基于PCA与CA的商业银行一级资本评估
- 格式：pdf
- 大小：1.59 MB
- 文档页数：5
一
前提与基 础， 尤其 自２ ０ ０ ８ 年美国金融危机 （ 次贷危 机） 爆发 以后 ， 全球 银 行 业 更是 充 分 认 识 到资 本 管
理 的重 要性 。随 着 我 国房 地 产 市 场 与 资本 市 场 扩 展 促进 国民经济 的发 展 ， 其另一方面， 商业 银 行 的
般风险准备等。 目前较为统一的对 于一级资本
３ 研 究理 论
（ １ ） 主成分分析法 主成 分 分析 法 旨在力 保 原 始 数据 信 息 丢失 最 小 的情 况下 ， 对 高维 变 量 空 间 进 行 降维 处 理 ， 即在 保证原始数据信息损失最小 的前提下 ， 经过线性变 换和舍弃部分信息 ， 以少数的综合变量取代原有的 多维 变量 。 设原 始变 量为 ， ， Ｋ， ， 进 行 主成 分分 析 后 得到的主成分（ 综合变量） 为ｚ ， ｚ ： ， Ｋ ， ｚ （ ｍ＜ ｐ ） 它们 是 ， ， Ｋ， 的线 性 组 合 。 新变量 ｚ ， ， ｚ ２ ， Ｋ， ｚ 构成 的坐标 系 是在原 始 坐标 系经 平移 和 正交 旋 转后得到的， 称ｚ ， ｚ ， Ｋ， ｚ 为空间 ｍ维超平面。 在主超平面上 ， 第一主成分 ｚ 对应于数据变异 （ 贡 献率 ｅ ）最 大 的方 向 。 对于 Ｚ ， ｚ ， Ｋ， ｚ ， 依次有 ｅ
的衡量指标为一级资本充足率 和核心一级资本充 足率 ， 但是均未考虑一级资本的结构 。所 以首先运 用 主成分 分析 法对 上 述 各 指标 项 建 立 一 级 资 本 评 估模型 ， 然后对评估 结果进行适 当的聚类分析 ， 最 后对聚类结果进行分析并针对性地给 出合理的建
议。
不 良资产贷款率与杠杆率也在不断地提高， 如何权 衡 国民经 济 发展 与市场 泡沫 问题 ， 无 疑对 相关 决策 者提出了更高的要求。进而对于商业银行资本 的 合理评估成为了重 中之重的话题。
摘 要： 针对商业银行一级资本的评估问题 ， 采用主成分分析法对实收资本、 资本公积、 盈余公 积、 未 分配利 润和 一般风 险准备 等指 标建 立评估 模 型 ， 然后 运 用评估 模 型并 结合 多种聚 类 分析方
法得 到 ３ ２个 主要 商业银 行一 级 资本项 的评 估 结果 ， 最后 对商 业银 行 一级 资本 的 管理给 出相 关合
Ｖｏ １ ． ３ ５ Ｎｏ ． １
Ｊ ａ ｎ ．
２ ０ １ ７
文章编号 ： １ ０ ０ ８—１ ４ ０ ２ ｆ ２ ０ １ ７ ） ０ １— ０ １ ６ ３— ０ ４
基于 Ｐ Ｃ Ａ与 Ｃ Ａ的商 业银 行 一 级 资 本 评 估①
黄宏 运 ， 朱 家 明
（ 安徽财经大学 １ ． 金融学院 ； ２ ． 统 计与应用数 学学院 ， 安徽 蚌埠 ２ ３ ３ ０ ０ ０ ）
１ ６ ４
佳 木 斯 大 学 学 报 （ 自 然 科 学 版 ）
２ ０ １ ７年
