律师资本市场法律业务(优.选)

2023年证券从业之金融市场基础知识题库第一部分单选题(300题)1、（）作为我国证券业的自律性组织，对基金业实施行业自律管理。

A.证券业协会B.证券交易所C.中国证券投资基金业协会D.中国证监会【答案】：C2、风险性是股票的特征之一，下列关于股票的风险性特征的说法有误的是（）。

A.风险不等于损失，高风险的股票可能给投资者带来较大的损失，也可能带来较大的收益B.投资者在买入股票时，对其未来收益会有一个估计，但事后看，真正实现的收益可能会高于或低于原先的估计，这就是股票的风险C.风险本身是一个中性概念，但是，高风险一般对应着高收益，因此投资者一般喜欢投资那些风险较高的股票D.股票风险的内涵是股票投资收益的不确定性，或者说实际与预期收益之间的偏离程度【答案】：C3、以下不属于风险管理策略的是（）。

A.风险消除B.风险对冲C.风险补偿与准备金D.风险规避【答案】：A4、（）负责对人民币债券发行和偿还有关的外汇专用账户及相关购汇、结汇进行管理。

A.财政部B.国务院C.国家外汇管理局D.中国人民银行【答案】：C5、货币政策最终目标不包括（）A.充分就业B.稳定物价C.国际收支平衡D.基础货币【答案】：D6、（）也被称为“看跌期权”。

A.欧式期权B.美式期权C.认购期权D.认沽期权【答案】：D7、A公司的每股收益是2.5元，A公司的可比公司B公司的市盈率为2，则A公司的股票价值为（）元。

A.2B.2.5C.4D.5【答案】：D8、金融衍生工具的价格取决于（）价格变动的派生金融产品。

A.基础金融产品B.股票市场C.外汇市场D.债券市场【答案】：A9、结构化金融衍生产品按发行方式分类，可分为公开募集的结构化产品和私募结构化产品，前者通常可以在（）交易。

A.交易所B.证券公司C.基金公司D.商业银行【答案】：A10、证券交易所的特征不包括（）。

A.有固定的交易场所和交易时间B.—般投资者可以在证券交易所直接进行交易C.实行“公开、公平、公正”原则，并对证券交易进行严格管理D.通过公平竞价的方式决定交易价格【答案】：B11、（）是指律师事务所接受当事人委托，为其证券发行、上市和交易等证券业务活动提供的制作、出具法律意见书等文件的法律服务。

（试行）律师办理并购重组法律尽职调查业务操作指引（2024）文章属性•【制定机关】上海市律师协会•【公布日期】2024.03.27•【字号】•【施行日期】2024.03.27•【效力等级】地方工作文件•【时效性】现行有效•【主题分类】破产 ,律师正文（试行）律师办理并购重组法律尽职调查业务操作指引（2024）（本指引于2024年3月27日上海市律师协会业务研究指导委员会通讯表决通过，试行一年。

）第一章总则第一条为了给上海市律师办理资本市场并购重组法律业务中尽职调查提供基本操作规范，根据《中华人民共和国民法典》《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司重大资产重组管理办法》《律师事务所从事证券法律业务管理办法》及其他相关法律法规和规范性文件的要求，遵循上海市司法行政机关和上海市律师协会制定的律师执业规则，特制定本指引。

第二条尽职调查（以下简称“尽职调查”）是律师事务所及其指派的律师根据委托人委托事项和预期目的，按照行业认可的专业准则和执业规范，对委托项目、目标资产、标的公司或其他组织类型的经济体等调查对象开展审慎、全面、及时的调查与核实工作，依据法律、法规、规章及规范性文件、行业规范及惯例，进行法律问题分析并向委托人提供相应解决方案和风险防范措施。

勤勉、尽责、充分的尽职调查不仅是律师进行法律分析、提供法律服务的必要基础，更是确定律师尽职免责的合理抗辩依据。

第三条根据委托事项和调查内容的不同，律师开展尽职调查，适用于私募股权投资、公司首次公开发行股票并在境内外上市、上市公司公开发行证券、境内外收购与兼并、资产重组、银行贷款、公开发行和非公开发行债券及其他股权和债权类融资工具等各类经济活动。

