融资融券业务常见问题汇总

融资融券交易的注意事项及常见问题。

融资融券交易是金融市场中的一种复杂交易方式，旨在帮助投资者通过融资或借券的方式获取更多的资金和投资机会。

它在很大程度上依赖于金融市场和股票市场的波动，因此需要投资者在交易前对市场和交易本身进行详细的了解。

本文将介绍融资融券交易的注意事项及常见问题，以帮助投资者更好地理解和应对这一交易方式。

一、融资融券交易的注意事项1.了解市场规则及流程在进行融资融券交易前，投资者需要了解交易所的规则及操作流程，包括委托、撤单、结算等基本操作。

此外，投资者还需要了解交易所的交易时间、交易品种、交易费用等方面的规则，以便为自己的交易计划制定出切实可行的方案。

2.合理配置风险融资融券交易本身存在较大的风险，投资者应该根据自己的经济实力、风险偏好、投资目标等因素，合理配置自己的风险，不要盲目进入交易。

同时，投资者需要充分了解不同融资融券交易品种的风险和收益性质，定期评估自己的投资风险，并确保保持适当的风险控制措施。

3.维护良好的投资心态融资融券交易是一种高风险高回报的投资方式，投资者需要保持稳定的投资心态，不要贪婪或恐慌。

在投资过程中，投资者要充分意识到投资风险，并学会控制情绪，以避免因市场波动而产生不必要的交易亏损。

4.遵守政策法规融资融券交易是在政策法规的指导下开展的，投资者需要严格遵守相关政策法规，特别是对于保证金比例等规定，要认真评估自己的经济实力和市场波动情况，避免因过度借款或投资而产生不必要的风险。

二、融资融券交易的常见问题1.融资融券交易的流程是怎样的？融资融券交易的流程包括以下几个步骤：首先，投资者需要通过证券公司的服务平台发出融资融券委托，并等待交易所的执行结果；其次，交易所会通知证券公司或经纪人相应的交易结果，并按照规定的时间和方式进行结算和清算。

整个交易流程需要根据融资融券品种以及交易所的规则而定，投资者需要了解具体的流程细节以及存在的风险。

2.融资融券交易的风险有哪些？融资融券交易包括市场风险、信用风险、流动性风险等多种风险，具体表现在以下几个方面：(1) 市场风险: 融资融券交易是基于股票市场的波动而产生的，如果市场出现剧烈波动，可能会导致融资融券交易的亏损。

中投证券融资融券常见问题解答业务办理篇一、个人客户申请开展融资融券业务，需要具备哪些条件？二、机构客户申请开展融资融券业务，需要具备哪些条件？三、个人客户申请开展融资融券业务需要提交哪些材料？四、机构客户申请开展融资融券业务需要提交哪些材料？五、使用信用证券账户有何限制？六、从事融资融券业务合同和合约的期限是多少？七、能与多家证券公司签订融资融券合同吗？八、融资融券业务有哪些收费？九、客户授信额度如何确定？如何调整？十、融资（融券）保证金比例如何确定？标的证券和担保物管理篇十一、可充抵保证金的有价证券有哪些？十二、什么股票可以作为融资买入、融券卖出标的证券呢？十三、融资融券划转指令是否可撤单？十四、提交或划回担保证券失败是什么原因？十五、资金可以在投资者的普通账户和信用账户间进行内转吗?十六、融券卖出的交易规则有哪些？十七、客户偿还融资的方法有那些？十八、偿还融券的方式有哪些？十九、怎样将其普通证券账户的相关证券用于归还融券卖出的证券？二十、还券的数量大于其实际借入的证券怎么办？二十一、如果想归还全部融资款，那该如何了结融资交易？二十二、如果想要归还全部融入证券，那该如何了结融券交易？二十三、对单只证券用于融资融券交易的规模有限制吗？二十四、证券被调出标的证券范围，客户如何处理相关融资融券关系？二十五、进行融资融券交易的方式有哪些？二十六、融资融券交易出现异常时，交易所会采取什么监管措施？强制平仓二十七、什么情况下客户信用账户将面临被强制平仓？二十八、如何尽量避免信用帐户资产被强制平仓？二十九、客户资产被强制平仓将会带来什么后果？权益处理三十、客户能否使用其信用证券账户参与配股认购，及以原股东身份优先认购增发的新股、权证和可转债等证券？三十一、当客户融资买入的证券或融券卖出的证券发生派发现金红利、红股、权证，配股、增发、发行可转债等情况时，这些其他三十二、已开立信用证券账户的客户可以申请注销普通证券账户吗？三十三、信用证券账户涉及继承、财产分割、遗赠或捐赠的，如何办理？三十四、信用证券账户不可用于哪些业务？三十五、融资融券交易比普通证券交易的风险要大，具体体现在哪些方面?三十六、参与融资融券的客户以什么方式获利？三十七、证券暂停交易对融资融券有何影响？三十八、证券终止交易对融资融券有何影响？三十九、如何查询自己的信用账户信息和融资融券交易情况？四十、通过哪些渠道可以查询可充抵保证金证券、标的证券名单？四十一、融资融券业务通知与送达的方式有哪些？一、个人客户申请开展融资融券业务，需要具备哪些条件？↑TOP答：我公司规定个人客户开展融资融券业务必须满足以下条件：（1）申请人具有合法的证券投资资格，不存在法律、法规、规章和沪、深证券交易所规则禁止或限制进入证券市场的情形；（2）年满十八周岁有民事行为能力的中国公民，有一定的证券投资经验，并具备相应的风险承受能力；（3）普通账户在公司开户18个月以上，交易结算资金已实现第三方存管且开户手续规范齐备的合格账户；（4）普通账户资产总值不低于人民币50万元；（5）申请开立融资融券证券（资金）账户的申请人符合“实名制”要求，且与普通证券（资金）账户信息对应一致；（6）不得为本公司股东或关联人，以及其他禁止从事融资融券业务的人员；（7）遵纪守法、诚实守信，无民事纠纷和刑事案件责任，无不良资信和行为记录，以及在本公司内无重大违约记录。