≥ｅ ， ≥Ｋ ｅ 。 因此 ｚ 是携带原始数据信息最多的 过程 ， 直至所有样 品都停止再分配为止） 和模糊 ｃ 维 变量 ， 而 ｍ维 主超平 面是保 留原始数 据信 息量 均值聚类法 （ 主要用于分类对象之 间没 有明确分 最 大 的 ｍ 维子 空 间 。 类界限的聚类分析 ， 这种聚类分析方法可以规避层 （ ２ ） 聚类 分 析 次 聚类法 和 Ｋ均值 聚类 法 将某 个 待 分类 对 象 严 格 聚类 分析 又称 为群 分析 ， 其 主 要思想 是通 过某 的划 分 至 某 个 类 中 的绝 对 性 ） 。为 了 聚类 结 果 的 种方法将在某些特征或指标方面相似程度较高的 科学 性 ， 将给 出三 种 聚类 分 析方法 的对 比结 果 。 对象聚成 同类 ， 由于衡量类别之间差异的方法有多 ４ 研 究过 程 种， 因而 衍生 出 的聚 类 方 法 也就 有 多 种 ， 如 层 次 聚 类法 （ ７种根 据 不 同数 据类 型进 行 不 同距 离计 算 的 首 先 收集整 理 了具有 代表 性 的 ３ ２家商 业 银行 方法 ） 、 Ｋ均 值 聚类 法 （ 通 过 选 择 若 干个 样 本 作 为 级资 本 的 各 项 指 标 （ 见 附表 ） ， 然 后 利 用 ＮＡ Ｔ — 初 始聚类 点 ， 然后 对初 始聚类 点之 外 的所有 样 品进 Ｌ Ａ Ｂ 软件对其进行 累计贡献率大于 ９ ７ ％的主成分 行逐 个 分类 ， 分类 的依据 是 每个样 品分 人离 它最 近 分析 ， 具体的评估结果见下表 １ ： 的类 中 ， 直至 所有 的样 品 都 归 了类 ， 不 断重 复 上 述 表 １ 各 主成 分及 总得 分结 果
２ 研 究 思路
由于商业银行 的资本主要分为权益性资本和
① 收稿 日期 ： ２ ０ １ ６～１ １—２ １ 基金项 目： 国家 自然科学基金 资助项 目（ １ １ ３ ０ １ ０ ０ １ ）。 作者简介 ： 黄宏运（ １ ９ ９ ５一） ， 男， 安徽 合肥人 ， 主要从事金融学和数学建模方面的研究。
理 的建议 。
关键 词 ： 商业银 行 ； 一级 资本 ； 主 成 分分析 ； 聚 类分 析 ； ＭＡ Ｔ Ｌ Ａ Ｂ
中图分 类号 ： Ｆ ８ ３ ０ ． ３ ３ Ｆ １ ２ ３ ． １ ６ Ｆ ２ ２ ４ 。 ９ 文献标 识码 ： Ａ
０ 引 ห้องสมุดไป่ตู้
２ Ｏ 世纪 ７ ０ 年代 以来 ， 银行资本管理面临更复 杂、 更 多样 的风 险 ， 银 行 资本 作 为 能 够 吸 收 风 险 损
第３ ５卷 第 １期
２ ０ １ ７ 年 ０ １月
佳 木 斯 大 学 学 报 （自 然 科 学 版 ）
Ｊ ｏ ｕ ｒ ｎ ａ ｌ ｏ ｆ Ｊ ｉ ａ ｍ ｕ ｓ ｉ Ｕ ｎ ｉ ｖ ｅ ｒ ｓ ｉ ｔ ｙ（ Ｎ ａ ｔ ｕ ｒ ａ ｌ Ｓ ｃ ｉ ｅ ｎ ｃ ｅ Ｅ ｄ ｉ ｔ ｉ ｏ ｎ ）
１ 数 据 来 源 与 相 关假 设
本文 的 数 据 来 源 主 要 为 国 内 各 家 商 业 银 行
２ ０ １ ５ 年陆续公布的年报 ， 由于部分商业银 行的年 报 到 目前 为止 仍未及 时 的公 布 ， 所 以选 取 了具有 代 表性的 ３ ２家商业银行作为研究对象 。为了问题及 数据 的处 理方便 ， 有 以下几 点 假 设 ： １ ． 对 数 据 进 行 了适 当 的 取 舍 （ 四舍五人 ） 对 模 型 评 估 结 果 无 影 响； ２ ． 各 家商业 银行 对于一 级 资本项 的各 指标 统 计 口径无 明显差别 ； ３ ． 各家商 业银 行公 布 的年报 数 据 真实 、 准确 和可 靠 。
失、 控 制风 险规 模 的存 在 ， 是 商 业 银 行 持 续经 营 的
债务性资本 ， 而影响债务性资本的各指标并不十分 的统一 ， 所 以本文主要以商业银行的权益性资本即
一
级 资本 作 为研究 对象 。 影 响商 业 银 行 一级 资 本 的 因素 主 要包 括 实 收
