2018年基金从业资格考试试题每日一练(9.5)

***************************************************************************************试题说明本套试题共包括1套试卷答案和解析在每套试卷后基金从业资格考试_法律法规_真题模拟题及答案_第09套(99题)***************************************************************************************基金从业资格考试_法律法规_真题模拟题及答案_第09套1.[单选题]基金监管活动的要素主要包括（ ）。

Ⅰ.基金监管目标Ⅱ.基金监管体制Ⅲ.基金监管内容Ⅳ.基金监管方式A)Ⅰ.Ⅱ.ⅣB)Ⅱ.Ⅲ.ⅣC)Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD)Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ2.[单选题]（ ），经中国证监会批准，新成立的南方基金管理公司和国泰基金管理公司分别发起设立了规模为20亿元的两只封闭式基金-“基金开元”和“基金金泰”，由此拉开了中国证券投资基金试点的序幕。

A)1997年11月27日B)1998年3月27日C)2000年10月8日D)2003年10月28日3.[单选题]基金管理人应将不低于申购赎回费用总额的（ ）归入基金财产。

A)15%B)25%C)35%D)45%4.[单选题]基金资产估值是指通过对基金所拥有的（ ）按一定的原则和方法进行重新估算，进而确定基金资产公允价值的过程。

A)全部资产B)全部资产及全部负债C)净资产D)负债5.[单选题]基金管理人应在法定期限内披露基金招募说明书、定期报告等文件，在重大事件发生之日起（ ）内披露临时报告。

A)2日B)3日C)4日D)5日6.[单选题]基金管理人应在募集期限届满之日起（ ）日内聘请法定验资机构验资。

A)5B)20C)10D)77.[单选题]下列选项中不属于基金经理任职应当具备条件的是（ ）。

A)具有5年以上证券投资管理经历B)最近3年没有受到证券、银行、工商和税务等行政管理部门的行政处罚C)通过中国证监会或者其他授权机构组织的高级管理人员证券投资法律知识考试D)取得基金从业资格8.[单选题]下列不属于证券投资基金的作用的是（ ）。

【导语】⽆忧考整理2018年9⽉基⾦从业资格《基⾦法律法规》真题及答案供⼤家参考，希望对考⽣有帮助！ D. 基⾦监管机构的设置必须有法律依据 参考答案：C 3、基⾦管理⼈设监事会，监事会的负责对象是() A. 股东会 B. 管理层 C. 董事长 D. 董事会 参考答案：A 4、以下关于职业道德的特征表述中，不属于职业道德的特征的是() A. 继承性 B. 普遍性 C. 规范性 D. 特殊性 参考答案：B 5、下列与开放式基⾦认购相关的计算公式中正确的是() A. 认购费⽤=认购⾦额*认购费率 B. 认购份额=净认购⾦额/基⾦份额⾯值 C. 净认购⾦额=认购⾦额/(1+认购费率) D. 认购份额=认购⾦额/基⾦份额⾯值 参考答案：C 6、某基⾦从业⼈员因未按规定完成年检⽽被暂停从业资格。

