中信银行供应链金融业务讲解

供应链金融产品体系介绍
供应链金融是指以供应链为核心，为贸易商、生产商和供应商等参与供应链的企业提供金融服务的一种金融模式。

供应链金融帮助企业解决了融资难、融资贵的问题，提高了企业的资金周转效率和经营效益。

供应链金融产品体系由供应链金融平台、供应链金融产品和供应链金融服务三部分构成。

供应链金融平台是指通过互联网技术，将贸易商、生产商、供应商和金融机构等供应链上的各个参与方进行连接和信息传递，实现供应链金融的网络化、数字化和智能化。

供应链金融平台的主要功能包括订单管理、资金管理、风险管理和数据分析等。

通过供应链金融平台，各个参与方可以实时查询订单状态、了解资金流动情况，并进行资金的流转和风险的管理。

供应链金融产品是指供应链金融平台提供给企业的金融工具，主要包括应收账款融资、订单融资、仓储融资和供应链信用融资等。

应收账款融资是指企业将应收账款转让给金融机构，获得短期资金。

订单融资是指企业根据订单情况，向金融机构申请融资，用于生产和交付商品。

仓储融资是指企业将库存商品作为质押物，向金融机构借款。

供应链信用融资是指金融机构根据供应链上的各个参与方的交易信息和信用状况，为企业提供融资支持。

供应链金融三种主要业务供应链金融是什么？供应链金融（Supply Chain Finance ），SCF 是指金融机构（如商业银行、互联网金融平台）对供应链内部的交易结构进行分析的基础上，引入核心企业、第三方企业（如物流公司）等新的风险控制变量，对供应链的不同节点提供封闭的授信及其他结算、理财等综合金融服务。

供应链金融是银企共赢的生态系统，对于中小企业而言，供应链金融为中小企业提供了全新的融资工具，可以缓解中小企业融资难的问题。

对于银行等资金供给方而言，通过中小企业与核心企业的资信捆绑来提供授信，降低了向中小企业放款的风险，且获得较高的回报。

供应链金融的实质就是依靠风险控制变量，帮助企业盘活其流动资产从而解决其融资问题。

而我们知道，流动资产最重要的无外乎现金及等价物、应收账款和存货三大类。

供应链金融三种主要业务供应链金融目前主要有应收账款融资、保兑仓融资、动产质押融资三种模式。

、1、应收账款模式：上游的中小企业将核心企业给它的赊账凭证（对中小企业来说是应收账款）转让给金融机构融资从而进行自身的运营，若到还款期限中小企业不能还款，则金融机构可凭应收账款向核心企业收款。

那么对于金融机构来说，还款来源相当于从中小企业转为核心企业，即第一还款来源是核心企业，第二还款来源才是中小企业运营所获利润，这就大大降低了贷款风险。

在这种模式下，因为核心企业到期必须付款，对它来说付给中小企业和付给金融机构并没有什么差别，而它帮助了中小企业完成融资问题，提高供应链资金统筹效率。

【业务流程】图表 1：应收账款融资流程图①卖方向买方供货，同时形成应收账款；②卖方向银行进行申请、办理相关手续，同时银行核定买方交易额度； ③卖方在相应额度内支用，同时银行发放融资款项；④买方在应收账款到期时支付应收账款；同时，如果企业应收账款比较分散，银行还可以进一步为企业提供应收账款池① ②③④②融资服务。

2、保兑仓模式：下游的中小企业向金融机构上缴一定押金并凭借核心企业的信用向金融机构贷款，所获贷款即可向核心企业进货。

中信银行供应链金融供应链金融产品手册前言随着全球经济一体化的深入，现代企业之间的竞争已经从单体企业之间的竞争，演变为包括供应商、生产商、零售商在内的供应链之间的竞争。

