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第三章财务预测和财务预算

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第三章 财务预测和财务预算 第一节 资金需要量预测 第二节 利润预测 第三节 财务预算

第一节 资金需要量预测 一、资金需要量预测的意义 资金需要量预测是指企业根据生产经营的需求，对未来所需资金的估计和推测，它是企业制定融资计划的基础。企业所需要的这些资金，一部分来自企业内部，另一部分通过外部融资取得。

二、资金需要量预测的步骤 资金需要量预测一般按以下几个步骤进行： （一）销售预测 （二）估计需要的资产 （三）估计收入、费用和留存收益 （四）估计所需要的追加资金需要量，确定外部融资数额 根据预计资产总量，减去已有的资金来源、负债的自发增长和内部提供的留存收益，得出应追加的资金需要量，以此为基础进一步确定所需的外部融资数额。

三、资金需要量预测的方法 （一）销售百分比法 利用销售百分比法进行财务预测时，首先要假设收入、费用、资产、负债与销售收入之间有着固定的比例，然后根据预计销售额和相应的比例，预计资产、负债和所有者权益，再确定出所需的融资数量。 在实际运用销售百分比法时，一般是借助预计利润表和预计资产负债表进行的。通过预计利润表预测企业留存收益的增加额；通过预计资产负债表预测企业资金需要总额和外部融资数额。 基本原理：资产=负债+所有者权益 资金占用 资金来源 预计资产>预计负债＋预计所有者权益，则追加资金 预计资产1.预计利润表 预计利润表是运用销售百分比法的原理预测利润及留存收益的一种预测方法。通过预计利润表，既可预测留存收益的数额，也可为预计资产负债表和预测外部融资数额提供依据。 预计利润表的编制步骤如下： （1）收集基年实际利润表资料，计算确定利润表各项目与销售额的百分比。 计算基期利润表各项目销售百分比＝××项目/基期收入 （2）取得预测年度销售收入的预计数，用该预计销售额乘以基年实际利润表各项目与实际销售额的百分比。计算出预测年度预计利润表各项目的预计数，并编制预计利润表。 计算预计利润表的各项目＝预计销售收入×基期利润表各项目销售百分比 计算预计净利润＝（预计销售收入－预计各项成本费用）×（1－所得税率） （3）用预计利润表中的预计净利润和预定的股利支付率，测算出留存收益的数额。 计算留存收益增加额＝预计净利润×（1－股利支付率） 下面举例说明如下： ［例1］某企业20×5年度利润表如表3－1所示。 表3－1 20×5年度利润表（简表） 单位：元

项 目 金 额 销售收入 300000000 减：销售成本 22800000 销售费用 120000 管理费用 6120000 财务费用 60000 利润总额 900000 减：所得税 270000 净利润 630000 ※假定该企业所得税率为30%。 若该企业20×6年度预计销售额为38000000元，则20×6年度预计利润表可测算如表3－2所示： 表3－2 20×6年度预计利润表（简表） 单位：元

项 目 20×5年实际数 占销售收入的百分比（%） 20×6年预计数 销售收入 300000000 100.00 38000000 减：销售成本 22800000 76.00 28880000 销售费用 120000 0.40 152000 管理费用 6120000 20.40 7752000 财务费用 60000 0.20 76000 利润总额 900000 3.00 1140000 减：所得税 270000 23 净利润 630000 798000

『正确答案』若该企业预定的股利支付率为50%，则2006年预测留存收益增加额为399000元，即： 留存收益增加额＝预计净利润×（1－股利支付率） ＝798000×（1－50%）＝399000（元） 【例题1·单选题】（2005年）甲公司采用销货百分比法预测资金需要量，预计2005年的销售收入为7200万元，预计销售成本、营业费用、管理费用、财务费用占销售收入的百分比分别为78%、l.2%、l4.6%、0.7%，适用企业所得税税率为33%。若甲公司2005年计划股利支付率为60%，则该公司2005年留存收益的增加额应为（ ）万元。 A.78.408 B.106.128 C.117.612 D.159.192

『正确答案』B 『答案解析』留存收益增加额＝7200×（1－78%－1.2%－14.6%－0.7%）×（1－33%）×（1－60%）＝106.128（万元）

2.预计资产负债表 预计资产负债表是运用销售百分比法的原理预测企业外部融资额的一种方法。通过预计资产负债表，可预测资产、负债及留存收益有关项目的数额，进而预测企业所需的外部融资数额。 在分析资产负债表项目与销售关系时，要注意区分敏感项目与非敏感项目。所谓敏感项目是指直接随销售额变动的资产、负债项目，例如现金、应收账款、存货、应付账款、应付职工薪酬、应交税费、应付费用等项目。 所谓非敏感项目是指不随销售额变动的资产、负债项目，如固定资产、长期股权投资、短期借款、应付债券、实收资本、留存收益等项目。 【例题2·多选题】在分析资产负债表项目与销售关系时，要区分敏感项目与非敏感项目，下列各项中，一般属于敏感项目的有（ ）。 A.应付账款 B.实收资本 C.应付职工薪酬 D.存货 E.长期股权投资

