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论地方政府融资平台公司资金管理问题及对策【摘要】地方政府融资平台公司在资金管理方面存在着诸多问题和风险，主要表现在资金流向不透明、风险控制不到位等方面。
造成这些问题的主要原因包括管理混乱、监管不力、信息不对称等。
为了解决这些问题，需要加强资金管理的对策，包括加强内部控制和建立完善的风险管理体系。
加强资金管理是至关重要的，不仅可以保障资金的安全，还能提升地方政府融资平台公司的形象和信誉。
加强地方政府融资平台公司资金管理的重要性不容忽视，只有通过有效的措施和政策来确保资金管理的规范和透明，才能更好地推动地方经济的发展和社会的进步。
【关键词】地方政府融资平台公司、资金管理、风险、原因、对策、内部控制、风险管理体系、重要性。
1. 引言1.1 地方政府融资平台公司资金管理问题的重要性地方政府融资平台公司作为承载地方政府债务和融资功能的重要载体，资金管理问题的重要性不言而喻。
一方面，地方政府融资平台公司的资金规模巨大，涉及债务融资、项目投资、资金运作等多方面，一旦出现资金管理问题，可能导致资金链断裂，影响地方政府债务偿还和基础设施建设，甚至引发金融风险。
地方政府融资平台公司的资金来源主要依赖于债券发行和银行贷款，如果资金管理不规范，可能导致债务风险、信用风险和流动性风险的加剧，进而影响地方政府的信用和声誉。
加强地方政府融资平台公司的资金管理至关重要。
只有做好资金管理，规范运作，建立健全的风险管理体系和内部控制机制，才能确保资金的安全性、流动性和盈利性，有效化解潜在的财务风险，提升地方政府融资平台公司的可持续发展能力。
要认识到资金管理问题的重要性，深化风险管理意识，强化公司治理，完善内部控制，不断提高资金管理水平，确保资金运作的透明、规范和安全。
2. 正文2.1 地方政府融资平台公司存在的资金管理风险1. 政府干预风险：地方政府融资平台公司往往受到地方政府的干预和控制，可能会导致资金流向受到政府政策的影响，进而影响公司的资金运作和管理。
国务院发文加强地方政府融资平台公司管理今后地方政府确需设立融资平台公司的，必须严格依照有关法律法规办理，足额注入资本金，学校、医院、公园等公益性资产不得作为资本注入融资平台公司中国政府网2010年06月13日发布《国务院关于加强地方政府融资平台公司管理有关问题的通知》（下称通知）。
要求地方各级政府要对融资平台公司债务进行一次全面清理，并按照分类管理、区别对待的原则，妥善处理债务偿还和在建项目后续融资问题。
(本文来源于《财经网》)通知指出地方政府融资平台公司一些亟须高度关注的问题，主要是融资平台公司举债融资规模迅速膨胀，运作不够规范；地方政府违规或变相提供担保，偿债风险日益加大；部分银行业金融机构风险意识薄弱，对融资平台公司信贷管理缺失等。
银监会统计数据显示，至2009年末，地方政府融资平台贷款余额为7.38万亿元，同比增长70.4%，占一般贷款余额的20.4%。
在2010年一季度的银行新增贷款中，仍有40%流向地方政府融资平台，规模在1.35万亿元左右。
通知要求对融资平台公司贷款，银行业金融机构要坚持按照“逐包打开、逐笔核对、重新评估、整改保全”的原则进行全面清理，及时采取补救措施，确保信贷资产安全。
通知要求今后地方政府确需设立融资平台公司的，必须严格依照有关法律法规办理，足额注入资本金，学校、医院、公园等公益性资产不得作为资本注入融资平台公司。
经清理整合后保留的融资平台公司，其融资行为必须规范，向银行业金融机构申请贷款须落实到项目，以项目法人公司作为承贷主体，并符合有关贷款条件的规定。
要严格按照规定用途使用资金，讲求效益，稳健经营。
国金证券报告显示，地方融资平台贷款严重依赖土地收入，而不是自身项目的现金流。
在统计的地方融资平台的余额中，大概有75%与土地挂钩，剩下的25%仅仅靠地方财政支撑。
通知强调，地方政府在出资范围内对融资平台公司承担有限责任，实现融资平台公司债务风险内部化。
要严格执行《中华人民共和国担保法》等有关法律法规规定，除法律和国务院另有规定外，地方各级政府及其所属部门、机构和主要依靠财政拨款的经费补助事业单位，均不得以财政性收入、行政事业等单位的国有资产，或其他任何直接、间接形式为融资平台公司融资行为提供担保。
