利率市场化背景下商业银行经营转型研究

《利率市场化对商业银行盈利能力的影响研究》篇一一、引言随着经济全球化和金融市场的不断深化，利率市场化已成为金融改革的重要方向。

利率市场化对商业银行的盈利能力产生了深远的影响，本文旨在探讨利率市场化背景下，商业银行盈利能力的变化及其应对策略。

二、利率市场化的背景及意义利率市场化是指央行放宽对金融机构的利率管制，允许市场供求关系决定利率水平。

这一改革有助于优化资源配置，提高金融市场的竞争性和效率。

然而，对于商业银行而言，利率市场化带来了更大的经营压力和挑战。

三、利率市场化对商业银行盈利能力的影响（一）影响机制1. 竞争加剧：利率市场化使得商业银行之间的竞争更加激烈，为了吸引客户，银行可能降低贷款利率或提高存款利率，导致净息差收窄。

2. 风险增加：利率波动性加大，商业银行面临更大的利率风险和信用风险。

3. 业务结构调整：利率市场化促使商业银行调整业务结构，发展中间业务和表外业务，以降低对传统存贷业务的依赖。

（二）具体表现1. 净息差收窄：在利率市场化的背景下，商业银行的净息差呈现出收窄的趋势。

这是因为银行为了争夺客户，不得不降低贷款利率或提高存款利率，导致存贷利差缩小。

2. 资产质量和盈利能力下降：由于风险增加，商业银行的资产质量和盈利能力受到一定影响。

不良贷款率上升，利润增长速度放缓。

3. 业务结构调整成效显现：随着业务结构的调整，商业银行的中间业务和表外业务收入占比逐渐提高，为银行提供了新的盈利增长点。

四、商业银行应对策略（一）优化资产负债结构1. 调整存贷款结构：商业银行应通过优化存贷款结构，提高高收益资产的占比，降低低效或不良资产的比重。

2. 加强流动性管理：建立健全的流动性风险管理体系，确保资金来源的稳定性和流动性。

（二）发展中间业务和表外业务1. 扩大中间业务收入：通过发展理财、托管、咨询等中间业务，提高非利息收入占比。

2. 拓展表外业务：积极开展担保、承诺等表外业务，拓宽收入来源。

（三）加强风险管理1. 建立完善的风险管理体系：包括风险评估、监测、预警和处置等环节，确保风险得到有效控制。

利率市场化背景下农商行存款利息与利税研究随着中国金融市场化改革的不断深化，利率市场化已成为当前热门话题。

在这一背景下，农村商业银行的存款利息与利税的研究显得更加具有现实意义和重要性。

本文将围绕这一主题展开探讨。

1.1 利率市场化改革背景在过去的几年里，中国金融市场经历了一系列深刻的改革和调整，其中利率市场化改革是其中之一。

传统上，我国的利率都是由央行统一制定并发布的，各家银行的存款利息和贷款利息都受到了限制和管理。

但随着经济的发展和市场的需求，这样的管理体制已经难以适应现代金融市场的需求，利率市场化改革成为必然选择。

1.2 对农商行存款利息的影响在利率市场化改革的大背景下，农村商业银行存款利息自然也受到了影响。

一方面，由于市场定价机制的引入，银行对于存款利息的浮动幅度增大，也更加灵活和有弹性；由于市场竞争的加剧，各家银行之间也在积极竞争，提高利率以吸引更多的存款。

这一系列的改变使得农村商业银行的存款利息更加市场化和多样化，也更能够满足客户需求。

1.3 存款利息的合理性研究在利率市场化的大背景下，农村商业银行的存款利息也引发了人们对其合理性的思考和研究。

究竟怎样的存款利息才是合理的？在如何确定存款利息的问题上，应当遵循怎样的原则？这些都是需要认真思考和研究的问题。

2.1 存款利息与存款利税的关系存款利息和存款利税之间有着密切的联系。

银行给客户支付的存款利息，是客户存在银行的存款中所获得的报酬；而存款利税则是对这一报酬所需缴纳给国家的税款。

两者相辅相成，缺一不可。

2.2 存款利税的政策调整随着利率市场化改革的进行，存款利税的政策也随之发生了一定的调整。

这种调整涉及到税率的变化、征收范围的调整以及纳税主体的变化等多个方面，都对农村商业银行的业务经营产生了一定的影响。

对于存款利税的合理性，也是一个需要认真探讨和研究的问题。

存款利税的政策如何才能更好地促进银行业的健康发展？如何更好地平衡税收和银行的经营需求？如何利用存款利税的政策促进金融服务的均衡发展等等，都需要进行深入研究和探讨。

