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方向，只是价格波动的程度或者以点数表示的波动性。
他观察到随着趋势的发展,市场参与者的情绪反应更加强烈，日波幅逐渐增大。
同样地，方向不明，在一定的范围盘整时，平均真实波幅最终向上突破通常也指示了价格的突破。
真实波动幅度均值（ATR）是优秀的交易系统设计者的一个不可缺少的工具，它称得上是技术指标中的一匹真正的劲马。
每一位系统交易者都应当熟悉ATR及其具有的许多有用功能。
其众多应用包括：参数设置，入市，止损，获利等，甚至是资金管理中的一个非常有价值的辅助工具。
ATR是如何计算的？下面我们会简单解释的；如何利用ART设计交易系统？我们随后也会用几个简单例子说明众多方法中的一些。
平均真实波幅是真实波幅的移动平均。
Wilder定义真实波动范围（TR）为以下的最大者：1、当前的最高减去当前的最低值。
2、当前的最高减去前收盘的绝对值。
3、当前的最低减去前收盘的绝对值。
说明:真实波动范围最早用在经常跳空的期货市场，这在外汇市场中不常见，但是测量波幅的技术还是适用的。
Wilder然后计算TR的移动平均值（ATR）:TR=( ATR(t-1)* (P-1)+ TR(t))/P其中:P= ATR的周期,t=当前日如何计算真实波动幅度均值（ATR）波动幅度：单根K线图最高点和最低点间的距离。
（译者将原文用的是条形图改为我们熟悉的K线图）真实波动幅度：是以下三个波动幅度的最大值1.当天最高点和最低点间的距离H-C2.前一天收盘价和当天最高价间的距离｜REF(C,1)-H｜，或3.前一天收盘价和当天最低价间的距离｜REF(C,1)-L｜当日K线图出现缺口时，真实波动幅度和单根K线的波动幅度是不同的。
真实波动幅度均值就是真实波动幅度的平均值然而，我们不妨假定在上面的例子中，玉米在两天内的真实波动幅度均值（ATR）是500美元，日元在两天内的真实波动幅度均值（ATR）是2,000美元。
如果我们把止损水平设置为1.5倍的ATR（即用ATR表示的止损水平），我们就能在这两个市场使用相同的标准（即1.5倍的ATR），玉米的止损水平会是750美元，日元的止损水平会是3000美元。
atr波动率指标的用法一、什么是atr波动率指标atr（Average True Range）波动率指标是由J. Welles Wilder Jr.于1978年提出的一种技术分析工具，用于衡量市场的波动性。
atr指标的计算基于最高价、最低价和前一日收盘价之间的价格差异，通过计算这些差异的平均值来确定市场的波动程度。
二、atr波动率指标的计算方法atr波动率指标的计算方法比较简单，可以按照以下步骤进行：1.计算当日的真实波幅（True Range，TR）：–真实波幅等于当日最高价与最低价的差值；–或者真实波幅等于当日最高价与前一日收盘价的差值；–或者真实波幅等于当日最低价与前一日收盘价的差值；–真实波幅等于以上三个差值中的最大值。
2.计算atr指标：–第一天的atr等于当日的真实波幅；–从第二天开始，atr的计算采用以下公式：atr = （前一日atr × （n-1） + 当日真实波幅） / n，其中n为设定的计算周期。
三、atr波动率指标的应用atr波动率指标可以用于多种不同的应用场景，下面将介绍其中的一些常见用法。
1. 衡量市场的波动性atr波动率指标可以帮助投资者衡量市场的波动性，从而判断市场的风险水平。
一般来说，atr值较大表示市场波动较大，风险较高；而atr值较小表示市场波动较小，风险较低。
2. 确定交易止损点位atr波动率指标可以用于确定交易的止损点位。
根据atr值，可以设定一个固定的止损比例，例如atr的2倍或3倍，然后根据当前价格波动情况来计算止损点位。
这样做的好处是，止损点位可以根据市场的波动性进行动态调整，以适应市场的变化。
