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〔开场白〕今天我们来学习利率变动的影响因素。
外表看来存贷款利率的决定好象是由人民银行“专制〞，但实质上并不是。
利率的影响因素有很多，主要有下面几个。
第一个因素是平均利润率，平均利润率是决定利率上下的最根本因素。
利息是平均利润的一局部，利率仍取决于利润率，并受平均利率的制约。
一般情况下，利率以平均利润率为最高界限，且利率最低也不会等于零，否那么就不会有借贷行为。
即利率总是在零到平均利润率之间摆动。
并且利率水平的变化与平均利润率水平的变化成正比。
当平均利润率提高，利率一般也相应提高，平均利润率降低，利率也相应降低。
第二个因素是预期通货膨胀率，实际利率=名义利率-通胀率，通胀率上升，为确保实际利率不变，名义利率上升。
用可贷资金模型见下列图可以解释这种现象。
预期将减少可贷的供应，使向左移动，即可贷资金供应减少，在任意给定的利率水平下，由于预期通货膨胀增加了，贷款变得没有吸引力了。
同时，预期通货膨胀的上升也增加了对可贷资金的需求。
这是因为用借来的资金购置的商品或资产的价格或预期将随通货膨胀的上升而升高，而的名义价值那么不会变。
这样使得需求曲线向右移动，从图形上看，移动后的供应曲线和需求曲线交于更高点，说明利率上升了。
第三个因素是利率管制，在一国经济的非常时期或在经济不兴旺的阶段，利率管制也是影响利率的一个重要因素。
政府有关部门实行利率管制，直接制定利率或利率变动的界限。
由于利率管制具有高度行政干预和法律约束力量，排斥各类经济因素对利率的直接影响，因此，实行利率管制的范围是有限的，而且，一旦非常时期结束或经济已走出不兴旺的阶段，应及时解除管制。
第四个因素是央行的货币，利率是国家对经济活动进行宏观调节的重要工具，因此利率不完全随着借贷资金供求状况自由波动，也受到央行货币的影响。
当国家采取刺激经济的宽松的货币时，可贷资金的供应增加，利率就会下降，这会引起投资、消费增加，社会总需求增加，经济增长。
当国家限制经济过度膨胀时，往往采取紧缩的货币,这时可贷资金的供应减少，利率上升，这会引起投资、消费减少，社会总需求减少，经济放缓。
利率课题研究报告《利率课题研究报告》一、引言利率是指借贷双方达成借贷协议后，借款方需要支付的利息。
利率是金融市场中的重要指标，对于经济发展和金融稳定具有重要影响。
本报告旨在对利率问题进行研究，分析其影响因素和对经济的影响，为金融市场的参与者提供参考。
二、利率的影响因素1.经济形势：利率与经济形势密切相关。
在经济繁荣时期，需求旺盛，借款方多，利率上升；而在经济低迷时期，需求不旺，借款方少，利率下降。
2.货币供求：货币供给与需求的关系也会影响利率。
当货币供给过多时，市场上的借款方较多，利率下降；当货币供给不足时，市场上的借款方较少，利率上升。
3.政策调控：央行通过货币政策调控利率，以实现经济稳定调控的目标。
央行通过调整存款准备金率、公开市场操作等手段来影响货币供求，进而影响利率。
三、利率对经济的影响1.投资：利率的高低直接影响着企业和个人的投资活动。
利率较低时，企业和个人倾向于进行投资，带动经济发展；利率较高时，投资意愿减弱，经济增长受到抑制。
2.消费：利率对消费也有一定影响。
当利率较低时，个人负债成本降低，更容易借款消费；当利率较高时，个人负债成本增加，对消费意愿产生负面影响。
3.通胀：利率与通胀之间存在一定的关系。
通常情况下，利率上升可能导致借款成本增加，压制通胀；而利率下降则可能刺激借款需求，加剧通胀。
四、利率管理策略1.宏观调控：央行通过调整货币政策，实施宏观调控。
通过适时调整存款准备金率、公开市场操作等手段，以及使用利率工具来控制利率水平，保持利率在适度的范围内。
2.市场化改革：推进利率市场化改革，引入竞争机制来决定利率。
通过设立利率市场化的基准利率和浮动利率，提高利率形成机制的市场化程度，促进利率决定机制更加透明和公正。
3.完善金融监管：建立健全的金融监管体系，加强对金融机构的监管和评估。