Q&A问题解答第一部分：征信部分问题1：当天规范柜台信息后是否同步到征信系统？回答：当天更新客户信息，第二天能同步到征信系统。

问题2：当天客户转入资金，资产总值50万时当天不能录入征信系统？回答：是，征信系统取值是T-1日的资产总值，因此客户前一日人民币资产总值需达到50万(含)以上。

问题3：请问在哪能看到总部审核的反馈结果？回答：在已办事项中的“跟踪”或者在“待执行人”中能查到审批步骤及下一步审核人员。

问题4：变更征信系统柜员、推荐人、专员如何申报？回答：通过办公网（OA）营业部业务处理单报给融资融券部授信申请岗。

（具体要求已在群共享征信压缩包中提供）问题5：单算人民币的资产不够50万，但加美元就够，能否开户且怎么填写资产总值？回答：公司决定施行融资融券客户准入标准，具体如下：1、客户在我公司交易须满6个月；2、普通账户人民币资产总值50万（含）以上。

因此人民币资产总值不足50万的不可以开户。

问题6：客户再次征信的条件是什么？回答：1. 为了掌握客户信用状况的变化情况，保证对客户的征信评级符合客户的实际情况，公司采取定期或不定期的方式对客户进行再次征信评级。

2.客户申请调高授信额度的时候再次征信。

问题7：客户办理再次征信时是否要到营业部来办理？回答：本人必须持相关证件临柜办理。

问题8：客户办理再次征信时需要什么手续？回答：如同首次征信，客户提高额度需提供增加的普通账户对账单、信用账户对账单外可提供外部金融资产。

（详见《20120801融资融券业务营业部柜台操作指引》中再次征信流程）问题9：客户办理再次征信时是否需要时间间隔（与首次征信相比）？回答：不需要，随时可以申请。

问题10：客户邮箱登陆地址是什么？回答：邮件登录地址： ,用户名：客户编码；初始密码：客户编码电子邮箱名：客户编码@问题11：客户办理融资，同时想申请等额度融券或是更多额度，能否办理？回答：公司综合考虑各方面情况决定，在融资融券初期主要支持客户融资业务，暂不提供融券业务。

融资融券业务常见问题解答1、保证金的作用及在各种情况下的变化客户在进行融资融券交易时，需要转入现金或可充抵保证金的证券作为保证金，在授信额度范围内，保证金的多少，决定融资金额或融券市值的大小。

客户保证金可用余额减少的情况包括：融资融券开仓，融资买入证券亏损，充抵保证金的证券减少或被调整出可充抵保证金的证券，充抵保证金的现金减少或买成可充抵保证金的证券，产生息费等；客户保证金可用余额增加的情形包括：融资融券平仓，转入充抵保证金的证券或卖成现金，转入充抵保证金的现金等。