上述各类经济活动中的尽职调查具体要求和目的虽各有不同，但其实质均为律师通过多种手段、形式，了解调查对象相关信息、事实的过程。

以此为基础，律师将进一步依据委托事项目的和相关法律法规规定，提示针对调查对象的相关法律问题或潜在法律风险、提供合规性意见和建议。

资本经营- 多选A【ABC】按证券权益内容的不同,可以将有价证券划分为【A.资本证券 B.货币证券C.商品证券】【ABD】按照企业托管的目标,大致可以将其分为【A.效益型托管 B.介入式托管 D.流动式托管】【ACD】按并购双方的行业关系,并购可以划分为【A.横向并购 C.纵向并购 D.混合并购】【AD】按风险分担方式不同可将金融租赁公司的融资租赁业务分为【A.联合租赁D.杠杆租赁】【AD】按买卖方向可将权证分为【A.认购权证D.认沽权证】【ABCD】按损失原因进行分类,风险可以分为【A.自然风险B.社会风险C.经济风险D.技术风险】【ABD】按债券发行的主体不同,可将债券分为【A.政府债券B.公司债券 D.金融债券】【ABD】按租赁资产来源分可以将租赁分为【A.直接租赁B.转租租赁D.回租租赁】B【ABCD】并购交易的支付方式包括【A.现金支付B.债务凭证支付C.股票支付D.综合支付方式】C【ABD】传统并购理论包括【A.交易费用理论B.效率理论 D.市场势力理论】【ABC】创业板市场区别于主板市场之处包括【A.创业板上市公司经营年限短,可不设最低盈利要求B.创业板上市公司股本规模相对较小C.创业板上市公司主营业务单一】【ABCD】从世界范围看,风险投资的资金来源包括【A.养老资金B.政府资金C.金融资金D.天使投资资金】【ACD】从企业分拆的类型来看,可以分为【A.横向分拆C.纵向分拆D.混合分拆】【ABDE】从具体的操作角度看,资产重组可以分为【A.拍卖B.出售D.置换E.破产】等形式。

【AB】从目前看,解决企业过度负债问题,较为可行的办法是债务重组,其主要内容有【A.对现有债权债务关系进行调整B.对调整后的债权债务关系进行管理】F【ABD】风险的特征包括【A.客观性B.普遍性D.可防范性】【ABC】风险投资的作用包括【A.风险投资支持中小企业的生存和发展B.风险投资促进了技术创新C.风险投资推动了经济增长】【BCD】风险投资对风险企业的管理主要围绕三个方面,即【B.技术管理 C.市场管理D.财务管理】【ABCD】风险投资退出的渠道主要有【A.股份公开上市B.股份出售C.股份回购D.破产清算】【ABCD】风险资本投资决策过程是一种多阶段筛选评估过程,主要包括【A.项目收集阶段 B.项目筛选阶段 C.项目评估阶段 D.构建契约阶段】几个阶段。

新三板律师业务指引: 新三板上市条件、流程及律师尽职调查报告2014-05-06智飞律师微网站一、新三板的含义三板市场起源于2001年"股权代办转让系统", 最早承接两网公司和退市公司, 称为"旧三板"。

2006年, 中关村科技园区非上市股份公司进入代办转让系统进行股份报价转让, 称为"新三板"。

新三板是国务院批准的全国性股份报价转让市场, 它利用代办股份转让系统解决非上市公司存量股份的转让及交易问题, 并于2006年1月在深交所正式挂牌启动。

在2013年1月16日, 全国中小企业股份转让系统(以下简称“新三板”)在京设立, 是建设多层次资本市场的标志性事件。

《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)》, 重新修订了原代办股份转让系统的挂牌条件, 明确规定了股份有限公司申请股票在全国股份转让系统挂牌的五大条件。

三、新三板上市的具体要求(一)“依法设立且存续满两年。

有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的, 存续时间可以从有限责任公司成立之日起计算”1、公司依据《公司法》等法律、法规及规章的规定向公司登记机关申请登记, 并已取得《企业法人营业执照》。

申报挂牌时, 要依法存续, 经过年检程序。

(1)公司设立的主体、程序合法、合规;(2)公司股东的出资合法、合规, 出资方式及比例应符合《公司法》相关规定。

以知识产权作为出资在实务操作中应注意以下几个问题:a、出资的无形资产所有权问题, 是否为职务发明;b、出资(财产转移过户)的程序是否合法有效;c、出资的比例是否符合设立时《公司法》的规定。

