再谈寿险费率市场化改革20页

观察思考GUANCHA SIKAO8413年6月29日，在上海举行的2013年陆家嘴论坛上，中国保监会主席项俊波明确指出，寿险业2.5%的预定利率已经低于同期的银行存款利率，严重抑制了保险需求，放开寿险产品的定价利率、实现费率市场化将是下一阶段的重点工作。

无独有偶，6月下旬“钱荒”导致银行间市场利率飙升事件，也使得利率市场化再度成为市场热议的焦点，而央行全面放开金融机构贷款利率管制，以及进一步强化上海银行间同业拆放利率（Shibor）在利率体系中基准地位的举措，则意味着利率市场化的脚步越来越近。

在这样的背景下，寿险产品的费率市场化改革对寿险行业的发展具有重要意义。

费率市场化改革对寿险业发展影响的机理分析寿险费率市场化，是指由保险公司自主决定寿险产品的预定利率，而预定利率是指寿险产品在计算保险费（保单价格）、责任准备金或经济资本时所采用的利率，其实质是基于资金的时间价值，保险人因为占用了投保人的资金而承诺的预定年回报利率。

我国当前寿险产品的预定利率为2.5%，自1999年一直沿用至今；而国际上寿险产品预定利率一般会高于市场基准利率，两者的净息差普遍在2%～3%，如美国寿险产品的预定利率通常是3%～5%，日本寿险产品的预定利率通常是2%。

寿险业的发展与基准利率和预定利率存在着密切的关系。

由于寿险产品与银行储蓄产品存在着较强的竞争关系，20因此，基准利率的变动会对寿险公司的经营产生重要的影响，这种影响可从两个方面分析：一是承保方面，当基准利率上升时，投保人采取的策略是进行保单贷款、退保或停缴可变保费，而保险公司由于现金短缺会采取出售投资并承受损失，或以更高的新货币利率贷款；当基准利率下降时，投保人会增缴可变保费、偿还贷款、不退保，而保险公司由于现金富余，会以低的新货币利率再投资。

二是从资产管理的角度看，当前我国保险资产80%左右为银行存款和债券，利率市场化在短期内会导致利率上升，特别是长期存款利率的上升，这在一定程度上会提升保险公司固定收益投资的回报率，而随着利率市场化的逐步推进，市场主体对利率波动逐渐适应，无论是债券市场还是股票市场都会形成未来回报提升的预期，从而有利于提升保险资金运用的长期整体收益率水平。

2023车险市场改革引起亏损原因及扭亏的措施车险改革亏损原因分析(一)汇集大量合理保费，提高抗风险能力1.提高精算能力，制定准确的费率(1)引进车险精算人才，建立精算队伍，从客观上具备精算条件。

要使保费合理，费率制定要科学。

目前，我国寿险公司已经建立了一个比较好的精算队伍，而财产险方面精算比较落后。

如底的《上海金融报》反映：一辆捷达车的后保险杠被撞掉，保险公司支付更换价500元，而司机可能花了300元装上了保险杠，再要求汽车修理厂开出一张修理价格为500元的发票，然后到保险公司去报销，于是从中获得不当得利200元，这说明车险的精算水平有待提高。

车险又是财产险的重要组成部分，要准确地制定合理的费率，各保险公司有必要建立一支车险精算队伍。

一切因素中，人是起决定作用的因素，只有提高了人的业务水平，保险公司才会有赢利的空间。

产险公司不妨从香港方面引进必要的人才，对本公司的.有关人员进行培训，这样可以快速地建立一支精算队伍，提高精算水平。

(2)细分投保人群，建立投保人的风险等级体系，为精算提供可靠的数据。

新车险从车、人、地域等因素出发，客观上比老费率来得合理。

但是，“车”因素数据比较容易确定，而“人”因素依据很难把握。

从长远的观点出发，保险公司最好有偿向交管部门获取投保人全年的驾车记录资料，结合保监会的数据库，对出险率高、中、低的人群，结合具体情况，制定明细的风险等级系数，以便制定科学合理的费率，从而减少因费率厘定不准而引起的损失。