该从业⼈员违反了基⾦职业道德规范中要求的() A. 专业审慎 B. 诚实守信 C. 公正忠诚 D. 忠诚尽责 参考答案：A 7、中国证券投资基⾦协会的特别会员不包括() A. 证券期货交易所 B. 地⽅基⾦业协会 C. 基⾦销售机构 D. 登记结算机构 参考答案：C 8、基⾦管理⼈以及已发取得基⾦销售业务资格的其他机构，可以依法办理开放式基⾦份额的() A. 场内买卖、申购和赎回 B. 份额登记、申购和赎回 C. 认购、申购和赎回 D. 认购、场内买卖 参考答案：C 9、基⾦公司应建⽴完善的资产分离制度和岗位分离制度，以下说法错误的是() A. 投资和交易岗位要设置分离 B. 不同基⾦资产独⽴运作 C. 交易和清算岗位可以兼职 D. 基⾦资产和公司资产独⽴运作 参考答案：C 10、有权召集持有*会的主体不包括() A. 基⾦管理⼈ B. 基⾦份额持有*会的⽇常机构 C. 基⾦托管⼈ D. 代表基⾦份额 5%以上的持有⼈ 参考答案：D 11、合规⼈员应当正确处理与公司其他部门及监管部门的关系，努⼒形成公司的合规合⼒，避免内部消耗，属于合规管理基⾦原则中的() A. 客观性原则 B. 专业性原则 C. 独⽴性原则 D. 协调性原则 参考答案：D 12、基⾦管理⼈应⾃基⾦募集期限届满之⽇起()⽇内聘请法定验资机构验资 A. 10 B. 3 C. 5 D. 1 参考答案：A 13、基⾦投资运作过程中可能⾯临的各种风险不包括() A. 信⽤风险 B. 信息技术风险 C. 市场风险 D. 基⾦持有⼈净赎回基⾦总份额 5%以内份额的风险 参考答案：D 14、基⾦公司风险控制的制度必须伴随内外部环境的改变及时进⾏相应的修改和完善，体现基⾦公司() A. 独⽴性原则 B. 全⾯性原则 C. 性原则 D. 适时性原则 参考答案：D 15、有关基⾦⾏业投资者教育，以下表述错误的是() A. 良好的投资者教育是投资者权益保护的重要⼿段 B. 投资者教育是⾏业⾃律组织的⼀项常规性⼯作 C. 投资者教育的主要⽬的是帮助客户获得化权益 D. 投资者教育是监管机构的⼀项重要⼯作 参考答案：C 16、关于交易⽇ ETF 基⾦份额参考净值与基⾦份额净值，以下说法错误的是() A. 在交易⽇内⽇，每 15 秒显⽰⼀次最新基⾦份额参考净值 B. 在交易⽇内⽇，及时揭⽰基⾦份额参考净值 C. 基⾦份额净值通过证券交易所⾏情发布系统于次 1 交易⽇揭⽰ D. 基⾦份额净值于交易⽇当⽇在指定报刊和管理⼈站披露 参考答案：A 17、证券投资基⾦可分为封闭式基⾦和开放式基⾦，两者之间的划分依据为()。

2018年基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》真题汇编（二）一、单选题（共100题，每小题1分，共100分）以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

1．我国封闭式基金的估值频率是（）。

A．每个交易日B．每月C．每周D．每半个月【参考答案】A【参考解析】目前，我国的开放式基金于每个交易日估值，并于次日公告基金份额净值。

封闭式基金每周披露一次基金份额净值，但每个交易日也都进行估值。

2．根据贴现现金流估值法的理论，以下说法哪一项是正确的（）。

A．任何资产的内在价值等于投资者对持有该资产预期的未来的现金流的现值B．任何资产的公允价值等于投资者对持有该资产预期的未来的现金流的现值C．任何资产的公允价值等于投资者对持有该资产预期的未来各期现金流的当期价值D．任何资产的内在价值等于投资者对持有该资产预期的未来各期现金流的当期价值【参考答案】A【参考解析】根据贴现现金流（discounted cash flow，DCF）估值法，任何资产的内在价值等于投资者对持有该资产预期的未来的现金流的现值。

3．基金为股票指数增强型基金，投资策略如下（1）将不低于80％的资产投资与标的指数成分股和备选成分股，（2）将不低于5％的资产投资于现金或者到期日在一年以内的政府债券：（3）对剩余的资产进行主动投资。

据此，以下判断错误的是（）。

A．该类型基金的投资目标是获得超越标的指数的收益率B．与一般股票型指数基金相比，该类型基金对基金经理的管理能力要求更高C．与一般股票型指数基金相比，该类型基金的跟踪误差更大D．该类型基金的风险和预期收益率低于混合型基金【参考答案】D【参考解析】股票型基金的风险和预期收益率一般要高于混合型基金，故选项D错误。