『正确答案』ACD 下面举例说明预计资产负债表的编制。 编制基本原则说明如下： 敏感项目的销售百分比＝(基期该敏感项目数额/基期销售额)×100% 敏感项目的预计数＝预计销售额×该敏感项目的销售百分比

非敏感项目沿用上年数值或根据其他条件计算填列 ［例2］假定某企业20×5年度实际销售收入30000000元，20×6年度预测销售收入38000000元。20×5年度资产负债表如表3－3所示。 表3－3 20×5年度资产负债表（简表） 单位：元

项 目 金 额 资产： 现金 150000 应收账款 4800000 存货 5220000 其他流动资产 20000 固定资产净值 570000 资产总额 10760000 负债及所有者权益： 应付票据 1000000 应付账款 5280000 应付职工薪酬 210000 应付债券 110000 负债合计 6600000 实收资本 500000 留存收益 3660000 所有者权益合计 4160000 负债及所有者权益总额 10760000 根据上列资料，编制该企业20×6年预计资产负债表，如表3－4所示。 表3－4 20×6年预计资产负债表（简表） 单位：元

项目 20×5年实际数 20×5销售收百分比（%） 20×6年预计数 资产： 现金 150000 0.5 190000 应收账款 4800000 16 6080000 存货 5220000 17.4 6612000 其他流动资产 20000 — 20000 固定资产净值 570000 — 570000 资产总额 10760000 13472000 负债及所有者权益： 应付票据 1000000 — 1000000 应付账款 5280000 17.6 6688000 应付职工薪酬 210000 0.7 266000 应付债券 110000 — 110000 负债合计 6600000 8064000 实收资本 500000 — 500000 留存收益 3660000 — 3660000 所有者权益合计 4160000 4160000 负债及所有者权益总额 10760000 12224000 『正确答案』在上面的预计资产负债表中，可以看到资产≠负债＋所有者权益，而会计等式表明资产＝负债＋所有者权益。根据这个原理，参考前面资料可以计算出应筹集的资金数额。 由于20×6年预计资产负债表中，总资产＝13472000元，而负债＋所有者权益＝12224000元，二者差额＝13472000－12224000＝1248000元。这部分资金是20×6年需要的资金总额，但是，在20×6年预计利润表中知道20×6年可以有399000元作为未分配利润留给企业使用，因此，企业应在外部筹集资金数额为1248000－399000＝849000元。 上面介绍了如何运用预计资产负债表和预计利润表预测资金需要量，这种方法可以利用公式计算。预测外部资金需求量的公式为： 追加资金需要量：＝RA∕S×△S－RL∕S×△S－△RE 式中：△S——预计年度销售增加额； RA——基期敏感资产总额； RL——基期敏感负债总额； S——基期销售额； △RE——预计年度留存收益增加额。 追加资金需要量：＝RA∕S×△S－RL∕S×△S－△RE

追加资金需要量＝Δ资产－Δ负债－Δ留存收益 ＝Δ收入×敏感资产销售百分比－Δ收入×敏感负债销售百分比－预计净利润×（1－股利支付率） 追加资金需要量＝（基期敏感资产总额/基期销售额）×预计年度销售增加额－（基期敏感负债总额/基期销售额）×预计年度销售增加额－预计年度留存收益增加额 在敏感资产、负债销售百分比不变的情况下： 追加资金需要量＝销售额增加×（敏感资产项目销售百分比－敏感负债项目销售百分比）－留存收益增加 根据上例资料： 20×6年销售增加额（△S）为8000000元（38000000－30000000）； 20×5年敏感资产总额（RA）为10170000元（150000＋4800000＋5220000）； 20×5年敏感负债总额（RL）为5490000元（5280000＋210000）； 20×5年销售额30000000元； 20×6年留存收益增加额为399000元，则运用上述公式可计算如下： 追加资金需要量＝8000000×（10170000－5490000）∕30000000－399000＝849000（元） 【例题3·单选题】（2010年）某公司采用销售百分比法预测2010年外部资金需要量，

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体育公司财务制度范本

体育公司财务制度范本

体育公司财务制度范本第一章总则第一条为了加强体育公司财务管理，规范财务工作，促进公司经营业务的发展，提高公司经济效益，根据国家有关财务管理法规制度和公司章程有关规定，结合公司实际情况，特制定本制度。