利率市场化背景下我国商业银行发展思路摘要：在经济全球化进程日益加快，市场竞争日益激烈的背景下，利率市场化是提升我国银行业管理水平、规范金融秩序的必要选择，为此本文理论联系实际，对利率市场化背景下我国商业银行发展思路进行了探讨。

关键词：利率市场化；金融体制改革；利差收益；缺口管理中图分类号：f832.33 文献标识码：a 文章编号：1001-828x（2011）12-0293-01利率的不完全市场化的现状，注定了我国银行业市场化程度水平的较低，也就难以形成有效的风险管理模式，和价格预测机制。

利率市场化后，商业银行必须依照成熟的模型，准确预测利率变化趋势，并根据政府的市场指导利率来合理确定自身的存贷款利率水平，第一，利率市场化改革中给国有商业银行带来的机遇。

一是利率市场化促进了国有商业银行的股份制改革；二是利率市场化为国有商业银行的改革创造了良好的外部环境；三是利率市场化促进了国有商业银行的经营管理。

第二，利率市场化落实了商业银行的定价自主权。

第三，利率市场化促进了商业银行的资产结构优化调整。

第四，利率市场化有利于商业银行进行公平、公正、公开竞争。

第五，利率市场化促使了商业银行开展产品创新和中间业务的发展。

第六，利率市场化增加了商业银行主动匹配资产与负债的手段。

利率市场化改革并非是一朝一夕之功，发达国家的利率市场化改革也大都经历了不平凡的道路。

因此，国内商业银行应充分认识到利率市场化改革带来的一些负面影响，主要表现在以下几个方面：一、利率市场化背景下我国商业银行经营中存在的问题当前在利率市场化背景下，我们商业银行经营中存在着诸多问题，主要表现在：(一)收入来源过于单一，过分依赖利差收入在传统“利差”收益的保护伞下，“存款”是银行业收入来源的主要渠道，存款规模的大小不仅影响着贷款份额的市场占有率，更是收入来源的主要组成部分，因此各家银行对存款指标的考核力度逐渐加大。

通过我国商业银行历年经营收入结构可以看出，息差收入占总收入的 80% 以上，一些银行所谓的“中间业务收入”多数是贷款利率的上浮费用，即由息差收入转化而成，并未真正体现中间业务的收入特点。

利率市场化背景下的商业银行业务转型探讨作者：龚立伟来源：《金融经济·学术版》2013年第11期摘要：当前国内商业银行的内外部经营环境已发生深刻的变革，在利率市场化改革进程加速的背景下，商业银行传统发展模式已难以为继，必须在业务模式上进行转型。

本文通过分析利率市场化对商业银行盈利模式、风险管理能力和同业竞争的影响，探讨了商业银行的三个转型途径：布局中间业务、力拓零售业务、深耕小企业市场。

关键词：商业银行；利率市场化；业务转型一、我国利率市场化的改革进程回顾2004年10月，央行放开了人民币贷款利率上限，下浮的幅度为基准利率的0.9倍，同时允许银行的存款利率下不设底。

2005年3月，彻底放开银行业同业存款利率。

2007年1月，具有标志性的上海银行间同业拆放利率Shibor投入运行，同业拆借利率、银行间市场利率、国债、政策性金融债和企业债利率的完全市场化为下一步的利率市场化深入改革奠定了基础。

2012年6月，央行将金融机构存款利率浮动区间的上限调整为基准利率的1.1倍，贷款利率浮动区间的下限调整为基准利率的0.8倍，时隔不过一个月再度将贷款利率浮动区间下限下调为基准利率的0.7倍。

2013年7月19日，利率市场化再进一步，央行全面放开金融机构贷款利率管制，其中涉及到的贷款利率下限、票据贴现利率限制、农村信用社贷款利率上限等限制一律取消，这标志着利率市场化改革正进入提速阶段。

从改革路径来看，逐步提高存款利率的定价上限乃至全面放开存款利率管制将是利率市场化改革进程中最为关键的步骤，最终实现商业银行等市场主体自由竞争和自主定价应是今后利率市场化改革的核心内容。

二、利率市场化对商业银行的影响分析（1）利率市场化将收窄存贷利差，依赖利差收入的盈利模式难以持续利率市场化前，央行的利率管制为银行提供了一定程度的利差保护，银行的存贷利差基本稳定，只要多吸存多放贷，就能实现利润增长。