3. 判断市场的趋势atr波动率指标还可以用于判断市场的趋势。
一般来说，当市场处于上升趋势时，atr值会较高；而当市场处于下降趋势时，atr值会较低。
通过观察atr值的变化，可以初步判断市场的趋势方向。
4. 确定交易的目标盈利点位atr波动率指标还可以用于确定交易的目标盈利点位。
ATR指标真实波动幅度均值的使用方法和原理ATR指标（Average True Range）是一种技术分析指标，用于衡量市场的波动性。
它可以帮助交易者确定股票、期货或其他金融资产中的价格波动以及预测未来的价格走势。
ATR指标的计算方法基于价格的真实波动幅度，它显示了市场中价格变动的平均幅度。
首先，ATR指标的原理是基于“真实波动幅度”的概念。
真实波动幅度是指在一段时间内的最高价与最低价之间的差异，它反映了市场价格的变动情况。
ATR指标根据这种波动幅度计算得出一个具体数值，通过比较不同交易日的波动情况，可以得出市场的整体波动情况。
其次，ATR指标的使用方法是通过观察指标数值的变化来评估市场的波动性。
当ATR指标数值较低时，表示市场的波动性较小，交易较为稳定；而当ATR指标数值较高时，表示市场的波动性较大，交易较为激烈。
交易者可以根据ATR指标的数值来选择合适的交易策略，如短线交易或长线交易，以适应市场的波动情况。
第三，ATR指标可以用来确定止损和止盈的位置。
止损和止盈是交易者在交易中采取的一种风控措施，它们的位置一般是根据市场的波动性来确定的。
当市场的波动性较小时，止损和止盈的位置可以设置得较为接近；而当市场的波动性较大时，为了避免被过大的价格波动触发止损或止盈，应将止损和止盈的位置设置得更为宽松。
第四，ATR指标还可以用来确定价格的目标区间。
根据ATR指标计算得出的平均波动幅度，可以帮助交易者预测价格未来的波动范围。
交易者可以根据当前价格和波动性，结合历史数据和技术分析工具，来估计价格可能的上涨或下跌的区间范围，从而制定合适的交易策略。
最后，值得注意的是，ATR指标的使用方法和原理还可以根据个人的交易风格和偏好进行调整和扩展。
ATR指标是一种多功能性的指标，交易者可以根据自己的需求和理解灵活地运用它。
在实际应用中，应根据市场的实际情况和个人的交易经验来综合考虑。
总结起来，ATR指标通过计算价格的真实波动幅度，可以帮助交易者评估市场的波动性，确定止损和止盈的位置，预测价格的波动范围，以及制定适合的交易策略。
atr通道指标使用说明（原创版）目录1.ATR 通道指标的含义2.ATR 通道指标的计算方法3.ATR 通道指标的应用法则4.ATR 通道指标的优缺点5.ATR 通道指标的实际应用案例正文1.ATR 通道指标的含义ATR 通道指标，全称平均真实波幅通道指标（Average True Range），是一种用来衡量股票、期货等金融市场价格波动性的技术分析指标。
它主要通过计算一段时间内价格的真实波幅，来反映市场的活跃程度和价格波动幅度，为投资者提供重要的交易信息。
2.ATR 通道指标的计算方法ATR 通道指标的计算方法相对复杂，具体步骤如下：（1）计算每天的真实波幅（True Range，TR）：真实波幅等于当天的最高价与最低价之差，如果最高价或最低价等于前一天的最高价或最低价，则取前一天的真实波幅。
（2）计算每天的平均真实波幅（Average True Range，ATR）：将一段时间内的真实波幅相加，再除以真实波幅的数量。
（3）计算 ATR 通道的上轨和下轨：ATR 通道的上轨等于 ATR 的 N 倍（通常取 2 倍），下轨等于 ATR 的（N-1）倍。
3.ATR 通道指标的应用法则ATR 通道指标在实际应用中有以下法则：（1）当股价从下轨向上穿越上轨时，表明多头力量增强，可能预示着一轮上涨行情的开始，投资者可以考虑买入。