确保金融机构合规运营，防范金融风险，维护金融市场的稳定。
五、结论利率作为金融市场中的重要指标，对经济发展和金融稳定具有重要影响。
货币与利率关系货币与利率是经济领域中两个重要的概念，它们之间有着密切的联系和相互影响。
货币供应量的变化会对利率产生直接的影响，而利率的变化又会对货币的需求和供应产生一系列的影响。
下面将从货币供应量、利率的决定因素以及货币供应量对利率的影响等方面进行论述。
一、货币供应量对利率的影响货币供应量是指在一定时期内，由中央银行或其他金融机构发行的货币数量。
货币供应量的变动对利率有很大的影响。
首先，货币供应量的增加会导致利率的下降。
当银行或其他金融机构增加了贷款和信贷的发放，相当于增加了货币供应量，市场上的货币总量会增加。
此时，供求关系将导致货币的价格下降，即利率下降。
其次，货币供应量的减少会导致利率的上升。
当中央银行通过紧缩货币政策，减少了货币的供应量，市场上的货币总量会减少。
此时，供求关系将导致货币的价格上升，即利率上升。
二、利率的决定因素除了货币供应量的变动，利率还受到其他因素的影响。
以下是几个影响利率的主要因素：1.经济发展水平：经济发展水平的高低会对利率产生影响。
在经济发展水平较低的地区，利率通常较高，而在经济发展水平较高的地区，利率通常较低。
2.通货膨胀预期：预期通货膨胀率的上升会导致利率上升。
因为在通货膨胀环境下，人们会预期未来的货币价值会下降，所以他们会要求更高的利率来抵消货币贬值的风险。
3.货币政策：货币政策对利率的影响也非常重要。
例如，中央银行可以通过调整存款准备金率和再贷款利率来影响市场上的利率水平。
4.债券市场状况：债券市场上的供求关系也会影响利率。
当债券供大于求时，利率上升；当债券供不足时，利率下降。
三、货币供应量对经济的影响货币供应量的变化对经济有着重要的影响。
当货币供应量增加时，会刺激经济增长，提高投资和消费水平，从而促进就业和生产。
然而，如果货币供应量过快增长，可能会引发通货膨胀的风险。
另一方面，货币供应量的减少可能会导致经济放缓和流动性不足。
这将抑制投资和消费需求，对企业和个人的借贷活动产生不利影响。
利率的变化影响因素利率的变化影响因素（一）经济因素1、经济周期在危机阶段，许多I商企业由于商品销售困难而不能按期偿还债务，造成支付关系紧张并引起货币信用危机。
资木家都不愿意再以赊销方成汨魯商品，而要求以现金丈付。
由于对现金的需求急剧增加，借贷资本的供给不能满足需要，将使利息率节节提臥进入萧条阶段，物价己跌到最低点，桀个社会生产处十停滞状态•弓此相适应，借贷资本的需求减少，巾•场上游资充斥，利率会不断降低.在复苏阶段，投淡増氏，物价回升.市场容凰逐渐扩人.堀加了对借贷的需求.但借贷资木供给充足，职能资本家可以以低利率取得货币资本。
进入繁荣阶段，生产迅速发展，物价稳定上升，利润急剧增K・新企业不断建立，对借贷资本的需求很人"但由于说木回流迅速，信用周转灵活，利率并不很髙。
随着生产的继续扩张，借贷资本需求H益扩人，特别是在危机前夕.利率乂会不断上升。
2、通货膨胀在确定利率时，既要考虑物价上涨对借贷资本木金的影响，乂要虑它对利息的影响，并采取提崗利率水平或采用附加条件等方式来减少通货膨胀带来的损失。
3、税收是否对利息征税对利率的高低有重要影响（二）政策因素-国的货币政策、财政政策、汇率政策对利率变动的影响最为直接与明显「即,中央银行根据经济形势及国家预定的经济日标，通过运用二人货币政策匸貝——"款准备金率、再贴现率、公开市场业务来彫响亦场利率、达到扩张或紧缩银根的LI的。
（三）制度因素主要是利率管制管制利率的早本特征是由政府有关部门也接制定利率或利率变动的界限。
我国利率的决定与影响因素（-）利润的平均水平社会主义市场经济中，利息仍作为平均利润的一部分，冈而利息率也是由于平沟利润决定。
在我国，行业的平均利率杲能够计算的•全补会的平均利率也可以求出-个近似值. 如果人多数干彳j•业的平均利润率卜•升，全社会的平均利率也会呈卜-降趋势，在这种情况下，利率总的水平应当调低。