近几年银行业的净息差基本稳定在2.5%至2.8%，净利息收入占比一直居高不下，是银行利润的主要来源。

顺时而动 谋远而变——利率市场化趋势下中国商业银行的转型发展策略于亚利（交通银行）2012年6月7日，央行宣布自2012年6月8日起下调金融机构人民币存贷款基准利率并调整了存贷款利率浮动区间，即存款利率浮动区间的上限调整为基准利率的1.1倍，这是我国首次允许人民币存款利率上浮；贷款利率浮动区间的下限调整为基准利率的0.8倍，这是8年来我国首次全面扩大人民币贷款利率下浮幅度。

此举意味着本轮降息周期的开始，也标志着我国利率市场化进程的进一步加快。

随着利率市场化改革的不断深化，未来中国银行业经营管理将面临更多挑战，转型发展任重道远。

为此，我们通过对国外利率市场化进程的回顾，研究了利率市场化对银行的影响以及国外先进银行的应对举措，重点分析了对我国银行业可能产生的影响，并提出具体应对措施以期为加快商业银行的转型发展提出策略性建议。

一、国际化视野下利率市场化的进程及影响回顾（一）国外利率市场化的路径和方向选择。

从国外利率市场化的进程来看，主要有渐进式和激进式改革两种模式，其改革路径和方向选择方面存在较大差异。

而从实际影响来看，采取“政府引导，市场主导”的渐进式改革成功概率更大：1、渐进式改革。

美国、日本和韩国等国家的利率市场化均经历了较长的时间跨度，在正式开始前，先期的一些政策取向和调整也经历了较长时间的铺垫：美国利率自由化改革始于1973年，至1986年结束，是在70年代经济滞涨危机下推动的。

在利率自由化过程中，存款成本上升导致利差收窄，但金融创新却使中间业务收入大幅提升，成为收入的主要来源。

在金融自由化期间，银行业经历多次危机和兼并重组，导致盈利波动剧烈。

而日本利率市场化历经1977-1994年，诱因是“国债化”和“国际化”。

随着利率弹性的增加，债券市场快速发展，促进了金融全面自由化。

但利率放开后，也造成宏观经济波动加剧，银行经营风险加大。

2、激进式改革。

以拉美国家为代表的部分发展中国家，采取一步到位的利率市场化改革，由于经济体制和先期准备不足等原因，改革后出现名义利率飙升，金融机构经营不善，酿成金融危机：阿根廷仅用两年便完成改革，利率迅速上升，贷款利率上升幅度远高于存款利率，银行等金融机构不惜降低贷款发放条件，增加了风险较大的投机性贷款投放比重。

