金融控股公司模式与我国商业银行经营体制改革

混业经营趋势下我国商业银行的发展策略【摘要】混业经营已成为当前银行业发展过程中的一种必然趋势，面对这样一个势头，我国商业银行如何把握自身定位，制定合适的发展战略，探索一条顺同混业经营的发展策略，意义深远重大。

通过分析目前我国商业银行混业经营态势及存在的制约与障碍，我们发现：渐进改革模式下的金融控股公司发展路径将成为我国商业银行顺同混业经营趋势下提升竞争力的理性选择。

【关键词】混业经营；商业银行；发展策略一、引言随着我国加入wto后金融体制改革的深化和金融市场的全面放开，我国银行业的改革必将融入国际潮流。

面对这样一个全球金融一体化的进程，银行业间竞争越演越烈，混业经营已逐渐成为世界金融业经营体制发展的主流。

在这样的国际形势下，我国商业银行在走向混业经营的过程中，如何把握自身定位、认清国际差距以及制定发展战略都是亟待解决的问题，探索出一条适合我国商业银行混业经营趋势下的发展之路刻不容缓，意义深远。

几年前我国学术界在关于商业银行经营模式的选择上还存在争论，但是随着金融业的国际化日趋迫近，金融产品的不断创新，为混业经营预留一定空间的新银行法的实施以及中国人民银行在资本市场、银行间市场的种种举措都无疑表明：我国银行业经营模式从分业经营走向混业经营已是大势所趋。

目前国内理论界对商业银行经营策略的研究多集中在对银行业分业、混业的原因、优劣程度进行分析，在混业经营的策略研究上，又大多集中在对金融控股公司模式和全能银行模式的可行性研究分析上，而对于当前混业经营趋势下的策略选择、以及国外在这方面的经验借鉴上，研究得却是少之又少。

因此，本文研究试图对比国外商业银行在混业经营趋势下的策略选择，并结合我国混业经营趋势的新动态，探索出一条适合我国银行业发展的新道路。

二、我国商业银行混业经营现状及障碍近些年随着金融产品的不断创新、银行业务种类的不断增加以及银行业监管政策上对混业经营的放松，我国商业银行在实践中也开始逐步由严格的分业经营向混业经营过渡。

20年来我国金融改革取得的成就和存在的问题我国金融业在改革创新中不断发展壮大，金融机构和从业人员数量大幅增加，金融规模明显扩大，各种不同性质的银行机构遍布全国，承担着吸收存款、发放贷款的职能，保险机构从小到大、证券机构从无到有呈现出快速发展势头，初步形成了银行、证券、保险等功能比较齐全的金融机构体系。

金融业的不断发展壮大对优化资源配置、支持经济改革、促进经济平稳快速发展和维护社会稳定方面发挥了重要作用。

金融业规模明显扩大，成为国民经济的重要行业。

一、金融业规模明显扩大，成为国民经济的重要行业二、多种性质的银行机构在创新中发展，银行业发展不断取得新的进步（一）现代银行体系和银行监管体系基本确立（二）银行业整体实力明显增强（三）银行改革不断深化（附一：国有银行改革）（四）利率市场化改革稳步推进建立健全由市场供求决定的利率形成机制，中央银行通过货币政策工具引导市场利率，利率市场化的前景越来越清晰。

（五）汇率形成机制改革成功实施（附二：人民币汇率改革）（六）金融宏观调控成效显著金融宏观调控从中国实际出发，针对不同时期经济和金融形势特点，运用不同货币政策工具的组合，灵活调节货币供应量，保持币值稳定，促进了经济的快速增长。

（七）银行服务水平迈上新台阶坚持金融为国民经济服务的基本指导方针，不断转变服务理念，创新服务手段，提高服务效率，银行业服务国民经济的功能进一步提升，作用进一步突出。

三、保险业得到快速发展，不断取得历史性跨越（一）保险业地位不断提高（二）保险行业服务能力全面提升（三）保险监管体制改革取得初步成效（保监会）四、证券机构从无到有，证券业在曲折中实现快速发展我国证券业是一个新兴产业，存在很多基础制度和生产要素的缺失，需要持续推进改革和创新，实现行业的规范发展。

近20年来，证券业坚持了市场化取向的改革，加大了改革的力度，如大力培育开放式基金，改善投资者结构；发挥主承销商勤勉尽责的作用，把好发行关；推行券商增资扩股的核准制，壮大机构实力；发展网上交易，扩大投资者规模；实施证券公司综合治理，化解行业风险，完善证券公司规范运作的基础性制度；行业监管和法制建设明显加强，稳步推进对外开放。