在供应链中实现物流、信息流以及资金流合理配置，无疑会使整个供应链的竞争力得到极大提升，由此“供应链金融”应运而生。

在金融脱媒进一步深化和利率市场化趋势逐步加快的背景下，大型企业集团通过发行债券拓宽融资渠道、降低融资成本的意愿大幅提高，特别目前低利率环境将激发优质企业发行中期票据的需求，充裕的流动性将促使投资者加大对中短期信用产品的配置力度，中小型商业银行的议价能力将进一步降低。

借助供应链金融业务，中小型商业银行能够以低风险的手段占领数量众多、融资需求巨大的中小企业市场，这对于银行拓宽客户范围、优化客户结构和提高综合收益具有重要意义。

供应链金融的兴起必将对传统的公司银行业务模式产生革命性的冲击。

如果一家银行的供应链金融网络率先与以核心企业的供应链商业网络实现对接，将因网络锁定形成难以跨越的市场壁垒，其他银行则可能在模式竞争中丧失战略先机。

近年来，供应链金融已成为银行同业最为关注的业务领域之一。

2005年，深圳发展银行率先确定了供应链金融专业银行的发展定位，并明确将供应链金融业务作为其战略核心业务。

此后，工商银行、交通银行、建设银行、招商银行、华夏银行等也纷纷发布了各自的供应链金融专业品牌，开始全力拓展供应链金融业务。

我行是国内最早开展供应链金融业务的商业银行之一，2000年开始就探索并开展了基于“1+N”模式的物流融资业务。

经过多年的耕耘，我行汽车金融和钢铁金融网络业务已处于行业领先地位，并先后荣获“最佳物流银行”、“最佳供应链金融创新银行”等奖项。

在看到成绩的同时我们也应该清醒的认识到，与同业相比，我行供应链金融业务在管理模式优化、营销平台搭建、专业化审批、产品创新和电子信息系统建设等方面还存在一定的差距，市场竞争的压力非常大。

因此，在未来3-5年内，我行将把供应链金融作为全行公司银行的战略核心业务，并以此为基础加快对公业务商业模式的升级优化，尽快适应供应链商业网络整合的要求，从而进一步提升我行的核心竞争力。

了解供应链金融
供应链金融是指在供应链中，通过金融手段优化各环节的资金融通、降低融资成本、提高资金使用效率，从而促进整个供应链的健康、稳定发展。

简单来说，供应链金融就是为了解决供应链中企业的融资
难题，推动供应链高效运转的一种金融服务。

1. 基于供应链的真实交易：供应链金融的融资需求来源于供应链
中的真实交易，使得融资更加有据可依，降低了金融风险。

2. 融资环节全面：供应链金融不仅服务于供应链中的核心企业，
还涉及到上下游的中小企业，帮助整个供应链的企业解决融资问题。

3. 融资效率高：供应链金融通过利用现代信息技术，实现了融资
需求的快速响应和资金的实时流通，提高了融资效率。

4. 风险可控：供应链金融通过融资环节的全面性和真实交易的依据，使得金融风险得到了有效控制。

我国供应链金融的发展经历了三个阶段：
1. 传统阶段：以银行为主导，主要服务于供应链中的核心企业，
融资方式以应收账款融资、预付款融资等为主。

2. 互联网阶段：互联网技术的应用，使得供应链金融实现了线上
操作，提高了融资效率，降低了融资成本。

供应链金融的未来发展趋势如下：
1. 市场规模持续扩大：随着我国经济的持续增长，供应链金融的
市场规模将不断扩大。

2. 金融科技助力：未来供应链金融将更加依赖金融科技，实现金
融服务的智能化、个性化。

3. 监管政策完善：政府将加强对供应链金融的监管，推动行业健康发展。

4. 国际化发展：我国供应链金融将积极拓展国际市场，提升国际竞争力。

中信银行供应链融资模式第3章中信银行供应链融资模式的现状及存在问题分析3.1中信银行简介中信银行成立于1987年，原名中信实业银行，是中国改革开放中最早成立的新兴商业银行之一，是中国最早参与国内外金融市场融资的商业银行。