客户保证金可以小于零，但在保证金小于零时，无法进行融资融券开仓；保证金的多少，不决定客户是否被强制平仓。

2、客户融资融券开仓金额（市值）的决定因素有哪些？影响客户融资融券开仓金额（市值）的因素主要有两个：一是客户授信额度的大小，包括授信总额度、融资授信额度、融券授信额度，融资授信额度与融券授信额度的使用想相互影响的，两者之和不能超过总额度；二是客户保证金可用余额，只有客户保证金可用余额为正时才能开仓，在授信额度范围内，开仓的金额（市值）=保证金可用余额/融资保证金比例（融券保证金比例）。

3、信用账户在不同状态下的限制，包括：未激活前、激活后、有到期未平仓合约时、追保平仓状态等情况；客户信用账户在未激活前，可以进行划转担保物、银证转帐操作，其他操作包括担保品买卖、融资买入、融券卖出均不能进行；客户信用账户激活后可以进行所有操作；客户信用账户内有到期未平仓合约时，将不能进行除直接还款以外的其他所有操作，但一旦到期未平仓合约了结后，账户将恢复正常。

客户信用账户处于追保平仓状态，则客户在强制平仓当日均不能进行任何操作。

4、合约6个月的含义，合约到期的标准，合约了结的标准；合约6个月期限的含义，即客户每笔债务的时间为6个月，且不得展期；到期后，对于融资合约，客户必须了结该笔合约的所有债务才算了结，而不是卖出所有融资买入证券，融资合约的了结是以归还完该合约所欠资金为标志的，在客户单笔合约出现亏损时尤其要注意，卖完融资买入的证券后，客户的合约并未完全了结，须再直接还款或卖其他充抵保证金的证券还款；对于融券合约，客户必须归还相同数量的证券债务才算了结，客户如果合约亏损，则需要用保证金中的现金进行买券还券才能完全归还债务，同时，在证券归还后当日的清算中，系统会对当笔融券合约的费用进行扣划。

融资融券业务问题答疑汇总（持续更新中）
融资融券业务相对于普通A股业务，仍然在不断的发展和进化，因此，相关的交易系统和技术仍会有持续的更新、改良和优化，欢迎列位及时反馈问题，咱们也将及时跟进，以推动咱们的业务更好、更快的发展。

以下内容，仅限于目前安信证券融资融券业务相关的问题。

15：00后就不可以委托划转了。

注意：现金作为担保品，一般4点钟之前还是可以从银行转到信用证券账户，具体时间取决于各银行的相关规定。

4、当天通过普通账户购买的股票，能划转到融资融券账户吗？
可以委托划转。

5、当天已经进行担保品划转的股票，可以再选择当天卖出吗？
可以卖出，但之前相应的担保品划转操作指令会无效。

6、目前在我司信用账户中划出担保品,可以撤单吗？
可以撤单
7、关于信用等级和杠杆系数。

8、如果客户想提高融资融券的额度，我司对提升额度在时间和金额方面有没有什么要求？
主要参照信用评估结果和客户净资产（含普通证券账户及信用账户）。

但客户的交易年限、交易的活跃度、盈利能力等都会影响客户的信用评分。

9、满足资格的客户申请调低保证金比例，需要另外的调整申请表吗？
需要。

客户填写保证金比例调整申请表，然后营业部通过OA--融资融券业务处理单，发起调整申请。

详见：OA系统文档中心的“调整信用交易保证金比例指引”。

10、信用等级A以上，授信额度100w以下的，可以直接固定的保证金比例吗？。

融资融券常见问题汇编一、试点实施细则重点解读1、融资融券期限最长是多少？为了控制信用风险，证券公司与投资者约定的融资、融券期限最长不得超过6个月。

符合条件的可以续期，单客户一次签订合同期限最长为两年，机构客户为1年。

2、投资者信用证券账户有何限制？投资者信用证券账户不得用于买入或转入除担保物及本所公布的标的证券范围以外的证券。

同时，为了避免法律关系混乱，投资者信用证券账户也不得用于从事债券回购交易。

3、证券出现被调出标的证券范围等情况时，投资者如何处理相关融资融券关系？证券被调整出标的证券范围的，在调整实施前未了结的融资融券关系仍然有效，投资者可以选择在到期日了结相关融资融券关系，也可以根据其与证券公司的约定选择提前了结融资融券关系。

