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现金流量表的编制与分析现金流量表的编制与关键指标分析现金流量表的编制与分析现金流量表是财务报表中的一种重要表格，用于记录一个企业在一定时期内的现金流入和流出情况，以反映企业的现金收支状况。
通过编制和分析现金流量表，可以评估企业的经营活动是否健康以及现金流量对企业的运营和发展的影响。
本文将介绍现金流量表的编制方法和关键指标分析。
一、现金流量表的编制方法1. 现金流量表的基本结构现金流量表通常包括经营活动、投资活动和筹资活动三个主要部分。
经营活动部分反映企业日常运营所产生的现金流量，包括销售商品或提供劳务收到的现金、购买商品或接受劳务支付的现金等；投资活动部分反映企业进行投资所产生的现金流量，包括购买和出售长期资产所支付和收到的现金等；筹资活动部分反映企业进行融资所产生的现金流量，包括借款所收到的现金、偿还债务所支付的现金等。
2. 编制现金流量表的步骤（1）收集相关资料：收集企业在一定时期内的财务数据，包括资产负债表、利润表等。
（2）确定现金流量类别：根据现金流量表的分类，将收集到的资料归类为经营活动、投资活动和筹资活动三个类别。
（3）计算现金流量：根据归类后的资料，计算出每个类别的具体现金流量数额。
（4）填制现金流量表：按照现金流量表的结构和格式，将计算出的现金流量数额填入相应的表格。
（5）审查和分析：仔细审查填制好的现金流量表，确保数据准确无误。
对现金流量表进行分析，寻找其中的问题和矛盾。
二、现金流量表的关键指标分析1. 经营活动产生的现金流量净额经营活动产生的现金流量净额反映企业日常经营活动对现金流量的贡献，是衡量企业盈利能力的重要指标。
如果现金流量净额为正数，说明企业的经营活动产生了足够的现金流入，具有良好的盈利能力；如果现金流量净额为负数，说明企业的经营活动产生了较多的现金流出，可能存在盈利能力不足的问题。
2. 投资活动产生的现金流量净额投资活动产生的现金流量净额反映企业进行投资活动对现金流量的影响。
现金流量表的编制与分析现金流量表是财务报表中的一项重要内容，它反映了企业在一定时期内的现金流入和流出情况，是评估企业偿债能力和经营状况的重要依据。
本文将从编制现金流量表的步骤、现金流量表的分析以及现金流量表的应用等方面进行探讨。
一、编制现金流量表的步骤编制现金流量表主要包括三个步骤：确定现金流量项目、计算现金流量金额、编制现金流量表。
首先，确定现金流量项目。
现金流量项目分为经营活动、投资活动和筹资活动三大类。
经营活动包括销售商品、提供劳务所收到的现金、购买商品、接受劳务所支付的现金等；投资活动包括购买长期资产、投资和其他与投资活动有关的现金流量；筹资活动包括吸收投资者投资、偿还借款等。
企业根据自身的经营特点和财务状况，确定相关的现金流量项目。
其次，计算现金流量金额。
根据企业的财务记录和交易凭证，计算每个现金流量项目的金额。
对于经营活动，可以通过销售收入减去销售成本和经营费用等来计算；对于投资活动，可以通过购买资产和投资支出减去处置资产和投资收益等来计算；对于筹资活动，可以通过吸收投资和偿还债务减去分配利润等来计算。
最后，编制现金流量表。
将计算得到的现金流量金额按照经营活动、投资活动和筹资活动的分类，分别列在现金流量表中的相应项目下。
现金流量表通常包括期初现金余额、现金流入、现金流出和期末现金余额等内容。
二、现金流量表的分析现金流量表提供了企业在一定时期内的现金流动情况，通过对现金流量表的分析，可以帮助企业了解自身的现金状况和经营能力。
首先，分析经营活动现金流量。
经营活动现金流量反映了企业的经营能力和盈利能力。
如果经营活动现金流量净额为正，说明企业的经营活动带来了现金的净流入，说明企业的经营状况良好；如果经营活动现金流量净额为负，说明企业的经营活动带来了现金的净流出，需要引起重视。
其次，分析投资活动现金流量。
投资活动现金流量反映了企业的投资决策和资本运作情况。
如果投资活动现金流量净额为正，说明企业在投资活动中获得了现金的净流入，说明企业的投资决策取得了良好的效果；如果投资活动现金流量净额为负，说明企业在投资活动中支付了大量的现金，需要审慎评估投资风险。