资本 （ 股本 ） 、 资本公积 、 盈 余公积 、 未 分 配利 润 和
前提与基 础， 尤其 自２ ０ ０ ８ 年美国金融危机 （ 次贷危 机） 爆发 以后 ， 全球 银 行 业 更是 充 分 认 识 到资 本 管
理 的重 要性 。随 着 我 国房 地 产 市 场 与 资本 市 场 扩 展 促进 国民经济 的发 展 ， 其另一方面， 商业 银 行 的
般风险准备等。 目前较为统一的对 于一级资本
３ 研 究理 论
（ １ ） 主成分分析法 主成 分 分析 法 旨在力 保 原 始 数据 信 息 丢失 最 小 的情 况下 ， 对 高维 变 量 空 间 进 行 降维 处 理 ， 即在 保证原始数据信息损失最小 的前提下 ， 经过线性变 换和舍弃部分信息 ， 以少数的综合变量取代原有的 多维 变量 。 设原 始变 量为 ， ， Ｋ， ， 进 行 主成 分分 析 后 得到的主成分（ 综合变量） 为ｚ ， ｚ ： ， Ｋ ， ｚ （ ｍ＜ ｐ ） 它们 是 ， ， Ｋ， 的线 性 组 合 。 新变量 ｚ ， ， ｚ ２ ， Ｋ， ｚ 构成 的坐标 系 是在原 始 坐标 系经 平移 和 正交 旋 转后得到的， 称ｚ ， ｚ ， Ｋ， ｚ 为空间 ｍ维超平面。 在主超平面上 ， 第一主成分 ｚ 对应于数据变异 （ 贡 献率 ｅ ）最 大 的方 向 。 对于 Ｚ ， ｚ ， Ｋ， ｚ ， 依次有 ｅ
的衡量指标为一级资本充足率 和核心一级资本充 足率 ， 但是均未考虑一级资本的结构 。所 以首先运 用 主成分 分析 法对 上 述 各 指标 项 建 立 一 级 资 本 评 估模型 ， 然后对评估 结果进行适 当的聚类分析 ， 最 后对聚类结果进行分析并针对性地给 出合理的建
议。
不 良资产贷款率与杠杆率也在不断地提高， 如何权 衡 国民经 济 发展 与市场 泡沫 问题 ， 无 疑对 相关 决策 者提出了更高的要求。进而对于商业银行资本 的 合理评估成为了重 中之重的话题。
摘 要： 针对商业银行一级资本的评估问题 ， 采用主成分分析法对实收资本、 资本公积、 盈余公 积、 未 分配利 润和 一般风 险准备 等指 标建 立评估 模 型 ， 然后 运 用评估 模 型并 结合 多种聚 类 分析方
法得 到 ３ ２个 主要 商业银 行一 级 资本项 的评 估 结果 ， 最后 对商 业银 行 一级 资本 的 管理给 出相 关合
Ｖｏ １ ． ３ ５ Ｎｏ ． １
Ｊ ａ ｎ ．
２ ０ １ ７
文章编号 ： １ ０ ０ ８—１ ４ ０ ２ ｆ ２ ０ １ ７ ） ０ １— ０ １ ６ ３— ０ ４
基于 Ｐ Ｃ Ａ与 Ｃ Ａ的商 业银 行 一 级 资 本 评 估①
黄宏 运 ， 朱 家 明
（ 安徽财经大学 １ ． 金融学院 ； ２ ． 统 计与应用数 学学院 ， 安徽 蚌埠 ２ ３ ３ ０ ０ ０ ）
１ ６ ４
佳 木 斯 大 学 学 报 （ 自 然 科 学 版 ）
２ ０ １ ７年
≥ｅ ， ≥Ｋ ｅ 。 因此 ｚ 是携带原始数据信息最多的 过程 ， 直至所有样 品都停止再分配为止） 和模糊 ｃ 维 变量 ， 而 ｍ维 主超平 面是保 留原始数 据信 息量 均值聚类法 （ 主要用于分类对象之 间没 有明确分 最 大 的 ｍ 维子 空 间 。 类界限的聚类分析 ， 这种聚类分析方法可以规避层 （ ２ ） 聚类 分 析 次 聚类法 和 Ｋ均值 聚类 法 将某 个 待 分类 对 象 严 格 聚类 分析 又称 为群 分析 ， 其 主 要思想 是通 过某 的划 分 至 某 个 类 中 的绝 对 性 ） 。