（2）当股价从上轨向下穿越下轨时，表明空头力量增强，可能预示着一轮下跌行情的开始，投资者可以考虑卖出。
（3）当股价沿着 ATR 通道上轨持续上涨时，表明多头力量强烈，投资者可以持股待涨。
（4）当股价沿着 ATR 通道下轨持续下跌时，表明空头力量强烈，投资者应保持观望。
4.ATR 通道指标的优缺点ATR 通道指标的优点在于能够较为准确地反映市场的价格波动幅度，为投资者提供重要的交易信息。
同时，ATR 通道指标适用于多种金融市场和品种，具有较强的通用性。
然而，ATR 通道指标也存在一定的缺点，主要表现在：计算过程较为复杂，对计算机编程要求较高；在市场价格波动较小的情况下，ATR 通道指标的参考价值较低。
ATR指标解读股票波动幅度的评估与方法股票市场中的波动性是投资者关注的重要指标之一。
了解并评估股票的波动幅度有助于投资者制定合理的投资策略。
ATR指标（Average True Range）是一种常用于衡量股票波动幅度的技术指标。
本文将介绍ATR指标的解读、评估股票波动幅度的方法，并讨论其在投资决策中的应用。
一、ATR指标的基本概念ATR指标是由美国技术分析大师J. 程式·威尔德（J. Welles Wilder Jr．）在他的著作《新概念技术分析》中引入的。
它是通过计算最高价和最低价的差值、最高价和昨日收盘价的差值、最低价和昨日收盘价的差值中的最大值来衡量股票价格的波动幅度。
ATR指标的数值一般用作单位波动幅度，例如一个数值为5的ATR表示当天的股价波动幅度大约是5个价格单位。
ATR指标是在一定时期内计算的，常用的时期是14天。
当然，投资者可以根据自己的需求和投资目标选择不同的时期。
二、ATR指标的解读1. ATR数值的大小ATR指标的数值越大，意味着股票的波动幅度越大，投资风险也相应增加。
反之，ATR指标的数值越小，波动幅度则相对较小，投资风险较低。
2. ATR指标与股票走势的关系当股票价格上升时，ATR指标也会相应上升，表明价格上涨的波动幅度增大。
同理，当股票价格下跌时，ATR指标也会下降，表明价格下跌的波动幅度减小。
这一关系有助于投资者确定股票的趋势方向和变化情况。
三、评估股票波动幅度的方法ATR指标作为评估股票波动幅度的工具，可以结合其他技术指标和方法使用，帮助投资者更全面地了解股票的波动情况和趋势变化。
以下是几种常用的方法：1. ATR指标与均线交叉投资者可以将ATR指标与股票的均线进行比较。
当ATR指标位于均线之上时，表明股票的波动幅度较大，投资风险较高；当ATR指标位于均线之下时，表明股票的波动幅度较小，投资风险相对较低。
根据这一比较，投资者可以选择合理的买入或卖出时机。
ATR指标的使用方法和原理
ATR=（前一日的ATR*（N−1）+当日的TR）/N
其中，N为计算ATR指标的周期，默认为14
真实波动范围（True Range）的计算公式为：
TR=MAX（H−L，ABS（H−昨收），ABS（L−昨收））
其中，H为当日的最高价，L为当日的最低价，昨收为前一日的收盘价。
1.确定止损点位：ATR指标可以帮助投资者确定合理的止损点位。
一般来说，投资者可以根据ATR指标将止损点位设置在前一日收盘价上下一个或两个ATR的位置。
2.确定入场点位：ATR指标可以帮助投资者确定适合的入场点位。
当价格波动性较大时，投资者可以将入场点位设置在当前价格上下一个或两个ATR的位置。
3.判断趋势启动：当ATR指标从低位上升到高位时，表明价格波动性增大，可能是趋势启动的信号。
投资者可以根据此信号进行适量的买入或卖出操作。
需要注意的是，ATR指标主要用于衡量价格的波动性，不能单独作为买卖信号来使用。
投资者在运用ATR指标时，还需要结合其他技术指标和基本面分析来进行判断。
此外，ATR指标还有一种变种指标称为ATR百分比指标。