企业与金融浅谈地方政府融资平台公司的财务管理□四川西昌税利平1994年，我国开始实施分税制改革，地方政府上交财权、下承事权。
分税制造成了政府间财权与事权的失衡，随着城镇化建设的加速推进，地方政府加快了基础设施建设，但在此过程中，其显现出财力不足的问题。
在此背景下，地方政府投融资平台应运而生。
地方政府投融资平台指各地区政府成立的以融资、投资为主要目的的经营公司。
其是由各地政府给予公司股权、土地以及规费等资产建立的可以达到国家规定融资投资标准的公司，可以实现政府融资投资目的，并将这些资金合理的运用到政府需要建设的项目中。
地方政府通过平台对接金融机构，可以解决财力不足等一系列现实问题。
投融资平台公司担负着为地方政府“代融资、代建设、代还款”的责任，但同时也存在着较大的财务风险。
近年 来，地方债务高企被认为是酝酿系统性风险的一个十分重要的风险点。
因此，应加强地方政府融资平台公司财务管理，严格控制平台公司财务风险。
一、地方政府融资平台公司加强财务管理的重要性地方政府投融资平台属于国有企业，国企改革是全面深化改革的重点和难点。
由于承担特殊的功能使命，多年来，诸多平台公司都没有进入完全竞争的市场领域。
当前，应当在防范和化解重大金融风险的前提下，加强政府投融资平台财务管理，使其经受各方监管部门的监督，严禁国有资产流失，以在整体上推动国有企业改革。
二、地方政府融资平台公司财务管理现状地方政府投融资平台由地方政府设立，其经营管理受制于地方政府，融资平台的财务决策由政府主导，地方政府融资平台缺乏自主管理权，财务管理水平低下，主要表现在以下方面：1.存量债权债务过多，公司盈利能力降低。
随着城镇化建设的全面铺开，平台公司承接了大量公益性基础设施的建设和维护工作，需要大量的建设资金，地方政府投融资平台在运行过程中依靠政府信用，通过银行、发债、信托等方式进行融资，由于当地政府对平台公司疏于监管，不关注融资成本及期限是否合理，长此以往，导致平台公司在债台高筑的同时，总体盈利能力降低、现金流量减少，一定程度上限制了平台公司新增融资的能力。
国有投融资平台公司存在的问题及改进对策分析引言国有投融资平台公司，主要是负责投资与融资业务，通过对国有资产的合理分配、使用，提升国有资产的应用价值，推动我国社会经济稳定发展。
当前，部分国有投融资平台公司因为管理不到位，出现一些问题，影响国有投融资平台公司的管理水平。
为解决这一问题，促使国有投融资平台进一步发展，本文就进行分析。
一、国有投融资平台公司国有投融资平台公司，就是由地方政府牵头设立的投融资平台公司。
其中，地方政府及其部门和机构、所属事业单位等有关机构的信用是该平台公司的运行的关键，通过财政拨款、注入土地或者股权等资产的形式，使企业成为具备独立法人资格、政府公益性项目投融资功能的经济实体。
国有投融资平台公司建设的目的，是提升国有资产的利用价值，带动地方经济、政治、文化。
该类型企业运行中，以政府信用为前提，通过对银行资金、财政部门资金的开发、利用，创造更多的经济效益，使当地经济水平得以提升。
国有投融资平台经营中，应明确自身职能作用，采取科学有效的措施提升内部管理水平，为国家经济发展、人民生活水平保驾护航。
二、国有投融资平台公司运行中存在的问题(-)发展规划意识不强国有投融资平台公司在发展规划方面存在一些不足，并没有结合地方经济发展情况与自身特点进行规划，使公司的运行出现一些问题。
致使国有投融资平台公司发展规划问题出现的原因主要有两点：第一，部分公司领导人员没有意识到发展规划的重要性，缺乏对这一工作的关注，影响了发展规划工作的实施。
部分管理者认为发展规划会消耗公司一些资源，且不能保证发展战略规划的实施效果，会对其他工作的实。
第二，部分国有投融资平台人员规划能力较差，不能为公司发展提供适合的规划方案，不利于投融资平台公司发展提供支持。
国有投融资平台公司，是地方经济发展的重要媒介。
通过合理规划，可以提升国有投融资平台公司的经营能力,对地方经济发展具有促进作用。
实际工作中，部分管理人员忽略与实际的衔接，使公司发展方向与实际脱轨，影响公司未来的发展与建设。
地方政府投融资平台运行管理
