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股指期货合约种类有哪些股指期货是一种金融衍生品，通过交易所进行交易。
它的基础资产是特定的股票指数，例如上证50指数、沪深300指数等。
股指期货具有杠杆效应，能够提供投资者更大的交易机会和风险。
了解股指期货合约的种类对于投资者来说至关重要，下面将介绍一些主要的股指期货合约种类。
1. 上证50期货合约上证50期货合约是以上证50指数作为标的物的股指期货合约。
上证50指数是由上证证券市场中成交量和市值居前50只股票组成的指数。
上证50期货合约主要交易所在是上海期货交易所，它是中国最早推出的股指期货合约之一。
上证50合约是最受关注的合约之一，交易活跃度较高。
2. 沪深300期货合约沪深300期货合约是以沪深300指数作为标的物的股指期货合约。
沪深300指数是由沪深两市300只具有代表性的股票组成的指数，是中国市场上最具影响力的股指之一。
该合约主要交易所在中国金融期货交易所（中金所），是中国金融市场上最活跃的合约之一。
3. 中证500期货合约中证500期货合约是以中证500指数作为标的物的股指期货合约。
中证500指数是由中国证券市场中500只规模较小的股票组成的指数，覆盖了中国股市的广泛范围。
该合约主要交易所在上海期货交易所。
4. 小型恒指期货合约小型恒指期货合约是以香港恒生指数作为标的物的股指期货合约。
香港恒生指数是香港股市最具代表性的指数，该合约允许投资者以较低的交易成本参与恒生指数的交易。
该合约主要交易所在香港交易所。
5. 日经225期货合约日经225期货合约是以日本日经225指数（也称为日经指数）作为标的物的股指期货合约。
日经225指数是日本股市中225只优秀公司的平均价格指数，是追踪日本经济的重要指标。
该合约主要交易所在东京商品交易所。
以上是一些主要的股指期货合约种类。
投资者在选择交易合约时，需要根据自身投资目标、风险偏好和市场预期来进行选择。
熟悉不同合约的特点和交易规则，能够更好地把握投资机会和风险，提高投资效益。
浅谈沪深300股指期货对我国股票市场的影响【摘要】沪深300股指期货作为金融衍生品，在我国股票市场发挥着重要作用。
本文从引言部分介绍了沪深300股指期货的定义、起源和研究目的。
在分析了沪深300股指期货与股票市场的联系、交易特点以及影响因素。
同时探讨了沪深300股指期货对我国股票市场的积极影响和消极影响。
在总结了沪深300股指期货对我国股票市场的总体影响，提出了未来展望，并做出结论总结。
通过本文的研究，揭示了沪深300股指期货在我国股票市场中的重要性和影响，为相关投资者和市场监管部门提供了有益参考。
【关键词】关键词：沪深300股指期货、股票市场、影响、交易特点、积极影响、消极影响、总体影响、展望、结论、起源、研究目的。
1. 引言1.1 什么是沪深300股指期货沪深300股指期货是国内股指期货市场中的一种重要品种，是指以沪深300指数作为标的物进行交易的衍生品。
沪深300指数是由沪深证券交易所联合发布的代表股票市场整体走势的指数，是反映我国A 股市场整体状况的重要指标之一。
沪深300股指期货的交易也是以远期交易为基础，投资者通过交易期货合约来交换未来一定时间内的股指价格变动风险，从而进行投资和对冲操作。
沪深300股指期货的交易机制与股票市场有所不同，但两者之间存在着密切的联系和影响。
投资者可以通过参与沪深300股指期货交易来对股票市场进行定价和套期保值，从而影响股票市场的整体运行情况。
了解和掌握沪深300股指期货的特点和交易规则，对于投资者和市场监管机构都具有重要的意义。