它是以ATR 指标的数值除以收盘价得到的一个相对指标。
ATR百分比指标可以用来比较不同股票或期货的波动性，并作为筛选交易品种的依据。
综上所述，ATR指标是一种有效的用于衡量价格波动性的技术指标。
它的使用方法包括确定止损点位、入场点位和判断趋势启动。
投资者在使用时应注意结合其他指标和分析方法，并根据自己的交易策略进行判断和操作。
学习如何使用平均真实波幅指标（ATR指标）来评估股票的波动性股票市场的波动性是投资者必须重视和了解的因素之一。
评估股票的波动性有助于投资者制定风险管理策略和决策。
平均真实波幅指标（ATR指标）是一种常用的技术分析工具，可以帮助投资者判断股票的波动程度。
本文将介绍ATR指标的概念、计算方式以及如何利用它评估股票的波动性。
一、ATR指标概述ATR指标是由Welles Wilder于1978年提出的，它可以衡量股票价格的波动程度。
ATR指标的计算基于一段时间内的股票价格范围，范围越大，说明波动性越高，相反，范围越小，说明波动性越低。
二、ATR指标的计算方法ATR指标的计算方法比较简单，它需要以下两个参数：1. 计算的时间长度：一般为14天，也可以根据自己的需求进行调整。
2. 真实波幅（TR）：它是指某一天的最高价与最低价之差、某一天的最高价与前一天收盘价之差、某一天的最低价与前一天收盘价之差中的最大值。
根据以上两个参数，可以按照以下步骤计算ATR指标：1. 计算第一天的True Range。
它等于当天的最高价减去最低价、最高价与前一天收盘价之差、最低价与前一天收盘价之差中的最大值。
2. 计算第二天的True Range。
同样可以按照上述步骤计算。
3. 重复以上步骤，直到计算完所有的True Range。
4. 对计算所得的True Range取平均值，即可得到ATR指标的值。
三、如何使用ATR指标评估股票的波动性ATR指标的数值越高，股票的波动性越大；反之，ATR指标的数值越低，股票的波动性越小。
根据ATR指标的数值，投资者可以采取相应的策略。
1. 高波动性：当ATR指标的值较高时，说明股票的波动性较大。
在这种情况下，投资者可以采取更加保守的策略，如设置较为宽松的止损位、减少交易手数或调整仓位比例。
同时，高波动性也为投资者提供了更多的交易机会，可以通过短线交易或者波段交易来获取更大的收益。
2. 低波动性：当ATR指标的值较低时，说明股票的波动性较小。
学会使用平均真实波幅（ATR）指标评估股票价格的波动性股票市场的波动性是投资者非常关注的一个指标，因为它代表了价格的变动幅度和风险水平。
在市场中，一个重要的工具，帮助我们评估股票价格的波动性，就是平均真实波幅（Average True Range，简称ATR）指标。
通过学会使用ATR指标，投资者可以更准确地了解股票的波动情况，并做出相应的投资决策。
一、什么是平均真实波幅（ATR）指标平均真实波幅（ATR）指标是由美国技术分析大师威尔斯·怀尔德（Welles Wilder）所提出的一种技术指标。
ATR指标的基本作用是衡量股票价格在一段时间内的真实变动幅度，它同时考虑了价格的最高价、最低价以及开盘价之间的差异。
通过计算得到的数值，能够反映出股票价格的波动性和风险程度。
二、如何计算ATR指标ATR指标的计算是基于股票的历史价格数据的波动幅度。
一般而言，常用的计算ATR指标的周期是14个交易日。
计算公式如下：ATR = [(前一日的ATR * 13) + 当日的True Range] / 14其中，True Range表示当日的真实波幅，是以下三个值中的最大值：最高价和最低价之差、最高价和前一日收盘价之差、最低价和前一日收盘价之差。
通过上述的计算公式，我们可以得到每个交易日的ATR指标数值，并将其用于评估股票价格的波动性。
三、如何使用ATR指标评估股票价格的波动性ATR指标可以帮助投资者判断股票价格的波动情况，并据此制定相应的交易策略。
