杭齿前进2020年三季度财务分析详细报告

杭齿前进2020年上半年财务状况报告一、资产构成1、资产构成基本情况杭齿前进2020年上半年资产总额为383,761.13万元，其中流动资产为166,444.4万元，主要以存货、应收账款、货币资金为主，分别占流动资产的46.62%、23.81%和13.54%。

非流动资产为217,316.73万元，主要以固定资产、长期股权投资、无形资产为主，分别占非流动资产的48.58%、40.48%和8.07%。

资产构成表(万元)2、流动资产构成特点企业营业环节占用的资金数额较大，约占企业流动资产的48.93%，说明市场销售情况的变化会对企业资产的质量和价值带来较大影响，要密切关注企业产品的销售前景和增值能力。

企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的24.26%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。

流动资产构成表(万元)项目名称2018年上半年2019年上半年2020年上半年数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)流动资产179,268.04 100.00190,666.87100.00 166,444.4 100.00存货84,251.46 47.00 84,500.04 44.32 77,589.61 46.62 应收账款51,452.93 28.70 51,160.35 26.83 39,629.64 23.81 货币资金23,928.11 13.35 29,400.68 15.42 22,535.59 13.54 预付款项3,133.02 1.75 4,382.71 2.30 3,848.82 2.31 其他流动资产877.33 0.49 3,618.19 1.90 1,472.24 0.88 其他应收款850.32 0.47 717.92 0.38 745.78 0.45 应收票据14,774.88 8.24 16,886.97 8.86 180.14 0.113、资产的增减变化2020年上半年总资产为383,761.13万元，与2019年上半年的407,401.45万元相比有所下降，下降5.8%。

杭齿前进2020年上半年现金流量报告
一、现金流入结构分析
2020年上半年现金流入为152,100.71万元，与2019年上半年的186,944.4万元相比有较大幅度下降，下降18.64%。

企业当期新增借款总额为82300.00万元，它是企业当期现金流入的最大项目，占企业当期现金流入总额的54.11%。

但仍然不足以偿还已到期旧债。

60.03%需要依靠经营活动创造的现金净流量来偿还旧债。

销售商品、提供劳务收到的现金为61515.77万元，约占企业当期现金流入总额的40.44%。

企业经营活动所需要的现金支出小于现金收入，经营活动为企业带来了现金净增加
二、现金流出结构分析
2020年上半年现金流出为156,036.42万元，与2019年上半年的176,622.81万元相比有较大幅度下降，下降11.66%。

最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的17.56%。

内部资料，妥善保管第1 页共4 页。

杭齿前进2023年三季度现金流量报告一、现金流入结构分析2023年三季度现金流入为57,980.19万元，与2022年三季度的54,692.7万元相比有所增长，增长6.01%。

企业通过销售商品、提供劳务所收到的现金为33,682.07万元，它是企业当期现金流入的最主要来源，约占企业当期现金流入总额的58.09%。

企业销售商品、提供劳务所产生的现金能够满足经营活动的现金支出需求，经营活动现金净增加2,058.81万元。

企业通过增加负债所取得的现金也占不小比重，占企业当期现金流入总额的22.77%。

但企业增加的负债所取得的现金，仍然不能满足偿还债务的资金需求。

二、现金流出结构分析2023年三季度现金流出为55,356.1万元，与2022年三季度的57,232.5万元相比有所下降，下降3.28%。

最大的现金流出项目为购买商品、接受劳务支付的现金，占现金流出总额的36.84%。

三、现金流动的稳定性分析2023年三季度，营业收到的现金有所减少，经营活动现金流入的稳定性下降。

2023年三季度，工资性支出有所增加，企业现金流出的刚性增加。

2023年三季度，现金流入项目从大到小依次是：销售商品、提供劳务收到的现金；取得借款收到的现金；收回投资收到的现金；收到其他与经营活动有关的现金。

现金流出项目从大到小依次是：购买商品、接受劳务支付的现金；偿还债务支付的现金；支付给职工以及为职工支付的现金；投资支付的现金。

四、现金流动的协调性评价2023年三季度杭齿前进投资活动收回资金2,159.65万元；经营活动创造资金2,058.81万元。

2023年三季度杭齿前进筹资活动需要净支付资金1,594.37万元，经营活动和投资活动所提供的资金满足了投融资活动对资金的需要。

总体来看，当期经营、投资、融资活动使企业的现金净流量增加。

五、现金流量的变化2022年三季度现金净亏空2,489.7万元，2023年三季度扭亏为盈，现金净增加2,658.69万元。

杭齿前进2023年三季度行业比较分析报告一、总评价得分70分，结论良好二、详细报告（一）盈利能力状况得分89分，结论良好杭齿前进2023年三季度净资产收益率(%)为9.88%，高于行业良好值9.2%，低于行业最优值13.7%。

总资产报酬率(%)为5.56%，高于行业平均值4.2%，低于行业良好值6.4%。

销售(营业)利润率(%)为13.59%，高于行业良好值10.2%，低于行业最优值14.6%。

成本费用利润率(%)为13.74%，高于行业优秀值12.2%。

资本收益率(%)为57.79%，高于行业优秀值13.1%。

盈利能力状况（二）营运能力状况得分49分，结论较差杭齿前进2023年三季度总资产周转率(次)为0.36次，低于行业较差值0.4次，高于行业极差值0.2次。

应收账款周转率(次)为3.68次，低于行业平均值3.7次，高于行业较差值2.5次。

流动资产周转率(次)为0.85次，高于行业平均值0.8次，低于行业良好值1.6次。

资产现金回收率(%)为1.69%，高于行业平均值0.6%，低于行业良好值5.4%。

存货周转率(次)为1.37次，低于行业较差值1.8次，高于行业极差值1.3次。

营运能力状况（三）偿债能力状况得分67分，结论一般杭齿前进2023年三季度资产负债率(%)为51.57%，优于行业良好值53.6%，劣于行业最优值48.6%。

已获利息倍数为7.8，高于行业优秀值5.4。

速动比率(%)为63.95%，低于行业较差值69.9%，高于行业极差值50.7%。

现金流动负债比率(%)为1.18%，低于行业平均值7.7%，高于行业较差值1.1%。

带息负债比率(%)为43.39%，劣于行业较差值37.9%，优于行业极差值55.3%。

偿债能力状况（四）发展能力状况得分75分，结论良好杭齿前进2023年三季度销售(营业)增长率(%)为-10.35%，低于行业较差值-5.5%，高于行业极差值-16.4%。

资本保值增值率(%)为109.28%，高于行业良好值108.0%，低于行业最优值112.5%。