现金流量表的编制与分析现金流量表是财务报表的重要组成部分，用于记录和反映企业在特定期间内的现金收入和现金支出情况。
它对于企业的经营管理和财务决策具有重要的指导作用。
本文将介绍现金流量表的编制方法，并分析其对企业经营情况的影响。
一、现金流量表的编制方法编制现金流量表通常遵循以下三个步骤：1. 确定现金流量表的期间：根据企业的需求和财务报告的要求，确定现金流量表的期间，一般为年度。
2. 录入现金流量表的现金流量项目：现金流量项目包括经营活动、投资活动和筹资活动三个部分。
在编制现金流量表时，需要按照这三个部分将现金流量项目进行分类，并记录其金额。
(1) 经营活动的现金流量项目：包括销售商品、提供劳务收到的现金、购买商品、接受劳务支付的现金等。
(2) 投资活动的现金流量项目：包括购买长期资产、投资收到的现金、长期借款支付的现金等。
(3) 筹资活动的现金流量项目：包括发行股票、取得借款收到的现金、偿还借款支付的现金等。
3. 计算现金流量净额：将经营活动、投资活动和筹资活动部分的现金流量项目进行加减运算，得出现金流量净额。
现金流量净额反映企业在特定期间内的现金流入和流出的净额。
二、现金流量表的分析现金流量表的编制不仅可以提供企业的具体现金流动情况，还可以进行相关的分析，帮助企业管理者进行经营决策。
以下是对现金流量表进行分析的几个关键指标：1. 现金流入总额与现金流出总额：比较现金流入总额和现金流出总额的大小，可以判断企业在特定期间内的现金流动情况。
如果现金流入总额大于现金流出总额，表示企业现金流入超过现金流出，具备良好的现金流量状况；反之则表示企业现金流出超过现金流入，需要进一步考虑如何改善现金流量。
2. 经营活动现金流量净额：经营活动现金流量净额反映了企业在正常经营过程中的现金流入和流出状况。
如果经营活动现金流量净额为正值，表示企业在经营中产生了正向的现金流入；如果经营活动现金流量净额为负值，表示企业在经营中产生了负向的现金流出。
现金流量表的编制与分析现金流量表是财务报表的重要组成部分，用于反映企业在一定时期内的现金收入和支出情况，对企业的现金流量进行分析和管理至关重要。
本文将介绍现金流量表的编制方法及其分析要点。
一、现金流量表的编制方法现金流量表由经营活动、投资活动和筹资活动三大部分构成，分别反映了企业经营活动、投资活动和筹资活动产生的现金流量：1. 经营活动现金流量经营活动包括销售商品、提供劳务所收到的现金以及与经营活动直接相关的现金支出。
编制经营活动现金流量表时，应将经营活动产生的现金流入和现金流出分别列示，并计算其净额。
2. 投资活动现金流量投资活动包括购买和出售长期资产以及与投资活动直接相关的现金收支。
编制投资活动现金流量表时，应列示投资活动的现金流入和现金流出，并计算其净额。
3. 筹资活动现金流量筹资活动包括股东或投资者的资金投入、借款和偿还债务等现金收支。
编制筹资活动现金流量表时，应列示筹资活动的现金流入和现金流出，并计算其净额。
二、现金流量表的分析要点1. 经营活动现金净流入或净流出经营活动现金净流入（即经营活动现金流入大于现金流出）表明企业从经营活动中获得了足够的现金，有良好的盈利能力和现金回收能力；而经营活动现金净流出则可能意味着企业存在经营困难，经营不善或经营风险加大。
2. 投资活动现金净流入或净流出投资活动现金净流入表示企业进行了有效的投资和资本运作，有利于企业发展和增加价值；而投资活动现金净流出则可能表明企业进行了大量的资产收购或投资，可能增加了企业的财务风险。
3. 筹资活动现金净流入或净流出筹资活动现金净流入表示企业获得了充足的筹资渠道并且有较好的还债能力；而筹资活动现金净流出则可能表示企业面临债务偿还压力，财务状况欠佳。
4. 经营活动与净利润的关系通过比较经营活动净现金流量与净利润之间的差异，可以了解企业的盈利质量。
如果经营活动净现金流量远远小于净利润，可能表明企业存在销售货款收回不及时、账款回收困难等问题。
现金流量表的编制与分析现金流量表是财务报表中的一项重要内容，它反映了企业在一定时期内现金的收入和支出情况，是评估企业健康状况和经营能力的重要工具。