一
、
引 言
度 ，各项 金融业务 具有制度 保证的相对 独立性 。严 格 的内部控制制度
随着 我 国加 入Ｗ Ｏ 金融 体制 改革 的深 化 和金 融 市场 的 全面 放 Ｔ后 开 ，我 国银行业 的改革必将 融入 国际潮 流 。面对 这样一 个全球 金融一 体化 的进程 ，银行 业间竞争越 演越烈 ，混业经营 已逐渐 成为世 界金融 业经营体 制发展 的主流 。在这样 的国际形势下 ，我 国商 业银行在走 向 混业经营 的过 程 中 。如 何把 握 自身 定位 、认清 国 际差 距 以及制 定 发 展 战 略都 是 亟 待 解 决 的 问题 ， 探 索 出一 条 适 合 我 国商 业 银 行 混 业 经营 趋 势下 的发 展之 路 刻不 容缓 ，意 义 深远 。 几 年 前 我 国学 术 界 在 关 于 商 业 银 行 经 营 模 式 的 选 择 上 还 存 在 争论 ，但 是 随着 金 融 业 的 国 际化 日趋 迫 近 ， 金 融产 品的 不 断 创 新 ， 为混 业 经 营 预 留一 定 空 间 的新 银 行 法 的 实 施 以及 中 国人 民 银 行在 资本 市 场 、 银行 间市 场 的 种种 举 措 都 无 疑 表 明 ：我 国银 行 业 经 营模 式 从 分 业 经营 走 向混 业 经营 已是 大 势 所趋 。 目前 国 内理 论 界对 商 业 银 行 经 营策 略 的研 究 多集 中在 对 银 行业 分业 、混 业 的 原 因 、优 劣 程 度进 行 分 析 ，在 混业 经 营 的策 略研 究上 ，又 大 多 集 中 在对 金 融 控 股 公 司模 式 和 全 能银 行 模 式 的可 行性 研 究 分 析 上 ，而 对 于 当前 混 业 经 营趋 势 下 的 策 略选 择 、 以及 国外 在 这 方 面 的 经 验 借 鉴上 ，研 究 得 却是 少 之 又 少 。 因此 ，本 文 研 究试 图对 比 国外 商 业银 行 在 混 业 经 营趋 势 下 的 策 略选 择 ，并 结 合 我 国混 业 经 营 趋 势 的 新 动 态 ，探 索 出 一 条 适 合 我 国 银 行 业 发 展 的 新 道 路 。

随着经济全球化、金融证券化、电子化、信息化和一体化的发展，国际金融业从分业经营转向混业经营发展已成趋势.在中国金融业对外开放程度的不断加强的情况下，国际金融业的竞争也更加激烈，这就要求我国金融业的发展必须紧跟国际金融业的发展步伐，将混业经营作为未来的发展方向。

一、我国商业银行混业经营趋势兴起的动因实行混业经营是增强我国银行业竞争力的需要。

如今经济全球化、金融国际化趋势日益明显,国际金融业的发展进入了一个新时期，竞争也越来越激烈。

我国的商业银行业务范围过于狭小，制约了盈利能力提高，限制它的竞争力。

加入WTO后，进入我国市场的外资银行中有一大部分是世界上赫赫有名的综合性的全能银行，它们在资金、技术、管理方面都有着很大的优势，其本身经营的多元化带来的高抗风险能力，以及跨国公司内部的补偿机制带来的灵活策略.这给我国的银行业造成了很大的威胁。

因此，我国银行业应该寻求良好时机，打破分业限制,在与外资银行的竞争中取得优势。

2。

实行混业经营可以降低我国银行业的风险。

长期以来，我国银行资产结构单一，信贷资产在总资产中占据着十分重要的位置,约在百分之七十以上，这种情况必然使商业银行风险增大，效益下降，竞争能力受到限制。

而在混业经营条件下，银行、证券、保险等金融业务的相互融合可以产生优势互补、连动效应,依靠业务交叉而创新的中间业务来实现多渠道获利，以此提高金融体系的整合度.同时，根据资产组合理论，实现金融资产的多元化,可有效地分散风险，使银行和整个金融体系趋于稳定.3.发展混业经营可以满足客户日益增长的需求。

在金融业激烈的竞争中获胜关键在于能否为客户提供快捷、便利、高效、准确的服务并满足客户多样化的需求。

一方面,由分业经营转向混业经营，可以为现代个体消费者提供一条龙的理财服务，满足客户多样化的需求，并建立起长期的客户关系，降低交易成本；另一方面,随着跨国公司和大型企业集团实施多元化经营和大规模资产重组，它们对金融服务的需求也日益多元化。