第二条本制度适用于公司总部、分支机构及所属子公司的财务管理工作。

第三条本制度所称财务管理，是指公司在筹集、使用、管理和监督资金过程中所进行的预测、计划、组织、指导和控制等活动。

第二章财务管理组织结构第四条公司应当设立财务部门，负责公司的财务管理工作。

财务部门设财务经理、财务主管、会计和出纳等岗位，各自负责相应的财务工作。

第五条财务部门的主要职责包括：（一）制定和实施公司财务政策、财务计划和财务预算；（二）进行财务核算和财务报告，提供准确的财务信息；（三）监督和管理公司的资金筹集、使用和运作；（四）建立健全内部控制制度，防范财务风险；（五）参与公司的经营决策，为公司的发展提供财务支持。

第三章财务预测与计划第六条公司应当根据业务发展需要，定期进行财务预测，编制财务预算，确保资金的合理筹集和使用。

第七条财务预算包括收入预算、支出预算、资金预算等，预算编制应当根据公司的经营计划和财务政策，结合历史数据和市场情况，进行科学合理的预测。

第八条财务部门负责组织预算的编制、执行和监控，定期向公司管理层报告预算执行情况，及时调整预算，确保预算的实现。

第四章资金管理第九条公司应当建立健全资金管理制度，确保资金的安全、流动和有效利用。

第十条公司筹集资金应当根据业务发展和资金需求，选择合理的融资渠道和方式，降低融资成本。

第十一条公司应当加强银行账户管理，严格按照国家有关法规和公司内部规定开立、使用和关闭银行账户。

第十二条公司应当加强票据管理，严格按照国家有关法规和公司内部规定使用票据，确保票据的真实、合法和有效。

第五章财务核算与报告第十三条公司应当根据国家会计法规和会计准则，建立健全会计核算制度，确保财务信息的真实、准确和完整。

2014注税财务会计教材变化

2014注税财务会计教材变化

2014年注册税务师《财务与会计》科目新旧教材对比财管部分第一章至第七章会计部分第八章第九章第十章第十一章第十二章第十三章第十四章第十五章第十六章第十七章第十八章财管部分新旧教材章节对比2014年各章教材变动情况说明2013年章节2014年章节第一章财务管理概论第一章财务管理概论原第三节内容调整到第二章，其他内容也都做了丰富和调整，变动较大。

第二章财务分析第二章财务估值原第一章第三节内容调整到本章，同时表述也进行了调整；另外，增加了“第二节风险与收益”和“第三节财务估值原理”两节内容。

第三章财务预测和财务预算第三章财务预测和财务预算第一节增加了因素分析法和高低点法，原有的内容也做了重新表述；第二节变动不大，个别地方做了一些微调；第三节财务预算编制方法进行了重新表述和丰富。

第四章筹资管理第四章筹资与分配管理前三节内容很多地方都做了增减和调整；第四节增加了公司价值分析法，其他内容也有所调整；第五节内容是原第六章内容调整过来的，同时内容上也有所增减。

第五章投资管理第五章投资管理第一节内容变动较小；第二节主要是增加了“存货成本”和“经济订货基本模型”的内容；第三节变动不大；第四节对有些内容进行了丰富，同时增加了“固定资产投资决策方法的特殊应用”这块内容。

第六章股利分配第六章资本运营新增章节第七章财务分析与评价第一节“财务分析的基本方法”这块内容变动较大，增加了“连环替代法”和“差额分析法”，其方法的表述也发生了变动；第二节增加和减少了一些指标，有些地方表述也有变动；第三节综合绩效评价内容也作了较大的调整。

会计部分第八章财务会计概论原教材新教材位置内容内容原章节主要变化一新教材统一增加了复习思考题主要变化二顺延章节名，并增加了第十九章合并财务报表第7章87 第七章财务会计概论第八章财务会计概论以会计准则为主要依据P87 以会计准则、会计制度为主要依据P87 但也可满足同时也可满足财务会计的目的财务会计的主要目的删除P87-88 （一）投资者…（四）获利情况挂钩，等等P88 会计核算主要包括确认、计删除量和报告三个方面，P89 记账本位币，记账本位币时P90 和下列规定的及其P92 如比如P93 要求权即债权要求权，即债权P95 第十七章第十八章P95 几十年来企业会计实践根据多年来的企业会计实践和理论研究成果，P97 但不得设置秘密准备不得设置秘密准备P98 ，如，，比如，P98 第三行和第四行增加两个英文缩写P98 二、会计准则中第三行“…国际会计准则”增加了2001年，为顺应…制定并发布国际财务报告准则（IFRS）。

财务管理教案-王

财务管理教案-王

财务管理教案授课专业财务管理授课班级会电1-6班任课教师宿州职业技术学院经济管理系第一章总论教学方式：面授教具：多媒体课件结合黑板板书教学目的：本章是对财务管理课程的初步介绍。