为 了 聚类 结 果 的 种方法将在某些特征或指标方面相似程度较高的 科学 性 ， 将给 出三 种 聚类 分 析方法 的对 比结 果 。 对象聚成 同类 ， 由于衡量类别之间差异的方法有多 ４ 研 究过 程 种， 因而 衍生 出 的聚 类 方 法 也就 有 多 种 ， 如 层 次 聚 类法 （ ７种根 据 不 同数 据类 型进 行 不 同距 离计 算 的 首 先 收集整 理 了具有 代表 性 的 ３ ２家商 业 银行 方法 ） 、 Ｋ均 值 聚类 法 （ 通 过 选 择 若 干个 样 本 作 为 级资 本 的 各 项 指 标 （ 见 附表 ） ， 然 后 利 用 ＮＡ Ｔ — 初 始聚类 点 ， 然后 对初 始聚类 点之 外 的所有 样 品进 Ｌ Ａ Ｂ 软件对其进行 累计贡献率大于 ９ ７ ％的主成分 行逐 个 分类 ， 分类 的依据 是 每个样 品分 人离 它最 近 分析 ， 具体的评估结果见下表 １ ： 的类 中 ， 直至 所有 的样 品 都 归 了类 ， 不 断重 复 上 述 表 １ 各 主成 分及 总得 分结 果
２ 研 究 思路
由于商业银行 的资本主要分为权益性资本和
① 收稿 日期 ： ２ ０ １ ６～１ １—２ １ 基金项 目： 国家 自然科学基金 资助项 目（ １ １ ３ ０ １ ０ ０ １ ）。 作者简介 ： 黄宏运（ １ ９ ９ ５一） ， 男， 安徽 合肥人 ， 主要从事金融学和数学建模方面的研究。
理 的建议 。
关键 词 ： 商业银 行 ； 一级 资本 ； 主 成 分分析 ； 聚 类分 析 ； ＭＡ Ｔ Ｌ Ａ Ｂ
中图分 类号 ： Ｆ ８ ３ ０ ． ３ ３ Ｆ １ ２ ３ ． １ ６ Ｆ ２ ２ ４ 。 ９ 文献标 识码 ： Ａ
０ 引 ห้องสมุดไป่ตู้
２ Ｏ 世纪 ７ ０ 年代 以来 ， 银行资本管理面临更复 杂、 更 多样 的风 险 ， 银 行 资本 作 为 能 够 吸 收 风 险 损
第３ ５卷 第 １期
２ ０ １ ７ 年 ０ １月
佳 木 斯 大 学 学 报 （自 然 科 学 版 ）
Ｊ ｏ ｕ ｒ ｎ ａ ｌ ｏ ｆ Ｊ ｉ ａ ｍ ｕ ｓ ｉ Ｕ ｎ ｉ ｖ ｅ ｒ ｓ ｉ ｔ ｙ（ Ｎ ａ ｔ ｕ ｒ ａ ｌ Ｓ ｃ ｉ ｅ ｎ ｃ ｅ Ｅ ｄ ｉ ｔ ｉ ｏ ｎ ）
１ 数 据 来 源 与 相 关假 设
本文 的 数 据 来 源 主 要 为 国 内 各 家 商 业 银 行
２ ０ １ ５ 年陆续公布的年报 ， 由于部分商业银 行的年 报 到 目前 为止 仍未及 时 的公 布 ， 所 以选 取 了具有 代 表性的 ３ ２家商业银行作为研究对象 。为了问题及 数据 的处 理方便 ， 有 以下几 点 假 设 ： １ ． 对 数 据 进 行 了适 当 的 取 舍 （ 四舍五人 ） 对 模 型 评 估 结 果 无 影 响； ２ ． 各 家商业 银行 对于一 级 资本项 的各 指标 统 计 口径无 明显差别 ； ３ ． 各家商 业银 行公 布 的年报 数 据 真实 、 准确 和可 靠 。
失、 控 制风 险规 模 的存 在 ， 是 商 业 银 行 持 续经 营 的
债务性资本 ， 而影响债务性资本的各指标并不十分 的统一 ， 所 以本文主要以商业银行的权益性资本即
一
级 资本 作 为研究 对象 。 影 响商 业 银 行 一级 资 本 的 因素 主 要包 括 实 收
资本 （ 股本 ） 、 资本公积 、 盈 余公积 、 未 分 配利 润 和