<-）资金的供求状况利息率取决于平均利润。
北京泰和兴投资管理有限公司1掌握利率体系及其影响因素(1)利率体系在任何时间内，市场上的利率都不止一种，利率体系是指各类利率之间和各类利率内部存在的相互影响和制约的关系而构成的有机整体。
主要包括利率结构、利率间的传导机制和利率监管体系。
在不同类型的融资中，有不同的利率水平，就存在着利率的结构问题。
其中最典型的是利率的风险结构和利率的期限结构。
到期期限相同而收益率不同的利率之间的相互关系称为利率的风险结构。
利率的期限结构指的是利率与到期期限之间的变化关系。
一般来说，到期期限越长，利率越高。
我国当前的利率体系主要是：①中央银行基准利率;②银行间利率;③商业银行等金融机构的存贷款利率;④市场利率。
中央银行基准利率这一层次主要包括存款准备金率、中央银行再贷款利率、再贴现利率等。
存款准备金是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款，中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率。
中央银行通过调整存款准备金率，可以影响金融机构的信贷扩张能力，从而间接调控货币供应量。
中央银行再贷款利率是中央银行对金融机构贷款所实行的利率。
从2004年3月25日起，中国人民银行决定实行再贷款浮息制度。
再贴现就是银行把贴现所得的票据转向中央银行进行再贴现的行为。
再贴现率，是中央银行对商业银行持有的贴现票据进行再贴现所规定的利率，它表现为再贴现票据金额的一定回扣率。
银行间利率主要包括全国银行间拆借利率和银行间国债市场利率。
银行间同业拆借利率一般是由市场决定的，随时受到供求关系的影响而发生变化。
我国的银行间同业拆借利率使用的是Shil)0r ，即上海银行问同业拆放利率。
商业银行等金融机构的存贷款利率。
商业银行等金融机构存贷款利率的种类主要与商业银行所开展的各种存贷款业务相对应。
市场利率。
市场利率即由市场来决定利率水平，与官方利率相对应。
目前我国深沪证券交易所债券市场利率完全由市场供求决定，故与民间借贷利率一起称为市场利率。
利率的变化影响因素（一）经济因素1、经济周期在危机阶段，许多工商企业由于商品销售困难而不能按期偿还债务，造成支付关系紧张并引起货币信用危机。
资本家都不愿意再以赊销方式出售商品，而要求以现金支付。
由于对现金的需求急剧增加，借贷资本的供给不能满足需要，将使利息率节节提高。
进入萧条阶段，物价已跌到最低点，整个社会生产处于停滞状态。
与此相适应，借贷资本的需求减少，市场上游资充斥，利率会不断降低。
在复苏阶段，投资增长，物价回升，市场容量逐渐扩大，增加了对借贷的需求，但借贷资本供给充足，职能资本家可以以低利率取得货币资本。
进入繁荣阶段，生产迅速发展，物价稳定上升，利润急剧增长，新企业不断建立，对借贷资本的需求很大。
但由于资本回流迅速，信用周转灵活，利率并不很高。
随着生产的继续扩张，借贷资本需求日益扩大，特别是在危机前夕，利率又会不断上升。
2、通货膨胀在确定利率时，既要考虑物价上涨对借贷资本本金的影响，又要虑它对利息的影响，并采取提高利率水平或采用附加条件等方式来减少通货膨胀带来的损失。
3、税收是否对利息征税对利率的高低有重要影响（二）政策因素一国的货币政策、财政政策、汇率政策对利率变动的影响最为直接与明显。
即，中央银行根据经济形势及国家预定的经济目标，通过运用三大货币政策工具——存款准备金率、再贴现率、公开市场业务来影响市场利率、达到扩张或紧缩银根的目的。
（三）制度因素主要是利率管制管制利率的基本特征是由政府有关部门直接制定利率或利率变动的界限。
我国利率的决定与影响因素（一）利润的平均水平社会主义市场经济中，利息仍作为平均利润的一部分，因而利息率也是由于平均利润率决定。
在我国，行业的平均利率是能够计算的，全社会的平均利率也可以求出一个近似值。
如果大多数千行业的平均利润率上升，全社会的平均利率也会呈上升趋势，在这种情况下，利率总的水平应当提高，相反，则应调底。
