银行从业资格考试-风险管理知识点总结

银行从业资格考试-风险管理知识点总结

1、加权平均净资产收益率是指报告期净利润除以平均净资产，也可以通过销售收入乘以销售净利率再除以平均净资产来计算。

2、销售毛利率是指销售收入减去销售成本后，再除以销售收入并乘以100%得出的比率。

3、应收账款周转率是指销售收入除以期初和期末应收账款的平均值。

4、应收账款周转天数是指360除以应收账款周转率得出的天数。

5、存货周转天数是指360除以存货周转次数或销售成本除以存货平均余额再乘以360得出的天数。

6、融资缺口可以通过贷款平均额减去核心存款平均额来计算，也可以通过流动性资产减去借入资金来计算。借入资金可以通过融资缺口加上流动性资产来计算，即贷款平均额减去核心存款平均额再加上流动性资产。

7、资产价值变化可以通过资产加权平均久期乘以总资产乘以利率变化时间段得出。 8、关注类贷款迁徙率是指期初关注类贷款向下迁徙金额除以期初关注类贷款余额减去期初关注类贷款期间减少金额再乘以100%得出的比率。

9、信用风险的防范需要事前识别、事中控制和事后监督和纠正。对于法人客户的财务状况分析可以采用财务报表分析、财务比率分析和现金流量分析。同时，还需要分析管理层风险、行业风险、生产和经营风险以及宏观经济、社会和自然环境风险等非财务因素。对于贷款组合信用风险的识别，需要更多关注系统性风险可能造成的影响，如宏观经济因素、行业风险和区域风险等。信用风险计量经历了专家判断法、信用评分模型和违约概率模型三个阶段，XXX鼓励商业银行使用内部评级的方法来计量信用风险。内部评级包括客户评级和债项评级，风险暴露分类包括主权风险暴露、金融机构风险暴露、公司风险暴露、零售风险暴露、股权风险暴露和其他风险暴露。其中，公司风险暴露包括中小企业风险暴露、专业贷款风险暴露和一般公司风险暴露，零售风险暴露包括个人住房抵押贷款、合格循环零售风险暴露和其他零售风险暴露。

客户评级是商业银行对客户偿债能力和偿债意愿的评价，反映客户违约风险的大小。商业银行作为评价主体，以客户违约风险为评价目标，评价结果为信用等级和违约概率。客户评级必须具备有效区分违约客户和准确量化客户违约风险的两大功能。

在巴塞尔新资本协议中，违约概率一般被定义为借款人内部评级1年期违约概率与0.03%中的较高者。违约概率估计包括单一借款人的违约概率和某一信用等级所有借款人的违约概率。各信用等级借款人所对应的违约概率，可采用内部违约经验、映射外部数据、统计违约模型等技术估计平均违约概率。

客户信用评级的发展经历了专家判断法、信用评分模型和违约概率模型三个阶段。专家判断法主要考虑与借款人有关的因素和与市场有关的因素，常用的专家系统有5Cs和5Ps。信用评分模型利用可观察到的借款人特征变量计算出一个数值来代表借款人的信用风险，应用最广泛的信用评分模型有线性概率模型、Logit模型、Probit模型、线性辨别模型。违约概率模型包括RiskCalc模型、KMV的Credit Monitor模型、KPMG风险中性定价模型和死亡率模型。

债项评级是对交易本身的特定风险进行计量和评价，反映客户违约后估计的债项损失大小。特定风险包括抵押、优先性、产品类别、地区、行业等。

计量表内资产的风险加权资产应该先从资产账面价值中扣除减值准备，然后乘以各自的风险权重。对于计量表外项目的风险加权资产，应该将表外项目名义金额乘以信用转换系数，得到等值的表内资产，再按照表内资产的处理方式计量风险加权资产。不同类别资产的权重如下：一般企业的债权、表外等同于承兑汇票、背书、融资性保函等权重为100%。小微企业债权、个人其他债权权重为75%。住房抵押贷款、信用卡债权权重、与项目直接相关的投标保函、履约保函等为50%。与贸易直接相关的短期或有信用风险转换系数为20%。

内部评级法分为初级法和高级法。采用内部评级法初级法的银行自行估计违约概率，监管部门规定违约损失率、违约风险暴露和有效期限等。采用内部评级法高级法的银行自行估计违约概率、违约损失率、违约风险暴露和有效期限等。对于零售风险暴露，不区分初级法和高级法，都要自行估计违约概率、违约损失率和违约风险暴露。内部评级体系是商业银行进行信用风险管理的基础平台，包括硬件的内部评级系统和软件的配套管理系统。内部评级系统是风险计量和分析的核心工具，由评级模型和评级数据两部分组成。

市场风险是指金融市场价格波动对银行资产、负债、收益和市值的影响。市场风险包括利率风险、汇率风险、股票价格风险和商品价格风险。利率风险按照来源不同可分为重新定价风险、收益率曲线风险、基准利率风险和期权性风险。汇率风险通常源于商业银行为客户提供外汇交易服务或进行自营性外汇交易，以及银行账户中的外币业务。商品风险主要指农产品、矿产品（包括石油）和贵金属（不包括黄金），尤其以商品期货的形式为主。期货市场有对冲市场风险和价值发现功能。