2006年新《公司法》修订后, 无形资产的比例可以达到注册资本的70%;d、出资资产的评估报告是否适当, 评估价值是否真实合理;e、无形资产与公司业务是否紧密相连, 是否后续对公司业绩做出贡献;f、无形资产的产权是否明晰, 是否存在潜在法律纠纷。

资本市场律师的工作职责与技能要求发言稿尊敬的各位领导、各位专家、各位嘉宾：大家好！我今天非常荣幸能够站在这里，为大家分享一下资本市场律师的工作职责与技能要求。

作为资本市场律师，我们的工作既需要专业的知识背景，又需要一系列的技能来应对各种复杂的法律事务和需求。

在这篇发言稿中，我将重点介绍资本市场律师的工作职责以及所需的技能要求。

一、工作职责1. 提供法律咨询和解决方案。

资本市场律师需要全面了解相关法规和政策，并能够将其应用到实际业务中。

他们需要与客户密切合作，提供准确、及时的法律咨询，并提供解决方案以应对各种法律问题。

2. 参与公司并购、重组等交易。

作为律师，他们需要与客户一起制定交易方案，起草相关合同和文件，并进行尽职调查以确保交易的合法性和顺利进行。

3. 参与证券发行和上市工作。

资本市场律师需要协助客户进行证券发行，并负责审核发行文件、拟定相关法律文件。

在上市过程中，律师还需要与交易所和证券监管机构进行沟通，并处理相关法律事务。

4. 参与争议解决。

当发生争议时，资本市场律师需要代表客户参与诉讼或仲裁程序，保护客户的合法权益。

他们需要具备扎实的法律知识、优秀的辩护技巧以及良好的团队合作能力。

二、技能要求1. 扎实的法律知识。

资本市场律师需要具备扎实的法律基础知识，熟悉相关法规和政策，并能够将其应用到实际业务中。

他们需要不断学习和更新法律知识，以保持竞争优势。

2. 准确的分析和判断能力。

资本市场律师需要具备敏锐的分析和判断能力，能够快速准确地理解和解决复杂的法律问题。

他们需要能够从大量的信息中提取并总结关键要点，以支持客户的决策。

3. 良好的沟通和协调能力。

作为律师，良好的沟通和协调能力是必不可少的。

资本市场律师需要能够与不同背景和专业的人士进行有效的沟通，并协调各方的利益以达成共识。

4. 卓越的团队合作能力。

资本市场律师通常需要与律师团队、客户以及其他相关方进行紧密合作。

他们需要具备良好的团队合作能力，能够有效地与他人合作，共同完成工作。

《资本市场》习题与答案（解答仅供参考）一、名词解释1. 资本市场：资本市场是指进行长期资本（如股票、债券、基金等）交易的市场，是企业、政府和金融机构筹集长期资金的主要场所，通过发行和买卖证券实现资金融通和资源配置。

