念现金流量是企业日常经营活动中发生的现金收入和现金支出的总和。
它反映了企业在一定时期内通过销售产品或提供服务而获取的现金以及企业支付货款、支付工资等日常开支而流出的现金情况。
现金流量包括经营活动、投资活动和筹资活动三个方面，是企业财务状况的重要指标之一。
现金流量的概念不仅包括企业的现金流入和流出，还包括现金的监控、计划和分析。
作为企业财务管理的基础工具之一，现金流量的概念对企业的经营决策具有重要意义。
通过对企业现金流量的分析，可以帮助企业及时了解自己的现金状况，制定合理的资金管理政策，及时调整经营策略，提高企业的盈利能力和偿债能力。
现金流量管理不仅是企业财务管理的基础，也是企业成功经营的重要保障。
只有做好现金流量管理工作，企业才能保持良好的财务状况，稳健发展。
1.2 现金流量分析的意义现金流量分析在企业财务管理中具有重要意义。
它可以揭示企业经营活动的真实状况，通过对现金流量的分析，可以更加准确地评估企业的经营状况、盈利能力和偿债能力。
现金流量分析还可以帮助企业管理层及时发现经营中存在的问题，并采取相应的措施加以解决，从而提高企业的经营效率和财务稳健性。
现金流量管理在企业财务管理中的价值探讨第一，现金流量管理有助于企业保持良好的经营状况。
现金流量是企业经营活动的核心，它反映了企业获取和使用现金的能力。
良好的现金流量管理可以确保企业有足够的现金流入来支付各项费用和债务，并且能够及时投资于新项目和发展机会。
如果企业没有有效的现金流量管理，就很容易出现资金紧张的情况，导致企业经营困难甚至倒闭。
第二，现金流量管理有助于优化企业的资金结构。
企业的资金结构直接影响企业的经营效率和风险承受能力。
通过现金流量管理，企业可以及时分析和调整不同资金来源的结构，如通过融资、股权结构的调整等手段，来优化资金结构，提高企业的融资成本，减少债务风险，并提高企业在市场竞争中的抗风险能力。
现金流量管理有助于提高企业的投资决策质量。
现金流量管理可以提供准确的现金流量预测，帮助企业评估各种投资项目的回报率和风险，从而为企业的投资决策提供科学依据。
通过对现金流量的管理和分析，企业可以避免盲目进行投资，降低投资风险，提高投资项目的成功率。
第四，现金流量管理有助于提高企业的经营效率。
通过对现金流量的管理，企业可以及时了解和分析不同经营活动所带来的现金流量，识别出问题和优化的点，从而优化和改进现金流量的应收和应付准备，提高企业现金周转速度，提高企业的经营效率和盈利能力。
第五，现金流量管理有助于提高企业的内部控制水平。
现金流量管理涉及到企业各个环节的资金流动，通过加强现金流量管理可以提高企业内部对资金流动的监控和控制能力，减少资金流失和风险，维护企业的内部安全和稳定。
现金流量管理在企业财务管理中具有重要的价值，对于确保企业的经营状况、优化资金结构、提高投资决策质量、提高经营效率和加强内部控制都具有重要的作用。
企业应该重视并加强现金流量管理，通过科学有效的管理手段，提高现金流量的预测和控制水平，为企业的稳健经营和可持续发展提供有力支持。
企业现金流管理的重要性和现金流的管理对策的分析企业的现金流管理对于企业的健康发展和生存具有重要的意义。
现金流是企业日常经营活动的生命线，也是企业健康发展的基础。
一个企业如果没有有效地管理现金流，就有可能导致资金不足、资金链断裂、无法支付应付款项等问题，甚至可能引发企业破产。
现金流管理的重要性表现在以下几个方面：1.保障企业的正常运营：现金流管理能够确保企业日常经营活动所需的资金充足。
通过合理的资金流转，企业能够稳定地购买原材料、支付工资、缴纳税款等，保障企业的正常运营。
2.增强企业的抗风险能力：当企业面临市场波动、经营风险等情况时，现金流管理能够起到缓冲作用。
具有足够现金储备的企业可以更好地应对危机，减少企业面临的风险。
3.提高企业的竞争力：有效的现金流管理可以使企业在同行业中具有更强的竞争力。
企业可以通过合理的供应链管理减少库存周转时间，缩短销售周期，提高企业的现金流动性和效率，从而获取更多的市场份额。
4.优化资金结构和投资决策：通过对现金流进行科学的管理，企业可以更好地进行资金结构优化和投资决策。
合理的现金流管理能够帮助企业降低负债率，提高资产负债表的健康度，减少财务风险。
注意现金流的分配和运用，能够更有针对性地进行投资和融资决策，提高投资回报率。