【摘要】近几年来随着我国经济的发展，地方政府的投融资平台数量也在急剧增加，其融资规模也在逐步扩大。
但是，由于政府投融资平台的相关法规不完善，操作程序不规范等，使地方政府投融资平台的运行出现一定程度的紊乱，政府财政呈现不同程度的财政压力。
本文结合当前地方政府投融资平台的运行现状，探讨了其运行管理的有效措施。
【关键词】投融资平台；运行管理；地方政府投融资平台
改革开放以来，我国的经济发展呈现出了前所未有的局面，近年来中国经济更是以投融资为主，在一定程度上加快了我国国民经济的发展步伐。
在我国的经济投融资中，政府投融资占总投融资的比例较大，投融资项目较多。
地方政府为了促进地方经济的发展，一般都会参与投融资活动，或是发行国债、地方财政债券等，来获得资金用于地方经济事业的发展。
地方政府组建投融资平台的来进行基础设施建设的由来已久，但是在2008年的金融危机时地方政府投融资平台才真正发挥出主导投融资作用。
近时期以来由于我国经济的不断发展，地方政府投融资平台的运作受到了各类经济冲击的影响，不少投融资平台出现负债现象，甚至面临倒闭的严峻境况，最为调控投融资运行的地方政府更是面临资金运行管理的严峻考验，该如何适应我国经济市场的发展变化，且不影响地方政府的基础设施建设和重点产业建设是目前地方政府投融资平台运行管理的当务之急。
1.地方政府投融资平台的涵义
地方政府投融资平台一般是指地方政府通过组建不同类型的公司，如城市建设的投融资公司、开发公司、资产经营公司等，或是通过土地房产的划拨等，来设立一个资产和现金可以在短时内满足发展需求的公司，重点投融资对象就是市政建设或公用事业等。
地方投融资平台的定位就是为基础设施和城市建设而投融资的平台，是用某种组织或项目作为投融资载体，获得盈利，运用低风险来运作投融资计划，累积大量资金来进行特定项目的运作资本。
2.地方政府投融资平台的特点
地方政府投融资平台一般具有以下几个特点：①平台分类多、分布广，投融资方式多样。
一般来说地方政府的投融资平台主要是城建投融资、土地投融资、综合开发投融资、公共交通投融资、公用事业投融资等，这些平台遍布政府所管辖的省、市、县，其中主要以县级平台为主。
②以土地为核心进行融资，投融资经营的模式多样，其主要依靠投融资项目的收益和土地收益等来还款。
③负债率高。
地方政府投融资平台在运行中往往因为自身或是外界因素而导致投融资盈利低，不能及时还清融资贷款等。
④地方政府投融资平台的可使用资金规模较大，使用周期长，但是盈利率低。
⑤缺乏投融资平台缺乏规范性，且资金监管不合理。
3.地方政府投融资平台的设计目标
从宏观来看，地方政府投融资平台的设计目标主要包括两个方面，①在区域经济的发展方向上发挥引领作用，指引区域内的经济
结构和产业结构建设。
2010年我国把调整经济和产业结构作为国家经济发展的主要目标来实施，在此前提下，地方政府投融资平台的主要任务就是讲项目资金用作基础设施和重大社会事业项目中，调整投融资项目的结构，运行最佳经济模式。
②要起到催化区域经济发展和金融增长的交互作用。
发挥地方政府投融资平台的催化作用，一方面要以投融资平台作为催化剂，通过金融事业的发展促进地方经济的增长，通过建立多元化的金融组织结构来引进股份制的商业银行和外资银行，有效发挥金融中介的资源作用。
另一方面，要鼓励地方民营银行，财务公司等非银行金融机构的投融资建设，来提升地方的金融机构发展质量，组建多结构金融体系。
从微观来看，地方政府投融资平台的设计目标主要包括：①建力适应市场经济发展，符合经济增长条件的投融资平台公司，合理利用资金来进行投融资项目的建设，其中投融资资金包括财政收入、经营项目的运营收入等。
②投融资公司要结构明确，产权关系明晰，企业管理符合现代企业的管理制度要求，投融资收入与负债资金要匹配，收入与成本要匹配。
③政府统一对投融资平台实施职能管理，建议项目的制定负责单位和资本运营单位，投融资各有侧重，突出主要投融资产业的发展，实施科学经营。
4.地方政府投融资平台存在的主要问题
当前，随着我国经济的发展，地方政府投融资平台也在快速发展起来。
虽然随着投融资和融资渠道的扩展，平台发展比较顺利，各项管理制度也逐步走向完善、规范化，但是在其发展中依然存在许