1.2 沪深300股指期货的起源沪深300股指期货的起源可以追溯到2005年4月8日，在上海期货交易所和深圳证券交易所同时上市交易。
沪深300指数是由沪深股市著名的300只大盘股组成，是衡量A股市场整体表现的重要指标。
沪深300股指期货作为股票市场的衍生品，其起源主要是为了满足投资者对于对冲风险、套利交易等需求。
在起源时期，沪深300股指期货的交易量并不高，市场参与者相对较少。
沪深300股票有哪些特点
1.沪深300股票样本股规模大、流动性高、权重分散及抗操纵性强。
沪深300股票选择在最近一年内(新股为上市以来)日均成交金额位于前50%的上市公司为样本空间股票,其中再选择日均总市值排名前300名的股票作为样本股。
自2005年4月8日发布以来,沪深300股票日均成交金额占同期A股市场日均成交金额的52%左右;2009年,沪深300股票平均每只股票日均成交金额为3.11亿元,远高于同期A股日均成交金额的1.15亿元。
二十只资源股价值解析10股成逆市吸金王(名单)4板块12股绘就双节淘金图十大券商：大反弹将启淘金26只涉矿概念股[微博]新股虚高定价的后果很严重下周大盘迎来百点长阳沪深300股票样本股权重分布较为均衡,抗操纵能力较强。
自发布以来,样本股权重分布一直较为稳定。
以2010年1月28日为例,第一大权重股招商银行(600036,股吧)权重仅为3.22%,前10大权重股的累计权重为19.25%,前20大权重股的累计权重为31.1%。
在上证综指中权重较大的中国石油(601857,股吧),在沪深300股票中的权重仅为0.96%,列第21位。
2.沪深300股票样本股具有较强的市值代表性和行业代表性,有利于投资者利用沪深300股指期货进行套期保值。
沪深300股票覆盖了沪深A股市场的主体部分。
截至2009年12月,沪深300股票样本股总市值为14.59万亿元,调整市值为4.50万亿元,总市值和调整市值占比分别为73.36%和65.32%。
同时,按照中证股票有限公司的行业分类,沪深300股票样本股覆盖了全部10个一级行业,除个别行业外,总市值占比均超过50%。
样本股行业分布与全市场行业分布较为接近。
沪深300股指期货基础知识培训1.Q：沪深300指数是如何组成的？A：沪深300指数由沪深A股中规模大、流动性好、最具代表性的300只股票组成，于2005年4月8日正式发布，综合反映沪深A股市场整体表现。
2.Q：沪深300股指期货合约的集合竞价时间是什么？A：上午09：10--09：15，其中9：10-9：14是集合竞价指令申报时间，不接受市价指令申报，9：14-9：15是集合竞价指令撮合时间，不接受任何指令申报。
3.Q：沪深300股指期货合约正常交易日（非最后交易日）的交易时间是什么？A：9：15-11：30（第一节），13：00-15：15（第二节）。
4.Q：沪深300股指期货合约最后交易日的交易时间是什么？A：9：15-11：30（第一节），13：00-15：00（第二节）。
5.Q：沪深300股指期货的合约乘数是多少？A：每点300元。
6.Q：沪深300股指期货合约的最小变动价位是多少？A：0.2点。
7.Q：沪深300股指期货采用的是T+0还是T+1的交易方式？A：T+0。
当日可多次进行开平仓交易。
8.Q：沪深300股指期货限价指令每次最大下单数量是多少？A：限价指令每次最大下单数量是100手。
9.Q：沪深300股指期货市价指令每次最大下单数量是多少？A：市价指令每次最大下单数量是50手。
10.Q：沪深300股指期货投机持仓限额最大是多少？A：100手。
进行投机交易的客户号某一合约单边持仓限额为100手；进行套期保值交易和套利交易的客户号的持仓按照交易所有关规定执行，不受上述限制。