一般来说，ATR指标数值较大的股票，其价格波动性也较大，风险较高；而ATR指标数值较小的股票，则价格波动性相对较小，风险相对较低。
除了判断股票价格波动性大小外，ATR指标还可以作为其他技术指标的辅助工具。
例如，可以将ATR指标与移动平均线结合使用，以确定股票的买入或卖出时机。
当股票的价格突破ATR指标的上轨时，可能暗示着股票处于上涨趋势，投资者可以考虑购买该股票；反之，当股票的价格跌破ATR指标的下轨时，可能意味着股票处于下跌趋势，投资者可以考虑卖出该股票。
atr的主要原理和应用1. 什么是atr？atr是Average True Range的缩写，中文意为平均真实波幅。
atr是一种用来衡量市场波动性的技术指标，由J. Welles Wilder于1978年提出。
它是一种动态指标，可以反映市场价格变动的波动范围。
2. atr的原理atr的计算基于最高价和最低价之间的波动范围，它并不考虑交易量，仅关注价格的波动性。
atr的计算公式如下：TR = Max(Highest - Lowest, Abs(Highest - Close[1]), Abs(Lowest - Clo se[1]))ATR = SMA(TR, N)其中，TR表示真实范围，Highest表示最高价，Lowest表示最低价，Close[1]表示前一天的收盘价，N表示atr的计算周期，SMA表示简单移动平均。
atr的计算过程中，首先计算每一天的真实范围，然后对这些真实范围进行移动平均计算，从而得到atr值。
atr值越高，意味着市场波动性越大；atr值越低，意味着市场波动性越小。
3. atr的应用atr在技术分析中有多种应用，下面列举一些常见的应用场景：•测量市场波动性：atr可以作为一个衡量市场波动性的指标，可以帮助交易者判断当前市场的风险水平。
当atr值较高时，市场波动性较大，交易风险相对较高；当atr值较低时，市场波动性较小，交易风险较低。
•设置止损位：atr可以帮助交易者设定合理的止损位。
根据atr值的大小，可以设置不同的止损距离，以适应市场的波动性。
当atr值较高时，止损距离可以相对较大；当atr值较低时，止损距离可以相对较小。
•判断市场趋势：atr还可以用于判断市场的趋势走势。
通常情况下，atr值的上升意味着趋势的加速，而atr值的下降意味着趋势的减速或者趋势的结束。
•过滤交易信号：atr可以用来过滤交易信号，提高交易的成功率。
交易者可以根据atr值的大小来确认开仓的时机，例如只在atr值较高时进场，从而避免在市场波动性较小的时候被误导。
ATR的使用方法ATR---真实波动幅度均值三、ATR的使用方法1．价格趋势的反转或开始极端的高ATR或低ATR值可以被看作价格趋势的反转或下一个趋势的开始。
作为与布林通道类似的以价格波动性为基础的技术指标，真实波动幅度均值不能直接预测价格走向及其趋势稳定性，而只是表明交易活动的频繁性。
较低的ATR（即较小的真实波幅）表示比较冷清的市场交易气氛，而高ATR（即较小的真实波幅）则表示比较旺盛的交易气氛。
一段较长时间的低ATR很可能表明市场正在积蓄力量并逐渐开始下一个价格趋势（可能是之前趋势的延续，也可能是趋势的反转）；而一个非常高的ATR通常是由于短时间内价格的大幅上涨或下跌造成的，通常此数值不可能长期维持在高水平。
2．止损和止赢的设置交易者也可以使用ATR来设置自己交易的止损和止赢价位。
由于ATR计算的是在某一个时间段内货币对的波动真实范围，因此可以把该范围作为是计算止损和止赢的标准。
ATR---真实波动幅度均值四、真实波动幅度均值(ATR)的妙用真实波动幅度均值(ATR)指标在在现代技术分析和资金管理方面，具有非凡作用，下面分别论述其三种妙用。
1：合理分配资金在进行短线交易时，不少投资者都会同时持有2个甚至更多的股票。