标的证券暂停交易，未确定恢复交易日或恢复交易日在融资融券债务到期日之后的，投资者可以选择延长融资融券关系期限，也可以根据其与证券公司的约定选择提前了结融资融券关系。

4、什么证券品种可以充抵保证金？经交易所认可的股票、交易所交易型开放式指数基金、国债以及其他上市证券投资基金和债券，可以充抵保证金。

（具体明细先前已经发送到大家OA，请自行查看）5、以证券充抵保证金时，如何计算保证金金额？投资者以现金作为保证金时，可以全额计入保证金金额；以证券充抵保证金时，按规定的折算率进行折算（具体折算比例见公司更新的公告），此外，证券作为担保物计算担保物比例时，不需要进行折算，请注意区别。

6、什么是保证金可用余额？保证金可用余额是指投资者用于充抵保证金的现金、证券市值及融资融券交易产生的浮盈经折算后形成的保证金总额，减去投资者未了结融资融券交易已用保证金及相关利息、费用的余额。

也就是说，保证金可用余额由以下四部分组成：（1）作为保证金的现金。

投资者信用资金账户内的现金由作为保证金的现金和融券卖出所得现金两部分组成，其中融券卖出所得现金只能用于买券还券，不能作为保证金；（2）充抵保证金的证券。

融资融券业务常见问题解答融资融券中的担保品卖出是什么意思？当你在使用信用账户交易时，“担保品卖出”就和普通股票交易账户的“卖出”功能一样，只是交易的证券品种只限于可充抵保证金证券担保品卖出。

同时卖出证券所得的资金，当天清算时将用于偿还此前融资负债。

担保品买入是使用自己的资金买入的证券，和融资融券是不一样的，是没有利息的。

请问融资融券帐户中的担保物买卖的交易佣金是按照原来股票普通帐户收还是按融资融券信用账户收？融资融券借用资金和股票不仅需要支付利息（如果选择当天平仓，则不需要支付利息），交易时还需要收取交易佣金，费率是和A股普通账户是分开设置的，融资融券交易需要收取的佣金，一般来讲超过普通账户的佣金率，因为为客户做融资融券，证券公司的运营成本会有所提高，因为是创新业务，收取的佣金较普通A股佣金偏高。

就是说担保物买卖佣金是按股票交易标准收取，融资融券交易佣金是按照融资融券的标准收取，毕竟是担保物买卖用的钱是自己的。

融资融券当然要收取佣金的，每个券商给的费率都不一样的，在签订融资融券协议时候可以商谈。

融资融券收取的佣金和股票账户的佣金是一样的性质，费率有相同，也有不同，具体要商谈。

目前证券公司融资融券交易佣金一般为万分之3至千分之2.5,此外收取融资年利率8%左右，融券年利率10%左右。

担保品划转后第二天到帐生效，到帐后即可融资买入，因此要第二个工作日才能做融资买入，包括担保物买入卖出也是需要第二天才可以，所以建议您在快要收盘的时候再做担保物划转，这样第二天就可以直接做融资买入或者担保物买入了！投资者如何进行融资融券交易？投资者按照证券公司规定的流程要求，完成信用账户开立后，即可进行提交担保品、申请授信额度以及融资融券交易及相关业务操作，主要流程是：1、担保品划转申请授信额度前投资者应当向证券公司提交保证金（即担保品），保证金应是现金，或者证券交易所及证券公司规定的可充抵保证金证券名单范围内的股票、基金、债券以及其他证券。

问：答:问：答:问：答:问：答:问：答:问：当天融券卖出并买券还券，等同于T+0操作，客户不需要支付利息。

进行“融券卖出”操作，系统显示可供卖出证券为0，为什么？信用帐户内担保品可以进行买卖操作，信用帐户内交易佣金按0.25%（包规费）收取，与普通账户交易佣金收取标准不同，客户操作时需注意。

进行融券卖出操作，负债如何计算？融券负债金额＝当日交易融券标的证券收盘价×融券数量。

注意，融券负债是按当日计算，不是成交价。

如果先进行融券卖出，当天即买券还券，利息如何计算？为什么客户在信用账户进行担保品提交是系统显示“可提交担保品余额为0”或“无交”？（1）是否为当天买入证券，当天买入证券T+1日才能作为担保品提交（2）担保品提交需要从普通账户收取20元/笔的非交易过户费用，普通账户资金余额缴纳非交易过户费用会导致担保品提交不成功（3）所提交证券是否为非担保品范围股票，ST股票不能作为担保品提交。