本文将探讨现金流量表的编制与分析。
一、现金流量表的编制现金流量表的编制主要包括经营活动、投资活动和筹资活动三个方面。
1. 经营活动现金流量经营活动现金流量是企业日常经营活动产生的现金流量，包括销售商品、提供劳务所收到的现金、购买商品、接受劳务所支付的现金等。
编制经营活动现金流量表时，需要将各项经营活动的现金流量按照收入和支出分类，并计算净额。
2. 投资活动现金流量投资活动现金流量是企业进行投资活动所产生的现金流量，包括购买和出售长期资产、投资其他企业等。
编制投资活动现金流量表时，需要将各项投资活动的现金流量按照收入和支出分类，并计算净额。
3. 筹资活动现金流量筹资活动现金流量是企业进行筹资活动所产生的现金流量，包括借款、偿还债务、发行股票等。
编制筹资活动现金流量表时，需要将各项筹资活动的现金流量按照收入和支出分类，并计算净额。
二、现金流量表的分析现金流量表的分析可以从多个角度进行，以下是几个常用的分析方法。
1. 现金流量比率分析现金流量比率分析是通过比较企业现金流入和现金流出的比例，来评估企业的现金流动性和偿债能力。
常用的现金流量比率包括经营活动现金流量比率、投资活动现金流量比率和筹资活动现金流量比率等。
通过分析这些比率，可以了解企业的现金流量状况以及对外部环境的适应能力。
2. 现金流量趋势分析现金流量趋势分析是通过比较不同期间的现金流量表，观察现金流量的变化趋势。
通过分析现金流量的趋势，可以了解企业的经营状况和发展动态。
如果现金流量呈现稳定增长的趋势，说明企业经营良好；如果现金流量呈现下降趋势，可能意味着企业面临经营困境。
3. 现金流量与利润分析现金流量与利润之间存在着密切的关系。
利润是企业经营活动的结果，而现金流量则反映了企业的现金收入和支出情况。
现金流量表的编制与分析现金流量表是一份记录企业现金流动情况的财务报表，对于企业的经营和财务管理至关重要。
本文将介绍现金流量表的编制与分析方法，以帮助读者更好地理解和运用现金流量表。
一、现金流量表的编制1. 现金流量表的结构现金流量表通常分为经营活动、投资活动和筹资活动三个主要部分。
其中，经营活动包括与核心业务相关的现金流入和流出；投资活动涉及企业的投资和资产买卖；筹资活动包括企业的融资和借贷等活动。
2. 编制现金流量表的步骤（1）收集必要的财务信息：收集企业的资产负债表、利润表和其他相关财务报表，以获取必要的数据。
（2）确定现金流量方向：根据企业的财务报表，判断不同项目对现金流的影响，确定现金流入（正值）或流出（负值）。
（3）分类归集数据：按照经营活动、投资活动和筹资活动的分类，将相关数据进行归集和整理。
（4）编制现金流量表：根据收集和整理的数据，综合编制现金流量表，清晰地列出各项现金流动情况。
二、现金流量表的分析1. 经营活动现金流量分析根据经营活动现金流量表，可以分析企业的经营能力和盈利质量。
主要关注的指标包括经营活动现金流入总额、经营活动现金流出总额、经营活动净现金流量以及经营活动现金流与净利润的比率等。
2. 投资活动现金流量分析通过分析投资活动现金流量表，可以评估企业的投资策略和资本运作情况。
重点关注的指标包括投资活动现金流入总额、投资活动现金流出总额以及投资活动净现金流量等。
3. 筹资活动现金流量分析筹资活动现金流量表的分析可以揭示企业的融资能力和偿债能力。
关注的指标包括筹资活动现金流入总额、筹资活动现金流出总额以及筹资活动净现金流量等。
4. 现金流量比率分析通过计算现金流量比率，可以综合评估企业的现金流量状况。
常用的比率包括经营活动现金流与净利润的比率、经营活动现金流与资产负债表总额的比率以及经营活动现金流与现金流入总额的比率等。
三、现金流量表的应用1. 评估企业的偿债能力：通过分析筹资活动现金流量表，可以评估企业的偿债能力，判断企业是否能够按时偿还债务。
现金流量表的编制与分析现金流量表是企业财务报表的重要组成部分，它反映了企业在一定期间内现金的收入和支出情况，对企业的经营活动和现金管理十分重要。
本文将围绕现金流量表的编制与分析展开，分为以下六个标题进行详细论述。
一、现金流量表的构成现金流量表包括经营活动、投资活动和筹资活动三个部分。