11.Q：沪深300股指期货合约到期日（即最后交易日）是哪一日？A：合约到期月份的第三个星期五，遇法定节假日或特殊日则顺延至下一交易日。
因此，期货合约是不能无限期持有的。
12.Q：沪深300股指期货合约的交割日是哪一日？A：交割日即最后交易日，即合约到期月份的第三个星期五，遇法定节假日或特殊日则顺延至下一交易日。
沪深300指数及成分股结构特点分析沪深300指数及成分股结构特点分析作者：张慎峰游航股市是经济的晴雨表,指数是股市的风向标。
沪深300指数作为反映沪深两个股票市场运行情况的跨市场指数,自推出以来运行稳定,为指数化投资和指数衍生产品创新提供了基础条件。
近年来,随着我国宏观经济增速放缓,股票市场进入低潮期,沪深300指数也一直在低位震荡。
特别是沪深300股指期货上市后,人们对它的关注和疑虑更加放大。
本文将从指数行业及权重结构、指数基本面及估值分析、指数分红和资本回报率、指数编制方法、指数投资者结构等角度客观地分析沪深300指数的优势及局限性,为投资者理性选择符合自身投资风格的指数提供参考。
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沪深300股指期货的合约内容和特点合约月份股指期货合约都有到期日，到期日也即最后交易日，在到期日收市时尚未被平仓的持仓头寸就要进行现金交割，合约月份就是指股指期货合约到期交割时所在的月份。
沪深300(2610.898,15.46,0.60%)股指期货合约的最后交易日为合约到期月份的第三个周五(遇法定假日顺延)，交割日期与最后交易日相同。
这里提醒投资者注意两点：第一，最后交易日是合约到期月份的第三个周五，不是月末。
第二，投资者在最后交易日前要根据持仓目的，选择是提前平仓还是持有到期交割，切不可像有些投资者买股票长期投资那样买后不管。
沪深300股指期货的合约月份有四个，即当月、下月及随后的两个季月，季月指3月、6月、9月、12月。
也就是说，同时有四个合约在交易。
比如，在2010年3月2日的沪深300股指期货仿真交易中，就同时有IF1003、IF1004、IF1006、IF1009四个合约在交易，其中：IF1003为当月合约，IF1004为下月合约，IF1006和IF1009为随后的两个季月合约。
以IF1006为例，IF为沪深300股指期货合约的交易代码，10指2010年，06指到期交割月份为6月份。
其余依此类推。
沪深300股指期货合约的每日价格最大波动限制为上一交易日结算价的±10%。
最后交易日及季月合约上市首日的限制幅度为±20%。
这里有两点要提醒投资者注意：第一，每日价格的最大波动限制幅度不是固定不变的，交易所有权根据市场风险状况进行调整；第二，计算价格最大波动限制的基准是上一交易日的结算价，不是收盘价。
这是因为，沪深300股指期货采用当日无负债结算制度，在该制度下，计算投资者当日盈亏以及交易保证金的依据是结算价，而非收盘价。
保证金沪深300股指期货合约的最低交易保证金为合约价值的8%。
从这里不难看出，交易保证金依保证金比率和合约价值而定，因此，交易保证金是被合约占用的资金，不能用于其他用途。
股指期货市场的分析和预测——以沪深300指数为例第一章引言股指期货市场作为金融市场的重要组成部分，对于投资者而言具有重要的参考和决策意义。
本文将以中国股指期货市场中的沪深300指数为例，对股指期货市场的分析与预测进行探讨。