如何在多个股票之间分配资金呢？均分法是大多数人选择的方法。
若准备同时买股票 A和股票B，手头有10万元资金，那么就两者各买5万元。
如此算法固然简单，但却有一个重大问题——不同的股票股性不同，有的很活跃波动很大，有的却往往波幅较小，若这两类股票用同样的资金购买，那么股性活跃的股票带来的亏损和盈利都会超过股性相对不活跃的。
假设你选上涨股的成功率有60%，看起来是不错的水准了，但若不幸成功的股票涨得少，失败的却是股性活跃会大跌的股票，总账依旧会亏损。
要解决这种问题，就可利用ATR来分配资金，只要我们让所有资金的固定百分比与某个股票1个ATR的波动对应，那么此问题就会得到解决。
以上证50ETF为例，周四ATR为0.152元，相当于收盘价的4.08%；而中信证券，周四ATR为4.741元，相当于收盘价的6.69%，显然后者股性比前者活跃。
Average True Range真实波动幅度均值每日指标：ATR平均真实波幅(ATR) 是J. Welles Wilder Jr 发明的指标，用来测量价格的波动性。
A TR 不指示价格的运动方向，只是价格波动的程度或者以点数表示的波动性。
他观察到随着趋势的发展,市场参与者的情绪反应更加强烈，日波幅逐渐增大。
同样地，方向不明，在一定的范围盘整时，平均真实波幅最终向上突破通常也指示了价格的突破。
真实波动幅度均值（A TR）是优秀的交易系统设计者的一个不可缺少的工具，它称得上是技术指标中的一匹真正的劲马。
每一位系统交易者都应当熟悉ATR及其具有的许多有用功能。
其众多应用包括：参数设置，入市，止损，获利等，甚至是资金管理中的一个非常有价值的辅助工具。
ATR是如何计算的？下面我们会简单解释的；如何利用ART设计交易系统？我们随后也会用几个简单例子说明众多方法中的一些。
平均真实波幅是真实波幅的移动平均。
Wilder定义真实波动范围（TR）为以下的最大者：1、当前的最高减去当前的最低值。
2、当前的最高减去前收盘的绝对值。
3、当前的最低减去前收盘的绝对值。
说明: 真实波动范围最早用在经常跳空的期货市场，这在外汇市场中不常见，但是测量波幅的技术还是适用的。
Wilder然后计算TR的移动平均值（ATR）:TR=( A TR(t-1)* (P-1)+ TR(t))/P其中: P= A TR的周期,t=当前日如何计算真实波动幅度均值（A TR）波动幅度：单根K线图最高点和最低点间的距离。
（译者将原文用的是条形图改为我们熟悉的K线图）真实波动幅度：是以下三个波动幅度的最大值1. 当天最高点和最低点间的距离 H-C2. 前一天收盘价和当天最高价间的距离｜REF(C,1)-H｜，或3. 前一天收盘价和当天最低价间的距离｜REF(C,1)-L｜当日K线图出现缺口时，真实波动幅度和单根K线的波动幅度是不同的。
真实波动幅度均值就是真实波动幅度的平均值然而，我们不妨假定在上面的例子中，玉米在两天内的真实波动幅度均值（ATR）是500美元，日元在两天内的真实波动幅度均值（ATR）是2,000美元。
如果我们把止损水平设置为1.5倍的A TR（即用ATR表示的止损水平），我们就能在这两个市场使用相同的标准（即1.5倍的ATR），玉米的止损水平会是750美元，日元的止损水平会是3000美元。
现在让我们假定市场条件变了，玉米波动性变的很高，两天之内运动了1000美元；而日元变得很平静，两天之内只运动了1000美元。
如果我们还使用以前的用美元数量表示的止损水平，即玉米的止损水平仍然定为750美元，日元的止损水平仍然定为3000美元，那么现在玉米的止损水平定的太近了，而日元的止损水平又定得太远了。
然而，用A TR的某一倍数表示的止损水平能适应市场的变化，1.5倍A TR的止损水平将自动调整玉米和日元的止损水平分别为1500美元。
