交通与汽车工程学院课程设计说明书课程名称: 运输技术经济学课程设计课程代码: 8244660题目: 长城润滑油分厂投资财务评价年级/专业/班: *级物流管理*班学生姓名: *学号: *开始时间:2010 年12 月20 日完成时间:2010 年12 月30 日课程设计成绩：学习态度及平时成绩（30）技术水平与实际能力（20）创新（5）说明书（计算书、图纸、分析报告）撰写质量（45）总分（100）指导教师签名：年月日《运输技术经济学》课程设计任务书学院名称：交通与汽车工程学院课程代码：8244660专业：物流管理年级：2009级一、课程设计题目长城润滑油分厂投资财务评价分析二、主要目的运输技术经济学是决策论证的科学，课程中的基本理论和方法是投资建设项目决策论证的基础，通过本环节，让学生了解建设项目可行性研究各个阶段的工作内容，掌握技术经济分析的理论和方法，培养学生综合运用所学理论和方法解决实际问题的能力；使学生熟练掌握并应用经济性评价指标，熟悉财务评价方法；培养学生运用技术经济分析方法进行方案比选、项目可行性研究的能力。
三、主要内容结合该课程理论知识，对实际或虚拟项目进行经济评价，每类项目的评价可为下列内容：测算或估算评价所需的基础数据；编制辅助财务报表，编制基本财务报表；计算评价指标；进行不确定性分析等，并给出相关结论。
四、具体要求及应提交材料1、每个自然班根据学生人数配备指导教师；2、指导教师向学生下达具体任务和要求，并强调计算过程中的关键点和注意的问题，通过案例展示引导学生对课程设计有一个整体认识和把握；3、学生需提交一份满足学院格式要求的课程设计说明书一份。
五、主要技术路线提示下达具体任务——查阅参考文献——计算相关指标内容，进行评价六、进度安排第一天：下达任务，理论知识点巩固学习；第二天——第四天：案例学习，查阅参考文献，明确所要计算内容，掌握计算方法；第五天——第八天：完成课程设计主要内容。
第九天——：提交课程设计说明书，简单答辩七、推荐参考资料1、《运输技术经济学》隽志才主编，人民交通出版社，2003.08；2、《交通运输项目经济分析》林骏著，人民交通出版社，1993.12；3、《技术经济学》刘家顺、栗国敏主编，机械工业出版社，2004.01。
指导教师签名日期 * 年 * 月 * 日系主任审核日期 * 年 * 月 * 日目录摘要 (5)1 引言 (6)1.1问题的提出 (6)1.2任务分析 (6)2.主要目的 (6)3设计方案 (7)3.1财务评价前的准备 (7)3.3.1选取基础数据与参数 (7)3.1.2编制辅助报表 (8)3.2经济评价的依据 (9)3.3财务分析 (10)结论 (12)致谢 (13)参考文献 (14)摘要交通运输是国民经济的基础产业，是社会扩大再生产和商品经济发展的先决条件。
交通运输业的适度发展对促进国民经济的快速增长和社会进步具有重要作用。
交通运输完成经济活动中人与物的空间转移，反映着人类克服自然阻力的能力。
这种能力的增长离不开技术进步的推动力。
交通运输的发展是以工程技术的应用为基本内容的。
从本质上说，任何工程技术的应用都以经济发展为目的，都必然会涉及资源的有效利用问题。
运输项目技术方案经济性评价的核心内容是经济效果的评价，进行可行性研究，财务评价。
为了确保运输项目决策的正确性和科学性，研究经济效果评价的指标和方法是十分必要的。
达到资源的有效合理利用和配置。
使资金最大化最有效的利用，财务评价在有限的时间里创造出最大的价值，从而得到有效的利用。
关键词：交通运输财务评价可行性研究1、引言当代社会发展迅速，经济的发展速度也极为迅速，各种大小项目的兴建更是展现了这一现象。
项目的兴建必然会设计资金的使用问题，这就促使了各种财务的分析要提高到一个能适应当前经济发展的水平上来。
要更上时代的步伐，计算机的应用是必不可少的。
因此，为适应现代社会对财务分析的精细要求，利用计算机来制作财务报表和财务分析便是一个快速准确的方法。
Excel的强大的数据处理功能使这项繁复的计算变得简单和快捷，使我们社会的发展1.1 问题的提出对长城润滑油分厂投资的财务评价对象，建设期2年，投产期2年达到设计的生产能力，项目寿命期11年，测算该项目直接发生的财务收益和费用，做出准确的财务评价，做到经济合理并能通过这些参数分析如何利用资金才能获得更大的经济效益。
初步预测项目的建设期投入和投产期达产期收益，考察该项目的获利能力、清偿能力状况。
1.2任务与分析熟悉财务评价步骤，依照财务评价原则，选取基础数据与参数，识别财务费用和效益，利用财务评价相关公式，在Excel电子表格中，编制投资计划及资金筹措表，分析每年成本费用情况，估算出项目总成本，计算出各类税金，投资回收期，编制项目全部投资现金流量表，计算内部收益率、净现值以及动态投资回收期，直观地表达出项目自投建之日起的现金流量状况；编制损益及利润分配表计算营运期各年总收入以及利润分配；编制借款偿还表，计算借款偿还期，分析该项目的清偿能力；对该项目进行不确定性分析，根据敏感性分析，了解不同敏感性因素对该项目经济目标的影响。
2、主要目的运输技术经济学是决策论证的科学，课程中的基本理论和方法是投资建设项目决策论证的基础，通过本环节，让学生了解建设项目可行性研究各个阶段的工作内容，掌握技术经济分析的理论和方法，培养学生综合运用所学理论和方法解决实际问题的能力；使学生熟练掌握并应用经济性评价指标，熟悉财务评价方法；培养学生运用技术经济分析方法进行方案比选、项目可行性研究的能力。
