第三方支付无缘p2p资金托管大蛋糕？

资金池最全讲解资金池？什么是资金池？资金池到底是如何产生的？为何央行出台政策“不得归集资金搞资金池”？不设立资金池，P2P该怎么做下去呢？链家资金池风波（图文来自华夏时报）链家风波摁下葫芦浮起瓢，一波未平一波又起。

在“房子是用来住的，不是用来炒的”的基调下，链家遭遇整顿。

3月28日，15家中介机构因违规代理“商改住”被停业整顿，这其中包括链家银河大街店，链家昌平第36分公司和链家天通苑东苑店，被整顿的店铺中链家占比20%。

3月29日，住建部举行整顿规范房地产开发销售中介行为电视电话会议，要求各地持续整顿房地产市场秩序，重点整治房地产开发企业和中介机构垄断房源，操纵市场价格等三类违法违规行为。

但链家遭遇的风波不止于此，近期的一桩诉讼案，链家金融理房通被指非法吸收大量资金，或让链家深陷管控之网。

90万元购房款被指进入链家金融资金池2015年8月7日，王某杰因需要出售其位于北京通州的一套房屋，故与买方刘某、中介公司链家签订了《北京市存量房屋买卖合同》及《补充协议》。

2015年9月23日，王某杰又与链家、刘某、北京中融信担保有限公司（下称“中融信”）签订了《融信托管协议》（下称“协议”）。

事情发展至今，这一桩交易却演变成为一场诉讼。

2017年3月2日，链家被王某杰告到北京市朝阳区人民法院（下称“朝阳法院”），另外，被告方包括中融信、北京理房通支付科技有限公司（下称“理房通”），两家公司均属于链家金融体系。

交易为何成为诉讼？记者获得当时签订的协议，协议约定刘某将90万元购房款存入中融信在理房通开设的存量房交易结算资金托管账户（下称“托管账户”）。

王某杰回忆，这份协议是链家专门前往老家山东找他签订。

王某杰称，协议签署后，链家并没有将协议交给他。

2016年5月，因为诉讼需要，链家才将协议交给自己。

之后，王某杰坚称协议内容涉嫌违法。

记者获得买方刘某夫妇的刷卡账单。

刘某夫妇使用POS机刷卡的方式，于2015年9月23日和2016年3月9日以“消费”类型向销售点“理房通”分别汇入300080元和60万元。

一张图让你看懂什么是第三方托管？近期，管理层从各个渠道透露出对的p2p监管意向，其中重要的一条就是网贷平台不得搞资金池，要实行第三方托管。

那么什么是“第三方托管”？“第三方托管”对投资者有什么好处？传统的P2P网贷操作中，投资人必须将投资款项先付到网贷平台或平台指定的账户里面，才能进行投标。

就是投资人的资金首先归集到平台控制的一个账户里面，就好像把水注进一个大池子，于是就形象地称这种资金归集方式为资金池。

如果这个账户是银行账户，就是线下资金池，如果这个账户是开在第三方支付平台上的就是线上资金池。

这种资金池的操作的风险是显而易见的。

由于投资人把资金划入了网贷平台控制的账户内，这些资金极有可能被挪用甚至可能造成某些不法平台携款潜逃。

早期的证券公司就是挪用客户资金导致了巨大的风险。

如果平台经营不善，这资金池里的资金还会被债权人作为公司资产充抵债务。

因此，资金池的资金归集方式对于网贷投资人的风险是巨大的。

那么，如何避免以上的风险呢？下面一张图让你看清什么是第三方托管。

从本质上讲，P2P的交易是包含了信息流和资金流的。

因此， P2P交易都会涉及两个平台：信息控制平台和资金清算平台。

大部分的P2P，这两个平台是合二为一的，这个资金清算平台就是P2P平台在银行或者第三方支付开设的账户，完全在平台的控制之下，这就是资金池的模式。

如果资金清算平台是完全独立于P2P平台的，是P2P平台无法控制的，就是第三方托管模式。

从上面的图可以看出，第三方托管有几个基本条件：1. 客户必须在资金清算平台开立独立的资金账户，这个账户是客户自己所有，自己设置密码，可以独立查询余额并且可以随时可以独立于P2P网贷平台实现提现。

2. 客户在此资金账户的每一次的操作都必须由客户本人输入交易密码进行确认。

3. 投资人放款和借款人还款都是在资金清算平台上的投资人与借款人的账户之间直接划转的，没有任何的中间环节。

这样的平台才是真正的第三方托管，才保证客户充值资金的安全。

关于第三方资金托管背后的优劣势分析选择有第三方资金托管的P2P平台好处是什么？资金托管就是资金流运行在第三方托管公司，而不经过平台的银行账户。

从而避免了平台因为经营不善导致挪用交易资金而给交易双方带来风险的情况。

简单解释来说，P2P平台资金托管就是资金流向在第三方平台，而不流入P2P账户里。

在实际操作中，投资人和借款人分别在第三方支付开通自己的IPS账户，整个过程投资人都能看到自己资金的准确去向;平台也在第三方支付开通了商户号，但只能做资金解冻和退款两种操作，而不能执行转账与体现操作。