信用账户内担保品能否买卖？（2）存在融券标的头寸不足问题，需与总部融资融券部确认在信用账户了结交易后剩余的资金余额，能不能转到普通资金账户？（1）未提交担保品不能进行信用交易，请确认担保品是否已经划转到信用账户；（3）在公司网站上查询是否属于融券标的证券答:问：答:问：答:问：答:问：答:问：答:问：答:担保品划转证券是T+1日到帐，现金是交易时间内即时到帐。

如果客户急于当天进行信易，可以建议客户提交现金为担保品。

客户从信用资金账户转账到普通三方账户，提示“转账失败，可取余额不足“投资者信用证券账户维持担保比例超过300%时，方可提取保证金可用余额中的现金或保证金的有价证券，但提取后维持担保比例不得低于300%。

担保品划转何时能否到帐？信用资金账户与普通资金账户不能实现资金划转，信用资金账户的资金余额需转到信银行卡后，才能自由提取和使用客户T日进行融资买入，T+1日进行卖券还款，已经了结交易，为什么一直有负债金额示？融资利息、融券费用是采取采取月结方式计收。

融资融券问题汇总针对上周五融资融券培训，总结一些客户经常提及的问题，并且在《融资融券一百问》中未涉及到，特总结如下：1、融资融券标的达到标的流通市值什么上限，暂停融资买入、融券卖出？对于暂停融资买入（或融券卖出）的融资余额比例（或融券余量比例），分成除ETF以外的标的证券和ETF这两类进行分别规定。

对于除ETF以外的标的证券，融资余额（或融券余量比例）达到或超过25%时暂停融资买入（或融券卖出），并公布融资余额（或融券余量）前五位会员名称及相应的融资余额（或融券余量）数据。

ETF融资余额（或融券余量）比例达到或超过75%时暂停融资买入（或融券卖出），并公布融资余额（或融券余量）前五位会员名称及相应的融资余额（或融券余量）数据。

2、融资负债还款先后问题？原则：先开仓的先偿还融资还款不对应证券种类，可使用账户中任何证券进行卖券还款，还款顺序按照先开仓的先偿还原则。

3、融资融券利息是单利还是复利?融资利息=融资金额*融资年利率*实际使用资金的自然日天数/360由上述公式可知是单利。

4、当天融券卖出得到的资金是否可以用来买股票？在未偿还该笔融券负债之前只能用于买券还券5、客户在信用账户的普通买入菜单里能否买入ST的股票？融资融券帐户不能买入ST股票6、担保品划转可以撤单吗？担保品划转须注意哪些事项？可以撤单。

担保品划转T+1日到账；划转须在交易时间内完成；当日买入股票当日不能进行划转。

7、客户反映融券卖出不成交，为什么？（券种可融数量充足）首先查看客户保证金余额是否充足，然后查看客户申报融券卖出的价格是否低于最近成交价，低于则返回废单。

8、前一天还可以融资买入，第二天融资买入时显示可用保证金不足，为什么？出现这种情况，最常见的原因是由于持有的担保品股票下跌，担保品市值下降，所以可用保证金出现不足。

还有一种情况是因为持仓担保品股票停牌超过30天，超过30天后，此担保品的折算率即变成0，造成可用保证金不足。

融资融券业务常见问题汇总1、客户在我营业部开户超过 18 个月，资产 50 万，但只是上海或者深圳单一账户，可以办理融资融券业务申请吗？客户只有上海或深圳单一账户，也可以办理融资融券业务申请，但只能办理对应的上海信用证券账户或深圳信用证券账户。