经营活动包括销售商品、提供劳务、收取的现金、支付的现金等；投资活动包括购买和出售固定资产、金融资产等；筹资活动包括借款、偿还债务、发行股票等。
文章将详细介绍这三个部分的构成和编制方法。
二、现金流量表的编制方法编制现金流量表需要收集和整理一定期间内的现金收入和支出数据，然后按照经营活动、投资活动和筹资活动的分类进行分析。
文章将介绍如何确定现金流入流出的项目，如何调整间接法和直接法的应用，以及编制现金流量表的具体步骤。
三、现金流量表的分析指标现金流量表提供了企业现金的来源和运用情况，可以作为分析企业财务状况和经营能力的重要依据。
文章将介绍现金流量表常用的分析指标，如经营活动现金流量净额、自由现金流量、经营现金流入比例等，并解释这些指标的含义和作用。
四、现金流量表的分析方法现金流量表的编制不仅要看数据的准确性，还要分析数据的变化和趋势。
文章将介绍现金流量表的常用分析方法，如趋势分析、比较分析和比率分析。
通过这些分析方法，可以了解企业现金流量的变化规律，发现问题并采取相应的措施。
五、现金流量表的局限性与应用现金流量表虽然是反映企业现金活动的重要工具，但其也存在一定的局限性。
文章将讨论现金流量表的局限性，如忽视非现金项目、无法预测未来现金流量等，并探讨如何合理应用现金流量表，如制定现金预算和优化资金调配等。
六、现金流量表的案例分析最后，文章将通过实际的案例来进行现金流量表的分析。
通过对一家企业的现金流量表进行分析，探讨企业的现金管理情况，发现问题和优化策略，并提供一些实用的建议和思路。
通过以上六个标题的展开详细论述，读者可以全面了解现金流量表的编制与分析，掌握相关的理论知识和实践技巧，提升对企业财务状况和经营能力的理解和分析能力。
现金流量表的编制和分析现金流量表是企业财务报表的重要组成部分，通过对企业经营活动、投资活动和筹资活动的现金流进行分类和汇总，展示企业现金流的变动情况，帮助分析师和投资者评估企业的偿债能力、盈利能力和经营稳定性。
本文将介绍现金流量表的编制方法和分析要点。
一、现金流量表的编制方法现金流量表通常包括经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量三个部分。
1. 经营活动现金流量经营活动现金流量是指企业主营业务活动产生的现金流量。
编制经营活动现金流量时，需要从利润表和资产负债表中获取相关数据。
主要包括以下几个步骤：（1）将利润表中的净利润调整为经营活动产生的净现金流量，例如将计提的折旧和摊销加回。
（2）调整非现金项目，如应付账款和应收账款的变动等。
（3）计算经营活动产生的净现金流量。
2. 投资活动现金流量投资活动现金流量是指企业投资活动产生的现金流量，例如购买和出售固定资产、投资股权等。
编制投资活动现金流量表时，需要从资产负债表和购置固定资产及无形资产的明细表中提取相关数据，主要包括以下几个步骤：（1）计算购置固定资产和无形资产的净现金流量，包括购买和出售固定资产的现金流量。
（2）计算投资收益的现金流量。
（3）计算投资活动产生的净现金流量。
3. 筹资活动现金流量筹资活动现金流量是指企业筹资活动产生的现金流量，例如股东投资和发行债券。
编制筹资活动现金流量表时，需要从资产负债表和资本变动表中提取相关数据，主要包括以下几个步骤：（1）计算股东投资和债券发行的净现金流量。
（2）计算分配股利和利息支付等的现金流量。
（3）计算筹资活动产生的净现金流量。
二、现金流量表的分析要点现金流量表不仅可以用于了解企业的现金流动情况，还可以通过对各项数据的分析，帮助分析师和投资者评估企业的财务状况和经营能力。
1. 经营活动现金流量比率经营活动现金流量比率是用经营活动产生的现金流量净额与净利润进行比较，反映了企业净利润的可持续性和真实性。
现金流量表的编制与分析现金流量表是一份描述企业一定时期内现金流动状况的财务报表，它将企业的现金流入和现金流出进行分类，并给出了一定时期内现金余额的变动情况。
通过编制和分析现金流量表，可以帮助企业了解和评估自身的现金流动状况，为做出合理的经营决策提供依据。
本文将介绍现金流量表的编制方法，并进行分析解读。
一、现金流量表的编制方法现金流量表的编制分为直接法和间接法两种方法。