2.建立服务平台，争取吸收更多的保费，控制风险车险费率的自由化，对保险公司的服务提出了更高的要求。

车险市场的竞争实际上最终归结为服务品质的竞争。

因为各家保险公司的车险条款都相差不大，而服务和理赔差异较大。

保险人应以“让被保险人满意”作为企业文化来渗透，改变以前承保笑嘻嘻、理赔打哈哈的“两面人”的工作作风。

要为被保险人所想，为被保险人所做，真正做到理赔迅速，诚信服务。

投保人永远会选择信誉好、服务周到的保险人。

论我国保险费率市场化【摘要】保险费率市场化是指保险公司根据市场供求关系、风险水平等因素自主确定保险产品价格的机制。

我国保险行业在改革开放以来不断发展壮大，保险费率市场化也逐渐成为行业发展的趋势。

文章通过介绍保险费率市场化的概念，分析我国保险费率市场化的现状以及存在的问题，提出推动我国保险费率市场化的措施，并借鉴国外保险市场经验。

结论部分探讨我国保险费率市场化的前景和对保险行业的影响，并给出总结和建议。

保险费率市场化有助于提高保险行业的竞争力和透明度，激发市场活力，促进保险市场的健康发展。

加快推进我国保险费率市场化具有重要意义和深远影响。

【关键词】保险费率市场化、保险行业、我国、市场化、前景、问题、措施、建议、国外经验、影响。

1. 引言1.1 背景介绍保险费率市场化是指保险公司自主确定保险产品的定价，并根据市场需求动态调整费率的一种制度体系。

近年来，我国保险行业取得了长足的发展，保险市场规模不断扩大，保险产品种类也越来越丰富。

在这一背景下，保险费率市场化成为了保险行业发展的必然趋势。

随着市场竞争的日益激烈，保险公司之间的定价竞争也变得越来越激烈。

传统的保险费率固定制度已经无法满足市场需求，需要转变为更加灵活的市场化定价体系。

在这种情况下，我国保险业也在不断探索和推动保险费率市场化的进程，以适应市场的变化和发展的需要。

保险费率市场化不仅可以提高保险公司的竞争力，也可以增加消费者的选择权，促进保险市场的发展和完善。

我国保险费率市场化的推进具有重要的现实意义和发展价值。

通过研究我国保险费率市场化的现状和存在的问题，找出推动市场化的措施，借鉴国外保险市场的经验，可以更好地促进我国保险业的发展和提升。

1.2 问题提出保险费率市场化是保险行业改革的重要内容之一，它的实施可以有效推动保险市场的发展，提高保险业务的竞争力，为消费者提供更优质的保障服务。

我国保险费率市场化在实践中也面临着一些问题和挑战。

这些问题包括保险市场的监管不完善、保险公司之间存在价格战和恶性竞争现象等，这些问题不仅影响了市场的秩序，也制约了我国保险行业的健康发展。

如何应对寿险费率改革传统险退旧换新合算吗人身险费率改革后，传统人身险的费率会下降10%~30%，年金保险因为可以上浮到4.025%，新单竞争力更会显现。

消费者该如何应对才更有利于自身利益呢？寿费率改革“靴子”终于落地。

多年来久拖不前的寿险费率改革，随着银行利率市场化改革等因素的不断推进，终于在今年8月“相对快速地”落地。

经国务院批准，中国保监会通知，自2013年8月5日起，中国市场普通型(即传统型，与分红、万能、投连等新型产品相对应)人身保险预定利率正式迈入3.5%时代。

“保险产品开发会有一定的周期时长，预计大约最多三个月后，采用新预定利率定价的保单将大量上市，到时候竞争肯定会比较激烈。

”上海一家险企精算部门负责人表示。

传统险“退旧换新”合算吗？据专家测算，预定利率从2.5%调至3.5%之后，传统人身险费率将下降10%～30%，视险种定价因素而有所不同。

对于传统寿险产品，如普通终身寿险、两全保险、养老年金保险、少儿教育金保险等传统固定利率产品，由于其中包含的储蓄因素较重，预定利率在其定价过程中起到的影响作用较大，新保单费率预计下降20%～30%。

对于定期寿险、意外伤害保险及健康医疗险等产品，因为它们都是以保障为主，储蓄功能较弱，它们的定价因素主要是考虑死亡率或疾病发生率，因此对于利率的变化并不敏感。

比如健康险中的重大疾病险种，预定利率绝对不是最重要的参数，而疾病发生率这一因子可能影响更大，为此新单费率降价幅度预计在10%～15%。

既然预定利率的提高会使传统人身险产品的费率下降，那么消费者肯定会考虑，是否需退掉原有保单，重新购买费率较低的新保单？什么情况下，退旧换新最划算？为了模拟预定利率上升会给已有保单带来多大的退保风险，我们选择了一款终身寿险，这款产品提供了身故和重大疾病保障，投保人可以选择10年或20年缴费，在发生保险事故时一次性支付保险金，测算在预定利率、投保年龄、缴费期限等因素变化时的保费变动和退保所得。