（二）资金的供求状况一般地讲，当借贷资本供不应求时，将促使利率上升；相反，当借贷资本供过于求时，必然导致利率下降。
利率水平的决定因素摘要：利率是货币金融理论的基础概念，也是连接货币因素与实际经济因素的中介变量，是调节经济活动的重要杠杆。
决定和影响利率的因素有很多，西方各种利率理论中也论述了很多方面，本文主要基于古典学派的利率决定理论和凯恩斯的利率决定理论，就储蓄与投资对利率的决定影响做简要论述，并且结合我国近年来利率的变化进行相应讨论，从而提出了我国在利率调整中存在的问题和相应对策。
关键词：利率；储蓄；投资一、利率的作用及其影响因素利率，作为一国的经济杠杆，对于一个国家整体的经济发展有“牵一发而动全身”的影响。
从宏观方面来讲，利率不仅可以调节社会资本供给，也可以调节社会投资。
政府作为一个国家经济的掌控部门，通过调节利率高低从而正确的引导社会资本的流动方向。
从微观方面来讲，利率的高低会影响投资者的投资决策，会影响到一个企业的经济效益。
利率过高或者过低对于每一个国家的经济发展都是不利的。
过高的利率会抑制投资，阻碍经济的发展；利率水平过低，又不利于发挥利率对经济的杠杆调节作用，所以只有适当的利率水平才能使利率在一国的经济中充分发挥其自身的调节作用。
经济学家提出了一些影响利率的因素，包括：储蓄、投资、货币供给与需求等，本文将从居民储蓄与利率的关系来分析我国居民储蓄对于我国利率的影响。
二、西方经济学中的利率决定理论（一）古典学派的利率决定理论古典学派的储蓄投资理论认为，利率是由储蓄函数和投资函数共同决定的，取决于储蓄函数和投资函数的均衡点。
投资是利率的递减函数，利率提高，投资额下降；利率降低，投资额上升。
储蓄是利率的递增函数，利率越高，储蓄额越大；利率越低，储蓄额越少。
在古典经济学家看来，储蓄代表资本的供给，投资代表资本的需求，利率代表借用资本的价格，从而资本的供求决定的利率的水平，如图：腹有诗书气自华腹有诗书气自华按照这一理论，只要利率是灵活变动的，它就和商品的价格一样，具有自动调节功能，使储蓄和投资趋于一致。
因此，经济就不会出现长期的供求失衡，它将自动趋于一致。
2023年9月四大银行存款利率_银行存款利率影响因素四大银行存款利率2023年9月工商银行：整存整取一年期利率：4.35%整存整取三年期利率：4.75%整存整取五年期利率：5.35%建设银行：整存整取一年期利率：4.25%整存整取三年期利率：4.65%整存整取五年期利率：5.25%农业银行：整存整取一年期利率：4.30%整存整取三年期利率：4.70%整存整取五年期利率：5.30%中国银行：整存整取一年期利率：4.40%整存整取三年期利率：4.80%整存整取五年期利率：5.40%银行存款利率影响因素利率的决定取决于储蓄供给、投资需要、货币供给、货币需求四个因素，导致储蓄投资、货币供求变动的因素都将影响到利率水平。
这种理论的特点是一般均衡分析。
该理论在比较严密的理论框架下，把古典理论的商品市场均衡和凯恩斯理论的货币市场均衡有机的统一在一起。
马克思的利率决定理论是从利息的****和实质的角度，考虑了制度因素在利率决定中的作用的利率理论，其理论核心是利率是由平均利润率决定的。
马克思认为在资本主义制度下,利息是利润的一部分,是剩余价值的一种转换形式。
利息的独立化，对于真正显示资金使用者在再生产过程中所起的能动作用有积极意义。
银行定期存款怎么存方法一：选择存款利率高的银行不同银行之间的存款利率差异较大，其中国有银行的存款利率普遍偏低，城商行的存款利率则相对较高。
以一年期定存为例，X行与X行间相差了0.25%，也就是同样存10万元一年，他们的利息差250元。
方法二：四分储蓄法这种方法适用于一年之内会用到，但对于使用时间和金额不确定的小额闲置金，使用这种方法不仅利息会比活期储蓄高得多，到用钱时也能以最小损失取出需要的数额。
假如存款金额是1万元，那么将这1万元分为不同金额的四份，如1000元、2000元、3000元和4000元，然后分别存为四张一年期的定存存单。