满标后，资金即会从投资人的IPS账户进入借款人的IPS账户;流标后投标资金会直接退回到投资人的IPS账户。

P2P平台有第三方资金托管对投资者人的好处：好处一：预防平台搞资金池。

银监会对P2P行业发展提出明确意见，不搞资金池，不碰资金。

但是一些不发分份子还是利用P2P平台在继续这样做。

存着一旦被发现，立刻跑路的心理。

不管是哪种，最终受海者都是投资人。

而P2P平台第三方资金托管，钱不流入P2P平台账户里，让他们无资金可以用。

好处二：避免资金归属不清。

什么是资金归属不清?就是账户信息在网贷平台和第三方托管平台上同时存在，网贷平台无法修改用户在第三方托管账户中的资金。

好处三：资金管理更加严格。

第三方托管账户中的资金仅可以向对应的用户实名银行卡和项目借款人转账，避免了网贷平台进行资金错配，用赤字账户掩盖风险等。

简单来说，对于开通了第三方资金托管的平台，其无法直接触碰到投资人的资金。

这点充分保障了投资人的资金安全问题。

房易贷作为行业的后起之秀，一直响应国家政策，作为规范合格的P2P行业平台之一，从上线开始就与第三方资金托管公司双乾网络支付有限公司强强联合，签订了合作协议，以此来更好的为企业及个人提供安全、便捷和保密的综合电子支付服务。

据房易贷相关负责人表示，这种合作极大的增强了对投资者的资金安全保护，确保投资人的资金只能用来投资平台的项目,资金会存储在个人托管账户中，平台及第三方托管平台都无权动用账户中任何一分钱。

我国第三方支付存在的问题与监管对策我国第三方支付存在的问题主要有以下几点：
1. 安全问题：在支付过程中，由于数据泄露、商户黑产、恶意软件等原因导致的信息安全问题，容易导致用户资金被偷盗，严重影响了消费者的权益和信心。

2. 交易透明度问题：由于第三方支付机构的风控能力不足，导致交易信息不透明，容易给不法分子创造机会，从事黑灰产业。

3. 同业竞争问题：目前市场上各大第三方支付机构争夺市场份额的现象比较普遍，竞争过于激烈，部分机构采取低价、高返利等手段，导致行业利润率下降。

为了保障消费者权益和维护行业秩序，我国对第三方支付机构进行监管，主要采取以下措施：
1. 准入制度：加强对第三方支付机构的准入条件和管理，从源头上规范企业行为。

2. 数据安全监管：建立第三方支付监管平台，加强对第三方支付机构的数据安全检测和监管，并及时披露分析风险事件。

3. 强制资本金要求：加大对第三方支付机构的资本金要求，防止因为资金链断裂等问题导致用户资金无法及时返还。

4. 强化信用管理：建立信用评级机制，对第三方支付机构的资信状况进行评估，加强对行业信用的监管。

同时，对于违法违规的机构，将采取暂停运营、吊销牌照等强制措施。

相信做过投资的人都知道，很多平台都把“用户资金第三方托管”当作自己的一大优势来宣传，那什么是“用户资金第三方托管”，“用户资金第三方托管”对我们来说究竟有什么好处呢？巨汇外汇带小伙伴们详细了解下吧。

“资金第三方托管”顾名思义，就是指资金流运行在第三方支付托管公司，而不经过平台的银行账户，从而避免平台因为经营不善导致挪用交易资金而给交易双方带来的风险。

资金托管一般来说是投资平台商和第三方支付企业合作，真正的“资金托管模式”就是相当于投资人在资金托管银行开设账户，通过第三方支付将资金转入资金托管银行投资人账户，而且在交易发生时，资金是从投资人的账户直接进入外汇交易市场挂单匿名交易，中间不会通过平台商，做到投资人账户跟平台真正隔离。

在这一点上，大家还要弄清楚，有些平台说的是“资金托管”，还有的平台说的是“资金存管”，虽然只有一字之差，但两者的区别还是很大的。

资金托管模式下托管方有义务监控资金的流向，根据指令进行交易，且定时发布托管报告证明资金未被挪用。

而资金存管，存管方不具备上述义务，平台只是在存管方开设账户，账户里面的资金可以任由平台支配，这样并不能实现资金与外汇平台的隔离，也就起不到保护投资者的目的。

举个最简单最普遍的例子，近两年倒闭和跑路的投资平台绝大多数都是没有“资金托管”的，这也是平台卷钱跑路的事情频频发生的根本原因。

在外汇交易中，只要是正规平台都是资金托管，因为这是他拿到NFA、FCA、FSP、ASIA等监管的前提条件。

选择实力强大的银行作为托管方也很重要，越大的银行实力越强，对资金安全的保障越大，同时平台商的合作银行也是平台实力的一个体现，顶级的平台商一定会选择顶级实力的银行来合作。