2005年8月，中信实业银行正式更名“中信银行”。

2006年12月，以中国中信集团和中信国际金融控股有限公司为股东，正式成立中信银行股份有限公司。

同年，‘成功引进战略投资者，与欧洲领先的西班牙对外银行(BBV A)建立了优势互补的战略合作关系。

2007年4月27日，中信银行在上海交易所和香港联合交易所成功同步上市。

经过二十年的发展，中信银行已成为国内资本实力最雄厚的商业银行之一，是一家快速增长并具有强大综合竞争力的全国性商业银行。

中信银行秉承“坚持效益、质量、规模协调发展”、“追求滤掉风险的利润”、“追求稳定增长的市值”和“努力走在中外银行竞争前列”经营管理理念，在公司强大的管理团队领导下，积极发展公司银行业务、零售银行业务、国际业务、资金资本市场业务、投资银行业务、汽车金融业务、托管业务、信用卡业务和私人银行业务等，并拥有一流的对公客户服务能力，领先同业的国际贸易结算业务、物流融资业务和资金资本市场业务，极具创新能力的投资银行业务以及特色鲜明的零售银行发展战略享誉业界。

目前，中信银行的业务已经辐射全球70多个国家和地区，全国540余家分支机构战略性地分布在经济发展迅速的中国东部、沿海地区以及内陆的经济中心城市。

凭借业务的快速发展，优秀的管理能力、出色的财务表现和审慎的风险控制，中信银行近年来的成就广获业界认同，并深受国内外权威机构的肯定。

在英国《金融时报》公布的“2008年全球市值500强企业排行榜中，中信银行首次入榜即排名第260位。

在英国《银行家》杂志公布的2008年度“世界1000家银行”排行榜中，中信银行一级资本排名位居第77位。

在英国《银行家》杂志评出“全球2008年金融品牌价值500强”排行中，中信银行的品牌价值排在第99位，傲然迈入百强行列。

供应链金融业务模式供应链金融业务模式，其核心在于通过金融手段，对供应链中的资金流动进行优化，降低融资成本，提高资金使用效率。

在这个过程中，金融服务不再是独立的环节，而是与供应链的各个环节紧密结合，形成了一个有机的整体。

核心企业在这一模式中起到了关键作用。

它们不仅是供应链的领军企业，也是金融服务的中心。

核心企业的信用等级高，市场影响力大，这使得金融机构更愿意为整个供应链提供服务。

同时，核心企业也能够通过自身的信誉，为上下游企业提供背书，帮助它们获得融资。

对于上下游企业来说，供应链金融业务模式提供了一种新的融资渠道。

它们可以通过金融机构提供的贷款、保理等产品，来解决资金流转的问题。

这不仅降低了企业的融资成本，也提高了资金的使用效率。

金融机构在这一模式中，不仅仅是提供融资服务，更重要的是提供结算和风险管理服务。

通过成为供应链的结算中心，金融机构能够加快资金的流动，减少企业的资金占用。

同时，金融机构通过风险管理，能够降低供应链的风险，保障自身的利益。

供应链服务提供商在这一模式中扮演了重要的角色。

它们通过提供物流、信息流、资金流等服务，优化了供应链的运作流程。

特别是在信息技术的帮助下，供应链的透明度得到了极大的提高，信息不对称的问题得到了解决。

在我国，供应链金融业务模式的发展得到了政策的有力支持。

政府不仅出台了一系列的政策措施，鼓励金融机构、核心企业、供应链服务提供商等各方共同参与，还积极推动供应链金融业务的规范化、标准化发展。

然而，供应链金融业务模式的发展也面临着一些挑战。

例如，风险管理的问题，信息的真实性问题，以及法律法规的约束等。

这些问题的存在，要求我们在发展供应链金融业务模式时，必须谨慎行事，确保业务的合规性，保护各方的利益。

总的来说，供应链金融业务模式是一种高效的金融服务模式，它通过金融手段，优化了供应链的运作效率。

在我国，这个模式得到了政策的有力支持，金融科技创新也为之提供了动力。

然而，面对挑战，我们需要不断地探索和创新，以推动供应链金融业务模式的健康发展。