2、融资融券的期限最长是多少?为控制信用风险，我公司与投资者约定的融资、融券期限最长不得超过180天。

3、客户可否与多家证券公司签订融资融券协议？只能与一家证券公司签订融资融券合同，向一家证券公司融入资金和证券。

4、融资融券的交易成本有哪些？除了证券交易的佣金、手续费、印花税等基本交易成本之外，融资融券交易成本还包括融资利息、融券费用等。

5、客户可否提取保证金？当客户维持担保比例超过300%时，客户可以提前保证金可用余额中的现金或冲抵保证金的证券部分，但提取后的维持担保比例不得低于300%。

6、融资利息如何计算？融资利息根据客户实际使用资金及实际使用时间计算，按每笔融资交易计算利息，按月结息，每月最后一天为结息日。

融资利率为国信证券公布的结息日利率，计息期间遇利率调整分段计息。

即从利率调整生效日起，未了结合约、新开仓合约按新利率每日计提利息。

每月第一个交易日为利息收取日。

7、对客户的信用证券账户交易品种有何限制？信用证券账户不得用于买入或转入除担保物及本所公布的标的证券范围以外的证券。

同时，为了避免法律关系混乱，信用证券账户也不得用于从事债券回购交易。

8、客户可以提交的担保物包括哪些？可提交的担保物包括现金和可充抵保证金证券。

其中，可充抵保证金的证券名单由公司确定，并在公司网站融资融券专栏、交易系统中予以公布。

9、在信用账户里，融资能否用于申购新股？用客户自有资金呢？不能。

客户信用证券账户不得用于以下事项： a、买入除可冲抵保证金证券及公司公布的标的证券范围以外的证券； b、融资买入非公司公布融资买入标的证券范围以外的证券 c、融券卖出非公司公布融券卖出标的证券范围以外的证券。

融资融券业务中遇到的问题融资融券业务中遇到的问题融资融券业务是证券市场的一项重要业务，它为投资者提供了新的投资机会和风险管理工具。

然而，在实际操作中，融资融券业务也会遇到一些问题。

本文将探讨融资融券业务中遇到的问题及其解决方案。

一、融资融券业务概述融资融券业务是指投资者通过向证券公司或银行等机构借入资金或证券来进行交易的一种业务。

其中，融资是指投资者向机构借入资金来购买股票或债券，融券则是投资者向机构借入股票或债券来卖出。

这种业务可以增加市场的交易量和流动性，同时也可以为投资者提供新的投资机会和风险管理工具。

二、融资融券业务中遇到的问题1. 投资者风险承受能力不足融资融券业务具有较高的风险性，如果投资者的风险承受能力不足，就容易遭受损失。

一些投资者可能没有充分了解自身的风险承受能力，或者存在盲目跟风的情况，导致过度使用融资融券业务，最终造成损失。

2. 证券公司风险管理不善证券公司是融资融券业务的重要参与方，如果其风险管理不善，就可能给业务带来风险。

一些证券公司可能没有建立完善的风险管理制度，或者存在执行不到位的情况，导致对投资者的风险控制不够严格，最终可能引发财务风险。

3. 市场波动剧烈融资融券业务受到市场波动的影响较大。

当市场波动剧烈时，投资者可能会面临较大的风险，而证券公司也可能会遭受损失。

这可能会影响到整个市场的稳定性和运行效率。

4. 法律法规不完善融资融券业务涉及到复杂的法律关系和利益关系，如果法律法规不完善，就可能给业务带来风险。

目前，我国融资融券业务的法律法规还存在一些不足之处，需要进一步完善。

三、解决方案1. 加强投资者教育和风险意识培养投资者是融资融券业务的重要参与方，加强投资者教育和风险意识培养是防范业务风险的重要措施。

投资者应该充分了解自身的风险承受能力，避免过度使用融资融券业务，同时也要了解证券公司的风险管理措施和业务流程，以便更好地控制风险。

2. 提高证券公司的风险管理水平证券公司是融资融券业务的重要参与方，提高其风险管理水平是防范业务风险的重要措施。

我国融资融券业务的问题及对策分析
融资融券业务是证券市场的重要组成部分，有助于提高市场流
动性和投资效率。

然而，我国的融资融券业务仍存在一些问题：
1. 风险管理不足。

部分券商未能严格控制融资融券业务的风险，导致部分客户违约风险增大。

2. 监管不力。

监管部门有时未能及时发现问题，未能对存在的
问题进行有效处罚和整改。

3. 效率低下。

由于我国证券市场的交易机制和结算方式与国际
接轨程度不高，融资融券业务的效率较低。

为了解决这些问题，我国可以采取以下对策：
1. 加强券商的风险管理。

券商应加强对客户的风险评估和控制，确保客户满足准入标准。

2. 提高监管效力。

监管部门应加强监管力度，及时发现和惩罚
违规行为。

3. 推进证券市场的改革。

我国应该采取措施，加快证券市场的
国际化进程，提高市场效率。

4. 完善法律法规。

针对融资融券业务中存在的问题，完善相关
法律法规，实现对市场的规范和监管。

综上所述，融资融券业务对于我国证券市场的发展具有重要作用，我们需要适应市场需求和监管要求，加强管理和监管力度，促
进市场稳定和发展。