互换包括利率互换和货币互换。利率互换不涉及本金的交换。

1、缺口分析的假设是所有头寸到期时间或重新定价时间相同，但这忽略了它们之间的差异。时间段划分越粗略，计量结果的精确性就越差。

2、缺口分析只考虑重新定价风险，而未考虑基准风险或利率环境变化可能带来的支付时间变化，例如期权性风险。因此，它存在局限性。 3、缺口分析未能反映非利息收入对银行的影响。

4、相比于缺口分析，久期分析可以更好地衡量利率变动对银行整体经济价值的影响。然而，标准久期分析法只能反映重新定价风险，不能很好地反映基准风险或实际利率敏感性差异，也不能考虑期权性风险。

外汇敞口分析可用于衡量汇率变动对银行当期收益的影响。然而，它忽略了各币种汇率变动之间的相关性，难以揭示由各币种汇率变动的相关性所带来的汇率风险。

敏感性分析可用于研究单个市场风险要素的微小变化对金融工具或资产组合的收益或经济价值产生的影响。但对于较复杂的金融工具或资产组合，无法计量其收益或经济价值相对市场风险要素的非线性变化。

VaR是计量监控市场风险的主要手段之一，但它存在局限性。例如，无法预测尾部极端损失情况、单边市场走势极端情况或市场非流动性因素。

市场风险管理需要有效的治理架构、全面的政策、完善的流程、可靠的IT系统、可靠的独立验证以及严格的内部控制和审计。市场风险报告有多种形式和作用，例如投资组合报告、风险分解热点报告、最佳投资组合复制报告和最佳风险对冲策略报告。在正常市场条件下，每周向高管层报告；在市场剧烈波动时，需要及时报告，但主要通过信息系统直接转递。

简易法适用于只存在期权多头的金融机构，而高级法适用于同时存在期权多头和期权空头的金融机构。市场风险加权资产等于市场风险资本要求乘以12.5.市场风险资本要求包括利率风险特定风险、利率风险一般风险、股票风险特定风险、股票风险一般风险、汇率风险、商品风险和期权风险的资本要求简单加总内部模型法。商业银行应基于内部模型体系开展市场风险识别、计量、监测和控制，并将计量结果应用于资本计量的全过程。这包括市场风险组织治理架构、政策流程、计量方法、IT系统和数据，主要包括VaR值等风险计量模型、金融工具估值模型和市场数据构建模型。实施要素包括风险因素识别与构建、特定风险、新增风险、返回检验和压力测试。资本计量公式为最低市场风险资本要求等于一般风险价值及压力风险价值之和，而总市场风险资本要求包括一般市场风险资本要求和特定风险（含新增风险）资本要求。商业银行采用内部模型法，内部模型法覆盖率应不低于50%。经济资本配置和经风险调整的绩效考核需要限额管理、风险对冲和配置合理的经济资本来降低市场风险敞口。经济资本配置通常采取自上而下法或自下而上法，自上而下法用于制定市场风险管理战略规划，而自下而上法用于当期绩效考核。经风险调整的绩效评估可以通过经风险调整的资本收益率和经济增加值来进行。交易对手信用风险指由于交易对手在合约到期前违约而造成的风险，需要计量银行账户和交易账户下的三类交易风险，包括场外衍生工具交易形成的交易对手信用风险、证券融资交易形成的交易对手信用风险和与中央交易对手交易形成的交易对手信用风险。交易对手信用风险的计量包括交易对手信用风险暴露的计量和对交易对手信用风险的定价。

对于交易对手违约风险加权资产的计量，需要计量1、2、3类风险的加权资产，而只有1类风险需要计量信用估值调整风险加权资产。对于交易对手信用风险暴露的计量方法，现期风险暴露法适用于场外衍生工具交易违约风险暴露的计量，标准法仅适用于场外衍生工具交易违约风险暴露的计量，而内部模型法适用于场外衍生工具交易和证券融资交易违约风险暴露的计量。计量交易对手违约风险加权资产采用权重法和内部评级法，而计量信用估值调整风险加权资产有单边和双边信用估值调整两种方法。

操作风险是由于不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事件所造成的风险，包括法律风险，但不包括声誉风险和战略风险。其特点是具体性、分散性、差异性、复杂性、内生性和转化性。操作风险可按照人员因素、内部流程、系统缺陷、外部事件四大类别分类，其中人员因素包括内部欺诈、失职违规、员工知识和技能匮乏、核心雇员流失和违反用工法。操作风险原因可分为内部原因和外部原因，其中前三种为内部原因，后五种为外部原因。操作风险损失事件有一级、二级、三级分类，其中一级分类有七种，如内部欺诈、外部欺诈、就业制度和工作场所安全事件等。操作风险评级采用等级矩阵评估，包括风险概率和影响两个维度，识别方法包括自我评估法和因果分析模型。操作风险评估采用定性和定量相结合的方法，原则包括业务流程所有人负第一评估责任原则、动态管理原则和重要性原则，评估步骤包括识别、评估和报告。