4．进行基金业绩评价除计算回报率之外，还必须考虑其他因素，以下属于基金业绩评价必须考虑因素的是（）。

A．基金投资目标与范围B．基金产品星级评价C．基金经理管理产品数量D．基金公司产品线完善程度【参考答案】A【参考解析】在基金业绩评价的各种模型中，多会涉及基准组合这一要素。

2018年基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》真题总结单选题(每小题1分，以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

41[单选题]假设在某固定时间段内某基金的平均收益率为40%，标准差为0.5，一年短期存款利率为5%，则该基金的夏普比率为()。

A.0.65B.0.7C.0.6D.0.8参考答案：B易错项为A,C。

参考解析：夏普比率=(组合的平均收益-无风险收益)/标准差=(40%-5%)/0.5=0.742[单选题]下列关于大宗商品的说法中,错误的是()A.大宗商品多是工业基础原材料,反映其供需状况的期货及现货价格变动会直接影响到整个经济体系B.大宗商品可以设计为期货、期权,作为金融工具来交易C.大宗商品价格变动大,供需量大,商品经营者需要利用期货交易等来规避价格风险和锁定成本D.大宗商品期货在交易所交易,逐日盯市,一般进行实物交割参考答案：D易错项为A,B。

参考解析：对单一商品或商品价格指数采用衍生产品合约形式进行投资，是大多数大宗商品投资者常用的投资方式。

而非实物，所以实物交割错误43[单选题]假设其他条件不变，根据杜邦分析法，下列举措中降低公司净资产收益率的是()。

I、降低公司的资产负债率Ⅱ、加快公司的资产周转III、提高公司的销售利润率Ⅳ、提高公司的负债权益比A.I、II、IIIB.IC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.I、Ⅳ参考答案：B易错项为D,C。

参考解析：净资产收益率=销售利润率×总资产周转率×权益乘数这就是著名的杜邦恒等式。

I、降低公司的资产负债率，则权益乘数降低，净资产收益率降低，Ⅱ、加快公司的资产周转，周转率变大，净资产收益率也增大，III、提高公司的销售利润率，净资产收益率也增大Ⅳ、提高公司的负债权益比，则资产负债率增大，权益乘数增大，净资产收益率也增大44[单选题]关于收益率曲线，以下表述错误的是()。

A.收益率曲线大多是向下倾斜的，偶尔也会呈水平状或向上倾斜B.当收益率曲线向上倾斜时，长期利率高于短期利率C.当收益率曲线水平时，长期利率等于短期利率D.当收益率曲线向下倾斜时，长期利率低于短期利率参考答案：A易错项为C,D。

2018年基金从业资格考试试题每日一练（9.6）导读：本文2018年基金从业资格考试试题每日一练（9.6），仅供参考，如果觉得很不错，欢迎点评和分享。

（1）基金从业资格《基金法律法规》每日一练：基金销售机构人员（9.6）单选题基金销售人员在陈述所推介基金或同一基金管理人管理的其他基金的过往业绩时，应当（），并提供业绩信息的原始出处，不得片面夸大过往业绩，也不得预测所推介基金的未来业绩。

A、客观、全面、准确B、真实、准确、完整C、客观、公正、及时D、真实、完整、及时【正确答案】A【答案解析】本题考查基金销售机构人员行为规范。

基金销售人员在陈述所推介基金或同一基金管理人管理的其他基金的过往业绩时，应当客观、全面、准确，并提供业绩信息的原始出处，不得片面夸大过往业绩，也不得预测所推介基金的未来业绩。

参见教材（下册）P158.（2）基金从业资格《证券投资基金》每日一练：机构投资者（9.6）单选题关于机构投资者特征的说法，错误的是（）。

A、资管理专业B、投资行为规范C、具有比个人投资者更低的风险承受能力D、资金实力雄厚，投资规模相对较大【正确答案】C【答案解析】本题考查机构投资者。

相比个人投资者，机构投资者通常具有以下特征：（1）资金实力雄厚，投资规模相对较大；（2）具有比个人投资者更高的风险承受能力；（3）投资管理专业；（4）投资行为规范。