学习本章，要求在认识客观存在的财务活动的基础上，掌握财务管理和财务管理目标的概念。

熟悉财务管理的关系和财务管理的原则。

了解财务管理的基本方法教学重点：财务活动、财务管理概念，财务管理目标。

教学难点：财务管理的基本方法，财务管理目标。

教学过程时间分配（包括组织教学、复习旧课、讲授新课、巩固新课、布置作业）需要讲授8学时，作业为课后习题教学内容：（可扩充为若干页）第一节财务管理的内容一、财务管理的概念财务管理是企业组织财务活动、处理与各方面财务关系的一项经济管理工作。

二、财务活动财务活动包括以下四个方面：（一）筹资活动（二）投资活动（三）资金营运活动（四）分配活动三、财务关系企业财务关系是指企业在组织财务活动过程中与有关各方所发生的经济利益关系。

（一）企业与政府之间的财务关系体现一种强制和无偿的分配关系（二）企业与投资者之间的财务关系投资者通常与企业发生以下财务关系：1．对企业进行一定程度的控制；2．参与企业利润的分配；3．对企业的净资产享有分配权；4．对企业承担一定的经济法律责任。

（三）企业与债权人之间的财务关系企业与其债权人属于债务与债权关系。

（四）企业与受资者之间的财务关系体现所有权性质的投资与受资的关系。

（五）企业与债务人之间的财务关系企业与其债务人体现的是债权与债务的关系。

（六）企业内部各单位之间的财务关系体现了企业内部各单位之间的利益关系。

（七）企业与职工之间的财务关系体现着职工个人和集体在劳动成果上的分配关系。

第二节财务管理的目标一、财务管理目标的含义（一）利润最大化优点：1．可以直接反映企业创造剩余产品的多少；2．一定程度上反映出企业经济效益的高低和社会贡献的大小；3．利润是企业补充资本、扩大经营规模的源泉。

局限性：1．没有考虑资金时间价值；2．没有反映创造的利润与投入的资本之间的关系；3．没有考虑风险因素；4．片面追求利润最大化，可能导致企业短期行为。

税务师财务与会计教材目录

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税务师财务与会计目录上篇财务第一章财务管理概论和基础一、财务管理内容二、财务管理目标三、财务管理的环境四、货币时间价值五、风险与收益第二章财务预测和财务预算一、资金需要量预测二、利润预测三、财务预算第三章筹资与股利分配管理一、筹资管理概述及筹资方式二、资本成本与资本结构三、股利分配第四章投资管理一、投资管理的主要内容二、固定资产投资管理三、有价证券投资管理4四、公司并购与收缩第五章营运资金管理一、营运资金管理的主要内容二、现金管理三、应收账款管理四、存货管理五、流动负债管理第六章财务分析与评价一、财务分析概述二、基本财务分析三、综合分析与评价下篇会计第七章财务会计概论一、财务会计目标、会计基本假设和会计基础二、财务会计要素及其确认、计量和报告三、我国企业财务会计核算规范及其信息质量要求四、企业破产清算会计第八章流动资产(一)一、货币资金的核算二、应收款项的核算三、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的核算四、外币业务的核算第九章流动资产(二)一、存货的确认和计量二、存货清查的核算第十章非流动资产(一)一、固定资产的确认和计量二、固定资产取得时的核算三、固定资产折旧的核算四、固定资产后续支出、处置的核算五、无形资产的核算六、固定资产、无形资产等资产减值的核算七、持有待售的非流动资产、处置组和终止经营第十一章非流动资产(二)一、以摊余成本计量的金融资产的核算二、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的核算三、长期股权投资的核算四、投资性房地产的核算第十二章流动负债一、应付账款和应付票据的核算二、应交税费的核算三、应付职工薪酬的核算四、其他流动负债的核算第十三章非流动负债一、借款费用的核算二、应付债券的核算三、其他长期负债的核算四、预计负债的核算五、债务重组的核算第十四章所有者权益一、所有者权益核算的基本要求二、实收资本和其他权益工具的核算三、资本公积和其他综合收益的核算四、留存收益的核算第十五章收入、费用、利润和产品成本一、收入二、费用三、利润四、产品成本核算的一般程序及基本方法第十六章所得税一、所得税会计概述二、资产、负债的计税基础及暂时性差异三、递延所得税资产及递延所得税负债的确认与计量四、所得税费用的确认和计量第十七章会计调整一、会计政策变更二、会计估计变更三、前期差错更正四、资产负债表日后事项第十八章财务报告一、资产负债表二、利润表三、现金流量表四、所有者权益变动表五、财务报表附注。