多有待解决的问题。
4.1 职能定位不清职能，缺乏发展规划。
在我国地方政府投融资平台的定位还不明确，对其投融资公司的性质和角色也没有很好把握。
其实，地方政府的投融资平台就是介入行政、事业、企业之间的一个混合型组织，它既没有统一的经营模式，没有一个成形的管理支架，甚至是缺少管理和规范的一个游离机构。
虽然是定位为企业，却是以项目的直接投融资为盈利目的。
大多数投融资平台的对自身的只能不明确，也没有长远的发展规划，不能将自身的发展和区域经济的发展联系在一起，只是被动的享受政府支持，导致经营能力严重不足。
4.2 风险意识不强，负债不容乐观
多数地方政府投融资平台的风险意识不够强烈，负债情况比较严重。
具体来说表现在两个方面。
①其信用风险的隐蔽性较强，地方政府的债务结构比较分散，缺乏透明度，商业银行等金融机构并不能有效的评估其债务偿还能力，这样容易导致平台企业的风险意识下降，进而重复融资，过度融资。
②平台在融资过程中一般都是采用土地价格的预期涨价来最为融资抵押的基础，甚至过度抵押，这样一来信贷政策的变化很可能导致企业资金链紧张，影响平台的投融资计划和健康发展。
4.3 运行机制不力，发展难以持续
地方政府投融资平台的融资渠道比较单一，多数有银行提供贷款，导致风险系数扩大化。
另外由于平台的偿还机制单一，只能出
让土地等资源，特别是部分平台并没有采取公司形式的治理措施，投融资不遵守市场原则，缺乏专业投融资人士，风险调控人士等等，导致平台的运行缺乏持续性。
5.地方政府投融资平台运行管理措施
5.1 根据自身财力情况，安排基础设施投入，适当控制基础设施的投融资规模
由于地方政府投融资平台的主要投融资项目就是基础设施建设，所以，一定要根据自身的财力状况，来科学实施投融资，合理控制基础设施的规模，避免过度投融资。
此外，要积极优化平台企业的负债结构，通过不同的融资渠道来筹备资金，在风险的基础上，制定投融资计划，掌握投融资规模。
5.2 地方政府应建立长效的偿债机制
地方政府要根据自身的发展情况来制定定期的还款计划，拿出财政收入的一部分，作为还款金额。
在保证土地和投融资项目的收益基础上，来制定还款比例，加大自身的还款力度，维护地方政府的信用。
5.3 优化整合地方各类资产和资源
地方政府要准确掌握其国有资产的真实状况，进行科学的分类，在确保风险最低时进行国有资产的整合，并且将有盈利能力的国有资产投入到其投融资平台中，充实平台资本，提高自身的投融资能力。
此外，地方政府可以整合自身可用于投融资的货币资金。
闲置资产、无形资产等，将这些资产实行规范化的管理，用于正确的市
场引导和调控作用，对外开展招商引资，对内引入民间资本，多好多元化的投融资规划，多渠道筹备资金，科学合理的运用资产资源。
5.4 地方政府应指导平台公司拓宽融资渠道，构建多元化筹资融资格局
地方政府不仅要争取财政资金来充实投融资平台公司的资本和
先进流通量，还要划分盈利性和非盈利性产业，对那些盈利性强，市场前景好的项目做好投融资计划，发行理财产品，筹募本金，吸纳民间资金等，做好项目投融资。
此外还要对组织机构指定健全的管理制度，对所投融资经营性项目公司，通过发行企业债券、票据、融资券等方式来扩大筹资。
通过加强与商业银行等金融机构的合作来扩展融资渠道，开展信贷融资，减轻平台对财政资金的依赖性。
5.5 地方政府应加强平台公司债务融资风险管理，防止平台公司经营风险向财政风险转移
地方政府在投融资管理时要根据区域内经济发展的实际情况和
自身的财力、管理能力等来对所投融资平台进行合理、有效的债务管理，根据债务率、偿还率，制定监控指标，使企业的债务规模与经济的发展步伐持平，增加可供支配的财务资金，此外，要科学指导平台企业的资金管理和债务管理，防止平台的财政风险扩大，逐步实现平稳收益，降低财政风险。
5.6 加强对地方政府投融资的监督和控制
要加强投融资平台的投融资管理，就要建立健全的监督和控制措施，形成决策、执行、监督并行，责、权、利分明的管理机制，对
投融资平台进行督促检查，建立审计制度，过失责任制，一次来增加投融资平台的债务风险，增强其自身的经营能力和控制能力。
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