参见教材（上册）P349.（3）基金从业资格《私募股权投资》每日一练：我国股权投资基金（9.6）单选题我国第一只公司型创业投资基金是（）。

A、淄博乡镇企业投资基金B、通发有价证券投资基金C、三峡投资基金D、马萨诸塞投资信托基金【正确答案】A【答案解析】本题考查我国股权投资基金发展历史。

1993年8月，为支持淄博作为全国农村经济改革试点示范区的乡镇企业改革，原国家体改委和人民银行支持原中国农村发展信托投资公司率先成立了淄博乡镇企业投资基金，并在上海证券交易所上市，这是我国第一只公司型创业投资基金。

基金从业资格考试试题答案基金从业资格考试试题答案基金从业资格考试是金融行业的一门重要考试，考查考生对基金行业的基本概念、法律法规、市场运作、风险管理等方面的掌握程度。

以下是2024年基金从业资格考试的部分试题答案，供参考。

1、多边净值在证券投资基金中的作用不包括（）。

A. 计算单只证券投资基金的资产净值 B. 评价基金公司的整体经营业绩 C. 衡量基金资产总量变化 D. 消除不同基金之间的投资风格的差异正确答案是：D. 消除不同基金之间的投资风格的差异。

多边净值可以衡量基金资产总量变化，计算单只证券投资基金的资产净值，评价基金公司的整体经营业绩。

但无法消除不同基金之间的投资风格的差异。

因此，D项符合题意。

2、下列关于基金申购的说法正确的是（）。

A. 基金申购是指投资者在开放式基金募集期间申请购买基金份额的行为 B. 投资者只能在基金募集期限内办理基金申购 C. 投资者在T日申购基金成功后，可以在T+2日赎回该基金 D. 投资者在T日申购基金成功后，可以在T+2日得到所购基金份额正确答案是：D. 投资者在T日申购基金成功后，可以在T+2日得到所购基金份额。

A项，根据《证券投资基金运作管理办法》的规定，申请购买开放式基金份额的行为叫认购，故该选项错误。

B项，投资者在基金募集期限内可以认购，认购应在基金销售点办理，选项表述错误。

C项，投资者在T日申购基金成功后，可以在T+2日得到所购基金份额，故该选项错误。

D项，投资者在T日申购基金成功后，可以在T+2日得到所购基金份额，选项表述正确。

3、下列关于货币市场基金的表述正确的是（）。

A. 《货币市场基金管理暂行办法》规定，我国货币市场基金的投资组合中债券正回购的比例不能超过30% B. 货币市场基金应当投资于金融债、企业债、公司债、短期融资券、次级债、政府机构债等短期有价证券 C. 《货币市场基金管理暂行办法》规定，货币市场基金不得投资于剩余期限小于397天的债券 D. 《货币市场基金管理暂行办法》规定，货币市场基金不得投资于非短期有价证券正确答案是：C. 《货币市场基金管理暂行办法》规定，货币市场基金不得投资于剩余期限小于397天的债券。

2018基金从业资格考试《私募股权投资基金基础知识》真题汇总乐考网对2018基金从业资格考试《私募股权投资基金基础知识》真题总结并深度解析，供给考生复习备考之用，希望各位考试顺利。

21[单选题]下列各项中,属于股权投资基金托管人的职责是()A.对投资者进行反洗钱调查B.在募集期间对激进投资者进行充分风险揭示C.负责基金资产的投资运作D.对募集资金进行资金监督参考答案：D易错项为D,C。

参考解析：股权投资基金托管是指具有托管业务资格的商业银行或者其他金融机构担任托管人，按照法律法规的规定及基金合同或托管协议的约定，对基金履行安全保管财产、开设基金资金账户、办理清算交割、复核审查资产净值、开展投资监督、召集基金份额持有人大会等职责的行为。