在现金流管理方面，企业可以采取以下对策：1.建立现金流预测与监控机制：企业应建立科学的现金流预测和监控机制，对现金流进行实时跟踪和分析。
通过分析和预测，企业可以提前预知现金流波动和风险，及时采取相应的应对措施。
2.控制存货和应收账款：存货和应收账款是企业现金流的重要组成部分，有效地控制存货和应收账款可以减少资金占用和流动性风险。
企业可以通过优化供应链管理、及时催收应收账款等措施，加强对存货和应收账款的管理。
3.合理制定财务计划和预算：企业应制定合理的财务计划和预算，确保企业经营活动所需的资金充足。
财务计划和预算可以帮助企业合理安排资金运用，控制费用支出，提高经营效益。
现金流量管理在企业财务管理中的重要性及应用摘要:摘要：企业现金流量对于企业财务管理而言意义重大，基于财务管理的角度分析现金流量表，可以对企业的投资活动、经营活动进行分析，从而反映出企业的财务状况及经营水平，通过测算不同的指标分析企业的偿债能力、获利能力及盈利能力，从而促进企业健康、持续关键词:现金流量,管理,企业,财务管理,中的,重要性,应用, 摘要：企业现金流量对于企业财务管理而言意义重大，基于财务管理的角度分析现金流量表，可以对企业的投资活动、经营活动进行分析，从而反映出企业的财务状况及经营水平，通过测算不同的指标分析企业的偿债能力、获利能力及盈利能力，从而促进企业健康、持续的发展。
文章主要探讨现金流量管理在企业财务管理中的重要性及应用。
下载论文网关键词：现金流量；企业；财务管理一、现金流量管理的内涵现金流量是指企业在特定的会计期间按照现金收付实现制，通过经营活动、投资活动、筹资活动及非经常性项目等经济活动而产生的现金流入、流出及其差量情况的总称。
其中的现金包括现金及现金等价物，属于广义概念的范畴，具体项目包括企业库存现金、可用于支付的存款、价值变动风险很小的投资等等。
现金流量包括现金流出与现金流入两大部分，其中现金流出包括购买固定资产、存货、偿还债务、利息、支付费用、缴纳税金等等，现金流入则主包括产品销售、提供服务直接收回的现金、实际收回的应收账款现金等等。
由此可见，企业现金流量管理的主要内容包括预测计划系统，即各种与现金预算分工组织机制相关的制度及流程的制订；控制执行系统，即现金的调度、收账、付账等；数据报告系统，主要反映经由报告特定阶段某系统及各个子系统全面运转的结果；评价分析系统，主要包括现金流量信息、新建预算执行情况、现金流量管理等内容。
二、企业财务管理中现金流量管理的重要性在企业财务管理中，现金流量管理的重要意义体现在以下几个方面：首先，现金流量是企业财务管理的基础。
企业现金流量预算是企业现金流量管理的重要手段，是企业财务预算的重要组成部分，与企业相关预算密切相关。
现金流量管理及其在企业财务管理中的价值探讨
现金流量管理是指企业对其现金的进出进行有效管理和控制的过程。
现金是企业生存
和发展的重要资源，管理好现金流量可以确保企业流动性良好，防止资金链断裂，同时也
可以提高企业的财务稳定性和抗风险能力。
在企业财务管理中，现金流量管理起着重要的
作用。
现金流量管理可以提高企业的流动性。
流动性是企业偿付短期债务和满足日常业务资
金需求的能力。
良好的现金流量管理可以确保企业有足够的现金用于支付员工工资、供应
商采购支付和其他日常开支，避免因资金不足导致的经营困境。
现金流量管理可以提高企业的财务稳定性。
财务稳定性是企业的财务健康状况和运营
能力是否稳定的表现。
通过合理的现金流量管理，企业可以实现现金的合理分配和周转，
避免由于现金周转不灵或现金过多闲置而带来的财务风险。
现金流量管理可以提高企业的抗风险能力。
经济环境的不稳定性和市场风险对企业经
营带来了很大的不确定性。
通过灵活运用现金流量管理工具，企业可以及时调整资金布局，应对市场波动和外部环境变化，降低企业风险。
现金流量管理可以帮助企业实现长期经营目标。
长期经营目标是企业发展和增长的方
向和目标。
通过合理的现金流量管理，企业能够为未来的投资和发展提供充足的资金支持，保持健康的财务状况，并积累内部现金以应对可能出现的机会和挑战。
现金流匹配策略在财务公司中应用的意义[摘要] 现金流匹配策略是通过构建最小成本的资产组合，使资产组合的现金流完全匹配计划持有期内的负债现金流。