用A TR表示的止损水平能自动适应市场的变化，同时不会改变原先的止损标准，新情况下的止损标准与以前的止损标准一样，同是1.5倍ATR。
ATR作为市场波动性指标具有的通用性和适应性的使用价值无论怎么肯定都不过分。
ATR对于建立坚实的交易系统是非常有价值的（也就是说交易系统可能在未来同样有效），而且他们能不加修饰的用于多个市场。
使用ATR你可以设计一个既适用于玉米市场，同样也可以在没有任何修改的情况下用于日元市场。
但是，或许更重要的是，你可以建立一个系统，它不仅在玉米的历史数据测试中表现良好，它同样也很有可能在未来即使玉米市场变化很大的情况下仍然表现良好。
ATR作为一种入场工具的应用示例入场背景：（记住，入场背景告诉我们不久将会出现交易机会，而入场触发器告诉我们现在入场交易）波动区间收缩背景：许多技术派已经注意到大幅价格运动往往出现在价格平静的横盘整理之后。
通过比较短期ATR和长期ATR可以非常容易的鉴别出价格平静的横盘整理区间，比如当10期ATR小于等于0.75倍50期ATR时，就表明近期市场不寻常的平静。
这就是一个背景条件，表明关键的入场时机就在眼前。
波动区间扩张背景：许多技术派相信不同寻常的价格移动意味着一个幅度可观的趋势正在形成。
波动区间扩张时期正好与波动区间收缩时期相反，这时我们要求10期ATR大于50期ATR，例如10期ATR大于等于50期ATR的1.25倍。
如果你对这两种截然相反的情况有兴趣，我们可以非常容易的将两者融合在一起。
我们寻找的入场机会在什么时候呢？在波动区间收缩之后紧跟着波动区间扩张的时候。
回调或反弹背景：假定我们只想在市场回调时买入，在市场反弹时卖出。
当价格比5天前的价格至少低3倍ATR时，我们可以让我们的系统准备买入。
当价格比5天前的价格至少高出3倍A TR时，我们可以让我们的交易系统准备卖空。
入场触发器：波动性突变：该理论认为突然出现的某个方向的大幅运动表明与该方向相同的趋势正在形成。
一般来说，我们的入场规则可以表述为：当价格比上一交易日收盘价高2ATR时买入，当价格比上一交易日收盘价低2A TR时卖出。
这里的一般概念是在平常交易日里价格涨跌不会超过上一交易日收盘价1ATR，超过上一交易日收盘价2ATR的价格涨跌是不寻常的事件，这表明有什么不同寻常的事发生了。
由此可以做出的结论是：促使价格这么运动的原因是实质性的，一个新的趋势正在形成。
一些波动性突变系统的评价标准以点数为单位，而不是以A TR为单位。
例如它们认为当日元比上一个收盘价高出250点时才表明上升趋势出现。
以点数为单位而不是以ATR为单位的交易系统需要不断的调整优化，才能与市场变化保持一致。
然而，以ATR为单位的交易系统不需要优化，正如我们以前解释的那样，ATR值会随着市场变化而变化。
方向改变触发器：假定我们想在上升趋势中的回调买入，我们可以将我们之前谈到的回调或反弹背景与入场触发器结合起来，后者能告诉我们什么时候回调或反弹已经结束，也就是告诉我们主要趋势什么时候正在恢复。
这一系列规则可以表述为：如果今天的收盘价比40天移动均价高2ATR或更多，这表明长期趋势是向上的；而且今天的收盘价比七天前的收盘价低2ATR或更多，这表明我们正处在上升趋势的回调中，那么我们就会在明天价格比今天最低价高出0.8A TR时买入。
入场触发器表明市场已经从近期低点中恢复上涨，回调可能已经结束，当我们进入市场后，市场会再次向主趋势方向运动。
正如你在上面看到的，ATR在设计合理入场策略时是非常有价值的工具。
在我们的下篇文章中，我们将会讨论A TR在退出策略中的应用，并给出一些有趣的应用实例。
ATR在离市中的应用在本文中我们将向大家展示A TR如何帮助我们更准确的离市ATR出场策略：或许ATR最有价值的应用是用来确定盈利目标。