第三方或是“耍花枪” 资金托管猫腻多励国理财综合评述在P2P网贷中，“资金托管”成为越来越多的人耳熟能详的一个词语。

监管层也对其表示了足够的重视，王岩岫的P2P监管十大原则里，其中有一条就提到“投资人的资金应该进行第三方托管”。

但究竟该采用哪种托管方式才能够真正起到对P2P 平台的监控作用仍然是一个尚待解决的问题。

到底什么是资金托管，资金托管有什么好处，是不是办了资金托管的平台就万无一失了呢? 投资人“浮萍慢游”针对这一连串的问题做了如下深度解析。

第一、什么是第三方资金托管?目前第三方资金托管分为两类，一类是银行资金托管，一类是第三方支付平台资金托管。

银行资金托管是指P2P公司将归集的资金，直接交给银行存放监管，交易流程中还是由P2P公司操作。

第三方支付平台资金托管是指由有相关金融及支付牌照，并且技术能力很强的支付公司，提供整套资金托管系统接入P2P网站，所有资金从交易流程一开始，就是通过第三方支付平台来完成整套流程，P2P公司无法操作。

综上所述，由于第三方支付公司的资金还是由银行监管，并且缴纳了巨额的保证金，所以不管哪种形式，最后的监管方都是银行，区别就在于是否提供相应的技术支持，从投资流程的一开始就杜绝P2P平台私自操作资金。

第二、如何分辨是否真实办理了资金托管?银行资金托管，需要P2P公司与银行签订正式的资金托管合同，并可以公示。

之前有部分P2P公司，往银行存一笔钱，就打着资金托管的旗号，这种就是完全虚假的，也有银行出来辟谣的，但是因为银行不可能随时逐一排查，仍有部分漏网之鱼，投资者看到此类宣传，最好是直接致电相关银行查证，最为可靠。

第三方支付平台资金托管，P2P网站需要接入整套的资金托管系统，简单来说就是P2P 网站只剩一层皮，只做信息展示，背后全是第三方支付平台的系统，从注册时的身份验证，到充值，投资，提现等，都会跳转至第三方支付平台网站，输入相应的手机验证码来完成。

因此，投资者可以在投资之前，就通过注册身份验证时，是否需要跳转至第三方支付平台来分辨是否是真实的资金托管。

有第三方资金托管就安全吗众易贷：有第三方资金托管的P2P平安吗？伴随着互联网金融的开展，越来越多的平台上线，同时也出现了很多问题平台，市场一片混乱，疯狂跑路平台频繁发生，企业信任危机面临深渊，于是防止跑路的措施之一：建立第三方资金托管机构。

第三方资金托管机构建立就平安了吗？这是很多人现在提出的问题。

那就让众易贷业内人士告诉你答案吧。

首先，我们要区别第三方资金托管和第三方支付。

第三方支付是通过第三方支付窗口将资产打入平台账户，实际上平台还是能够接触投资人的资金的。

而第三方资金托管是由银监会审核通过、独立的托管机构，投资人所投的资产是在第三方资金托管账户，当一个工程融资完成，由第三方托管机构将资金直接转入借款人账户，还款的时候刚好相反。

所以说，投资人的整个资金流动期间，平台是接触不到任何投资人资产。

那么是不是这样就没有任何的风险了呢？其实不然，最大的风险就是在于平台在选择第三方资金托管机构上，这个第三方资金托管机构的监管措施是否到位便成了一个问题。

所以要选择资金托管机构实力雄厚的平台，如由双乾支付作为资金托管的众易贷。

由双乾P2P网贷资金托管系统是在双乾支付旗下的乾多多电子钱包架构上为网贷行业特别开发的一套资金别离型网贷资金交易系统。

这套系统从技术层面上将投资人、借款人、平台三者的资金完全隔离，改变了以前投资人或借款人〔还款时〕先将钱打进平台银行账户的模式，从而防止了网贷平台因经营不善或其他因素挪用平台交易资金的问题。

显然就跑路的平台和没有第三方的平台来看，有第三方资金托管还是会相比照拟平安的，至少对于投资人的本金来说，是相对平安的，最起码平台不会拿着钱跑路，也不会滥用投资人资产，也使得投资人对于自己的本金流向清楚明白。