22[单选题]股权投资基金销售机构应()Ⅰ.在中国证监会注册取得基金销售业务资格Ⅱ.成为中国证券投资基金业协会的会员Ⅲ.在中国证券投资基金业协会登记成为私募基金管理人Ⅳ.接受基金管理人的委托(签署销售协议)A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ参考答案：D试题难度：易错项为D,B。

参考解析：可以从事股权投资基金募集行为的合格主体有以下两类：第一类是在基金业协会办理股权投资基金管理人登记的机构，其可以自行募集其设立的股权投资基金;第二类是在中国证监会注册取得基金销售业务资格并已成为基金业协会会员的机构(基金销售机构)，也可以受股权投资基金管理人的委托募集股权投资基金。

但是，委托募集并不能豁免基金管理人依法应承担的责任。

23[单选题]投资者购买信托(契约)型股权投资基金后，以下做法合格的是()A.将所购买的基金权益拆分平价销售给不特定的人群B.以所购买的基金份额再募集一只基金C.将所购买的基金权益拆分加价分销给不特定人群D.将所购买的基金份额按照基金合同的约定转让给第三方参考答案：D易错项为D,B。

参考解析：信托(契约)型股权投资基金的基金投资者可以依法转让其持有的基金份额。

2018年基金从业资格考试基础知识试题及答案第1题：下列关于商业票据特点的表述中，正确的是( )。

A、面额较大B、利率较高，通常比银行优惠利率低，比同期国债利率高C、只有二级市场，没有明确的一级市场D、利率较低，通常比银行优惠利率高，比同期国债利率低正确答案： A商业票据已成为一种方便公司获取短期信贷的债务工具。

商业票据的特点为：面额较大;利率较低，通常比银行优惠利率低，比同期国债利率高;只有一级市场，没有明确的二级市场。

第2题：下列关于期权的表述中，不正确的是( )。

A、标的资产的价格越低、执行价格越高，看跌期权的价格就越低B、一份期权合约的价值等于其内在价值与时间价值之和C、全美范围内的标准化的期权合约是从1973年芝加哥期权交易所的看涨期权交易开始的D、在期权有效期内，标的资产产生的红利将使看涨期权价格下降，而使看跌期权价格上升正确答案： A 标的资产的价格越低、执行价格越高，看跌期权的价格就越高。

第3题：UCITS指令的管辖中，东道国可以在( )等方面行使管辖权。

A、监管B、投资、销售C、法律适用D、基金销售及信息披露正确答案： D根据母国管辖为主的原则，在基金及基金管理公司的核准、监管、投资、销售、信息披露、法律适用等方面都由母国的监管机关行使管辖权，东道国则可以在基金销售及信息披露等方面行使管辖权。

第4题：按回购期限划分，我国在交易所挂牌的国债回购不包括( )。

A、1天B、2天C、3天D、5天正确答案： D按回购期限划分，我国在交易所挂牌的国债回购可以分为1天、2天、3天、4天、7天、14天、28天、91天以及182天。

国债回购作为一种短期融资工具，在各国市场中最长期限均不超过1年。

第5题：下列关于基金业绩评价的意义的说法，不包括的是( )。

A、对于基金公司而言，想要提高其投资管理能力，必须测算和理解基金经理的业绩B、基金经理的业绩来源是高超的投资技能，还是单纯的运气，或者是承担了过多的风险C、只有通过完备的投资业绩评估，投资者才可以有足够的信息来了解自己的投资状况D、不同基金的投资目标、范围、比较基准等均有差别正确答案： D投资者都想要知道他们的投资产品表现如何。

2018上半年基金从业资格考试《基金法律法规》真题乐考网王晓星老师整理出基金从业资格考试《基金法律法规》备考资料，专业的培训导师，深度分析历届考试真题，整理历年考试的高频考点，在此祝您顺利通过基金从业资格考试。