如此以来，按照目前1.5%的一年定存利率，则可以获得利息150元，比存活期(基准利率0.35%)多获得115多元利息。
近年来利率变化的原因和影响利率又称利息率，表示一定时期内利息量与本金的比率，通常用百分比表示，按年计算则称为年利率。
其计算公式是：利息率= 利息量÷本金÷时间×100% 。
利率变化是所有固定收益证券价格变动的主要因素。
一般而言，证券的价格与利率成反向变化，即利率上升(下降)时，证券的价格会下降(上升)。
如果投资者将证券持有至到期日，那么证券到期前价格的变化不会对投资者产生影响；但是如果投资者在到期之日前出售证券，那么利率的上升就会导致资本利得的损失。
一般而言，在其他条件相同的情况下，证券的息票利率越高，其价格对利率的变化就越敏感；或证券的到期期限越长，其价格相对于利率的变化就越敏感；或利率水平越低，证券的价格相对于利率的变化就越敏感。
变化原因1．经济因素(1)经济周期。
危机阶段：利率节节上升；萧条阶段：利率降低；复苏阶段：利率较低；繁荣阶段：前期利率不很高，危机前利率上升。
(2)通货膨胀。
会造成借贷资本金贬值，实际利率下降，因此，应该提高利率。
(3)税收。
利息税率直接影响利率。
2．政策因素自20世纪30年代资本主义世界经济大危机后，资本主义国家普遍推行国家干预经济的政策，其中利率成为国家对经济活动实行宏观调节的重要工具。
现代市场经济国家的中央银行都把调节利率作为调节信用，从而调节经济的一个重要手段。
通过规定差别利率与优惠利率实现对重点产业、部门或项目的扶持，进而实现产业结构的调整，保证国民经济的协调发展，完成国家预期的经济目标；通过规定和调整官方利率以影响整个市场利率的变动。
因此，国家经济政策对利率有重要的影响。
3．制度因素主要是利率管制。
在一国经济的非常时期或在经济不发达的阶段，利率管制也是影响利率的一个重要因素。
政府有关部门实行利率管制，直接制定利率或利率变动的界限。
由于利率管制具有高度行政干预和法律约束力量，排斥各类经济因素对利率的直接影响，因此，实行利率管制的范围是有限的，而且，一旦非常时期结束或经济已走出不发达的阶段，应及时解除管制。
决定和影响利率的因素：
（一）平均利润率
利息是利润的一部分。
因此，利率高低首先由利润率高低决定，但决定利率高低的利润
率不是单个企业的利润率，而是一定时期内一国的平均利润率。
（二）借贷资本的供求关系
在某一具体时期的具体市场中利率则需由借贷资本市场上借贷资本的供求双方协商确定。
通常情况下，借贷资本供大于求时，利率就会下降；借贷资本的需求大于供给时，利率就会上升。
（三）中央银行的货币政策
中央银行若实行扩张的货币政策，利率就会下降；反之利率就会上升。
（四）国际利率水平
国际金融市场上利率的下降会降低国内利率水平或抑制国内利率上的的速度。
（五）预期通货膨胀率和通货紧缩
通货膨胀会导致利率上升，通货紧缩会导致利率下降。
（六）汇率
外汇汇率上升，本币贬值时，外汇的预期回报率下降，国内居民对外汇的需求就会下降，
对本币的需求就会增加，从而使得国内利率水平上升。
商业银行的负债种类：
（一）存款负债
1、活其存款、定期存款和定活两便存款。
2、原始存款与派生存款
3、企业存款、财政存款和储蓄存款
4、本币存款和外币存款
（二）借入负债
1、中央银行借款
2、银行同业拆借
3、欧洲货币市场借款
4、发行金融债券
商业银行资产的种类：
（一）现金资产
1、库存现金
2、中央银行存款
3、存放同业存款
4、在途资金
（二）贷款
1、短期贷款、中期贷款和长期贷款
2、信用贷款、担保贷款和抵押贷款
3、一次性偿还贷款和分期偿还贷款
（三）证券投资
1、中央政府债券
2、地方政府债券
3、政府机构债券
4、公司债券
5、其他有价证券（四）固定资产
商业银行经营原则：1安全性原则2流动性原则3盈利性原则
中央银行的职能：1中央银行是“发行的银行”2中央银行是“银行的银行”3中央银行是“政府的银行”货币政策的最终目标：1币值稳定2充分就业3经济增长4国际收支平衡。