它是依托于资产负债管理理论，通过统一协调管理资产和负债俩个方面来使金融机构达到安全性、流动性和盈利性三者之间的均衡。
本文通过研究现金流匹配策略的背景，财务公司对其的需求以及现金流匹配策略在财务公司应用的意义，来说明现金流匹配策略能够在保证安全性和流动性的基础上，提高财务公司的资金管理的盈利性。
[关键词] 财务公司；资金管理；现金流匹配1.现金流匹配策略概述现金流匹配策略是重要的资产负债管理方法之一，因此现金流匹配策略的基础理论是资产负债管理理论。
资产负债管理理论经历了三个阶段：资产管理理论、负债管理理论、资产负债管理理论。
资产管理理论认为金融机构的规模是被动消极的，即由外因（如企业活动、人口增长、货币政策等）而不是由自身的决策所决定的，金融机构的流动性应该通过购买高流动性的资产来实现。
由于风险与收益成正比，当风险降低时，收益也会随之减少。
负债管理理论认为金融机构保持流动性可以采取主动负债、主动购买外界资金等手段实现，因此金融机构应该将资金投入高盈利的贷款或投资之中，一旦出现流动性需要，随时可通过负债管理实现。
这两种理论的缺陷在于，资产管理理论过分强调安全性和流动性，在一定程度上忽视了金融机构的盈利性；而负债管理理论虽实现了盈利性与流动性之间均衡，但是更多地依赖外部条件，往往给金融机构带来很大的经营风险。
因此，单靠资产管理或者单靠负债管理，都难以形成安全性、流动性和盈利性的均衡。
资产负债管理理论通过统一协调管理资产和负债两个方面来达到金融机构的安全性、流动性和盈利性的均衡，即需要从资产和负债两个方面去预测流动性的需要，同时又从这两个方面去寻找满足流动性需要的途径，在保证流动性的基础上最大化自身的盈利性。
2.财务公司资金使用存在的问题在资产负债表中，负债和所有者权益是企业的资金来源，资产则是企业利用所有资金进行投资的成果反映。
因此，对财务公司的资金使用现状分析，可以通过分析财务公司的资产结构得以实现。
财务公司的资产结构分析表显示了2010年发放贷款和垫款、存放同业款项以及现金和存放中央银行款项构成了财务公司的主要资产项目，合计占85%左右。
有价证券的投资报酬率通常高于银行存款的报酬率，但是财务公司投资于银行存款的金额却超过有价证券规模的一赔。
财务公司的有价证券投资分析显示2010年可供出售金融资产、持有至到期投资以及交易性金融资产三项合计在总资产中所占的比例平均在12%左右，而银行存款在总资产中占比约为31% 从以上可知，发放贷款与垫款以及存放同业款项是财务公司的主要资产组成项目，这说明财务公司将大部分的闲置资金投资于银行存款。
2010年，财务公司的有价证券业务占总资产的比例约为12%左右，其投资规模不足银行存款的一半。
银行存款虽然具有高流动性，但是其收益也最弱，而有价证券跟银行存款相比则有更高的盈利性，且当财务公司选择科学的投资策略时，有价证券投资不一定会大幅降低资金使用的安全性与流动性。
由此可知，财务公司对现金流匹配存在很大需求。
3.财务公司高比例存款的原因通过分析发现，这既有“财务公司自身经营理念和创新能力方面的问题，也有政策及外部环境等客观因素”。
因此，本文从外部和内部俩个方面对财务公司选择银行存款而不是有价证券作为闲置资金的主要投资方式的原因进行分析(1)外部原因分析2010年中国银行也监督管理委员会办公厅发布了《关于财务公司证券投资业务风险提示的通知》，就财务公司证券投资风险加以提示，并提出严格管理证券业务的要求。
银监会主席刘明康讲过“对财务公司投资业务的要求是：有则做，无则不做。
确有资金长期沉淀，没有不良贷款，现金流量很大，可以做一些，但首先是保本、保流动性，然后再考虑盈利性”。
可以看出，监管机构认为投资业务只是财务公司主业的延伸和派生，不应成为财务公司的盈利重点和工作重心。
由于财务公司资金的封闭运行，经营风险与集团兴衰密切相关，使得财务公司的风险具有较强的内生性。
当财务公司将大量资金进行有价证券时，自身就很有可能将自身暴露在过高的投资风险中，一旦金融市场发生动荡，财务公司将面临投资亏损甚至无法收回本金的困境。
这不仅会影响到财务公司自身的流动性，流动性短缺的困境，还会通过财务公司与集团之间的资金纽带传导到整个集团，从而影响集团及各个成员单位的生产经营的状况。
这种多米诺骨牌效应很有可能使整个集团的资金链发生断裂，后果不堪设想。