第二章股指期货市场的概述2.1 股指期货的定义和特点2.2 中国股指期货市场的发展现状2.3 沪深300指数的概述第三章股指期货市场的分析方法3.1 基本面分析3.1.1 宏观经济数据的分析3.1.2 公司财务数据的分析3.2 技术分析3.2.1 K线图的应用3.2.2 均线系统的应用3.3 市场情绪分析3.3.1 主力资金流向的分析3.3.2 投资者情绪指标的分析第四章沪深300指数的历史数据分析4.1 沪深300指数的波动特点4.2 历史价格走势的图表分析4.3 沪深300指数与相关因素的回归分析第五章沪深300指数的预测模型5.1 基于时间序列的模型5.1.1 ARIMA模型的应用5.1.2 GARCH模型的应用5.2 基于机器学习的模型5.2.1 支持向量机的应用5.2.2 随机森林的应用5.3 多因素模型的综合应用第六章结论与展望本文通过对沪深300指数进行分析和预测，探讨了股指期货市场的相关方法和模型。
在实际投资中，投资者可以综合运用基本面分析、技术分析和市场情绪分析等方法，结合历史数据分析和预测模型，提升投资的准确性和效果。
未来，随着金融市场的不断发展，股指期货市场也将不断完善和深化，为投资者提供更多选择和更好的参考依据。
注：本文所述方法和模型仅供参考，请投资者在操作过程中谨慎决策，并充分了解风险。
投资有风险，入市需谨慎。
沪深300股指期货的特点
一、筹备周期最长
全球现有37个国家和地区推出了股指期货，覆盖GDP排名前20位的所有国家或地区。
除美国堪萨斯农产品交易所推出全球首只股指期货时，因监管权之争造成政府部门对立而拖延5年之久外，其他国家或地区股指期货筹备周期一般都在1至3年间。
早在1993年3月10日，海南证券交易报价中心就推出包括深圳综合指数和深圳综合A股指数股指期货合约，运行半年即被叫停。
其后以2000年重开股指期货研究成为转折点，2003年沪深证交所联合完成沪深300指数设计。
2006年2月股指期货筹备组成立，9月8日中金所挂牌，历经10年的研究酝酿和4年的精心筹备，沪深300股指期货准备工作堪称“最耐心、最精心、最细心”。
二、投资者教育最到位
美国1982年首次推出股指期货时，投资者根本不知其所为何物。
美林、高盛、所罗门兄弟等券商花费了2-5年时间，“先使用，后学习”，才逐渐融入市场。
而沪深300股指期货“先学习，后使用”，把投资者教育作为筹备期间最重要的头等大事。
中期协及广大期货公司展开了地毯式“期货扫盲”和“股指期货启蒙”教育，中金所也推出了仿真交易，旨在深化股指期货合约、规则与系统测试，同时提供实战演练平台。
2010年1月8日国务院原则同意推出股指期货交易后，根据中国证监会统一部署，中金所精心组织了大面积高强度的“临战培训”，来自期货、证券公司的数千名高管、营业部负责人、营销人员、开户人员、IB业务人员等密集参训，组织各种培训班、报告会累计400余场，先后培训投资者7万余人。
同时通过网络、报纸、电视、广播、杂志等各种媒体，全方位多层次高密度推进投资者教育，并根据最新制度和规则的修订、制作了书籍、海报、电视片等7大类57项产品，累计数百万字，市场投放共80多万份。
三、准入门栏最高
沪深300股指期货旗帜鲜明地“颠覆”了现代市场营销理论。
上市前夕出台的《关于建立股指期货投资者适当性制度的规定(试行)》及配套文件，为客户准入设置了种种限制。
沪深300股指期货注重挑选客户，培养客户，坚持把客户质量放在第一位，让客户群体的成长与市场的发展同步。
广大期货公司贯彻中金所《实施办法》、《操作指引》和18个配套性文件。
坚决纠正片面追求开户数量的传统思维，严防“主动性开发”、“破坏性开发”和“过度性开发”。
4月15日股指期货上市前夕，累计开户仅9137个，其中自然人8944个，一般法人193个。
截至目前累计达5万，与1.3亿股民相比仍不在同一数量级。
“只卖给合格投资者”成为中国金融衍生品截然区别于其它市场的独特风景线，从源头上保证了市场的高标准高质量。
四、交易规则最严
在合规的基础上严防交易“过度”，成为沪深300股指期货区别于全球同类产品的重要标志。