单选题(每小题1分)。

以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

41[单选题]中国证券投资基金业协会在加强基金从业人员职业道德教育中，下列措施正确的是()。

Ⅰ.制定基金职业道德规范Ⅱ.宣传基金职业道德规范Ⅲ.建立职业道德奖惩机制Ⅳ.建立基金从业人员道德档案A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ参考答案：C易错项为C,B。

参考解析：基金业协会应当采取切实有效的措施，加强基金职业道德教育。

一方面要制定完备的基金职业道德规范，宣传并组织基金从业人员学习和领会职业道德规范;另一方面，还应建立必要的职业道德奖惩机制，促进和保证基金职业道德的实施。

例如，建立专门的职业道德检查和奖惩机构，建立基金从业人员职业道德档案等。

42[单选题]下列关于开放式基金赎回费用的说法中，错误的是()。

A.赎回费的收取标准和计入基金财产的比例应"-3在招募说明书中明确说明B.场内赎回可按份额在场内的持有时间分段设置赎回费率C.基金管理人办理开放式基金份额的赎回，应当收取赎回费D.场外赎回可按份额在场外的持有时间分段设置赎回费率参考答案：B易错项为B,D。

参考解析：基金管理人办理开放式基金份额的赎回，应当收取赎回费。

场外赎回可按份额在场外的持有时间分段设置赎回费率;场内赎回为固定赎回费率，不可按份额持有时间分段设置赎回费率。

43[单选题]私募基金管理人推介其产品，下列做法合规的是()。

A.销售人员在银行高净值客户见面会上推介产品B.销售人员在自己的微信朋友圈里推送公司产品介绍C.销售人员在五星级酒店前台摆放介绍公司产品的易拉宝D.销售人员按照公司提供的大客户名单一对一介绍公司新产品参考答案：D易错项为D,A。

2018年基金从业资格考试《证券投资基金基础知识》真题总结单选题(每小题1分，)以下备选项中只有一项最符合题目要求，不选、错选均不得分。

36[单选题]以下不属于基金业绩评价原则的是()A.长期性原则B.客观性原则C.保密性原则D.可比性原则参考答案：C易错项为A,D。

参考解析：基金业绩评价应遵循如下原则：(1)客观性原则(2)可比性原则(3)长期性原则37[单选题]在以下金融工具中,属于银行发行的具有固定期限和利率且可以在二级市场转让的是()A.大额可转让定期存单B.短期融资券C.银行承兑汇票D.中期票据参考答案：A易错项为C,B。

参考解析：大额可转让定期存单是银行发行的具有固定期限和一定利率的，且可以在二级市场上转让的金融工具。

38[单选题]关于基金的平均收益率，以下表述错误的是()。

A.几何平均收益率考虑了货币的时间价值B.与算术平均收益率想比，几何平均收益率可以反映真实的收益情况C.几何平均收益率克服了算术平均收益率会出现的上偏倾向D.一般来说，几何平均收益率要大于算数平均收益率参考答案：D易错项为C,A。

参考解析：一般来说，算术平均收益率要大于几何平均收益率，两者之差随收益率波动加剧而增大。

39[单选题]关于普通股的表述错误的是()A.普通股一般具有表决权B.普通股具有股权和债权双重属性C.普通股的股利是变动的D.普通股是公司通常发行的无特别权利的股票参考答案：B易错项为D,A。

参考解析：普通股(common shares)是股份有限公司发行的一种基本股票，代表公司股份中的所有权份额，其持有者享有股东的基本权利和义务。

普通股股东有分配盈余及剩余财产的权利。

但分配多少股利取决于公司的经营成果、再投资需求和管理者对支付股利的看法。

具有股权和债权双重属性是优先股，故B错误40[单选题]风险价值VAR的估算方法包括以下哪些选项()Ⅰ.参数法Ⅱ.蒙特卡洛模拟法Ⅲ.现金流折现法Ⅳ.历史模拟法A.Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ参考答案：D易错项为C,B。