如果我们对用美元数量表示的盈利目标进行测试，我们很可能找到这样一个美元数量表示的盈利目标，它在历史数据测试中能产生理想的回报。
比如，假设我们经过优化后已经找到能在某一特定市场获得正期望收益的最佳盈利目标--1250美元。
虽然该方法能在历史测试中获得满意效果，但这不是解决问题的最好方法。
当市场平静的时候，波动性变小，我们的盈利极可能低于1250美元的目标；然而当市场波动性变大，而且形成一个强劲的趋势，我们的潜在盈利很可能远大于1250美元。
1250美元的目标水平无法让人满意，要么有时目标水平太高，要么有时目标水平太低。
相反，如果我们用ATR来限定我们的盈利目标，我们将会找到一个更强健更合理的解决方法。
让我们用ATR 代替美元作为盈利目标单位，重新进行测试，测试结果表明最佳盈利目标是4ATR。
在正常情况下，4A TR的盈利目标就等于1250美元的盈利目标；然而在市场平静时，4ATR可能仅等于800美元。
ATR作为盈利目标单位的优点在于：当市场变平静时，原来1250美元的盈利目标无法实现，而A TR能随着波动性的改变而改变，因而原来的4A TR盈利目标还能实现。
波动性增加能带来更大的影响。
比如某一重要的新闻使市场突然向某一方向飞跑，我们4ATR的目标现在相当于5000美元，所以当市场能给我们5000美元或更多的时候，我们却把盈利目标定为1250美元，这样的交易系统难道不会让我们很没面子吗？除了帮我们设定盈利目标，ATR还能帮助我们设置跟踪止损点。
这里我们举两个例子，或许你会记得我们以前在论坛和通讯里面讨论过。
吊灯止损法：我们常常强调一个好的离市在交易中的重要性，我们喜欢这么强调。
我们把止损点放在离我们入市后的最高点或最高收盘价某一ATR处，随着高点越变越高，我们的止损点也逐渐上移，而不是下。
示例：止损点放在自我们入市交易后的最高价减去3ATR处。
止损点放在自我们入市交易后的最高收盘价减去2.5ATR处。
应用：我们喜欢把吊灯止损法应用于趋势跟踪系统。
（我们这么命名，是因为我们注意到该止损点很象是从市场的天花板上挂下来的。
该止损法非常有利于让我们的盈利往趋势方向累积，同时还能保护我们免受趋势大幅反转的伤害。
事实上，我们的研究表明该止损法是如此神奇有效以至于你可以随机进入期货市场，然后使用该止损法，长期来说其结果是盈利的（如果不信，可以试试看）。
在长期趋势跟踪系统中，对大多数市场来说，最佳ATR值在2.5至4.0间。
YO YO止损法：该法非常类似于吊灯止损法，差别仅在于其ATR止损点总是盯牢上一个收盘价的，而不是盯牢最高价（或最高收盘价）。
由于上一个收盘价不断的变高或变低，止损点也跟着上移或下移（因为我们把它叫做YO YO止损法）。
尽管两种止损法表面上很像，但其逻辑还是相当有区别的。
YO YO止损法是典型的波动性止损法，即用于辨别一个交易日内异常的不利的价格波动。
这种异常波动往往是由于某一新闻事件，或是一种重要的技术性反转（是趋势结束的标志）。
这种逻辑使得YO YO止损法非常有效，我们很少因为这种止损触发的退出交易而后悔。
我们必须提醒你YO YO止损法绝不是我们唯一的亏损保护措施，因为如果价格是缓慢的向不利于我们仓位的方向移动，YO YO止损点也跟着一天天的往下移，永远也不会触发止损点，这在理论上是可能的。
综合两种止损方法：综合使用YO YO止损法和吊灯止损法更有效。
吊灯止损点往往设在距离最高点（或最高收盘价）3ATR或更多的地方，在市场向不利于我们的方向移动时，该止损点是不变的，因此他将保护我们免受趋势逐渐逆转的伤害。
YO YO止损点往往设在离上一个收盘价仅1.5或2ATR处，它可以保护我们免受异常的日内价格的剧烈波动。
当两者同时使用时，每天的止损价会是两者中最先被触发的那个。
资金管理建议：当使用任何一种基于A TR的止损点，我们必须记住波动性可以很快大到使我们承受得风险比我们计划要承受的大。