从2007年6月27日《中国金融期货交易所交易规则》及其配套实施细则公布，到2010年1月19日的修订稿以及《沪深300股指期货合约》公开征求意见，再到2月20日修订完成的合约、交易规则及实施细则全部亮相，显著体现出交易规则层层加码。
中金所通过全面实施保证金、限价、限仓、大户报告、当日无负债、涨跌停板、强行平仓、强制减仓、风险警示等各项制度，根据市场情况有权采取暂停交易、调整涨跌停板、提高保证金、暂停开新仓、限制出金、限期平仓、强平强减等措施，八项手段对市场操纵等违法行为实行“零容忍”。
除个别单项指标（如日本大阪交易所日经225指数期货涨跌停板为5%、美国芝加哥商业交易所每天有一次盘中结算、伦敦结算公司LCH当价格波动超常时有权盘中追缴保证金等）之外，沪深300股指期货无疑在全球期货品种中交易规则最严，从而有效降低了投机性，提高了安全度。
五、初期表现最“早熟”
沪深300股指期货上市不到半年，就具备了成熟市场的多项基本特征：当月合约成交占市场总量近九成；合约期价始终围绕股票现价波动，期现价格拟合度较好；基差一般保持在2％以内，多数时间不足1%；主力合约期现价差最大值出现在上市初期，也仅为100点左右，绝大多数交易日价差在-10～+30点区间波动；单日振幅4月19日曾有过一次226点，其后至今共10余次100余点，少于同期沪深300指数波动，市场整体呈“逐步收窄趋稳”态势。
面对较大的现货市场行情，分级结算制度执行稳定，没有发生会员结算风险和客户穿仓爆仓等现象，几乎没有追加保证金；各合约之间价差合理，远月合约成交稀少，投资者从近期合约到远期合约的移仓井然有序；交割日市场波动正常，到期合约终盘价与交割结算价收敛度好，期现基差几乎无套利空间，未出现“到期日效应”。
许多专家均认为沪深300股指期货初期表现都是国外市场经多年后才能达到的水平。
沪深300股指期货推出初期，资金入市踊跃。
从4月16日上市首日成交58457手，冲高至7月15日最高478480手，短短3个月猛增8.2倍。
而同期的成交/持仓比平均高达14.4倍，其中主力合约成交/持仓比一度高达30余倍，显示盘中日内交易频繁，投机氛围较重。
中金所立即采取多项措施。
此后成交/持仓比稳定下降，至9月末维持在6倍以下，9月28日达最低4.8倍。
国庆节前后9月29日至10月14日七连阳，两个跳空缺口，成交/持仓比也保持在7.3倍，显示出良好的投资理性。
日内交易过度源于投资者结构现状，对比美国等成熟市场，其80%至90%的投资者参与股指期货以套保为目的，但历史证明这需要少则五、六年，多则数十年的形成周期。
目前沪深300股指期货机构客户将近800，其中券商等特殊法人机构20余户。
首批入市机构投资者已初见成效，如中信证券上半年股指期货套保斩获1.2亿元收益，有效规避了股市下跌风险。
公募基金参与股指期货尚受制于资金托管“瓶颈”，需要国有及股份制商业银行多方协商寻求解决方案，也有待监管机构多出鼓励政策。
7月7日证监会允许基金专户理财根据市场需求设计针对股指期货的产品，进行套期保值、投机或套利；8月末易方达推出国内首只包含对冲机制的“一对一”专户产品；9月中旬汇添富基金和国投瑞银基金旗下专户产品签约开户并向中金所申请交易编码。
上述情况预示着券商、基金、QFII等机构投资者开始逐步替代散户形成新的主力阵营，从而推动市场结构发生根本性变革。
5月底以来中金所连续举办17期套期保值研修班，对象涉及基金、证券和期货公司高管，对提高投资理念、丰富套保技能、调整交易策略起到了良好的促进作用。
反映到市场心理层面，上市初期因对股指期货不理解而出现的种种猜疑和指责渐渐偃旗息鼓，而探索分析“股期联动”、“观期炒股”等新探索新尝试越来越多地进入广大股民的投资实践。