直接法是根据账户的变动记录来编制现金流量表。
首先，将现金流入和现金流出按照经营活动、投资活动和筹资活动进行分类。
然后，根据各项活动的具体情况记录相应的现金流量。
最后，计算出一定时期内现金流量的净增减额，并加上期初现金余额得出期末现金余额。
间接法是根据利润表和资产负债表的信息来推算现金流量。
首先，根据利润表中的净利润调整，将非现金项目加减到净利润中。
然后，根据资产负债表的变动情况，确定非经营性现金流量。
最后，计算经营性现金流量净额，并加上期初现金余额得出期末现金余额。
根据企业的具体情况和需求，选择合适的编制方法来制作现金流量表。
二、现金流量表的分析1. 现金流量表的结构分析现金流量表一般分为三个部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
通过对这三个部分的分析，可以了解企业现金的主要流出和流入情况，并了解企业经营、投资和筹资活动的整体状况。
2. 现金流量表的比较分析对不同期间的现金流量表进行比较分析能够了解企业现金流量变动的趋势。
通过比较同期的现金流量表，可以看出企业是否有现金流量问题，以及企业在经营、投资和筹资活动方面的变化。
3. 现金流量表的比率分析利用现金流量比率对现金流量表进行分析可以揭示企业的经营能力、偿债能力和盈利能力。
常用的现金流量比率包括经营活动现金净流量比率、现金流动比率和现金再投资比率等。
4. 现金流量表的预测分析通过对历史现金流量的分析，可以对未来的现金流量进行预测。
根据预测结果，企业可以调整现金流量计划和经营策略，以保证企业的现金流量稳定和健康。
2010年6月(总第114期) 大众商务P o p u l a r B u s i n e s s N o .6,2010(C u m u l a t i v e l y ,N O .114)浅谈现金流量表的编制与分析周俊华(莱芜钢铁股份有限公司财务处,山东莱芜271104)作者简介:周俊华(1972-),女,山东莱芜人,职称:会计师【摘 要】现金流量表作为企业三大财务报表之一,它能提供其它报表难以传递的会计信息,在一定程度上弥补了权责发生制下会计收益信息质量的局限性。
会计信息使用者通过了解现金流量表的编制程序和内容,对现金流量表进行偿债能力分析、获利能力分析、财务弹性分析和收益质量分析,从中得出有价值的信息,从而为财务决策提供正确依据。
本文阐述了现金流量表的基本理论及其重要作用,介绍了现金流量表的编制与分析方法,并指出了对现金流量表分析应注意的几个问题。
【关键词】现金流量表;经营活动现金流量;投资活动现金流量;筹资活动现金流量;现金流量表分析中图分类号:F 840 文献标识码:A 文章编号:1009-8283(2010)06-0165-03 随着会计报表使用者对企业财务信息在深度和广度上的进一步要求,企业资产的流动性、企业的收益质量、企业的支付能力、偿债能力,以及扩大经营规模的能力、企业取得所需要的现金的途径等等,越来越受到关注。
传统的以资产负债表和损益表为基础的财务分析已不能满足报表使用者,现金流量表是一张动态报表,它反映企业某个期间内现金流入和支出,即现金的来源和运用,它解释了现金余额变化的原因,弥补了资产负债表和利润表提供信息的不足,为投资者和经营者采取正确决策提供有力的依据。
1现金流量表的概念和作用1.1现金流量表的概念现金流量表是以现金及现金等价物为基础来编制的、反映企业一定会计期间内现金和现金等价物流入和流出信息的会计报表。
现金流量表通过对企业现金流入量、现金流出量和现金净流量的反映,具体说明企业现金项目从期初到期末的变动过程。
1.2现金流量表的作用1.2.1预计未来现金流量在很多情况下,过去的现金收付是能够预计未来现金流量的。
1.2.2评价经营决策如果经营者的投资决策正确,企业就会获利;如果经营者的投资决策不正确,企业就会受损。
现金流量表反映在固定资产上的投资,使投资者和债权人可以根据现金流量信息来评估经营者的决策。
投资者能够通过分析现金流量表发现哪个企业在扩张,哪个企业在收缩。
1.2.3确定支付股利和还本付息能力股东对发放股利感兴趣,而债权人则希望按时收到本息。