V ol.32N o.8A u g.2016赤峰学院学报(自然科学版)Jou rn al of C h ifen g U n iversity (N atu ral Scien ce E d ition )第32卷第8期(下)2016年8月利率市场化背景下上市商业银行盈利模式转变研究王浩男(安徽财经大学金融学院,安徽蚌埠233000)摘要:利率市场化的深入,将对我国上市商业银行的盈利能力产生重大冲击.本文基于对各大商业银行相关数据指标的对比和分析,发现依赖存贷业务的利差作为主要盈利来源的传统盈利模式已经不可持续,商业银行的盈利能力下降.同时,非利息收入对商业银行经营的作用越来越大,经营效率逐步趋于一致,竞争压力越来越大.盈利模式由利差主导型向非利差主导型转变,大力发展金融创新和中间业务,提高商业银行控制风险的能力是商业银行经营的有效途径.关键词:利率市场化;商业银行;盈利能力;存贷利差中图分类号:F 830.33文献标识码:A文章编号:1673-260X (2016)08-0101-02国内很多学者对我国商业银行目前的盈利模式进行了研究,利率市场化下我国商业银行应如何转变盈利模式实现持续发展成为众多学者的研究课题.一些学者认为,利率市场化对商业银行的传统盈利模式产生了巨大的冲击,应该在经营业务上进行创新和发展.李惠民(2014)认为我国商业银行虽然面临着利率市场化、金融脱媒和准入制度放松等诸多的挑战,但是在商业银行公司业务以及零售业务的盈利模式转型上仍然存在着许多的机会,应以此为突破口以推进我国商业银行盈利模式的转型.陈锐(2014)分别研究了存款和贷款利率市场化对我国商业银行盈利模式影响,指出利率市场化对商业银行盈利模式所造成的主要影响是存贷利差的缩减和重新定价风险,商业银行在利率市场化下应该尤其注重零售业务、批发业务以及中间业务三者之间的协调发展.也有学者认为,利率市场化并没有对我国商业银行的经营造成太大影响.李朝芳(2014)对2012年至2013年间的中小型银行进行研究,结果表明,虽然利率市场化进程加快,但是商业银行的利润总额也在不断攀升,现阶段我国商业银行并未受到利率市场化的影响.李菁楠和任森春(2014)通过建立双对数模式,指出尽管存贷利差收窄,但并未对商业银行盈利能力产生较大影响.1利率市场化前商业银行的传统盈利模式1.1依赖存贷业务的利差作为主要盈利来源由于长期受到利率管制体制的影响,我国商业银行传统利息收入过高而非利息收入明显较低.如表1.1所示,2010年工农中建交五大国有商业银行的净利息收入占营业收入比均达到70%以上.大部分股份制银行的净利息收入占营业收入比达到80%以上,城市商业银行净利息收入占营业收入比也比较高,其中南京银行高达87.12%.1.2上市商业银行利息收入结构我国上市商业银行利息收入主要由四部分构成:客户贷款利息收入,证券投资利息收入,存放中央银行款项的利息收入,同业拆借利息收入.其中客户贷款利息收入高达70%左右,是主要的利息收入来源.1.3上市商业银行非利息收入结构我国商业银行非利息业务中主要包括手续费及佣金业务和其他非利息业务.手续费及佣金业务收入主要包括结算,清算及现金管理业务收入,投资银行业务收入,财务顾问收入,银行卡业务收入,资产托管业务收入,担保及承诺业务收入,理财产品销售收入,代理收入其他非利息收入主要包括投资收益等.2利率市场化对我国商业银行盈利模式影响的实证分析收稿日期:2016-06-22基金项目:本论文属于安徽财经大学科研创新基金项目(XSKY1614ZD )名称净利息收入非利息收入净利息收入占营业收入比(%)工商银行3037497707279.76建设银行2515007428077.20农业银行2421524826683.38中国银行1939628285570.07交通银行849951923981.54中信银行48135763086.23招商银行570761430177.96浦发银行45204465290.67民生银行45873889583.76兴业银行38032542487.52南京银行46218683787.12表1.12010年我国部分商业银行收支指标单位:百万元数据来源:各商业银行2010年年报101--. All Rights Reserved.2.1非利息收入对商业银行经营的作用越来越大利率市场化改变了商业银行的业务结构,表内业务的盈利能力由于存贷利差的缩窄被削减.商业银行着重拓展表外业务来提升长期获利能力.由图2.1可以看出,2004年除中国银行、中国农业银行和招商银行以外,其他7家银行的非利息收入占比均小于10%.由于在我国利率市场化改革初期,商业银行管理经验落后,民生银行、北京银行及南京银行的非利息收入占比甚至为负数.2004到2013年间,十家商业银行的非利息收入占比均明显提升.截至2013年,十家商业银行的非利息收入占比均超过10%,其中中国银行的非利息收入占比已超过30%.2.2我国商业银行的盈利能力下降虽然商业银行的非利息收入占比逐年提升,但目前利息净收入仍然是营业利润最主要的来源,由于利率市场化改革的深入,利率变动频繁,同时我国商业银行规模庞大,相对缺乏灵活性,因此未能及时有效地施行防御策略来减小利率风险带来的损失.对于大型国有商业银行来说,利率市场化使得盈利能力大幅下降.中国银行2004年营业利润增长率仅为5.49%,2008年中国银行的营业利润出现了负增长.而对于小型城市商业银行而言,通过分析利率变动最为显著的2007—2008年期间的数据可以看出,北京银行和南京银行由于规模较小,业务稳定性相对较差,受经济环境影响波动较大,因此,营业利润增长率出现无明显规律的现象.所以,在利率市场化改革过程中,小型城市商业银行会受到强烈冲击.2.3各大商业银行存贷比呈现不同的变化趋势2009年之前,我国股份制银行贷款为主要业务的盈利来源,存贷比在70%-75%之间,远远高于五大国有商业银行和城市商业银行,显示出较好的风险控制能力,2009年以来,随着利率市场化进程的推进,为控制贷款风险,提高贷款的谨慎度,股份制商业银行的存贷比呈现平稳下降趋势.五大国有商业银行的存贷比波动较大,在60%到65%之间,近几年已有缓慢上升的趋势.城市商业银行存贷比则是在波动中强劲上升,体现出扩张业务发展的目标.2.4经营效率开始逐步趋于一致,竞争压力越来越大利率市场化的不断深入,缩减了存贷利差,各类商业银行的平均成本收入比开始趋于一致.股份制商业银行为31.72%,大型国有商业银行为30.59%,城市商业银行为28.53%.经营成本的趋同使得各大商业银行间的非竞争性壁垒被打破,今后商业银行间盈利能力的大小越来越取决于商业银行本身业务能力的高低,金融产品的创新和风险控制力的强弱,服务质量的好坏将决定商业银行的经营成果.3政策建议3.1盈利模式由利差主导型向非利差主导型转变利率市场化和当前宏观经济的下行压力减少了商业银行的净利差,与此同时,激烈的银行同业竞争,进一步降低了以净利差为主的盈利能力.因此,以做大存贷款规模的方式实现盈利增长的传统盈利模式亟待改变,融资多元化和存款理财化是商业银行解决吸收存款困难和信贷利润下降的有效途径.3.2提高商业银行风险控制的能力利率市场化之前,利率是实行管制政策的,自身较稳定,商业银行的资产负债变化波动比较小,风险低且收益稳定,所以我国商业银行在应对利率风险的方面缺少经验且能力不足.利率放开管制以后,我国商业银行需要提高对利率风险的监控与防范.3.3大力发展金融创新和中间业务利率市场化导致利差收窄,稳定程度降低,为了业务扩张和增强同业竞争力,商业银行应该开展中间业务实现盈利的多元化.利率市场化解除了利率管制对商业银行金融创新的限制,这对商业银行来说既是挑战也是机遇,应结合自身情况谋求创新发展.———————————————————参考文献院〔1〕巴曙松,严敏,王月香.我国利率市场化对商业银行的影响分析[J].华中师范大学学报(人文社会科学版),2013(7).〔2〕郭依苗,董继刚.利率市场化对我国商业银行影响的实证分析[J].金融发展研究,2014(11).〔3〕黄婷.利率市场化对商业银行盈利能力与盈剎模式的影响研究[D].华东师范大学,2015.5-27.〔4〕周琳琳.利率市场化下我国商业银行盈利模式转变研究[D].山东大学,2014.5-18.图2.12004-2013商业银行非利息收入占比图数据来源:各商业银行2004-2013年年报商业银行201120122013中国银行18.32%18.13%18.04%农业银行20.46%20.74%20.89%工商银行21.92%23.02%23.44%建设银行22.51%21.98%21.23%交通银行20.49%18.43%15.49%北京银行19.00%18.30%18.05%平安银行20.32%16.78%16.57%招商银行24.17%24.78%23.12%兴业银行24.67%26.65%22.39%浦发银行20.07%20.95%21.53%表2.22011-2013年商业银行净资产收益率(R O E )数据来源:各商业银行2011-2013年年报102--. All Rights Reserved.。