3、设计方案3.1财务评价前的准备3.1.1选取基础数据与参数1、项目费用：本项目的总财务费用为2880万元。
其中47.1%的资金为自由资金，长期借款27.8%，贷款利率为1.7%，建设期利息由自由资金支付，第四年开始还本，方式为等额还本法，折现率为30%。
2、固定资产投资额预测值中已经包含基本预备费和涨价预备费3、固定资产投资方向调节税按固定资产投资额的8%计算4、固定资产投资长期借款当年计半年利息5、流动资金借款，年利率为8%，假定连续借用，项目寿命期末还本，每年付息还本付息表为8-166、所得税是利润总额的30%7、税金：销售税及附加按销售收入的0.005计征。
8、折旧：采用平均折旧法，折旧年限按经营收费期计算。
9、公积金与公益金：公积金与公益金按税后利润的10%计提。
3.1.2编制辅助报表1、编制投资计划及资金筹措表8-15总投资2880，长期借款800，流动资金借款700，自由资金1380，计算出固定资产投资方向调节税160，建设期利息120。
2、编制借款换本付息表8-16主要包含年初和年末的借款总额，有长期，有短期，计算出每年应该付的利息，还有本金，还款年限。
3、编制成本费用表明确直观的表示直接材料费用，直接人工费用，制造费用，管理费用，销售费用，折旧与摊销，计算出利息支出，还有总成本费用，经营成本。
详见表8-174、编制损益表算出项目总收入，税金及附加，总成本费用，利润总额，33%的所得税，税后利润，公积金与公益金，以及未分配利润。
表中只包括城市维护税及教育附加费，含盈余公积金和盈余公益金。
详见附表8-185编制资金来源与运用表详细的列出利润总额，这就与摊销，各种借款，自有资金，固定资产投资，建设期利息，所得税，应付利润等，计算出盈余公积金。
其中回收自由资金105万，借款300万。
含投资方向调节税。
详见8-196、编制资产负债表假定项目寿命期末第13年停止经营，用语经营运行的现金退出经营，存货全部出清，应收账款全部收回。
含固定资产投资，投资方向调节税和建设期利息。
寿命期末回收固定资产余值295.3万包含累计盈余资金内。
算出资产=现金+累计盈余公积金+应收账款+存货+在建工程见表8-207、编制现金流量表（全部投资）根据各年的现金情况算出各年的现金流量的具体值，及其税前、税后财务内部收益率和净现值，动态投资回收期。
详见附表8-21.8、编制现金流量表（自有资金）计算出净现金现值等3.2、经济评价的依据及内容3.2.1经济评价的依据1、《运输技术经济学》隽志才主编，人民交通出版社，2003.08；2、《交通运输项目经济分析》林骏著，人民交通出版社，1993.12；3、《技术经济学》刘家顺、栗国敏主编，机械工业出版社，2004.01。
3.2.2评价内容：结合该课程理论知识，对这个新型的长城涂料的项目进行经济评价可为下列内容：测算或估算评价所需的基础数据；编制辅助财务报表，编制基本财务报表；计算评价指标有IRR、NPV、动态投资回收期和借款偿还期。
进行敏感性分析，得出相关结论。
3.2.3评价期项目的评价期包括建设期和投产期，经济评价的运营期按13年计算。
3.3财务分析3.3.1编制财务评价报表1、编制损益表算出项目总收入，税金及附加，总成本费用，利润总额，33%的所得税，税后利润，公积金与公益金，以及未分配利润。
表中只包括城市维护税及教育附加费，含盈余公积金和盈余公益金。
详见附表8-182、编制全部投资的现金流量表根据各年的现金情况算出各年的现金流量的具体值，及其税前、税后财务内部收益率和净现值，动态投资回收期。
详见附表8-21.3、编制借款偿还表依照该项目资金构成，结合已编制成的表，利用Excel电子表格的数据处理功能，得出计算期内每年的欠款、还息、还本以及还款自己来源，计算出借款偿还期。
详见表8-163.3.2财务费用1、直接材料费用，直接人工费用，制造费用，管理费用，销售费用，折旧与摊销，计算出利息支出，还有总成本费用，经营成本。
详见表8-172、本项目的总财务费用为2880万元，长期借款33%，贷款利率为10%，建设期利息由自由资金支付，第四年开始还本，方式为等额还本法，折现率为10%。
3.3.3.财务收入1、销售收入本项目建设资金中的贷款部分需要通过销售收入予以偿还。
2、税金33%的所得税，固定资产投资方向调节税按固定资产投资额的8%计算5、折旧根据该项目形成固定资产原值，采用平均折旧法，折旧年限按经营收费期计算。
6、公积金与公益金公积金与公益金按税后利润的10%计提。
3.3.4财务分析计算1、项目基准折现率长期借款33%，贷款利率为10%，建设期利息由自由资金支付，第四年开始还本，方式为等额还本法，折现率为8%。
2、财务分析结果1资金平衡及偿债能力分析由表8-19 资金来源与运用表可以看出，由项目筹措的资金和项目的净收益足可支付各项支出，不需短期借款即可保证资金收支相抵有余。
各年累计盈余资金均为正，可满足项目运行要求。
从表8-23的资产负债率，流动比率，速动比率三项指标来看，项目的负债比率除个别年份外，均在60%以下，流动比率和速动比率较高；在项目达到设计能力以后，三项指标更为好转。