现金流量表有助于投资者和债权人预测企业的支付能力。
1.2.4说明净利润与现金变动的关系通常现金和净利润是同步变动的。
高收益可能导致现金流入,反之亦然。
但是也可能出现企业净利润高而现金减少,净利润低而现金增加。
2现金流量表的内容和结构现金流量表有主表和补充资料之分,其内容包括以下几方面:2.1经营活动产生的现金流量经营活动是指企业投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项。
各类企业由于行业特点不同,对经营活动的认定存在一定差异。
对于工商企业而言,经营活动主要包括销售商品或提供劳务、收到返还的税费、购买商品或接受劳务、支付工资、支付广告费、交纳各项税款等(本文主要针对工商企业)2.2投资活动产生的现金流量投资活动是指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物范围内的投资及处置活动。
投资活动主要包括取得和收回投资、购建和处置固定资产、购买和处置无形资产等。
2.3筹资活动产生的现金流量筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动。
筹资活动主要包括发行股票或接受投入资本、分派现金股利、取得和偿还银行借款、发行和偿还公司债券等。
一般情况下,应付账款、应付票据等应付款项属经营活动,不属于筹资活动。
2.4汇率变动对现金及现金等价物的影响汇率变动对现金的影响,指企业外币现金流量及境外子公司的现金流量折算成记账本位币时,所采用的是现金流量发生日的汇率,而现金流量表“现金及现金等价物净增加额”项目中外币现金净增加额是按资产负债表日的即期汇率折算的,二者的差额就是汇率变动对现金的影响(有进出口经营权的企业如我们莱钢股份有限公司,有时也产生汇率变动对现金的影响金额)。
汇率变动对现金及现金等价物的影响金额作为调节项目,在现金流量表中单独列报。
2.5现金流量表补充资料除现金流量表反映的信息外,企业还应在附注中披露将净利润调节为经营活动现金流量、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动、现金及现金等价物净变动情况等信息。
3现金流量表的编制方法3.1直接法和间接法以经营活动现金流量为例,现金流量表主表中是采用直接法计算填列的;补充资料中该项目采用间接法计算填列。
采用直接法编报的现金流量表,便于分析企业经营活动产生的现金流量的来源和用途,预测企业现金流量的未来前景;采用间接法编报的现金流量表,便于将净利润与经营活动产生的现金流量净额比较,了解净利润与经营活动产生的现金流量差异的原因,从现金流量的角度分析净利润的质量。
所以,我国企业会计准则规定企业应当采用直接法编报现金流量表,同时要求在附注中提供以净利润为基础调节到经营活动现金流量的信息。
3.2工作底稿法、T 型账户法和业务分析填列法3.2.1工作底稿法采用工作底稿法编制现金流量表,是以工作底稿为手段,以资产负债表和利润表数据为基础,对每一项目进行分析并编制调整分录,从而编制现金流量表。
基本思路是将企业的会计账户是否涉及到现金的业务分为三类:第一类,借贷方都涉及到现金;第二类,借贷双方都是非现金;第三类,借贷双方一方是现金,一方是非现金。
只有第三类的账户和现金流量表的计算有关,在工作底稿中,将涉及到现金项目的换成现金流量表中的对应项目。
如会计分录(销售商品):借:银行存款贷:主营业务收入应交税费在工作底稿中作的调整分录是:借:销售商品、提供劳务收到的现金(表示该项目的现金流入量)贷:主营业务收入165应交税费将企业业务中涉及到现金的都按此思路来在工作底稿中调整,最终编制出现金流量表。
3.2.2T型账户法采用T型账户法编制现金流量表是以T型账户为手段,以资产负债表和利润表数据为基础,对每一项目进行分析并编制调整分录,从而编制现金流量表。
3.2.3业务分析填列法第一部分,经营活动产生的现金流量;第二部分,投资活动产生的现金流量;第三部分,筹资活动产生的现金流量;第四部分,汇率变动对现金及现金等价物的影响;第五部分,现金及现金等价物净增加额;第六部分,期末现金及现金等价物余额。