2. 股票：股票是一种有价证券，代表持有者对公司的所有权，享有公司收益分配和参与公司决策的权利，并承担相应的经营风险。

在资本市场中，股票是主要的投资工具之一。

3. 债券：债券是债务人为筹措资金而发行的、承诺按一定利率定期支付利息并到期归还本金的金融契约，在资本市场中，债券是投资者获取固定收益的重要投资工具。

4. 一级市场：一级市场也称为发行市场，是新证券（如股票或债券）首次由发行人出售给公众投资者的市场，一级市场的活动主要涉及证券的发行与认购。

5. IPO（Initial Public Offering）：即首次公开募股，是指私人公司首次面向公众公开发行股票，以募集资本，从而从私营公司转变为上市公司的一种过程。

二、填空题1. 在资本市场中，______市场主要负责已发行证券的买卖交易，也被称为二级市场。

答案：证券交易2. 根据融资期限划分，一年以上的融资属于______市场范畴。

答案：资本市场3. 按照证券发行主体的不同，债券可以分为国债、企业债和______。

答案：金融债4. 中国A股市场上的主板、中小板、创业板和科创板都是______市场的一部分。

答案：一级5. 投资者购买的某种股票如果具有优先分红权和剩余财产索取权，那么这种股票通常被称为______。

答案：优先股三、单项选择题1. 下列哪一项不属于资本市场的主要功能？A. 筹集长期资金B. 优化资源配置C. 提供短期流动性D. 实现风险分散答案：C2. 关于股票与债券的区别，以下说法错误的是？A. 股票持有者是公司的所有者，而债券持有者是公司的债权人B. 股票收益不确定，债券收益相对固定C. 在公司清算时，债券持有者优先于股票持有者获得赔偿D. 股票的风险性低于债券答案：D3. 下列哪种证券一般不存在违约风险？A. 公司债券B. 国债C. 信用等级较低的企业债D. 可转债答案：B4. 下列哪个市场中，投资者可以直接与发行者进行交易？A. 一级市场B. 二级市场C. 第三市场D. 场外市场答案：A5. 对于投资者而言，下列哪种情况可能会导致股票价格上涨？A. 公司宣布减资B. 公司发布盈利预警公告C. 公司实施大比例分红D. 公司公布良好的业绩报告答案：D四、多项选择题1. 下列哪些属于资本市场的主要参与者？A. 投资者B. 发行人（公司或政府）C. 证券交易所D. 中介机构（如证券公司、会计师事务所等）E. 监管机构（如证监会）答案：ABCDE2. 资本市场中，下列哪些是常见的金融工具？A. 股票B. 债券C. 期货合约D. 期权E. 公司短期商业票据答案：ABCD （注：公司短期商业票据属于货币市场工具）3. 关于股票和债券的风险性，以下说法正确的有：A. 股票的市场价格波动较大，风险相对较高B. 债券通常有固定的利息收入，因此风险较低C. 若公司破产清算，优先股股东先于普通股股东得到赔偿D. 当经济形势恶化时，债券可能面临信用违约风险E. 在二级市场上，债券价格也有可能大幅波动答案：ABCDE4. 下列哪些情况可能会影响资本市场的运行？A. 国家宏观经济政策调整B. 金融市场利率变动C. 全球经济形势变化D. 上市公司财务状况与盈利能力E. 投资者心理预期及行为变化答案：ABCDE5. 在我国的多层次资本市场体系中，包括以下哪些板块？A. 主板市场B. 创业板市场C. 科创板市场D. 新三板市场E. 区域股权交易中心答案：ABCDE五、判断题1. 资本市场中的交易主要涉及长期金融工具，交易目的是实现资本的融通和价值的增长。

律师资本市场法律业务令狐采学一、证券发行和上市业务领域提供的法律服务主要包括：1、协助企业在国内发行股票、上市;2、协助企业在境外发行股票、上市;3、协助企业进行债券、可转换债券(包括国内债券和国际债券)的发行与上市;4、为上市公司的股票配售、股份回购、派送与增发提供法律服务;5、制作与企业证券发行相关的法律文书;6、处理证券发行过程中产生的纠纷。

二、债券发行业务领域提供的法律服务主要包括：1、债券发行法律咨询，提供法律意见和建议;2、设计发行方案、起草相关法律文件;3、协助企业选择承销机构;4、降低发行成本，提高发行效能。

三、非上市公司融资业务领域提供的法律服务主要包括：1、根据企业的实际情况，与企业的财务顾问相互配合，为企业设计债权融资、股权融资、优先股融资、租赁融资等不同的融资方案;2、对投资方的投资回报形式和方式进行法律论证，帮助投资方对此做出安排和调整，以保证投资回报的法律效力;3、根据投融资双方的实际情况，协助撰写个性化的项目可行性研究报告、商业计划书、设立文件等;4、代理客户参加谈判、出具法律意见和建议，制作法律文件等。

四、上市公司兼并收购业务领域提供的法律服务主要包括：1、设计及优化交易架构;2、接受委托进行法律审慎调查;3、起草股权转让协议、合并协议、分立协议以及其他相关交易文件;4、就政府审批许可、备案、登记等事宜提供法律意见，并协助办理相关手续;5、协助办理交割事宜等。

五、创业投资及私募股权业务领域提供的法律服务主要包括：1、策划投融资架构，制作投融资方案、可行性报告等;2、接受委托进行项目尽职调查;3、私募股权基金的设立、备案等全程法律服务;4、参与重大谈判，起草谈判法律文件，出具法律意见和建议;5、为其他相关事务提供专业法律咨询等。