因此，为满足监管层对资金使用的安全性和流动性要求，财务公司选择银行存款而非有价证券作为闲置资金的主要投资方式。
（2）内部原因分析2009年末国家电网财务公司的审计报告披露现金类资产余额444.52亿元，占资产总额的39.53%。
公司解释“现金类资产通常保持较高水平的目的是为了更好地满足成员单位的资金需求，服务于国网系统整体的业务发展”。
这在一定程度上说明财务公司持有高比例的银行存款的目的是保持自身的流动性。
财务公司通过高流动性的资产维持自身流动性的现象是外因通过内因起作用的结果。
监管层提高债券的发行门槛，使得财务公司的资金来源主要是成员单位的内部存款。
财务公司的资金来源图表显示2009年财务公司87%以上的资金来源于吸收集团内部存款，且外部融资规模相对非常小。
因此，财务公司不具备通过采取主动负债、主动购买外界资金等手段来维持自身流动性的客观环境。
综上所述，通过分析财务公司高比例存款的外部和内部原因，发现财务公司选择银行存款而不是有价证券作为闲散资金的主要投资方式的目的包括俩个方面，其一是提高财务公司资金使用的安全性，其二是提高财务公司的流动性。
因此，财务公司对现金流匹配策略的需求之一是在保证财务公司资金使用的安全性和流动性的基础上，提高集团资金使用效率和效益。
4.流匹配策略在财务公司应用的意义现金流匹配思想是由数理经济学家Tjalling C.在1942年最先提出的。
现金流匹配策略是通过构建最小成本的债券组合，使资产组合的现金流匹配金融机构计划持有期内的负债现金流。
例如，决策期是2011年1月1日，财务公司因偿还负债在2012年1月1日会产生100万的现金流流出，则财务公司应该在2011年1月1日应用现金流匹配策略构建最小成本的债券组合使得自身能够通过在2012年1月1日出售该组合而获得100万的现金流流入。
如果负债的现金流流出与资产的现金流流入在时间分布和金额上都得到了匹配，财务公司就能够通过应用现金流匹配策略规避利率风险和流动性风险。
巴塞尔委员会在1997年发布的《利率风险管理原则》中将利率风险定义为：利率变化使财务公司等金融机构收益与预期收益或实际成本与预期成本发生背离，使其实际收益低于预期收益，或实际成本高于预期成本，从而使财务公司等金融机构受损失的可能性。
从债券投资角度，现金流匹配策略中的债券都会被持有至到期，这样就规避了债券价格随市场利率的变动而波动的风险，而且债券的利息会以合理的再投资收益率进行再投资，这样也降低了再投资收益随市场利率的变动而波动的风险。
因此，现金流匹配策略能够使实际收益与预期收益保持一致，从而规避利率风险。
从资产负债管理角度，现金流匹配是资产与负债的久期相等的充分条件。
久期表示资产或者负债的净值随市场利率变动的幅度，当资产的久期等于负债的久期时，市场利率上升或者下降对金融机构负债的净值影响会被资产的净值的变化所抵消，这样金融机构净资产的价值不会随市场利率的变动而波动。
可见，无论从债券投资角度还是资产负债管理角度，现金流匹配策略可以在最大程度上规避利率风险。
《中华金融辞库》将流动性风险定义为金融机构没有足够的现金清偿债务和保证客户提取存款而发生支付危机的可能性。
现金流匹配策略的核心是匹配负债组合和资产组合的现金流，使得每一期到期的负债组合都可以通过出售与其相匹配的资产组合得到偿还，因此现金流匹配策略可以使金融机构完全规避流动性风险。
5.总结通过财务公司的资产结构分析，发现公司将31%左右的资金投资投资于银行存款，而有价证券等投资业务在总资产中的比例不足银行存款的一半。
通过从外部和内部俩个方面对此问题进行了成因分析，发现监管层出于财务公司资金使用的安全性和流动性考虑，对财务公司的投资业务和外部融资进行了严格地管理，而财务公司自身因为客观环境的限制，不得不考虑用现金类高流动性资产来维持自身的流动性。
因此，财务公司对现金流匹配的第一个要求就是要在保证财务公司的安全性和流动性的基础上，提高集团的资金使用效率，而现金流匹配策略恰好满足这个需求。
综合所述，现金流匹配策略能够在保证财务公司资金使用的安全性和流动性的基础上，提高财务公司资金的使用效率，完成财务公司的核心职能，对财务公司意义重大。
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