利率市场化对寿险企业影响分析摘要：近年来，伴随着我国市场化经济的不断进步以及我国不断对银行利率做出调整，利率风险在寿险企业中所占的比例越来越大，一度上升为寿险行业的最主要风险。

由于受到银行利率不断调整的冲击，我国寿险企业面临着多重利率等问题的制约，严重的影响了寿险企业可持续发展战略的实施，因此，利率市场化对寿险企业产生了重要的影响，搞好利率市场化已迫在眉睫。

关键词：寿险企业；利率市场化；影响中图分类号：f832.5 文献标识码：a 文章编号：1001-828x(2011)07-0197-01引言利率风险是寿险企业经营管理所面临的一大风险类型，其主要体现在利率变动对企业承包业务、资产负债、资产价值等方面的影响。

对于当前寿险行业所处的环境，即我国银行利率不断调整、国内寿险企业均陷人多重利率的困境，不难发现，整个寿险行业企业必须寻找更加健康、有效的经营思路，来缓解寿险业利率困境，并解决利率市场化对寿险企业带来的冲击。

一、寿险企业面临的利率风险北美精算师协会曾以一个框架形式指出，寿险公司面临着资产风险、资产负债匹配风险、定价风险及其他风险等四大类型。

显然，利率风险并非是寿险公司所遇到风险的独立门类，但因为利率的变动对资产风险、资产负债匹配风险、定价风险等产生直接性、较大的影响，则利率风险便成为寿险企业直面的重要风险类别。

在一种经济形式运行中，利率是之一个重要的核心变量，目前世界各国和各地区的经济形态下，均不仅仅存在一种利率，相反，存在着多种利率，并且其相互之间各有联系和作用。

由此产生的复杂的利率体系主要包括商业银行利率，此种利率种类又被称之为市场利率，顾名思义，这是在商业银行及其他存款机构进行存款吸收与贷款发放等活动时使用的利率，其在整个利率体系中明显发挥出基础性作用。

二、利率市场化对寿险企业所产生的影响随着我国寿险企业的不断变革和深化，市场越来越成为寿险企业发展之源，社会资源的配置越来越多的依靠市场来执行，面对社会资源市场化，利率成为影响其发展的主要因素。

中国人寿转型：卖保险将不再是主业作者：姚冬琴来源：《中国经济周刊》2013年第47期预计明年总保费负增长发力资产管理业务，扩大境外投资过去10年，中国寿险业年均复合增速高达24%。

2012年，中国已成为全球第五大寿险市场。

作为中国最大的寿险公司，中国人寿保险股份有限公司（下称“中国人寿”，2628.HK，LFC.NY ，601628.SH）上市10年来，保费收入一直保持正增长。

但明年其保费收入可能负增长。

这并非经营形势所迫，而是公司高层的刻意为之——中国人寿已经到了“大而求变”的关键时刻。

“我们现在总资产超过2万亿元，已经是世界上最大的上市险企，年保费收入超过3300亿元。

这种情况下，我们下一步发展就更加注重效益。

”11月28日，在该公司于上海举办的“全球开放日”活动上，中国人寿总裁万峰表示，明年公司计划预期总保费为负增长。

而做出这样的调整，是为了效益而刻意压低了总保费规模。

应对市场结构性变化与万峰一同出席当天活动的，还有中国人寿副总裁刘家德、苏恒轩等高管。

他们亮相的地点特意安排在位于上海张江高科技园区的中国人寿数据中心。

据介绍，这个数据中心基础建设耗资超20亿元，即将于今年年底前投入使用。

届时，中国人寿全国的数据管理都将归结于此。

“过去我们也提以保单为中心向以客户为中心转变的口号。

中国人寿现在有2.3亿份有效保单、4亿客户量。

数据中心建成后，中国人寿大数据时代真正来临了，以客户为中心就不再是一个口号。

”万峰说。

今年8月，保监会宣布放开持续10多年的普通型人身保险预定利率上限，该预定利率将由保险公司自主决定，拉开寿险费率市场化改革大幕。

万峰分析认为，寿险费率市场化将带来寿险市场产品结构等多方面变化。

比如，理财型产品将减少，固定收益类产品将增加，养老、重大疾病和医疗保险等保险产品将受到追捧。

而由于理财型产品大多采用趸缴保费（一次性缴清）形式，所以，随着理财型产品减少，保费收入也将受到影响。

基于对这些结构性变化的判断，中国人寿提出了转型之策——要实现由规模速度型向规模效益型转变。