六、证券化和金融衍生工具业务领域提供的法律服务主要包括：1、参与资产证券化产品设计与方案论证,分析并协助排除资产证券化过程中可能出现的法律障碍;2、对资产池中资产开展尽职调查，预防并控制法律风险;3、协助客户与政府主管部门协调沟通，获得必要的审批;4、特殊目的公司(SPV)的结构设计与法律安排;5、代理/参与资产证券化交易谈判，协助应对各种突发事件;6、处理该资产证券发行相关法律事务;7、资产证券化过程中涉及的法律文件起草与修改工作;8、发挥税务律师优势，协助策划资产证券化的最佳税务方案;9、其他相关法律服务。

非诉讼律师主要做哪些工作在法律领域，律师的工作范畴并不仅仅局限于法庭上的唇枪舌战。

非诉讼律师，作为法律行业中不可或缺的一部分，他们的工作同样重要且多样。

非诉讼律师主要致力于为客户提供各类法律咨询和解决方案，以避免潜在的法律纠纷或在纠纷发生之前就将其化解。

他们的工作范围广泛，涵盖了众多领域和行业。

首先，在企业并购和重组方面，非诉讼律师扮演着关键的角色。

当企业计划收购另一家企业，或者对自身进行重组以优化结构和提升竞争力时，非诉讼律师需要对目标企业进行全面的尽职调查。

这包括审查其财务状况、资产负债情况、知识产权、合同关系、劳动用工等各个方面。

通过细致的调查和分析，为客户提供准确的风险评估和法律建议，协助制定合理的并购或重组方案，确保交易的合法性和顺利进行。

在资本市场领域，非诉讼律师为企业的上市、融资、债券发行等活动提供法律服务。

他们要熟悉证券法规和监管要求，协助企业准备相关的申报文件，如招股说明书、募集说明书等。

同时，为企业与证券监管机构的沟通和审批提供法律支持，保障企业在资本市场的运作符合法律法规。

知识产权保护也是非诉讼律师的重要工作之一。

随着知识经济的发展，企业对于知识产权的重视程度日益提高。

非诉讼律师帮助企业进行专利申请、商标注册、著作权登记等工作，制定知识产权保护策略，处理知识产权的许可和转让事宜，防范侵权风险，维护企业的创新成果和商业利益。

对于房地产领域，非诉讼律师参与房地产项目的开发、建设、销售等各个环节。

他们审查土地出让合同、建设工程合同、商品房买卖合同等各类文件，为房地产企业提供法律风险防控的建议，协助解决房地产交易中的纠纷。

在金融领域，非诉讼律师为银行、信托公司、保险公司等金融机构提供法律服务。

例如，起草和审查金融合同，包括贷款合同、担保合同、保险合同等，确保金融交易的合规性和安全性。

此外，非诉讼律师还在劳动法律事务中发挥重要作用。

他们帮助企业制定员工手册、劳动合同，处理劳动纠纷的预防和解决，提供劳动法律法规的培训，确保企业的用工管理符合法律规定，维护企业和员工的合法权益。

律师资本市场法律业务
在资本市场中，律师扮演着至关重要的角色。

作为一名资本市场律师，必须具备深厚的法律知识和专业技能，以确保客户的利益得到最
大化的保障。

本文将探讨律师在资本市场中发挥作用的法律业务，包
括证券发行、企业并购重组、上市公司制度建设等领域。

证券发行
证券发行是资本市场律师的主要工作之一。

在证券发行过程中，律
师需要提供法律咨询，起草和审核各类证券法律文件，如招股说明书、国内外发行证券的法律文件等。

律师需要根据相关法律和政策要求，
确保发行人和投资人的合法权益得到有效保障。

企业并购重组
律师在企业并购重组中也扮演着重要角色。

在公司收购和兼并中，
律师需要提供法律咨询服务，起草和审核各类法律文件，如收购意向书、合同协议、公告和报告等。

律师还需为客户提供谈判策略和解决
方案，确保企业并购重组的法律合规性和合理性。

上市公司制度建设
对于上市公司而言，建立健全的公司治理结构和管理制度至关重要。

律师需要为上市公司提供法律咨询服务，起草和审核董事会、股东会
和高管层的决策文件和协议，以及上市公司章程、规则和政策文件等。

律师还需协助上市公司制定和实施内部控制制度，确保公司治理结构
合规并且有效。

结语
综上所述，律师在资本市场中扮演着重要的角色。

通过在证券发行、企业并购重组和上市公司制度建设等领域的法律业务中的发挥作用，
律师能够为客户提供专业的法律知识和服务，协助客户规避法律风险，保护其合法权益。