利率市场化对商业银行经营管理的影响与对策随着金融市场的不断发展，利率市场化已成为一个趋势。

商业银行作为金融机构的主要代表，利率市场化对其经营管理有着深刻的影响。

本文将从以下三个方面阐述利率市场化对商业银行的影响以及应对策略。

1. 利润率下降利率市场化后，银行的贷款利率受到市场供需关系的影响，往往较传统银行利率水平要低，而银行存款利率又受制于同业存款竞争，整体利润率会下降，影响银行盈利能力。

2. 风险管理能力提高银行在利率市场化后，面临的市场竞争将更为激烈，银行在资产负债管理、风险管理等方面的能力将得到进一步提升。

银行不仅要关注贷款的利率，还要更加重视风险的控制，合理配置信贷资产、科学定价，从而提升资产盈利能力。

3. 金融产品丰富利率市场化后，商业银行需要根据市场变化不断推陈出新的金融产品，满足不同的投资需求。

银行产品的丰富度也将有助于吸引更多的客户，从而推动银行业务的发展。

二、应对策略1. 加强风险管理商业银行在利率市场化背景下需要从传统的资产配置、风险管理中转型。

要保证银行新业务的稳健性和风险可控性，银行应加强对市场的调研和风险管理的能力，同时推动监管部门对风险管理要求的提高。

2. 科学定价商业银行应对利率市场化的影响，合理配置信贷资产，更加科学、合理的定价，创新贷款产品，优化资金使用效率，盘活存量资源，并从中寻求利润增长之路。

利率市场化下，银行要适应市场需求，不断推出适应市场的多元化金融产品，简单化、高效化的服务能力和质量将成为银行在市场中立于不败之地的重要支撑点。

通过开展理财、信托和保险等多元化金融业务和拓展其他业务来推动银行业务进一步发展。

总之，利率市场化对商业银行的经营管理有着较大的影响，商业银行应适应外部环境的变化，积极推进发展多元化、健康有序的金融服务业务，同时提高资产负债管理、风险管理和定价能力，以确保银行业务的健康稳定发展。