4对现金流量表的分析现金流量表分析就是对现金流量表所提供的有关数据进行比较、分析、研究,了解企业一定时期现金流入、流出、净流量的分布状况,揭示其形成的原因,便于决策人及时采取有效措施优化现金结构。
其内容主要包括:现金流量结构分析、比率分析和趋势分析等。
下面对现金流量表作简单的分析:4.1结构分析首先要分析现金流量的内部结构,即经营、投资、筹资三者对现金净流量的贡献。
在这一分析过程中,我们要结合企业所处的经营周期确定分析的重点。
(1)对处于开发期的企业,经营活动现金流量可能为负,我们应重点分析企业的筹资活动,分析其资本金是否足值到位,流动性如何,企业是否过度负债,有无继续筹措足够经营资金的可能;同时判断其投资活动是否适合经营需要,有无出现资金挪用或费用化现象。
我们应通过现金流量预测分析将还款期限定于经营活动可产生净流入时期。
(2)对处于增长期的企业,经营活动现金流量应该为正,我们要重点分析其经营活动现金流入、流出结构,分析其货款回笼速度、赊销是否有力、得当,了解成本、费用控制情况,预测企业发展空间,企业是否充分利用应付款项,同时我们要关注这一阶段企业有无过分扩张导致债务增加。
(3)对处于成熟期的企业,投资活动和筹资活动趋于正常化或适当萎缩,我们要重点分析其经营活动现金流入是否有保障,现金收入与销售收入增长速度是否匹配,同时关注企业是否过分支付股利,有无资金外流情况,现金流入是否主要依赖投资收益或不明确的营业外收入。
(4)对处于衰退期的企业,经营活动现金流量开始萎缩,我们要重点分析其投资活动在收回投资过程中是否获利,有无冒险性的扩张活动,同时要分析企业是否及时缩减负债,减少利息负担。
这一阶段的贷款期限不应超过其现金流量出现赤字。
4.2比率分析现金流量比率分析是通过现金流量与相关指标之间的比率关系,反映企业现金流量所能满足生产经营与投资需要的程度,以及满足偿债的程度等。
其主要内容包括:偿债能力分析、获利能力分析、现金支付能力与财务弹性分析等。
4.2.1偿债能力分析企业的偿债能力是指企业生产经营活动产生的现金净流量,支付一定会计期间的流动负债和长期负债的能力。
其评价指标包括:现金流动负债比,债务保障率(1)现金流动负债比:指企业经营活动产生的现金净流量与流动负债的比率,表明现金流量对当期债务偿还满足程度的指标。
其计算公式为:现金流动负债比=经营活动现金净流量/流动负债＊100%从公式中可以看出,该指标数值越高,企业偿还流动负债的能力越有保障,表明企业资产的流动性越好;反之,则表明流动性较差。
显然,债权人对该指标特别感兴趣。
(2)债务保障率:指企业经营活动产生的现金净流量与总负债的比率,表明现金流量对全部债务偿还的满足程度。
其计算公式为:债务保障率=经营活动现金净流量/(流动负债+非流动负债)＊100%与前一指标类似,现金净流量与总负债的比率也是越高越好,该指标数值越高,企业偿还债务的能力越有保障,它同样也是债权人比较关心的一个现金流量分析指标。
二者的差别在于,现金净流量与流动负债的比率可能为短期债权人所重视,而现金净流量与总负债的比率则更为长期债权人所关注。
在实际工作中,企业财务分析者可对分母中负债的内容有所选择,如负债仅包括短期负债和应付公司债。
4.2.2获利能力分析获利能力分析是指企业经营活动产生的现金净流量,在一定会计期间获得收益的能力。
其评价指标包括:每元销售现金净流入、每股经营活动现金流量和全部资产现金回收率。
(1)每元销售现金净流入:指经营活动产生的现金净流量与主营业务收入的比值,反映企业通过销售获取现金的能力。
其计算公式为:每元销售现金净流入=经营活动现金净流量/主营业务收入该比值越大越好,计算结果要与过去比较,与同行业比较才能确定高低。
与历史水平比,可以评价获取现金能力的变化趋势;与同业水平比,可以评价获取现金能力的强弱。
此比率越高,企业的收入质量越好,资金利用效果越好。
(2)每股经营活动现金流量:是反映每一普通股获取的现金流入量的指标。
其计算公式为:每股经营活动现金流量=(经营活动现金净流量-优先股股利)/发行在外的普通股平均数它反映企业最大的分配股利能力,超过此限度就要借款分红。