只在资金托管一方面来看一个平台是远远不够的，这只是其中重要的一条，还有一些要看平台资质，考察工程情况等，这些方面在众易贷新闻中心都有所讲解。

平台要想做大做强首先就是要标准自身，众易贷正在以“稳健经营，标准管理，老实信用，和谐共赢”的经营理念来打造一个实力强大的投资信息中介平台。

互联网金融四大商业模式分析随着技术的发展和互联网的普及，互联网金融正成为全球经济的重要组成部分。

互联网金融以其高效、便利、低成本等特点，吸引了越来越多的用户和投资者。

而在互联网金融的运作中，商业模式起到了关键作用。

本文将分析互联网金融的四大商业模式，并对其优势和挑战进行探讨。

一、P2P借贷模式P2P借贷模式是互联网金融中最常见和主流的商业模式之一。

其基本原理是通过平台将借款人和出借人进行撮合，实现去中介化的借贷活动。

P2P借贷模式的优势在于提供了借贷双方直接对接的机会，降低了借贷中的信息不对称问题，减少了交易成本。

同时，P2P借贷平台通常能够提供更灵活的借贷额度和更便捷的服务，更好地满足个体和中小微企业的融资需求。

然而，P2P借贷模式也面临一些挑战和风险。

首先，因为缺乏监管和信用评估的机构，P2P平台很难对借款人的信用情况进行准确评估，导致出借人的本金和利息可能无法得到保障。

其次，一些不法分子也借助P2P平台进行非法募集资金活动，增加了投资者的风险。

因此，在P2P借贷模式中，建立健全的监管机制和完善的风险控制体系至关重要。

二、众筹模式众筹模式是互联网金融中的另一种重要商业模式。

它通过互联网平台，将创业者与投资者及支持者联系在一起，实现项目的筹资。

众筹模式的优势在于降低了项目筹资的门槛，使更多的创业者有机会获得资金支持。

同时，众筹模式还能够更好地发挥集体智慧，通过广泛的社交网络传播，吸引更多的投资者和支持者。

然而，众筹模式也存在一些问题。

首先，由于众筹平台的数量众多，投资者很难准确评估项目的可行性和潜在风险。

其次，一些不良项目也可能通过众筹平台得到资金，增加了投资者的风险。

因此，众筹平台应加强对项目可行性的审核，提高透明度，保护投资者的利益。

三、第三方支付模式第三方支付模式是互联网金融中的核心模式之一。

它通过互联网平台提供支付工具和服务，实现个人和商户之间的资金流转。

第三方支付模式的优势在于提供了更安全、更便捷的支付方式，推动了电子商务和线上交易的发展。

国家开放大学《互联网金融概论》形成性考核试题1-4参考答案形成性考核试题（一）（满分：100分；考核范围：第一章——第三章）一、名词解释题（每题4分，共40分）1.金融——指货币的发行、流通和回笼，贷款的发放和收回，存款的存入和提取，汇兑的往来等经济活动。

2.互联网金融——是指狭义上的概念，即指通过计算机连接终端和网络服务平台所提供的所有金融服务与金融产品所形成的虚拟金融市场。

3.监管套利——是指各种金融市场参与主体通过注册地转换、金融产品异地销售等途径，从监管要求较高的市场转移到监管要求较低的市场，从而全部或者部分地规避监管、牟取超额利益的行为。

4.规模经济——是指由于生产规模的适度扩大，使生产要素得到更有效的配置，引起产品平均成本降低，进而获得更大的经济效益。

相反，如果因生产规模过大或过小，生产要素不能得到合理配置，造成经济效率损失，则成为规模不经济。

5.长尾理论——指只要产品的存储和流通的渠道足够大，需求不旺或销量不佳的产品所共同占据的市场份额可以和那些少数热销产品所占据的市场份额相匹敌甚至更大，即众多小市场汇聚成可产生与主流相匹敌的市场能量。

6.网络效应——在经济学中，网络效应是一种现象，用户从某种商品或服务中获得的价值或效用取决于兼容产品的用户数量。

7.信息不对称——是指交易一方对交易另一方的了解不充分，双方处于不平等地位的一种状态。

8.存款货币——是一种特殊类型的信用货币，信用货币creditmoney是指以货币发行人信用为担保的货币，而存款货币是以发行该存款的储蓄机构的信用状况作为担保的信用货币。

9.数字货币——就是以数字形式承载纸币、硬币同等货币价值的一种国家法定钱币。

10.区块链——是分布式数据存储、点对点传输、共识机制、加密算法等计算机技术的新型应用模式。

二、问答题（每题10分，共60分）1.互联网金融的本质是什么？答：互联网金融的本质是金融基础设施，是与金融机构和金融市场相同的金融基础设施。